企业风险管理

加强企业风险防范的 探讨与实践 李 建 忠 一 二 三 物流行业企业风险的特点 企业全面风险管理的目标和意义 战略风险管理 四 财务风险管理 法律风险管理 五 六 市场风险管理 对企 业全 面风 险管 理的 认识 和看 法 第一部分 还是 把所有的鸡蛋放 在同一个篮子里？ 把所有的鸡蛋放在 最稳妥的篮子里？ 一、企业全面风险管理的目标和意义 1.企业全面风险管理的概念 把所有的鸡蛋放在风 险承担最佳的篮子里 1.企业全面风险管理的概念 我们的选择 一、企业全面风险管理的目标和意义 企业围绕总体 经营目标，通过在企业 管理的各个环节和经营 过程中，执行风险管理 的基本流程，培育良好 的风险管理文化，建立 健全全面风险管理体系 ，从而为实现风险管理 总体目标提供合理保证 的过程和方法。 企业全面风险管理 一、企业全面风险管理的目标和意义 1.企业全面风险管理的概念 企业经营的目标 企业价值最大化 风险管理的目标 1.支持企业生存和可持续发展的目标 2.将风险治理和控制在可接受范围内的目标 3.提升企业核心竞争力的目标 4.风险与机会、成本与收益最优化的目标 5.提高企业管理不确定性能力和应变能力的目标 6.支持提高企业绩效最优化的目标 2.企业全面风险管理的目标 一、企业全面风险管理的目标和意义 3.企业全面风险管理对企业的意义 1 2 3 4 5 通过减少财务困境成本而增加企业的价值 通过减少重要的无法分散的风险而增加企业的价值 有助于减少绩效的不稳定性：评估重大事件发生的可能性及 影响；提出预防发生或管理影响的相应措施 有助于增强投资者和利益相关者的信心 成功的响应不断变化的业务环境 一、企业全面风险管理的目标和意义 一 二 三 物流行业企业风险的特点 企业全面风险管理的目标和意义 战略风险管理 四 财务风险管理 法律风险管理 五 六 市场风险管理 对企 业全 面风 险管 理的 认识 和看 法 第一部分 二、企业风险的共性与物流行业企业风险的特点 战略规划 产业政策 宏观经济环境 并购重组 投资决策 战略风险 资金管理 应收账款 偿债能力 资产管理 财务风险 产品价格 市场竞争 利率和汇率 原材料价格波 动 市场风险 安全生产 人力资源 科技投入 采购管理 审计 运营风险 合同管理 诉讼风险 知识产权 法律风险 企业风险分类 投资风险 人员素质 风险 市场风险 合同风险 税务风险 资金风险物流产 业面临 的风险 二、企业风险的共性与物流行业企业风险的特点 物流产业面临的风险 1.投资风险 盲目投资，未经充分论证及考察，仓促上项目后导致投资失败。 begin 2.资金风险 应收及预付货款不能按期收回资金或货物；从接受银行 承兑汇票到背书、贴现过程中出现的资金风险；企业借款 不能按期归还，或银行在不利经济环境下惜贷、抽贷等行 为，导致企业资金链条断裂的风险。 二、企业风险的共性与物流行业企业风险的特点 4.合同风险 未订立合同或订立合同内容存在重大疏漏和欺诈，可能 导致企业合法权益受到损害；合同未全面履行或监控不当 ，可能导致企业诉讼失败、企业经济利益受损；合同纠纷 处理不当，可能损害企业信誉和形象。 3.税务风险 接受虚假增值税票的风险；上、下游企业虚构经济业务 ，或其他被税务机关认定为虚开增值税发票的行为。 二、企业风险的共性与物流行业企业风险的特点 6.人员素质风险 物流企业作为新兴产业，业务拓展涉及多领域、跨行业 ，对人员综合素质要求较高，而目前企业员工多数来自传 统行业，有的是新就业学生，如果培训、管理及业务操作 指导不到位，有可能导致经济损失。 5.市场风险 预测市场变化趋势不准确，造成库存短缺或积压；市场 价格出现倒挂，形成亏损。 end 二、企业风险的共性与物流行业企业风险的特点 一 二 三 物流行业企业风险的特点 企业全面风险管理的目标和意义 战略风险管理 四 财务风险管理 法律风险管理 五 六 市场风险管理 对企 业全 面风 险管 理的 认识 和看 法 第一部分 三、企业战略风险管理 1 2 21 来源 企业内部与战略管理相关的管 理能力不足和战略资源实力不 足而给企业带来的战略风险 第二方面 企业方针决策失误风险、环境监 控风险、经营模式风险、业务组 合风险、估价风险、组织结构风 险、资源配置风险、计划风险、 创新风险、品牌风险、生存风 险、战略联盟风险、企业并购风 险、公司治理风险 表现形式 企业外围环境带来的 往往是不可抗拒的和 不可控制的风险因素 第一方面 政府行为、顾客态度、 竞争对手、技术进步、 行业发展、经济周期风 险、政策法律风险 表现形式 企业战略风险因素来源 三、企业战略风险管理 三、企业战略风险管理 战略风险 常被称为企业的 “ 杀手风险 ” 是致命的 、 无可挽回的 三、企业战略风险管理 战略管理 指企业在形式多变、竞争激烈的环境 中，为实现企业目标而进行的总体性、深远规划及其 实施 。 战略风险管理 通过对企业战略层面风险的识 别、分析与评价、以及制定出对战略层面风险的反应 对策，进而执行对策、监控与不断改善管理措施。 战略风险 影响企业战略目标实现的战略性不 确定因素。 主要的战略风险 法律环境风险 宏观经济风险 客户需求风险 战略决策风险 公司治理风险 三、企业战略风险管理 一 二 三 物流行业企业风险的特点 企业全面风险管理的目标和意义 战略风险管理 四 财务风险管理 法律风险管理 五 六 市场风险管理 对企 业全 面风 险管 理的 认识 和看 法 第一部分 第四部分：企业财务风险管理 一、企业财务风险的概念和分类 公司财务结构不合理、融资不当使公司可能 丧失偿债能力而导致投资者预期收益下降和 陷入财务困境甚至破产的风险。 财务风险 资金风 险 税务风险 应收及预付货款不能按期收回资 金或货物风险，导致企业出现坏 账 ;接受虚假的银行承兑汇票风 险 ;银行承兑汇票背书、贴现过 程中出现的风险 ;资金链条断裂 导致不能按期归还银行借款等风 险。 资金风险 税务风险 接受虚假增值税票的风险； 上、下游企业虚构经济业务 ；其他被税务机关认定为虚 开增值税发票的行为等。 一 二 三 物流行业企业风险的特点 企业全面风险管理的目标和意义 战略风险管理 四 财务风险管理 法律风险管理 五 六 市场风险管理 对企 业全 面风 险管 理的 认识 和看 法 第一部分 法律风险 的概念和 分类 五、法律风险管理 1.企业法律风险 ：因企业的行为和利 益违背法律规规则而产生的风险。 2.法律风险分类 ：外部法律风险和内部法律风险 ；刑事法律风险、行政法律风险和商事法律风险 ；纯粹法律风险和投机法律风险等。 3.法律风险表现形式 ：企业设立中的法律风险 并购法律风险 知识产权法律风险 人力资源管理法律风险 税收法律风险 交易法律风险（合同风险 ） 1强化企业领导人和员工的法律风险 意识 2建立和完善企业规章制度 3根据企业实际抓住工作重点。 4企业法律事务人员履行相应的工作 职责。 5加强企业内 部监督与考 核。 4、如何有效防范 企业法律风险。 五、法律风险管理 一 二 三 物流行业企业风险的特点 企业全面风险管理的目标和意义 战略风险管理 四 财务风险管理 法律风险管理 五 六 市场风险管理 对企 业全 面风 险管 理的 认识 和看 法 第一部分 六、企业市场风险管理 中国经济 新常态 从高速增长 转为中高速 增长 01 经济结构不 断优化升级 02 从要素和投 资驱动转向 创新驱动 03 预计 2015 年 还 会延 续小 幅回 落的 势头 物流业增速自 2012年以来一路放缓 12.3% 13.9% 9.8% 9.1%9.5% 8.5%8% 9% 换档期 阵痛期 消化期 中国经济 六、企业市场风险管理 六、企业市场风险管理 “四个全面 ” 将成为普遍现 象和重点任务 01 02 03 04 全面的 创新改革 全面的 平台融合 全面的 结盟合作 全面的 诚信建设 “ 大物流网络、多 平台、生态整合， 这是未来的趋势。 物流 强国 的建 设期 现代 物流 服务 体系 的形 成期 物流 产业 地位 的提 升期 1.企业市场风险管理的概念 企业在开展市场经营活动过程中 ,由 于难以控制和预测的企业外部环境因 素的不利影响，而导致企业各项经营 任务目标无法顺利实现的可能性。 市场风险 六、企业市场风险管理 1.来自国内产业政策和信贷政策的调整所带来的风险。 2.来自对合作伙伴的选择和考察过程的风险 3.来自供应链上游供应商和下游用户的诚信度风险 4.市场交易价格变动的风险 2.市场风险的识别 六、企业市场风险管理 3.国际贸易风险及特点 一直以来，国际贸易都堪为最繁 琐的商业活动，在交易操作中不 仅涉及国际贸易合同的签订、履 行，还包括跨国运输、货物保 险、国际支付、商检报关以及相 关的法律法规审查等多而复杂的 行业环节。每一个步骤都很关键 ，都具有很强的专业性而且各个 环节相互牵连经常牵一发而动全 身。 国际贸易风险的 专业性 国际贸易风险的 涉外性 国际贸易的风险大大高于国 内贸易的风险，由于交易对 象来自不同国家或地区，陌 生的涉外因素导致风险被无 形中放大，特别是有些国际 贸易风险又与某些政治、文 化原因纠缠在一起 , 盘根错 节 ,甚难处理。国 际 贸 易 六、企业市场风险管理 一 二 三 建立健全规章制度 理念引领企业战略方向 创新商业模式及风险防范要点 四 物流业务全过程风险跟踪管控 实行全员、全方位风险与业绩考核 五 六 取得的成效 国际 物流 集团 风险 防控 具体 做法 第二部分 风险第一、效益第一、既不能错过、更不能做错 风险防控只有开始，没有结束，永远都在持续防范进行之中。 决策先问法违法不决策 能者抢抓机遇、智者创造机遇 战略 定位 : 依托冀中、壮大冀中、靠山不吃山 一、理念引领企业战略方向 职位分析 Job Analysis 胜任素质模型 Competency Model 一、文化 culture 使命、愿景、价值观 我们公司 从哪来， 为什么而 存在 ， 梦想是什么 ？ 二、战略 strategy 公司要走向何方？ 怎 样的 业务模式 引导 我们 履行使命、 走向愿景 、实现价值 ？ 流程 process 我们怎样才能到达 想要去的地方？ 怎样的 组织结构 、 业务及 管理流程 ，才 能 确保 战略 的 实施？ 选 用 育 留 出 战略性人力资源管理基础 职位描述 Job Description 任职要求 Job Requirement 顶层设计 一、理念引领企业战略方向 战略 做正确的事 流程 正确地做事 文化 愿意做事 人 people 效益 效率 驱动力 谁 的事，谁负责 ， 管好 、管对、管 到位 高层领导专注于企业内外部环境、 发展战略、供应链盈利模式 基层员工要专注于任务管理、战术落 实、供应链业务操作等 谁 的事，谁负责 ， 做好、做对、做到位 中层干部专注于职能规划、跨 部门协作、供应链网络管理 一、理念引领企业战略方向 从追求规模、速度向追求质量、效益转变，坚定不移地走 “ 高效益、低成本、可持续、无风险 ” 发展道路。 企业最大的风险是什么 阻碍企业发展的又是什么 企业最大的竞争对手是谁 “ 三个大讨论活动 ” 一、理念引领企业战略方向 一 二 三 建立健全规章制度 理念引领企业战略方向 创新商业模式及风险防范要点 四 物流业务全过程风险跟踪管控 实行全员、全方位风险与业绩考核 五 六 取得的成效 国际 物流 集团 风险 防控 具体 做法 第二部分 二、建立健全规章制度 风险监控管理办法 全面风险管理手册 重大事项法律审核管理规定 法律事务管理办法 合同管理办法 物流业务工作流程暂行规定 供应链业务 /项目风险评估管理办法 风险管理考核办法 风险管理考核流程 风险管理考核细则 风险管理考评卡 风险信息表模板 落实省 国资委总法律顾问进班子的要求 企业总法律顾问制度 总法律 顾问独立发表法律意见 战 略风险管理 财务风险管理 法律风险管理 内部控制管理 个人廉洁风险防控 风险监督评价 02形成了有效防范风险的体制和机制 01 建立了集团公司的风险管理组织体系、制度体系 二、建立健全规章制度 风险管理领导小组 风险管理办公室 业务部门、各单位 是风险管理的具体操作 所有员工执行风险管理 基本流程，落实各项措施 风险管理体系 第一道第一道 风险管 理的三 道防线 第二道第二道 第三道第三道 企 业设 到哪一 层级 ， 风险 防范就延伸到哪一 层 级 。 企 业业务领 域拓展到 哪里， 风险 防范就跟到哪 里。 各有关 职 能部 门 和 业务单 位 风险 管理考核部 门 内部 审计 和 风险 管理 领导 小 组 二、建立健全规章制度 一 二 三 建立健全规章制度 理念引领企业战略方向 创新商业模式及风险防范要点 四 物流业务全过程风险跟踪管控 实行全员、全方位风险与业绩考核 五 六 取得的成效 国际 物流 集团 风险 防控 具体 做法 第二部分 三、创新商业模式及风险防范要点 “ 四大业务集群 ” 贸易集群 （非资产型） 服务集群 （资产型） 贸易集群贸易集群 ： 提供 第三方物流和物 流外包服务。 制造集群 制造集群：制造集群： 夯实物 流产业基础，为客 户提供高端钢丝绳 、电缆、环保设备 、供变电设备等， 打造具有较强竞争 力的高端制造、加 工产业 金融集群金融集群 ： 创新金 融服务理念，为国 内外客户提供商业 保理、融资租赁、 人民币跨境贷款及 仓储质押、托盘等 服务 服务集群服务集群 ： 为客户 提供端到端物流服 务，服务范围涵盖 仓储、流通加工、 装卸、运输及电子 商务、物流园区和 物流基地 金融集群 三、国际物流集团的商业模式及防范操作风险具体操作 三、创新商业模式及风险防范要点 贸易 集群 金融集群 资金支持 服务 集群 制造集群 实体支撑 四大业务集群 互为支撑 市场开发提升服务 这四大集群并不孤立存在，而是通过流程整合，不同业务集群之间在 发展客户、市场开发、提供全方位服务等方面相互支持，有效避免了 集群之间的不良竞争，实现了优势互补、共同发展。 三、创新商业模式及风险防范要点 （一）供应链物流 冀中能源国际物流供应链物流业务流程框架图 三、创新商业模式及风险防范要点 对经营货物的市场行情、供求信 息、价格信息等要有充分认识， 锁定市场、锁定利润。 4 收取并保存上游企业的出库单、 合格证，下游企业的收货验收 单、入库单。 3 采用直达到货运输方式的，物流 企业要收取并保存从上游企业到 下游企业的运输发票。 2 上游企业到物流企业票物不得分 离，物流企业到下游企业的票物 不得分离。 1 供应链物流风险防范要点 三、创新商业模式及风险防范要点 （二）国际贸易 冀中能源国际物流进出口贸易流程框架图 三、创新商业模式及风险防范要点 （二）国际贸易 冀中能源国际物流转口贸易流程框架图 三、创新商业模式及风险防范要点 国际物流集团国际贸易现经营有色金属、燃料油、铁矿石、化工品、钢铁等几大 类产品，建立了德国五矿有限公司、澳洲五矿有限公司、香港中旅物流有限公司、河 北钢铁集团有限公司、巴西、印度、韩国、日本、俄罗斯等多条供应链关系。 （二）国际贸易 三、创新商业模式及风险防范要点 香港公司实际指标测算比国内节省税费 单位：人民币万元 （二）国际贸易 税费 年度 2013年度 2014年度 销售收入 997,283 1,980,000 印花税（万分之三） 299 594 毛利 11,030 25,000 增值税 1,875 4,250 税金及附加 225 510 利润总额 8,316 19,800 香港利得税（ 16.5%） 1,372 3,204 境内企业所得税（ 25%） 2,079 4,950 节省企业所得税 707 1,746 合计节省税金 3,106 7,100 三、创新商业模式及风险防范要点 2013年冀中能源香港公司实现国际贸易 99.72亿元 、实现利润 0.83亿元 。 2013年融资 11亿元 ，境外融资成本在 3%左右，按境内基准 利率 6%计算，仅财务费用一年少支出 3300万 元 。按同等规模的收入和利润，境外比境内节 约税金及附加 3106万元 。 2014年冀中能源香港公司实现国际贸易 198 亿元 、实现利润 1.98亿元 。 2014年融资 21亿元 ，境外融资成本在 3%左右，按境内基准利率 6%计算，仅财务费用一年少支出 6300万元 。 按同等规模的收入和利润，境外比境内节约税 金及附加 7100万元 。 （二）国际贸易 三、创新商业模式及风险防范要点 除市场风险外，还有汇率风险。出 口采用硬货币计价，进口采用软货 币计价。硬货币指币值相对稳定， 信誉较好，有上浮趋势的货币；软 货币指币值不稳定，信誉较差，会 成为抛售对象的货币。要及时掌握 汇率变化，规避汇率风险。 4 涉及运输、保险、银行、商检、 海关等多个部门的协作、配合， 交易过程较国内贸易复杂。 3 一般交易数量和金额较大，运输 距离较远，履行时间较长，风险 较大。 2 国际贸易受交易双方所在国家的 政治、经济变动、外交关系及国 际局势变化等条件的影响。 1 国际贸易 风险防范要点 三、创新商业模式及风险防范要点 （三）物流金融 冀中能源国际物流垫付货款业务模式 冀中能源国际物流仓单质押业务模式 三、创新商业模式及风险防范要点 重视债务违约风险。银行贷款到期要归还 ；缴纳较低比例的保证金开具银行承兑汇 票，承兑到期后需归还敞口金额，必须统 筹安排资金，防范资金链条断裂的风险。 4 妥善保管质押货物。避免出现由于保管 设施不完备或采取不正确的保管方式而 造成货物毁损情况。 3 慎重选择质押物。要选择流通性较好的 质押物，要考虑质押物变现时出现的风 险。以免选择易过期、易变质、易挥 发、有争议的货物进行质押，带来法律 纠纷。 2 慎重选择客户。物流企业要详细了解客户 的资信、财务、资产状况，以免出现客户 隐瞒真相，出现不能按期还款的风险。 1 物流金融 风险防范要点 三、创新商业模式及风险防范要点 冀中能源国际物流电子交易近期目标 三、创新商业模式及风险防范要点 （四）电子交易 （五）物流园区 冀中能源国际物流园区运作模型 三、创新商业模式及风险防范要点 三、创新商业模式及风险防范要点 邯郸新铁钢铁物流园区 主营业务 为： 物流仓储、钢材深 加工、钢铁贸易等 。 主要提供 卷板 、中板、螺纹、线 材等钢材的室内外 存储，卷板开平、 纵剪加工服务等。 成为集 物流仓 储、配送、信息管 理、延伸服务 等多 功能为一体的物流 集散区，逐步向多 元化发展。 （五）物流园区 地理位置要具有优越性，以良好的区 位优势为条件。3 引进金融机构，为园区的企业提供融 资服务。6 设施要齐备，服务要完善。充分考虑 设施建设，提供多方位的服务，能满 足园区里不同的客户需求。5 交通要便利，以发达的交通为依托。4 物流园区服务定位要明确，以周边发 达的现代加工制造业为基础。2 物流园区的建设周期长、投资金额大、 投资回收期限长，必须充分论证、合理 规划，在确实可行的基础上进行建设。1 三、创新商业模式及风险防范要点 物流园区 风险防范要点 （六）托盘业务 冀中能源国际物流托盘业务运作流程图 三、创新商业模式及风险防范要点 产品质量风险。4 下游企业违约不按期交款提货的 风险。3 上游生产方违约收款后不按期供 货的风险。2 托盘标的物市场价格波动较大， 降幅高于保证金比例的风险。1 三、创新商业模式及风险防范要点 托盘业务 风险防范要点 （七）商业保理 冀中能源国际物流保理业务流程图 应付货款方不能 按期支付货款的 风险。 2 签订了无追溯权的 商业保理。1 风险防范要点 三、创新商业模式及风险防范要点 保理了买卖双方不讲诚信的业务3 （八）融资租赁 冀中能源国际物流融资租赁流程图 租赁物价格出现 大幅下跌，承租 方不愿支付租赁 款的风险。 2 承租方财务状况恶 化，不能按期支付 租赁款的风险。 1 风险防范要点 三、创新商业模式及风险防范要点 一 二 三 建立健全规章制度 理念引领企业战略方向 创新商业模式及风险防范要点 四 物流业务全过程风险跟踪管控 实行全员、全方位风险与业绩考核 五 六 取得的成效 国际 物流 集团 风险 防控 具体 做法 第二部分 四、物流业务全过程风险跟踪管控 1、事前防范 -开展前期尽职调查，选取优良客户作为合作伙伴。 对有意向合作的客 户，由 业务部门 牵头， 法 律、财务部门 配合，从业务 合作模式、客户主体法律资 格、财务状况等方面，通过 实地考察、谈话、调取客户 资料等方式，进行 综合尽职 调查 ，根据调查结果，从 业 务、法律、财务 不同角度， 对客户进行风险等级评分， 根据评分确定是否合作、合 作规模、对方提供担保的方 式。 四、物流业务全过程风险跟踪管控 1、事前防范 -开展前期尽职调查，选取优良客户作为合作伙伴。 四、物流业务全过程风险跟踪管控 2、事中控制 -对合作客户进行定期回访、跟踪管理。 一是 ，在合作期间，由业 务部门负责对合作客户进行 实时的 动态跟踪 管理，不定 期上门走访客户，了解客户 的生产经营状况是否正常， 发现问题及时上报公司领导 和有关部门，以便采取应对 措施； 二是 ，在合作中间，由业 务部门牵头，法律、财务部 门配合，联合组织一次客户 回访，并出具调查报告，评 定风险等级。由风险考核办 公室综合评价，对风险等级 提高的客户，拿出应对预案 报领导决策后实施。 四、物流业务全过程风险跟踪管控 3、事后补救 -签订补充合同、采取法律诉讼 与合作客户的合作发 生异常时，首先，由业务部门 负责与客户协商、谈判，就双 方发生争议的问题，另行达成 一致意见，经有关部门同意， 上报集团公司领导实施；业务 部门经过反复多次沟通协商， 仍然不能客户达成一致意见的 ，由业务部门报请集团公司领 导同意后，转由法律事务部门 向法院提起诉讼，依法维护集 团公司合法权益，最大限度的 降低企业经济损失。 一 二 三 建立健全规章制度 理念引领企业战略方向 创新商业模式及风险防范要点 四 物流业务全过程风险跟踪管控 实行全员