投资理财论文:浅析个人投资理财方式_第1页
投资理财论文:浅析个人投资理财方式_第2页
全文预览已结束

下载本文档

版权说明:本文档由用户提供并上传,收益归属内容提供方,若内容存在侵权,请进行举报或认领

文档简介

现代商业 MODERN  BUSINESS24金融视线 Financial View10年前, 理财这个名词大多数居民还认为与自己无关, 因为那时无论是国民经济收入还是居民个人收入, 都处在一个比较低的水平。 而近 10年来, 随着我国经济的快速发展, 人民生活水平的提高和收入的大幅增长, 理财也越来越频繁进入了人民的日常生活中。 尤其在经历了 20 07,2008年的高 CPI增长时代, 人们也越来越明显的感觉到自己手中的财产  “蒸发” 得越来越快。 如何对冲通胀、 规避风险, 同时尽量使自己的资产保值增值, 就成为了投资者必须关注的问题。那么, 在人民币升值、 加息预期和 CPI上涨的压力下, 哪些理财产品才是适合自己的?基金、 股票、 债券、 银行理财、 信托投资、 保险、 外汇是现在国内较普遍的理财方式, 那么这些理财方式是适合所有的人吗?基金的品种繁多, 大致可分为货币型、 债券型与股票型。 其预期收益率以货币型最低, 股票型最高, 风险则反之。 股票是指股份有限公司为筹集资金发行的,用以证明投资者股东身份和权益, 并据以获取股息和红利的有价证劵。 投资者可以获得股票价格上升得到的收益, 也可以获得股份公司分得的红利收益。 股票的收益波动较大, 属于风险较大的投资品。 通过发行基金单位, 集中投资者的资金, 形成一定规模的信托资产, 交由基金托管人托管, 由基金管理人管理和运用资金, 以资产保值为目的, 按照投资组合的原理, 从事股票、 债券等金融工具投资, 投资者最终按照投资比例分享其收益并承担风险的一种投资工具。债权的利率是事先确定的, 因此属于固定收益投资, 收益较低, 风险低。 银行的理财产品较多, 各家银行会根据金融市场的需求推出适合当时的产品, 比如在 07年发行的新股申购类产品, 在保本的前提下实现了 15%的平均年化收益率。 但在 08年该产品全线退出金融市场。 总体来说银行的理财产品分为两类 :保本型与非保本产品。 非保本型一般预期收益率较高, 但风险也较大。 投资信托产品的收益比较稳定, 虽然不保本, 但基本都能达到预期收益率, 且收益率高于同期储蓄存款利率水平。 且缺点是起点稍高, 最低也需要 5 万元人民币。信托投资是以资财为核心、 信任为基础、 委托为方式的一种财产管理制度。 有财产的人为了自己的或第三者的利益, 把自己不能很好管理和运用的财产交给所信任的人去进行管理或处理。 受托财产权的人要收取一定的费用。 信托的一个 “缺陷 ”, 就是起点太高, 一般都要 100万元人民币, 所以离普通投资者有点距离。 保险一般指投资升值型的保险, 如万能险以及投连险。 这类产品一般要 5 年以上才可以看出收益效果。 保险属于风险较低, 收益不高的产品。个人可从事外汇买卖业务, 个人外汇期权买卖, 个人外汇远期交易。 个人外汇投资专业性较强, 收益高, 风险较大, 适合少数对外汇市场、 现货市场、 期权概念有相当了解的投资者。 如外国货币, 包括钞票、 铸币 ; 外币有价证劵, 包括政府公债, 国库卷、 公司债券、 股票等 ; 外币支付凭证, 包括票据 (本票、 支票等 )、 银行存款凭证等。除上述所介绍的金融投资品外, 还有包括房地产、 艺术品、 古玩、 纪念货币及邮票等在内的实物投资。 相对而言, 这类产品的流动性较低, 而行业性和专业性较强, 投资者进入的门槛相对较高。 尤其是艺术品和古玩, 投资者需要具备较强的专业知识和鉴赏能力, 一般不为广大民众所投资。个人理财除了要了解理财产品的风险收益外, 不同年龄的人对风险的承受能力是不同的 ,而巨大的财务差异也存在于人的生命周期的各阶段, 因此, 个人理财投资也要考虑人生的不同阶段, 理财的目标不同, 投资的重点也相应不同。 处于不同的人生阶段, 生活重心、 收入水平、 投资需求、 风险承受能力等都会呈现出截然不同的特征, 从而形成了个人及家庭的财务生命周期。 尽管每个人及家庭情况迥异,但大多数都会呈现为单身期、 家庭建立期、 家庭成熟期、 空巢期及养老期五个财务阶段。单身期 : 单身阶段主要是指大学毕业参加工作至结婚的这段时期。 这阶段的男女大多有自己独立的收入, 尽管初期收入水平不高, 但还没有太多的经济负担, 可支配收入较多。 因为刚刚迈入独立生活阶段, 这时期的他们较愿意满足自身的消费愿望, 往往消费开支比较大, 这段时期是投资自己的大好时期, 个人进修与加强职业培训以期获得更高的收入水平是这时期的主要理财目标, 其次, 为结婚做准备也是这一阶段需要完成的任务。 因此, 在此阶段, 收入的一部分投资在如何加强自己的职业能力, 为未来的发展做积极的准备。 随着工作经验的增加, 收入也进一步提高, 在后期有一定财务能力的前提下,可投资股票, 期货, 外汇等风险较大, 收益较高的产品, 因为此时段的年轻人风险承受能力较强, 因此储蓄和债券的比例可以很小, 但仍然需要保留一部分银行活期存款以应对不时之需, 活期存款的比例一般为家庭月支出的 36倍为宜。家庭建立期 : 这一阶段是指结婚至小孩出生阶段。 此阶段经济收入随着工作年限的增加而增加, 事业往往处于上升期,同时也是家庭的主要消费期。 这时期生活稳定, 为提高生活质量, 需要有一些较大的家庭建设开支, 如购买房产、 购买高档消费品汽车等。 处在这一阶段的客户, 其理财目标的选择可能更重在家庭的建设和为未来生育子女准备资金积累。 按照我国现在的实际情况, 大多数家庭采用分期付款的方式购买房产, 每月还房贷的压力比较大, 由于要为未来孩子的出生做准备,比起单身阶段, 风险性应该稍小一些。 在投资组合中股票比重略少一些, 增加基金的购买比重, 尤其对于工作繁忙, 没有过多时间关注股票走势的人群, 基金是一个很好的选择。 个人可根据自己的财力, 对风险的承受能力以及市场的走向, 选择不同类型的基金。 在此阶段, 储蓄和债券所占的比例可以适当增加, 但此阶段一般不超过总资产的 30%。家庭成熟期 : 也称满巢期。 满巢阶段是指小孩出生至大学结束时期。 这一时期的时间较长, 虽然家庭收入持续增加, 但是家庭支出也在为不断增加, 是人生中消费最大的时期。 此阶段生活压力较大 .负浅析个人投资理财方式【文章摘要】随着经济的发展, 个人投资理财越来越走进寻常百姓家, 但理财知识的普及却未跟上时代的脚步, 本文简单介绍了投资理财工具的风险及收益以及在不同的个人、 家庭财务生命周期内投资工具的选择。 帮助人们正确的认识自身,合理的选择投资工具, 控制投资风险以达到财富增值的目的。【关键词】个人理财工具 ; 财务生命周期姚洪娥世源科技工程有限公司 100097现代商业MODERN  BUSINESS 25金融视线 Financial View【参考文献】1 、 吴京, 角力 - 外资银行在中国, 经济研究导刊, 2009 (7)2 、 普华永道会计师事务所, 外资银行在中国, 20103 、 张伟兰, 中国需要外资银行, 中国外资, 2010 年  (1)4 、 顾列铭, 边缘化 - 在华外资银行的风险, 中国外资, 2010 ( 1)5 、 何喜有, 外资银行在华扩张模式和路径研究, 中国外资, 2008(8).【作者简介】苗文焕 ,1989 年生, 女, 山东菏泽人,中南财经政法大学新华金融保险学院金融学专业担较重, 既需要继续承担每月的房贷 ; 为子女准备教育资金 ; 准备医疗保障资金以及未来的养老资金, 同时此阶段还要承受父母渐渐年老增加的医疗负担等。 处于这一阶段的人们, 其风险承受能力较弱, 任何较大的投资失误都可能会损害其家庭的正常财务能力。 因此, 在此阶段, 应该选择风险性较低的投资组合, 增大储蓄和债券所占的比例, 继续增大风险较低的基金的购买比重, 只持有少量成长性公司的优质股票, 而且这些投资都要坚持长期投资。 在此阶段, 保险的投资应该加大, 不仅要考虑医疗保险, 事故保险等, 同时应投资可以返还年金的养老保险等。空巢阶段 (子女经济已独立 )。 空巢阶段是子女就业结婚  离开家庭, 父母尚未退休的时期。 这一阶段, 子女能够参加工作, 自食其力, 家庭开支较小。 处于这一阶段的客户, 主要的目的是为安度晚年做准备, 投资主要为准备养老金, 由于此阶段仍然处在工作阶段, 还有可持续的收入, 虽然可承受风险的能力较弱, 但也应该适当的投资以增加其收益, 此阶段可将其大部分资金用于固定收益产品投资中,如定期存款、 保险、 国债等, 少量资金用于购买基金。 购买风险类投资品的资金比重一般小于 20%。退休阶段 : 退休阶段最忌讳的便是盲目投资, 由于此阶段收入能力降低, 风险承受能力降至一生中的最低。 辛苦积攒的退休金不应放到风险大的计划中去。 此时应该选择保守且套现能力较强的组合上,以备有需要时 (如紧急医疗等 )能够有足够现金应急。 但老年人群如果一直遵循原来的保守理财方法, 将资金全部存入银行或购买债券, 则在 CPI 超过同期银行储蓄利率的情况下, 很可能面临资金缩水的问题。 因此, 老年人还可以投资一些银行理财产品, 比如银行推出的信托产品, 从经验看目还是比较安全的, 而且投资时间短, 收益率高于同期储蓄利率。除了上述分析的人生阶段影响人们的投资方向, 个人的性格即面对风险时的主观决策也是投资的一个重要方面。 风险承担意愿愈高, 表示愿意为了增加多一点的报酬而负担较高一些的风险, 在投资理财中, 根据个人的条件与个性, 其态度基本分为 : 冒险型、 积极型、 稳健型、 保守型和消极型五种类型。因此, 在个人投资理财的活动中, 每个人都需要结合自己的实际情况, 先自我评价一下自己属于哪种类型的个性, 然后分析不同投资的风险收益, 树立正确的投资理财目标, 才能将财富实现增值。 而在现实中, 个人理财规划的专业服务也越来越多, 如果自己没有能力作出合理的规划, 可以借助专业的咨询师的帮助。【参考文献】张纯威、 陆磊   金融理财 北京  中国金融出版社  2007 年施。 比如说, 除了合规性监督以外, 在其他方面也加强了监管力度, 其中包括新帐户的开立、 针对房地产抵押贷款的新限制、 客户账户余额对账等。 严峻的政策限制使其在市场开发、 产品创新等各领域面临着更加严峻的挑战。三、 外资银行在华发展的政策建议(一) 多样化金融服务领域在零售银行业务方面, 中国民众生活水平的持续提高将会刺激多个层面的理财服务需求。 预计需求会增长的零售产品包括高端个人 / 私人银行业务、 投资产品和住房抵押贷款等。 个人银行业务和理财业务方面, 完善的产品, 素质出众的员工和普及的全球品牌是个人银行业务成功的三项基本要素。(二) 扩大目标客户群1、 着力发展村镇银行。 中国农村经济发展前景广阔, 农村金融市场服务薄弱。 尚未完全开发的中国农村市场, 将为外资银行的业务发展带来新机遇。 众多农村及周边地区的出口型企业依托村镇较低的劳动力成本和商务成本, 具有较强的生命力, 但获得的金融服务较少。 据统计, 中国农村 1. 2 亿户有贷款需求, 但目前这一满足率只有 60%。 进入竞争相对不激烈的农村金融市场, 利用国家对农村金融机构的政策、 税收优惠是外资银行扩大其市场份额, 不断提升自身竞争力的明智选择。2、 发展中小企业金融服务。 国内中小企业数量庞大, 发展潜力更是不可限量, 对金融服务的需求存在着巨大缺口 ; 据统计, 在 2008 年底全国 99%以上的企业都是中小企业, 对 GDP 的贡献也超过了 60%, 更吸纳了 70% 以上的新增就业人口。 外资银行想在国内加快发展, 必须依靠庞大的中小企业客户来破解网点与资源优势欠缺的劣势。(三) 强化本土化经营开拓在华市场, 关键在于强化本土化经营, 全价值链在中国布局, 实现产品设计本土化、 营销服务本土化、 管理人员本土化。1、 营销管理本土化。 一国的文化环境能在根本上影响人们对世界的看法和社会行为, 即人们的行为无时不存在一种自我参照准则。 当我们进入异域文化时, 自我参照准则就会发生作用。 所以在产品设计时要根据各国文化特点与

温馨提示

  • 1. 本站所有资源如无特殊说明,都需要本地电脑安装OFFICE2007和PDF阅读器。图纸软件为CAD,CAXA,PROE,UG,SolidWorks等.压缩文件请下载最新的WinRAR软件解压。
  • 2. 本站的文档不包含任何第三方提供的附件图纸等,如果需要附件,请联系上传者。文件的所有权益归上传用户所有。
  • 3. 本站RAR压缩包中若带图纸,网页内容里面会有图纸预览,若没有图纸预览就没有图纸。
  • 4. 未经权益所有人同意不得将文件中的内容挪作商业或盈利用途。
  • 5. 人人文库网仅提供信息存储空间,仅对用户上传内容的表现方式做保护处理,对用户上传分享的文档内容本身不做任何修改或编辑,并不能对任何下载内容负责。
  • 6. 下载文件中如有侵权或不适当内容,请与我们联系,我们立即纠正。
  • 7. 本站不保证下载资源的准确性、安全性和完整性, 同时也不承担用户因使用这些下载资源对自己和他人造成任何形式的伤害或损失。

评论

0/150

提交评论