（会计学专业论文）公允价值计量对审计质量影响实证研究.pdf

目录 摘要1 a b s t r a c t i i i 第1 章绪论1 1 1 选题背景及研究意义1 1 1 1 选题背景1 1 1 2 研究意义1 1 2 研究方法及研究思路2 1 3 研究创新3 第2 章文献综述4 2 1 审计质量相关文献综述4 2 1 1 国外关于审计质量的文献综述4 2 1 2 国内关于审计质量的文献综述5 2 2 公允价值计量对审计质量影响文献综述6 第3 章公允价值计量对审计质量影响的理论分析8 3 1 理论基础8 3 1 1 契约理论8 3 1 2 行为学理论9 3 2 公允价值计量对审计质量影响理论分析9 3 2 1 注册会计师审计环境的模型描述1 0 3 2 2 公允价值内涵及现实应用的情况分析。1 2 3 2 3 会计信息的公允价值计量对审计环境中各方的影响1 3 3 2 4 公允价值计量对审计质量的影响及研究假设1 4 第4 章公允价值计量对审计质量影响的实证研究设计1 5 4 1 审计质量的衡量1 5 4 1 1 审计意见预测模型的构建1 5 4 1 2 会计师事务所审计报告谨慎性水平的衡量1 8 4 1 3 审计意见购买行为的的判断1 9 4 2 样本选取和数据来源2 0 4 2 1 样本选择2 0 4 2 2 数据来源2 0 4 3 检验模型和变量设计2 0 4 3 1 检验模型2 0 4 3 2 变量设计2 1 第5 章实证检验结果与分析2 2 5 1 审计质量变化的实证分析2 2 5 1 1 变量描述性统计：2 2 5 2 2 方差分析2 2 5 2 公允价值计量对审计质量影响的实证分析2 2 5 2 1 变量描述性统计2 2 5 2 2 单因素分析2 3 5 2 3 多元回归分析2 3 5 2 4 公允价值计量对审计质量影响进一步分析2 5 第6 章研究结论、建议及局限，2 8 6 1 研究结论及建议2 8 6 2 研究局限2 9 参考文献3 0 致谢3 3 在学期间发表论文及参加课题一览表3 4 重庆工商大学硕士学位论文 摘要 2 0 0 6 会计准则中会计信息的计量直接或间接运用了公允价值。公允价值侧重 于会计信息的相关性，计量中上以市价或估值技术对资产或负债项目进行确认， 这样的计量模式对注册会计师的审计工作提出了新的要求。本文主要从公允价值 的计量层次入手，研究公允价值计量应用程度对注册会计师审计质量的影响。 首先对相关文献进行了回顾，界定了审计质量的衡量方法，明晰了公允价值 的内涵及特点，并结合注册会计师的审计判断决策模型，论述了公允价值计量对 审计质量的影响，提出研究的假设，在最后对假设进行实证检验。 基于以上思路，以a 股市场中2 0 0 7 - 2 0 1 0 年度符合筛选条件的公司为样本进 行了实证分析。首先建立注册会计师审计意见预测模型，计算出会计师事务所谨 慎性水平并与实际的审计意见进行对比得出是否发生审计意见购买从而衡量审计 质量的高低。公允价值是以公允价值计量的资产作为其指标进行衡量，最后分年 度进行实证模型检验，得出本文研究的实证结论。 实证检验表明： 1 2 0 0 6 会计准则颁布后注册会计师的审计质量呈u 形变化。审计质量在刚开 始会呈现质量下降的趋势，在2 0 0 8 年中审计质量达到最低点，其中年度审计意见 购买行为达到了1 5 的比例，在后续2 0 0 9 和2 0 1 0 年中审计质量逐步提高，审计 意见购买行为平均在8 的水平。 2 2 0 0 8 年公允价值计量的资产的应用规模对审计质量有显著影响，在5 的置 信水平上显著；2 0 0 7 、2 0 0 9 和2 0 1 0 年中公允价值计量的资产的应用规模对审计质 量的影响在统计上不显著。 3 公允价值在会计准则中的不同应用事项中对审计质量的影响不同。资产减值 和债务重组利得中公允价值的应用降低了审计质量，其它项目如公允价值变动损 益和非货币性资产交换中公允价值应用并没有和审计质量存在显著的关系。 基于上述研究结果，笔者得出公允价值计量对审计质量的影响存在着时效性 和差异性。在存在影响的年份和事项中公允价值计量会降低注册会计师的审计质 量。为了加强注册会计师的审计质量，提高会计信息的可靠性，笔者提出如下建 议：1 加强新准则中公允价值计量细则的相关研究，出台专门的公允价值计量准 则，给注册会计师的审计工作提供制度依据。2 加强审计监管的力度，监管部门 重庆工商大学硕士学位论文 应学习公允价值计量的会计信息的相关准则并提高鉴别公允价值计量模式下会计 信息的真实性与否的能力，从而加强对注册会计师的监管，减少其与企业管理层 合谋的机会。 关键词：公允价值：审计质量；时效性；差异性 重庆工商大学硕士学位论文 a b s t r a c t t h ea p p l i c a t i o no ff a i rv a l u ei san e wf e a t u r eo ft h ea c c o u n t i n gs t a n d a r da tp r e s e n t f a i rv a l u ee m p h a s i z e st h ec o r r e l a t i o no fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n i ta d v o c a t e st h a tt h e m a r k e tp r i c eo rs h a r ev a l u a t i o n st e c h n o l o g yo na s s e to rl i a b i l i t ya st h em e a s u r e m e n t , w h i c hp u t sf o r w a r dn e wr e q u i r e m e n t st ot h ec e r t i f i e dp u b l i ca c c o u n t a n t sa u d i t t h i s a r t i c l er e s e a r c hi sm a i n l yb a s e do nt h el e v e lo ff a i rv a l u em e a s u r e m e mo ft h ea c c o u n t i n g s t a n d a r da n df o c u s e so nt h ei n f l u e n c e st ot h eq u a l i t yo fa u d i to ft h ec e r t i f i e dp u b l i c a c c o u n t a n t s t h i sa r t i c l e f i r s t l ys h u n t e dt ol i t e r a t u r er e v i e w ；d e f m e dt h ea u d i tq u a l i t ya n d c l a r i f i e dt h ec o n c e p to ff a i rv a l u ec h a r a c t e r i s t i c c o m b i n e dw i t ht h ec e r t i f i e dp u b l i c a c c o u n t a n t sa u d i tj u d g m e n tm o d e l ，t h ea r t i c l ed i s c u s s e dt h ei n f l u e n c eo ff a i rv a l u e m e a s u r e m e n to nt h eq u a l i t yo fa u d i t ，p u tf o r w a r dt h eh y p o t h e s i s ，a n dc a r r i e do nt h e e m p i r i c a la n a l y s i s b a s e do nt h ea b o v ea n a l y s i s ，t h ea r t i c l es e l e c t e dt h eas h a r em a r k e ts a m p l ef r o m 2 0 0 7t o2 010y e a re m p i r i c a l l y f i r s t l yt h e e s s a ye s t a b l i s h e dt h ea u d i t i n go p i n i o n s p r e d i c t i o nm o d e l ，c o m p a r e dt h ec a l c u l a t i o na c c o u n t i n gf i r mp r u d e n c el e v e la n dt h e p r a c t i c a la u d i to p i n i o n sa n dt h e nm e a s u r e dt h ea u d i to p i n i o np u r c h a s et oj u d g eh ea u d i t q u a l i t y f a i rv a l u ei sm e a s u r e db yt h ef a i rv a l u em e a s u r e m e n to fa s s e t so rl i a b i l i t i e s t h e nt h ee s s a yc a r r i e dt h em u l 邱l el o g i s t i cr e g r e s s i o n st oe a c hy e a rt oc o n c l u d et h e e m p i r i c a lr e s u l t st h e o r y t h es t u d ys h o w st h a t ： 1 t h ec e r t i f i e dp u b l i ca c c o u n t a n t sa u d i tq u a l i t yi so fu s h a p ec h a n g ea f t e rt h e0 6 a c c o u n t i n gs t a n d a r d sp r o m u l g a t e d a tf i r s tt h eq u a l i t yd e c l i n e di i lt h ef i r s ty e a r sa n di i l t h ef o l l o w - u pp r o c e s st h ea u d i tq u a l i t yg r a d u a l l yi m p r o v e d 2 2 0 0 8y e a r sf a i rv a l u em e a s 珊e m e n to ft h ea s s e t so ft h ea p p l i c a t i o ns c a l eh a s s i g n i f i c a n t l ya f f e c t e dt h ea u d i tq u a l i t y , t h e2 0 0 7 ，2 0 0 9a n d2 010i nt h ef a i rv a l u e m e a s u r e m e n tt ot h ei m p a c to ft h ea u d i tq u a l i t yi sn o ts i g n i f i c a n t 3 t h ea p p l i c a t i o no ff a i rv a l u ea c c o u n t i n gs t a n d a r d si nd i f f e r e n tp r o j e c ti n f l u e n c e s t h ea u d i tq u a l i t yd i f f e r e n t l y a s s e ti m p a i r m e n ta n dd e b tr e s t r u c t u r i n go ft h ef a i rv a l u eo f t h ea p p l i c a t i o nb r i n gi i lt h el o w e rt h ea u d i tq u a l i t ya n do t h e rp r o j e c t ss u c h a st h ep r o f i t s a n dl o s s e so ft h ec h a n g e si nt h ef a i rv a l u ea n dt h ee x c h a n g eo fn o n - m o n e t a r ya s s e t si n f a i rv a l u ea p p l i c a t i o nd o e sn o tm a t t e rt h ea u d i tq u a l i t y b a s e do nt h er e s u l t s ，t h ea u t h o rc o n c l u d e d 也a tt h ei n f l u e n c eo nt h eq u a l i t yo ft h e i i i 重庆工商大学硕士学位论文 a u d i to ft h ef a i rv a l u em e a s u r e m e n ti so ft i m e l i n e s sa n d d i v e r s i t yi nt h ep r e s e n c eo ft h e i n f l u e n c ey e a ra n dp r o j e c t , t h ef a i rv a l u em e a s u r e m e n tw i l lr e d u c et h ec e r t i f i e dp u b l i c a c c o u n t a n t sa u d i tq u a l i t y i no r d e rt os t r e n g t h e nt h ec e r t i f i e dp u b l i ca c c o u n t a n t sa u d i t q u a l i t y , t oi m p r o v et h er e l i a b i l i t yo fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n , t h ea u t h o rp u tf o r w a r dt h e f o l l o w i n gs u g g e s t i o n s ：1 s t r e n g t h e nt h er e l a t e dr e s e a r c ho nn e ws t a n d a r do ff a i rv a l u e m e a s u r e m e n tr u l e st o p r o v i d e t h ec e r t i f i e d p u b l i ca c c o u n t a n t sa u d i ts y s t e m b a s i s 2 s t r e n g t h e na u d i ts u p e r v i s i o ns t r e n g t h ，t h er e g u l a t o r ss h o u l dl e a r nt h ef a i rv a l u e m e a s u r e m e n to fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o nr e l a t e dt os t a n d a r d sa n di m p r o v et h ea b n i t yt o i d e n t i f yt h ef a i rv a l u em e a s u r e m e n to ft h em o d eo ft h ea c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n , s o 硒t o s t r e n g t h e nt h es u p e r v i s i o no ft h er e 西s t r a t i o no fr e g i s t e r e da c c o u n t a n t , a n dr e d u c et h e p o s s i b i l i t yo f a c o n s p i r a c yo f t h em a n a g e r so ft h ee n t e r p r i s ea n da c c o u n t a n t k e y w o r d s ：f a i rv a l u e ；a u d i tq u a l i t y ；t i m e l i n e s s ；d i v e r s i t y i v 重庆工商大学硕士学位论文 第1 章绪论 1 1 选题背景及研究意义 1 1 1 选题背景 公允价值是目前会计领域研究的热点之一。根据2 0 0 6 会计基本准则的定义， 公允价值是指在公平的交易中，熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者清偿 债务的金额。公允价值以市场信息为基础，立足于资产或负债对企业未来现金流 的影响，能更好地反映企业的财务状况和经营成果。公允价值计量的出现与财务 报告目标转型、大量金融工具的运用密切相关。股权的逐步分散，会计目标由过 去的受托责任逐渐向转向现在的决策有用，金融工具的大量应用，企业未来的收 益变得极大的不确定。为了客观反映这种不确定性进而满足信息使用者决策的需 要，公允价值计量应运而生，并且随着经济的进一步发展，公允价值的运用将更 为广泛。 独立审计是现代经济生活的重要组成部分，在资本市场中扮演重要角色。作 为公司治理的外部治理因素，独立审计对财务信息的真实可靠起到鉴证作用，经 过独立审计的财务报告能有效解决委托代理中的信息不对称现象，防止逆向选择， 使社会资本流向资源配置高的企业。审计质量的高低直接决定了独立审计是否能 够发挥其应有的作用。相反，审计质量如果没有保障，注册会计师审计就不能获 得社会公众的信任，进而就会丧失其存在的价值。 2 0 0 7 年1 月1 日中国上市公司开始执行新的会计准则。3 8 个具体会计准则中 2 1 个准则不同程度地应用了公允价值计量属性。公允价值作为与历史成本相并列 的一种会计信息计量方法，有其特有的计量特征，特有的计量特征决定了它的引 入必然会对资本市场带来冲击。作为会计信息保障机制的独立审计，在面对公允 价值计量的会计信息的情况下，其审计决策过程中会发生什么样的变化，其审计 质量会发生怎样的改变，成为了公众关注的焦点。本文拟用实证检验的方法对会 计信息计量属性的改变对审计质量的影响进行研究。 1 1 2 研究意义 本文的研究意义有以下两点： 1 对理论界会计信息的可靠性研究提供一定的佐证。理论界对公允价值引入 后对会计信息可靠性的研究大多基于理论分析。笔者认为会计信息的可靠性研究 可以从审计质量的角度进行研究。会计信息的可靠性要求会计信息应是中立的j 如实反映企业的财务状况和经济成果并且具有可验证性。会计信息的可靠性是过 重庆工商大学硕士学位论文 程理性和结果理性的统一。审计市场作为资本市场上最有力的监督平台，它的效 率高低在一定程度上影响着会计信息的过程理性，影响会计信息的可靠性。从会 计信息的产生到对外公布的流程看，高质量的审计质量对应着高质量的会计信息， 对应着的会计信息是可靠的。研究公允价值计量属性的应用对审计质量的影响可 以从一个侧面验证公允价值计量属性对会计可靠性的影响。 2 丰富了审计质量影响因素专题的研究。过去的审计质量影响因素的研究大 多集中在审计市场中公司内部治理结构、事务所声誉、客户重要性水平等因素， 很少从会计准则的角度进行衡量。本文从会计准则变迁的角度进行研究，研究公 允价值计量对审计质量的影响是对审计质量影响因素专题研究的丰富。 1 2 研究方法及研究思路 本文在综述前人成果的基础上，采用规范和实证相结合的方法分析了公允价 值计量属性对注册会计师审计质量的影响。理论上首先介绍了以前文献中的注册 会计师审计判断决策模型，然后论述了公允价值计量属性的特征，接着分析了公 允价值计量属性的运用对企业、注册会计师和政府监管部门收益的影响，在最后 结合注册会计师审计判断决策模型，分析公允价值计量对注册会计师审计决策行 为的影响，提出公允价值计量对审计质量影响的假设。实证部分对公允价值运用 后审计质量的变化进行了年度分析，并结合公允价值计量运用程度对审计质量的 影响进行了实证检验。 论文在组织结构上分为以下六部分： 第一部分是绪论。该部分概述了论文的研究背景、研究意义以及研究方法、 思路和创新点。 第二部分是文献综述。该部分综述了审计质量和公允价值对审计市场影响的 相关文献，并加以归纳做出简要评述。 第三部分是公允价值计量对审计质量影响的理论分析。该部分首先介绍了分 析的理论基础，契约理论和行为理论。然后从注册会计师审计判断决策环境入手， 阐述了审计环境中注册会计师决策模型，结合公允价值计量属性的特征，分析了 公允价值计量对审计环境中各方的影响，进而提出研究的假设。 第四部分是实证设计部分。在其中，对审计质量的度量进行了设计并得出审 计质量的相关数据，同时阐述了公允价值计量对审计质量影响的检验模型及相关 数据来源。 第五部分是实证结果及分析。利用a 股上市公司中符合样本选择要求的2 7 2 8 家公司数据研究了新准则实施后审计质量的变化，并对公允价值运用对审计质量 影响进行了实证检验和分析。 2 重庆工商大学硕士学位论文 第六部分是论文的总结。在理论和实证分析结果的基础上阐述了会计准则中 公允价值计量的运用对审计质量的影响，并提出相关建议。同时，对研究设计中 的不足及以后的研究方向进行了归纳。 1 3 研究创新 论文研究公允价值计量对审计质量的影响，与以往文献相比，论文具有以下 创新点： 1 区分年度和应用事项研究公允价值计量对审计质量的影响。以往文献大都 是对公允价值计量对审计质量影响进行截面分析，并且没有考虑公允价值的不同 应用事项和公允价值计量后审计环境中的变化，本文将公允价值看作是审计环境 中各利益相关者博弈力量的影响因素，分年度分事项看待这种影响，研究了该专 题的内容，丰富了公允价值计量对审计质量影响研究设计的思路。 2 审计质量的衡量指标不同。以往文献大都运用盈余管理程度指标作为审计质 量的替代变量。笔者认为该指标只是从一个侧面对审计质量进行间接衡量，存在 一定的误差。论文从审计意见购买预测模型入手衡量审计质量，研究公允价值计 量对审计质量的影响，丰富了该专题指标设计的选择。 重庆工商大学硕士学位论文 第2 章文献综述 2 1 审计质量相关文献综述 d e a n g l o l ( 1 9 8 1 ) n 1 首次地提出了审计质量的概念，这一概念也被广泛沿用 至今。由于审计质量计量具有不可直接观测的特征，审计质量的替代变量研究成 为了学者的研究课题之一，并且取得了丰富的研究成果。鉴于关于审计质量的研 究较多，本文对其进行如下两种分类并做综述。 2 1 1 国外关于审计质量的文献综述 d e a n g l o l ( 1 9 8 1 ) n 1 首次定义了审计质量的概念，并从理论上分析了审计质 量与会计师事务所规模之间的关系。论文研究中会计师事务所规模用其所审计的 公司的数量进行替代，理论分析中作者应用到了准租的概念进行分析，得出结论： 规模大的会计师事务所在面对特定客户时，独立性受损比较小，为维系特定客户 的机会主义的动机相对较小，审计质量能够得到保障。 w a t t s 和z i n n n e r m a n ( 1 9 8 1 ) 阻1 分析论证审计独立性的评估是有成本的，并且 审计独立性是不可度量的，理性的人会选择成本效益原则去寻找一个衡量指标来 区分不同的事务所。最终选择的指标肯定是所有指标中总成本最小的一个，但并 不是独立性本身，得出结论为大规模的会计师事务所具有更高的审计质量。 d o p u c h 和s i m u n i c ( 1 9 8 2 ) 口1 分析论述：投资者通过可观测的代表审计质量的 特征，如组织的专业培训、实施的内部复核制度等，来理性地感受大规模事务所 的质量。随后，大量的审计实证研究运用不同的方法和数据，检验了事务所规模 和审计质量之间的关系，并证明了会计师事务所规模是审计质量的有效替代变量 之一。 m a r kl d e f o n d ( 1 9 9 2 ) h 1 分别将事务所规模、行业专长、品牌声誉、独立性 这些指标对审计质量进行衡量，研究结果发现每个指标作为审计质量的替代变量 均不显著，在综合这些指标的情况下研究其与审计质量的关系，发现审计质量与 上述指标的综合拟合较好。 p a l m r o s e ( 1 9 8 8 ) 哺3 对1 9 6 5 1 9 8 5 间受到法律诉讼的会计师事务所进行了研究。 作者将事务所分为两类，八大与非八大，研究中发现八大会计师事务所受到的法 律诉讼明显小于非八大事务所受到的法律诉讼，得出结论：八大会计师事务所的 审计质量要明显高于非八大事务所的审计质量，事务所受到的法律诉讼可以作为 审计质量的替代变量。 a l a s t a i rl a w r e n c em i g u e lm i n u t t i m e z a 和p i n gz h a n g ( 2 0 1 1 ) 嘲研究表明 四大会计师事务所与非四大会计师事务所的审计质量并没有显著差异，事务所的 4 重庆工商大学硕士学位论文 审计质量受所审计客户的规模和其他特征的影响。 m a r kl d e f o n d 和c l i v es l e n n o x ( 2 0 11 ) 口1 研究了s o x 法案颁布后审计质 量的变化。结论表明：s o x 法案中的p c a o b 条例促进了低质量的会计师事务所退出 审计市场，从而提高了审计市场中审计质量的平均水平。 2 1 2 国内关于审计质量的文献综述 王跃堂( 2 0 0 1 ) 随1 在分析大规模、小规模事务所发布非标准审计意见倾向的基 础上，得出结论：在不考虑可能影响注册会计师独立性的因素的情况下，大规模 事务所的非标准审计意见比例较大。在尽量剔除其他因素的影响后，大规模所仍 然明显具有发布非标准审计意见的倾向。因此，大规模事务所相对于小规模事务 所在审计活动中更具独立性。 王英姿( 2 0 0 1 ) 阻1 认为会计师事务所的审计质量可以从一下几方面衡量：是否为 国际会计师事务所的网络会员、会计师事务所规模、会计师事务所拥有的行业专 长水平、事务所工作人员的素质、事务所所拥有客户的更换频繁程度、事务所内 部质量控制制度的完善程度和执行情况、事务所对业务的日常培训工作和彼此之 间的信息沟通状况。 章永奎和刘峰( 2 0 0 2 ) n 们选取1 9 9 8 年中被注册会计师出具非标准审计意见的 上市公司作为研究样本，同时选取了同样数量的标准无保留审计意见的上市公司 作为控制样本对审计质量进行研究。论文中利用修正的琼斯模型来估计企业的盈 余管理程度，研究结果表明：大规模的事务所的审计质量更高，相比小规模会计 师事务所，大规模事务所会出具更加严厉的审计意见。 原红旗和李海建( 2 0 0 3 ) 1 以会计事务所的出资方式、组织形式和规模作为 影响因素研究其与注册会计师出具审计意见的关系，研究结果表明：审计意见的 出具类型与事务所组织形式等因素在统计上并不显著。 漆江娜，陈慧霖和张阳( 2 0 0 4 ) n 羽以2 0 0 2 年末深、沪两市的a 股上市公司作 为研究样本，研究会计师事务所审计质量与会计师事务所品牌、规模、审计收费 的关系，研究结论为：“四大 会计师事务所的审计收费显著高于本土事务所的收 费，并且上市公司愿意为品牌事务所支付更高费用的审计收费；“四大 会计师事 务所审计的上市公司可操控性应计利润要比国内会计师事务所审计的公司低，“四 大”会计师事务所在中国审计市场中的审计质量相比国内事务所要高。 陈关亭和兰凌( 2 0 0 4 ) 3 3 根据行业、年度和经营现金流选出了2 1 2 家上市公 司，其中四大审计的上市公司和非四大审计的上市公司各占一半形成匹配。通过 计算2 1 2 家上市公司2 0 0 0 - 2 0 0 2 年的可操控性应利润，对比发现：四大会计师事 务所审计的上市公司的可操纵性应计利润要比非四大会计师事务所审计的公司要 重庆工商大学硕士学位论文 i i i i i l l i i 罾量量重量 低；四大事务所审计公司的盈余信息具有更高的预测价值。 蔡春，黄益建和赵莎( 2 0 0 5 ) n 4 1 对2 0 0 2 年沪市制造业上市公司进行了研究， 论文中检验不同类型会计师事务所可操纵性应计利润的水平，研究结果发现：两 家会计师事务所审计的上市公司的可操作性应计利润要比单一会计师事务所审计 的上市公司的操作性应计利润低，十大会计师事务所审计的上市公司具有更低的 可操作性应计利润。 胡本源( 2 0 0 9 ) n 朝在国内首次运用非标准审计意见预测模型并结合事务所的 谨慎性水平对审计独立性进行了衡量，得出重要客户和审计任期对事务所的独立 性有抑制效果。 述评：国内外学者在研究审计质量时，先后将事务所规模、品牌声誉、行业 专长、涉及到的诉讼、盈余管理程度和通过审计意见预测模型辨别审计意见购买 等方法取其单独或者其中两个以上综合衡量作为审计质量的替代变量，可以看出 研究审计质量影响因素时，事务所规模、法制环境等因素应作为哑变量进行模型 控制，研究审计质量的影响因素时，盈余管理和通过审计意见预测模型可以分别 用于事务所审计质量的替代变量。 2 2 公允价值计量对审计质量影响文献综述 樊晓华( 2 0 0 9 ) n 田首次将公允价值的引入对审计市场的影响进行了实证研究。 该文重点阐述审计市场效率的改变，并用审计质量作为审计市场效率的替代变量。 在对应用了公允价值的上市公司研究中发现，2 0 0 5 2 0 0 8 年度中这些样本公司的可 操作性应计利润呈倒u 型变化，刚开始时审计质量会下降，后来会上升。 王琳、白文娟、李琳( 2 0 0 8 ) n 刀从审计难度、审计风险、审计重要性、审计 人员专业胜任能力、职业道德的影响等方面探讨了公允价值运用对独立审计的影 响。文章指出公允价值衡量存在很大弹性，与之配套的相关审计准则不完善、审 计人员的专业胜任能力短期内不能达到相应要求，公允价值的引入对审计质量的 保障提出了严峻的挑战。 李辉( 2 0 1 0 ) n 羽简述了2 0 0 6 审计准则中的公允价值审计准则的制定背景及实 施现状，并分析公允价值计量准则与审计准则中存在的问题，并进行了实证分析。 研究结果表明：2 0 0 6 会计准则颁布后，上市公司与利用公允价值进行盈余管理的 动机，公允价值变动损益与营业利润变动额之间存在显著相关。 赵燕( 2 0 0 8 ) n 钔从理论上分析了公允价值审计过程中可能存在的审计风险因 素，提出审计人员在实施公允价值审计中应坚持风险导向的审计模式，评估审计 风险点，并对公允价值计量的从业人员的专业和经验进行评估，确定风险水平， 实施实质性测试。 重庆工商大学硕士学位论文 邹晋( 2 0 1 0 ) 啪1 采用规范的研究方法针对金融危机后国内外公允价值计量方 法及其审计情况的变化结合我国具体国情，对公允价值审计进行了较为全面和系 统的研究。在概念上提出公允价值审计要分为两种形式，一般的财务报表中涉及 公允价值项目的审计和公允价值专项鉴证业务。在审计的过程当中，分析性程序 的作用比以前将更加重要，利用汇总、合并、对比等手段进行分析占据审计的比 重将提高。在审计取证方法上，公允价值审计将更加注重账面取证、账户取证和 业务取证的结合，尤其是业务取证。 鲁婧( 2 0 0 8 ) 乜妇在梳理国内外审计准则的基础上从实务角度对公允价值审计 的程序和方法进行了阐述。实务中分别就风险识别、利用专家工作、内部控制和 实质性测试等环节进行了详细阐述，并在最后提出公允价值会计的不完善限制了 公允价值审计的发展，进而导致公允价值审计风险。 汪锦丽( 2 0 1 0 ) 凹1 以毕马威对新世纪金融公司的审计案例为分析对象，分析 认为公允价值审计风险主要集中在公允价值计量的第三层次，表现为模型选择和 输入数据的可靠性等环节，文章并在最后提出公允价值的合理运用是管理层自身 责任认知提高、外部评估机构中立性的结果。 厉国威、郑宇路( 2 0 1 0 ) 指出公允价值审计应该坚持风险导向的审计模式， 审计师应该了解被审计单位公允价值计量和披露的程序及控制活动，识别重大错 报风险，并开展进一步的实质性测试。文章还指出现行公允价值会计准则和公允 价值审计准则存在着不足，公允价值审计的职业判断空间存在者风险。 评述：公允价值的引入对审计市场的影响研究中大致分为了两个层次。第一 是探究公允价值的引入对审计市场的影响，该层次的文章相对较少，实证的论文 三篇，两篇统计分析，一篇案例分析。实证论文将公允价值对审计市场的影响从 盈余管理的角度进行了阐述，不足之处系统研究不够，审计质量的衡量用盈余管 理缺少可信度。审计质量是多方博弈的结果，不同规模的事务所在博弈中的地位 是不一样的，研究公允价值对审计市场的影响应该区分对待；同时由于数据限制 研究时间跨度不足，没能研究公允价值的长期影响。第二层次是探究公允价值引 入后审计方法的改进。大致都是基于风险导向审计模式下，对风险评估、取证等 环节进行阐述。该部分的文章基本上是规范论文写作，文章相对丰富。 重庆工商大学硕士学位论文 第3 章公允价值计量对审计质量影响的理论分析 3 。1 理论基础 3 1 。1 契约理论 契约是社会生活中人们行为的一种正式规范。在这种规范下，每个利益主体 的行为都有其经济后果，不仅会有收益也有支出，彼此的行为都互相影响互相作 用。按照契约的完备程度可以将契约分为完备契约和不完备契约。其中完备契约 中，各利益相关者的行为都有其明确的收益及成本，而不完备契约则在收益支出 方面则具有其很大的不确定性。从一定程度上看，规则或制度就是契约，它规定 了人的行为都有其经济后果。参与交易的各利益相关方所订契约的结构、内容和 达成执行契约的成本决定了这个契约的性质。缔约合约的利益相关方有着不同的 目标和行为特征，这些特征在契约所在的环境中构成了参与方行为的内在影响因 素，在外在环境的刺激下，契约参与者产生了优化各自效用函数的行为，并达到 均衡。 根据彭桃英( 2 0 0 5 ) 阻1 的解释，审计契约关系是指在审计过程及审计结果中 存在利益关系的各审计市场行为主体之间的契约关系。这种契约关系明文或隐含 规定了各行为主体的权利和义务： 1 投资者：投资者包括股权投资者和债权投资者，作为资本提供者，他们有 要求资本保值增值，并要求注册会计师独立、客观、公正地发表审计意见权利。 2 企业管理层：企业管理层作为所有权和经营权分离的结果，其利用先进的 管理理念和手段，给企业投资者带来资本升值，在得到契约规定的工资、报酬的 同时，有接收法定审计的义务。 3 注册会计师：作为外部独立第三方，接收企业聘请为企业提供审计服务， 按照合约规定取得审计收费，独立客观公正地发表审计意见。 4 政府：政府是人民选举的结果，其在有要求工资、报酬、提升权利的同时 有维护资本市场健康发展的责任，及接受人民监督的义务。 5 注册会计师协会：注册会计师协会是行业自律组织，在有要求会费收入的 权利的同时，担负着维护整个行业健康发展和为会员服务的责任。 6 社会公众：社会公众作为潜在投资者，对注册会计师、企业管理人员、政 府监管部门、注册会计师协会进行监督，从证券市场的健康发展和社会诚信度提 升中收益。 重庆工商大学硕士学位论文 3 1 2 行为学理论 现代行为科学研究认为，行为主体的行为模式自身需求和外在刺激交互作用 的结果。拥有内在需求的理性人在外在刺激的作用下产生行为动机，并将动机转 化为行动，实现目标形成结果并最终反馈到人的内在需求。其中，动机是行为的 直接动力，在整个行为模式中占有核心地位。用图表示如下： 图3 1 理性人经济行为图 外 内 果 彭桃英( 2 0 0 5 ) 乜钔认为审计市场中各行为主体的行为模式也遵循这一规律。 一方面，审计市场行为主体内在需求被外在因素刺激后引发动机，这种动机产生 了审计市场特定行为人的行为。管理当局出具真实或虚假的财务报告，注册会计 师合谋或不合谋。审计市场中的各个利益相关者相互作用，产生一定的行为结果， 这种行为结果成为特定审计服务的审计质量高或低的原因。审计质量的结果会反 馈到个利益相关者的内在需求上，并引发新的动机，产生新的行为和结果，形成 循环。如果这种循环过程是良性的，审计质量将得到不断改善；反之，审计质量 会不断下降，资本市场得不到保障。总的来说，审计市场中的其他利益相关者的 行为对注册会计师构成外在刺激，通过影响注册会计师的行为最终影响到审计质 且 夏。 具体来说： 1 在外界条件一定时，动机的强弱与个体需求的程度呈直接相关。不同需求 的审计主体在面对利益诱惑时会有不同的动机，表现出不同的行为。 在内部条件一定时，动机的强度随着环境刺激的不同而变化。注册会计师投 入成本的多少，和管理层是否合谋，与监管者、投资者和社会公众的态度密切相 关。 2 某种动机的强度还取决于这种动机在行为发生后是否能得到加强。如果前 期舞弊或合谋事后没有被外界发现，在下一年度舞弊或合谋行为很可能会发生。 3 2 公允价值计量对审计质量影响理论分析 审计质量是审计师工作的结果，独立审计原则上要求审计的独立性。现实当 中审计是处在资本市场的大系统当中的，审计信息的各个利益相关者包括投资者、 债权人、上市公司的管理当局、监管者、注册会计师共同组成了这个审计环境。 重庆工商大学硕士学位论文 作为经济人的注册会计师，其审计判断决策往往要受到审计环境中各方的约束和 影响。或者说审计质量是审计环境中各利益相关方动态博弈的结果。审计环境中 韵一些因素的变化往往会对博弈的结果产生影响。公允价值作为一种会计信息计 量属性，它的应用会对审计环境中个利益相关者辨识会计信息的能力产生影响， 进而可能会影响审计质量的高低。 本节笔者首先阐述注册会计师的审计环境，然后论述会计信息的公允价值计 量对审计环境中各方的影响，最后结合前面两方面的分析提出研究的假设。 3 2 1 注册会计师审计环境的模型描述 在借鉴彭桃英( 2 0 0 7 ) 乜胡审计质量与审计市场行为主体关系研究书中提到的 注册会计师审计判断决策模型的基础上，笔者从以下两个层次分别阐述注册会计 师的审计环境。 1 监管为外生变量下的注册会计师审计判断决策模型 模型描述： ( 1 ) 博弈参与者：企业管理当局，注册会计师。 ( 2 ) 博弈顺序：第一，管理者的行为：出具诚实财务报告或提出虚假报告；第 二，注册会计师行为：对财务报表详查或略查；假定详查能发现舞弊或差错，略 查不能；第三，当注册会计师详查能发现管理当局舞弊及差错时，管理者不进行 报表修改，对注册会计师进行贿赂，注册会计师行为选择合谋或者不合谋；第四， 在注册会计师选择不与公司管理层合谋的情况下，公司管理层会选择修改报表或 不修改。 ( 3 ) 得益情况：第一，注册会计师：注册会计师对财务报表审计选择略查的 情况下收益为e 1 ，详查要多付出c 1 的工作成本，详查收益为一c l + e 1 。在注册会计 师对财务报表审计选择略查的情况下，会因为没有发现虚假信息而受到监管部门 行政处罚赔偿s 1 。当注册会计师选择与公司管理层合谋时会收到企业的好处e 2 ， 被外界发现后赔偿金额为s 2 ，当注册会计师选择不与管理层合谋时会因此遭受损 失c 2 。第二，管理当局：管理当局出具真实财务报告时收益为0 ，出具虚假财务 报告但没有被注册会计师发现时收益为m _ v ，其中，m 为出具虚假财务报告的收益， v 为被外界查处要付出的成本。出具虚假财务报告被注册会计师发现后若贿赂注册 会计师时收益为m - v e 2 ，注册会计师选择不与管理层合谋时，修正财务报告时收 益为0 ，不修正财务报告时收益为m 一s ，其中m 7 为在注册会计师出具非标准审计 意见时公司管理层的收益，s 为外界对其的处罚成本。 ( 4 ) 博弈的分析及求解 假定注册会计师与管理当局博弈中在各种情况下两方的得益为共同知识，管