信用评级项目流程PPT课件.ppt

项目流程控制 工商企业部 1 一 工作方案与资料清单 划分企业大行业 制造业or其他 制造业 工作方案大同小异 通用模板略加修改即可 花 分钟左右即可 不需要其他企业专门的模板非制造业 需按照行业的特性准备专门的工作方案 物流 贸易 农业等 最好是通过自身的学习 形成初步的工作方案 资料清单可以在访谈回来以后再详细整理一份完整的交给企业 了解行业最好的方法 在网上搜索一家行业最新的上市公司的招股说明书 2 二 访谈 重要问题之一 企业产业结构或业务构成情况 实例 胜通集团访谈时 据企业介绍 钢帘线 化工产品与房地产是企业主要业务 参观现场只参观了钢帘线与房地产 实际上 拿到资料以后发行企业有九个业务板块 结果上会未予投票 导致项目二次进场 目前遇到最多的超过10个业务板块 至少现场要去到3 4以上 新企业 教训深刻 这里不能以常理推之 虽然大部分企业的板块在3个以内 5个以上的也不少 3 重要问题之二 遇到企业和承销商询问级别 如何应对 实例 高峰林场这种情况下 往往过于生硬和一味妥协都会造成日后不利的工作局面 首先 要让企业理解到分析师作为项目经理 负责的是报告 而不是级别 严格的防火墙制度使得分析师对级别没有影响力 第二 在企业要求级别的同时 提出让企业提供充足的资料 以便充分体现企业的优势与核心竞争力 因为参与评审的评委都没来过企业 需要通过报告和报告以外的资料来了解企业 第三 遇到市场对企业承诺的级别高于预评级别时 当面发作也不合适 可以委婉的提出个人观点 类似企业规模和利润水平与 级别的企业还有差距 希望企业提出更有说服力的证据等等 4 三 与企业和承销商的沟通 与企业沟通 第一 一定要及时 企业发来的资料务必第一时间检验其真实性 并与企业及时进行沟通 以免等到材料齐备进行冲刺时 发现材料有问题 时间很有可能耽误 这种情况下 通常无法在正常的时间内完成报告 第二 与企业相关联系人的沟通要尽量深入 遇到不懂和有困难的问题 及时询问企业 不要留下尾巴 沟通越多越熟悉 交流起来就越顺畅 与承销商沟通 承销商只关心两件事情 级别与出报告时间 级别通常采取打太极的方式 不给承诺 也没办法承诺 但态度也尽量婉转 出报告时间尽量满足 因为互相拖延最终导致的是不停地更新数据 甚至项目黄了 对双方都没有好处 5 四 报告写作 通过三 四个评级报告的撰写 形成自己的报告撰写思路 以通常的制造业经营与竞争部分为例 可以按照收入构成 行业竞争 技术 生产 供应 销售的套路来写 六个黑体段落可以形成六个观点 优势 劣势一目了然 在第四 五个报告时 应该达到 天以内可以写完一审稿的速度 6 五 上会前流程 录入系统 在提交三审稿以后开始进行 跟踪和二期项目找李腾导入以前的工作底稿 减少工作量技术总结 三审完成以后进行总结 见仁见智 盈利预测要保守着急的项目 三审完以后 就可以提交任务单到评级秘书那了 7 六 上会后流程 上会后 拿到任务单和质量意见后 第一 按照质量意见进行修改 完成后向企业和承销商发送征求意见稿 向姜总提交修改后的评级报告 第二 编制资料清单 打印校对稿 资料清单 如果是数据更新 同时打印数据更新说明 第三 纸质文件和电子资料的存档 注意工作底稿第一部分一定要全部填写 第四 自己或陪访核对数据及第一遍校对报告 校对稿三个人签字 质量管理部审核 第五 部门经理 技术总监 评审委主任 评级总监 运营管理部 财务部签字 第六 企业和承销商都确认可以出报告后 最终打印报告 初评报告需打印与报告份数相同的资质文件 8 总结