会计报表的阅读(学生版) PPT课件

1 会计报表的阅读与分析 漳州财贸学校校长工商管理硕士漳州市企业与企业家联合会副会长卓夏彬漳州市商贸协会副会长 2 一 财务报表使用者的阅读重点1 投资者 关心的是经济效益和资金使用效果及经济效益未来增长趋势 2 债权人 了解判断企业的偿债能力和资产的变现能力 税务 未交税金3 国家管理部门财政 存货 长期负债 对外投资 应收补贴款 应付工资 未分配利润工商 实收资本 考核 分析企业财务 成本状况 评价经济工作4 企业管理者总结经验 查明问题存在的原因提高管理水平 预测经济前景并做出决策 3 资产负债表的阅读与分析 一 资产负债表的结构表首 报表名称编报单位填报日期金额单位基本部分 资产负债及所有者权益补充部分基本等式 资产 负债 所有者权益 4 资产负债表可以提供5个方面的信息 1 企业所掌握的经济资源2 企业所负担的债务3 企业所有者的权益4 企业的偿债能力5 企业未来的财务趋势 5 二 资产负债表的阅读 1 总额观察 资产 负债 所有者权益的关系阅读方法 2 具体项目浏览 从上往下看 左右对比看3 借助相关财务比率透视企业财务状况 6 一 资产类 现金 长期余额大 是否可能挪用公款 1 货币资金 银行存款 是否有收入或支出不入账 长期余额大 说明资金闲置 其他货币资金 是否有长期呆账 被挪用或坏账 特点 流动性强 收支频繁 收支数额的大小在很大程度上反映企业规模的大小和业务量多少 7 2 对外投资 将投资合同与接爱投资单位的验资报告进行核对 防止挪用公款的行为发生 挪用公款3 应收账款 借方 隐瞒亏损发生额与合同不符 可能 会计失误 虚列收入 8 产品积压4 存货 存量大 可能原材料储备过大固定资产原价5 固定资产累计折旧固定资产净值 9 6 无形资产 专利权 商标权 著作权 土地权 非专利权 商誉 特点 1 不存在实物形态 2 有偿取得 3 可以在较长时间内为企业提供经济效益 4 它们所提供的未来经济效益具有很大的不确定性 无形资产 10 错弊的分析 混淆了无形资产与其他资产的界线 虚列无形资产支出 伺机建立小金库或贪污 无形资产的摊销费的差错 11 二 负债项目的阅读 通过购销合同与发票进行核对 1 应付及预收款 应付账款 应付票据 预收账款 其他应付款 通过购销合同的预付款项约定条款和付款凭证 通过付款凭证和清款单核对 通过核对 若二者不符或有关单据不全 可能 隐瞒收入 偷漏税 隐瞒亏损 挪用公款 12 2 借款项目短期借款将借款合同 虚列报表 骗取企业借款财务费用银行贷款长期借款联系 利息向非金融机构3 应交款项目未交税金是否套写发票 偷漏税款应交款未付利润是否以物易物 往来货款相抵其他未交款是否长期拖欠税款 13 三 所有者权益项目的阅读 1 实收资本即企业的注册资本 公司法 对各类企业注册资金有专门规定 实收资本常见问题 通过借款 多计资产价值 伪造投资凭证 虚列实收资本 抽逃资本2 资本公积资本公积主要来源 资本或股本溢价 接受捐赠的资产 拨款转入 外币资本折算差额等资本公主要是串户 14 阅读方法三 借助相关财务比率透视企业财务状况 通过以上阅读 摸清企业财务状况的基本方向后 可以进一步借助一些财务指标的 化验 来对企业财务 机体 做一个基本检查 即借助财务比率 15 1 资产负债率 指负债总额与资产总额比率 资产负债率 这一指标 表明企业资产中负债的比例 可以检查企业的财务状况是否稳定 负债率越低 财务状况越稳定 从财务学角度来说 一般认为我国企业理想化负债率一般企业40 左右 上市公司一般不超过50 16 2 产权比率 产权比率是指债权人提供的资金与投资者提供的资金的相对关系 产权比率 一般产权比率在150 200 甚至略高一点 属正常情况 所有者权益总额负债总额 100 或 17 3 流动比率 流动比率是指企业的流动资产与企业的流动负债之比 流动比率 理想的比值是 流动资产2流动负债1结果 大于2说明企业偿债能力比较强小于2说明企业偿债能力比较弱等于1说明企业偿债能力比较危险小于1说明企业偿债能力基本难 18 4 速动比率 以上指标采用全部流动资产 由于流动资产中存货流动性较差 为了进一步对企业短期偿债能力进行检验 可以采用速动比率 速动比率 速动资产总额 流动资产总额 存货理想速动比率为1如果 速动比率 1 说明企业短期偿债能力比较强速动比率 1 说明企业短期偿债能力比较弱 19 原因 存货变现速度最慢 部分存货可能已报废 损失未处理 部分存货已抵押别人 存货估价成本与合理市价相差悬殊 20 例1 从H公司资产负债表提供资料看 问1 该公司平均每月占有资金 1 12462400 12 10388533 33 2 12462400左右2 该企业资产及其来源结构如何3 年末与年初比较 资产发生了何变化 原因如何 4 计算该企业的流动比率 速动比率 并进行评价 5 某工厂生产A产品1件 每件成本100元 其中材料60元 生产工人工资等30元 折旧10元 售价每件90 10元 问 生产1件亏多少 生产100件呢 生产1000件又是如何 21 利润表的阅读与分析利润表的结构 一 利润表的结构和基本要素1 利润表 是反映企业一定时期内利润或亏损情况的报表 22 2 基本要素 收入 是企业获得净利润的基础 判断企业规模和经营能力的重要标志 要增加有效收入 降低无效收入 直接费用 直接材料 直接人工和基他直接费用 费用间接费用 产品的制造费用期间费用 营业费用 管理费用 财务费用 净收益和净利润 23 3 计算公式 1 主营业务利润 主营业务收入 主营业务成本 主营业务税金及附加2 其他业务利润 其他业务收入 其他业务支出3 营业利润 主营业务利润 其他业务利润 营业费用 管理费用 财务费用4 利润总额 营业利润 投资净收益 补贴收入 营业外净收入 以前年度损益调整5 净利润 利润总额 所得税 24 4 利润表可提供的财务信息 1 反映企业的各种收入 2 反映企业费用项目 3 反映企业损益情况 利润总额 购买债券或股票等投资收益 4 反映企业应交所得税和净利润实现情况 5 评价经营业绩 预测企业的盈利趋势 25 二 利润表的阅读与分析 一 从利润表看经营实力1 主营业务收入 看收入 了解企业市场占有率 占有率高 说明市场份额高 经营和竞争能力就越强 看收入 与去年同期比 了解企业生存和发展趋势 一般说 收入增长 企业是成长的 2 净利润仅从收入分析 尚无法全面反映企业的经营能力 必须将主营业务收入与获得结合起来分析例 26 例 27 二 从利润表看经营成长性 通过对企业主营业务收入和净利润的增长率指标及其变化态势 可以判断企业的经营成长性水平 1 主营业务收入增长率 主营业务增长率越高 说明企业生存和发展的能力越高 对个别产品分析 该产品收入增长变化 大体反映该产品属于导入期 增长慢成长期 增长快成熟期 增长稳衰退期 增长萎缩 要注意产品的更新换代 做到成熟一代 生产一代 储备一代 开发一代 28 2 利润增长率 利润增长率越高 说明企业经营成长性越好3 将主营业务收入增长率与利润增长率比较分析 主营业务收入增长率高于利润增长率 说明成本费用上升 三 从利润表看盈利能力1 主营业务利润率 可以将主营业务利润率与去年同时比 从而找出影响因素 主营业务利润率 净利润 主营业务收入 100 29 假定有甲和乙两家企业 1999年的有关资料如表所示 30 2 成本费用利润率 成本费用利润率 净利润 成本费用 100 成本费用 主营业务成本 营业费用 管理费用 财务费用它体现了所得与所耗的比例关系 其数值越大 说明所费越低 所得就越高 3 资本收益率资本收益率 净利润 实收资本 100 资本保值增值率 期末所有者权益 期初所有者权益 100 资本保值增值率为100 就是保值 资本保值增值率大于100 就是增值 资本保值增值率小于100 就是减值 31 四 从利润表看经营结构 1 收入结构 主营业务收入占大的比重 2 产品产销结构 根据主营业务明细表 销售明细表计算各种产品在总的生产或销售或业务收入中的比重 3 成本费用结构 主营业务成本 一般占成本费用大工业企业产品销售成本一般占销售收入80 三项期间费用 第三次工业普查资料1995年 销售成本率为80 60 比1994年上升3个百分点 减少利润1588亿元 32 4 利润形成结构主营业务利润 大其他业务利润利润投资净收益营业外净收入 33 现金流量表的阅读与分析 一 编制现金流量表的原因1 弥补资产负债表和利润表的不足 2 企业资金周转不灵的原因 产品滞销材料保存固定资产扩充过渡负债太多账款收回太慢营业发生亏损盈余无适当保留 34 二 现金流量表 1 现金 现金 银行存款 货币资金 其他货币资金 现金等价物 期限在3个月内的短期债券投资 35 现金 期限短 流动性强 易于转换为已知金额现金 价值风险很小的投资 股票 缺3不是银行承况汇票 符合以上4点 但不是投资 贴现利率不确定 36 2 现金流量现金流量 现金流入量 现金流出量 现金净流量 37 企业经济活动 经营活动 投资活动 筹资活动 企业现金流量 经营活动产生的现金流量 投资活动产生的现金流量 筹资活动产生的现金流量 38 3 现金流量表的结构现金流量表集中反映一定期间内企业现金的来源和运用 表P34页 39 三 现金流量表的分析 一 看企业有没有 钱 二 看企业有多少 钱 现金不足 想法补充现金多余 寻找新的投资渠道 40 三 看钱从哪儿来 到哪里去 现金流量的结构分析可以从现金流入结构 现金流出结构 现金流入流出比例分析三个方面进行分析 1 现金流入结构分析 分析现金来于用处 经营性流入 主营业务收入 其他 投资流入比重 投资回收 股利收入 筹资流入比重 银行借款 现金流入 41 2 现金支出结构分析 分析现金用于何处 经营活动支出购买商品和支付劳务 职工工资 税费等 现金支出 投资活动支出购入固定资产 权益性投资支出 筹资活动支出借款还本付息 42 3 流入流出比例分析 通过流入流出比例分析 可以反映企业经营活动1元钱的流出可以获得多少现金流入 投资活动是处于扩张时期还是处于正常运转期 筹资活动是 借钱 期还是 还钱 期 例 经营活动中现金流入100万元 现金流出80万 100万 80万 1 25说明企业现金流出1元 可换回1 25元 以值越大越好 43 例 投资活动中 现金流入70万 现金流出100万 70万 100万 0 7此值小于1 说明企业扩张期大于1 说明企业衰退或缺少投资机会例 筹资活动中 现金流入65万 现金流出100万 65万 100万 0 65此值小于1 说明还债大于1 说明举债 44 三 看企业利润质量高不高 现金净流量等于 大于利润增加幅度 说明企业利润质量高 相反现金净流量小于利润增加幅度 说明企业利润质量差 一 经营活动现金净流量至关重要1 经营现金指数 经营活动产生的现金净额 营业利润经营现金指数很接近1 盈利质量比较高经营现金指数大于低于1 盈利质量比较差 45 2 应保持适度的销售收现率 销售收现率 销售商品 提供劳务收到的现金 主营业务收入 100 此项比率一般在100 左右低于95 说明销售工作不正常低于90 说明可能存在比较严重的虚盈实亏 46 3 分析现金购销比率是否正常 现金购销比率 购买商品接受劳务支付的现金 销售商品出售劳动收到的现金 100 4 保持企业自身创造现金能力企业自身创造现金能力比率 经营活动现金流量 现金流