信托汇丰1号泛海集团集合资金信托计划

1、川信汇丰1号集合资金信托计划 川汇沧海 信达天下 目录contents n 信托计划概要 n 交易对手介绍 n 风控措施 n 四川信托简介 川汇沧海 信达天下 n 信托计划概要 川汇沧海 信达天下 序-中国泛海控股集团简介 中国泛海控股集团创立于1988年，经过二十多 年的发展，形成了房地产、金融、能源、文化传 媒和战略投资“4+1”产业结构和业务格局，注 册资本60余亿元人民币，目前下属公司40余家， 主要业务涵盖房地产开发、基础设施建设；银行、 保险、证券、典当；能源；创业投资、产业投资、 战略投资、文化旅游；物资贸易、消防电子、酒 店经营、物业管理等诸多领域。公司业务分布于 北京、上海、

2、吉林、深圳、武汉、杭州、济南、 西安、太原、南宁、青岛、包头、潍坊、枣庄、 香港等地和马来西亚、巴林等国。 信托计划概要产品要素 50005000万元万元-1.5-1.5亿亿 信托期限 1 1年年 资金用途 还款来源 经营收入中国泛海所属民生金融中心项目经营租赁收益、股权经营收入中国泛海所属民生金融中心项目经营租赁收益、股权 投资分红和二级市场股权减持收入。投资分红和二级市场股权减持收入。 连带担保 泛海集团有限公司连带责任保证担保泛海集团有限公司连带责任保证担保 信托规模 川信川信汇丰汇丰1 1号集合资金信托计划号集合资金信托计划 购买中国泛海持有的泛海能源投资股份有限公司的股权收益权购买中

3、国泛海持有的泛海能源投资股份有限公司的股权收益权 信托名称 信托计划概要交易结构 合格投资人 信托计划泛海集团四川信托 设立 保证担保 股权质押 购买收益权 中国泛海 分配信托利益 募集资金 100万购买金额 年预期收益率：9.5% 信托计划期限1年， 信托计划结束时分配信托收益及本金 信托计划概要预期收益与分配方式 信托计划资金募集账户： 账户名称：四川信托有限公司 账 号： 开户银行：招商银行成都分行营业部 n 交易对手介绍 川汇沧海 信达天下 交易对手介绍基本情况 公司名称中国泛海控股集团有限公司 住所北京市东城区建国门内大街28号民生金融中心c座 法定代表人卢志强 企业类型有限责任公司

4、 注册资本人民币605,828.3462万元 经营范围 科技、文化、教育、房地产、基础设施项目及产业的投资；资本 经营、资产管理；酒店及物业管理；会议及会展服务；出租商用用 房、办公用房、车位；通讯、办公自动化、建筑装饰材料及设备的 销售；与上述业务相关的经济、技术、管理咨询。 交易对手介绍公司业务介绍 中国泛海经过二十多年的发展，形成了房地产、金融、能源、文化传媒和战略投资“4+1” 产业结构和业务格局。 目前所属公司40余家，主要业务涵盖房地产开发、基础设施建设；银行、保险、证券、典 当；能源；创业投资、产业投资、战略投资、文化旅游；物资贸易、消防电子、酒店经营、 物业管理等诸多领域。 公

5、司业务分布于北京、上海、吉林、深圳、武汉、杭州、济南、西安、太原、南宁、青岛、 包头、潍坊、枣庄、香港等地和马来西亚、巴林等国。 房地产业: 泛海建设集团股份有限公司为上市公众公司（股票代码：000046，股票简称：泛海建设）， 是集团房地产业开发经营的基础平台和产业旗舰; 泛海建设集团拥有控股子公司15家，在北京、上海、武汉、深圳、杭州、青岛等国内大中 城市拥有可开发面积超过近800万平方米的项目储备，项目用地多位于城市中心黄金地段并 具有成片开发的优势。 交易对手介绍公司业务介绍 2012.06 泛海建设在“中国房地产top10研究组”在京发布的2012中国房地产上市 公司top10研究报

6、告中入选“沪深上市房地产公司投资价值top10”。 2012.09 泛海建设在由国务院发展研究中心企业研究所、清华大学房地产研究所及中国 指数研究院三家研究机构联合举办的“第九届中国房地产品牌发展高峰论坛”中荣获 “2012中国华北房地产公司品牌价值top10”。 2012.09 泛海建设在第一财经日报发布的“2012第一财经中国房地产价值榜”中 入选沪深a股综合价值前十位。 集团房地产重点项目： 民生金融中心、泛海国际居住区、武汉王家墩中央商务区、武汉泛海城市广场项目、武 汉中心项目、武汉泛海国际居住区项目、武汉泛海国际soho城项目、上海泛海国际公 寓项目、杭州泛海城市广场、深圳泛海拉菲花

7、园、山东商会大厦、青岛泛海名人广场。 交易对手介绍公司业务介绍 金融产业： 主要投资包括银行、证券、保险、典当、保险经纪、再保险等。 主要投资控股的金融机构： 民生证券有限责任公司 北京民生典当有限责任公司 民生保险经纪有限公司 中国民生信托有限公司 参股的金融机构： 中国民生银行股份有限公司 广西北部湾银行股份有限公司等多家金融企业 中国泛海将不断创新，不断整合各项金融资源，努力打造泛海的金融产业旗舰。 交易对手介绍公司业务介绍 能源产业： 能源产业是中国泛海根据企业自身发展战略需要和国家能源发展战略实施的新投资领 域。 泛海能源投资股份有限公司（国家深入实施西部大开发战略，加快西部地区煤炭

8、和煤 层气资源开发，建设国家能源基地的背景下，以清洁能源项目建设与管理为产业目标， 依据现代企业制度要求组建的集团能源产业综合管理平台。） 包头泛海煤制甲醇项目 马来西亚石油资本项目（主要包括输油管道工程和石油资本市场两部分） 新能凤凰（滕州）能源项目（该项目以洁净煤技术为核心，采用自主知识产权煤化工 技术，建设甲醇深加工项目，延伸甲醇等煤化工产品产业链，生产煤基清洁燃料等下 游煤化工产品。） 交易对手介绍公司业务介绍 文化传媒： 北京经观信成广告有限公司（经济观察报广告销售的独家代理，相关的广告销售、 市场活动、企划传播、新媒体等板块，同时承担报纸发行印刷业务） 经济观察报（中国单期出版量最

9、大的财经报纸） 秦文化旅游区-国际旅游度假区（通过旅游产品与城市功能联动发展，打造集文化体 验、田园度假、温泉养生、山地运动、现代农业、商务会议、景观居住于一体的国际 旅游度假区） 交易对手介绍公司业务介绍 战略投资： 联想控股有限公司（下属联想集团、神州数码、联想投资、融科智地、弘毅投资五家 子公司，涉及it、投资、地产等三大行业。） 民生投资管理股份有限公司（民生投资管理股份有限公司为上市公司，股票代码： 000416，为民生投资第一大股东。） 中信绵阳科技城产业投资基金 长白山国际旅游度假区项目 天津赛富创业投资基金 大连金石国际旅游度假区项目 中信产业基金管理有限公司 西双版纳国际旅游

10、度假区项目 交易对手介绍经营者及社会责任介绍 经营者介绍： 泛海集团是一家大型综合性民营企业集团，始创于1985年，注册资本为10亿元人民币。 集团创始人、法定代表人、董事长为卢志强先生。卢志强先生现任全国政协常委、全国 工商联副主席、中国民生银行副董事长。 荣誉： 中国泛海控股集团及旗下公司和卢志强董事长先后荣获： 全国工商联、国家科委联合授予的“中国优秀民办科技实业家” 全国工商联授予的“全国工商联民主党派两个文明建设先进” 全国工商联、中国光促会联合授予的“中国光彩事业奖章” 全国工商联授予的“人民不会忘记”奖牌 国家税务总局、全国工商联联合授予的“全国诚信纳税先进会员企业” 中央统战部

11、、国家发改委、人事部、国家工商总局、全国工商联五部委联合授予的“优 秀中国特色社会主义建设者” 交易对手介绍经营者及社会责任介绍 “中华慈善奖”特别贡献奖 北京市“2009年度保增长突出贡献企业” 2010年“全国抗震救灾模范” 2010年度“人民社会责任”奖等 2012年卢志强先生更是荣获“2012中国最受尊敬年度 人物”。胡润百富称，卢志强董事长秉承“义利兼容， 实业报国”的企业宗旨，带领泛海在房地产、金融投 资等领域取得了巨大的成功，如今泛海集团已成为中 国民营经济的领袖企业之一。胡润表示：“企业家想 要获得尊敬，要先承担起责任。” 公益： 中国泛海控股集团20多年来所涉及的社会公益事业

12、包括中 西部扶贫扶困、新农村扶贫建设、大学和中小学教育、革命 老区建设、残疾人事业、光彩帮扶、治沙打井、抗洪救灾、 抗旱救灾、抗震救灾、文化艺术等多个领域，多年来累计向 社会捐赠 15.7亿元人民币。 交易对手介绍财务状况 项项 目目20102010年年20112011年年20122012年年 资产总计资产总计5,676,5805,676,5806,613,3266,613,3267,886,5027,886,502 负债合计负债合计3,750,6113,750,6114,576,0764,576,0765,678,3405,678,340 所有者（股东）权益合计所有者（股东）权益合计1,92

13、5,9691,925,9692,037,2492,037,2492,208,161 2,208,161 负债及所有者（股东）权益总计负债及所有者（股东）权益总计5,676,5805,676,5806,613,3266,613,3267,886,5027,886,502 项项 目目20102010年年20112011年年20122012年年 短期偿债能力短期偿债能力 流动比率1.511.511.651.652.112.11 速动比率0.840.840.880.881.141.14 现金比率0.410.410.360.360.400.40 长期偿债能力长期偿债能力资产负债率66.07%66.07%

14、69.19%69.19% 72%72% 交易对手介绍财务状况 项项 目目20102010年年20112011年年20122012年年 营业总收入营业总收入384,107384,107438,847438,847653,773653,773 营业总成本营业总成本433,081433,081559,577559,577828,850828,850 营业利润营业利润176,828176,828122,893122,893114,684114,684 净利润净利润131,336131,33643,65043,65046,06446,064 单位：万元单位：万元 n 风控措施 川汇沧海 信达天下 风控措

15、施 风险控制 还款来源 充足 贷后管理 连带责任 担保 资金 使用监管 风控措施 中国泛海以其持有的泛海能源对应的股权质押给我司，pb值0.4274； 中国泛海承担泛海能源股权收益权的回购义务； 泛海集团有限公司为中国泛海回购义务提供连带责任保证担保； 设立资金监管账户，专项用于接收信托支付的信托计划资金； 本项目项下的股权质押合同、收益权转让合同、保证合同均 办理强制执行公证。 风控措施质押股权分析 泛海能源投资股份有限公司（以下简称“泛海能源”）注册资本20亿元，法 人代表黄翼云，注册地：北京市东城区建国门内大街民生金融中心c座20层， 主营范围：能源、资源产业的投资与管理，相关项目的经济

16、咨询及技术服务， 股权投资及股权管理。 泛海能源成立于1995年7月，2008年10月，注册资本增至人民币20亿元。截 止2012年末，公司资产总计668,260.35万元，净资产合计250,382.81 万元。 泛海能源为泛海集团从事能源产业投资的平台，是在国家深入实施西部大开发 战略，加快西部地区煤炭和煤层气资源开发，建设国家能源基地的背景下设立， 主要以洁净能源项目建设、煤矿管理为经营内容，代表中国泛海控股集团有限 公司对所及控股、参股各能源项目进行资产及生产经营管理。 风控措施质押股权分析 泛海能源投资股份有限公司总部设在北京，项目涉及内蒙、陕西、山西等西 部省区。公司汇集国内业界众多

17、煤矿管理、技术专家型人才，多数高级管理人 员曾在特大型煤企任职。优胜的团队组合，使泛海能源公司在煤矿建设理念、 企业管理、技术装备以及人才队伍等方面具有行业比较优势。 除了作为能源平台，泛海能源旗下参股泛海建设控股有限公司、泛海建设集 团股份有限公司、民生典当有限责任公司、民生保险经纪有限公司等公司的股 权，资产质地良好，融资能力较强。 风控措施还款来源 中国泛海注册资本60.58亿，总资产788亿，净资产221亿；作为控股集团， 持有较多良好的股权，如民生银行、民生证券、民生信托、民生典当、泛海建 设、民生投资、联想控股等，该等投资将带来良好的现金流入； 中国泛海持有北京长安街地标建筑-民生

18、金融中心，建筑面积23.48万平 方米，于2009年5月竣工验收。项目地理位置优越，为北京最先进的甲a级智 能型写字楼之一，出租率已达95%以上，该资产无论从租金还是资产价值均可 给企业带来良好的现金流入； 本信托计划购买的泛海能源股权收益权具备较好的资产质量，良好的未来 收益预期。 风控措施连带责任担保 本次信托由泛海集团有限公司提供连带责任担保；与受托人签署保证合 同，并办理强制执行公证。 截至2012年6月30日，泛海集团总资产为736亿元，总负债为571亿元，所 有者权益为165亿元，保证人实力雄厚，完全有能力承担本项目保证人的全部义 务。 风控措施贷后管理 本次信托第一还款来源为中国泛海的综合业务收入，故我司要求中国泛 海须在每期信托存续期间按季向受托人（四川信托）提供公司财报，以便受 托人能及时掌控借款人的公司实际运作情况，对借款企业的资金动向有全面 的了解和掌控。同时，我司还要求本次信托贷款的保证人泛海集团也须在每 期信托存续期间按季向受托人（四川信托）提供公司财报，以便于我司对保 证人的真实经营状况有最新的了解，保证保证人有持续充分的保证能力。 信托资金使用监管 中国泛海设立资金监管账户，专项用于接收信托支付的信托贷款资金，该 账户以中国泛海的名义开立，预留中国泛海财务章、法人章和四川信托授 权代表名章。中国泛海用款时，应向