公司战略与风险管理案例分析题

1、专题一（1）公司使命是阐明企业组织的根本性质与存在理由，一般包括三个方面：1. 公司目的。2公司宗旨。3 经营哲学。沃尔玛的企业使命是：给普通百姓提供机会，使他们能与富人一样买到同样的东西。（2） 从整个公司的角度来看，需要建立两种类型的业绩标准：和财务业绩有关的业绩标准以及与战略业绩有关的标准。获得良好的财务业绩和良好的战略业绩要求公司的管理层既建立财务目标体系又建立战略目标体系。（3） 沃尔玛采取的是成本领先战略。沃尔玛采取成本领先战略，力争成为整个零售业中成本最低的商家。其采用的主要策略有：压低进货价格和降低经营成本；压缩广告费用；培养职工勤俭的风气，杜绝浪费，降低损耗。沃尔玛实施成本成

2、本领先战略的优势：形成进入障碍；培养讨价还价能力；降低替代品的威胁；保持领先的竞争地位。要求(1)简要分析南山公司审计委员会组成的缺陷和日常工作中存在的问题。(4分) (2)简要分析南山公司独立董事如何体现其职责中所包含的四种角色。(2分)【答案】(1)南山公司审计委员会组成的缺陷：审计委员会应该全部由独立、非执行董事组成，他们应拥有相关的财务经验，所以张某和赵某都不应该成为南山公司审计委员会委员。作为前卫生部退休医学专家，张某缺乏相关的财务经验，不具备在审计委员会中的专业胜任能力。公司董事兼财务总监赵某进入审计委员会违反了审计委员会的独立性原则。审计委员会日常工作存在的问题有：第一，审计委员

3、会每年应至少召开3次会议，并于审计周期的主要日期举行。南山公司审计委员会一年中只召开1次会议，次数太少。第二，审计委员会在与内部审计师见面讨论审计相关事宜时，管理层不应在场。南山公司总经理参与审计委员会和内部审计师会谈，损害了审计委员会的独立性，影响了工作质量。第三，董事会以损害审计的独立性为由否决了审计委员会提案的做法错误。外部审计师的独立性，是指他们在为公司提供审计服务的同时，没有向公司提供某些可以影响其独立性的非审计服务。(2)南山公司独立董事的职责中所包含的四种角色及体现情况：战略角色。公司独立董事张某对公司战略提出了建议，体现了独立董事的战略角色。监督或绩效角色。公司独立董事李某就大

4、股东占用公司资金问题发表意见体现了监督角色。风险角色。公司独立董事张某就公司内部控制、风险管理方面发表意见，有利于公司设有充分的内部控制系统和风险管理系统。人事管理角色。独立董事张某就总经理任免和公司高管薪酬发表了意见，体现了人事管理角色。3.(本小题8分。)好时代公司是一家大型运动用品零售集团，品牌连锁店分布于欧洲和亚洲，占公司收入的80%和20%。由于全球经济不利影响，欧洲业务未见起色，公司在未来两年希望将业务慢慢地转攻内地和台湾。由于欧洲业务营运成本不断增加，收入连续数年下滑，欧洲一些地区业务甚至出现严重亏损，公司面临着巨大的财务压力。另一方面，近年来亚洲及内地城市网上商城盛行，加剧了零

5、售行业的竞争。为了开源节流，集团董事会正考虑在运营上可能实施的变革和重组方案，当中包括：计划(一)：将东南亚地区的行政、支持性部门，包括人力资源部、会计部、采购部等工作重组为共享服务中心的运作模式，在重庆市集中处理。但是，公司的首席执行官担心此变革不能得到各地区领导层及员工的接受;计划(二)：开拓网上商城的市场，希望吸引喜欢使用网上消费的群组进行网上购物;计划(三)：在中国及新加坡增设二十多家专卖店，以进一步扩大销售网络，但预计所需投入资金最少四千万人民币，对公司来说是一个最大的财务挑战。要求：(1)针对变革时机的选择，简要分析好时代公司整个变革方案的类别。(1分)(2)简要分析好时代公司各地

6、区领导层及员工可能反对变革计划(一)的原因，并指出首席执行官在处理该变革阻力时应考虑哪些因素。(3.5分)(3)如果好时代公司在计划(二)中决定利用外包商为其开拓网上购物商城业务信息的信息系统，简要分析此方案的优点。(2分)(4)除了增设二十多家专卖店外，好时代公司应当如何实施其他支持扩大销售网络的战略，并简要分析有关方法对好时代公司在财务上和营运方面的影响。(1.5分)【答案】(1)变革和重组方案的类别：好时代所考虑进行的整体变革属于反应性变革。(2)变革计划(一)可能面临的人员方面的阻力：各个行政、支持性部门的主管在变革方案制定的过程中没有充分的参与，也不了解重整方案的细节，使他们无法预计

7、有关计划对他们的实质性影响，因而选择不支持。利用共享服务中心的运作模式，在重庆市集中处理有关支持性工作，使各部门的工作程序和人员习惯上有所改变，甚至导致各支持性部门需要减省重复的人员，导致人员心理出现了对未来工作存在不确定性和缺乏工作安全感。处理变革阻力时应考虑的因素：变革的节奏。变革应循序渐进，在许可的情况下让有关行政、支持性部门的主管参与，或让他们有足够的时间进行了解和提问。变革的管理方式。管理层应充分了解变革的细节，深刻地理解变革的必要性，看清变革的方向。沟通需要由上而下，顺畅地进行，在适当的时候向员工传递适当的信息，平息有关恐惧。变革的范围。管理层应注意一次性地对各个地区的行政及支持性

8、部门同时进行重组，规模会否太大。同时，重庆市的共享服务中心是否能够支持有关业务的行政工作。(3)信息系统设计外包的主要优点：外包服务供应商对不断变化的技术有更好的了解，设计有关网上商城的经验和能力可能比企业为高。在利用外包服务时可以使好时代能更准确地预测成本，因此可以使公司有更好的预算控制。业务外包服务能提供更高标准和质量的服务。利用外包商的服务可以减轻专业管理人员的负担或减少培训信息技术专家进行系统研发的投入，使好时代能集中精力于企业的核心活动，包括产品推广和其他营销活动。(4)好时代可考虑利用特许经营，例如加盟店的方式，来支持业务发展战略。加盟商只要支付一定数额的加盟费就被允许利用好时代品

9、牌从事经营活动。这样，好时代可以在不受自身财务资源的限制下支持扩大销售网络的计划，而公司的扩张规模取决于加盟商的数目。对于营运方面，好时代需要为加盟商提供经营指导和施加一般性控制，确定其所提供产品的质量，以免影响好时代本身的商誉。最终，加盟商的直接营运结果则不受控于好时代。4.(本小题8分。)美福粮是一家粮食加工公司，加工经营具有地方特色的绿色大米、杂粮等粮食产品，主要市场位于东北、华北和西北地区。近年来，随着销售量的扩大，消费者对美福粮品牌给予认可，美福粮董事会决定通过并购的方式来扩大在其他地区的市场份额。经过一段时间的考察，美福粮计划通过股权收购的方式，收购位于中部地区某省的一家产品品质较

10、高、但品牌知名度较低的江华公司的全部股权。目前，江华公司主要市场是华中、华东和华南地区。美福粮所处的行业和业务模式得到了某私募股权投资机构AP公司的关注。AP公司拟通过分批股权投资的方式，获取美福粮60%的股份。第一期投资完成后，AP公司将获得美福粮40%的股份。要求：(1)根据战略发展方法，简要分析美福粮并购江华公司的动因。根据并购方的身份，分别简述美福粮收购江华公司和AP公司购买美福粮股权所属的并购类别。(3分)(2)简要分析美福粮收购江华公司可以产生的各种协同效应。(3分)(本问涉及的考点2013年教材已经删除)(3)假设AP公司以市盈率法和净资产价值法对美福粮进行价值评估，分别描述这两

11、种方法、其特点和区别，以及两者之间在美福粮股东的角度最可能接受的是哪一种方法和理由。(2分)【答案】(1)美福粮收购江华公司的动因：美福粮通过并购江华公司，迅速进入了华中、华东和华南地区市场;获取规模经济效益，使得美福粮可以更大的产量和收购量实现更低的单位成本;通过并购形成更大的规模，防止被收购而保持独立性;收购同行业的江华公司，可以降低集中在北方市场的经营风险，减少了竞争压力，在增强实力的同时获得了竞争优势。根据并购方的身份类型，美福粮收购江华公司所属的并购类型属于产业资本并购，即非金融企业作为并购方，通过直接向江华公司股东购买股份的方式取得目标企业全部股权的行为。根据并购方的身份类型，AP

12、收购美福粮40%股份属于金融资本并购。金融资本并购一般是由投资银行或者非银行金融机构进行。(2)美福粮收购江华公司可以产生的各种协同效应：营销/销售协同效应：美福粮和江华公司可以采用共同的销售团队和广告，利用美福粮更具价值的品牌进行市场营销。财务协同效应：美福粮并购江华公司可以分散风险，从而提升评级机构对公司风险管理的总体评估，降低融资成本;并购通常被金融机构视作发展态势的积极信号，而且并购后的企业资产规模增加，融资能力增强。经营协同效应：并购后原材料采购和固定设备采购量增加，对供应商的议价能力增强，从而获得规模经济效益;美福粮和江华公司分布在不同的区域市场，并购后有利于减少区域市场波动的影响

13、;整合生产加工、后勤支持、物流等产生的经营协同效应。管理协同效应：并购后通过委派财务、生产和质量高级管理人员，培训一般管理人员，不但保证了收购完成后的控制，同时也提高了管理效率，从而产生管理协同效应。同时，一些重复设置的不必要的职能部门或者岗位可以进行缩减，也可产生管理协同效应。(3)本案中，AP公司采用的市盈率法可以将目标公司的每股收益与同行业上市公司的市盈率调整后相乘。一般来说，由于考虑了未来成长性，这种评估方法获得的目标公司估值是最大价值，美福粮股东作为股权的出售方，比较容易接受。净资产价值是不考虑未来持续经营的估值方法，即出售全部资产和清偿所有债务所能收到的金额。由于这种估价方法忽略了

14、企业资产负债表上没有反映的无形资产、品牌、渠道、管理层能力等的价值，所评估的结果往往是最低的，正常并购时很难被出让股权的一方接受。因此预计江华公司的股东不会接受净资产价值的估值结果。要求:(1)运用宏观环境分析中的4个关键要素，分析建辉公司所面临的宏观环境。(4分)(2)简要说明产品生命周期的概念，分析建辉公司进入的农作物秸秆等生物质能源转化与利用领域在行业生命周期中所处的阶段及其特征。(6分)(3)简要说明战略发展方法的3种类型，分析建辉公司所选择的类型及选择的动因。(5分)(4)战略实施中的研发战略要求管理层制定鼓励创新型构思的政策，分析建辉公司研发过程中是如何体现这些政策的。(5分)(5

15、)根据题中资料，指出建辉公司面对哪几种经营风险。(5分)【答案】(1)运用宏观环境分析中的4个关键要素，分析建辉公司所面临的宏观环境政治与法律环境：国家已经颁布了关于可再生能源领域的政策与法规，为发展可再生能源和新能源奠定了一个基础的政策和法律环境。经济环境：国内人均能源消耗水平与中等发达国家的差距较大，仅靠目前的能源储备无法达到中等发展国家水平，唯一的出路就是开发新能源。社会文化环境：国内农业人口能源消费结构发生巨大变化，农作物秸秆已经成了废物，这就带来两个问题：一是农村人对煤、气、电等能源的需求量迅猛增长;二是秸秆随地乱扔，或者就地烧掉，造成新的环境污染。技术环境：直接从国外引进的技术，无

16、法适应国内至今仍是小农经济为主的农业经营模式。(2)简要说明产品生命周期的概念，分析建辉公司进入的农作物秸秆等生物质能源转化与利用领域在产品生命周期中所处的阶段及其特征大多数行业都会经历一个与产品生命周期相似的生命周期，即导入期、成长期、成熟期和衰退期。根据产品生命周期不同阶段的特征分析，本案例中建辉公司准备进入的农作物秸秆生物质能源转化与利用领域正处于产品生命周期的导入期。第一，建辉公司调研发现该行业进入企业不多，且规模都比较小，建辉公司自身也是一家刚开始创业的小企业，导入期具有“企业规模可能会非常小”的特征。第二，用秸秆作为再生能源的技术在国内已经开始采用，建辉公司要“开发适应国情的新技术

17、和新设备”，但“肯定还存在很多不完善之处。”导入期具有“许多产品种类没有统一标准;频繁设计变化。”第三，建辉公司的商业模式选择还处于探索阶段。在导入期“关于该行业的企业如何发展会有不同看法”。第四，建辉公司的产品还在不断改进，在导入期“许多产品种类没有统一标准;频繁设计变化。”第五，建辉公司开发新的产品，“肯定眼前挣不到钱”，而“这一产业正处于高速发展时期”，在导入期“企业低净利，但市场增长率较高”。所以，建辉公司准备进入的农作物秸秆等生物质能源转化与利用领域符合产品生命周期起步期的各种特征，可以判断该正处于导入期。(3)简要说明战略发展方法的3种类型，分析建辉公司所选择的类型及选择的动因企业

18、战略发展方式可以分为3种类型：内部发展、外部发展、战略联盟。建辉公司所采用的是内部发展战略。内部发展指企业利用自身内部资源谋求发展的战略。内部发展的狭义内涵是新建，新建与购并相对应，是指建立一个新的企业。建辉公司采取内部发展战略有以下动因：第一，“两位年轻人认识到，必须要开发适应国情的新技术和新设备。”建辉公司要通过内部开发使产品更接近市场需求。第二，建辉公司调研发现，“这是一个朝阳产业，这个领域进入者还不多，企业规模也很小”;且建辉公司要开发的技术在国内尚属首创(公司后来开发的产品获得发明专利)。这种情况下，不存在合适的收购对象。第三，“这是创业者想成就一番事业的舞台，要去大潮中经受磨练。”

19、通过内部发展管理者更能够得到职业发展机会。第四，由于建辉公司所要开发的技术在国内尚属首创(公司后来开发的产品获得发明专利)，所以内部发展应该是唯一合理的实现真正技术创新的方法。第五，可以有计划地获得内部财务支持。建辉公司为了维持产品开发，需要有一个挣钱的业务给予新能源业务财务支持。如果并购其他企业，就不可能如此有计划地获得财务上的支持。第六，风险较低是内部发展方式共同的优点，不必承担被收购企业的各种包袱，也不必承担两个企业整合的风险。建辉公司采用内部发展方式同样具备这一优点。(4)战略实施中的研发战略要求管理层制定鼓励创新型构思的政策，分析建辉公司研发过程中是如何体现这些政策的第一，对创新给予

20、财务支持。建辉公司为了维持产品开发，正在寻找一个挣钱的业务给予新能源业务财务支持，并努力争取获得政府项目基金的支持。第二，使员工有机会在一个能够产生创新构思的环境中工作。建辉公司研发团队坚持在试验现场进行科研攻关，并且坚持“先员工、先外部、先发展”的理念和价值观，营造了能够产生创新构思的环境。第三，管理层积极鼓励员工和客户提出新构思。建辉公司对于在研发中具有创新思想、做出重要贡献的员工给予重奖，鼓励员工积极参与开发项目并为项目做出贡献。第四，集中招聘具有创新技能的员工。建辉公司创业初期集中招聘人员的重点是研发人员和销售人员。第五，战略计划应有助于创新目标的达成，对成功实现目标的员工给予奖励。建

21、辉公司研发团队设定目标，分阶段实施;且对于在研发中具有创新思想、做出重要贡献的员工给予重奖，这些举措有助于创新目标的达成。(5)根据题中资料，指出建辉公司面对的有哪几种风险操作风险。建辉公司面临的操作风险主要是舞弊和外部依赖。具体就是产品被仿制和农民囤积秸秆或提高秸秆价格的风险。信用风险。建辉公司如果遭遇客户拖欠货款或拒绝付款，将无法运营下去。产品风险。建辉公司自主开发新技术，还需要不断改进产品，很难保证产品上市后一定有销路。流动性风险。建辉公司如果遭遇客户拖欠货款或拒绝付款，可能造成资金链断裂，客户的信用风险进一步转化为流动性风险。声誉风险。一些同行业企业为了尽早盈利，在产品不成熟的情况下，

22、向农户推销家庭式秸秆固化成型机。农民使用效果很不理想，因而可能对建辉公司的产品也不信任。三、简单题某汽车生产商的内部审计部门正就旗下生产的渣土运输车进行尾气排放测试。内部审计部门发现，公司针对渣土运输车向外公布的尾气排放信息与内部记录的实际数据有重大差异。内部审计部门经理表示，测试样本显示的尾气排放量实际上要高于对外公布的排放量，有可能涉及虚假披露和违反环保法律法规。虽然已向相关部门主管报告，但该部门主管只承认错误并未采取任何改进措施。要求：(1)评价内部审计经理就以上事件进行通报的恰当性，并简要说明审计委员会与内部审计相关的职能范围和责任。(2分)(2)简要说明企业在该事件中所暴露与风险相关

23、的主要问题。(2分)(3)针对上述事件，应对企业内部控制的内部环境方面提出哪些改进措施。(2分)【答案】(1)内部审计经理就以上事件进行通报的恰当性及简单说明审计委员会与内部审计相关的职能范围和责任恰当性：内部审计主管不应只向错报事件的部门进行通报，他还有责任直接将发现的问题向董事会或其下属的审计委员会通报。职能范围和责任：确保内部控制系统充分有效是审计委员会的责任，其中包括负责监督内部审计部门在企业整体风险管理系统中的角色的有效性;批准内部审计主管的任命和解聘;确保内部审计部门能直接与董事会接触，并向审计委员会进行汇报。(2)事件中暴露与风险相关的主要问题报告数据不准确是由于对外公布时擅自更

24、改或出现严重错误，这可能削弱企业依赖此数据所生成的其他报告的完整性及可依赖性，并反映出操作风险的存在和公司整体内控意识薄弱。虚报/错报事件对公司的公众形象带来负面的影响，这有可能影响其渣土运输车的销售，对公司业务的长远发展带来不利影响。违反环保法规可能会导致企业受到法律的制裁。如果实际数据违反了环保法规的要求，则可能是在生产设计过程中出现了漏洞，这是企业风险评估的严重过失。对外错误或虚报报告可能表明管理层对风险与内控管理的轻率态度。如果在某一个区域，管理层得悉并纵容虚假报告，将会造成上行下效的后果。(3)企业内部控制方面的4个改进措施建立反舞弊机制。明确反舞弊工作的重点领域包括，在财务会计报告

25、和信息披露等方面存在不正确、误导性陈述或者重大漏报，有关机构在反舞弊工作中的权限，以及规范舞弊案件的举报、调查、处理、报告和补救措施。倡导企业道德文化建设。企业文化建设既要注重“上下结合”，更应注重企业治理层和经理层的示范作用，绝不纵容虚假报告。加强对员工的道德教育。并可考虑在劳动合同中明确违反道德原则的后果和纪律处分。制定完善的人力资源政策。包括新员工的试用期和岗前培训制，对试用人员进行严格考察，以减低在各业务流程当中可能出现的操作风险。4.(本小题8分。)华海科技集团利用生物净化技术对土壤、农家肥和水进行解毒、净化和修复，并通过吸附土壤重金属、采用生物植物保护剂防治虫害，在华东生产基地成功

26、试产了高于欧盟、日本标准的有机大米。华海公司采用“政府+公司+大米专业合作社+农户”的协议式生产模式，通过向农户无偿提供生产资料和技术服务，保证了大米的质量和产量。目前，该有机大米的收购价格高于普通大米市场收购价的120%以上，有机大米的市场零售价格是普通大米的10倍以上，产品主要目标市场是出口日本、东南亚和国内主要大城市。为了确保对产品质量的控制，华海公司的发展战略是采用非并购方式，自主研发核心技术、培养技术专才。公司在有机大米的市场占有率逐年快速增长后，位居同类产品销售额第一名，环保、安全、健康的产品理念契合了追求生活品质的消费群体，有机大米的品质和品牌逐渐被消费者高度认可并拥有一些忠实消

27、费者。华海公司在生产有机大米的良好基础上，还生产其他有机农产品，包括水产、蔬菜和水果，并先后在河北、山东、四川等地建成了有机农产品基地。目前，华海公司为单体公司，采用传统型组织结构，设置了采供部、生产部、市场部、销售部(按省区下设办事处)和新产品研发部、财务部、行政人事部。华海公司采用财务和非财务指标进行业绩考核。公司层面的财务指标主要有销售额、销售费用率、净利润、流动比率、速动比率和资产负债率，其他指标主要有市场占有率。要求：(1)根据波特五力模型和差异化战略理论，分别从消费者和同业竞争两方面简要分析华海公司实施差异化战略的优点和缺点(无需描述波特五力模型)。(2分)(2)简要说明华海公司职

28、能制组织结构的优缺点。(3分)(3)简要说明平衡计分卡的业绩衡量方法，针对华海公司业绩考核应当补充哪些指标，并阐明原因。(3分)【答案】(1)实施差异化战略的优点和缺点优点：从消费者的角度来看，消费者不容易在市场上找到合适的替代产品;品牌的忠诚度也会降低消费者对价格的敏感度。从竞争者的角度来看，以环保、安全、健康为特色的高品质有机农产品可以减少直接竞争，因为有同样研发、技术能力的竞争对手不多。缺点：从消费者的角度来看，消费者可能因为种种原因变得对价格敏感，从而选择价格低廉的产品。从竞争者的角度来看，差异化产品的高利润会吸引竞争者进入，竞争者会模仿华海公司的产品;竞争者采取的价格竞争导致丧失部分

29、利润空间。(2)职能制组织结构的优缺点优点：可以集中一个部门内的所有同一类型活动以实现规模经济效益，如华海公司的销售部专门负责各区域的销售工作;有利于培养职 能专家，比如专门设置市场部以实施公司市场战略规划;各部门任务多是常规和重复性任务，从而提高工作效率，比如采供部专事采购和供应;有利于董事会监控各个部门。缺点：由于对战略重要性的流程进行了过度细分，在协调不同职能时可能出现问题;难以确定各项产品产生的盈亏;导致职能间发生冲突、各自为政;等级层次以及集权化的决策制定机制 会放慢反应速度。(3)平衡计分卡的业绩衡量方法，华海公司业绩考核应当补充哪些指标并阐明原因平衡计分卡是从财务角度、顾客角度、

30、内部流程角度、学习与创新角度四个方面衡量企业，它平衡了短期与长期业绩、内部与外部业绩、财务与非财务业绩以及不同利益相关者之间的关系。对华海公司的建议：华海公司采用财务和非财务作为业绩考核指标，可以参考平衡计分卡，对业绩考核指标进行补充。从财务角度，建议补充销售毛利率反映企业产品本身的盈利能力;补充投资回报率有利于投资者评估和比较投资回报;补充存货周转率和应收账款周转天数来反映企业运营效率。从顾客角度，建议补充客户投诉次数，从而反应已售产品的质量问题，并为客户提供意见反馈渠道。从创新和学习角度，建议补充新产品占销售额的比重等指标。从内部流程角度，建议补充人均产量或人均销售额指标，以便对生产、销售

31、部门进行业绩考核。要求：(1)简要说明SWOT分析的内涵及用处。根据文中信息，编制一个万成保险的SWOT分析图。(5分)(2)简要说明密集型成长战略的定义以及内涵(2013年教材已经删除)，指出资料三的方案(一)中所提及开发综合性保险产品所属密集型成长战略中的哪种细分战略类别。结合行业和万成的实际情况，简要分析支持万成保险采用这战略的原因以及实施这战略所存在的主要风险。(7分)(3)资料三的方案(二)提出推行电子商务，简要分该方案在销售方面所支持的是密集型成长战略中哪种细分战略类别并说明原因。 简要分析万成保险在评价设立信息系统进行电子商务时在效益方面的应用考虑。(4分)(4)利用评价小组在了

32、解理赔流程活动中的发现，指出并说明3个不同的控制活动、类别及控制功能，并简要分析这些控制点在预防医疗保险虚构和重复理赔记录风险的有效性。(9分【答案】(1)SWOT分析的内涵及用处SWOT分析是一种综合考虑企业内部条件和外部环境的各种因素，进行系统评价，从而 选择最佳经营战略的方法。SWOT分析可以帮助管理层更容易地确定企业在市场中的地位，选择最好的战略以实现企业目标。万成保险的SWOT分析图如下：优势(strengths)- 公司在保险业拥有领先地位，市场份额高- 拥有品牌和声誉优势- 拥有一个具备丰富国际及国内实务经验的管理团队- 财务实力及盈利能力强劣势(weaknesses)- 公司的

33、核心业务都以提供单一保障为目标- 销售团队人员流失率高机会(opportunities)- 国内保险业市场处于成长阶段- 现有市场参与者不多- 国民消费力增强，对健康及生活保障的要求增加威胁(threats)- 保险市场不成熟，消费者对保险抱观望态度，保险意识较弱- 国民对保险公司的可选择性较强- 国民对保险代理服务不太信任- 政府正计划开放市场让外资保险公司进入市场(2)密集型战略的定义以及内涵密集型成长战略，也称为加强型成长战略，是指企业充分利用现有产品或服务的潜力，强化现有产品或服务竞争地位的战略。密集型战略可分为：市场渗透-现有产品和市场。产品开发-新产品和现有市场。市场开发-现有产品

34、和新市场。方案(一)中提及利用银保跨行业合作的概念，推出含储蓄成分的保险产品或其他含保本、投资和保险元素的综合性产品。在产品功能概念中，这是一种新的产品，属于密集型战略中的产品开发。万成保险在市场实施产品开发战略的原因：保险业市场现在多以单一保障为主，缺乏产品选择性。在处于成长阶段的保险市场中存在未饱和更高利润的市场空间。开发新产品是满足市场潜在需求的一个途径。市场上现有的竞争者提供与万成保险类似的险种，消费者的选择性较强，议价能力相对高。万成保险只有通过产品开发才能保持其领先地位，或维持现有的市场份额。万成市场对保险市场有充分的理解，认识到国民消费力增强，对健康及生活保障的要求增加，这为新产品提供了一个发展机会。实施产品开发战略所存在的主要风险：与市场需求空间或增长潜力有关的产品风险。在市场的现况中，虽然国民的保险意识有所转变，但是对于保险公司代理人或中介机构的售后服务质量还是极度不信任。在产品性能组合上进行改变未必最能满足市场需要，而在服务质量上的提升可能是一个更能满足市场需求的方法。定价风险。万成保险在产品开发的过程中存在的索赔频率和数额的不确定性，加上在保本、投资部分所获得收入的不确定性，以及保险公司利用银保合作模式所带来营运成本的不确定性，可能导致对产品定价过高或过低的风险。(3)业务发展方案(二)在销售方面所支持的是密集型战略中的细分战略类别在万成保险利用互联