2022年中小企业融资问题及对策研究报告论文

1、- .中小企业融资问题及计策讨论第一章 绪论 1.1讨论背景和讨论意义 中小企业的开展是一个世界性的课题,亦是当今我国一个热门话题；不管是就业仍是创新,对经济开展都是特别重要的；然而对于国数千万中小企业来说,没有资金,再好的工程也无法开展；资金有困难,导致经营有风险,甚至面临倒闭；中小企业贷款难,是我国 近年来制约我国中小企业开展的最主要的瓶颈；然而中小企业贷款难的问 题那么主要缘由是金融领域贷款渠道有限,企业告借无门；银行嫌贫爱富,重大轻小,偏私向公等缘由；特殊是是民营企业资金根本上是靠自己的积 累,流淌资金短缺,不利于企业开展,不利于企业抗击风险；国中小企业 融资困难需要面对更多；这是由于

2、我国中小企业融资问题不仅面临着 ,一般 的差距直接融资和间接融资缺口问题 ,需要面对详细问题的中国特色 ,这常 常缺乏全部权鄙视 ,社会信用文化、法制、法规 ,深层次的问题特别不完善的 公司治理构造等 鉴于此,解决中小企业融资问题刻不容缓；本课题主要通过对中小企 业的运营模式进展分析,找出企业融资的根本缘由,同时探讨相关的解决 方案；1.2采纳的讨论方法及解决的问题 对中小企业来讲,要加强自身开展,完善企业部经营机制,增强其在融资才能；在银行贷款方面,银行对中小企业的风险状况缺乏有效的识别方法；但商业银行出十平安性考虑,即使成立中小企业信贷部,但仍是普遍集中在大型客户和不情愿贷款给小企业,导致

3、大超过锦上添花,小型企业急需的；局部非正规的金融机构有关部门也是中小企业,特殊是民营企业的主要来源和营运资金的启动；基于私营中小企业无法通过正常的途径来满意现实的 . word.zl- .需要 ,在一些民营经济兴盛的地区 严格限制各种形式的民间融资活动,非正式金融活动应运而生；虽然监管机构 ,但民间金融活动的客观存在是一个没有争议的事实；迄今为止 ,很多企业的主要资金来源仍然是通过自己企业自行融资和非正规的融资来源1.3中小企业融资的理论依据中小企业融资不但要靠自身素养的提升、融资来源方式多元化,也需要创立健全的融资效劳体系,但目前融资效劳体系无法满意中小企业融资需要；第一,缺乏完善法律法规的

4、支持保证；其次,担保体制尚担保机构的运作需完善；担保机构规模小, 开展缓慢, 远不能满意中小企业的需要；很多无法获得银行贷款的中小企业同样无法获得担保公司的担保；国有很多中小企业面临融资难的老问 题；很多优秀的创业企业有剧烈的融资需求,但是可以得到的挑选渠道并不多；银行由于缺乏有关中小企业客户风险的足够信息,而进展中小企业融资是特别必要的 3；不能做出相宜的风险评判, 故. word.zl- 其次章我国中小企业融资的现状.2.1中小企业在当前经济背景下根本情形分析一中小企业融资缺口针对中小企业融资困难的缘由进展探讨,理论界和实务界对此有很多的不同的观点,局部人认为是中小企业的自身特点引起的,然

5、而有些那么认为是中小企 业的融资环境造成的, 例如缺乏政策法规支持, 金融效劳机构的缺乏以及融资担 保体系不完善等； 也就是说, 在一个完全有效的市场机制下,资金的流淌应当遵 行市场来进展, 只有这样,市场才能够有效地将资金从供应者得手中配置到需求 者得手上,从而到达资金供求的有效吻合；从点的源性融资 ,中小企业在我国的现状不令人中意的 ,一个是中小企业分布缺乏,积存的自我意识差；其次 ,当前税务系统使中小型企业没有税收优势；三是折旧本钱太低 ,不能满意施工需要的更新改造的企业固定资产；四是它自己的来源有限,难以支持企业的快速开展；从融资构造上来说, 外源融资上, 出现出间接融资为主, 直接融

6、资为辅的特. word.zl- .,点,融资渠道较为狭隘；我国的中小企业主要凭借自身的积存经受来谋求开展过分依靠外源融资和部融资比例比拟小；速开展做大、更强；二中小企业的源融资现状一个单一的融资构造极制约了企业的快民间、政府中小企业融资状况；这样的观念：随着企业和市场地开展,中小 企业将面临更加庞大的挑战, 市场开展导致竞争加剧, 这就要求其企业不断提高 自我竞争力,尽可能的扩大融资 4；然而在我国的中下企业源融资的状况不尽人意；大致存在着下面几个问题问题：1目前中国的民营中小企业利润安排均存存在着短期化的倾向,缺乏长期 经营的思想；2民营企业没有赋税优势,在税收政策上,国有企业可以先缴后 退

7、；3折旧费率过低,无法满意企业对设备更新改造的需要；三商业银行“ 惜贷从国际环境上看,由于受2022 年全球金融危机的影响,全球经济显现下滑趋势,而商业银行为降低风险, 势必紧缩银根, 削减资金流通量从而少发放贷款,而其所造成的后果就是中小企业更加难获得银行贷款；道、贷款的形式 ,一般为主与抵押贷款或贷款担保在银行贷款为主要融资渠从银行经营治理者的角度上看, 银行对大型企业放贷和中小型企业放贷的固定本钱相等； 所以银行更偏向于给大中型企业放贷,如此可以到达贷款上的规模效益；另外,宏观风险加剧的形式下的银行更加“ 惜贷； 对于借款期限的条例 ,中小企业大致就只能借短期贷款,假设固定资产投资在科技

8、和技术的开展为目的而申请长期贷款 ,经常被排挤在银行之外；四中小企业融资方式单一. word.zl- .与货币市场相比拟,资本市场开展较为缓慢,构造单一；更进一步,目前我国资本市场并没有给中小企业融资供应直接融资渠道；但是我国以直接方式筹集资金的难度特别大,比例很低； 主要缘由： 一是国资本市场不够成熟,规模有限；二是中小企业规模小,治理不规,信用根底,不够稳固,风险集中；2.2中小企业融资难的缘由 中小企业是在就业压力和国市场需求旺盛的条件下开展起来的,又由于中国 的整体技术水平相对落后,所以中小企业的开展主要集中在劳动密集型产业上；中中小企业由于资本存量水平低,资信程度不高, 筹措资金也相

9、对困难, 因此生产规模扩缓慢, 技术创新才能弱； 下面就造成我国中小企业融资难的外部成因进 展分析：融资难的部缘由 其一,中小企业的融资资金被担保企业所占用理论上 ,有很多资产作为抵押来贷款,包括土地、建筑物、房屋、可变现的储蓄、机械、设备、存货、应收账款、销售合同等；存货或应收账款在美国 ,占三分之二的抵押贷款资产的银行承兑汇票；在我国,金融机构抵押品需求条件特别苛刻 ,除了固定资产和房屋 ,金融机构几乎不接纳除上述两种形式以外的抵押品；中小企业普遍缺乏自主产权等银行可承担的担保,贷款受到限制 ,抵押物的折扣率高,手续繁琐 ,昂贵的 ,中小企业一般难以忍耐私人担保机构通过全部权鄙视 ,担保贷

10、款风险与协作银行孤独,不形成共享机制；由于担保风险的分散及缺失分担和补偿机制仍然不够完整健全, 进而使担保基金的权力的信用担保机构受到更大的冲击；此外 ,信用保证相关法律法规建立滞后,在肯定程度上 ,也影响到规开展信用. word.zl- .担保机构； 据国务院开展中心调查, 中小企业因无法落实担保而拒贷的比例高达 百分之二十三点八,因无法供应抵押而发生的拒贷比例高达百分之三十三点六,二者合计拒贷率高达百分之五十六 其二, 中小企业本身所现有的缺陷 中小企业经营情形不佳,造成自身“ 造血缺乏,形成资金匮乏,不良资产较高；中小企业全部权与经营权一体化,一般是家族式的治理, 因有时片面追求眼前的利

11、益而忽视生产经营的治理,这种本末倒置的行为结果导致丢了西 瓜,捡了芝麻,导致经营资金的恶性循环,而且中小企业的财务制度不健全,透明度低,资信度不高, 有时为了追求避税而影响信用,贷款的积极性 8；其三, 我国现有金融体系不完善贷款质量较差也影响银行1、金融政策支持不够,受中心金融政策影响国有银行根本倾向向大中型企业贷款,特殊是正在筹备上市的企业,而忽视中小企业发放贷款, 这与中小企业对国民经济所作出的贡献明显不成比例；2、我国的金融机构类型较为单一,业务过于单调,功能缺乏；3、改革浪潮中也涌现出众多的非银行金融中介机构,如信托投资公司、如 租赁业、如城市信用合作社等； 在推动改革和活泼经济方面

12、,它们做出了不应无 视的贡献；4、资本市场的金融中介,十多年来开展快速；但反映着市场本身的局限,中 介机构的类型简洁,如只有券商和证券型投资基金；而且在风险、违规之中,清 理、重组,潮起潮落,尚未能在投资人的心目中对之树立稳固牢靠的信心；. word.zl- .5、保险业从无到有,就自身而言,机构、业务成倍增长；但面对庞大的市场 潜力和国际保险力气的竞争, 机构的规模大多偏小, 机构的组织类型和效劳产品 那么显单调其四,资本是长不够成熟中小企业大都是不具备发行股票、 债券的条件,尽管目前已开通创业板市场,但入市门槛高, 不是中小企业所能到达的, 据统计中小企业股票融资仅占其国融 资总量的 1%

13、左右,即使有少局部中小企业符合上市条件,但为筹备上市而付出 的资金更是天文数字,等熬到上市之日已经奄奄一息,结果是资金链恶性循环 9；最终,目前没有健全的法律来保证为中小企业的利益其二：融资难的外部缘由 一国家的政策在支持力度上不够强硬也是引起中小企业融资困难的一个重 要因素；方面倾斜,中小企业得不到资金上的便利和优惠；二 信用担保的不良环境问题也在某种程度上制约着中小企业的融资开展 进度；信用担保体系不完善 ,中小企业寻求担保困难；我国从 1999年开场中小企 ,有一个担保机构、融资担保是缺乏以保证是笨重的 ,和 业信用担保体系试点工作 很多其他问题；和很多成员和担保机构 ,中小企业需要支付

14、一些订金 ,成为会员 ,增 加了企业的融资本钱 ,也增加了任务的难度来保证；爱护自己的利益 ,银行对中小企业贷款担保和更为谨慎；同时,银行很严格的抵押财产 ,目前国银行普遍喜爱房地产和其他房地产抵押贷款； 但大多数中小企业由于经营规模的限制、固定资产、土地削减住房抵押缺乏 ,一般很难供应银行担保要求；三企业制度,治理,技术相对落后,无法适应变化的宏观经济环境；宏观经济环境是随着市场而不断变化的, 而局部企业制度更新落后, 治理方式不科学,. word.zl- .中小企业技术进步主要来自企业外部,由此形成技术惰性, 所以,一旦外部宏观经济环境发生重大变化, 企业就会显现经济困难, 经营利润水平降

15、低, 于是对银 行贷款的需求大增；2.3中小企业融资难的问题提示一建立科学的经营机制；没有高水平的治理,企业的筹资渠道是不简洁翻开；唯有创立规合法的现代企业制度、产权交易、 资产评估中小企业需要增加 基金渠道 ,资本市场是一个融资活动；严格依据会计法规和商业银行 ,建立和完善 会计系统依照法律规定和有关部门定期供应完整和精确的会计信息 ,提高信息透 明度；积极加强与银行的沟通 ,定期供应财务报表给银行和企业生产经营状况 ,制定有效的应收账款治理体系,加快资金回笼和循环 ,提高利用水平企业资本治理效率,提高银行对企业的信用评级；信用的企业形象 ,增强资本供应者 ,如银行的信心二建立健全企业财务制

16、度； 虽然有很多企业建立了部掌握制度在我国仍然缺乏科学性和合理性；随着一些企业受利益,重治理、轻治理、自我爱护、自我约束机制尚未建立,部掌握的网络不健全,声音让位于商业开发的掌握系统,因此,建立部掌握系统失控；一般来说,农村信用合作社应当吸取更多的股票农夫、个体工商户和中小企业 ,完整股权构造 ,加强农村中小企业信贷效劳；三提高中小企业自身信用等级；中小企业自身信用等级低 ,这是常见的现象；中小企业自身的限制 ,资金缺乏、低水平的信用 ,完整的企业规划、高失败率,贷款仍款违约率高；中小企业一般是由人制造和血缘关系 ,大多是家族式治理 ,产权不明晰的构造 ,企业经营效率不高 ,难以翻开新的市场

17、,不能有效地防止市场风险 ,影响了中小企业的偿债才能,使其性能下降的才能；中小企业要增强自我开. word.zl- .展才能和信用观念； 自我开展才能和信用观念是改善中小企业融资环境,最终解决中小企业融资难问题的根本出路；培育信贷需求,规信贷市场 ,完善信用体系 ,并创立一个信用环境 ,促进中小企业的整体素养和综合竞争力 ,抵挡信贷风险 ,提高其融资才能 ,具有紧迫的现实意义；循序渐进的创立企业外部的中小企业信用制度及信用评判体系 ,供应企业信用信息机构如银行、荣誉信贷的中小企业 ,建立信用、宣扬、推广的信贷治理模式以及先进的经受,其次,在企业部信用制度建立和推广 ,加强合同治理 ,企业部营销

18、预警、 商家,会计治理 ,以及集合聘请了前调查等等,对企业经营和治理、测试等对信贷和专业技能培训 价和监视 ,和其他专业人才,培育信用调查和分析、评第三章 国外中小企业融资讨论现状启示3.1 国讨论现状目前,我国很多学者对中小企业的开展存在很多不同的看法；一一些学者认为建立和完善民营中小金融机构体系是解决银行针对发放贷款难的主要途径,而加快社会信用制度建立,完善信用担保体系和开展典当及融资租赁业务那么是应对中小企业贷款难的主要途径；二其他的一些学者那么认为,需要实施中小企业资金扶持方案,政 府应拨出肯定资金来扶持一些高新技术的中小企业,出口型中小企业的开展,并制定与实施相应的中小企业资金扶持方

19、案 全社会化效劳体系；11 ,其中最重要的是建立健三同时很多学者认为,从中小企业的部着手,深化中小企业改革；提升中小企业素养是刻不容缓的,就当前中小企业的开展情形看,完善机 制改革,提高经营者自身的素养和治理水平,是融资能够更好开展的重要. word.zl- .动力；因此,以是进一步明确中小企业产权构造,实行联合,租赁,兼并,股份制等形式,促进中小企业的优化组合；一是对于一些没有市场,业绩 效益不抱负的企业要加快剔除,对于那些有前景或者是有开展潜质的企业 加大扶持力度；二是加快中小型企业的产品,产业的构造调整,提高其科 技含量,加大其市场竞争力；3.2 国外讨论现状 从国际上看,中小企业融资构

20、造及创业板市场等问题有深化的分析,有些兴盛国家中小企业的开展拥有有良好的经受值得我国开展中小企业学 习和借鉴；其中,以美国、德国、日本为首的兴盛国家,在中小企业的存 在理论、融资构造、信用担保、风险投资及创业板市场等问题上提出了相 应计策以取得了很好的成效；中小企业融资问题国外比照讨论中小企业已经成为国民经济开展的支柱力 量 ,其经济位置是举足轻重的 . 经受总结：一 构建完善的法律保证体系；在金融信贷方面更是缺乏特地针对中 小企业的扶持爱护法规；我们可以从国家和地区的经受得到启示与教训,替中小企业的自身提升供应来自不同方面的政策并且金融支持不能独立于法律的支持；建立和完善中小企业金融效劳体系

21、,必需同时考虑供应和需求的金融效劳中小企业融资勉励相容问题 ,也要统筹支配的金融体制改革和中 小企业融资风险治理；二有针对性的制定相关法律,供应优惠政策,促进中小企业的开 展；经济兴盛国家主要是通过经济立法和政策扶持来支持中小企业的开展；. word.zl- .经济兴盛国家通过实施积极地财政、金融政策来促进中小企业的技术创新；在国外,很多国家,如美国,德国及日本等国家都有特地的 .中小企业法 .,作为中小企业开展的有力后盾；因此,我国也需要借鉴外国的优点,完善 自己国家的有关爱护中小企业融资利益的法律法规三建立完善的效劳体系,为中小企业的开展营造宽松的环境；转换的银行和其他金融机构向不敢借思想

22、,增强信用意识,合理逃避风险的前提下 ,增加贷款后的检查和监视 式 ,加强调查和明白中小企业,积极利用信贷资金的最大成效；转变工作方 ,帮忙企业与市场、有前途的快速增长；低阈值的效劳 ,削减企业的资本、总资产、销售收入 工程的影响企业评定量表、高信誉和良好的效益比例的中小企业供应担保 ,贷款利率扩大优惠 ,简化贷 款手续 ,如质量信用效劳 ,减轻了企业的负担 ,另一方面 ,积极加强与担保公司 的合作 ,加强信贷支持中小企业；企业经营风险大,信用等级低；中小企业 一般经营时间较短,经意规模一般不大,自由资金较少,可供抵押资金少,技术水平不高,经意业绩不稳固；抵挡市场和外来环境的才能较低,觉得 才

23、能往往不如那些大中型企业；因此简洁在市场竞争中所剔除；借鉴启示：一金融机构在业务开展上与国有金融机构有趋同的趋势,不能真 正面对中小企业,存在肯定的信贷鄙视现象；大多中小金融机构部门把大 局部资金上存亦或是用来购置国家券债,然而却对迫切需要贷款的中小企 业却拒之门外；二拥有完善的资本市场是特别有必要的,设立二级市场,为中小 企业融资供应市场环境,勉励风险投资；. word.zl- .三具有完善的银行体系如中国和其他金融产品；,为不同的企业供应长短期贷款四尽快设立特地的中小企业治理机构；相伴着国有中小企业的改制 及政企别离等改革措施的实行,主要治理经济方面的的政府部门不承当其 原先对中小企业的治

24、理职责；五 勉励商业银行调整信贷构造, 加大对中小企业的信贷支持 ;勉励商业银 行参加贷款利率市场化的改革； 可以让国有银行对中小企业贷款利率依据资金的 供求关系状态自由浮动；六资本市场的金融中介, 十多年来开展快速； 但反映着市场本身的局限,中介机构的类型简洁,如只有券商和证券型投资基金；而且在风险、违规之中,清理、重组,潮起潮落,尚未能在投资人的心目中对之树立稳固牢靠的信心；. word.zl- 第四章解决中小企业融资难的计策.4.1 中小企业加强企业改制一努力提高中小企业整体素养,增强其融资才能 目前我国中小企业所面临的突出问题表现在资金缺乏,融资困难,但 实质上的确和中小企业自身存在治

25、理水平低下等诸多缺血所相关的；假如 想从本质上解决中小企业融资难的问题,中小企业那么务必要在提升自身 经营治理素养等方面做出不懈的努力；二提高企业的经营治理水平 企业的运行绩效如何在很大的程度上取决与他的治理构造的有效性；企业治理构造规与否不仅影响投资决策和资金筹措,而其也影响公司的治理效率和部凝结力 13；三是在法律体系上应以投资责任作为分类标准,表达 企业主体公平性；以投资者责任为标准有公司法、合伙企业法、独资企业 法等；对同一企业有可能存在不同的法律调整而且其规定相互冲突；法 规 条文在各个企业立法间有着比拟多得重复现象,大大的铺张了立法资源；各企业主体位置不公平；. word.zl-

26、.三完善财务治理制度 财务治理工作必需在加强宏观掌握和微观搞活的根底上,严格执行财 经纪律,以提高经济效益、壮大企业经济实力为宗旨,财务治理工作要贯 彻“ 勤俭办企业的方针,勤俭节省、精打细算、在企业经营中禁止铺浪 费和一切不必要的开支,降低消耗,增加积存；依据中小企业地域分布、风险特点、融资需求等特点,农行分行积极探究中小企业金融产品和业务 治理的创新路子,在中小企业信贷流程、授权授信、信贷产品等方面不断 进展创新和优化,努力改良对中小企业的信贷和效劳,有效解决中小企业 融资难的问题；企业严格规财务的治理工作,有利于为税收征管打下良好 的根底；依法纳税,并提升企业价值；特殊是从现实看,企业财

27、务制度也 取决于我国的国情需要；4.2 建立健全中小企业信用体系 各级地方政府应推动中小企业融资中介平台的建立,建立中小企业信 用担保体系,以此解决中小企业融资难的问题；社会信用体系的建立,可 以使具备条件的中小型企业的贷款本钱大大降低,从根本上解决中小企业 融资难的问题,奠定坚实的根底；为此需要实行一系列措施建立政府机构 把握的信息共享机制,培育诚信市场,建立资信评级机构,完善相关法律,培育相关人才 14；4.3 放宽政策限制,答应和爱护合法民间借贷爱护合法的民间借贷行为,合法的权益和利益的政党,促进实体经济的开展 ,加强检查 ,进一步明确借据真实性安排举证责任,加强对各种形式的高利贷 ,虚

28、假债务的审查；民间借贷肯定程度上起到了补偿缺乏银行信贷和支. word.zl- .持中小企业的经济投资 ,但也简洁导致企业开展以及恶性循环、产业空心化的结果；私人贷款手续简便 ,强大的准时性 ,可以满意中小企业的生产经营资金的暂时需求；中小企业转向私人贷款也是自身的生存和开展需要；和相对于大型银行 ,民间借贷在效劳条款对中小企业有优势的信息和本钱等；如此一来中小企业的性质 ,和私人借贷在一起成为必定趋势了很长时间 ,因此 ,我们应当完善法律体系 , 因此 ,我们应当完善法律体系 ,完善监管和化解风险的观点 ,规和引导民间借贷市场的开展 企业；民间借贷监管应结合立法建立 业务治理标准详细监管制度

29、；,使其发挥更大的作用在融资的中小 ,从市场准入、组织形式、金融系统和4.4 完善金融体制,勉励国有商业银行改革 第一,要深化国有银行改革的观念；稳固和开展国有商业银行 股份制改革成果；推动中国农业银行股份制改革；严谨的制度支配为提升非银行金融机构 ,严格规市场秩序； 虽然中国的非银行金融机构 ,已近 30 年历史的开展 ,但缺乏相应的制度支配,很长一段时间,信托公司风险掌握、资金短缺等问题 ,严峻违规经营和缺失,金融公司花了过多的行政干预,贷款集中度高； 所有这些导致开展缓慢的非银行金融机构甚至显现停滞情形；所以,提升非银行金融机构 ,政府那么要修缮相关的制度支配 ,推动新奇的金融机构 ,促

30、进安康、有序开展的非银行金融机构；目前 ,可以考虑开展小额贷款公司 ,改革一些金融机构信贷机构 ,加快建立中小企业融资平台；其次,要加快农村金融改革；适当调整和放宽农村地区银行业金融机构准入政策,勉励各类资本进入农村金融机构；深化商业银行体制改革的措施1.推行股份制改革；1清产核资 ,进展. word.zl- .合理产权界定；将国有资产与银行自有资产进展界定回到最初的国家投入资本免费的 ,免费的钱 ,其他国家应当为全部的资产是国有资产 ,银行支付税收和利润后的资产和财产所形成的留存利润应当属于银行的资产；2银行可以公开发行股票勉励个人对银行投资；3改革银行部产权构造；第五章结论 . word.zl- .1中小企业不管是在兴盛国家仍是在开展中国家都是社会稳固和经 济社会信用体系的建立,可以使具备条件的中小型企业的贷款本钱大大降 低,从根本上解决中小企业融资难的问题,奠定坚实的的根底；有针对性 的制定相关法律,供应优惠政策,促进中小企业的开展；经济兴盛国家主 要是通过经济立法和政策扶持来支持中小企业的开展；经济兴盛国家通过 实施积极地财政、金融政策来促进中小企业的技术创新2我国中小企业