聚碳酸酯行业发展报告2024-2025

汇报人：陈素廷2024-08-012024-2025聚碳酸酯行业发展报告contents目录定义或者分类特点产业链发展历程政治环境商业模式政治环境contents目录经济环境社会环境技术环境发展驱动因素行业壁垒行业风险行业现状行业痛点问题及解决方案行业发展趋势前景机遇与挑战竞争格局代表性企业01聚碳酸酯定义定义聚碳酸酯（Polycarbonate，PC）是分子链中含碳酸酯基（-[O-R-O-CO-，形似CO3碳酸根）的一类聚合物材料。根据酯基的结构不同，聚碳酸酯可分为以下三类:（1）脂肪族聚碳酸酯:熔点低、溶解度大、亲水性强、热稳定性差；（2）脂环族聚碳酸酯:相比脂肪族，熔点提升、溶解度下降、机械强度仍不足；（3）芳香族聚碳酸酯:三类聚碳酸酯中综合性能最优异，其中双酚A型是目前应用最广泛的结构分型。聚碳酸酯定义02产业链石油化工、苯酚、光气、双酚A、技术工艺上游中游产业链010203中国聚碳酸酯行业产业链分为三个环节。产业链上游参与主体为石化产品、苯酚、光气、双酚A原材料供应企业和技术工艺提供方等；产业链中游参与主体是聚碳酸酯生产企业；产业链下游主要涉及光盘、汽车和电子电器等终端应用领域。石油化工、苯酚、光气、双酚A、技术工艺聚碳酸酯生产企业光盘、汽车、电子电器聚碳酸酯生产企业光盘、汽车、电子电器下游03发展历程04政治环境描述安监总局:《危险化学品经营许可证管理办法》:要求经营危险化学品的企业，应当依照本办法取得危险化学品经营许可证。未取得经营许可证，任何单位和个人不得经营危险化学品全国人大:《中华人民共和国大气污染防治法》:提出调整能源结构，推广清洁能源的生产和使用，进一步优化煤炭使用方式，推广煤炭清洁高效利用，逐步降低煤炭在一次能源消费中的比重，减少煤炭生产、使用、转化过程中的大气污染物排放全国人大:《中华人民共和国环境影响评价法》:要求根据建设项目对环境影响的程度实施分类管理，开工建设前环境影响评价文件需依法经审批部门查及批准政治环境1政治环境1安监总局《危险化学品经营许可证管理办法》:要求经营危险化学品的企业，应当依照本办法取得危险化学品经营许可证。未取得经营许可证，任何单位和个人不得经营危险化学品全国人大《中华人民共和国大气污染防治法》:提出调整能源结构，推广清洁能源的生产和使用，进一步优化煤炭使用方式，推广煤炭清洁高效利用，逐步降低煤炭在一次能源消费中的比重，减少煤炭生产、使用、转化过程中的大气污染物排放全国人大《中华人民共和国环境影响评价法》:要求根据建设项目对环境影响的程度实施分类管理，开工建设前环境影响评价文件需依法经审批部门查及批准《中华人民共和国节约能源法》要求推进能源资源优化开发利用和合理配置，推进有利于节能的行业结构调整，优化用能结构和企业布局政治环境2《关于发布政府核准的投资项目目录要求原油、天然气（含煤层气）开发项目由具有开采权的企业自行决定，并报行业管理部门备案《坚决打好工业和通信业污染防治攻坚战三年行动计划》提出优化产业结构，大幅提高绿色制造和高技术产业占比，降低重点区域和重点流域重化工业比重，提升工业绿色发展整体水平《产业结构调整指导目录》坚持以供给侧结构性改革为主线，重点从“巩固、增强、提升、畅通”四方面，推动汽车、家电、消费电子产品更新升级，促进旧产品循环利用05商业模式06经济环境我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。我国经济赶超我国人口基数大，改革开放后人才竞争激烈，大学生就业情况一直困扰着我国发展过程中。就业问题挑战促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决，个人需提前做好职业规划、人生规划。公平就业关注经济环境经济环境2目前，亚洲需求增长带动了世界聚碳酸酯生产能力的迅速增长，生产重心已向亚洲，尤其是中国等发展中国家转移。2020年我国聚碳酸酯产能达到了180万吨，较上年增长37万吨。与世界总产能的工艺结构相似，我国光气法聚碳酸酯产能约占全国总产能的八成。经济发展环境07社会环境关注就业公平与提前规划促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决，对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。政治体系与法治化进程自改革开放以来，政治体系日趋完善，法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展。总体发展稳中向好我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。就业问题与人才竞争我国人口基数大，就业问题一直是发展过程中面临的挑战，人才竞争激烈，大学生毕业后就业情况、失业人士困扰国家发展。当前的环境下我国经济不断发展赶超世界各国，成为第二大经济体我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。就业问题与人才竞争我国人口基数大，就业问题一直是发展过程中面临的挑战，人才竞争激烈，大学生毕业后就业情况、失业人士困扰国家发展。关注就业公平与提前规划促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决，对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。08技术环境技术驱动技术环境的发展为行业带来了新的机遇，是行业发展的重要驱动力。创新动力技术环境的不断创新和进步，为行业的创新发展提供了有力支持。人才需求技术环境的发展促进了人才的需求和流动，为行业的人才队伍建设提供了机遇。团队建设技术环境的发展要求企业加强团队建设，提高员工的技能和素质，以适应快速变化的市场需求。合作与交流技术环境的发展促进了企业间的合作与交流，推动了行业的整体发展。技术环境010203040509发展驱动因素发展驱动因素（1）2019年，发改委颁布的《产业结构调整指导目录（2019年本）》中，6万吨及以上的非光气法聚碳酸酯项目已经被调整出鼓励类项目，“十三五”新材料发展规划中的提升自给率，目前中国聚碳酸酯自给率达到46%附近；（2）随着产能的快速增长，市场竞争日趋激烈。尽管2018年中国提高聚碳酸酯的出口退税率，但从2019年出口量来看，出口市场仍在开拓之中，出口还未呈现明显的增长；（3）2020年中国聚碳酸酯市场仍重点关注市场行业、消费政策、供需及成本面进一步发展趋势。政策利好加之先前新增生产项目正常开工，整体开工率大幅上升，推动市场供给持续增长。民营炼化项目和大型一体化项目陆续投产得益于电子电器、汽车、建筑行业的高速发展，以及中国本土生产项目陆续投产，中国聚碳酸酯行业市场规模（按产量计）在过去五年间呈现较为明显的上升态势。新兴消费增长和进口替代加速并转向马来西亚、越南、中国台湾、中国香港等周边国家及地区出口。医用、光学用途的等高端产品线布局将成为未来行业利润流向。中低端产品进口依赖度大幅降低10行业壁垒11行业风险12行业现状市场情况描述行业现状电子电器、汽车、板材是聚碳酸酯主要消费领域。电子电器包含子行业众多，家电、厨房小家电、个人护理用品、低压电器、办公电器、手机等行业均包括在内。2019年中国聚碳酸酯总消费量预期在225万吨，同比上涨0%。随着产能的快速增长，中国聚碳酸酯市场竞争日趋激烈，中低端产品由原本的供不应求转而变为供过于求，向周边国家及地区出口。2019年1-9月，中国聚碳酸酯出口目的地主要集中于中国香港、马来西亚、中国台湾和越南等周边国家及地区为主。主要需求源于来料加工，因需求地聚碳酸酯产能布局不足导致。2018年中国提高聚碳酸酯的出口退税率，然而从2019年1-9月同期出口量估算，出口市场仍在开拓，出口仍未呈现明显的增长。行业现状01市场份额变化得益于电子电器、汽车、建筑行业的高速发展，以及中国本土生产项目陆续投产，中国聚碳酸酯行业市场规模（按产量计）在过去五年间呈现较为明显的上升态势。2014-2018年间，中国聚碳酸酯行业市场规模快速发展，由40万吨上升至75万吨，年复合增长率为13%。聚碳酸酯行业市场规模将在2019年至2023年保持较快发展速度，于2023年达到256万吨，年复合增长率约为29%。行业现状02市场情况2015-2019年中国聚碳酸酯进口市场呈现跌后回涨趋势。受2015-2017年中国装置陆续投产影响，聚碳酸酯产品自给率呈现缓慢提升态势，在2017年开始的中国禁止进口“洋垃圾”政策的影响下，中国聚碳酸酯进口再生粒子增多，进口总量同比呈现陆续上涨的态势，涨跌幅度逐步减缓。居首，韩国和泰国进口量位居二、三位。2019年沙特进口量呈现明显增长态势，主要基于装置运行稳定性增强，目前位列进口第四位。尽管中美贸易摩擦，但美国货源进口量比例变化有限，基本整体维持在8%-9%之间。由此可见，中国聚碳酸酯市场仍维持着较大的进口量，一方面中国需求仍旧存在缺口，另一方面全球供应体系转变仍需时间，加之中国再生聚碳酸酯粒子仍占据一定比例的进口量。行业现状新增产能计划2020年，中国聚碳酸酯新增产能将面临产能大爆发，为近5年来增长率之最。未来3年，市场供需缺口逐渐减小，市场竞争将明显增大。2019年，中国聚碳酸酯产能达到166万吨，2015-2019年实现增产105万吨，期间复合增长率达到24%。2019年中国聚碳酸酯产能进一步增长，增产达40万吨，同比增幅37%。装置投产时间相对集中，以4-5月份和9-10月份为主。01市场供需矛盾明显目前中国仍有聚碳酸酯项目规划中，包括部分在产及在建项目的二期工程。在目前中国产能增速较快的态势下，2018年引发了产能预警。随着2019-2020年项目的投产及计划投产，中国聚碳酸酯供应缺口逐渐缩小，市场竞争压力明显增大，这或在一定程度上阻碍在建项目的审批或建设进程。0213行业痛点行业痛点010203我国聚碳酸酯产业虽已取得较快发展，但总体仍处于培育阶段，还存在许多的问题与不足。其中，比较突出的是产品同质化——一边是低端产品产能释放呈现的过剩局面;另一边则是高端产品依然依靠进口。高端产品缺乏未来几年，中国聚碳酸酯产能呈现井喷式增长，将推动产业的快速发展。大量重复建设虽然可以满足中低端产品大宗商品化的市场需求，但也很可能导致行业整体产能过剩。此外，随着塑料循环经济的不断推进，“禁塑令”的呼声不断高涨，聚碳酸酯行业的可持续发展也面临新的挑战。亟待规范引导从国际上看，世界聚碳酸酯生产能力发展迅速，2020年达到约600万吨。目前来看，以科思创、盛禧奥为代表的老牌欧美企业和以三菱、帝人、出光为首的日本企业，还有乐天、LG等韩国企业，占据着全球市场的领先地位。自2010年开始，聚碳酸酯产能大量向东北亚转移，亚洲已经成为聚碳酸酯重要的生产基地。今后几年全球聚碳酸酯产能依然处于上升通道。从后期来看，国内聚碳酸酯产能将呈现井喷式增长，虽然可满足中低端产品的市场需求，但也很可能导致行业整体产能过剩产能增势过猛14问题及解决方案15行业发展趋势前景行业发展趋势前景描述需求量增长逐步稳定:从行业长期来看，近几年我国聚碳酸酯需求量增长逐步稳定，国内企业需求空间主要来源于进口替代，但相对于全球五大主要生产企业而言，国内的企业无论是在生产规模，产品成本，产品质量都存在较为显著的差距，随着下游行业产业结构升级，对高品质的聚碳酸酯需求增加，未来进口替代实现需要企业在扩大生产规模降低平均成本，提升技术水平，研发高性能高品质的PC上投入更大。交通运输中国制造改变原材料供给格局:中国航空航天工业的飞速发展将利好中国本土聚碳酸酯等基础化工原料供应商。聚碳酸酯得益于优良韧性和优美外观，可用于制造传动装置零部件及外饰壳体部分，大幅降低机体重量。聚碳酸酯轻便、抗冲击和绝缘等优良特性，将在未来汽车智能化、网联化、清洁化、轻型化升级方面取得广泛的应用。中国本土与海外轨道车辆需求强劲，刺激聚碳酸酯材料“以塑代钢”的替代需求提升。近10年来，由于中国本土原材料商产品供应数量、品种较为有限，多用于板材、光盘等低端产品制造。医疗消费刚性需求快速增长:未来，医疗领域应用的快速增长是聚碳酸酯未来发展的重要方向。2018年，中国医用级聚碳酸酯消费量约10万吨，未来每年将有10%的增长。聚碳酸酯透明、材料常用于制造医患日常用品、一次性无菌医疗器械及包装袋等，广泛应用于医疗过程中各场景，具体产品包括输血袋、各类医用软管，医用手套、医疗器材的一次性包装袋等。5G、智能化、可穿戴等消费新热点刺激产品更迭:5G、智能家居和可穿戴等新兴消费热点刺激电子产品的升级与置换。随着科技进步与居民消费水平的稳步提升，人们对电子产品逐渐产生高端化和个性化的消费需求，如外观时尚、屏幕清晰、弯曲表面、超薄体积、全面屏（窄边框）、便携式等。行业发展趋势前景需求量增长逐步稳定从行业长期来看，近几年我国聚碳酸酯需求量增长逐步稳定，国内企业需求空间主要来源于进口替代，但相对于全球五大主要生产企业而言，国内的企业无论是在生产规模，产品成本，产品质量都存在较为显著的差距，随着下游行业产业结构升级，对高品质的聚碳酸酯需求增加，未来进口替代实现需要企业在扩大生产规模降低平均成本，提升技术水平，研发高性能高品质的PC上投入更大。交通运输中国制造改变原材料供给格局中国航空航天工业的飞速发展将利好中国本土聚碳酸酯等基础化工原料供应商。聚碳酸酯得益于优良韧性和优美外观，可用于制造传动装置零部件及外饰壳体部分，大幅降低机体重量。聚碳酸酯轻便、抗冲击和绝缘等优良特性，将在未来汽车智能化、网联化、清洁化、轻型化升级方面取得广泛的应用。中国本土与海外轨道车辆需求强劲，刺激聚碳酸酯材料“以塑代钢”的替代需求提升。近10年来，由于中国本土原材料商产品供应数量、品种较为有限，多用于板材、光盘等低端产品制造。医疗消费刚性需求快速增长未来，医疗领域应用的快速增长是聚碳酸酯未来发展的重要方向。2018年，中国医用级聚碳酸酯消费量约10万吨，未来每年将有10%的增长。聚碳酸酯透明、材料常用于制造医患日常用品、一次性无菌医疗器械及包装袋等，广泛应用于医疗过程中各场景，具体产品包括输血袋、各类医用软管，医用手套、医疗器材的一次性包装袋等。5G、智能化、可穿戴等消费新热点刺激产品更迭5G、智能家居和可穿戴等新兴消费热点刺激电子产品的升级与置换。随着科技进步与居民消费水平的稳步提升，人们对电子产品逐渐产生高端化和个性化的消费需求，如外观时尚、屏幕清晰、弯曲表面、超薄体积、全面屏（窄边框）、便携式等。16机遇与挑战17竞争格局竞争格局2019年中国聚碳酸酯生产企业增长至11家，产能达到166万吨。从产能来看，中国聚碳酸酯生产企业可以分为以下3个梯队:（1）第一梯队:科思创、嘉兴帝人、鲁西化工、浙铁大风大型生产企业；（2）第二梯队:中蓝国塑、甘宁新材料、盛通聚源新材料等规模中等生产企业；（3）第三梯队:其他小型生产企业产能分布:最大产能装置仍是科思创占比约27%，最小装置产能占比在4%，均回落6个百分点，平均产能提升至11万吨，涨幅在28%。其中，鲁西化工从投产至扩能，至2019年产能占比已经提升到18%，嘉兴帝人产能维持稳定，占比回落至9%，下跌16个百分点。地域分布:2015-2019年，中国聚碳酸酯产能主要集中在华东地区，2018年产能的明显增长，得益于山东省内3套装置的投产和扩能，华东地区占比增长较快。2019年中国产能地域分布进一步多元化，华中和西南地区装置投产，占比分别达到12%和6%。中国聚碳酸酯产能分布省份增加至7个，从各省份来看，上海持续保持龙头位置，随中国产能区域分布的不断扩大，上海占比回落16个百分点。山东2018年产能释放集中，2019年亦有产能扩增，占比快速上升至30%。浙江近年来维持产能稳定，占比大幅回落26个百分点。随新建产能释放，河南，四川占比达到8%和6%。且随着地区内产能仍计划扩增的影响，占比将进一步提升。竞争格局（1）第一梯队:科思创、嘉兴帝人、鲁西化工、浙铁大风大型生产企业；（2）第二梯队:中蓝国塑、甘宁新材料、盛通聚源新材料等规模中等生产企业；（3）第三梯队:其他小型生产企业最大产能装置仍是科思创占比约27%，最小装置产能占比在4%，均回落6个百分点，平均产能提升至11万吨，涨幅在28%。其中，鲁西化工从投产至扩能，至2019年产能占比已经提升到18%，嘉兴帝人产能维持稳定，占比回落至9%，下跌16个百分点。地域分布:2015-2019年，中国聚碳酸酯产能主要集中在华东地区，2018年产能的明显增长，得益于山东省内3套装置的投产和扩能，华东地区占比增长较快。2019年中国产能地域分布进一步多元化，华中和西南地区装置投产，占比分别达到12%和6%。中国聚碳酸酯产能分布省份增加至7个，从各省份来看，上海持续保持龙头位置，随中国产能区域分布的不断扩大，上海占比回落16个百分点。山东2018年产能释放集中，2019年亦有产能扩增，占比快速上升至30%。浙江近年来维持产能