东北大学《金融资产定价》2025-2026学年第一学期期末试卷(A卷)

说明：本试卷将作为样卷直接制版胶印，请命题教师在试题之间留足答题空间。（第1页共6页）制卷人签名：制卷人签名：制卷日期：审核人签名：：审核日期：………………………………………………装……订……线…………………东北大学《金融资产定价》2025-2026学年第一学期期末试卷(A卷)适用年级专业考试方式闭卷考试时间120分钟学院专业班级学号姓名题号一二三四五六七八总分阅卷教师得分………………得分一、单项选择题（每题1分，共20分）1.以下哪项不是金融资产定价的基本假设之一？A.市场效率假设B.投资者风险中性假设C.信息完全假设D.时间一致性假设2.以下哪项不是资本资产定价模型（CAPM）的组成部分？A.无风险利率B.市场风险溢价C.投资组合的β系数D.投资者的风险偏好3.以下哪项不是套利定价理论（APT）的基本假设之一？A.市场效率假设B.投资者风险中性假设C.信息完全假设D.投资者风险厌恶4.以下哪项不是金融衍生品的基本特征？A.契约性B.标的资产相关性C.交易性D.风险性5.以下哪项不是金融资产定价中的时间价值？A.机会成本B.风险溢价C.时间价值D.预期收益6.以下哪项不是金融资产定价中的风险调整？A.风险中性定价B.风险调整后的收益C.风险调整后的成本D.风险调整后的价值7.以下哪项不是金融资产定价中的无套利原理？A.市场效率假设B.投资者风险中性假设C.信息完全假设D.投资者风险厌恶8.以下哪项不是金融资产定价中的有效市场假说？A.强有效市场假说B.弱有效市场假说C.半强有效市场假说D.非有效市场假说9.以下哪项不是金融资产定价中的套利机会？A.价格差异B.风险差异C.期限差异D.利率差异10.以下哪项不是金融资产定价中的市场风险？A.利率风险B.信用风险C.流动性风险D.操作风险11.以下哪项不是金融资产定价中的信用风险？A.信用违约风险B.信用利差风险C.信用评级风险D.信用风险敞口12.以下哪项不是金融资产定价中的流动性风险？A.流动性短缺风险B.流动性成本风险C.流动性风险敞口D.流动性风险溢价13.以下哪项不是金融资产定价中的操作风险？A.交易风险B.系统风险C.人员风险D.法律风险14.以下哪项不是金融资产定价中的市场风险溢价？A.风险中性溢价B.风险调整后的溢价C.风险溢价D.风险调整后的收益15.以下哪项不是金融资产定价中的无风险利率？A.国债利率B.存款利率C.货币市场利率D.银行间市场利率16.以下哪项不是金融资产定价中的市场风险溢价？A.风险中性溢价B.风险调整后的溢价C.风险溢价D.风险调整后的收益17.以下哪项不是金融资产定价中的套利机会？A.价格差异B.风险差异C.期限差异D.利率差异18.以下哪项不是金融资产定价中的市场风险？A.利率风险B.信用风险C.流动性风险D.操作风险19.以下哪项不是金融资产定价中的信用风险？A.信用违约风险B.信用利差风险C.信用评级风险D.信用风险敞口20.以下哪项不是金融资产定价中的流动性风险？A.流动性短缺风险B.流动性成本风险C.流动性风险敞口D.流动性风险溢价二、多项选择题（每题2分，共20分）1.金融资产定价的基本假设包括哪些？A.市场效率假设B.投资者风险中性假设C.信息完全假设D.时间一致性假设2.资本资产定价模型（CAPM）的组成部分有哪些？A.无风险利率B.市场风险溢价C.投资组合的β系数D.投资者的风险偏好3.套利定价理论（APT）的基本假设包括哪些？A.市场效率假设B.投资者风险中性假设C.信息完全假设D.投资者风险厌恶4.金融衍生品的基本特征有哪些？A.契约性B.标的资产相关性C.交易性D.风险性5.金融资产定价中的时间价值包括哪些？A.机会成本B.风险溢价C.时间价值D.预期收益6.金融资产定价中的风险调整包括哪些？A.风险中性定价B.风险调整后的收益C.风险调整后的成本D.风险调整后的价值7.金融资产定价中的无套利原理包括哪些？A.市场效率假设B.投资者风险中性假设C.信息完全假设D.投资者风险厌恶8.金融资产定价中的有效市场假说包括哪些？A.强有效市场假说B.弱有效市场假说C.半强有效市场假说D.非有效市场假说9.金融资产定价中的套利机会包括哪些？A.价格差异B.风险差异C.期限差异D.利率差异10.金融资产定价中的市场风险包括哪些？A.利率风险B.信用风险C.流动性风险D.操作风险三、判断题（每题1分，共10分）1.金融资产定价的基本假设中，市场效率假设是指市场信息完全、价格充分反映信息。（）2.资本资产定价模型（CAPM）中，无风险利率是指投资者可以无风险地获得收益的利率。（）3.套利定价理论（APT）中，投资者风险中性假设是指投资者对风险和收益的偏好相同。（）4.金融衍生品的基本特征中，交易性是指金融衍生品可以随时买卖。（）5.金融资产定价中的时间价值是指金融资产未来收益的现值。（）6.金融资产定价中的风险调整是指对风险进行调整后的收益或成本。（）7.金融资产定价中的无套利原理是指不存在无风险套利机会。（）8.金融资产定价中的有效市场假说是指市场信息充分、价格充分反映信息。（）9.金融资产定价中的套利机会是指通过套利获得无风险收益的机会。（）10.金融资产定价中的市场风险是指金融资产价格波动的风险。（）四、名词解释（每题4分，共20分）1.金融资产定价2.资本资产定价模型（CAPM）3.套利定价理论（APT）4.金融衍生品5.时间价值五、简答题（每题6分，共18