2026年中级经济师考试《金融专业知识和实务》预先摸底卷

2026年中级经济师考试《金融专业知识和实务》预先摸底卷1.【单选题】某人在银行存入10万元，期限为两年，年利率为6%,每半年支付一次利息，如果按复利计算，两年后的本利和是(  )万元。A.11.2B.（江南博哥）10.23C.10.26D.11.26正确答案：D参考解析：复利本息和计算公式为：F=P×(1+r/m)nm,其中，P为现值，r为年利率，m为每年的计息次数，n为期限。

年利率是6%,每半年支付一次利息，那么两年的本利和就是10×(1+6%/2)⁴=11.26(万元)。2.【单选题】在证券投资基金运作中，影响封闭式基金价格的主要因素是()。A.投资基金规模B.二级市场供求关系C.投资时间长短D.上市公司质量正确答案：B参考解析：本题考查封闭式基金与开放式基金的区别。封闭式基金的交易价格主要受二级市场供求关系的影响。3.【单选题】交易双方按事先商定的条件，在约定的时间内交换一系列现金流的交易形式属于(  )。A.金融远期B.金融互换C.金融期货D.金融期权正确答案：B参考解析：金融互换是指两个或两个以上的交易者，按事先商定的条件，在约定的时间内交换一系列现金流的交易形式。4.【单选题】远期价格的公式表明资产的远期价格仅与(  )有关。A.当前现货价格B.交割价格C.资产真实价值D.未来资产价格正确答案：A参考解析：远期价格的公式表明资产的远期价格仅与当前的现货价格有关，与未来的资产价格无关，因此远期价格并不是对未来资产价格的预期。5.【单选题】中长期资本流动的积极效应是(  )。A.推动经济全球化B.国际金融市场发生变化C.对各国国际收支产生影响D.有利于国际贸易顺利进行正确答案：A参考解析：中长期资本流动的积极效应包括：

①可以提高资本输出国的资本边际效益；

②有利于资本输入国的资本形成；

③长期资本流动推动经济全球化。6.【单选题】下列属于商业银行信用风险管理5C法所涉及的因素的是()。A.经营能力B.现金流C.业务的连续性D.担保品正确答案：D参考解析：本题考查信用风险管理中的过程事前管理。要分析借款人的信用状况，商业银行一方面可以直接利用社会上独立评级机构对借款人的信用评级结果，另一方面可以自己单独对借款人进行信用的“5C”“3C”分析。其中，“5C”分析是分析借款人的偿还能力、资本、品格、担保品和经营环境。7.【单选题】典型的风险缓释措施是()。A.抵质押担保B.存款保险C.出口信贷D.合同补偿正确答案：A参考解析：本题考查风险控制/缓释。风险缓释的目的在于降低未来可能发生的风险所带来的影响，金融机构所使用的缓释工具应能够起到实质性地减少风险的作用，抵质押担保就是典型的风险缓释措施，风险缓释通常贯穿于金融机构的日常经营活动之中。8.【单选题】商业票据的发行者一般是(  )。A.银行B.政府机构C.规模大、信誉良好的公司D.非银行金融机构正确答案：C参考解析：由于商业票据没有担保，完全依靠公司的信用发行，因此其发行者一般都是规模较大、信誉良好的公司。9.【单选题】下列机构中，不属于存款类金融机构的是(  )。A.投资银行B.商业银行C.储蓄银行D.信用合作社正确答案：A参考解析：存款类金融机构是吸收个人、机构存款，并发放贷款的金融机构，主要包括商业银行、储蓄银行、信用合作社和财务公司等。

投资银行是以从事证券投资业务为主要业务的金融机构。10.【单选题】商业银行经过内部审核确认后，动用准备金将无法收回或长期难以收回的贷款或投资从账面上冲销的行为，称为(  )。A.核销B.抵销C.坏账损失D.坏账确认正确答案：A参考解析：采取必要措施和实施必要程序之后，商业银行可根据相关制度规定实施呆账核销，核销是指商业银行经过内部审核确认后，动用准备金将无法收回或长期难以收回的贷款或投资从账面上冲销的行为。11.【单选题】(  )的隐含假定是，当实体经济部门的储蓄等于投资时，整个国民经济达到均衡状态。该理论属于“纯实物分析”的框架。A.古典利率理论B.流动性偏好理论C.可贷资金理论D.预期理论正确答案：A参考解析：古典利率理论的隐含假定是当实体经济部门的储蓄等于投资时，整个国民经济达到均衡状态。该理论属于“纯实物分析”的框架。12.【单选题】商业银行拓展资金来源的操作不包括(  )。A.发行大额可转让定期存单B.国债质押式正回购C.票据贴现D.同业拆借正确答案：C参考解析：负债业务是商业银行形成资金来源的业务，是商业银行开展各项经营活动的重要基础。商业银行的负债主要包括存款和借款，其中最主要的是存款。A属于存款业务。

商业银行的借入款包括短期借款和长期借款。其中，短期借款主要包括同业拆借、证券回购和向中央银行借款等；长期借款主要包括发行普通金融债券、次级金融债券、混合资本债券和可转换债券等。

综上，该题选C。13.【单选题】按照金融交易的政治地理区域不同，金融市场可以划分为(  )。A.国内金融市场和国际金融市场B.货币市场和资本市场C.公开市场和议价市场D.直接融资市场和间接融资市场正确答案：A参考解析：A正确：按照金融交易的政治地理区域不同，金融市场可以划分为国内金融市场和国际金融市场。

B错误：按照金融交易的期限不同，金融市场可分为货币市场和资本市场。

C错误：按照成交与定价方式的不同，金融市场可分为公开市场和议价市场。

D错误：按照融资方式的不同，金融市场可以划分为直接融资市场和间接融资市场。14.【单选题】为治理通货膨胀而采取紧缩的财政政策，政府可以削减转移性支出。下列支出中，属于转移性支出的是(  )。A.政府投资、行政事业费B.福利支出、行政事业费C.福利支出、财政补贴D.政府投资、财政补贴正确答案：C参考解析：ABD错误：购买性支出包括政府投资、行政事业费等。

C正确：转移性支出包括各种福利支出、财政补贴等。15.【单选题】国际金本位体系下，各国货币的中心汇率是(  )。A.法定平价B.铸币平价C.货币购买力D.货币供应量正确答案：B参考解析：国际金本位制的主要内容是：①铸币平价构成各国货币的中心汇率。②市场汇率受外汇市场供求关系的影响而围绕铸币平价上下波动，波动幅度为黄金输送点。16.【单选题】在法律上具有法人资格的基金是(  )A.公司型基金B.契约型基金C.封闭式基金D.开放式基金正确答案：A参考解析：根据组织形式的不同，基金主要分为公司型基金和契约型基金。契约型基金不具有法人资格，公司型基金具有法人资格。根据运作方式的不同，基金可分为开放式基金和封闭式基金。17.【单选题】在银行监管的基本方法中，现场检查主要包括的内容为(  )。A.合理性检查和流动性检查B.合规性检查和风险性检查C.收益性检查和稳定性检查D.合法性检查和安全性检查正确答案：B参考解析：本题考查银行监管的方法。银行业监管的基本方法有三种，即市场准入、非现场监管和现场检查，通常被称为银行业风险监管的“三驾马车”。现场检查内容包括合规性检查和风险性检查。18.【单选题】证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式是(  )。A.全额包销B.证券代销C.余额包销D.混合推销正确答案：B参考解析：证券代销，是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。B正确。证券包销，是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式，前者为全额包销，后者为余额包销。19.【单选题】下列货币政策工具中，调控作用最猛烈、央行具有完全自主权的政策工具是(  )。A.再贴现政策B.再贷款政策C.公开市场操作D.存款准备金政策正确答案：D参考解析：一般性货币政策工具主要包括被称为中央银行“三大法宝”的存款准备金政策、再贴现政策和公开市场操作。存款准备金政策通常被认为是货币政策最猛烈的工具之一。

存款准备金政策作为货币政策工具的优点是：中央银行具有完全的自主权，在货币政策工具中最易实施。20.【单选题】假设现金漏损率为0.26，法定存款准备金率为0.18，超额存款准备金率为0.1。若增加基础货币投放1000亿元，则货币供给增加(  )亿元。A.1279B.2146C.2333D.2767正确答案：C参考解析：m=（1+c）/（c+r+e）

货币供应量=1000×（1+0.26）/（0.26+0.18+0.1）=2333（亿元）。21.【单选题】买卖双方将一种货币的本金和利息与另一货币的等价本金和利息进行交换的协议是(  )。A.利率互换B.货币互换C.外汇互换D.跨市场互换正确答案：B参考解析：A错误：利率互换是指买卖双方同意在未来的一定期限内根据同种货币的同样的名义本金交换现金流，其中一方的现金流根据浮动利率计算，而另一方的现金流根据固定利率计算，通常双方只交换利息差，不交换本金。

B正确：货币互换是买卖双方将一种货币的本金和利息与另一货币的等价本金和利息进行交换的协议。

C错误：外汇互换是指两笔金额相同、期限相同、利率计算方法相同（通常都为固定利率），但币种不同的债务资金之间的调换，同时也进行不同利息额的外币调换。

D错误：干扰选项，无实际意义。22.【单选题】资本配置线的斜率是风险资产的(  )。A.夏普比率B.内部收益率C.预期收益率D.综合收益率正确答案：A参考解析：资本配置线具有以下几个特征：①该直线经过（0，rf）这一点；②该直线的斜率为风险资产的夏普比率。23.【单选题】下列各项中，不属于商业银行现金资产的是(  )。A.库存现金B.存款准备金C.存放同业款项D.对外贷款正确答案：D参考解析：商业银行资产管理主要由以下三部分组成：贷款管理、债券投资管理、现金资产管理。我国商业银行的现金资产主要包括三项：

（1）库存现金。

（2）存放中央银行款项，即存款准备金包括法定存款准备金和超额存款准备金）。

（3）存放同业及其他金融机构款项。24.【单选题】在金融工具的性质中，呈负相关关系的是(  )。A.期限性与收益性B.期限性与风险性C.期限性与流动性D.收益性与风险性正确答案：C参考解析：本题考查金融工具性质之间的关系。一般而言，金融工具的期限性与收益性、风险性呈正相关关系，与流动性呈负相关关系；流动性与收益性呈负相关关系；收益性与风险性呈正相关关系。25.【单选题】以下不属于直接信用控制的货币政策工具的是(  )。A.贷款限额B.利率限制C.流动性比率D.优惠利率正确答案：D参考解析：直接信用控制的货币政策工具包括：贷款限额、利率限制、流动性比率、直接干预。选择性货币政策工具主要有以下三种：消费者信用控制、不动产信用控制、优惠利率。间接信用指导是指中央银行利用道义劝告、窗口指导等办法间接影响商业银行和其他金融机构的信用创造。26.【单选题】证券公司股权管理事务的直接责任人是证券公司(  )。A.董事长B.总经理C.董事会秘书D.监事会主席正确答案：C参考解析：证券公司董事会办公室是证券公司股权管理事务的办事机构，组织实施股权管理事务相关工作；证券公司董事长是证券公司股权管理事务的第一责任人；证券公司董事会秘书协助董事长工作，是证券公司股权管理事务的直接责任人。27.【单选题】当前有一笔资金，如果按复利计算，则n年后的终值为(  )。A.FV=P(1+r×n)B.FV=P(1+r)nC.FV=P(1+r/n)D.FV=P(1×r/n)正确答案：B参考解析：复利方式下终值的计算公式为：FV=P(1+r)n，其中，P为现值，r为利率，n为计息期数。28.【单选题】保险投资的主体是(  )。A.投保人B.保险公司C.被保险人D.受益人正确答案：B参考解析：保险公司是保险投资的主体，保险资金构成了保险投资活动中的客体，保险公司投资的目标是通过保险资金的有偿营运，创造最大的投资价值。29.【单选题】投资于单只权益类、期货和衍生品类资产管理计划的金额不低于(  )万元。A.30B.40C.50D.100正确答案：D参考解析：本题考查基金管理公司专户业务。合格投资者投资于单只固定收益类资产管理计划的金额不低于30万元，投资于单只混合类资产管理计划的金额不低于40万元，投资于单只权益类、期货和衍生品类资产管理计划的金额不低于100万元。30.【单选题】(  )也称资本利得。A.股息B.利息C.买卖价差收益D.金融资产现值正确答案：C参考解析：C正确：无论是债券、股票，还是基金，给持有者带来的收益主要有两类：利息、股息与红利等现金流收益和资产买卖价差收益，其中，买卖价差收益也称资本利得。31.【单选题】某银行以900元的价格购入1年期的票面额为1000元的债券，票面收益率为10%,银行持有1年到期偿还，那么其收益率为(  )。A.3.3%B.22.22%C.3.7%D.10%正确答案：B参考解析：该债券的现金流收益(年利息)=1000×10%=100(元)

该债券的期末价格-期初价格=1000-900=100(元)

收益率=(100+100)/900=22.22%。32.【单选题】投资者利用隐含在股票历史价格和历史成交量中的信息寻找未来趋势的决策模式，称为(  )。A.投资分析B.基本面分析C.技术分析D.权益估值正确答案：C参考解析：隐含在股票历史价格和历史成交量中的信息，投资者利用此类信息寻找未来趋势的决策模式被称为趋势分析或技术分析。33.【单选题】期权的价值会随着时间的变化而变化，一旦到达到期日，期权的时间价值将()。A.为0B.大于0C.小于0D.大于1正确答案：A参考解析：本题考查金融期权的时间价值。当期权临近到期日时，在其他条件不变的情况下，其时间价值下降速度加快，并逐渐趋向于0,一旦到达到期日，期权的时间价值将为0。34.【单选题】我国的“双支柱”调控框架是指(  )。A.货币政策和宏观审慎政策B.金融行为监管和金融消费者权益保护C.金融混业经营和金融分业监管D.宏观审慎框架和微观审慎规则正确答案：A参考解析：本题考查“双支柱”调控框架。我国的“双支柱”调控框架是指“货币政策”和“宏观审慎政策”。2017年，党的十九大报告明确提出要“健全货币政策和宏观审慎政策双支柱调控框架”。35.【单选题】中央银行确定货币供给统计口径的标准是金融资产的(  )。A.稳定性B.收益性C.风险性D.流动性正确答案：D参考解析：各国中央银行在确定货币供给的统计口径时，以金融资产的流动性的大小作为标准，并根据自身政策目的的特点和需要划分货币层次。36.【单选题】一般物价水平年平均上涨率在10%以上，且发展速度很快，这种通货膨胀类型是(  )。A.爬行式通货膨胀B.温和式通货膨胀C.奔腾式通货膨胀D.恶性通货膨胀正确答案：C参考解析：奔腾式通货膨胀是一般物价水平年平均上涨率在10%以上，且发展速度很快。37.【单选题】石油危机、资源枯竭等造成原材料、能源价格上升，从而导致一般物价水平上涨，这种通货膨胀类型属于(  )。A.需求拉上型B.成本推进型C.结构型D.隐蔽型正确答案：B参考解析：成本推进理论认为，生产成本的上升必然导致物价水平的上涨，从而引发通货膨胀。生产成本上升的原因有：

①工会要求企业提高工人工资，工人工资的增长率超过劳动生产率的增长率；

②垄断性大公司为了获得垄断利润人为地提高产品价格；

③汇率变动引起进出口产品和原材料成本上升，以及石油危机、资源枯竭、环境保护政策不当等造成原材料、能源生产成本的提高。38.【单选题】如果以月来计量，国际储备额应能满足(  )的进口需求。A.1个月B.2个月C.3个月D.6个月正确答案：C参考解析：如果以月来计量，国际储备额应能满足3个月的进口需求。39.【单选题】目标设定、事件识别和风险对策属于(  )的要素。A.企业层级B.风险管理C.内部控制D.控制活动正确答案：B参考解析：全面风险管理包括三个维度：

①企业目标：包括战略目标、经营目标、报告目标和合规目标等四个目标。

②风险管理的要素：风险管理的要素包括内部环境、目标设定、事件识别、风险评估、风险对策、控制活动、信息与沟通和监控八个要素。

③企业层级：包括整个企业、各职能部门、各条业务线及下属子公司。40.【单选题】非现场监管是监管当局分析银行机构经营稳健性和安全性的一种方式，其基础是()。A.针对银行体系并表B.针对银行体系分表C.针对单个银行并表D.针对单个银行分表正确答案：C参考解析：本题考查非现场监管。非现场监管是监管当局针对单个银行在并表的基础上收集、分析银行机构经营稳健性和安全性的一种方式。41.【单选题】在货币需求理论中，费雪方程式认为，名义收入等于货币存量和流通速度的乘积，短期内商品交易数量和(  )保持不变。A.物价水平B.持久收入C.货币存量D.货币流通速度正确答案：D参考解析：本题考查货币数量论的货币需求理论。在货币需求理论中，费雪方程式认为，名义收入等于货币存量和流通速度的乘积，短期内商品交易数量和货币流通速度保持不变。42.【单选题】下列各项中，不能作为回购协议标的物的是(  )。A.国库券B.银行承兑汇票C.优先股股票D.大额可转让定期存单正确答案：C参考解析：在回购协议中，作为标的物的主要是国债等政府债券或其他可质押债券，也可以是银行承兑汇票、大额可转让定期存单等金融工具。

综上，该题选C。43.【单选题】商业银行的经营是对其开展的各种业务活动的(  )。A.组织和营销B.调整与监督C.控制与监督D.计划与组织正确答案：A参考解析：商业银行的经营是对其开展的各种业务活动的组织和营销。44.【单选题】风险价值法主要用于(  )的评估。A.信用风险B.市场风险C.汇率风险D.投资风险正确答案：B参考解析：市场风险的评估方法主要有风险累积与聚集法、概率法、灵敏度法、波动性法、风险价值法、极限测试法和情景分析法。45.【单选题】按照金融交易期限的不同，金融市场可划分为(  )。A.场内市场和场外市场B.货币市场和资本市场C.公开市场和议价市场D.即期市场和远期市场正确答案：B参考解析：按照交易期限的不同，金融市场可划分为货币市场和资本市场。46.【单选题】商业银行的负债中最重要的是(  )。A.同业拆借B.向中央银行的贷款C.存款D.发行债券正确答案：C参考解析：本题考查商业银行负债业务。商业银行负债包括存款、同业拆借和发行债券等，其中最重要的是存款。47.【单选题】(  )认为，任何资产的内在价值均取决于该资产预期的未来现金流的现值。A.财务倍数模型B.收入资本化法C.股息贴现模型D.现值贴现模型正确答案：B参考解析：收入资本化法认为，任何资产的内在价值均取决于该资产预期的未来现金流的现值。48.【单选题】金融监管机构实施有效金融监管的基本前提是(  )。A.监管主体的盈利性B.监管主体的自律性C.监管主体的独立性D.监管主体的合规性正确答案：C参考解析：监管主体的独立性是金融监管机构实施有效金融监管的基本前提。49.【单选题】IS曲线上的点表示(  )上总产出等于总需求量。A.虚拟市场B.商品市场C.货币市场D.有形市场正确答案：B参考解析：IS曲线上的点表示商品市场上总产出等于总需求量。50.【单选题】保险产品的价格是(  )。A.保险条件B.理赔费用C.保险费率D.承保利率正确答案：C参考解析：C选项正确，保险费率是保险产品的价格。51.【单选题】2022年某国受灾严重，农业大面积减产，中国政府及时伸出援手为其提供优惠贷款。在我国，办理这项贷款的银行是(  )。A.中国农业发展银行B.国家开发银行C.中国农业银行D.中国进出口银行正确答案：D参考解析：中国进出口银行应当依托国家信用，紧紧围绕国家战略，充分发挥政策性金融机构在支持国民经济发展方面的重要作用，重点支持外经贸发展、对外开放、国际合作、“走出去”等领域。52.【单选题】以一定整数单位的本国货币为标准，折算为若干单位的外国货币，汇率的这种标价方法是(  )。A.应付标价法B.直接标价法C.间接标价法D.美元标价法正确答案：C参考解析：汇率有直接标价法和间接标价法两种标价方法。

AB错误：直接标价法又称应付标价法，是以一定整数单位（1、100、10000等）的外国货币为标准，折算为若干单位的本国货币，目前，我国和世界其他绝大多数国家和地区都采用直接标价法C正确：间接标价法又称应收标价法，是以一定整数单位（1、100、10000等）的本国货币为标准，折算为若干单位的外国货币。

D错误：干扰选项，无实际意义。53.【单选题】根据预期理论，随着时间的推移。不同到期期限的债券利率变动的趋势是(  )。A.先跌后涨B.反向运动C.同向运动D.先涨后跌正确答案：C参考解析：本题考查预期理论。预期理论可以解释为：①随着时间的推移，不同到期期限的债券利率有同向运动的趋势。②如果短期利率较低，收益率曲线倾向于向上倾斜；如果短期利率较高，收益率曲线倾向于向下倾斜。54.【单选题】作为金融中介机构，商业银行的经营对象是(  )。A.内控和风险B.货币和信用C.信贷和风险D.资产和负债正确答案：B参考解析：商业银行是依法成立的以货币和信用为经营对象的金融中介机构。55.【单选题】金融机构因高杠杆性面临严格外部监管，监管重点不包括()。A.员工学历构成B.资本充足率C.资本规模D.风险防控机制正确答案：A参考解析：资本充足率（选项B）：衡量金融机构资本抵御风险的能力，是监管核心指标（如巴塞尔协议对资本充足率的强制要求）；

资本规模（选项C）：资本规模是金融机构承担风险和业务扩张的基础，监管会根据业务类型设定最低资本要求（如证券公司不同业务需满足相应资本规模）；

风险防控机制（选项D）：包括风险管理架构、内部控制、风险计量模型等，是防范高杠杆下风险扩散的关键（如商业银行的风险集中度管理、流动性风险管理）。

而员工学历构成（选项A）属于金融机构内部人力资源管理范畴，与高杠杆带来的系统性风险无直接关联，不属于外部监管的重点内容。因此，正确答案为A。56.【单选题】我国公司制企业治理架构“三会一层”的“三会”不包括()。A.股东会B.董事会C.监事会D.职工代表大会正确答案：D参考解析：确立了以股东会、董事会、监事会和高管层为主体的‘三会一层’的公司治理架构”，“职工代表大会”不属于“三会”范畴，故选D。57.【单选题】如果某种股票的预期年收入为每股10元，市场利率为10%时，则该种股票的价格为(  )元。A.50B.100C.150D.200正确答案：B参考解析：股票的价格由其预期收入和当时的市场利率等决定。其计算公式为：股票价格（P）=预期股息收入（Y）/市场利率（r）。代入数据，该种股票价格=10÷10%=100（元）。58.【单选题】以下属于商业银行内部补充途径的是()A.发行优先股B.利润留存C.引入战略投资者D.发行永续债正确答案：B参考解析：商业银行的资本补充策略可分为内部补充和外部补充两大类。

内部补充是指通过银行自身的盈利积累和资本管理来增加资本，主要包括三种途径。

(1)利润留存。商业银行保持适当的派息率，将部分净利润留存作为资本。优点是成本低，无须支付利息或股息。缺点是可能影响股东短期回报。B选项正确

(2)资产优化。商业银行通过出售高风险资产或低收益资产，释放资本。优点是可以改善资产质量，降低风险加权资产。缺点是短期内可能会影响业务规模和收入。

(3)资本节约。商业银行通过优化业务流程、降低运营成本，减少资本消耗。优点是提高资本使用效率。缺点是需要对业务流程进行全面梳理，影响范围广、实施难度较大。

ACD属于外部补充途径。59.【单选题】商业银行资本补充流程的首要环节是()。A.选择合适的资本工具B.资本规划C.市场时机把握D.监管合规正确答案：B参考解析：资本补充的流程如下：

1.资本规划（B选项正确）

商业银行要根据业务发展和风险状况,制订资本补充计划,定期评估资本充足率,确保符合监管要求。

2.选择合适的资本工具

商业银行要根据资本结构和成本,选择合适的资本工具(如普通股、优先股、永续债),优化资本工具的成本和期限结构。

3.市场时机把握

商业银行要在市场条件有利时进行外部融资,降低融资成本,避免在市场动荡时进行大规模融资。

4.做好与股东的沟通

商业银行要与股东充分沟通资本补充的必要性和计划,争取支持。同时,在资本工具选择上要充分平衡股东短期回报和长期利益。

5.监管合规

商业银行要确保资本补充符合监管要求,定期向监管机构报告资本补充情况。

所以首要环节要做的是资本规划，B选项正确。60.【单选题】假设某公司股票的系数为1.15，市场投资组合的收益率为8%，当前国债的利率（无风险收益率）为3%。则该公司股票的预期收益率为(  )。A.8.25%B.8.50%C.8.75%D.9.00%正确答案：C参考解析：股票预期收益率ri=β（rm-rf）+rf=1.15×（8%-3%）+3%=8.75%61.【多选题】下列属于金融调控体系内容的有()。A.货币政策B.财政政策C.宏观审慎政策D.外汇管理E.产业结构政策正确答案：A,C,D参考解析：本题考查金融调控体系的内容。金融调控体系主要包括：货币政策、宏观审慎政策、外汇管理、其他金融领域法定规制方法。62.【多选题】依据资产配置的不同将混合基金分为(  )。A.偏股型基金B.偏债型基金C.股债平衡型基金D.灵活配置型基金E.货币市场基金正确答案：A,B,C,D参考解析：通常可以依据资产配置的不同将混合基金分为偏股型基金、偏债型基金、股债平衡型基金、灵活配置型基金等。63.【多选题】根据有关规定，下列与基金有关的费用可以从基金财产中列支的有(  )。A.基金的证券交易费用B.基金的申购费C.基金托管人的托管费D.基金份额持有人大会费用E.基金管理人的管理费正确答案：A,C,D,E参考解析：根据有关规定，下列与基金有关的费用可以从基金财产中列支：基金管理人的管理费（E选项）、基金托管人的托管费（C选项）、基金合同生效后的会计师费和律师费、基金份额持有人大会费用（D选项）、基金的证券交易费用（A选项）、按照国家有关规定和基金合同规定可以在基金财产中列支的其他费用。B选项申购费由投资者自己承担。64.【多选题】根据影响因素的个数，因素模型可分为()。A.双重模型B.零因素模型C.单因素模型D.多因素模型E.三因子模型正确答案：C,D参考解析：本题考查因素模型。根据影响因素的个数，因素模型可分为单因素模型和多因素模型。65.【多选题】若其他条件不变，关于货币乘数的说法，正确的有(  )。A.货币乘数越高，货币供给量越小B.货币乘数与超额存款准备金率负相关C.货币乘数与现金漏损率负相关D.货币乘数与法定存款准备金率负相关E.货币乘数与存贷款基准利率正相关正确答案：B,C,D参考解析：现代信用制度下货币供应量的决定因素主要有两个：一是基础货币(MB)，二是货币乘数(m)。它们之间的关系可用公式表示为：Ms=m×MB，

即货币供应量(M₂)等于基础货币与货币乘数的乘积。通过这个公式我们知道，货币供应量与货币乘数是正相关的关系。选项A错误。

货币乘数的基本公式为：货币乘数=1/(现金漏损率+超额存款准备金率+法定存款准备金率)。

现金漏损率、超额存款准备金率、法定存款准备金率都是在分母中的，它们三个与货币乘数都是负相关的关系。66.【多选题】商业银行财务管理的主要职能包括(  )。A.财务报告B.财务监控C.财务评价D.财务分析E.价值创造正确答案：A,B,E参考解析：商业银行财务管理的主要职能包括：财务报告职能、财务监控职能、价值创造职能。67.【多选题】现代商业银行经营管理中，有三种资本，即(  )。A.会计资本B.监管资本C.经济资本D.实际资本E.虚拟资本正确答案：A,B,C参考解析：本题考查商业银行资本的含义与类型。现代商业银行经营管理中，有三种资本，即会计资本、监管资本、经济资本。68.【多选题】证券公司的功能有(  )。A.资金供求媒介B.构造证券市场C.优化资源配置D.促进产业集中E.稳定物价水平正确答案：A,B,C,D参考解析：证券公司的四大基本功能：

①资金供求媒介；

②构造证券市场；

③优化资源配置；

④促进产业集中。69.【多选题】供给学派主张采取刺激生产增加供给的方法来治理通货膨胀，其主要措施有(  )。A.减税B.增加进口C.削减社会福利开支D.适当增加货币供给E.精简规章制度正确答案：A,C,D,E参考解析：ACDE正确：增加供给政策主要措施包括：①减税；②削减社会福利开支；③适当增加货币供给；④精简规章制度。70.【多选题】金融市场的基本构成要素包括()。A.金融市场主体B.金融市场发展程度C.金融市场客体D.金融市场价格E.金融市场种类正确答案：A,C,D参考解析：本题考查金融市场体系的构成要素。尽管各国各地区金融市场的组织形式和发展程度有所不同，但都包含三个基本的构成要素，即金融市场主体、金融市场客体和金融市场价格。71.【多选题】保险理赔的程序通常包括(  )。A.确定理赔责任B.寻找免责条款C.确定损失原因D.查勘损失事实E.损余处理正确答案：A,C,D,E参考解析：保险理赔的程序通常包括确定理赔责任、确定损失原因、查勘损失事实、赔偿给付、损余处理和代位求偿等。72.【多选题】我国基金的交易费包括(  )。A.佣金B.印花税C.基金托管费D.过户费E.经手费正确答案：A,B,D,E参考解析：本题考查基金交易费。我国基金的交易费主要包括印花税、佣金、过户费、经手费等。73.【多选题】基金管理人的职责有(  )。A.产品设计B.基金营销C.基金估值D.资产核算E.资产保管正确答案：A,B,C参考解析：基金管理人是基金的组织者和管理者，它不仅负责基金的投资管理，还承担着产品设计、基金营销、基金注册登记、基金估值、会计核算以及客户服务等多方面的职责。74.【多选题】关于对冲基金特点的说法，正确的有(  )。A.对冲基金投资策略高度透明，信息充分披露B.对冲基金又叫避险基金或套期保值基金C.对冲基金操作手法多样，更多地呈现全球化特征D.对冲基金通常是高杠杆运作，主要投资于金融衍生品市场E.对冲基金能够动员大量资金并在购买证券时杠杆化使用，迫使价格发生变化，纠正市场效率低下等问题正确答案：B,C,D,E参考解析：采用对冲交易手段的基金称为对冲基金，也称避险基金或套期保值基金。对冲基金起源于20世纪50年代初的美国。

对冲基金的主要运作特点是投资策略高度保密，高杠杆操作，主要投资于金融衍生品市场，专门从事各种买空、卖空交易，操作手法多样，更多地呈现全球化特征。

许多经济学家认为，对冲基金在金融体系中起着重要作用，由于对冲基金能够动员大量资金并在购买证券时杠杆化使用这些资金，所以能够迅速地迫使价格发生变化，纠正市场效率低下等问题。75.【多选题】中央银行的职能包括(  )。A.集中保管存款准备金B.组织全国银行间的清算业务C.组织外汇头寸抛补业务D.吸收公众存款业务E.充当最后贷款人正确答案：A,B,C,E参考解析：中央银行的职能包括发行的银行、国家的银行、银行的银行、管理金融的银行四个方面。选项A、B、C、E属于银行的银行。选项D属于存款类金融机构的职能。76.【多选题】金融监管体系的功能包括（）。A.维护金融稳定B.防范金融风险C.促进公平竞争D.遏制金融犯罪E.促进经济增长正确答案：A,B,C,D参考解析：金融监管体系的功能包括：

①维护金融稳定；

②防范金融风险；

③促进公平竞争；

④遏制金融犯罪；

E选项属于金融调控的职能。

ABCD四个选项都符合要求，故本题答案选ABCD。77.【多选题】根据历史发展阶段的变迁，资产负债管理理论所经历的发展阶段有(  )。A.负债管理理论B.资产负债管理理论C.资产负债融合理论D.管理会计理论E.资产管理理论正确答案：A,B,E参考解析：西方商业银行的资产负债管理理论经历了以下几个主要发展阶段：

①资产管理理论；

②负债管理理论；

③资产负债管理理论。78.【多选题】货币市场主要包括(  )。A.商业票据市场B.银行承兑汇票市场C.同业拆借市场D.公司债券市场E.投资基金市场正确答案：A,B,C参考解析：货币市场是专门服务于短期资金融通的金融市场，主要包括同业拆借市场、回购协议市场、商业票据市场、银行承兑汇票市场、短期政府债券市场和大额可转让定期存单市场等。选项ABC属于货币市场。资本市场主要包括债券市场、股票市场和一年期以上的证券投资基金市场。79.【多选题】根据《商业银行贷款损失准备管理办法》的规定，我国银行业监管机构设置(  )指标考核商业银行贷款损失准备的充足性。A.贷款拨备率B.不良贷款率C.流动比率D.拨备覆盖率E.速动比率正确答案：A,D参考解析：2011年7月发布的《商业银行贷款损失准备管理办法》设置了贷款拨备率和拨备覆盖率指标，考核商业银行贷款损失准备的充足性。贷款拨备率为贷款损失准备与各项贷款余额之比，拨备覆盖率为贷款损失准备与不良贷款余额之比。贷款拨备率基本标准为1.5%~2.5%，拨备覆盖率基本标准为120%~150%。这两项标准中的较高者为商业银行贷款损失准备的监管标准。80.【多选题】关于监事会成员组成，下列说法正确的是()。A.成员数量为三人以上B.包含股东代表C.包含适当比例职工代表，且职工代表比例不低于三分之一D.可全部由股东代表组成E.职工代表比例可由公司随意确定正确答案：A,B,C参考解析：监事会成员为3人以上，监事会成员应当包括股东代表和适当比例的公司职工代表，其中职工代表的比例不得低于1/3，ABC说法正确。

DE说法错误，不能全部由股东代表组成，而且职工代表比例不能随意确定。材料题根据下面资料，回答81-84题

假设某国2022年的各项经济指标如下：国内生产总值为4780亿美元；年底未清偿外债

余额为580亿美元，其中大约有60%的债务从美国借入，并且短期外债达到65%;当年货物和

服务出口总额为700亿美元；当年外债还本付息总额为350亿美元。81.【案例分析题】下列不属于外债的是(

)。A.

外国企业贷款B.

国际金融租赁C.

发行外币债券D.外商直接投资和股票投资正确答案：D参考解析：外债是指在我国境内的机关、团体、企业、事业单位、金融机构或其他机构对我国境外的国际金融组织、外国政府、金融机构、企业或其他机构用外国货币承担的具有契约性偿还义务的债务，包括国际金融组织贷款、外国政府贷款、外国银行和金融

机构贷款、买方信贷、外国企业贷款、发行外币债券、国际金融租赁、延期付款、补偿

贸易中直接以现汇偿还的债务及其他形式的对外债务等。82.【案例分析题】该国的负债率是(

)。A.14.6%B.7.3%C.12.1%D.8.2%正确答案：C参考解析：负债率即当年未清偿外债余额与当年国内生产总值的比率，本题中负债率=580÷4780×100%≈12.1%。83.【案例分析题】该国的债务率是(

)。A.50%B.82.9%C.12.1%D.120.1%正确答案：B参考解析：债务率即当年未清偿外债余额与当年货物和服务出口总额的比率，本题中债务率=

580÷700×100%≈82.9%。84.【案例分析题】根据国际通行的标准，该国的债务率（）。A.

超过警戒线B.未超过警戒线C.

大大超过警戒线D.与警戒线持平正确答案：B参考解析：根据国际通行的标准，债务率的警戒线是100%，该国并未超过。[|||][|||][|||][|||][|||]材料题根据下面资料，回答85-88题

某投资者甲预期A股票价格将会下跌，于是与另一名投资者乙订立期权合约，合约规定有效期限为4个月，甲可按每股6元的价格卖给乙A股票1000股，期权价格为0.3元/股。85.【案例分析题】投资者甲进行的交易是（）。A.卖空B.买空C.买入看涨期权D.买入看跌期权正确答案：D参考解析：按照买方权利的不同，金融期权可分为看涨期权和看跌期权两种类型。看涨期权的买方有权在某一确定的时间或确定的时间之内，以确定的价格购买相关资产；看跌期权的买方则有权在某一确定的时间或确定的时间之内，以确定的价格出售相关资产。86.【案例分析题】如果3个月后，A股票价格降至每股3元，甲认为时机已到，于是以现货方式买进1000股A股票，然后按原合约行使期权卖给乙A股票1000股，该笔交易甲获利()元。A.5700B.3300C.2700D.3000正确答案：C参考解析：该笔交易甲获利=(6-3)×1000-0.3×1000=2700(元)。87.【案例分析题】该合约期权费是()元。A.100B.200C.300D.400正确答案：C参考解析：该合约期权费=0.3×1000=300(元)。88.【案例分析题】如果4个月内，A股票价格不降反升，最低价格为每股8元，则该笔交易甲至少损失()元。A.0B.300C.2000D.2300正确答案：B参考解析：甲选择不进行交易，仅损失期权费。材料题根据下面资料，回答89-92题

中国人民银行在某一时期采取以下货币政策措施：①买入商业银行持有的国债300亿元；②购回400亿元商业银行持有的到期中央银行票据。假定此时商业银行的法定存款准备金率为12%,超额存款准备金率为3%,现金漏损率为5%。89.【案例分析题】通过此次货币政策操作，中国人民银行对基础货币的影响是()亿元。A.净回笼100B.净投放100C.净回笼700D.净投放700正确答案：D参考解析：中央银行投放基础货币的渠道主要有：①对商业银行等金融机构的再贷款和再贴现；②收购黄金、外汇等储备资产投放的货币；③通过公开市场业务等投放货币。

基础货币投放=300+400=700(亿元)。90.【案例分析题】如果按照这种货币政策操作，中国人民银行每增加或减少1元的基础货币，就会使货币供给增加或减少()元。A.5B.5.15C.5.25D.5.75正确答案：C参考解析：货币乘数反映了基础货币(高能货币)的变动所引起的货币供给变动的倍数。货币乘数的大小决定了货币供给扩张能力的大小。

货币乘数m=（1+c）/（c+r+e）,其中c

表示现金漏损率，e表示超额存款准备金率，r表示法定存款准备金率。货币乘数

m=(1+5%)÷(5%+12%+3%)=5.25

。

故本题中，增加或减少1元的基础货币，就

会使货币供给增加或减少5.25元。91.【案例分析题】中国人民银行通过此次货币政策操作，使货币供应量()亿元。A.增加3675B.减少3675C.增加3875D.减少3875正确答案：A参考解析：增加的货币供应量=基础货币×货币乘数=700×5.25=3675(亿元)。92.【案例分析题】关于此次货币政策操作的说法，正确的有()。A.投放货币，增加流动性B.回笼货币，减少流动性C.政策作用猛烈，缺乏弹性D.银行存储需要时间，不能立即生效正确答案：A,D参考解析：A正确、B错误：公开市场操作是指中央银行在金融市场

上买卖国债或中央银行票据等有价证券，影响基础货币和市场利率的行为。当金融市场资金缺金时，中央银行通过公开市场操作买进有价证券，从而投放基础货币，引起货币供应量的增加和利率的下降。

公开市场操作对买卖证券的时间、地点、种类、数量及对象可以自主、灵活地选择，故具有以下优点：

①主动权在中央银行，不像再贴现政策那样被动；

C错误：②富有弹性，可对货币进行微调，也可大调，但不会像存款准备金政策那样作用猛烈；

③中央银行买卖证券可同时交叉进行，故很容易逆向修正货币政策，可以连续进行，能补充存款准备金、再贴现这两个非连续性政策工具实施前后的效果不足；

④根据证券市场

供求波动，主动买卖证券，可以起到稳定证券市场的作用。

公开市场操作的主要缺点：

D正确：①从政策实施到影响最终目标，时滞较长；

②干扰其实施效果的因素比存款准备金政策、再贴现政策多，往往带来政策效果的不确定性。

材料题根据下面资料，回答93-96题

目前，IMF最新的汇率制度包括：①无独立法定货币；②货币局制；③传统钉住；④稳定化安排；⑤水平区间钉住；⑥爬行钉住；⑦类爬行钉住；⑧管理浮动；⑨自由浮动；⑩其他有管理的安排。

由于经济持续快速增长，国际收支双顺差，外汇储备快速增长，人民币面临升值压力。党的十六届三中全会明确要求“完善人民币汇率形成机制，保持人民币汇率在合理、均衡水平上的基本稳定”。

2005年7月21日，人民币汇率形成机制改革启动，开始实行以市场供求为基础、参考一篮子货币进行调节、有管理的浮动汇率制度。自汇率形成机制改革以来，人民币汇率弹性逐步扩大，并形成双向波动的格局，呈现稳中有升的态势。

根据上述资料，不考虑其他因素，回答下列问题：93.【案例分析题】下列汇率制度中，属于硬钉住的是()。A.无独立法定货币B.类爬行钉住C.自由浮动D.货币局制度正确答案：A,D参考解析：AD正确：无独立法定货币和货币局制度属于硬钉住。

B