2026年基金从业资格证提分评估复习附答案详解【综合题】

2026年基金从业资格证提分评估复习附答案详解【综合题】1.股权投资基金在退出阶段采用的变现方式不包括（）。

A.上市

B.清算

C.挂牌转让

D.注销【答案】：D2.下列不属于我国基金交易费的是（）。

A.印花税

B.增值税

C.过户费

D.经手费、证管费【答案】：B3.对于一般的投资者而言，影响投资需求的关键因素不包括（）。

A.投资期限

B.收益需求

C.风险容忍度

D.流动性【答案】：D4.(2017年)下列不属于股权投资基金定期报告编写要求的是（）。

A.准确性

B.完整性

C.及时性

D.前瞻性【答案】：B5.(2016年)下列关于证券投资基金特点的说法，不正确的是（）。

A.集中托管、保障安全

B.组合投资、分散风险

C.严格监管、信息透明

D.利益共享、风险共担【答案】：A6.（2016年真题）对于变更公司的实际控制人，或者变更其他重大事项的基金管理公司，国务院证券监督管理机构应当自受理其申请之日起（）日内作出批准或者不予批准的决定。

A.15

B.30

C.45

D.60【答案】：D7.下列不可以视为合格投资者的是（）。

A.职工福利等补贴

B.社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金

C.依法设立并在中国基金业协会备案的投资计划

D.投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员【答案】：A8.下列不属于减少回购协议信用风险的方法的是（）。

A.对抵押品进行限定

B.倾向于对流动性高、容易变现抵押物的要求

C.提高抵押率的要求

D.降低抵押率的要求【答案】：D9.下列属于前言部分主要阐述尽职调查（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：B10.开放式基金的（）是指不采用申购、赎回等交易方式，将一定数量的基金份额按照一定规则从某一投资者基金账户转移到另一投资者基金账户的行为，主要包括继承、司法强制执行等方式。

A.份额的转换

B.非交易过户

C.转托管

D.冻结【答案】：B11.股权投资基金提供的管理咨询服务是指为被投资企业提供（）等方面的顾问建议。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B12.下列不属于股权投资基金法律尽职调查内容的是（）。

A.确认目标公司的合法成立和有效存续

B.从风险分析角度核查目标公司所提供文件资料的风险性

C.发现和分析目标公司现存的法律问题和风险并提出解决方案

D.出具法律意见并将之作为准备交易文件的重要依据【答案】：B13.下列有关基金管理公司治理中的原则中，有误的一项是（）。

A.股东及其实际控制人不得越过股东会和董事会直接任免基金管理公司高管人员

B.公司应当在组织机构和人员的责任体系、报告路径、决策机制等几个方面体现统一性和完整性

C.在公司股东以及员工的利益与基金份额持有人的利益发生冲突时，应当优先保障股东的利益

D.公司应当建立与股东的业务和信息隔离制度，防范不正当关联交易和利益输送【答案】：C14.账面价值法是指公司总资产减去总负债的（）。

A.总额

B.盈余

C.净值

D.大小【答案】：C15.大量新技术被采用，新产品被研制但尚未大批量生产，销售收入和收益急剧膨胀，这是处以行业生命周期的（）。

A.初创期

B.成长期

C.成熟期

D.衰退期【答案】：A16.关于基金销售方式的描述，错误的是（）。

A.直销方式是通过基金公司直属的销售队伍进行基金销售，专业性弱

B.代销机构的营业网点数量众多，受众范围广

C.直销方式的销售网络往往通过基金公司的分支机构网点铺开，数量有限，推广效果有限

D.以直销方式销售基金时，基金公司承担固定成本，针对特定目标客户可以大幅降低营销成本【答案】：A17.1924年3月21日，世界上第一只公司型开放式基金（）在美国波士顿成立。

A.马萨谙塞投资信托基金

B.海外及殖民地信托基金

C.苏格兰美国信托基金

D.美国混合基金【答案】：A18.基金管理人进行登记并开展基金管理业务应满足一定的基本要求，以下说法错误的是（）

A.兼营民间借贷、小额理财、房地产开发等业务的机构申请成为私募基金管理机构时，由于业务和私募基金属性冲突，中国证券投资基金业协会对此类存在冲突业务的管理不予登记

B.基金管理人只能为依法设立的公司或合伙企业，自然人不能登记为基金管理人

C.其从业人员的人数应当与其内部机构的设置和内控制度相匹配

D.同一基金管理人允许兼营多种类型的私募基金管理业务【答案】：D19.股权投资基金投资于目标公司的股权，预期获得（）现金流。

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A20.对冲保险策略主要依赖（）来实现投资组台的保本与升值。

A.金融衍生产品

B.安全垫

C.金融工具

D.产品的多样化选择【答案】：A21.世界各国和地区对证券投资基金的称谓有所不同，在中国香港的称谓是（）。

A.共同基金

B.单位信托基金

C.集合投资计划

D.证券投资信托基金【答案】：B22.关于基金分类的意义，以下表述不正确的是（）。

A.对基金投资者而言，科学合理的基金分类将有助于投资者加深对各种基金的认识及对风险收益特征的把握，有助于投资者作出正确的投资选择与比较

B.对基金管理公司而言；有利于针对不同基金的特点实施更有效的分类监督

C.对基金研究评价机构而言；基金的分类是进行基金评级的基础

D.对监管部门而言，明确基金的类别特征将有利于针对不同基金的特点实施更有效的分类监管【答案】：B23.在销售人员方面，（）方式是通过基金公司直属的销售队伍进行基金销售，专业性强。

A.代销

B.直销

C.包销

D.承销【答案】：B24.下列关于合伙型股权投资基金的增资、退出、权益分配与清算退出等操作的说法错误的是（）。

A.合伙人权益的变更需要办理工商变更登记手续

B.清算期间，合伙型股权投资基金存续，仍可开展与清算无关的经营活动

C.增资、减资时，应向工商管理机关办理变更登记、注销手续

D.终止清算时，应向工商管理机关办理变更登记、注销手续【答案】：B25.(2016年)营销人员在开发客户中运用最多的方法是（）。

A.介绍法

B.陌生拜访法

C.缘故法

D.广告宣传法【答案】：B26.普通合伙人对合伙企业的债务承担无限连带责任，并负责合伙企业事务的执行，合伙企业投资与资产处置的最终决策应由（）作出。

A.普通合伙人

B.指定合伙人

C.有限合伙人

D.全体合伙人【答案】：A27.管理人、法定代表人或者执行事务合伙人委派代表、董事、监事、高级管理人员最近（）年不得因重大违法违规行为受到行业禁入等行政处罚或者刑事处罚，且不存在因涉嫌违法违规行为正在被调查或者正处于整改期间的情形。

A.一

B.二

C.三

D.四【答案】：C28.（）是指通常由被投资企业大股东或创始股东、管理层、员工等出资购买股权投资基金持有的企业股份，从而使股权投资基金实现退出的行为。

A.股权回购

B.股权并购

C.股权回收

D.股权购买【答案】：A29.根据法规相关要求，A银行把基金客户分为专业投资者和普通投资者，以下说法不正确的是（）。

A.A银行不得主动向客户推荐超越其风险承受能力的产品

B.A银行在向普通投资者推荐产品时应录音或录像

C.A银行不接受普通投资者转化为专业投资者的申请

D.A银行需要对普通投资者进行细化分类和管理【答案】：C30.（）是指在证券市场上首次发行对象企业普通股票的行为。

A.首次公开发行

B.买壳上市

C.二次出售

D.管理层回购【答案】：A31.目前,我国（）开办上市开放式基金业务。

A.中国证监登记结算公司

B.上海证券交易所

C.深圳证券交易所

D.基金管理人指定的证券公司【答案】：C32.合伙协议应对合伙企业的（）等事项作出约定。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：B33.依据《证券投资基金销售管理办法》的规定，基金管理人的基金宣传推介材料，应当事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合规意见书，并自向公众分发或者发布之日起（）个工作日内报主要经营活动所在地中国证监会派出机构备案。

A.3

B.7

C.5

D.10【答案】：C34.(2017年)某投资者投资10万份场内认购LOF基金，假设管理人规定的认购费率为1％，基金份额面值为1元，则投资者应缴纳金额为（）万元。

A.10

B.9.9

C.10.1

D.9【答案】：C35.下列不属于资本资产定价模型基本假定的是（）。

A.不存在交易费用及税金

B.所有投资者都具有同样的信息

C.所有投资者都是理性的

D.市场上只有两种投资者【答案】：D36.小李为合格投资人，同时受到A基金销售机构和B投资顾问机构的募集说明书，原来两家机构同时受M基金管理人委托募集一只股权投资基金。小李在募集说明书中看到，两家机构将分别独立承担因募集行为产生的全部责任，M基金管理人不对募集行为承担任何责任。关于M基金管理人的行为，表述正确的是（）。

A.M基金管理人可以委托A基金销售机构进行基金募集，但不能豁免承担相关责任

B.M基金管理人可以同时委托A基金销售机构和B投资顾问机构进行基金募集，且因有约定可豁免承担相关责任

C.M基金管理人可以同时委托A基金销售机构和B投资顾问机构进行基金募集，但不能豁免承担相关责任

D.M基金管理人可以委托A基金销售机构进行基金募集，且因有约定可豁免承担相关责任【答案】：A37.下列不属于股权投资母基金原因的是（）。

A.分散风险

B.专业管理

C.规模优势

D.经验不足【答案】：D38.（2017年真题）王先生投资6万元认购某开放式基金，认购资金在募集期间产生的利息为10元，其对应的认购费率为1．8％，基金份额面值为1元。则王先生净认购金额为（）元。

A.58949.1

B.58930

C.58939.1

D.58920【答案】：C39.股权投资基金托管人由依法设立的（）或者其他金融机构担任。

A.中国银监会

B.商业银行

C.财政部

D.国家工商行政管理局【答案】：B40.(2016年)以下属于基金宣传推介材料的禁止性规定的是（）。

A.登载投资者教育的相关信息

B.登载单位或者个人的推荐性文字

C.登载本公司的品牌形象宣传材料

D.登载基金产品的基本要素【答案】：B41.()通过依法行使审批或核准权，依法办理基金备案，对基金管理人、基金托管人以及其他从事基金活动的服务机构进行监督管理。

A.基金监管机构

B.基金自律组织

C.基金评价机构

D.基金份额登记机构【答案】：A42.基金募集机构对普通投资者要按照风险承受能力由低到高至少分为（）

A.C1、C2二种类型

B.C1、C2、C3三种类型

C.C1、C2、C3、C4四种类型

D.C1、C2、C3、C4、C5五种类型【答案】：D43.（），是通过契约的方式建立基金投资者基金出资、取得收益分配的规则，现行的法律法规未对契约型基金的出资安排有强制性规定，现行实务中多根据基金管理人募集资金的便利性和项目投资的安排等在基金合同中进行适应性约定。

A.合伙型基金

B.公司型基金

C.契约型基金

D.有限合伙基金【答案】：C44.基金高管人员要维护其所管理基金的合法利益，所以他们应当要坚持（）原则。

A.基金份额持有人利益优先

B.基金管理公司利益优先

C.风险最小化

D.利润最大化【答案】：A45.岗位责任原则的关键因素是（）。

A.权利和义务

B.责任和权力

C.岗位和权利

D.职责和权限【答案】：B46.关于股权投资基金说法正确的是（）。

A.通常具有低风险、高预期收益的特点

B.主要投资于上市公司股票

C.在我国只能非公开募集

D.投资期限较短【答案】：C47.依据基金的法律形式来看，我国目前设立的基金主要是（）基金。

A.公司型

B.平准基金

C.对冲基金

D.契约型【答案】：D48.（2020年真题）关于增值服务的价值，表述错误的是（）。

A.增值服务属于投资机构投资后管理的重要组成部分，贯穿于投资后管理的整个环节

B.对于处在不同成长阶段的被投资企业，投资机构对其在投资后管理中参与的程度和侧重点有所不同

C.投资机构提供增值服务的目的主要是完善公司治理结构以满足公司上市要求

D.投资机构提供增值服务，一方面可以协助被投资企业更好的发展，另一方面也可以有效降低投资风险【答案】：C49.下列关于远期合约、期货合约、期权合约和互换合约区别的表述，不正确的是()。

A.期货合约只在交易所交易，期权合约大部分在交易所交易，远期合约和互换合约通常在场外交易，采用非标准形式进行

B.一般而言，远期合约和互换合约通常是用实物进行交割，期货合约绝大多数通过对冲相抵消，通常使用现金结算，极少实物交割

C.远期合约和互换合约通常用保证金交易，因此有明显的杠杆，期货合约通常没有杠杆效应

D.远期合约、期货合约和大部分互换合约都包括买卖双方在未来应尽的义务，期权合约和互换合约只有一方在未来有义务【答案】：C50.私募股权投资基金的主要参与主体包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】：D51.（2018年真题）外币股权投资基金是指依据中国境外的相关法律在中国（）设立,主要以（）的基金。

A.境内、外币对中国境外的企业进行投资

B.境内、人民币对中国境内的企业进行投资

C.境外、外币对中国境内的企业进行投资

D.境外、人民币对中国境外的企业进行投资【答案】：C52.下列关于基金销售协议的表述中，错误的是（）。

A.基金销售协议中相关内容的说明应当由基金管理人负责向投资者说明

B.股权投资基金管理人委托基金销售机构募集股权投资基金的，应当签订书面基金销售协议

C.基金销售协议与作为基金合同附件的关于基金销售的内容不一致的，以基金合同附件为准

D.基金销售协议中关于基金管理人与基金销售机构权利义务划分以及其他涉及投资者利益的部分应当作为基金合同的附件【答案】：A53.关于股权投资基金财产保管机构，说法正确的是（）

A.基金财产保管机构对基金财产进行保管，可以免除基金管理人对投资者的受托责任

B.基金财产保管机构承担对基金管理人的投资运作进行监督的责任

C.基金管理人必须聘请基金财产保管机构对基金财产进行保管

D.基金财产保管机构是基金管理人的代理人【答案】：D54.创业投资基金通常是被投资企业的小股东，因此（）用得较多。

A.保护性条款

B.反摊薄条款

C.董事会席位条款

D.第一拒绝权条款【答案】：A55.（2018年真题）有限责任公司型股权投资基金作出增资或者减资决议，应当遵循以下原则（）。

A.将转让的所有结果通知股东

B.得到三分之二以上表决权股东的同意

C.得到其他股东的同意

D.得到半数以上股东的同意【答案】：B56.某投资人赎回某基金1万份份额，持有时间为8个月，对应的赎回费率为0.5%，假设赎回当日基金份额净值是1.05元，则其可得到的赎回金额为（）。

A.10447.5元

B.10227.5元

C.10347.5元

D.10497.5元【答案】：A57.（2017年真题）近年来我国基金业的投资者保护工作参与者主要有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅳ【答案】：A58.不收取销售服务费的，对持续持有期少于7日的投资人收取不低于（）的赎回费，并全额计入基金财产。

A.0.5%

B.0.75%

C.1%

D.1.5%【答案】：D59.个人非法吸收或者变相吸收公众存款对象（）人以上的，单位非法吸收或者变相吸收公众存款对象（）人以上的，应当依法追究刑事责任。

A.20；100

B.30；150

C.40；200

D.50；250【答案】：B60.投资者保护工作是一项（）的工作。

A.②③④

B.①③④

C.①②③

D.①②③④【答案】：C61.优先认购权是指目标公司（）时，股权投资基金将按其持股比例获得同等条件下的优先认购权利。

A.定向增发股票

B.发行新股或者可转换债券

C.其他股东对外出售股权

D.不定向增发股票【答案】：B62.下列哪项不属于货币市场基金的支付功能的设计机制。（）

A.每个交易日办理基金份额申购、赎回

B.在基金合同中将收益分配的方式约定为红利再投资，并每日进行收益分配

C.每日按照面值（一般为1元）进行报价

D.每个自然日办理基金份额申购、赎回【答案】：D63.关于目前全球证券投资基金的发展趋势与特点，以下陈述不正确的是（）。

A.开放式基金成为主流产品

B.基金行业分散趋势突出

C.快速发展，市场地位和影响不断提高

D.基金市场竞争加剧【答案】：B64.基金持有人与基金管理人之间是（）关系。

A.投资

B.信托

C.中介服务

D.控股【答案】：B65.(2016年)（）风险是指因未能遵循法律法规、监管规定、规则、自律性组织制定的有关准则，以及适用于自身业务活动的行为准则而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的风险。

A.系统

B.非系统

C.财务

D.合规【答案】：D66.（2018年真题）关于LOF和ETF的特征，以下描述错误的是（）

A.LOF和ETF都具备开放式基金可以申购、赎回和场内交易的特点

B.LOF和ETF通常为主动管理型基金

C.ETF与投资者交换的是基金份额与一篮子股票

D.LOF的申购和赎回只能是基金份额与现金对价【答案】：B67..根据《公开募集证券投资基金运作管理办法》的规定，封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利润的()。

A.90%

B.80%

C.70%

D.60%【答案】：A68.在对电子商务A公司做财务尽调时，按照市销率2倍进行估值。A公司全年平台销售8亿元，获得销售佣金4000万元，税后净利润400万元，则该电子商务公司的估值为（）。

A.800万元

B.28亿元

C.16亿元

D.8000万元【答案】：C69.股票可以依法自由的进行交易，体现了股票（）的特征。

A.参与性

B.流动性

C.收益性

D.交易性【答案】：B70.(2017年)货币市场基金偏离度达到需要进行临时报告披露的要求是（）。

A.负偏离度的绝对值达到0.25％

B.负偏离度达到0.25％

C.偏离度的绝对值达到0.25％

D.正偏离度达到0.25％【答案】：A71.基金投资顾问机构的法定义务不包括（）。

A.对其服务能力和经营业绩进行如实陈述

B.不得损害服务对象的合法权益

C.向投资人充分揭示投资风险

D.不得以任何方式承诺或者保证投资收益【答案】：C72.(2016年)（）是投资基金对外展示的平台，也是投资者了解基金的主要渠道。

A.基金合同

B.基金业务规则

C.基金宣传材料

D.基金财务报表【答案】：C73.ETF联接基金的特征不包括（）。

A.联接基金依附于主基金

B.联接基金提供了银行渠道申购ETF的渠道

C.联接基金可以参与ETF的套利

D.联接基金可以提供目前ETF不具备的定期定额等方式来介入ETF的运作【答案】：C74.按照现行有关规定，上海证券交易所B股结算费的收取标准为（）。

A.成交金额的0.1%

B.成交金额的0.05%

C.成交金额的0.05%，不超过500美元

D.成交金额的0.05%，不超过500港元【答案】：B75.借助投资银行或其他金融机构发行的与大宗商品相挂钩的结构化产品对大宗商品进行间接投资的投资方式是（）。

A.购买大宗商品实物

B.购买资源或购买大宗商品相关股票

C.投资大宗商品衍生工具

D.投资大宗商品的结构化产品【答案】：D76.并购投资基金投资于扩展期企业和参与（

）收购。

A.管理层

B.董事会

C.监事会

D.经理层【答案】：A77.以下不属于内部控制的原则的是（）。

A.健全性原则

B.有效性原则

C.审慎性原则

D.成本效益原则【答案】：C78.基金托管人负责保管基金资产，执行（）的有关指令，办理基金名下的资金往来。

A.投资者

B.管理人

C.托管人

D.合伙人【答案】：B79.（2017年真题）基金管理人的合规管理部门实施的合规风险评估和测试，包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】：A80.关于独立董事说法正确的是（）。

A.人数不得少于2人

B.不少于董事会人数的1/3

C.人数不少于5人

D.不少于董事会人数的1/4【答案】：B81.契约型基金依据（）成立。

A.基金合同

B.公司章程

C.股东大会

D.会员大会【答案】：A82.（2017年真题）下列属于货币市场基金申购赎回原则的是（）。

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ【答案】：B83.基金份额持有人的信息披露义务主要体现在与（）相关的披露义务。

A.基金份额持有人大会

B.基金份额变化

C.基金份额持有信息

D.基金运作、托管监督报告【答案】：A84.符合全国中小企业股权转让系统挂牌条件基本标准的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A85.某基金采用市场中性策略，运用沪深300股指期货主要对冲的风险类型是（）。

A.股票市场的系统性风险

B.重点持仓的个股风险

C.汇率风险

D.利率风险【答案】：A86.下列关于利率风险的表述错误的是（）。

A.利率风险属于非系统风险

B.利率与债券价格呈反向变化

C.利率提高使得一部分资金流向银行储蓄，减少对债券的需求，使债券价格下降

D.利率提高会导致公司融资成本升高，投资者机会成本上升，使债券价格下降【答案】：A87.（）对目标公司和创始股东更为有利，也更容易被各方接受。

A.完全棘轮

B.加权平均条款

C.随售权

D.反摊薄条款【答案】：B88.交易员的职责不包括（）。

A.执行基金经理制定的交易指令

B.向基金经理及时反馈市场信息

C.及时在市场异动中作出决策

D.以对投资有利的价格进行证券交易【答案】：C89.对于基金管理费，下列说法错误的是（）。

A.大部分股票基金按1.5%计取

B.债券基金的管理费率一般低于1%

C.为基金提供托管服务而向基金收取的费用

D.管理基金资产而向基金收取的费用【答案】：C90.私募基金募集履行程序包括（）。

A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D91.基金管理人的（）负责贯彻执行合规政策。

A.督察长

B.监事会

C.经理层

D.合规管理部门【答案】：C92.远期利率和即期利率的区别在于（）。

A.付息频率不同

B.计息期限不同

C.计息方式不同

D.计息日起点不同【答案】：D93.基金公司投资风险管理步骤正确的是（）。

A.识别风险→测量风险→处理风险→风险管理的评估和调整

B.测量风险→识别风险→处理风险→风险管理的评估和调整

C.识别风险→测量风险→风险管理的评估和调整→处理风险

D.测量风险→识别风险→风险管理的评估和调整→处理风险【答案】：A94.关于预期损失，下列表述正确的是（）。

A.预期损失是指在给定时间区间和置信区间内，投资组合所面临的潜在最小损失

B.预期损失是指在给定时间区间和置信区间内，投资组合损失的期望值

C.预期损失只是一个分位值，不能衡量最左侧灰色区域的风险情况

D.预期损失是指给定时间和置信区间内，投资组合所面临的潜在最大损失【答案】：B95.（）是指在证券市场上首次发行对象企业普通股票的行为。

A.买壳上市

B.借壳上市

C.首次公开发行

D.管理层回购【答案】：C96.股权投资基金的参与主体主要不包括（）。

A.外包服务管理机构

B.监管机构

C.行业自律组织

D.基金投资者【答案】：A97.投资备忘录，也称（），通常由投资方提出，内容一般包括投资达成的条件、投资方建议的主要投资条款、保密条款以及排他性条款。

A.Ⅰ.Ⅱ

B.Ⅰ.Ⅲ

C.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅱ.Ⅳ【答案】：D98.按照"最佳执行"的交易里理念，投资管理公司应向现有和潜在客户披露的信息包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】：C99.某权证的基本要素如下表所示：

A.1份权证只可以在2008年6月20日当天行权卖出0.5份标的股票

B.1份权证可以在2007年6月21日起至2008年6月20日之间任意一个交易日行权卖出0.5份标的股票

C.1份权证可以在2007年6月21日起至2008年6月20日之间任意一个交易日行权卖出2份标的股票

D.1份权证只可以在2008年6月20日当天行权卖出2份标的股票【答案】：A100.以下选项中不属于反映货币市场基金风险的指标是（）。

A.浮动利率债券投资情况

B.投资组合平均剩余期限

C.巨额赎回

D.融资比例【答案】：C101.基金管理公司和基金代销机构制作发布的基金宣传推介材料，应当规定要求报送的报告材料不包括（）。

A.宣传推介材料的形式和用途说明

B.基金管理公司督察长出具的合规意见书

C.基金托管银行出具的基金业绩复核函的原件

D.相关获奖证明复印件【答案】：C102.股权投资基金管理人应遵循专业化原则，主营业务清晰，不得兼营（）的其他业务。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅳ【答案】：A103.下列关于股权投资基金服务机构的描述，正确的是（）。

A.主要包括基金财产保管机构、基金销售机构、基金份额登记机构、律师事务所、会计师事务所等

B.股权投资基金必须由基金托管机构托管

C.基金管理人不得自行募集股权投资基金，需要委托基金销售机构募集

D.只要在中国证监会注册取得基金销售业务资格的基金销售机构就可以从事股权投资基金销售的业务【答案】：A104.（）是以一个高于股票市价的价格回购一定数量的股票，此法回购成本较高。

A.场内协议回购

B.场外公开市场回购

C.要约回购

D.凭证回购【答案】：C105.以下关于基金会计核算，表述错误的是（）。

A.基金管理公司的经营活动和证券投资基金的投资管理活动应独立建账、独立核算

B.建立严格的成本控制和业绩考核制度，强化会计的事前、事中和事后监督

C.为了提高核算效率，同一基金管理公司管理的所有基金可以合并建账、统一核算

D.基金会计核算主体为证券投资基金【答案】：C106.通过内部控制，股权投资基金管理人对经营过程中的风险进行()。

A.识别、评价和回避

B.识别、评价和管理

C.确认、管理和回避

D.识别、管理和消除【答案】：B107.（），我国颁布了《创业投资企业管理暂行办法》。

A.2005年11月

B.2008年6月

C.2010年11月

D.2016年8月【答案】：A108.（2017年真题）下列关于中国证券投资基金业协会的职责的说法中，正确的有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅳ【答案】：A109.关于基金的信息披露，以下表述正确的是（）。

A.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅲ

C.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅱ.Ⅳ【答案】：A110.目前我国股权投资基金的募集()。

A.只能公募

B.根据具体投资对象确定

C.只能私募

D.可以私募，也可以公募【答案】：C111.下列关于即期利率与远期利率的说法，错误的是（）。

A.即期利率是金融市场中的基本利率，常用St表示，是指已设定到期日的零息票债券的到期收益率

B.远期利率指的是资金的远期价格，它是指隐含在给定的即期利率中从未来的某一时点到另一时点的利率水平

C.远期利率和即期利率的区别在于计算方式不同

D.远期利率和即期利率的区别在于计息日起点不同【答案】：C112.外包服务所涉及的基金资产合客户资产应（）外包机构的自有财产。

A.独立于

B.包含于

C.暂时包含于

D.等同于【答案】：A113.以并购方式实现退出的程序，可分为六个步骤，其中不包括（）。

A.股权转让交易双方协商并达成初步意向

B.受让方对目标公司进行尽职调查

C.转让方与受让方进行谈判，并签署股权转让协议

D.向证券登记结算机构申请公司变更登记【答案】：D114.(2016年)中小投资者由于资金量小，一般无法购买数量众多的股票分散投资风险。基金通常会购买几十种甚至上百种股票，可以用其他股票价格上涨产生的盈利来弥补某些股票价格下跌的风险。这属于证券投资基金的（）特点。

A.组合投资、分散风险

B.利益共享、风险共担

C.集合理财、专业管理

D.独立托管、保障安全【答案】：A115.广告经营者违反国家规定，利用广告为非法集资活动相关的商品或者服务作虚假宣传，具有下列（）情形的，可认定为虚假广告罪。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C116.下列关于大宗交易的说法错误的是（）。

A.国际上可交易的贵金属类大宗商品主要包括黄金、白银、铜等

B.能源类大宗商品主要包括原油、汽油、天然气、动力煤、甲醇等

C.通常，贵金属类大宗商品被认为是个人资产投资和保值的工具之一

D.大豆、玉米、小麦的期货被称为三大农产品期货【答案】：A117.基金交易业务控制的主要内容不包括（）。

A.基金交易应实行集中交易制度，基金经理不得直接向交易员下达投资指令或者直接进行交易

B.公司应当建立交易监测系统、预警系统和交易反馈系统，完善相关的安全设施

C.建立科学的交易绩效评价体系

D.投资决策应当有充分的投资依据，重要投资要有详细的研究报告和风险分析支持，并有决策记录【答案】：D118.（2020年真题）某地证监局在对辖区内机构进行例行检查时，发现某股权投资基金管理人有重大违法嫌疑，决定进一步采取措施，不符合相关规定的措施是（）。

A.封存该公司所有财务资料

B.查封该公司所有银行账户

C.暂停该公司证券交易十五个交易日

D.对该公司法人代表进行刑事拘留【答案】：D119.系统性风险的存在是由于某些因素能够通过多种作用机制同时对市场上大多数资产的价格或收益造成同向影响，这些因素常常被称为系统性因素，它往往不受证券发行主体及投资主体的控制。系统性因素一般为宏观层面的因素，主要包含政治因素、宏观经济因素、法律因素以及某些不可抗力因素。系统性风险具有以下几个特征：由同一个因素导致大部分资产的价格变动，大多数资产价格变动方向往往是相同的，无法通过分散化投资来回避。上述说法（）。

A.错误

B.部分错误

C.正确

D.部分正确【答案】：C120.下列关于货币市场的说法错误的是()。

A.货币市场进入门槛通常很高

B.货币市场属于场外交易市场

C.货币市场基金的投资门槛很高

D.买卖双方通过电话或电子交易系统以协商价格完成【答案】：C121.基金销售人员在为投资者办理基金开户和交易手续时，以下行为错误的是（）。

A.获取客户身份信息

B.与投资者深度合作，以书面形式约定收益分成

C.明确提示投资者注意投资基金的风险

D.为投资者提供售后服务【答案】：B122.（2020年真题）关于公司型股权投资基金，说法正确的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅲ、Ⅳ【答案】：B123.根据中国证监会的有关规定，基金认购费将以（）为基础收取。

A.净认购金额

B.认购金额

C.认购份额

D.净认购份额【答案】：A124.基金募集期限届满时，开放式基金需满足基金募集金额不少于（），基金份额持有人的人数不少于（）。

A.1亿元人民币；100人

B.1亿元人民币；200人

C.2亿元人民币；100人

D.2亿元人民币；200人【答案】：D125.（2016年真题）证券投资基金的专业化服务提供长期投资的对象不包括（）。

A.社会保障基金

B.企业年金

C.失业救济

D.养老金【答案】：C126.下列关于期末可供分配利润的说法正确的是（）。

A.指期末可供基金进行利润分配的金额

B.为期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰高孰

C.如果期末未分配利润的未实现部分为正数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润（已实现部分扣减未实现部分）

D.如果期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额为期末未分配利润的已实现部分【答案】：A127.从2008年9月起基金卖出股票按照（）的税率征收证券交易印花税。

A.4‰

B.1.5‰。

C.1‰

D.2.5‰【答案】：C128.股权投资基金清算情形包括（）

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A129.(2017年)关于分级基金的特点，下列表述错误的是（）。

A.一只分级基金同时具有风险收益特征不同的份额类别

B.不同类别子份额的基金资产分别进行投资运作

C.分级基金具有内含衍生工具与杠杆的特性

D.分级基金的子份额通常可以在交易所上市交易【答案】：B130.基金股票投资组合报告中重大变动的披露内容不包括（）。

A.对累计买入、累计卖出价值前20名的股票价值低于2%的应披露前20名的股票明细

B.报告期内累计买入、累计卖出价值超出期初基金资产净值2%的股票明细

C.整个报告期内买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额

D.期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前10名债券明细【答案】：D131.可转换债券面值为100元，转换比例为2.5，则转换价格为（）元。

A.400

B.25

C.40

D.250【答案】：C132.各类私募基金募集完毕，私募基金管理人应当按照规定办理基金备案手续，其报送的基本信息不包括（）。

A.主要投资方向及根据主要投资方向注明的基金类别

B.基金合同、公司章程或者合伙协议

C.基金收益分配原则、执行方式

D.采取委托管理方式的，应当报送委托管理协议。委托托管机构托管基金财产的，还应当报送托管协议【答案】：C133.（）是指股票未来收益的现值。

A.票面价值

B.清算价值

C.内在价值

D.账面价值【答案】：C134.股权投资基金销售机构应（）

A.Ⅰ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】：D135.关于基金份额持有人大会，以下描述错误的是（）。

A.基金份额持有人大会只能采取现场方式召开

B.基金份额持有人大会应当有代表二分之一以上基金份额的持有人参加，方可召开

C.召集基金份额持有人大会，召集人应当至少提前三十日公告基金份额持有人大会相关事项

D.基金份额持有人大会不得就未经公告的事项进行表决【答案】：A136.下列关于股票基金的表述不正确的是（）。

A.以追求长期资本的增值目标，比较适合长期投资

B.风险高、预期收益低

C.是应对通货膨胀的最有效手段

D.提供了一种长期的投资增值性。可供投资者用来满足教育支出、退休支出等远期支出需要【答案】：B137.投资基金中最主要的一种类别是（）。

A.对冲基金

B.风险投资基金

C.证券投资基金

D.另类投资基金【答案】：C138.（）不属于我国证券投资基金业发展的主要线索。

A.基金主管机构的变化

B.基金业务的发展

C.基金监管法规的完善

D.主流品种的变迁【答案】：B139.不属于封闭式基金合同内容的是（）。

A.基金份总额

B.基金合同期限

C.最低募集份额总额

D.募集基金的目的和基金名称【答案】：C140.基金管理人进行登记并开展基金管理业务通常应满足的基本要求不包括（）

A.主体资格要求

B.专业化经营要求

C.防范利益冲突要求

D.制定和执行要求【答案】：D141.关于可转换债券的基本要素，下列说法不正确的是（）。

A.可转换债券的基本要素包括标的股票、票面利率、转换期限、转换价格、转换比例、赎回条款、回售条款等

B.可转换债券的票面利率是指可转换债券作为债券的票面年利率

C.转换期限是指可转换债券可转换成股票的起始日至结束日的期间

D.我国《上市公司证券发行管理办法》规定，可转换债券的期限最短为2年【答案】：D142.有限责任公司增加或减少注册资本时，由股东会决议，必须经代表（）表决权的股东通过。

A.1/3以上

B.半数以上

C.2/3以上

D.全部【答案】：C143.投资者只需阅读招募说明书摘要信息，就可以了解到近()来与基金募集相关的最新信息。

A.3个月

B.6个月

C.12个月

D.24个月【答案】：B144.企业在全国股转系统挂牌的决策改制阶段，关键工作是股改。下列不属于股改的步骤的是（）。

A.签署发起人协议

B.召开股份公司创立大会

C.召开第一届股东会第一次会议

D.召开第一届董事会第一次会议【答案】：C145.基金认购与基金申购略有不同，其区别一般不包括（）。

A.认购费一般低于申购费

B.认购是按1元进行认购，而申购通常是按未知价确认

C.认购份额要在基金合同生效时确认，并且有封闭期

D.申购份额通常在T+1日之内确认【答案】：D146.（）是指基金管理人以及经中国证监会认定的可以从事基金销售的机构。

A.基金供销机构

B.基金代销机构

C.基金销售机构

D.基金评级机构【答案】：C147.（）KKR成立以后，开始出现专门从事并购投资的并购投资基金。

A.1976年

B.1985年

C.1987年

D.1992年【答案】：A148.下列属于非公开募集基金推介方式的是（）。

A.报刊、电台、电视台推介

B.讲座、报告会推介

C.非公开推介

D.布告、传单推介【答案】：C149.(2017年)私募基金募集完毕，私募基金管理人应当根据中国证券投资基金业协会的规定，办理基金备案手续，下列不属于办理基金备案手续应当提交的材料是（）。

A.私募基金的主要投资方向

B.私募基金的基金合同、公司章程或者合伙协议

C.私募基金的发售公告

D.私募基金的类别【答案】：C150.股权投资基金管理人一般通过（）渠道和方式参与投资后管理。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：D151.尽职调查的操作流程一般包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅲ、Ⅳ【答案】：A152.根据中国证监会的规定，对于股权投资基金的单位投资者，要求其净资产不低于（）万元；对股权投资基金的个人投资者，要求其金融资产不低于（）万元或者最近三年个人年均收入不低于（）万元。

A.100；60；50

B.1000；300；50

C.1000；100；50

D.500；300；100【答案】：B153.合规与风险部门是公司内部的监督部门，一般包括（）和（）。

A.监察稽核部，风险管理部

B.合规部，风险部

C.后台运营部，风险管理部

D.监察稽核部，合规部【答案】：A154.私募基金管理人委托基金销售机构募集私募基金的，应当以书面形式签订（），并将协议中关于私募基金管理人与基金销售机构权利义务划分以及其他涉及投资者利益的部分作为（）。

A.基金销售协议；基金销售协议的附件

B.基金销售协议；基金合同的附件

C.基金合同；基金合同的附件

D.基金合同附件；基金销售协议【答案】：B155.（）是债券发行和买卖交易的场所，将需要资金的政府机构或公司与资金盈余的投资者联系起来。

A.债券发行人

B.债券市场

C.债券承销商

D.债券持有者【答案】：B156.（）年12月，首家批准筹建的中外合资基金公司国联安基金管理有限公司成立，基金业成为履行我国证券服务业入世承诺的先锋。

A.2000

B.2002

C.2001

D.2003【答案】：B157.某基金管理人统计了某个基金产品100个交易日的每天净值变化的基点值△(单位：点），并将△从小到大依次排列，分别为△(1)-△(100),其中△(91)-△(100)为15.75,16.34,15.78,16.85,17.12,17.56,18.41,18.57,18.87,18.99,则△的上2.5%分位数为（）

A.16.78

B.16.56

C.16.34

D.18.72【答案】：D158.收盘自动匹配成交是指在每个收盘日（）将盘中价格相同、交易方向相反的交易对手自动撮合。

A.14：00

B.15：00

C.15：30

D.16：00【答案】：B159.如果证券市场为半强有效市场，则证券价格能够充分反映以下信息中的（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ

C.Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅳ、Ⅴ【答案】：A160.下列不属于股权投资基金托管人的职责的是（）。

A.安全保管基金财产

B.将基金托管业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料进行存档

C.积极参与制定获得投资的企业的发展战略，为获得投资的企业提供增值服务

D.依法监督基金管理人的资金运作【答案】：C161.职业的形成是一个漫长的历史过程，人们在长期的职业实践中所形成的比较稳定的职业作风、职业习惯和职业心理，会在本职业中世代传承。这是职业道德的()特征。

A.传承性

B.连续性

C.继承性

D.特殊性【答案】：C162.公司解散清算的,有限责任公司的清算组由（）组成。

A.股东大会

B.股东

C.发起人

D.管理层【答案】：B163.（）可以使投资购买债券获得的未来现金流的现值等于债券当前市价的贴现率。

A.再投资收益率

B.当前收益率

C.当期收益率

D.到期收益率【答案】：D164.根据《公司法》的规定，出现以下情形时，公司应当进行解散清算：（）

A.I、II、III

B.II、III、IV

C.I、III、IV

D.I、II、III、IV【答案】：D165.股权投资基金管理人通常是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ【答案】：C166.在股权投资基金募集过程中允许（）

A.举办未设置特定对象确定程序的讲座

B.非本机构雇佣的人员进行私募基金推介

C.推介側几构设立或募集的私募基金

D.向市场化母基金开展路演【答案】：D167.以下行为符合基金管理公司独立运作原则的是（）。

A.某基金管理公司大股东直接聘任基金管理公司的会计主管

B.某基金管理公司的董事长同时担任其股东单位的投资部总经理

C.某基金管理公司的投资总监在其股东单位担任兼职投资顾问，股东单位不支付薪酬

D.某基金管理公司的大股东不满意现任基金管理公司总经理的工作能力，直接撤换并任命新的总经理【答案】：B168.根据（）的要求，基金合同应列明基金资产估值事项。

A.《基金合同的内容与格式》

B.《证券投资基金法》

C.《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》

D.《合格境外机构投资者境外证券投资管理试行办法》【答案】：A169.下列不属于股利贴现模型的是()。

A.零增长模型

B.不变增长模型

C.多元增长模型

D.超额收益贴现模型【答案】：D170.下列（）不是股权投资基金的当事人。

A.基金管理人

B.基金托管人

C.基金份额持有人

D.行业自律组织【答案】：D171.下列关于股票回购、股票拆分的说法，不正确的是（）。

A.股票回购的方式主要有场内公开市场回购和场外协议回购两种

B.股票回购会减少流通在外的股份，购回的股票会被注销或以库存股的形式存在

C.股票拆分对公司的资本结构和股东权益不会产生任何影响，一般只会使发行在外的股票总数增加，每股面值降低

D.场内公开市场回购是指按照目前市场价格回购企业股票，此种方法的透明度比较高【答案】：A172.基金试点的当年，我国共建立了()家基金管理公司。

A.3

B.4

C.5

D.6【答案】：C173.股权投资基金募集的一般流程主要包括：（）

A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】：C174.基金募集失败，基金管理人应承担的责任有（）。

A.以固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用

B.在基金募集期限届满后60日内返还投资者已缴纳的款项，并加计银行同期存款利息

C.以基金财产承受因募集行为而产生的债务和费用

D.在基金募集期限届满后90日内返还投资者已缴的款项，并加以计银行同期存款利息。【答案】：A175.证券投资基金基金合同的当事人不包括（）

A.基金管理人

B.基金销售人

C.基金份额持有人

D.基金托管人【答案】：B176.（）是业务人员上岗操作的指南。

A.部门业务规章

B.业务操作手册

C.基本管理制度

D.内部控制大纲【答案】：B177.中国内地有三家商品期货交易所不包括（）

A.上海

B.深圳

C.大连

D.郑州【答案】：B178.下列不属于常见的基金回报率计算期间的是（）。

A.最近一月

B.最近两月

C.最近三月

D.最近六月【答案】：B179.合规独立性不包括（）。

A.部门独立性

B.机制独立性

C.问责独立性

D.产品独立性【答案】：D180.股权投资基金管理人应当建立完善的财产分离制度，包括（）要实行独立运作，分别核算。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】：C181.股权投资基金监管的特征不包括()。

A.监管权限具有法定性

B.监管活动具有强制性

C.监管主体具有法定性

D.监管活动具有联系性【答案】：D182.以下不属于债券基金主要的投资风险是（）。

A.利率风险

B.信用风险

C.提前赎回风险

D.汇率风险【答案】：D183.以下关于契约型基金的税负分析中，说法错误的是（）。

A.基金财产投资的相关税收，由基金份额持有人承担，基金管理人或者其他扣缴义务人按照国家有关税收征收的规定代扣代缴”，但进行股权投资业务的契约型股权投资基金的税收政策有待进一步明确

B.《信托法》及相关部门规章中并没有涉及信托产品的税收处理问题，税务机构目前也尚未出台关于信托税收的统一规定

C.实务中，信托计划、资管计划以及契约型基金通常作为个税主体，代扣代缴个税的法定义务，不由投资者自行缴纳相应税收

D.由于相关税收政策可能最终明确，并与现行的实际操作产生影响，中国证券投资基金业协会要求私募基金管理人需通过私募投资基金风险揭示书等，对契约型基金的税收风险进行提示【答案】：