第二章_保险公司的经营环境(2008).ppt

1、第二章 保险公司的经营环境,学习目的： 1.熟悉PEST的分析框架； 2.能分析经济发展和变动、社会政策的变化、人口等宏观因素对保险经营的影响。 3.理解保险公司经营的微观环境； 4.理解金融混业经营及其对保险公司经营的影响。 5.能初步运用SWOT的分析方法,参考资料：,1.黎群 张文松等，战略管理，清华大学出版社、北京交通大学出版社，2006 2.王建民，战略管理学，北京大学出版社，2006 3.（美）小哈罗德.斯凯博等，国际风险与保险 环境管理分析，机械工业出版社1999.9 4.楚军红，通货膨胀与人寿保险，北京大学出版社，1998 5.裴光，中国保险业竞争力研究，中国金融出版社2002

2、.1 6.裴光，中国保险业监管研究，中国金融出版社2000 7.魏巧琴，保险企业风险管理，上海财经大学出版社2002.2,第一节影响保险公司经营的宏观环境,PEST分析框架,一、经济环境 （一）经济增长水平 经济增长水平与保险发展水平呈正相关关系。 注意两个指标： 1.保险密度全国或某地区的保费收入/全国或某地区人口 用保险密度来预测一个国家或地区保费发展的空间： 保险密度参考值全国或某地区人口数实际保费 2.保险深度=全国或某地区的保费收入/GDP 用保险深度来预测一个国家或地区保费发展的空间： 保险深度参考值GDP实际保费,（二）通货膨胀 1、通货膨胀的含义 2、通货膨胀对寿险经营的 影响

3、 通货膨胀对投保人的影响 对新业务拓展的影响 对续保率的影响 通货膨胀对投资资产的影响 通货膨胀对成本的影响 问题：通货膨胀对财产保险经营有无影响？,3、保险公司应对通货膨胀 调整投资结构 强调资产的流动性 调整投资组合 开发应付通货膨胀的险种 变额年金 万能寿险 物价指数保险 改造传统险种，增加特别条款 特别分红条款 保额递增型险种 定期寿险,（三）通货紧缩 1、通货紧缩的含义 2、通货紧缩对保险公司的影响 对保险需求的影响 对保险投资的影响 对经营成本的影响 3、保险公司应对通货紧缩的策略 兼并和重组 积极拓展海外市场 加强管理，降低成本,（四）利率波动 1、利率的含义及其种类 含义 种类

4、 法定利率与市场利率 名义利率与实际利率 2.利率与寿险保单价格的关系,3、利率波动对保险公司经营的影响 利率上升 预期预定利率上升时或保单预定利率未上调时 保单预定利率已上调时 新投资会提高资产的价值，但需要保持必要的流动性 利率下降时 预期预定利率下调时 预定利率已下调时 对投资的影响 4、保险公司利率风险管理 建立风险防范机制 大力开发保障型险种和各种利率敏感性产品,影响新保单的销售和原有保单的存续,对原有保单维护的影响,抢购,保单续保率上升,二、科学技术 正面：1、科学技术的发展带来社会生产力的发展，产业结构的变化，促使保险的发展； 2、科学技术是发展产生新的风险促使新险种不断出现；

5、3、科学技术促使保险技术的提高。 负面：科学技术的发展可能对保险经营形成威胁。 例如：计算机技术对其安全性和可靠性的质疑 基因技术对保险的影响,三、社会文化和自然环境 保险经营的自然环境，包括保险经营过程中可利用的各种自然资源和自然界的不规则变动状况两大部分。 自然界不规则的变动状况对保险经营具有很大的影响。保险公司必需了解其发生的规律。 自然风险影响到保险公司经营的各方面， 如险种设计、承保、防灾防损、风险融资,人口 问题：人口变动的表现有哪些？ 1、人口老龄化 2、家庭结构 3、城市和农村人口的比例 4、离婚率上升 5、女职员数量上升 6、学历层次的变化 文化 生活方式,四、政府政策 （一

6、）国家的社会保障政策 （二）财税政策 （三）经济体制改革 （四）其他,第二节 影响保险公司经营的微观环境,要素供应者 顾客 私人家庭 采 销 服务供应者 保险中介人 购 售 保险顾客 其他 实物资源供应者 市 市 资本投资顾客 再保险企业 投资者 场 场 其他顾客 合作伙伴 竞争者,自 主 保 险 企 业,一、如何理解保险公司的顾客？ 1.保险顾客 2.资本投资顾客 3.其他服务顾客 二、如何理解保险公司的要素供应商？ 1.提供劳动的私人家庭 2.提供服务的各种企业 3.提供物质生产资料的各种企业 4.资本的供应者 5.提供再保险保障的再保险企业,三、如何理解保险公司的合作伙伴？ 银行 邮政局

7、 汽车经销商 汽车修理厂 医院 气象部门,四、如何理解保险公司的竞争者？ 保险公司的竞争者存在于采购市场和销售市场 如果采购资源不短缺，则往往不注意采购市场的竞争；但对具体要素的竞争是不可忽略的。 保险销售市场的竞争者 其他保险公司 社保机构 自保企业 银行 投资银行 资产管理公司 房主,第三节 保险监管与保险行业协会,一、保险监管 保险监管的概念 广义的保险监管是指政府保险监管机构、保险行业自律组织以及社会力量对保险市场及市场主体的组织和经营行为的监督和管理。 狭义的保险监管是指政府保险监管机构对保险市场及市场主体的组织和经营行为的监督和管理。 保险监管的目标 保护投保人利益 避免和消除保险

8、业中的弊病 维护保险体系的安全与稳定 保险监管主体 国家保险监管机关 保险行业协会,保险信用评级机构 独立的审计机构 社会媒体 保险监管的客体 保险公司 保险中介机构 投保方 保险监管的内容 机构监管 业务监管 经营范围、保险条款、保险费率、再保险 财务监管 准备金、财务核算、资金运用、偿付能力,二、保险行业协会 保险行业协会是保险机构自愿成立的社团组织。 保险行业协会的性质 民间的独立性。 行业的群益性 民主自制性 职责 自律 维权 协调 交流 宣传,第四节 金融服务一体化,对金融服务一体化的理解 银行、证券、保险等传统的金融服务部门相互渗透、相互融通并逐渐形成统一的大金融产业的趋势和过程。

9、 某一金融产品整合了两个或两个以上传统金融产品的元素。 金融一体化的优势 满足消费者需求的变化,金融服务提供者能得到的好处 有利于有效配置资源 有利于通过整体营销发挥经营综合效益 有利于通过连接税制降低税负,金融服务一体化对保险经营的影响 保险业与其他金融业在产品上的整合 保险与银行业在产品上的整合 业务替代型产品 业务互补型产品 保险业与证券业产品的整合 投资型保险产品 保险风险证券化：是指以未来保险期间或再保险期间所产生的现金流量为标的发行的证券 保险负债证券化 保险资产证券化 保险业与信托业产品的整合,保险业与其他金融业在经营上的整合 银行保险（bancassurance）的发展与创新

10、保险与证券业的合作 保险业与信托业的合作,补充：SWOT分析法,SWOT分析法又称为态势分析法，它是由旧金山大学的管理学教授于20世纪80年代初提出来的，SWOT四个英文字母分别代表：优势（Strength）、劣势（Weakness）、机会（Opportunity）、威胁（Threat）。所谓SWOT分析，即态势分析，就是将与研究对象密切相关的各种主要内部优势、劣势、机会和威胁等，通过调查列举出来，并依照矩阵形式排列，然后用系统分析的思想，把各种因素相互匹配起来加以分析，从中得出一系列相应的结论，而结论通常带有一定的决策性。运用这种方法，可以对研究对象所处的情景进行全面、系统、准确的研究，从而

11、根据研究结果制定相应的发展战略、计划以及对策等。 进行SWOT分析时，主要有以下几个方面的内容：,一、分析环境因素 运用各种调查研究方法，分析出公司所处的各种环境因素，即外部环境因素和内部能力因素。 外部环境因素包括机会因素和威胁因素，它们是外部环境对公司的发展直接有影响的有利和不利因素，属于客观因素，一般归属为经济的、政治的、社会的、人口的、产品和服务的、技术的、市场的、竞争的等不同范畴。 内部环境因素包括优势因素和弱点因素，它们是公司在其发展中自身存在的积极和消极因素，属主动因素，一般归类为管理的、组织的经营的、财务的、销售的、人力资源的等不同范畴。在调查分析这些因素时，不久要考虑到公司的

12、历史与现状，而且更要考虑公司的未来发展。,二、构造SWOT矩阵将调查得出的各种因素根据轻重缓急或影响程度等排序方式，构造SWOT矩阵。在此过程中，将那些对公司发展有直接的、重要的、大量的、迫切的、久远的影响因素优先排列出来，而将那些间接的、次要的、少许的、不急的、短暂的影响因素排列在后面。,潜在资源强势和竞争能力 资源强大，有关键领域内的技术和专门技术的支持 财务状况良好，有充足的财务资金来支持新业务的发展 品牌认知度、企业声誉都很高 被公认为市场领导者，有忠诚的客户群 规模经济效应显著 经验丰富的员工，关键领域中有才能的职员 员工高度的忠诚 成本优势明显 强大的广告和促销能力 产品开发能力,

13、很宽的产品线 拥有良好的客户服务声誉 产品销售的市场区域覆盖面广，分销能力强 同上下游企业建立了战略联盟，或共同成立合资企业 潜在资源弱势和竞争缺陷 没有明确的战略方向 设施陈旧过时 财务状况不好，资产负债状况很差 同主要竞争对手相比，整体单位成本很高 一些关键的技能或能力正在削弱 员工不稳定，员工素质教差 研究与开发方面落后于行业水平,同竞争对手相比，产品线有局限性 品牌或声誉不佳 经销网络比竞争对手要差 缺乏财务资金来支持更大的发展 客户服务存在问题 风险控制能力较差,企业所面临的潜在机会 客户群将会扩大，或者业务扩张进入新的区域市场或产品细分市场 扩展产品线，为更大的客户群提供服务 将企

14、业的技能或技术诀窍转移到新产品或新业务上 金融一体化 有吸引力的细分市场上的进入壁垒正在降低 出现了从竞争对手那里获得市场份额的机会 由于市场需求增长势头强劲，因而可以快速扩张,购并竞争对手 所建立的有关联盟或合资企业扩大了本企业的覆盖和竞争能力 有机会充分利用新技术 市场上出现了向其它地理区域扩展公司的品牌或声誉的机会 新的投资领域，新的投资机会 税收优惠 上市,危及企业利益的外部威胁 强大的新竞争对手可能会进入市场，或者有众多的小竞争对手可能会扰乱市场 替代品很受顾客欢迎，迅速抢占市场 市场占有率下降 利率的不利变动 物价的不利变动 有关部门所采取的措施会使企业付出很大的代价 很容易受到经济萧条和业务周期的冲击 客户或供应商的讨价能力提高 购买者需求和品位朝偏离行业的方向发展 不利的人口特征变动,三、制定行动计划在完成环境因素分析和SWOT矩阵的构造后，便可以制定出相应的行动计划。制定计划的基本