2015年杭州楼市板块供应潜力与风险专题.doc

2015年杭州楼市板块供应潜力与风险专题中国指数研究院中国房地产指数系统电 话 箱：未来3年杭城住宅供应体量或超6000万方，板块供应失衡问题凸显 2015年3月 不同于去年年初楼市的悲观冷清，2015年初的杭州楼市可谓是利好不断，央行降准、降息、杭州公积金利率下调政府出手“救市”。更关键的是，两会上李克强的总理报告提及对房地产要“支持”与“促进”，这相当于给房地产打了一针强心剂，杭城楼市春天似乎已经到来。但不容忽视的是，尽管宏观环境明显宽松，杭城楼市所面临的高库存风险始终是悬挂在楼市上空的一把“利刃”，同时市场内部结构存在严重不平衡的状态，很大程度上影响杭州楼市健康运行，需要重点关注与研究。基于此，中国指数研究院杭州分院推出“2015年杭州楼市板块供应潜力与风险研究”专题，旨在通过对杭州楼市所有在售项目和未售项目的调研分析，对未来3年杭城28大板块住宅供应潜力进行综合研究，挖掘不同板块供求特征与未来风险程度，并对开发企业的拿地及推盘提出策略建议。【报告要点】1. 供应总量：未来3年杭城楼市供应密集，住宅供应体量或超6000万方2. 住宅供应结构：供应房源主要集中于在售项目续推房源，区域分化凸显3. 板块分析：临平副城、余杭组团两大郊区板块供应“挑大梁”，板块分化加剧，后期需重点警惕十大高风险板块4. 小结与建议：楼市分化特征明显，房企应针对不同板块谨慎制定经营策略研究主持：中国指数研究院杭州分院数据支持：CREIS中指数据，研究成员：丁晓、高院生、黄晓娟、刘雪瑞、潘欢寅、庞子健、徐逸凡、陈茂华、蒋东方、吴望生【报告正文】1. 供应总量：未来3年杭城楼市供应密集，住宅供应总量或超6000万方1.1 未来3年内全市或将形成逾9000万方商品房供应，去化时间近10年近3年内或将有超700个项目供应9331万平方米体量商品房源。一般楼市供应量由三个部分组成：1、在售项目所形成的库存量；2、在售项目未领取预售许可证的剩余供应量；3、已出让未开发的土地所形成的潜在供应量。基于此，中国指数研究院杭州分院监测统计，截止2015年2月28日，杭城（含余杭、萧山）预计有近700个项目有房源供应，供应总量达到9331万平方米的“惊人数字”，若以2014年杭城新上市房源套均100平方米的面积来计算，未来总体可预计商品房供应套数近95万套。如果以2012-2014年近3年商品房平均去化速度（935.7万平方米）来计算，全部去化完毕需要近10年的时间。表1：未来3年杭州市商品房供应总量供应总量=在售项目可售存量+在售项目未售余量+新增潜在供应量及结构组成供应类型供应总量（万）占比（%）在售项目可售存量是指已领取预售证，但尚未达成销售的房源总量1793.819.2%在售项目未售余量是指分期开盘(开发)的单个楼盘(已有开盘记录)，尚未领取预售证的后续房源或剩余未开发土地所产生的供应量4715.850.5%新增潜在供应量是指已取得土地、但尚未开发或从未进行过销售的新增潜在房源体量（本报告仅计算2010年以后出让的土地）2821.430.3%数据来源：CREIS中指数据，从供应结构来看，以在售项目所形成的供应量占据绝对主导地位，占比近70%。据统计，截止2月28日全市共计有超450个项目在售，大概估算有超6500万平方米体量的房源仍未销售，其中可售存量高达1793.8万平方米，尚未领取预售证的后续房源体量则高达4715.8万平方米，占供应总量的50.5%。除在售楼盘之外，2015年或将有250个全新项目上市，或将形成2821.4万平方米体量的新房源，占比30.3%。1.2 住宅、商业冰火两重天，住宅供应总量超6000万方，但去化压力相对较小住宅供应体量占比65.7%，但去化情况尚可，而商业房源出清周期近23年，去化形势非常严峻。从供应物业结构来看，未来3年，商品住宅供应依然占据市场主导，预计供应总量超6000万平方米，占比65.7%；商业地产供应体量相对较小，共计3210万平方米。尽管从量上看，商品住宅供应体量较大，但从去化情况来看，如果按近3年住宅市场平均去化近800万平方米的速度来估算，在正常开发、正常销售状态下，住宅供应总量全部去化完毕仅需7.7年的时间；而商业地产按照近3年平均去化141.7万平方米的速度来估算，出清周期高达22.7年，去化形势严峻，严重拖市场后腿。近年来，随着住宅市场调控，大量资金涌入商业地产，但市场整体去化情况一般，由此杭州商业地产市场呈现出供应严重过剩的局面。图1：未来3年杭州市商品住宅、商业地产供应总量及出清周期对比数据来源：CREIS中指数据，2. 住宅供应结构：供应房源主要集中于在售项目续推房源，区域分化凸显2.1在售项目续推房源占比超5成，新亮相项目或将超100个，供应体量次之图2：未来3年杭州市商品住宅供应结构数据来源：CREIS中指数据，据中国指数研究院杭州分院不完全统计，未来3年内，杭州市预计有近500个住宅项目有房源在售，总体量超6000万平方米，其中以在售项目未售余量占比最大，高达58.2%。在售项目可售库存体量近1200万平方米，库存市场相对健康。2011年以来，杭州楼市库存量持续攀升，“高库存”成为杭城楼市新常态。据粗略统计，目前杭城有超370个商品住宅项目在售，截止2015年2月28日，住宅可售面积高达1193.5万平方米，处于历史较高水平。如果按近3年住宅平均去化速度（794万平方米）来计算，出清周期为1.5年，尚处于正常范围内，市场相对健康。在售项目续推房源超3500万平方米，消化周期预计近4.5年，亟需重点警惕。本次研究中，在售住宅项目预计续推房源超3500万方，消化时间需要4.5年。从房源分布情况来看，多数房源主要集中在临平副城、余杭组团、湘湖新城、萧山老城及南部卧城等远郊板块。以上板块早期拿地的项目体量均较大，同时供应的劣质库存仍去化困难，至今仍沉淀着，以致后期房源无法推出，由此积压了大体量的房源未上市。2015年有望新亮相项目或将超100个，总体量高达1365.9万平方米。在2015年供应房源中，新项目也占有较大比例，2010年、2013年两波供地潮形成的库存尚未完全消耗。据不完全统计，2015年有望上市的新项目（包括未开盘已立案名和未立案名地块）或将超100个，新增潜在供应量1365.9万平方米，占比23%，消化时间需要1.7年。其中，已立案名未上市的项目达46个，预计总体量高达727.9万平方米。此外，2010年以来未立案名的土地有近60宗，预计总上市体量高达638万方。2.2主城、余杭为供应集中营，萧山库存去化风险不断累积从区域分布结构来看，杭城三大区中，主城区以2537.6万平方米的供应总量，41.5%的占比位居三区之首；其次，余杭区占比36.8%，供应体量共计2251.7万平方米；萧山区供应体量最小，占比21.7%。从去化情况来看，按照近3年区域住宅平均去化面积来计算，萧山区去化形势最为严峻，供应房源需要12.2年才能全部消化完毕，且区域风险仍在不断累积；主城和余杭去化情况相对较为乐观，出清周期7年。图3：杭城三大区近3年商品住宅供应总量及出清周期数据来源：CREIS中指数据，3. 板块分析：临平副城、余杭组团两大郊区板块供应“挑大梁”，板块分化加剧，后期需重点警惕十大高风险板块3.1 供应房源板块分布严重失衡，临平副城、余杭组团领跑从板块分布来看，目前杭州楼市供应分布不均衡现象较为严重，28个板块大致可以分为四个梯级：第一梯级是临平副城、余杭组团两大板块，未来供应均在800万平方米以上，分别达到861万平方米和802万平方米的巨大体量，占全市总量的27.1%，两大板块将是杭城竞争最为激烈的板块。从两大板块房源组成来看，供应房源以在售项目剩余房源的持续消化为主，尤其是临平组团近70%的供应房源来源于在售项目后续供应，部分项目由于拿地时间早，产品设计落后，去化困难，房源积压严重，属于劣质库存，而相对来说，由于近两年土地供应较少，板块新增潜在供应不足15万平方米；第二梯级为200-600万平方米区间的供应总量，这类板块较为集中，有9个，包括良渚组团、大城东、钱江世纪城、萧山老城及南部卧城、湘湖新城、市中心板块、之江转塘、萧山开发区、西溪板块，供应总占比近5成；100-200万平方米为第三梯级，共计有6个板块，库存压力尚可；第四梯级板块供应总量在100万平方米以下，共计11个板块，主要集中在滨江区和下沙区，以上板块近两年土地供应稀少，目前区域主要以在售项目的可售库存和剩余体量的持续消化为主，后续新盘稀缺。图4：杭州市28大板块供应体量分布图数据来源：CREIS中指数据，3.3 板块分化及风险预警从上述部分的分析中，我们可以发现杭城住宅市场整体供应体量高企，但从出清周期来看压力尚可，相对较为健康。值得重点关注的是，由于不同板块在供应总量、价格水平、去化情况等方面的差异，不同板块面临的去化压力出现严重分化，供应分布不均衡所隐藏的风险不容小觑。基于此，本次研究将从供应总量、近两年去化速度、出清周期、价格水平、资源禀赋等方面来综合评判各大板块未来所面临的风险，最终将28大板块划分为以下三类：表2：杭州楼市28大板块风险评判及预警风险程度板块供应总量（万）近两年平均去化（万）出清周期（年）竞争程度风险预警高风险钱江世纪城 4032715大供应量巨大，去化情况一般，库存积压严重，后期仍有不少潜在房源上市，风险程度高湘湖新城 3252413大潜在供应量大，未来竞争激烈，去化情况一般，抗跌能力差，2014年价格跌幅最大田园半山 1551312一般去化差，购房者认可度不高，企业运营压力大之江转塘 256 2311大购房者对板块认可度不高，去化情况差，存在一定的劣质库存萧山开发区 2422510大新上市楼盘较多，潜在供应量大，未来竞争激烈萧山老城及南部卧城 360 399一般潜在供应少，但在售项目存量大，劣质库存多，去化一般良渚组团 475 578大尽管板块出清周期较短，但供应体量大，竞争激烈，未来新盘也将集中上市，风险逐渐累积临平副城 8631336大板块供应量位居28大板块之首，存在一些劣质库存较难去化，板块风险较大余杭组团8021376 大板块近两年低价优势去化情况较好，同时同城一体化的推进对板块销售带来一定利好，但供应体量巨大，楼盘云集，竞争激烈中等风险钱江新城 1911414大近两年板块供应剧增，价格高，受众面小，开发商运营压力大，但板块占据城市优质资源，板块认可度高，未来风险可控三墩 125149一般尽管新增潜在供应量小，但板块去化差，在售项目未售余量较大，个别项目运营压力较大大城东 433509大供应总量大，竞争激烈，考验开发商运营能力，但板块去化良好，市场热度好，风险程度一般运河城北 57 78小供应量小，但去化速度慢，消化周期长申花 118 187 大板块去化良好，但供应量大，竞争激烈，存在一定的竞争风险瓶窑组团 115 167 一般板块去化差，但供应量也较小，风险一般滨江一桥南浦沿 97 157 一般供应量在滨江四大板块中最大，但去化情况良好，风险一般，部分高端项目去化困难下沙沿江 89 137 小潜在供应量小，存在一定的劣质库存丁桥 111176 一般板块认可度不高，去化一般，但低价优势明显 西兴长河 91 166 一般去化情况一般，个别项目去化周期长，但供应总量小，未来风险中等石桥华丰 3966一般供应总量小，新盘较少，但板块去化情况一般低风险市中心 286388一般供应量大，价格高，但板块地段好，抗跌能力强，房企资金压力小，风险较小西溪 217327小供应量相对较小，板块认同感强，去化较好下沙金沙湖 61 97 小供应量小，在售项目以尾盘去化为主，后续新盘主要为商业项目，住宅市场风险小滨江区政府 60 125 小在售楼盘少，购房者需求集中，去化压力小北部软件园 34 94 小在售楼盘多处于尾盘销售阶段，后续供应房源少下沙大学城北 39153小房源存量小，风险较小桥西 53 242 小市区成熟板块，购房者认同感强，楼盘较少，在售楼盘去化情况也较好，风险小奥体博览城 25 181 小供应量小，房源稀缺，出清周期仅1年数据来源：CREIS中指数据，；中指院杭州分院研究成果u 高风险板块：钱江世纪城、湘湖新城、田园半山、之江转塘、萧山开发区、萧山老城及南部卧城、良渚组团、临平副城、余杭组团该类板块多位于远郊，板块内购房者购买能力相对较弱，开发商云集，竞争激烈、存在板块认可度低、出清周期长、去化速度慢、存量供应或新增潜在供应量大、积压部分劣质库存等问题，在面临市场调整的时候，板块抗跌能力差，多采取以价换量的方式应对严峻的市场形势。如湘湖新城板块在年初杭城楼市极度冷清，购房者观望情绪浓郁的背景下，成为率先降价板块之一，全年价格水平同比下跌27%，其余板块成交均价也有不同程度的下跌。图5：杭州市高风险板块2014年成交均价及同比涨跌幅数据来源：CREIS中指数据，值得注意的是，尽管部分板块出清周期相对较低，在10年以下，但基于价格水平、竞争程度、供应量等各方面的考虑也将其列入高风险板块。如余杭组团出清周期仅6年，但板块供应总量仅次于临平组团，板块内尤其是未来科技城区域供应体量高企，开发商云集，从2012年开始，已有近30个开发商入驻未来科技城核心区域，同时据杭州市区2015推地计划公布，后期未来科技城将有14宗宅地陆续推出，板块潜在供应体量将持续扩大，竞争愈演愈烈，风险不断累积。u 中等风险板块：钱江新城、三墩、大城东、运河城北、申花、瓶窑组团、滨江一桥南浦沿、下沙沿江、丁桥、西兴长河、石桥华丰这类板块大致也可以分为两类：一类是如石桥华丰、三墩、丁桥、瓶窑组团、运河城北、西兴长河这样的板块，供应总量不大，但购房者认可度不高，去化差，出清周期相对较长，存在一定的风险。另一类是钱江新城、大城东、滨江一桥南浦沿、申花板块，尽管供应量高企，板块内开发商云集，竞争激烈，但去化情况良好，市场热度高，未来风险可控，但不排除部分高端项目面临着较大的经营压力。以钱江新城为例，板块自2012年下半年以来多宗地块的入市，这些地块自2014年下半年开始持续入市，由此导致板块内住宅可售房源持续上升。据统计，截止2月28日，板块出清周期高达14年。此外，钱江新城板块另一大特征就是板块内区域分化也较为明显。南星单元是板块发展最为成熟的区域，配套丰富，生活氛围浓郁，产品品质高端，区域内项目基本能获得较好的销售行情，如望江府项目2013年底首开去化8成以来，每次开盘均能受购房者青睐，2014年以14.6亿元的亮眼销售成绩位居2014年杭城住宅销售金额第11位。相对而言，三堡单元由于起步晚，区域发展不成熟，配套匮乏，购房者尚未完全认同，但区域内住宅供应量大，项目多拿地成本较高，面临着较严重的经营压力，如中海御道路一号、中企御品湾、东方御府等。总体而言，钱江新城板块由于整体去化良好，再加上近期国家对改善性需求的政策支持，未来经营风险一般，但板块内部分化也较严重，需重点警惕三堡单元由于供应庞大、地价过高所带来的去化风险。表3：钱江新城板块典型在售及待售项目一览表板块项目名称拿地时间总建面（万）楼面均价（元/）首开时间首开均价（元/）首开去化情况南星单元融创大家望江府2012年8.91188582013年11月3700080%滨江钱塘印象200912月4150090%杭房钱江御府2012年91月3600070%金隅学府2013年5.225803预计2015年6月47500/融创大家侯潮府2015年8.0625177/华联钱塘公馆2015年6.24/2015年上半年/三堡单元万科大家钱塘府2011年1812月2900080%德信大家钱江府2014年20124402014年11月20500/东方御府2009年14.8895452013年12月2650050%中海御道路一号2012年50179532014年4月37500/中企御品湾2009年19.4318206预计2015年3月35000/万科大都会79号2013年11.1518723预计2015年3月/天阳景芳40号地块2015年3.4816606/平安三堡4号地块2015年15.8116447/数据来源：CREIS中指数据，u 低风险板块：市中心、西溪、下沙金沙湖、滨江区政府、北部软件园、下沙大学城北、桥西、奥体博览城该类板块风险较小，一方面由于板块占据城市优势资源、配套完善，购房者认同感高；另一方面，受众群体购买能力较强，对价格并不是太敏感。因此板块去化情况良好，抗跌能力强，能够有效降低经营风险，如市中心、西溪、滨江区政府、桥西、奥体博览城等板块。另外也有个别板块，如下沙金沙湖、北部软件园、下沙大学城北3大板块，尽管去化情况一般，但板块整体供应量小，板块内开发商面临的竞争较小，未来经营风险也有限。4. 小结与建议：楼市分化特征明显，房企应针对不同板块谨慎制定经营策略4.1 小结：未来3年杭城住宅房源供应体量巨大，3大分化表现需重点关注通过对杭城住宅市场整体供应表现和各板块去化压力的分析，我们可以总结出以下结论：u 未来3年杭城楼市供应体量庞大，开发商去库存压力较凸显。用一组数据来表示，未来3年内，商品房供应总量：9331万平方米，近95万套；出清周期：10年；u 楼市分化加剧，不均衡风险不容小觑。具体表现为以下三大分化特征：物业分化：住宅、商业冰火两重天，住宅供应总量超6000万方，占比65.7%，但去化压力相对较小，出清周期7.7年；商业供应体量相对较小，共计3210万平方米，但呈现出严重的供应过剩的现象，出清周期近23年；区域分化：主城、余杭区住宅供应量占全市比重均超35%，但整体去化相对乐观，出清周期为7年。萧山区尽管供应体量最小，但去化形势最为严峻，供应房源需要12.2年才能全部消化完毕，且区域风险仍在不断累积；板块分化：杭州楼市供应板块分布不均衡现象较为严重，同时板块未来面临的风险也存在差异性。以钱江世纪城、临平副城、余杭组团、之江转塘等为代表的高风险板块，是杭城住宅房源的主要集中地，板块去化明显跟不上供应，且存在一定的劣质房源，出清周期居高不下，未来面临较为严重的市场风险；而以钱江新城、大城东、三墩、申花等为代表的中等风险板块，尽管板块内多竞争激烈，供应体量也较大，去化面临一定的压力，但板块发展相对成熟，去化情况良好，风险程度一般；以市中心、西溪、奥体博览城等为代表的低风险板块，由于占据城市核心资源，板块认可度高，供应相对稀缺，未来风险程度较小。4.2 策略建议：企业应理性应对，针对不同板块谨慎制定拿地及推盘策略根据以上结论，我们建议，针对不同风险程度的板块，房企应谨慎制定进入或推盘策略。u 高风险板块供应端明显过剩，但需求相对有限，未来去化风险较大。对此，企业应减少拿地，或将拿地目标向低风险板块聚集，随时关注市场形势，适时调整拿地策略。对于在板块内有项目的开发商，应积极调整营销策略，加快去化，尤其是一些存在劣质库存的项目若不做出快速、较大幅度的让利，难以得到市场认可；u 中等风险板块未来去化风险可控，潜在需求相对较旺盛，但板块竞争激烈，对开发商的经营能力有较强的要求。对此，房企应适当调整营销策略加快去化现有库存，同时适当增加优质地块的储备，待现有存量得到一定消化之后，再寻找开发和推盘时机；或者考虑与其他品牌房企合作拿地，优势互补，共担风险；u 低风险板块潜在需求旺盛，房源消化较快，未来预期乐观，房企可考虑重点进入。但是该类部分板块拿地成本较高，房企拿地时应重点考虑本身的现金流，深入研究拿地后所面临的经营压力，避免高价拿地。附 录表1：2015年杭州各板块在售住宅项目可售存量及剩余体量一览表板块在售项目可售存量（万）在售项目剩余体量（万）代表项目市中心61.37198.73世茂天宸、远洋公馆绿园、运河天城国际、武林壹号、龙元东新府、嘉璟华庭、九龙仓君玺等西溪28.98190.56滨江西溪明珠、万科西庐、融创河滨之城、复地黄龙和山、香溪等钱江新城24.33133.98万科大家钱塘府、望江府、中海御道路一号、钱江御府、钱江府等三墩29.02113.44首开国风美域、金地申花里、协安紫郡、中旅紫金名门等桥西24.1040.20九龙仓碧玺、圣奥绿城运河宸园、天鸿香榭里等申花26.5583.84三江花园道壹号、景瑞申花壹号院、黄龙金茂悦、融信蓝孔雀、黄龙金茂悦、滨江紫金府等滨江区政府3.5854.75寰宇天下、龙湖春江郦城等滨江一桥南浦沿25.1788.42万科璞悦湾、银杏汇、钱江水晶澜轩、世茂之西湖、绿城巧园等奥体博览城12.9425.00绿地旭辉城、莱蒙水榭春天、龙湖春江彼岸西兴长河20.2847.69绿城明月江南、中天官河锦庭、玲珑府、瑞立东方花城等大城东55.22266.31紫玉福邸、招商雍华府、万科公园大道、世茂东壹号、德信东望等田园半山37.51140.53汉嘉柒号、绿城西子田园牧歌、金地格林格林、联合畔上居等石桥华丰6.6240.39万泰新语、元都新苑等丁桥16.3289.59中旅城仕公馆、龙湖名景台、广大融城印象、阳光城翡丽湾等下沙沿江25.9789.44宋都晨光国际、金隅江城府、保利江语海等下沙大学城北17.2727.77宋都东郡国际、杭州碧桂园、保利城市果岭等下沙金沙湖3.5957.82龙湖滟澜山、德信中外公寓、和达御观邸等运河城北12.4556.64紫元尚堂、大家运河之星、广宇锦绣桃源、宋都香悦郡等北部软件园12.4434.21耀翔悦尚、方正荷塘月色、德信晓宸、宝嘉誉峰等之江转塘49.82165.74中天之江诚品、绿城之江1号、华润新鸿基之江九里、融科瑷骊山、嘉里云荷廷、绿城云栖玫瑰园等临平副城251.70845.85理想银泰城、经纬御贤府、新城山语院、赞成龙兴道一号、赞成杭家、元茂欣苑、贝利栖溪望府、上亿中央郡、朗诗花漫里等余杭组团140.52604.06欧美金融城（EFC）、新城西溪逸境、景瑞御蓝湾、西溪盛悦居、富力十号、合景叠彩园、合景瑜翠园等良渚组团78.72309.46赞成赞城、万科良渚文化村未来城、万科北宸之光、星汇悦城、恒基旭辉府、嘉凯城名城博园、凯喜雅锦河湾、宝丽金庭等瓶窑组团21.92102.48龙湖香醍溪岸、恒和依山郡、春花秋月公寓等萧山老城及南部卧城79.06313.56绿城九龙仓钱塘明月、万科金辰之光、众安朝阳8号、绿都南江壹号、恒大帝景、GDC金地德圣中心、高运高庄等钱江世纪城58.51244.50滨江金色江南、新世界琅琴湾、兴耀星悦湾、科尔世纪外滩等萧山开发区43.38129.75郡望府、中国铁建青秀城、顺发恒园、江盛江南岸等湘湖新城24.99259.16绿都御景蓝湾、绿都金域兰庭、三江汇中心、云都美浓小镇等表2：2015年杭州各板块有望新上市项目（含已立案名、未立案名）一览表板块项目名称规划建筑面积（万）市中心融信杭州公馆21.06钱江西溪新座9.00绿地华家池1号20.99滨江华家池公寓24.56北京英蓝大关单元B1/B2/R21-C01地块11.83西溪西溪龙御10.10万科玉泉12.76坤和西穆坞村B-83地块0.95坤和西穆坞村B-65地块2.79钱江新城中企御品湾22.29万科大都会79号3.50金隅学府5.20华联钱塘公馆6.24平安三堡单元地块15.81天阳景芳单元FG02-R21-12地块3.48三墩宝嘉誉府11.57桥西凯德湖墅13.03申花招商雍景湾12.48萍水街一號3.16天阳申花单元R21-15地块3.25江苏新城申花单元R21-04地块2.20河北天成庆隆单元局部调整规划R21-01地块10.91河北天成庆隆单元R21-05地块2.37滨江区政府升华悦晟中心5.50滨江一桥南浦沿三联春上6.42富汇豪庭2.47西兴长河滨江西兴单元BJ13-R21-11地块1.46中南白马湖壹号28.72嘉凯城云上13.40大城东天城府18.54江苏华广房产8号地块3.45淮矿彭埠单元R21-32地块5.98滨江彭埠单元R21-08地块12.68平安汽车东站地块18.96杭州武林广场地铁项目54.00江苏地华彭埠单元R21-10-1地块3.91德信彭埠单元R21-11地块11.97新天地天城单元R21-45地块19.10昆仑科技园北区块R21-5地块13.74杭州交通牛田单元R21-15地块4.72田园半山中兴御田清庭7.95首开半山田园R21-07地块6.57石桥华丰首开德胜上郡15.23丁桥天阳丁桥东单元R21-03地块4.25下沙大学城北宋都大学城北单元R21-C-27,28地块10.93之江转塘中维枫桦和府30.00东日晴好2.84三立水晶城39.98转塘浮山C-1、C-2地块7.02之江度假区单元R21-B-31-01地块10.41余杭组团金成未来之芯34.71滨江西溪之星12.40仓前街道水城南路东侧、文