汽车行业的年度分析报告

要点提示：要点提示： 上半年全国汽车产量 207.66 万辆，同比增长 34.13%；销售累计完成 202.72 万辆，同比增长 31.99%。其中轿车产量 89.54 万辆、同比增长 103.53%，销量 84.27 万辆、同比增长 82.44%，对汽车工业产销的贡献 度在 70%以上，是产销总量增长的绝对拉动力量。 上半年汽车行业共完成工业增加值 970.93 亿元，同比增长 37.59%，增 长额为 265.27 亿元，高于全国工业增加值增长水平(16.20%)近 21.39 个百分点。 随着国民经济持续稳定发展，人们生活水平逐渐提高，尤其是我国加 入 WTO 以后，94 版汽车工业产业政策已经不适应新形势下发展我 国汽车工业的需要，综合业界专家意见的新版汽车工业产业政策 即将出台。 2003 年全年汽车累计产量预计有望突破 420 万辆，其中轿车产量将在 200 万辆左右，占全部产量的 45%，均高于年初的预测。 目目 录录 第一部分第一部分 数据平台数据平台1 1、汽车（分车型）产销.1 2、汽车行业主要经济指标.2 3、汽车重点企业（集团）主要经济指标.3 第二部分第二部分 基本运行分析基本运行分析.5 汽车产销继续保持高速增长.5 汽车工业整体运行良好.8 主要经济指标分析：多项指标创新高.14 重点企业(集团)公司经济效益保持较高水平 18 第三部分第三部分 主要产品分析主要产品分析.22 2003 年上半年轿车市场分析与预测22 上半年客车市场分析与下半年预测.31 上半年中重型载货车市场运行分析.38 第四部分第四部分 全国主要汽车市场分析全国主要汽车市场分析43 一、云南汽车交易市场：汽车交易活跃.43 二、北京亚运村汽车交易市场：国产汽车占主导地位.45 三、成都西部汽车城：昌河销量列第一.48 第五部分第五部分 新闻政策述评新闻政策述评.51 汽车工业产业政策修改的建议述评.51 第一部分第一部分 数据平台数据平台 1 1、汽车（分车型）产销、汽车（分车型）产销 单位：辆 车 型1 月2 月3 月4 月5 月6 月 产 量 99575977638382587533 载货汽车 销 量 75239824268803997060 产 量 224322021629559312932252123382 其中：重 货 销 量 138591614031488314072132727598 产 量 1592911047151281074797108655 中 货 销 量 7410971515490147091094010529 产 量 477374984570112619844241545727 轻 货 销 量 434284357072360652304728247425 产 量 1347716655177352273491799769 微 货 销 量 10542130011342612623849011508 产 量 9781076228978387846281628 客 车 销 量 787108303496155 产 量 1440768140412819221779 其中：大 客 销 量 1659766121113237631765 产 量 517330534934522334053518 中 客 销 量 498026205212509932953141 产 量 357402253240742423483247833076 轻 客 销 量 335762243441599401543216132365 产 量 554574987574495489864165743255 微 客 销 量 665065289070577555434681558884 产 量 轿 车 销 量 产 量 总 计 销 量 2 2、汽车行业主要经济指标、汽车行业主要经济指标 指标名称单位1-2 月1-3 月1-4 月1-5 月1-6 月 企业数个 50305159520353735426 产品销售收入万元 产品销售成本万元 产品销售费用万元 销售税金及附加万元 管理费用万元 财务费用万元 95448 利润总额万元 资产总计万元 固定资产净值平均余额万元 流动资产平均余额万元 应收账款净额万元 负债总计万元 应交增值税万元 工业总产值(当年价格)万元 工业总产值(不变价格)万元 新产品产值万元 工业销售产值万元 出口交货值万元 产品销售率 %95.9495.9596.5697.0697.74 销售利润率 %8.318.669.139.289.12 成本费用利润率 %9.8610.3310.8711.0811 流动资金周转率次 1.711.891.961.941.94 资产负债率 %56.8958.1258.0958.0558.17 总资产贡献率 %14.4615.8116.5116.4916.31 资产保值增值率 %119.65119.58120.66120.63120.79 净资产收益率 %18.0721.4823.1323.2722.96 应收账款周转率次 7.98.298.127.97.89 新品产值率 %31.7532.0831.9832.2331.8 3 3、汽车重点企业（集团）主要经济指标、汽车重点企业（集团）主要经济指标 1-2 月1-3 月1-4 月1-5 月1-6 月 企业单位数个 172172175175173 产品销售收入万元 产品销售成本万元 产品销售费用万元 产品销售税金及附加万元 管理费用万元 财务费用万元 372354852066503 利润总额万元 资产总计万元 流动资产平均余额万元 应收账款净额万元 固定资产净值平均余额万元 负债总计万元 应交增值税万元 工业增加值万元 工业总产值（现行价）万元 工业总产值（90 年不变价） 万元 工业销售产值（现行价）万元 全员劳动生产率元/人 .4 成本费用利润率 %11.6211.7212.4511.5811.52 流动资金周转率次 1.882.042.172.072.07 产品销售率 %95.2295.9897.7496.9498.6 总资产贡献率 %18.1220.3920.7220.3420.5 净资产收益率 %23.7525.4229.2228.8128.19 销售利润率 %9.69.6410.2115.6115.25 资产负债率 %57.356.7558.7358.9958 资产增加值率 %27.4729.7130.1730.3930.39 资产保增值率 %117.71125.27119.71120.53123.12 工业经济效益综合指数 %303.89289.64295.01299.82302.3 数据来源：汽车工业协会 说明：本期汇总的重点汽车企业集团（公司）包括北汽、上汽、一汽、东风、南汽、重 汽、哈飞、合肥江淮、江铃、昌河、庆铃、长安公司、金杯股份公司和广州汽车集团有 限公司。多数企业数据为快报数，汇总数据仅供参考。 第二部分第二部分 基本运行分析基本运行分析 汽车产销汽车产销继续保持高速增长继续保持高速增长 上半年， “非典”疫情并没有改变我国汽车工业快速发展的态势，国产 汽车市场产销依旧旺盛。全国汽车产量 207.66 万辆，同比增长 34.13%；销 售累计完成 202.72 万辆，同比增长 31.99%。其中轿车产量 89.54 万辆，同 比增长 103.53%；销量 84.27 万辆，同比增长 82.44%，对汽车工业产销的 贡献度超过 70%，是产销总量增长的绝对拉动力量。 （一）二季度产销受非典影响明显（一）二季度产销受非典影响明显 4 月全国共生产汽车 39.01 万辆，比 3 月减少 5.17%，其中轿车产量增 长 5.25%，客车产量下降 19.52%，货车产量减少 4.36%；除微型货车、重型 货车、中型客车、轻型客车外，其余车型都比上月减少，其中微型客车产 量下降幅度较大。销售汽车 38.22 万辆，比 3 月减少 2.01%，其中轿车增加 了 12.56%，客车销量减少了 13.90%，货车销量下降 6.62%。除大型客车外， 细分车型的销量都有不同程度的下降。 5 月份全国共生产汽车 32.06 万辆，比 4 月份下降 17.81%，而且是九 类车型同时下降，其中轿车产量减少 4.34%，客车产量下降 19.8%，货车产 量减少 33.87%；销售汽车 31.78 万辆，比 4 月份下降 16.85%。其中轿车下 降了 6.01%，客车销量减少了 18.69%，货车销量下降 28.98%。 6 月全国共生产汽车 33.95 万辆，比 5 月增长 4.82%，其中轿车增长幅 度稍大，产量比上月增加 5.41%，货车增加 4.42%，客车增加 4.04%；销售 汽车 34.98 万辆，比 5 月增加 10.05%，其中客车增长幅度最大，达到 15.80%，货车增加 10.25%，轿车增加 6.69%。 图2-1 汽车月产量趋势 0 100 200 300 400 500 一月 二月 三月 四月 五月 六月 七月 八月 九月 十月 十一月 十二月 单 位 ： 千 辆 2001年2002年2003年 图2-2 汽车月销量趋势 0 100 200 300 400 500 1月2月3月4月5月6月7月8月9月 10月 11月 12月 单 位 ： 千 辆 2001年2002年2003年 （二）累计汽车产销持续增长（二）累计汽车产销持续增长 上半年，全国汽车生产累计完成 207.66 万辆，同比增长 34.13%；销售 累计完成 202.72 万辆，同比增长 31.99%，产销率为 97.6%。 其中，载货汽车累计产量为 62.64 万辆、同比增长 6.17%，累计销售量 为 59.71 万辆、同比增长 5.17%，产销率为 95.3%； 客车累计产量为 55.46 万辆、同比增长 7.03%，累计销售量为 58.72 万 辆、同比增长 16.04%，产销率为 105.9%。 轿车累计产量为 89.54 万辆、同比增长 103.53%，累计销售量为 84.27 万辆、同比增长 82.44%，产销率为 94.1%，对汽车工业产销的贡献度在 70% 以上，是产销总量增长的绝对拉动力量。其中，二季度月销量超过 15 万辆。 （三）三大车型产销分化严重（三）三大车型产销分化严重 上半年累计与同期比较，载货汽车与客车分别增长了 6.17%和 7.03%， 呈略微增长的态势。从载货汽车的内部增长结构来看，轻型载货车累计产 销量分别增长了 26.26%与 29.28%，重型载货车的累计产销量分别增长了 4.62%与 2.49%，中型载货车的累计产销量分别下降了 28.45%与 29.45%，微 型载货车的累计产销量分别下降了 8.84%与 22.44%。 从客车的内部增长结构来看，大型客车的累计产销量分别增长了 18.56%与 16.38%，轻型客车的累计产销量分别增长了 44.01%与 38.21%，中型客车的 累计产销量分别下降了 12.54%与 16.27%，微型客车的产量下降了 7.3%、而 销量增长了 8.82%。 （四）主要轿车厂家产销大幅增长（四）主要轿车厂家产销大幅增长 今年以来，主要轿车厂都保持高速增长，绝大部分增长幅度在 50%以上； 其中上海大众产量和销量继续居第一位，产销量分别增长 86.67%和 58.23%。一汽大众产销量排在第二位，分别增长 74.03%和 41.65%。天津汽 车和上海通用分别排在产销量第三、四位。 表 2-1 2003 年 1-6 月轿车产销前 10 名 单位：辆 % 厂 家1-6 月产量同比增长1-6 月销量同比增长 上海大众 86.6758.23 一汽大众 74.0341.65 上海通用 6563941.967349158.04 天津汽车 84328112.387470795.76 神龙汽车 5510876.725219955.35 长安汽车 5245966.95194959.65 上汽奇瑞 3158852.172706714.83 东风汽车 29187103.7828454119.48 广州本田 4842472.234842373.58 南京汽车 20837312.3720210344.96 金杯汽车 18058 15426 哈飞汽车 16128 14254 悦达起亚 22745 23372 北京现代 22501 20647 数据来源：汽车周报 数据整理：国研网 （五）预测：今年汽车累计产量有望突破（五）预测：今年汽车累计产量有望突破 420420 万辆万辆 综合分析， “非典”疫情对汽车市场产生了短暂的外部性影响，不会改 变我国汽车市场稳步高速发展的长期趋势。如果没有其他因素影响，我国 汽车产销量将继续保持高速增长，预计今年全年汽车累计产量有望突破 420 万辆，其中轿车产量将在 200 万辆左右，占全部产量的 45%，均高于年初的 预测。 汽车工业整体运行良好汽车工业整体运行良好 2003 年上半年我国汽车业虽然 “非典”疫情的影响，但仍延续了上年 的高速发展态势，整体经济运行状况良好。统计表明，对汽车产销增长贡 献最大的仍然是轿车和轻型车，中型车市场开始萎缩，微货市场份额持续 下降，被迅速崛起的轻型货车所填充。受国家即将停止平头微客上牌照政 策影响，昌河、哈飞等采取降价策略，全面抛售库存产品，因此 6 月份微 客销量略有上升。汽车产销增速出现前高后低的走势，各车型分化明显， 但在轿车强有力的拉动下，汽车产销总体仍保持了较高的增长速度，产销 总量均超过 200 万辆，汽车工业各主要经济效益指标增速较高。 （一）上半年汽车工业运行特点（一）上半年汽车工业运行特点 1 1、 上半年汽车产销累计超上半年汽车产销累计超 200200 万辆万辆 今年上半年汽车产销增势强劲，3 月汽车生产达到 41 万辆，突破了月 产量历史最高记录。一季度汽车产销增速超过 50%，产量超过 100 万辆。4 月中下旬，汽车产销开始回落， 当月产销水平与去年同比分别增长 20.5% 和 12.6%；5 月，非典的影响比较明显，汽车产销快速回落，当月产销水平 分别增长 2.7%和 8.1%，接近上年同期水平；6 月，汽车产销出现小幅反弹， 当月产销水平与去年同比分别增长 33.9%和 29.7%。虽然力度不大，但仍有 力地确保了上半年高速增长的态势。上半年汽车生产完成 207.66 万辆，销 售完成 202.72 万辆，分别比上年同期增长 34.13 和 31.99%。 图2-3 2003年1-6月汽车产销量变动图 0 100 200 300 400 500 1月2月3月4月5月6月 单位：千辆 产量销量 2、 车型分化：货车、客车增长缓慢、轿车增长显著车型分化：货车、客车增长缓慢、轿车增长显著 上半年，载货车和客车产销增速较慢，生产增速分别为 6.17 和 7.03%，销售增速分别为 5.17 和 16.04%，轻型载货和轻型客车销售增速超 过 20%，而连续几年高速增长的重型载货销售增速几近零，中型载货和中型 客车销售下降幅度较大，在 20%左右。进入二季度以来，载货和客车销售连 续两个月下降，5 月跌入最低点，均比上年同期下降近两成，虽然 6 月份有 所回升，由于幅度不大，二季度载货和客车整体陷入低谷，其中载货车二 季度共完成 31.00 万辆，比上年同期下降 6.95%；客车完成 28.30 万辆，比 上年同期下降 2.25%，且比今年一季度下降了 7.02%。 图2-4 2003年上半年客车产销情况 0 50000 100000 150000 1月2月3月4月5月6月 单位：辆 -40 -20 0 20 40 60 单位：% 生产量销售量生产同比增长率销售同比增长率 图2-5 2003年上半年载货车产销变化情况 0 50000 100000 150000 1月2月3月4月5月6月 单位：辆 -40 -20 0 20 40 60 80 单位：% 生产量销售量生产量同比增长销售量同比增长 但上半年轿车一直产销两旺，产销累计完成分别为 89.55 和 84.28 万 辆，同比增长分别为 103.53%和 82.44%。 图2-6 2003年上半年轿车产销情况 0 50000 100000 150000 200000 1月2月3月4月5月6月 单位：辆 0 50 100 150 200 单位：% 生产量销售量生产同比增长率销售同比增长率 3 3、 车型产销贡献度车型产销贡献度 从九类车型的增长贡献度看，轿车的产销增长贡献度分别为 88.21%和 77.50%，成为汽车总量增长的绝对力量；除轿车外，轻客和轻型载货车的 增长贡献度超过 10%，其余 5 类车型生产有四类车型增长贡献率为负，销售 有三类车型增长贡献率为负。 表表 2-2 2003 年上半年各车型贡献度统计表年上半年各车型贡献度统计表 单位：辆、% 生 产销 售 2003 年 2002 年 增 减贡献度 2003 年 2002 年增 减贡献度 重 货 66101.2534450.7 中 货 7128999629-28340-5.3668864976ll-28747-5.85 轻 货 6647512.587382415.02 微 货 8589794228-8331-1.586618885340-19152-3.9 大 客 7731652112100.237552648910630.22 中 客 253912903l-3640-0.692436429100-4736-0.96 轻 客 6355312.035634011.47 微 客 -24686-4.67285005.8 轿 车 86.2l77.5 合 计 100100 数据来源：中国汽车工业协会 数据整理：国研网 4 4、 行业经济效益良好行业经济效益良好 上半年，全国汽车行业总产值达 4306.4 亿元，占机械全行业总产值的 37.3%。5 月，5373 家行业企业实现产品销售收入 3511.27 亿元，同比增长 42.85%，实现利润 325.93 亿元，同比增长 128.48%。占机械全行业全部利 润的 58.4%。行业整体经济效益继续保持快速发展的态势，行业经济效益良 好。 图2-7 主要经济指标增长情况 0 50 100 150 200 250 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单 位 ： 亿 元 产品销售收入利润工业总产值(不变价格) 5、 进出口增长增幅均过百进出口增长增幅均过百 上半年我国出口各类汽车整车（含成套散件）41295 辆，同比增长 266.4%；金额为 1.68 亿美元，同比增长 65.3%。 按照车型划分，上半年出口轿车 1181 辆，越野车 250 辆，旅行小客车 948 辆，机动大中型客车 1306 辆，载重车 10570 辆，特种用途车 26688 辆。 与出口相比较，上半年我国汽车产品进口达到创纪录的 67 亿美元，同 比增长 114%。预计全年可以超过 100 亿美元。同时，汽车产品进口出现了 零件进口增幅超过整车、越野车进口增幅超过轿车、轿车进口日趋高档化 等三大新趋势，对国内汽车产业的促进和补充作用越来越明显。 上半年，我国共进口各类汽车整车（含成套散件）90638 辆，金额 24.66 亿美元，分别比上年同期增长 73.6%和 95.9%；进口汽车关键件 12.94 亿美元，进口汽车零附件 29.87 亿美元，分别增长 160.6%和 114.8%。进口整车中，59%是小轿车，26%是越野车，其他是旅行小客车、 机动大中型客车、载重车和特种用途车。进口来源国主要是日本、德国、 韩国、美国和瑞典等，这 5 个国家占进口整车数量的 90%，其中日本占 50%，德国占 21%，韩国占 14%。 （二）影响汽车运行的因素分析（二）影响汽车运行的因素分析 1 1、 导致轿车销售持续走高的五大因素导致轿车销售持续走高的五大因素 上半年，轿车销售延续了上年的上升趋势，除二月份销售出现一个低 谷外，其他五个月份均在高位运行，二季度轿车月均销量超过 15 万辆。分 析轿车销售量持续走高的原因： （1 1）城镇居民生活水平不断提高。）城镇居民生活水平不断提高。2002 年职工平均工资比上年上升了 14.28%，经济较发达的地区居民购私车的热情进一步升温，有力地拉动轿 车市场的增长； （2 2）价格的下降直接促进了轿车的消费。）价格的下降直接促进了轿车的消费。据不完全统计，上半年，我 国国产轿车共有 20 多个品牌的 80 多种车型不同程度降价，平均降幅为 6.9%， 最大降幅达到 5 万元，已经非常接近消费者的心理预期。 （3 3）新车型的不断推出。）新车型的不断推出。上半年新车型的下线和上市的频率加快，除 了极个别的新车型还未打开销路外，绝大多数均出现上市一个红一个的现 象； （4 4） “非典非典”疫情使出行方式发生变化。疫情使出行方式发生变化。促使一部分潜在购车人群 提前实现了购买； （5 5）汇率的变动和进口许可证的紧俏。）汇率的变动和进口许可证的紧俏。进口轿车价格小幅上升，为国 产同档次轿车让出空间，而国产高档轿车较低的定价颇具竞争力。 2 2、 载货汽车产销下降在于投资需求变化载货汽车产销下降在于投资需求变化 载货汽车销量继月份生产出现了 14 个月以来的首次下降后，5 月份 继续下降，同比下降 40%，是近 5 年来最大降幅。分析认为，载货汽车销量 下降最主要的原因是投资需求变化，主要表现在： （1 1）基础不稳）基础不稳 “九五”末期载货汽车生产连续几年近乎零增长。 2002 年借市场“井喷”大幅增长，但主要靠重卡拉动，基础并不稳固； （2 2）项目青黄不接）项目青黄不接 老的建设项目逐渐完成或进入尾声，新的投资项 目多处于立项阶段，导致产销持续高速增长的重卡明显减速； （3 3）产能受限）产能受限 中国重汽、川汽和陕汽等主要企业产能难以在短时间 内迅速扩大，市场需求受到了生产能力的制约； （4 4）政策影响）政策影响 随着国家对房地产投资提高门槛和汽车消费信贷的更 加规范化，中重型载货车的需求在一定程度上受到影响。 3 3、 客车市场增长缓慢的两个因素客车市场增长缓慢的两个因素 上半年对客车市场影响有两个主要的因素： （1 1）非典疫情。）非典疫情。上半年全国范围内的“非典”疫情使五一黄金周成为 泡影，大中客车生产企业普遍受到影响，尤其是中型客车，5、6 月份销售 分别完成 0.33 万辆和 0.31 万辆，分别比上年同期下降 34.98%和 36.43%。 非典对轻型客车的影响不十分明显，上半年销售完成 20.38 万辆，同比增 长 38.21%；主要是一些厂家适时推出的救护车、防疫车等新品种，成为轻 客的一个增长点，而保定长城新晋轻客企业的进入，是轻客增长的新生力 量。 （2 2）微型客车的禁销。）微型客车的禁销。7 月 1 日起平头微型客车的禁销，使生产企业 出现抛售库存现象，使 6 月份微型客车销售出现了一个小高潮，上半年销 售微型客车 35.16 万辆，同比增长 8.82%，而生产完成 31.36 万辆，同比下 降 7.30%。 主要经济指标主要经济指标分析分析：多项指标创新高：多项指标创新高 上半年，在国家宏观经济持续向好的大环境影响下，汽车工业整体保 持上年来强劲的增长势头，多项经济指标创历史新高。虽然二季度遭遇 “非典”疫情，使正常的生产经营活动受到一定的影响，增长速度出现明 显回落，但是，从上半年汽车行业 5426 家企业经济指标可以看出全行业整 体经济运行依然保持了高速增长水平，在 39 个工业大类行业(新国民经济 行业分类)中，汽车行业经济增长显著，已成为带动工业经济增长的重要行 业之一。 （一）工业增加值保持较快增长（一）工业增加值保持较快增长 上半年全行业共完成工业增加值 970.93 亿元，同比增长 37.59%，增长 额为 265.27 亿元，增幅比 1-5 月提高 1.77 个百分点，高于全国工业增加 值增长水平(16.20%)近 21.39 个百分点。 从汽车工业增加值的走势来看，年初同比增长水平起点较高，增速为 52.4%，3 月受生产周期的影响，增速回落为 40.61%，4 月出现小幅上升， 增速为 43.62%，5 月“非典”疫情的影响开始显现，增速走低，为 35.82%，随着疫情的缓解，6 月工业增加值增速上升，为 37.59%。上半年 全行业工业增加值增速与年初相比虽有所回落，但始终保持了 35%以上的增 速水平。 图2-8 2002、2003年汽车工业总产值情况比较 0 1000 2000 3000 4000 5000 6000 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 20 40 60 80 单位：% 2003年2002年同比增长率 从不同经济类型企业工业增加值增长水平的具体情况看，各经济类型 的企业均保持了良好增势。其中：国有企业完成工业增加值 331.63 亿元， 同比增长 19.29%；民营企业完成工业增加值 159.54 亿元，同比增长 27.45%； 三资企业完成工业增加值 479.76 亿元，同比增长 58.61%。 （二）新产品产值保持较快增长（二）新产品产值保持较快增长 上半年，全行业共完成新产品产值 1530.24 亿元，同比增长 62.72%。 新产品产值占现价工业总产值的比重比较稳定，基本保持在 34%以上。从新 产品产值的增速来看，1-2 月增幅较高为 86.62%，3 月以后虽然有所回落， 但从总体来看仍然保持 60%以上的较快增长水平。 图2-9 2002、2003年新产品增加值增长情况 0 500 1000 1500 2000 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 20 40 60 80 100 单位：% 2003年2002年同比增长率 （三）销售收入保持较快增长、产成品资金增速降低（三）销售收入保持较快增长、产成品资金增速降低 上半年全行业共实现产品销售收入 4326.56 亿元，同比增长 41.65%， 增长额为 1272.20 亿元。销售利润率同比增长明显，上半年全行业销售利 润率为 9.12%，与上年同期相比，提高了 2.83 个百分点。 图2-10 2002年、2003年销售收入比较 0 1000 2000 3000 4000 5000 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 20 40 60 80 单位：% 2003年2002年同比增长率 从小行业实现销售收入的增速来看，五个小行业销售收入的增速均在 两位数以上。其中：汽车制造业和汽车零部件制造业的增幅较高，分别为 47.90%和 43.65%，对全行业销售收入的贡献度高达 90%；改装车制造业、 发动机制造业和摩托车制造业销售收入的增幅分别为 22.27%、19.36%和 25.09%。 （四）利润总额、利税总额继续呈较快增长（四）利润总额、利税总额继续呈较快增长 上半年全行业实现利润总额为 394.73 亿元，同比增长 105.43%，增长 额为 202.58 亿元，增幅比上年同期(44.10%)提高 61.33 个百分点；实现利 税总额为 642.53 亿元，同比增长 77.68%，增长额为 280.91 亿元，增幅比 上年同期(31.80%)提高 45.88 个百分点。其中：产品销售税金及附加、应 缴增值税的增长均突破上年增长水平。产成品销售税金为 82.74 亿元，同 比增长 67.11%，增长额为 33.23 亿元，增幅比上年(7.10%)提高 60.01 个百 分点；应缴增值税为 165.06 亿元，同比增长 37.59%，增长额为 45.10 亿元， 增幅比上年(25.70%)提高 11.89 个百分点。 从全行业利润、利税总额的变动趋势来看：一方面，整体经济运行延 续了上年强劲的增长势头，另一方面受 2002 年年初基数较低的影响，增速 起步较高，1-2 月份利润总额同比增长为 2.36 倍，利税总额同比增长为 1.27 倍。3 月随着上年基数的增长，增速回落；4 月后期“非典”疫情的影 响开始显现，增速继续出现回落。上半年全行业利润、利税总额虽然出现 由高到低的变化，但总的增势依然保持在较高的水平。 图2-11 2002、2003年汽车利润情况 0 100 200 300 400 500 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 50 100 150 200 250 单位：% 2003年2002年同比增长率 从不同经济类型企业看，盈利能力与上年比提高较快。其中，国有企 业实现利润总额 93.08 亿元，同比增长 92.62%，增长额为 44.76 亿元：民 营企业实现利润总额 48.69 亿元，同比增长 48.01%，增长额为 15.79 亿元； 三资企业实现利润总额 252.96 亿元，同比增长 128.04%，增长额为 142.03 亿元。 （五）产品销售成本、销售、管理等费用增幅降低（五）产品销售成本、销售、管理等费用增幅降低 上半年全行业产品销售成本为 3453.16 亿元，同比增长 37.4%；销售费 用为 134.2 亿元，同比增长 33.67%；管理费用为 242.2 亿元，同比增长 14.71%；财务费用为 34.85 亿元，同比下降 5.72%。销售成本及销售、管理 等费用在 5 月份产、销分别下降。财务费用的上升主要是有部份企业贷款 到期，因而加大了财务费用的支出。 图2-12 2003年产品销售成本变动情况 0 50 100 150 200 250 300 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 产品销售费用产品销售税金及附加管理费用财务费用 （六）亏损企业亏损额继续下降（六）亏损企业亏损额继续下降 上半年全行业汇总的企业个数为 5426 家，其中，亏损企业 1094 家， 亏损面为 20.16%，与年初亏损企业 1145 家相比，减少 51 家；亏损面缩小 了 2.6%；亏损企业亏损额为 21.65 亿元，同比下降 30.12%，减少亏损额为 9.33 亿元。 重点企业重点企业(集团集团)公司经济效益公司经济效益保持较高水平保持较高水平 据全国汽车工业 15 家重点企业(集团)公司上半年经济指标显示，15 家 重点企业(集团)公司延续了上年快速发展的势头，经济运行状况良好。虽 然受“非典”因素影响，增长幅度较年初有所减缓，但从整体经济运行趋 势看，与上年同期相比，各主要经济指标的增速始终保持在较高水平。 （一）工业增加值保持较快增长（一）工业增加值保持较快增长 上半年 15 家重点企业(集团)公司经济效益综合指数为 302.3 点，比一 季度提高 12.66 点。从上半年 15 家重点企业集团的经济效益总水平的发展 趋势来看，经济效益综合指数从年初到 6 月始终为一路攀升的增长态势。 图2-13 2002、2003年重点企业工业增加值情况 0 200 400 600 800 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 20 40 60 80 100 单位：% 2003年2002年同比增长率 从 15 家重点企业(集团)公司，工业增加值增长水平来看，增幅除昌河 一家公司下降外，其余 14 家的增幅均在两位数以上，其中：北汽、金杯、 福建东南、上汽、南汽的增幅均超过一倍以上；增长分别达到 3.61 倍、 3.15 倍、1.43 倍、1.41 倍、1.01 倍。哈飞、长安集团、庆铃、广州集团 的增长率分别为 48.64%、48.19%、44.33%、43.37%；江淮、江铃、东风、 重汽、一汽的增长率在 25.5-37.7%之间。 （二）产品销售收入保持较快增长（二）产品销售收入保持较快增长 2003 年 15 家重点企业(集团)公司上半年共实现销售收入 2236.80 亿元， 同比增长 49.83%，增幅比 1-5 月回落 2.35 个百分点。从上半年 15 家重点 企业销售收入变动趋势看，15 家重点企业(集团)公司的销售收入增速水平 较高，1-2 月同比增长为 79.98%， 1-3 月为 68.55%。进入二季度，市场一 方面受“非典”影响，另一方面部分产品大幅降价，致使销售收入的增速 减缓，1-4 月为 57.99%，1-5 月为 52.18%、1-6 月为 49.83%，增幅 1-6 月 比 1-2 月回落了 30.1 个百分点。 图2-14 2002、2003年重点企业（集团）销售收入情况 0 500 1000 1500 2000 2500 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 20 40 60 80 100 单位：% 2003年2002年同比增长率 （三）利润、利税总额增长保持在较高水平（三）利润、利税总额增长保持在较高水平 上半年汽车工业 15 家重点企业(集团)公司共实现利润总额 227.20 亿 元，同比增长 1.35 倍，增长额为 130.61 亿元，增幅比一季度回落 1.15 倍； 实现利税总额为 382.98 亿元，同比增长 96.72%，增长额 188.29 亿元，增 幅比一季度回落 34.12 个百分点。其中：产品销售税金及附加为 60.96 亿 元，同比增长 79.76%，增幅比一季度回落 12.65 个百分点；应交增值税为 94.82 亿元，同比增长 47.73%，增幅比一季度回落 2.21 个百分点。 从上半年汽车工业 15 家重点企业(集团)公司利润总额、利税总额的增 长趋势来看，年初增速强劲。主要原因是：一是延续了上年末的高速增长 势头，二是上年利润总额、利税总额同期基数较低。 图2-15 2002、2003年重点企业（集团）利润情 况 0 50 100 150 200 250 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：亿元 0 100 200 300 400 单位：% 2003年2002年同比增长率 因此，年初增速起点较高，1-2 月利润、利税总额的增速同比增长分别 达到了 306.37%和 171.79%。随着上年生产周期的正常运转，同期基数逐渐 加大，利润、利税总额的增速从 3 月份开始出现自然回落， 4 月份以后， “非典”的影响开始显现，利润、利税总额的增速继续出现回落。利润、 利税总额 1-6 月同 1-2 月相比增幅虽然回落较大，但同上年同期相比，利 润、利税总额增速仍然分别保持 135.22%和 96.72 的较高的水平。 （四）北汽、南汽盈利提高较快，哈飞盈利下降（四）北汽、南汽盈利提高较快，哈飞盈利下降 上半年汽车工业 15 家重点企业(集团)公司经济运行质量普遍提高，近 两三年来处于亏损状态的北汽公司和南汽集团，在 3 月份和 5 月份相继从 亏损的低谷中走出，由亏损变盈利。截至 5 月，15 家重点企业(集团)公司 实现了全部盈利，无一家亏损。 从上半年实现利润总额的具体情况来看，一汽、东风、上汽一直是 15 家重点企业(集团)公司中的排头兵，实现利润分别达到 41.11 亿元、36.85 亿元和 99.81 亿元，占 15 家重点企业(集团)公司利润总额的 78.24%，对重 点企业(集团)公司利润贡献度为 71.24%。广州集团、长安集团、北京公司、 东南、江铃、金杯、重汽、实现利润在 2.70 亿元-16.00 亿元之间；南汽、 江淮、庆铃哈飞、昌河实现利润在 0.25 亿元-1.43 亿元之间。 （五）销售费用、管理费用、财务费用增幅降低（五）销售费用、管理费用、财务费用增幅降低 15 家重点企业（集团）公司前 5 个月，发生销售费用 54.57 亿元，同 比增长 31.84%。管理费用为 102.44 亿元，同比增长 15.01%，财务费用为 11.58 亿元，同比下降 3.17%。主要原因是：5 月份由于有的企业集团内部 实行重组合并、有的企业贷款到期、有的企业基建投资加大，因而致使财 务费用相应增加。 图2-16 2003年1-6月重点企业（集团）生产成本情 况 0 500000 1000000 1500000 2000000 2500000 1-2月1-3月1-4月1-5月1-6月 单位：万元 销售费用管理费用财务费用 （六）产成品资金、应收账款净额、应付账款均上升（六）产成品资金、应收账款净额、应付账款均上升 6 月末，15 家重点企业(集团)公司产成品资金为 165.82 亿元，同比增 长 32.82%，增长额为 40.98 亿元；应收账款净额为 350.37 亿元，同比增长 17.49%，增长额为 52.15 亿元；应付账款为 616.56 亿元，同比增长 38.41%，增长额为 171.10 亿元。 第三部分第三部分 主要产品分析主要产品分析 20032003 年上半年轿车年上半年轿车市场分析与预测市场分析与预测 近年来，尽管人们购买轿车越来越理性，但轿车市场的增长似乎越来 越疯狂。如果说 2002 年全国轿车市场呈现“井喷式”增长的话，2003 年上 半年的轿车市场则是“爆炸式”增长。 （一）（一）20032003 年上半年轿车市场概况年上半年轿车市场概况 1、整体产销同比增长 1 倍有余 据中国汽车行业协会统计，2003 年上半年全国轿车产量为辆，同比增 长 103.53%，销售轿车辆，同比增长 82.44%，轿车产销量与 2002 年同期相 比均增长 1 倍有余，产销量和增长幅度均创下了中国轿车发展史上的新纪 录。2003 年上半年轿车产量占 2002 年全国汽车总产量的比例为 82.1%，销 量占比为 74.8%。目前，轿车市场增长对整个汽车市场增长的贡献度为 57.43%，轿车在三大类车型中扮演着越来越重要的角色。 2、前 10 家轿车厂商产销均超 8 成 上海大众、一汽大众、天津夏利、上海通用、神龙汽车、长安汽车、 广州本田、上汽奇瑞、风神汽车和北京现代 10 家主要轿车企业产销量达到 辆和辆，占全国轿车产销量双双超过 80%。其中上海大众今年上半年以辆产 量和辆销量，名列十大轿车厂家榜首，占国产汽车产销量的 22.6%和 22.8%。一汽大众名列第二， 产量辆，销量辆，所占比重为 16.4%和 15.4%。天津夏利名列第三，产销量分别是 84328 辆和 74707 辆，所占比重 为 9.4%和 8.9%。名列第七的广州本田，产量 48424 辆，销量 48423 辆，基 本没有库存，销售非常火爆。后起之秀北京现代，刚刚投产不久就名列第 十一，产、销量分别是 22501 辆和 20647 辆，所占比重为 2.5%和 2.6%。 图3-1 轿车生产前10名市场占有率 上海大众 24% 一汽大众 16% 天津夏利 9% 其他17家生 产企业 17% 长安汽车 6% 上海通用 7% 神龙汽车 6% 广州本田 5% 奇瑞汽车 4% 风神汽车 3% 起亚汽车 3% 图3-2 前10家企业销售情况 上海大众 23% 其他 17% 一汽大众 15% 天津夏利 9% 上海通用 9% 东风悦达 3% 奇瑞汽车 3% 风神汽车 3% 神龙汽车 6% 长安汽车 6% 广州本田 6% 3、传统品牌占绝对优势 2003 年上半年捷达以 65696 辆的销量获得单一品牌销量的冠军，销量 同比增长 49.26%；桑塔纳 B2 和桑塔纳 2000 在上半年销量双双突破 5 万辆 大关，分别为 58456 辆、54035 辆，同比增长分别为 82.22%和 87.37%。与 火爆的轿车市场形成鲜明对比的是富康系列，其市场表现不尽如人意，同 比下降 40 个百分点左右，是老三样中惟一销量下降的品牌。新品牌中的威 弛、中华、千里马、POLO 等在市场中的表现十分抢眼，尤其是威驰，订单 已排到 2003 年 8 月份以后。从各轿车品牌销量看，2002 年前传统轿车品牌 虽然在销量上仍然占绝对优势，但市场占有率已有不断萎缩之势，而新品 牌发展势头则十分迅猛，不可小视。 表表 3-13-1 20032003 年上半年经济型轿车销量统计年上半年经济型轿车销量统计 单位：辆、% 序号车 型上半年累计同比累计增长所占比重 1 新捷达 2V 6569649.266.9 2 桑塔纳 5845641.236.14 3 桑塔纳 2000 5403582.225.68 4 帕萨特 B5 5262987.375.53 5 奥拓 长安铃木 2987811.363.14 6 风神 28454121.162.99 7 爱丽舍 271551104.212.85 8 奇瑞 2706714.832.84 9 雅阁 2.4L 259592.73 10 夏利 TJ7101 257428.592.7 数据来源：中国汽车工业协会 数据整理：国研网 与总体市场的销量大增成为鲜明对比，个别车型销量的下降。销量下 降的有红旗、夏利 2000、悦达和海马 323 等，低的负增长为 12.4%，高的 负增长达 63.3%，造成库存率大增。 表表 3-23-2 20032003 年上半年销量下降最快的年上半年销量下降最快的 1010 大车型大车型 单位：辆 % 序号车 型上半年累计 同比累计增长（%）所占比重(%) 1 南亚 英格尔 72-71.980.01 2 夏利 2000 2465-63.30.26 3 富康 1.6L 三厢 5485-50.420.58 4 普莱特 4302-43.650.45 5 富康 1.4L 三厢 2813-41.520.3 6 富康 1.4L 两厢 6640-36.740.7 7 红旗世纪星 2933-31.360.31 8 云雀 819-16.770.09 9 红旗明仕 10045-15.261.06 10SRV12104-14.881.27 数据来源：中国汽车工业协会 数据整理：国研网 表表 3-33-3 20032003 年上半年库存率最高的年上半年库存率最高的 1010 大车型大车型 单位：辆 % 车 型销售量（辆）库存率 夏利 2000 245646.04% 夏利 1.3L 532945.15% 奥迪 A4 3.0L 81844.25% 中华 2.4L 177142.24% 赛马 1059935.66% GOL（两门） 293226.71% 威姿 1.0L 35326.06% Polo 两箱 2287822.36% 爱丽舍（手动挡） 2438819.94% 帕萨特 V6 2.8L 310317.53% 数据来源：中国汽车工业协会 数据整理：国研网 表表 3-43-4 2003 年上半年库存率最低的年上半年库存率最低的 10 大车型大车型 单位：辆 % 车 型销售量（辆）库存率 雅阁 2.4L 259590.00% 雅阁 2.0L 95030.00% 君威 3.0L 93650.00% 雅阁 3.0L 24520.00% 索纳塔 2.7L 23510.00% 赛欧 1.6L 268250.35% 帕萨特 1.8L 166980.39% 马自达 6 52870.42% 君威 2.0L 47530.46% 威驰 1.5L 198050.96% 数据来源：中国汽车工业协会 数据整理：国研网 （二）（二）20032