中国物流行业市场全景评估及未来投资趋势预测报告（智研咨询）

中国物流行业市场全景评估及未来投资趋势预测报告（智研咨询）一、产业规模作为国民经济的“血脉”，物流产业为各行各业提供物流服务，保障社会经济活动有序进行，在整个社会经济系统中发挥着重要的服务职能和保障支撑作用，是整个社会经济系统中重要的桥梁和纽带，中国物流行业起步较晚，随着国民经济的飞速发展，中国物流行业飞速发展，2021年中国物流业总收入达11.9万亿元，较2020年增加了1.4万亿元，同比增长13.33%。2014-2021年中国物流业总收入统计资料来源：中国物流与采购联合会、智研咨询整理相关报告：智研咨询发布的《中国物流行业市场竞争态势及发展趋向分析报告》中国物流业总收入长期占据GDP一成以上的比例，2021年中国物流业总收入占GDP的10.40%，较2014年的11.03%减少了0.63%，较2020年的10.33%增长了0.07%。2014-2021年中国物流业总收入占GDP的比例走势图资料来源：中国物流与采购联合会、国家统计局、智研咨询整理二、重点企业对比分析经过多年的发展，中国物流企业遍地开花，一大批优秀的物流企业迅速崛起，逐渐成为物流行业中的翘楚，如顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿等，从成立时间和上市时间来看，厦门象屿成立时间和上市时间均早于顺丰控股、中远海控和中国外运，顺丰控股总部在广东，中远海控总部在天津，中国外运总部在北京，厦门象屿总部在福建。顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿基本情况对比资料来源：企业官网、智研咨询整理从资产来看，截止2021年9月中远海控总资产明显高于顺丰控股、厦门象屿和中国外运，截止2021年9月中远海控总资产为3737亿元，顺丰控股总资产为1906亿元，厦门象屿总资产为1033亿元，中国外运总资产为744.5亿元。2014-2021年9月顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿总资产对比（亿元）资料来源：企业年报、智研咨询整理从营收情况来看，2021年1-9月厦门象屿营业总收入明显高于中远海控、顺丰控股和中国外运，2021年1-9月厦门象屿营业总收入已完成3444亿元，中远海控营业总收入已完成2315亿元，顺丰控股营业总收入已完成1359亿元，中国外运营业总收入已完成978.2亿元。2014-2021年9月顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿营业总收入对比（亿元）资料来源：企业年报、智研咨询整理从归属净利润来看，2021年1-9月中远海控归属净利润明显高于中国外运、顺丰控股和厦门象屿，2021年1-9月中远海控归属净利润为675.9亿元，中国外运归属净利润为30.79亿元，顺丰控股归属净利润为17.98亿元，厦门象屿归属净利润为16.56亿元。2014-2021年9月顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿归属净利润对比（亿元）资料来源：企业年报、智研咨询整理从毛利率来看，2021年1-9月中远海控毛利率明显高于顺丰控股、中国外运和厦门象屿，2021年1-9月中远海控毛利率为43.74%，顺丰控股毛利率为11.28%，中国外运毛利率为4.24%，厦门象屿毛利率为2.26%。2014-2021年9月顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿毛利率对比（%）资料来源：企业年报、智研咨询整理从营收结构来看，顺丰控股营业收入主要来源于时效快递，2020年顺丰控股时效快递业务收入为663.6亿元，占营业总收入的43%。中远海控营业收入主要来源于集装箱航运业务，2020年中远海控集装箱航运业务收入为1660亿元，占营业总收入的97%。中国外运营业收入主要来源于代理及相关业务，2020年中国外运代理及相关业务收入为577.8亿元，占营业总收入的68%；专业物流业务收入为195.9亿元，占营业总收入的23%。厦门象屿营业收入主要来源于金属矿产物流，2020年厦门象屿金属矿产物流业务收入为2325亿元，占营业总收入的65%。2020年顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿营收结构对比（%）资料来源：企业年报、智研咨询整理从营收区域分布来看，顺丰控股营业收入主要来源于华东地区，2020年顺丰控股华东地区营业收入为435.9亿元，占营业总收入的28%。中远海控营业收入主要来源于美洲地区，2020年中远海控美洲地区营业收入为493.9亿元，占营业总收入的29%。厦门象屿营业收入主要来源于境内，2020年厦门象屿境内营业收入为3393亿元，占营业总收入的94%。2020年顺丰控股、中远海控、厦门象屿营收区域分布对比（%）资料来源：企业年报、智研咨询整理从流业务收入来看，2020年厦门象屿物流业务收入完成3560亿元，中远海控物流业务收入完成1660亿元，顺丰控股物流业务收入完成1517亿元，中国外运物流业务收入完成845.4亿元。2020年顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿物流业务收入对比（亿元）资料来源：企业年报、智研咨询整理从物流市场占有率来看，2020年厦门象屿物流业务收入占全国物流业总收入的3.39%，中远海控物流业务收入占全国物流业总收入的1.58%，顺丰控股物流业务收入占全国物流业总收入的1.44%，中国外运物流业务收入占全国物流业总收入的0.81%，目前中国物流行业市场格局仍然较为分散。2020年顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿物流市场占有率对比（按物流业务收入）资料来源：智研咨询整理三、总结中远海控在企业规模和盈利能力方面均优于顺丰控股、中国外运和厦门象屿，厦门象屿在营收情况和物流市场占有率方面均优于顺丰控股、中远海控和中国外运，总体来看，中远海控和厦门象屿优势明显。顺丰控股、中远海控、中国外运、厦门象屿主要指标对比资料来源：智研咨询整理以上数据及信息可参考智研咨询（）发布的《中国物流行业市场竞争态势及发展趋向分析报告》。智研咨询专注产业咨询十五年，是中国产业咨询领域专业服务机构。公司以“用信息驱动产业发展，为企业投资决策赋能”