墨西哥LA_FE钼矿山投资项目可行性研究报告.doc

湘金国际投资墨西哥sam-moly公司可行性研究报告目 录1总论11.1投资项目概况11. 2项目承办单位概况31.3项目可行性研究报告编写单位及简介31.4项目可行性研究报告编制依据41.5编制原则51.6境外投资项目建设内容与规模51.7境外投资项目总投资及来源61.8境外投资项目经济及社会效益61.9境外投资项目可行性研究结论与建议72项目提出背景、必要性、可行性92.1境外投资矿产资源提出的背景92.2 境外投资矿权项目必要性112.3境外投资矿权项目的可行性113 钼金属产品市场分析133.1 钼金属特性及用途133.2 钼金属资源储量状况133.3 钼金属地质资源储量地域分布格局143.4 钼消费市场分析153.5 钼价格走势分析174境外投资项目矿区地质及资源概况184.1 境外投资贸易情况184.2矿山投资项目情况285境外投资项目工作区范围及矿权设置375.1矿权设置375.2投资项目工作范围375.3投资项目矿石加工技术性能385.4矿床开采技术条件396项目的勘查方法及质量要求406.1项目勘查执行标准406.2项目勘查技术要求406.3主要实物工作量446.4主要实物工作量投资估算447项目的勘查预期效果及投资效益467.1预期成果467.2投资收益估算467.3年度工作部署467.4具体工作安排478 矿山匹配资金情况498.1人员组织与质量保障措施498.2保障措施509项目投资风险提示539.1境外投资风险简介539.2墨西哥投资环境及其条件5410 风险防范措施621总论1.1投资项目概况项目名称：湘金国际投资墨西哥sam-moly公司可行性研究报告项目性质：对墨西哥sam-moly公司拥有的la fe 钼矿矿权进行联合风险勘察探矿投资及贸易投资。项目地址：la fe 钼矿山位于墨西哥哈里斯科（jalisco）州南部，地理坐标为 193255.44北、1030529.10西。矿区距离最近的村子拉西德拉（la sidra）村约 18 公里，距离最近的城市达马苏拉（tamazula）市约 40 公里。经营期限: 本项目经营期限不设上限。所属行业: 有色金属根据矿权范围现场所做的地质工程来分析，结合湖南黄金集团资源考查小组的考查报告，按照国家地质矿产行业标准（dz/t0214-2002）铜、铅、锌、银、镍、钼矿地质勘查规范，经对原有老窿坑道调查取样，矿体形态属简单，目前能推测矿块 一 个，估算过程中矿石体重选择为2.6 吨/米3，同时适当对现有揭露矿体情况沿走向和倾向分别外推 20 米、上推 20 米、下推 40 米估算 333 资源储量为：矿石量 23400 吨，钼金属量 81.2 吨、平均品位 0.347%；金金属量 250.61千克、平均品位 10.71g/t（见表1）。表1 la fe 钼矿保有资源储量估算表 储量类型矿 体 参 数体重（t/m3）矿石量(t)加权品位（%）钼金属量(t)长度倾深厚度(m)(m)(m)33350603.02.6234000.34781.22009年和2010年，加拿大和墨西哥的地质和冶金学家对la fe钼矿山进行了多次考察，在地表和坑道取样及化学分析。一些化学勘探的结果列于下表2。表2. la fe钼矿山地表和坑道样品的化学分析结果取样地点取样长度(m)品位(%)mocufe1号坑道外矿脉103.87-1号坑道外矿体南面围岩30.21-1号坑道内矿体26.57-1号坑道上部30米老采矿面1.50.760.082.462号矿井外废石堆31.520.112.251号坑道30米外废石堆51.640.454.39小河边岩石壁矿脉点取0.89-目前，在la fe矿区仅发现一条辉钼矿矿脉，详细的地质研究工作将可能发现多条辉钼矿矿脉。这里，仅根据这一条矿脉，对la fe钼矿山项目的钼金属储量作一初略估算。该矿脉的可见长度约为300米，推长至450米；可见宽度约为8米，拉宽至15米；矿脉的深度根据地质学中矿脉长度与深度的比例，设定为450米。据此计算得到钼矿石的体积量。设定矿石的比重为2.6吨/立方米，算得钼矿石的总矿石储量。结果见表3。表3. la fe钼矿山的有用矿石储量矿体长度(m)矿体宽度(m)矿体深度(m)矿石量(m3)矿石量(吨)450154503,037,5009,112,500根据表1所列出的多个采样点获得的矿样品的钼品位，考虑到采矿的贫化率，设定以上计算的钼矿石的平均钼品位为1.33%。据此计算出la fe钼矿山项目的钼金属储量，见表4。表4. la fe钼矿山的钼金属储量矿石总量(吨)钼平均品位(%)钼金属储量(吨)9,112,5001.33121,196.25根据2013年3月国际市场钼金属价格，市场预期 20122014 年的钼价将维持 在 1318 美元/磅的区间，假设人民币兑美元不出现大幅度增值，钼价将维持在人民币 1825 万元/吨，对la fe钼矿山的价值进行了估算，结果见表5。表5. reyna铜、锌、金、银矿山有用金属的总价值钼金属储量(吨)钼金属价格价值(亿美元)121,196.25$34,000美元/吨41.211. 2项目承办单位概况湘金国际有限责任公司于2013年10月经湖南省人民政府批准，由湖南黄金集团有限责任公司在香港成立的一家全资子公司，暂简称“湘金国际”。湘金国际注册资本2300万美元,资金全部由湖南黄金集团有限责任公司出资。湘金国际主要从事黄金和其他有色金属矿产资源的投资、开发利用及相关产品的生产和销售、有色金属及贵重金属的贸易。公司成立后公司全力以赴推进国际贸易工作，一是根据集团安排，快速将前期通过中南锑钨进口的部分贸易包括铜精矿及合金业务转到公司，由公司进行转口贸易，目前已经与龙拓公司签署75吨铜精矿，永泰公司签署100吨合金合同，贸易额约100万美元，同时与中南锑钨签订销售合同；二是积极开拓新产品市场，目前已经与墨西哥方初步达成每月约200吨合金、1.5吨高银精矿（含银约30%）、400吨铜矿意向，争取能在2014年元月实现合同，另外与庄胜秘鲁公司正积极交流，根据其在秘鲁安排建立仓库进行规模收购铜精矿的意向，争取能实现此部分铜精矿的贸易。2013年12月，湘金国际与香港庄胜集团合作，湘金国际出资2000万美元，购买香港庄胜集团旗下的黄金投资公司30%的股权，成为其股东。然后湘金国际与香港庄胜黄金投资公司在南美的厄瓜多尔国家进行联合开采黄金矿业，目前正在生产营运之中。1.3项目可行性研究报告编写单位及简介项目可行性研究报告编写单位怀化湘西金矿设计科研有限公司项目编写单位简介怀化湘西金矿设计科研有限公司是湖南辰州矿业股份有限公司下属全资子公司。 怀化湘西金矿设计科研有限公司原为企业内部设计室，始称“湘西金矿三结合设计室”，1987年更名“湘西金矿设计室”，2000年改名为“湘西金矿设计科研所”；2000年8月，根据国家建设行政主管部门要求改制为独立设计单位并进行了工商注册登记，注册资金 50万元（rmb）；2006年6月，所属企业辰州矿业进一步改制为股份有限公司，“湘西金矿设计科研所”改名为“怀化湘西金矿设计科研有限公司”，依然为独立设计单位并重新进行了工商注册登记，注册资金 57万元（rmb）；2008年3月，追加注册资金至108万元（rmb）。 怀化湘西金矿设计科研有限公司于1987年获国家冶金工业部冶金行业丙级设计资质（证书编号：冶设证丙字0028号）；1993年获湖南省建设委员会黄金行业丙级设计资质（证书编号：1820363）；2003年6月获湖南省建设厅冶金行业丙级设计资质（证书编号：182036-sb）；2008年5月，在湖南省建设厅，将本公司的冶金行业丙级设计资质中的企业名称、注册资本、法人代表进行了更正，证书编号仍为：182036-sb；2009年1月4号，获湖南省建设厅冶金行业专业乙级设计资质（证书编号：a243001099）。从事冶金行业（金属冶炼工程、冶金矿山工程）等范围内的工程的设计、咨询及技术服务。1.4项目可行性研究报告编制依据产业结构调整指导目录（2011年本）；国家质量监督检验检疫总局2002年8月发布的固体矿产地质勘查规范总则（gb/t139082002）；dzt02142002铜、铅、锌、银、镍、钼地质勘查规范；la fe钼矿山项目说明书墨西哥资源考察工作小组于2013年3月24日编写的la f e 钼矿矿权投资可行性研究报告；财建【2007】52号财政部，国土资源部关于印了国土资源调查预算标准（地质调查部分）商务部国际贸易经济合作研究院、商务部投资促进事务局及中国驻墨西哥大使馆经济商务参赞处联合编制的对外投资合作国别（地区）指南2012年投资项目可行性研究指南，国家发展和改革委员会2002年国务院关于加强节能工作的决定国发200628号企业投资项目备案管理试行办法国家规定的建筑、环保、节能、用水等相关标准项目所在地区发改委关于项目环保、节能、用水等问题出台的相关规定；现行的行业规定、产业政策、法律法规、设计标准；项目单位及设备商提供的其它基础资料。1.5编制原则1.5.1贸易投资原则市场分析是境外贸易投资的重点，国此要详细研究当前市场现状，以此作为后期决策的依据，尊循的原则是1 国际国内政策分析原则贸易产品市场调查原则（包括国际市场调查国内市场调查）贸易产品市场预测原则贸易产品未来前景预测原则1.5.2矿业项目投资原则遵守国家有关规范和财务制度的原则；尊重地质矿产勘查规律和资源开发经济规律的原则；按照投资少、见效快、效益好的原则，经济合理地利用原有的地质资料、地质现象作为找矿依据.合理利用矿山现有的生产和生活设施。1.6境外投资项目建设内容与规模1.6.1贸易投资根据墨西哥吸引外资的特点，采取将贸易和投资结合在一起方式进行，先从贸易做起，然后逐步渗透到矿业投资。1.6.2矿业投资投资项目范围及工作内容墨西哥联邦政府为sam-moly 墨西哥钼业有限公司颁发的la fe 钼矿项目地质勘探和采矿权范围内的地质勘察探矿工程。本次主要实物工作量的安排，按照投入少、效益高的原则进行设计和施工，必须重视以往地质工作成果资料的利用，避免工作的重复，必须摆正综合研究与找矿的关系，加强研究，以研究成果及时指导找矿，从以上原则出发，本次勘查设计主要实物工作量有：1/5000地质修测、岩石地球化学剖面测量、钻探、槽探、采样、工程点测量、钻探编录、老隆编录、槽探编录、坑道编录、岩矿鉴定、薄片鉴定、光片鉴定。矿权的合法性及勘查面积la fe 钼矿项目地质勘探和采矿权具有完整的法律手续，官方矿权注册号：233915，矿权名称：la fe de todos，矿权面积：200 公顷（2 平方公里）。矿权有效期限为 2009 年 4 月 24 日至 2059 年其矿业权 属sam-moly 墨西哥钼业有限公司100%股权。1.7境外投资项目总投资及来源 项目总投资共计200万美元，其中84万美元作为勘查直接成本，36万美元作为勘查间接成本，80万美元作为无形资产矿业权的方式进行项目工程投入。上述资金来源方式如下：中方湘金国际贸易公司现金出资120万美元，墨西哥方sam-moly 墨西哥钼业有限公司以实际拥有的la fe 钼矿项目地质勘探和采矿权的100%股权全部作价为80万美元作为项目投资。1.8境外投资项目经济及社会效益1.8.1贸易投资方面湘金国际建立的第一年，处于打基础和磨合阶段，因此各项指标就低不就高。计划占用资金36万美金左右，资金的周转周期为120天左右，全年的毛利率应不低于20%。企业建立的第二年，资金的周转周期为7080天左右，全年的毛利率应不低于30%。企业建立的第三年，资金的周转周期为3040天左右，全年的毛利率应不低于40%。计划用三年左右的时间，将公司建设成以钼矿为主，其它有色金属为辅，年销售额超过千万元的矿产品贸易公司。公司应建立了超过5条以上的，长年稳定的供销渠道。在主要对外贸易口岸，都建立有比较完善的信息渠道。1.8.2矿业投资湘金国际投对墨西哥sam-moly公司拥有的la fe 钼矿矿权进行联合风险勘察探矿投资项目前景可观。从区域成矿地质条件显示，该区找矿前景良好，区域成矿地质条件好。从物化探异常显示，在矿权范围内，经过老窿、槽探等勘查工作,已查勘查区内发现有1条含钼矿脉，并发现岩基为jilotlan岩基，主要是英云闪长岩，还有辉长岩，根据墨西哥地质学家的研究，这种岩基为矿化发展提供了良好的条件，现场调查已经证实，在该基岩的接触区和矿体区，找到了脉型、网脉型和不规则型的多种矿产，包括硫化钼、硫化铅、硫化锌、硫化铜和金银等有经济价值的矿物，对指导今后勘查工作有一定的指导意义。从矿化强度及蕴藏规模显示，地质专家多次踏勘找矿,发现了一条含钼矿脉，提交了la fe 钼矿勘探地质预查报告，在矿权范围已划分一条矿脉，并圈得了一定的钼矿量，展示了一定的找矿前景，针对一条矿脉，地质专家估算可获得钼金属量(333+334) 121196.25吨，平均品位1.33%，但由于矿床地质工程控制工程量太少，不宜进行开采，还需要进行大量的工程地质工作。综合而言，从上述地质资料来看，项目资源优势明显，符合国家产业政策发展的方向，有良好的经济效益和社会效益，未来开发的产品钼金属资源也是国内紧缺型资源。该项目的上马及投产一定能有力地推动我国境外投资项目相关产品的供应能力，推动行业进一步发展，提升行业产品质量和市场竞争力。预计项目可以提供1000个新增就业岗位，可以有效缓解地区就业压力，同时，项目建成后可以实现数千万美元收入，能够积极促进项目属地经济的增长。本项目对地区经济及下游行业发展都具有明显的积极作用，社会效益明显。1.9境外投资项目可行性研究结论与建议1.9.1项目投资结论根据湖南湖南黄金集团有限责任公司发展战略及“十二五”规划的要求，以资源谋话语权，以资源谋发展。集团公司坚持科学发展观、秉承“依托资源优势，立足多元发展”的战略发展要求，对墨西哥sam-moly公司拥有的la fe 钼矿矿权进行联合风险勘察探矿投资项目完全符合湖南黄金集团公司的发展战略。实行联合风险勘察探矿，做到了双方风险共存，利益共享，实现双赢，且集团公司占有60%的股权，有了话语权。针对la fe 钼矿矿区大范围出露的花岗闪长斑岩体的特点，结合有关资料，初步确认矿床工业类型为斑岩型钼矿，依据成矿因素分析，矿区资源远景储量规模可能达到中大型矿床。未来探矿一旦达到了资源开采条件，集团公司将占有大量的钼矿资源。项目前期投资120万美元，资金量不大，对集团公司整体运作不会受到影响，况且根据地质资源探矿效果再决定后续的投资方向，尊循了矿产勘查应本着由粗到细、由表及里、由浅入深、由已知到未知的这一循序渐进原则。、湖南黄金集团有限责任公司依托于在香港设立的湘金国际贸易公司还可以与墨西哥sam-moly矿业公司进行矿产资源的贸易活动，达到更多的双盈目的。综合上述，湘金国际先采取贸易投资的前提下，再对墨西哥sam-moly公司拥有的la fe 钼矿矿权进行联合风险勘察探矿项目，具有可以性，建议实施。1.9.2项目投资存在的问题及建议1.9.2.1贸易方面的问题与建议中国贸易企业在墨西哥从事进口的同时应尽量考虑兼营出口，更容易与当地企业和谐相处；2 企业应配备西班牙语人员；3 重视在墨西哥寻找合适的代理商，以扩大中国产品对墨西哥的出口；4 遵守当地法律，依法纳税；1.9.2.2矿业项目投资方面的问题与建议(1)未进行详细地质勘查工作，没有系统的地质资料；需要进行现场调查，进行整结。(2)没有相关的规范而系统的地面文字地质资料；(3)矿区无电力供应，需另铺设供电线路；(4)矿区资源探明程度低；(5)矿区的地质品位有待进步核实；(6)加强地质勘探工作，提高资源储量类别，扩大储量规模，延长矿山服务年限，减少矿山投资风险；(7)社会治安差；2项目提出背景、必要性、可行性2.1境外投资矿产资源提出的背景1 境外投资矿产资源所属行业整体发展良好 境外矿业投资概况据资料反映，我国企业境外矿产资源投资项目933例，投资方式主要是合资、合作、独资及购买股权等，涉及主体(企事业单位)300多个，项目地点分布在70多个国家，涉及金额831.3亿美元(有实际投资额的以实际投资额计，无法取得实际投资额的投资案例则以协议投资金额计,意向投资未计入)。 境外投资矿产资源的热门矿种在933例项目中，从项目数量上来看，可分为四个等级。第一等级是企业境外投资项目，数量位列前三位的铜、铁和黄金（其中勘查、开采项目以项目的主矿种统计，伴生矿种未列入；并购案以目标公司的主营矿种统计），项目数量分别都有上百例，远远高出其它矿种。其次是铅锌矿、镍矿、铝土矿、铬铁矿以及石油、天然气和煤炭等能源矿产，投资项目数量分别在50例左右。第三等级是锰、铀、钾盐、锡、钨、锑、钽、钼、锆矿，项目数量分别在十几例左右。其它矿种为铂、钯、钴、钛、宝石、萤石、大理石、石英、水晶、石膏、石墨等，项目数量都不多。 我国海外矿业投资呈现的特点第一 从项目数量及企业接洽的活跃程度上来看，我国矿业国际化步伐明显加快。虽然勘查项目的目标矿种较分散，并购目标矿种相对集中，但总体看，不论勘查还是股权收购，对铜矿和铁矿的投资都占据了我国境外矿产资源开发投资的半壁江山。第二 矿业公司并购主要是购买澳大利亚及加拿大等成熟矿业公司的股权，由于股权并购需要的资金量巨大，因此我国境外矿业投资的大量资金流向澳大利亚及加拿大的矿业公司，对这两个国家的投资均超过百亿美元，位列各投资对象国之首。第三 矿业公司勘查、开采、加工等境外矿业投资对象国主要是亚、非、拉等经济欠发达地区，其中境外投资项目最多的国家是老挝为首的东南亚各国，其次是非洲和拉美各国；而对于矿产资源储量丰富并且矿业开发法律较为完善的欧洲地区几乎很少涉足。第四 投资主体呈现多元化趋势，中小企业、矿业行业外的投资集团、私营企业均参与其中。第五 投资方式更加成熟多样，有中国独资，也有中外合作，在项目的上下流均有参与。第六，勘查投资与矿业并购投资呈现两极分化。在项目所处阶段上，勘查项目大多为草根阶段的风险勘查项目，开发并购的对象则主要是拥有采矿项目的采矿公司，缺乏中间阶段的项目。2 矿产资源行业政策背景利好国土资源部官员日前表示，矿产资源具有全球性，中国要参与全球配置利用国际资源，中国政府将为矿业企业境外投资提供政策支持和鼓励。国内企业境外勘探开发是商业行为，要按市场规律办事。中国政府不会直接干预，只会在政策上提供支持和鼓励，这也是各国政府都在做的事情。 自去年开始，中国企业进军海外收购当地矿业企业的步伐有所加快，如中国铝业入股全球铁矿石巨头力拓、中钢收购澳大利亚中西部矿业公司等。但在出手时机，以及资产估值问题等方面，外界也一直有所争论。不过，由于对矿产品的需求长期内还将呈现上升趋势，加大对国际资源的利用无法避免。 在未来的矿产资源战略对策上，对铁、铜、铝等国内仍有较大潜力的大宗急缺矿产，除立足国内勘察，也将加快“走出去”勘察开发步伐。而对于金、铬、钼、锑、稀土、银等25种急缺矿产，国土资源部则要求，在加强国内资源潜力评价和找矿攻关的同时，增加境外份额，鼓励国内企业加大参股境外矿业公司的力度，寻求稳定的国际市场配置环境，力争对外依存度控制在60%95%以内。近年来，经济全球化的深入发展和我国国民经经济综合实力的不断加强，为国内企业走出国门进行投资的战略发展创造了良好的外部环境和强劲的内生动力，对外投资合作己成为企业迅速发展的一种趋势，党的十八大报告把实施“走出去”战略作为全面提高开放型经济水平的重要内容，报告明确指出：“加快走出去步伐，增强企业国际化经营能力，培养一批世界水平的跨国公司”，为在更广领域里、更高水平上“走出去”指明了方向。湘金国际投对墨西哥sam-moly公司拥有的la fe 钼矿矿权进行联合风险勘察探矿投资，为湖南黄金集团“走出去”带来了契机。2.2 境外投资矿权项目必要性1、2007年7月，中国国际贸易促进委员会经济信息部转达了墨西哥吸引外资和对投资政策。墨西哥吸引外资的一个最显著的特点就是将贸易和投资结合在一起，通过对外贸易管理部门的政策，在贸易中带动企业自主投资。经过多年的对外贸易开放，特别是加入世界贸易组织和北美自由贸易区后，墨西哥加强对外贸易促进体系建设，基本形成了一套有效的对外贸易管理机构。2、2012年11月27日，中国商务部部长陈德铭签发了由商务部国际贸易经济合作研院、商务部投资促进事务局、中国驻墨西哥大使馆经济商务参赞处联合出版的对外投资合作国别（墨西哥地区）指南。3、2013年3月，受某中介机构邀请，湖南黄金集团对外投资国际部经理梅现彬组织地质专业技术人员周雄、杜鹏、谭旭一行四人前往墨西哥sam-moly矿业公司对la fe 钼矿进行资源考查，考查结束后提交有la fe 钼矿矿权投资可行性研究报告，报告结论认为：“la fe 钼矿可作为湖南黄金集团公司进入墨西哥矿产大国首选目标，在合适的价格和灵活的合作方式上，可以有 效降低投资风险，通过开展矿产勘探和开发，将会产生较大的经 济效益和社会效益。”4、2013年11月，由湖南黄金集团有限责任公司在香港成立湘金国际贸易公司，公司主要从事黄金和其他有色金属矿产资源的投资、开发利用及有色金属及贵重金属的贸易。2.3境外投资矿权项目的可行性境外投资矿权项目发起主体湖南黄金集团有限责任公司发展至今，积累了多项显著优势，可以保障和支撑本项目顺利实施。湖南黄金集团有限责任公司于2006年1月经湖南省人民政府批准，由湖南省国资委和中国黄金集团共同出资组建，2006年4月18日正式挂牌成立，2012年8月经湖南省人民政府批准，更名为湖南黄金集团有限责任公司。集团公司注册资本6亿元,其中省国资委出资46,044万元,占76.74%;中国黄金集团公司出资13,956万元,占23.26%。湖南黄金集团有限责任公司主要从事黄金和其他有色金属矿产资源的投资、开发利用及相关产品的生产和销售、资本运营、资产管理、矿山采选冶等工艺、工程的设计、咨询及技术服务。是国内第七大产金公司、第二大产锑公司、重要产钨公司，是中国黄金协会常务理事单位、中国钨业协会常务理事单位。湖南黄金集团有限责任公司成立以来，公司的收入、资产、利润每年都保持着较快的增长，其中在十一五期间集团公司资产平均增长为38.8%、收入平均增长为27.7%，利润为45.8%，截止2011年底，集团公司资产总额达62亿元，比年初增长38.7%，在2011年实现收入45亿元，同比增长50.5%，利润6.85亿元，同比增长338%。湘金国际贸易公司，为湖南黄金集团有限责任公司全资二级子公司，主要从事黄金和其他有色金属矿产资源的投资、开发利用及有色金属及贵重金属的贸易，企业建立的第一年，处于打基础和磨合阶段，因此各项指标就低不就高。计划占用资金36万美金左右，资金的周转周期为120天左右，全年的毛利率应不低于20%。企业建立的第二年，资金的周转周期为7080天左右，全年的毛利率应不低于30%。企业建立的第三年，资金的周转周期为3040天左右，全年的毛利率应不低于40%。计划用三年左右的时间，将公司建设成以钼矿为主，其它有色金属为辅，年销售额超过千万元的矿产品贸易公司。公司应建立了超过5条以上的，长年稳定的供销渠道。在主要对外贸易口岸，都建立有比较完善的信息渠道。基于雄厚的经济与技术实力，湖南黄金集团有限责任公司己成为黄金行业的标杆。公司将进一步扩大对外投资，加快国家和地方矿业节约、环境友好、集约化可持续发展方式的转变，坚持科学发展观、秉承“依托资源优势，立足多元发展”的战略发展要求，科学决策、认真筹谋、立足本土，加强周边资源整合，延伸到国外资源开发、贸易，实现科学多元可持续发展。3 钼金属产品市场分析3.1 钼金属特性及用途钼是一种珍贵的稀有高熔点金属，是重要的战略性物资，是生产合金钢、不锈钢、耐热钢和合金铸铁等的重要合金化元素，广泛应用于冶金、机械、化工、军工、宇航等领域。其中钼在钢铁工业中的用量约占83%左右。在国民经济发展中，钼的作用举足轻重。在冶金工业中，钼作为生产各种合金钢的添加剂，或与钨、镍 、钴，锆、钛、钒、铼等组成高级合金，以提高其高温强度、耐磨性和抗腐性。含钼合金钢用来制造运输装置、机车、工业机械，以及各种仪器。某些含钼 4%5%的不锈钢用于生产精密化工仪 表和在海水环境中使用的设备。含 4%9.5%的高速钢可制造高速切削工具。钼和镍、铬的合金用于制造飞机的金属构件、机车 和汽车上的耐蚀零件。钼和钨、铬、钒的合金用于制造军舰、坦克、枪炮、火箭、卫星的合金构件和零部件。 金属钼大量用作高温电炉的发热材料和结构材料、真空管的大型电极和栅极、半导体及电光原材料。因钼金属的热中子俘获截面小和具高持久强度，还可用作核反应堆的结构材料。 在化学工业中，钼主要用于润滑剂、催化剂和颜料。二硫化钼由于其纹层状晶体结构及其表面化学性质，在高温高压下具良好的润滑性能，广泛用作油及油脂的添加剂。钼是氢制法脱硫作 用及其他石油精炼过程中的催化剂组分，用于制造乙醇、甲醛及油基化学品的氧化还原反应中。3.2 钼金属资源储量状况世界上静态的钼储量估计约5500万吨。估计其中有65%的钼，即3600万吨钼是可用现代技术的。钼储量的地区分布为：北美、南美的钼储量占钼的静态总储量的80%以上，占西方国家总储量的98%以上。美国、加拿大和智利的总储量430吨，占静态总储量78%以上。 中国的钼精矿产量居世界第三位。我国已探明钼资源储量占世界的35.4%，居世界第一，而目前在我国唯一称得上世界级的大型钼矿就是栾川钼矿。世界经济一体化正在促使国际国内钼业重新“洗牌”。钼业大国美国、智利的钼资源储量有限，产量逐年减少。国内河南、陕西、东北三大钼资源基地中，陕西、东北两大基地都不同程度在存在资源衰减，产量减少。3.3 钼金属地质资源储量地域分布格局 世界分布钼资源集中在北美和南美，但是对可以预见的未来来说，最重要的斑岩矿化带地区的钼足以满足钼的提供。世界钼资源集中太平洋盆地东侧的边缘，即从阿拉斯加和不列颠哥伦比亚经过美国和墨西哥到智利的安地斯。 中国分布我国钼矿分布就大区来看，中南占全国钼储量的35.7%，居首位。其次是东北19.5%、西北13.9%、华北12%，而西南仅占4%。就各省（区）来看，河南储量最多，占全国钼矿总储量的29.9%,其次陕西占13.6%,吉林占13%。另外储量较多的省（区）还有：山东占6.7%、河北占4%、辽宁占3.7%、内蒙古占3.6%。以上8个省（区）合计储量占全国钼矿总保有储量的81.1%，其中前三位的河南、陕西、吉林三省就占56.5%，详见图2-1。3.4 钼消费市场分析中国是世界钼生产大国，是全球四大钼消费市场之一，增长速度远远超过西欧、美国和日本。中国目前拥有全套生产体系，有足够的能力生产各类钼产品，尤以工业氧化铝、钼铁、钼化工的产量居多。根据钼工业的生产状况，钼产品按产品性质分为四种类型产品线：钼炉料、钼化工、钼金属制品和伴生副产品线。 国际钼协会（imoa）表示，2011年全球钼产量及消费量创历史新高。据 imoa 数据显示(见下图2-2、2-3)，2011年全球钼消费量达5.371亿磅（243624吨），产量达5.346亿磅（242491吨）。图 2-2 2011 年全球钼消费量（吨）图2-3 2011 年全球钼产量（吨）图2-4 1991-2010 年全球钼价格走势图图2-5 2006 年以来国内钼精矿和钼铁价格走势图3.5 钼价格走势分析从上图2-4、2-5 可以看出，上世纪90年代钼价格一直走势平缓，维持在较低价格。进入21世纪后，随着中国经济建设的迅猛发展，带动了钢铁需求的增长，全球钼价逐渐走出低位徘徊区，逐年上涨，2007年达到历史最高点30.89美元/磅，2008年由于全球金融危机的影响，钼价回落。从图上价格曲线发展规律来看，前10年钼价整体保持在34美元/磅，进入2000年后，随着全球发展中国家经济的发展，对钢材需求的增长促进了对钼的消费需求，使得钼价一路飚升，但最终以美国次贷危机为导火线引发了全球金融危机，从而使得钼价跌至2009年的12美元/磅。 根据伦敦金属交易所的数据，2011年四季度钼金属的平均售价为13.4 美元/磅（人民币约为19万元/吨）。对比2010年的价格，2011年的钼价只有微小的升幅，从平均售价15.5 美元/ 磅上升到 15.7 美元/磅。目前的钼价较为接近行业平均成本 12 美元/磅，具备一定的安全边际，钼价再次下行的空间有限，当前供需关系宽松是钼价难以快速上行的主因。然而，钼消费领域 不断扩展将对钼价形成支撑，当前应用领域除了钢铁行业之外，钼在超导材料、微电子领域以及汽车工业领域（含钼新材料管材）等均有一定程度的拓展。市场预期20122014 年的钼价将维持 在1318美元/磅的区间，假设人民币兑美元不出现大幅度增值，钼价将维持在人民币1825万元/吨。4境外投资项目矿区地质及资源概况4.1 境外投资贸易情况4.1.1 墨西哥政府规划及交通 现状水运:发展现状墨西哥全国共有港口198个，其中海运港口140个，港口仓储面积564.3万平方米，同欧美、中南美、加勒比地区、亚洲许多国家设有客货运班轮。2006年有各种商船2606艘，年货运量2.87亿吨。墨西哥较大的港口主要分布在太平洋海岸，主要港口有墨西哥湾的阿尔塔米拉、韦拉克鲁斯和太平洋沿岸的曼萨尼略和拉萨罗卡德纳斯。这四个港的吞吐量占全国港口吞吐量60以上。经过20世纪90年代的私有化改革后，墨西哥港口完成了现代化改造，国内石油码头设施较为先进。航空：发展现状 墨西哥航空运输较为发达。民航飞机7572架，2007年客运量5536.2万人次，同比增长6.3%。其中运送国内旅客3527.2万人次，国际旅客2009万人次。货运35.2万吨。国内外航线四通八达，国内以首都墨西哥城为中心，航线通往全国各地;国际上同欧美、日本及中南美洲许多国家通航。依据墨西哥进出口银行2006年的统计数据，墨西哥共有各类机场1839个，其中己经铺设跑道的机场(airports with paved runways)228座，各类机场中，国际机场57个，主要分布于墨西哥城、阿卡普尔科、坎昆、瓜达拉哈拉、梅里达、蒙特雷和利昂7城市，其航空服务占全国70以上。公路：发展现状墨西哥拥有拉美地区涵盖最广的公路网络。境内主要公路干线包括14条线路(大多数都是收费公路)，可以连接各州的首府、边境城市以及各个海港。墨境内公路分为泛美公路系统和国内公路系统，根据墨国家统计局公布的数据，2006年墨公路网总里程为34.9万公里，柏油或水泥路面的等级公里公路为11.7万公里(包括6979公里的高速公路)，主要路网总长度1.2万公里(其中，四车道以上公路15万公里)，收费公路里程数7575公里。铁路：发展现状墨西哥的铁路网以墨西哥城为中心，向北3条南北向的干线集中于中央高原，向南有1条西北东南向的干线，通往中南美洲。2005年墨西哥铁路总长度2.4万公里，基本上都采用了1.435米的国际标准轨距。年客运量25.3万人次，货运量8981万吨。墨西哥城地铁总长200公里（2007年），有11条线路，175个车站，年客运量14.34亿人次。 政府规划政府在水运方面的发展目标是：提升客运和货运水平，减少公路部门的运输压力，发展跨国界运输网络。2008年到2012年间，墨西哥用于新建和更新升级新港口的投资将达到19.6亿美元。另外空运业硬件和软件条件，逐步提升其整体空运能力和水平，使其与高速增长的需求相匹配，从而推动航空业长期的发展。nip计划中，政府将新建3个机场并扩建已有的机场。同时nip公路的主要发展目标是建立一个良好的公路网络，同时完善目前的公路体系，以加强国内各地区的联系和支撑墨经济的发展。 nip 384.4亿美元预算的大部分将用于公路网建设。政府计划修建20，000公里高速公路和普通公路，维护已有高速公路，并将其中的72%-90%达到国际标准。铁路：nip项目中，墨西哥政府将致力于完善铁路运输体系，建设新的铁路干线，政府扩建铁路总长将达到1500公里，重点发展墨西哥城，太平洋墨西哥湾如manzanillo，lzaro crdenas, punta colonet, veracruz and tuxpan郊区的铁路。郊区铁路项目政府预计投资额为50亿美元，墨西哥城地铁项目预计政府投资额为10.1亿美元。能源电力：墨西哥是世界第六大石油生产国，石油在墨西哥国民生产总值和经济发展中占着举足轻重的地位，是墨西哥财政的主要来源。墨西哥最大的石油公司pemex是世界上第九大石油企业和拉丁美洲最大的石油企业，负责墨西哥石油天然气的开采、提炼、运输和销售。2007年，pemex的产量居世界第六位。 电力方面，2008年墨西哥生产电力约2700亿度，消耗电力2510亿度。墨电力领域主要由国家电力公司（cfe）和中央照明电力公司（lfc）两家经营。其中，中央照明电力公司公司提供墨西哥城，morelos, mxico, hidalgo四个州的电力消耗。墨西哥其他州的电力则由国家电力公司（cfe）提供。 水利供应：墨西哥濒临墨西哥湾，是世界上飓风较多的地区之一，墨西哥湾已有水利设施，旨在控制墨西哥湾暴风雨带来的危险。但调节效果差强人意。 在水处理方面，尽管墨西哥的城市供水和污水处理能力在拉丁美洲地区名列前茅，但是总体上，墨西哥还存在着公共纯净水供给覆盖面积有限，供水服务技术和服务效率不高，污水处理能力不足等诸多问题。 4.1.2 墨西哥投资环境及相关政策2006 年外国在墨直接投资继续从四年前的下滑状态中复苏。但是这种复苏程度并没有使墨西哥回到1989 年时的高峰期。从2005 年起，外国对墨直接投资增长率为5%，而在2003 年和2004年却是负增长20%。墨西哥经贸部门估算在2006 年底，外国直接投资额将达到180 亿到200 亿美元之间。根据t. kearney 公司（一家全球性的管理咨询公司）公布的外国直接投资信心指数，墨西哥继续是世界上最佳的投资地之一。2006 年9 月，该公司公布的国别投资报告显示，墨西哥是世界上投资者的重要选择地之一。截至2005 年底，墨西哥是全世界吸引外资前十五个国家之一。墨西哥全年累计吸引外资额达到178 亿美元，超过了去十年的平均值1。这使其跻身于吸引外资最多的发展中国家的前五位。在整个国际投资大环境中，墨西哥2007 年吸引的外资将会继续增加，当然速度可能会低于2006 年。鉴此，墨西哥将会继续实行其在能源、财政、法律、劳工和工作透明度方面的政策，以提供给外国投资者更多的鼓励性政策和服务。4.1.3 投资环境方面关于吸引外资方面，墨西哥出具了专针对外商投资的墨西哥联邦政府州府联盟工作报告，基础设施方面，墨西哥国家在过去的30 年中，墨西哥对高速公路、通讯、石油、电力和水利基础建设的投资在2000 年到2006 年间达到了一个历史的高潮。2005 年为促进经济发展，政府和私人投资达到了3190 亿比索。2006 年投资额达到了3550 亿比索，比2005 年和2000 年分别增长7.5%和40.2%。在所有投资中，2460 亿比索（69.3%）是来自于私人投资的；1010 亿比索（28.7%）来自于公共投资；70 亿比索（2%）来自于州政府和市政府。高速公路系统在墨西哥，高速公路是人员和货物运输的最主要途径之一，目前，其高速公路总里程为352000 公里。墨高速公路包括了14条主线，连接着各个州府和其他重要城市及边境口岸和港口。其中大部分为收费公路，少数为免费公路。从2001 年到2005 年，每年平均有55 亿比索用于保养墨高速公路系统。2006 年9 月墨西哥总统办公室第6 号政府报告。铁路设施墨私人企业和政府在铁路设施的扩展和现代化方面分步骤进行投资，努力使用新科技，将铁路同其他交通设施连接一体。2006 年，在铁路方面的投资达到了20 亿比索。已注册的铁路公司投资额为9.25 亿比索，联邦政府投资额为1.01 亿比索。2005年8980 万吨的货物是通过铁路系统来进行运输的，比04 年增长了1.9%。2006 年铁路运输量较05 年增长了2.4%港口设施，墨联邦政府十分重视港口的建设，给对外贸易提供各项有利的条件，为港口使用者提供有效的服务，使之能促进国民经济的发展。2006 年，墨对港口投资额为58.6 亿比索，比05 年下降了25.9%，其中墨政府投资较05 年上升了52.4%，而私人行业投资则下降了55.8%。2006 年港口共运输2 亿9350 万吨货物和1200万乘客，分别比05 年增长了5.5%和下降了14.8%4。机场设施2006 年，墨对机场设施的投资额为25 亿比索，主要用于机场建设、扩建和现有设施的现代化更新。其中56.6%来自于私人企业，43.4%来自于政府投资，总体较05 年上升了65.7%。2006年全年，共运输5280 万乘客和61 万吨货物，较05 年上升了3.1%和4%。4.1.4人力资源方面最低工资标准（自 2004 年1 月1 日起实行）全国平均标准：43.30 比索/天a 类地区：45.24 比索/天（a 类地区包括下加州、南下加州、奇瓦瓦州部分地区、联邦区、格雷罗州部分地区、墨西哥州部分地区、索诺拉州部分地区、塔马乌利帕斯州部分地区、韦腊克鲁斯州部分地区）b 类地区：43.73 比索/天（b 类地区包括哈利斯科州部分地区、新莱昂州部分地区、索诺拉州部分地区、塔马乌利帕斯州部分地区、韦腊克鲁斯州部分地区）c 类地区：42.11 比索/天（c 类地区为a 类、b 类地区未包括的其他州、市）工资标准加班费每小时加班费视加班时间长短而定，一般为正常工资的两至三倍。每星期加班在9 小时内双倍工资(每天3 小时、每星期3次)，若加班时数超过上述规定或于国定假日加班，则要支付正常工资的3 倍。最高工时墨西哥规定员工每星期最高工作时数为48 小时，日班为8小时，夜班为7 小时，每星期工作6 天。福利及劳保待遇员工连续工作满一年可享受6 个工作天的带薪休假，此后每年增加2 天，最高以12 天为限。第四年以后，每满5 年增加2天休假。另外，员工可获得正常工资的25为休假奖金。当公司解雇员工时，需付3 个月最近工资作为遣散费。服务每满一年则多付20 天的工资。若员工自动辞职，公司只须依此比例支付休假奖金与年终奖金。但员工若已连续服务满15 年，每增加一年需多付12 天最近工资作为遣散费。依据联邦劳工法规定，工资及福利由劳资双方协商制定，合同可分为两种形式：a集体合同：由工会与雇主之间达成协议。b 个人合同：由员工与雇主之间达成协议。依法每年进行工资审查及调整，不得低于法律规定的最低工资保障。劳工法强制雇主负担员工的社会保险、住宅基金和退休基金，以及员工休假奖金、年假和年终奖金所需的费用。这些福利金额平均约占员工工资的29。外籍员工比例墨西哥劳工法规定，在外资企业中，外籍人员与墨籍人员比例不得低于1:8，目的在于创造更多的就业机会。劳动力现状墨西哥劳动力市场的特点为年轻化、劳动力充足、技能熟练，并能随时接受新的技能训练。墨西哥人口为1.05 亿（2007 年1月数据），其中52%为女性，48%为男性。全部人口90.5%为受教育人口，12 岁以上的87.7%的居民拥有高中以上文凭或受过相关工作技能培训。全墨西哥有大约59%的人口参与工作；38.9%为流动工作人口，31%为固定工作人口（27%在私企中工作，4.8%在公共工作。）墨西哥工作人口在各个领域的所占比例如下：农牧业2.61%；采掘业0.45%；加工业28.88%；建筑业5.94%；电力和供水行业0.94%；商贸服务15.2%；运输和通讯业4.3%；私人公司和家政服务15.87%；社会服务行业8.27%；其他16.54%；临时工1%5。墨西哥劳动人口在越来越多的外资企业中工作，外资设厂所在的当地政府和相关机构充分意识外商厂家的需要，根据各外资公司的要求制定人员培训项目，对人员进行培训，以达到所需要求。4.1.5经济开发方面墨西哥经济开发区主要指墨出口客户工业区。所谓客户工业，即免税临时进口设备、原材料、零配件、包装材料等生产资料，在墨西哥加工组装后用于再出口的工业。墨客户工业经过40 年的发展，为墨经济发展和促进对外贸易作出了很大的贡献。客户加工业的发展对墨西哥和美国均有利。首先，对墨西哥来说，通过客户加工业的发展，可以增加就业，获取外汇；改善边境地区人民的生活；可以引进先进的生产技术，培养和提高工人的技能；部分使用本国的零部件和原材料，减少贸易逆差等。4.1.6金融环境墨西哥采用浮动汇率，效果显著。在1996 年和1997 年间对十二个重要国家货币抽样调查结果显示，比索分别位居第二、第一，为浮动率最低的货币，这归功于当时经济制度健全，正确的财政政策，银行兑换程序简化