曝光、刻蚀显影设备项目立项说明及投资计划

泓域咨询MACRO/ 曝光、刻蚀显影设备项目立项说明及投资计划曝光、刻蚀显影设备项目立项说明及投资计划第一章 概述一、项目承办单位基本情况（一）公司名称xxx公司（二）公司简介本公司奉行“客户至上，质量保障”的服务宗旨，树立“一切为客户着想” 的经营理念，以高效、优质、优惠的专业精神服务于新老客户。 公司经过长时间的生产实践，培养和造就了一批管理水平高、综合素质优秀的职工队伍，操作技能经验丰富，积累了先进的生产项目产品的管理经验，并拥有一批过硬的产品研制开发和经营人员，因此，项目承办单位具备较强的新产品开发能力和新技术应用能力，为实施项目提供了有力的技术支撑和技术人才资源保障。上一年度，xxx实业发展公司实现营业收入16158.74万元，同比增长21.85%（2897.24万元）。其中，主营业业务曝光、刻蚀显影设备生产及销售收入为13724.55万元，占营业总收入的84.94%。根据初步统计测算，公司实现利润总额3806.61万元，较去年同期相比增长750.29万元，增长率24.55%；实现净利润2854.96万元，较去年同期相比增长482.37万元，增长率20.33%。二、项目概况（一）项目名称曝光、刻蚀显影设备项目（二）项目选址xxx经济技术开发区（三）项目用地规模项目总用地面积32756.37平方米（折合约49.11亩）。（四）项目用地控制指标该工程规划建筑系数52.64%，建筑容积率1.68，建设区域绿化覆盖率5.79%，固定资产投资强度170.66万元/亩。（五）土建工程指标项目净用地面积32756.37平方米，建筑物基底占地面积17242.95平方米，总建筑面积55030.70平方米，其中：规划建设主体工程40309.15平方米，项目规划绿化面积3186.31平方米。（六）设备选型方案项目计划购置设备共计82台（套），设备购置费3439.04万元。（七）节能分析“曝光、刻蚀显影设备项目建设项目”，年用电量1109344.04千瓦时，年总用水量12638.32立方米，项目年综合总耗能量（当量值）137.42吨标准煤/年。达产年综合节能量45.81吨标准煤/年，项目总节能率22.31%，能源利用效果良好。（八）环境保护项目符合xxx经济技术开发区发展规划，符合xxx经济技术开发区产业结构调整规划和国家的产业发展政策；对产生的各类污染物都采取了切实可行的治理措施，严格控制在国家规定的排放标准内。（九）项目总投资及资金构成项目预计总投资11111.51万元，其中：固定资产投资8381.11万元，占项目总投资的75.43%；流动资金2730.40万元，占项目总投资的24.57%。（十）资金筹措自筹。（十一）项目预期经济效益规划目标预期达产年营业收入25815.00万元，总成本费用19712.85万元，税金及附加232.03万元，利润总额6102.15万元，利税总额7175.86万元，税后净利润4576.61万元，达产年纳税总额2599.25万元；达产年投资利润率54.92%，投资利税率64.58%，投资回报率41.19%，全部投资回收期3.93年，提供就业职位411个。（十二）进度规划本期工程项目建设期限规划12个月。对于难以预见的因素导致施工进度赶不上计划要求时及时研究，项目建设单位要认真制定和安排赶工计划并及时付诸实施。三、报告说明项目可行性研究报告核心提示：项目投资环境分析，项目背景和发展概况，项目建设的必要性，行业竞争格局分析，行业财务指标分析参考，行业市场分析与建设规模，项目建设条件与选址方案，项目不确定性及风险分析，行业发展趋势分析四、项目评价1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合xxx经济技术开发区及xxx经济技术开发区曝光、刻蚀显影设备行业布局和结构调整政策；项目的建设对促进xxx经济技术开发区曝光、刻蚀显影设备产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。2、xxx实业发展公司为适应国内外市场需求，拟建“曝光、刻蚀显影设备项目”，本期工程项目的建设能够有力促进xxx经济技术开发区经济发展，为社会提供就业职位411个，达产年纳税总额2599.25万元，可以促进xxx经济技术开发区区域经济的繁荣发展和社会稳定，为地方财政收入做出积极的贡献。3、项目达产年投资利润率54.92%，投资利税率64.58%，全部投资回报率41.19%，全部投资回收期3.93年，固定资产投资回收期3.93年（含建设期），项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。4、在创新驱动战略引领下，我国工业企业研发投入快速增长，社会创新要素不断向企业集聚，自主创新能力明显提升。据国民经济和社会发展统计公报数据，2016年全国R&D经费支出15500亿元，是2011年的1.8倍，占国内生产总值比重的2.08%，比2011年增加0.25个百分点；累计建设国家工程研究中心131个，国家工程实验室194个，国家企业技术中心1276家；有效专利628.5万件，是2011年的2.3倍。但同时，我国创新发展能力与发达国家相比依然存在较大差距，部分关键核心技术及装备主要依赖进口；成果转化机制不灵活，科技对产业的贡献率较低，许多研发成果停留在实验室阶段或中试阶段；企业技术创新投入较低，组织机制尚不完善；协同创新模式较为单一，缺乏能够长久合作的机制；国家层面的创新支撑服务体系尚不完善，产业各方对于产业共性关键技术的研发积极性不足，各类创新平台对于技术创新的支撑服务作用尚不明显。五、主要经济指标主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米32756.3749.11亩1.1容积率1.681.2建筑系数52.64%1.3投资强度万元/亩170.661.4基底面积平方米17242.951.5总建筑面积平方米55030.701.6绿化面积平方米3186.31绿化率5.79%2总投资万元11111.512.1固定资产投资万元8381.112.1.1土建工程投资万元4832.592.1.1.1土建工程投资占比万元43.49%2.1.2设备投资万元3439.042.1.2.1设备投资占比30.95%2.1.3其它投资万元109.482.1.3.1其它投资占比0.99%2.1.4固定资产投资占比75.43%2.2流动资金万元2730.402.2.1流动资金占比24.57%3收入万元25815.004总成本万元19712.855利润总额万元6102.156净利润万元4576.617所得税万元1.688增值税万元841.689税金及附加万元232.0310纳税总额万元2599.2511利税总额万元7175.8612投资利润率54.92%13投资利税率64.58%14投资回报率41.19%15回收期年3.9316设备数量台（套）8217年用电量千瓦时1109344.0418年用水量立方米12638.3219总能耗吨标准煤137.4220节能率22.31%21节能量吨标准煤45.8122员工数量人411第二章 项目建设背景及必要性分析一、项目建设背景1、战略性新兴产业代表新一轮科技革命和产业变革的方向，是培育发展新动能、获取未来竞争新优势的关键领域。“十三五”时期，要把战略性新兴产业摆在经济社会发展更加突出的位置，大力构建现代产业新体系，推动经济社会持续健康发展。2、 “十三五”时期，要以转变经济发展方式为目标，以科学发展、跨越发展为主线，顺应世界科技飞速发展带来的新机遇和新挑战，加快产业升级换代，积极谋划战略性新兴产业、高技术发展重点，培育壮大具有当地特色的产业集群；紧紧抓住加快培育发展战略性新兴产业的新机遇，跟踪世界高技术产业发展动态，立足现有产业基础，充分利用国际和国内资源，加强创新引领，不断改造提升传统优势产业，大力培育壮大区域特色和比较优势的战略性新兴产业，力争建成一批有自主核心技术、有一定市场规模和良好经济社会效益的产业集群，推动产业结构转型升级，为建设创新型先进制造业基地提供有力支撑。2018年前11个月中国工业经济运行总体平稳、稳中向好，同时稳中趋缓、稳中有变、稳中有忧。2018年111月，全国规模以上工业增加值增幅6.3%，611月工业增幅呈下滑趋势，分别为6%、6.1%、5.8%、5.9%和5.4%；2018年11月PMI指数50.0%，跌至荣枯线；利润增长主要集中在采掘业、原材料工业等上游产业，占总增长的八成；价格走势趋于平和，将对上下游行业利润增幅起到均衡作用；固定资产投资增幅持续走低，结构有新变化，民间投资、工业投资均有所回暖；国内消费增势回落，缺乏消费热点带动，消费结构有改善，服务型消费增长较快；进出口平稳增长，利用外资保持增长，对外投资回暖，不确定不稳定因素加大；产业转型升级成效明显，仍需努力；东部工业增加值增幅下降明显应引起警觉。预测2018全年的工业增速在合理区间，但会影响2019年走势。二、必要性分析1、引领新常态，就要加快培育经济增长新动力。进入经济发展新常态的中国，经济韧性更好、潜力更足、回旋空间更大，在产业转型升级、新型城镇化、创新创业、对外开放等诸多方面都孕育着重大机遇。我们要积极顺应世界科技革命和产业革命的大势，在稳住经济运行的同时，积极谋“进”，以更有力的改革举措、更“活”的市场、更“实”的创新、更“宽”的政策，激励更多人去创业创造，培育新的经济增长点，让新的增长“发动机”动力更充沛，让中国经济在新常态中迈上新台阶、实现新跨越。2、推进新型工业化必须践行新发展理念，积极对接中国制造2025，深入实施工业供给侧结构性改革，突出绿色发展、两型引领，坚持“一强化”“两转变”“四结合”，大力实施“151”计划，解决好量质同步提升、新旧动力转换、内外联动发力、扩大投资取向等四个方面的问题，把产业的长板做优、短板补齐，在更高层次调整优化三次产业结构。要突出结构调整，推动工业发展供给大优化。要突出创新驱动，推动工业发展活力大释放。要突出服务保障，推动工业发展环境大改善。3、目前，项目承办单位建立了企业内部研发中心，可以根据客户的需求，研制、开发适应市场需求的产品，并已在材料和设备及制造工艺上取得新的突破，项目承办单位已取得了丰硕的成果，公司所生产的产品质量指标均已达到国内领先水平，同国际技术水平接轨；通过保持人才、技术、设备、研发能力、市场营销、生产材料供应等方面的优势，产、学、研相结合的经营模式，无论是对项目承办单位自身还是国内相关产业的发展都具有深远的影响。三、项目建设有利条件项目周边市场存在着巨大的项目产品需求空间，与此同时，项目建设地也成为资本市场追逐的热点，而且项目已经列入当地经济总体发展规划和项目建设地发展规划，符合地区规划要求。第三章 项目选址研究一、项目选址原则对周围环境不应产生污染或对周围环境污染不超过国家有关法律和现行标准的允许范围，不会引起当地居民的不满，不会造成不良的社会影响。二、项目选址该项目选址位于xxx经济技术开发区。园区全面落实中央创新驱动发展战略和全国科技创新大会精神，塑造依靠创新驱动的引领型发展。未来五年，经济发展进入新常态，以五大发展理念为引领，加大供给侧结构性改革成为经济社会主线。国家创新驱动发展战略纲要提出将创新驱动发展作为国家的优先战略，全国科技创新大会吹响建设世界科技强国的号角。“大众创业、万众创新”、“一带一路”、“京津冀协同发展”、“长江经济带”、“互联网+”、“中国制造2025”等一系列国家战略正在深入实施，需要区域性平台和核心载体的支撑，需要具备一定基础的园区和区域发挥示范引领作用。国家高新区、自创区要切实承担起创新示范和战略引领的使命，要准确把握未来发展的阶段性特征和新的任务要求，要塑造更多先发优势，真正成为创新驱动发展的核心载体，成为支撑和引领“十三五”时期转型发展的关键支点。三、建设条件分析项目周边市场存在着巨大的项目产品需求空间，与此同时，项目建设地也成为资本市场追逐的热点，而且项目已经列入当地经济总体发展规划和项目建设地发展规划，符合地区规划要求。四、用地控制指标投资项目占地税收产出率符合国土资源部发布的工业项目建设用地控制指标（国土资发【2008】24号）中规定的产品制造行业占地税收产出率150.00万元/公顷的规定；同时，满足项目建设地确定的“占地税收产出率150.00万元/公顷”的具体要求。五、地总体要求本期工程项目建设规划建筑系数52.64%，建筑容积率1.68，建设区域绿化覆盖率5.79%，固定资产投资强度170.66万元/亩。土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程12190.7712190.7740309.1540309.153893.781.1主要生产车间7314.467314.4624185.4924185.492414.141.2辅助生产车间3901.053901.0512898.9312898.931246.011.3其他生产车间975.26975.262337.932337.93233.632仓储工程2586.442586.449569.019569.01672.252.1成品贮存646.61646.612392.252392.25168.062.2原料仓储1344.951344.954975.894975.89349.572.3辅助材料仓库594.88594.882200.872200.87154.623供配电工程137.94137.94137.94137.9410.903.1供配电室137.94137.94137.94137.9410.904给排水工程158.64158.64158.64158.649.754.1给排水158.64158.64158.64158.649.755服务性工程1638.081638.081638.081638.08115.085.1办公用房687.52687.52687.52687.5256.535.2生活服务950.56950.56950.56950.5657.206消防及环保工程462.11462.11462.11462.1136.526.1消防环保工程462.11462.11462.11462.1136.527项目总图工程68.9768.9768.9768.9737.117.1场地及道路硬化4511.44963.17963.177.2场区围墙963.174511.444511.447.3安全保卫室68.9768.9768.9768.978绿化工程1634.3657.20合计17242.9555030.7055030.704832.59六、节约用地措施在项目建设过程中，项目承办单位根据项目建设地的总体规划以及项目建设地对投资项目地块的控制性指标，本着“经济适宜、综合利用”的原则进行科学规划、合理布局，最大限度地提高土地综合利用率。七、选址综合评价投资项目用地位于项目建设地，用地周边交通便利，由于规划科学合理，项目与相邻大型建筑物有一定安全距离，与周围建筑物群体及城市规划要求协调一致，项目施工过程中及建成运营后不会对附近居民的生活、工作和学习构成任何影响，是投资项目最为理想、最为合适的建设场所。第四章 项目风险应对说明一、政策风险分析1、项目承办单位应特别关注国家有关部门为避免相关产业过度竞争和实现节能减排，国家将对产能过剩的行业进行有效控制，可能会导致国民经济对整个相关行业的后续能否快速发展产生不合理的担忧；同时，随着我国相关行业投资企业的不断增加，将来国家政策支持和优惠的程度可能会有所减少。2、项目承办单位将努力关注和追踪宏观经济要素的动态，加强对宏观经济形势变化的预测，分析经济周期对相关行业及项目承办单位的影响，并针对经济周期的变化，相应调整经营策略。二、社会风险分析对人文环境影响的规避措施；城市作为人类文明的产物，本身就承载着一定的文化和历史，所以投资项目在实施过程时，必须充分考虑到这一点；目前，投资项目地面上没有发现军事设施、教堂、寺庙、文物古迹以及重要建筑设施。三、市场风险分析1、顾客理念分析：顾客对项目项目产品的保守心理是其潜在的风险，顾客对参与信息分享而可能带来的隐患担忧度决定消费保守度；同时，顾客的环境保护意识、效益意识、诚信意识等一定程度上影响着其应用项目产品的导向；由于顾客的理念不定性，所以，项目市场风险则随之不定。2、产品价格风险对策；投资项目在财务分析时，项目承办单位已经充分考虑到价格变动的可能，就价格因素可能造成的影响做了充分的准备；通过最新技术进行项目产品的生产，产品线配置以高品质、高性能项目产品占据高端市场，以市场差异化策略应对可能面临的价格下降风险。四、资金风险分析积极筹措资金，确保建设资金足额及时到位；确保资金筹措与项目的建设进度协调一致，进一步保障项目建设进度，如期发挥项目效益。五、技术风险分析技术创新风险分析：项目本身的维护需要资金的投入，项目的创新与再研发需要成本，其风险在于技术开发的迟缓或失败而带来的人力、财力损失以及由此带来的产品竞争力的下降，从而影响整个企业的发展；项目承办单位在技术研发中如何突破技术瓶颈，由瓶颈而带来的风险是应处于首要位置考虑。六、财务风险分析为避免企业在发生意外及其他各种不可抗拒因素给企业造成损失，将在财务预算中拨出专款，购买各种保险以规避可能遇到的财务风险。七、管理风险分析经营管理方面的风险主要是由于项目组织结构不当、管理机制不完善或者主要经营管理者能力不足，从而导致项目不能按计划建成投产，或者投资超出估算；项目建成投产后，未能制定有效的企业竞争策略，在市场竞争中失败。八、其它风险分析投资项目所在地地质状况良好，不存在滑坡、塌陷等自然灾害，项目承办单位将进行认真项目的设计、施工，对项目承办单位严格进行招标管理，因此，项目用地及工程风险很小。九、社会影响评估（一）社会影响分析1、根据项目建成后对各利益群体影响程度的不同，把影响区划分为直接影响区和间接影响区，其中：直接影响区为项目的上、下游企业、同行企业及附近居民；间接影响区为直接影响区域之外的居民、项目周围的商业门市、其他商业以及政府的形象等。2、项目建成后，根据交通量、人口分布等具体情况，在道路适当位置设置宣传栏和绿化带，除美化环境外，还可以减轻汽车噪音和尾气对公路两侧造成的环境污染，对当地卫生无不利影响，能够有效促进当地城市建设的发展。（二）社会影响效果项目运营达产后，可安排本地区剩余劳动力900人，确保了下岗职工、农村富余劳动力和大学毕业生的就业和增加收入，为本地区农村及城镇群众致富创造了有利条件。（三）项目适应性分析投资项目建设对生态环境环境影响较小，投资项目所在地和影响区内的基础设施、生态环境的承载力等方面能满足项目建设的要求；投资项目将严格遵守安全生产和环境保护的“三同时”原则，在生产项目实施过程中，安全环境保护工程做到“同时设计、同时施工、同时竣工投产”，确保在项目投产后不会对企业内部和周围环境产生新的污染。（四）社会风险对策分析1、夜间施工时保证作业场所和相关通道有足够的照明；施工现场相关部位的安全警示标志一定醒目，临边、孔洞、人员进出口等部位安全防护设施一定要完善；施工现场出入口处建立值班检查制度有专人负责；禁止闲杂人员进入施工现场。2、城市作为人类文明的产物，本身就承载着一定的文化和历史，所以投资项目在实施过程中，必须充分考虑到这一点；目前，项目建设区域地面上没有发现军事设施、教堂、寺庙、文物古迹以及重要建筑设施，在项目实施中如有文物保护问题，项目承办单位将依照有关法律、法规的规定进行办理和保护，确保将具有历史文化价值的东西保留下来，融入新时代的精神风貌，坚决杜绝摧毁城市珍贵历史文物、损害城市形象的事件发生。3、社会主义和谐社会是民主法制、公平正义、诚信友爱、充满活力、安定有序的社会，并且国家已经垄断社会一切武装资源，再加上国家公平合理的分配制度，恐怖主义意识形态失去形成的理由和必要条件，因此，恐怖暴力风险形成的可能性极小。（五）社会风险评价通过社会风险分析评价，投资项目不存在灾难性或严重风险，项目承办单位应提高风险防范意识，积极采取应对措施，通过风险控制和风险转移等策略，以尽可能低的风险成本来降低风险发生的可能性，并将风险损失控制在最小程度，确保项目最终目标的实现。第五章 项目实施安排方案一、建设周期项目建设周期12个月。二、建设进度该项目采取分期建设，目前项目实际完成投资6301.38万元，占计划投资的56.71%。其中：完成固定资产投资4351.78万元，占总投资的69.06%；完成流动资金投资1949.60，占总投资的30.94%。节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元6301.381.1完成比例56.71%2完成固定资产投资万元4351.782.1完成比例69.06%3完成流动资金投资万元1949.603.1完成比例30.94%三、进度安排注意事项项目基建部门将承担着项目承办单位的规划、报建、勘察设计、招标、监理、土建施工、工程施工管理、工程预决算、“投资、质量、进度”控制、合同管理和工程资料归档等重要任务。四、人力资源配置项目招聘人员实行全员聘任合同制，生产车间管理工作人员按一班制配置，操作人员按照“四班三运转”配置定员，每班八小时，达产年劳动定员411人。人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人2791.2人均年工资万元4.451.3年工资额万元1379.522工程技术人员工资2.1平均人数人622.2人均年工资万元6.712.3年工资额万元317.223企业管理人员工资3.1平均人数人163.2人均年工资万元6.083.3年工资额万元107.644品质管理人员工资4.1平均人数人334.2人均年工资万元5.414.3年工资额万元196.445其他人员工资5.1平均人数人215.2人均年工资万元5.215.3年工资额万元88.566职工工资总额万元16441.26五、员工培训项目承办单位将对新增各类人员必须进行岗前培训和岗位技能培训，上岗人员需经所应聘岗位和职责范围进行应知应会考试，合格后方可上岗。六、项目实施保障将整个项目分期、分段建设，进行项目分解、工期目标分解，按项目的适应性安排施工，各主体工程的施工期叉开实施。第六章 项目投资估算一、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资8381.11(万元）。固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元4832.593439.04170.668381.111.1工程费用万元4832.593439.0419171.661.1.1建筑工程费用万元4832.594832.5943.49%1.1.2设备购置及安装费万元3439.043439.0430.95%1.2工程建设其他费用万元109.48109.480.99%1.2.1无形资产万元44.2044.201.3预备费万元65.2865.281.3.1基本预备费万元32.1232.121.3.2涨价预备费万元33.1633.162建设期利息万元3固定资产投资现值万元8381.118381.11（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金2730.40万元。流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元19171.6610066.3614156.6519171.6619171.6619171.661.1应收账款万元5751.503163.324313.625751.505751.505751.501.2存货万元8627.254744.996470.448627.258627.258627.251.2.1原辅材料万元2588.171423.501941.132588.172588.172588.171.2.2燃料动力万元129.4171.1797.06129.41129.41129.411.2.3在产品万元3968.542182.692976.403968.543968.543968.541.2.4产成品万元1941.131067.621455.851941.131941.131941.131.3现金万元4792.912636.103594.694792.914792.914792.912流动负债万元16441.269042.6912330.9416441.2616441.2616441.262.1应付账款万元16441.269042.6912330.9416441.2616441.2616441.263流动资金万元2730.401501.722047.802730.402730.402730.404铺底流动资金万元910.12500.57682.60910.12910.12910.12（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资11111.51万元，其中：固定资产投资8381.11万元，占项目总投资的75.43%；流动资金2730.40万元，占项目总投资的24.57%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资4832.59万元，占项目总投资的43.49%；设备购置费3439.04万元，占项目总投资的30.95%；其它投资109.48万元，占项目总投资的0.99%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=8381.11+2730.40=11111.51（万元）。总投资构成估算表序号项目单位指标占总投资比例1固定资产投资万元8381.1175.43%1.1项目建设投资万元8381.1175.43%1.2建设期利息万元-2流动资金万元2730.4024.57%3总投资万元万元11111.51二、资金筹措全部自筹。第七章 经济效益分析一、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年收入14198.25万元，总成本9289.92万元，利润总额4908.33万元，净利润186.58万元，增值税462.92万元，税金及附加3681.25万元，所得税1227.08万元；第二年收入19361.25万元，总成本11853.53万元，利润总额7507.72万元，净利润5630.79万元，增值税631.26万元，税金及附加206.78万元，所得税1876.93万元；第三年生产负荷100%，收入25815.00万元，总成本19712.85万元，利润总额6102.15万元，净利润4576.61万元，增值税841.68万元，税金及附加232.03万元，所得税1525.54万元。（一）营业收入估算项目达产年预计每年可实现营业收入25815.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=841.68万元。营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元14198.2519361.2525815.0025815.0025815.001.1曝光、刻蚀显影设备万元14198.2519361.2525815.0025815.0025815.002现价增加值万元4543.446195.608260.808260.80826