公司中股交挂牌实施方案.doc

公司中股交（中原股权交易中心）运作方案根据公司战略发展需要，同时也为了尽快扩大公司市场影响力，增强管理团队的凝聚力，决定启动资本市场运作。公司实现在资本市场挂牌登记是一项系统性工程，针对公司的行业特点，特拟定挂牌实施方案如下：一、 中原股权交易中心挂牌的意义和作用：一）中原股权交易中心简介：中原股权交易中心是按照河南省人民政府关于组建中原股权交易中心股份有限公司的批复（豫政文201536号）要求，于2015年6月底成立，是河南省政府批准设立的唯一一家区域性股权交易场所。中心在省政府金融办和河南证监局的监管与指导下，主要从事股权、债权及其他权益类资产的登记、托管、挂牌、转让及融资等相关服务。功能定位1、中原股权交易中心是为我省中小微企业私募证券的发行、转让及相关活动提供设施与服务的场所，是私募证券市场的一种形式。2、中心是独立于商业银行和沪深证券交易所、新三板之外的新型融资平台；是广大中小微企业和投资者建立联系的重要桥梁；是众多中小微企业进入更高层次交易场所的孵化器。股东背景1、 中原股权交易中心注册资本3.5亿元，由中原证券作为主发起人、控股股东，联合河南投资集团、河南日报报业集团、平煤神马集团等河南省内大型国企；郑东新区、洛阳、南阳等9个省辖市或区的平台公司；以及天明集团和许昌魏都置业等民营企业共同出资设立。2、主要服务1、企业展示：将企业基本信息、经营亮点、竞争优势、发展规划等在中心进行充分展示，拓宽企业的展示半径，扩大社会对企业的认知。2、登记托管：为企业及非上市公众公司的股权、债权及其他权益类产品提供登记、托管、结算服务，规范相关权益资产的管理，保护权益人利益。3、挂牌转让：为企业提供股权及私募债券的转让服务，形成较强的定价能力，实现企业股权及债券的交易与转让。同时，为企业的战略投资者、财务投资者、风险投资者等投资者提供退出渠道。4、融资：通过聚合银行、证券、信托、担保、产业基金、创业基金等金融机构，为挂牌企业提供私募股权定向增资、股权质押、中小企业私募债等全方位、低门槛、高效率的融资服务，拓宽中小微企业的融资渠道，解决中小微企业在不同阶段对资金的需求。5、培育孵化：中心是地方政府落实扶持中小微企业及科技创新型企业优惠政策和资金的综合运用平台。政府可推动扶持企业到中心挂牌，筛选中心优质挂牌企业进行扶持和引导，促进企业规范治理，快速发展。中心精选优秀挂牌企业进行重点培育，为更高层次交易场所输送优质上市和挂牌后备企业。二）企业在中原股权交易中心挂牌的作用和意义：1、 提升融资能力，丰富融资渠道。挂牌后银行授信额度提升，抵押贷款、信用贷款、股权质押融资等多种方式融资；重要的是可发行中小企业私募债。2、 提升品牌价值。可以获得政府有关部门和市场各类主体的更多关注与重视，显著提升中小企业品牌价值。3、 规范治理结构，可以促使中小企业建立完善的法人治理结构与合理的信息披露制度。4、 实现股权激励，员工持股可以激发持股高管与普通员工创造更好业绩，帮助中小企业引进并稳定核心人才。5、 得到政府政策支持。从河南省各地出台的政策看，很多地市、县都出台了资本市场激励政策，包括郑州市金水区。6、 达到中小板、创业板、主板上市条件时，已在四板市场挂牌的小企业有机会通过绿色通道转板。二、中原股交所的挂牌条件：一）中原股权交易中心分为企业挂牌业务和企业展示业务。企业挂牌指非上市股份有限公司在中原股权交易中心披露企业信息，并开展股份托管、交易及融资等业务的活动。挂牌主体类型限定于股份有限公司，要求满足：1.依法设立且存续满十二个月。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算；2.业务明确，具有持续经营能力；3.公司治理机制健全，合法规范经营；4.股权明晰，股票发行和转让行为合法合规；5.推荐机构会员推荐并持续督导；6.中心规定的其他条件。二）中原股权交易中心企业展示：是指企业在中原股权交易中心披露企业信息，充分展示企业投资价值、公司治理、发展规划和融资需求等信息的活动。信息展示主体类型包括但不限于有限责任公司、股份有限公司、合伙制企业、个人独资企业等，要求满足：1.依法设立，合法规范经营；2.业务基本明确，具有一定的市场前景；3. 最近一年营业收入不低于100万元；4.中心规定的其他条件。三、企业挂牌的工作步骤：公司走向资本市场是企业发展中的重大事项，意味着公司从个人（私有）公司走向公众公司，从公司治理结构、股东结构、产权方式和融资渠道、企业形象都将产生重大改变，基于此，公司挂牌需要具备专业化知识人员参与，制定符合公司发展的挂牌方案和路径，避免出现多花钱、走弯路的陷阱。大致的挂牌步骤设计为：1、 企业内部梳理阶段：基于公司为多元化公司，为明晰挂牌公司的业务方向，提升挂牌后在资本市场的关注度，需要先进行内部业务梳理，明确公司的业务构成、商业模式。2、 财务梳理：在内部基本层面梳理完成后，围绕股份制改造，重点完成财务核算梳理（采用会计准则核算）。3、 内控制度的建立健全：此阶段包括通过梳理挂牌需要资料，重点对公司的内控制度进行补充建立、健全。4、 股份制改造：此阶段包括股份制改造的各项手续、工商税务变更等内容。5、 上报备案资料，获取审批阶段：推荐机构上报推荐报告及其他挂牌资料，等待中股交审核，同意备案。6、 挂牌及后续阶段：挂牌后根据公司的条件和需求，选择和制订多种融资方案。由于已经属