会计与财务分析

第12章会计与财务分析,会计的基本概念三大财务报表财务比率分析财务管理,会计信息的重要性,如果你要进行股票或债券的投资，更需要理解和分析企业会计信息的能力。,会计信息反映企业的“健康状况”，就像脉搏、血压、血糖等反映人体健康的指标一样。,如果不具备阅读、理解和分析会计信息的能力，就不能理解企业的运作，更不能经营任何规模的企业。,会计（accounting）,对财务事件的记录、分类与解释。,与资金出入有关的事件，如销售收入、银行往来、薪资发放等。,会计制度（accountingsystem）,输入会计资料销售记录薪资账册银行往来记录出差记录应酬费用,会计程序每次交易记入日记簿：记账日记簿归入分类账：分类整理分类账并编制报表,编制财务报表资产负债表损益表现金流量表其他报告（如年度报告）,簿记（记账，bookkeeping）：对各项财务事件的记录,日记账（journal）：保存每天的交易记录,分类账（Ledger）：把日记账的信息过账到各个特定项目类别,都已实现电算化,管理会计（managerialaccounting）财务会计（financialaccounting）审计（auditing）税务会计（taxaccounting）政府与非营利性会计（governmentandnot-for-profitaccounting）,会计领域五种会计,管理会计,侧重于成本核算、预算编制与控制,管理会计提供的信息主要供组织内的管理者使用,上市公司按月、季度、半年、年向外提供财务报告,财务会计为组织外的利益相关者（stakeholders）提供公司获利或负债等信息。,财务会计,会计师（accountant）,privateaccountants,publicaccountants,Certifiedpublicaccountant，CPA,AssociationofCharteredCertifiedAccountant，ACCA,审计（auditing）,对财务报表中的记录和数据进行审核与评估的工作,内部审计,独立审计,江苏率先实施领导干部离任审计,税务会计,政府与非盈利性会计,报税和提出税务策略,很有挑战性,这类会计信息的使用者包括立法部门、民众、债权人、捐款者,政府会计标准委员会,我国无政府会计,第9课会计与财务管理,会计的基本概念三大财务报表财务比率分析财务管理,资产负债表（balancesheet）损益表（incomestatement）现金流量表（statementofcashflows）,财务报表（financialstatement）,资产负债表,三个基本概念,资产负债所有者权益,资产（assets）：指企业所拥有的经济资源（有价之物）,有形资产,无形资产,固定资产,专利权，商标，美誉等,流动资产,土地和资本,资产的流动性（liquidity）,指资产转换成现金的速度（变现的速度）,资产按变现速度分为三类：流动资产（currentassets）固定资产（fixedassets）无形资产（intangibleassets）,流动负债：一年内到期的债务长期负债：期限在一年以上的债务,负债：债权人的权益,所有者权益：资产总额扣除了全部负债后的余额，亦称净权益。,基本会计等式,资产负债+所有者权益,是资产负债表的基础,AssetsLiabilities+Ownersequity,资产负债表（balancesheet）,反映企业在特定日期财务状况的报表,看一张资产负债表,利润表（损益表）（incomestatement）,公司在扣除成本、费用及税收之后所得利润的财务报表，就是利润表,利润表揭示一定时间范围内（1年，1季，1个月）公司获利或亏损的情况。,利润表的编制程序,收入销售成本,毛利润营业费用,税前净利润税收,净利润,看一张利润表,现金流量表,三大活动的现金收入和支出的记录：营业：与企业经营有关的现金交易投资：企业从事投资活动所使用或贷放出去的现金融资：发行股票或债券所获得的现金，或被用于支付负债或股息的现金,看一个现金流量表,现金流量分析的重要性,投资融资活动越来越多,赊账方式买卖越来越多,跟银行保持良好的关系是避免出现现金流问题的最佳途径,现金流问题越来越突出,第9课会计与财务管理,会计的基本概念三大财务报表财务比率分析财务管理,财务比率分析,短期偿债能力分析长期偿债能力分析盈利能力分析运营能力分析投资决策分析（略）,1、短期偿债能力分析,流动比率（currentratio）,存货转换为现金有一定不确定性,2、长期偿债能力分析,负债比率debtratio,可作横向和纵向比较,杠杆（负债权益）比率Leverageratio,可作横向和纵向比较,3、盈利能力分析,数据来自利润表,投资回报率（ROI）,股东投资回报率,EPS,P/E,4、运营能力分析,这个比率越高越好,第9课会计与财务管理,会计的基本概念三大财务报表财务比率分析财务管理,财务管理,财务计划资金需求的四个主要方面融资,财务计划,短期预测,长期预测,运营预算,资本预算,现金预算,财务控制,1、财务计划,资金预测,短期预测：对未来1年以内的收入、成本和费用进行的估计。是财务计划的基础。长期预测：对未来1年以上的收入、成本和费用进行的估计。重点是各种投资项目的收益/成本分析。是公司战略规划的基础。,编制预算：资源分配,资本预算：公司购置主要资产（土地、建筑物、设备）的支出计划。现金预算：通过估计公司可能出现的现金流入与流出，对运营开销、借贷、短期投资等活动进行筹划和资金分配。编制规范的现金预算表。营业收支预算（总预算）：汇总所有各类预算，是资金使用的基本依据。,财务控制,定期将公司实际的资金收入与支出与预算的收入与支出进行比较和分析，必要时要做财务调整。通常采用月度财务审核的财务控制方式。,企业日常管理需求薪金，租金，税金，贷款利息信用业务控制赊销与收款，接受信用卡结算存货采购现金流存货周转率资本性支出对有形资产和无形资产的投资,2、资金需求的四个方面,短期融资长期融资（略）,3、融资,短期融资亲戚朋友商业信贷本票商业银行及其他金融组织出售应收账款商业票据,3、融资,商业信贷定义：延期支付所购商品或服务的货款前提是需要较好的信誉,短期融资,本票定义：客户和供应商之间的一种正式合同，由客户的开户银行提供，供应商可以按一定折扣出售给该银行。供应商一般按这种方式给信誉不清楚或不良的客户提供赊销。,短期融资,商业银行和其他金融组织抵押贷款信用贷款商业金融公司：企业银行，银子