商业银行风险管理2[1].ppt

2019/11/29,1,商业银行流动性风险管理,制作：杨立新闫广瑞,1.流动性风险定义以及案例2.产生流动性风险的原因3.流动性缺口与流动性需求的预测4.度量流动性风险的指标5.我国商业银行流动性计划管理模式6.现金资产管理7.浮存管理,商业银行流动性风险管理,2019/11/29,3,1.流动性风险定义以及案例1.1定义根据巴塞尔银行监管委员会的定义，流动性风险是指银行无力为负债的减少或资产的增加提供融资，即当银行流动性不足时，它无法以合理的成本迅速增加负债或变现资产获得足够的资金，从而影响了其盈利水平。在极端情况下，流动性不足还会使银行资不抵债。,1.流动性风险定义以及案例1.2案例早在20世纪70年代初，美国大陆伊利诺银行最高管理层就制定了一系列雄心勃勃的信贷扩张计划。在该计划下，信贷员有权发放大额贷款，而为了赢得客户，贷款利息往往又低于其它竞争对手。这样，该银行的贷款总额迅速膨胀，从1977年到1981年的5年间，贷款额以平均每年19.8%的速度增长，而同期其它美国16家最大银行的贷款增长率仅为14.7%，但是，急剧的资产扩张己经包含了潜在的危机。,1.流动性风险定义以及案例,大陆伊利诺银行并没有稳定的核心存款来源，其贷款主要由出售短期可转让定期存款、吸收欧洲美元和工商企业及金融机构的隔夜存款来支持。在20世纪70年代，该银行的资金来源既不稳定，资金使用又不慎重。由于大量地向一些问题企业发放贷款，1982年，该银行没有按时付息的贷款额占资产的4.6%，比其它大银行的该比率高一倍以上。到1983年，该银行的流动性状况进一步恶化，易变负债超过流动性资产的数额约占总资产的53%。在1984年的头3个月，问题贷款的总额己达到23亿美元，而净利息收入比上年同期减少了8000万美元。,1.流动性风险定义以及案例,1984年5月8日，当市场上开始流传大陆伊利诺银行将要倒闭的消息时，公众对这家银行的未来己失去信心。该银行采取从美国联邦储备银行借入36亿美元来填补流失的存款等一系列措施以维持必需的流动性，但并没有根本解决问题，大陆伊利诺银行的存款还在继续流失，在短短的两个月内，该银行共损失了150亿美元的存款。1984年7月，联邦存款保险公司接管该银行并采取了一系列其它措施，才帮助大陆伊利诺银行渡过了此次危机。金融管理当局之所以要全力挽救大陆伊利诺银行，是因为大陆伊利诺银行是有数的大银行，其倒闭对整个金融体系都可能产生巨大的影响。但是，大量面临流动性危机的中小银行就没有这么幸运了。,2.产生流动性风险的原因2.1流动性风险来自于商业银行资金来源以及资金运用的不确定性和不规则性。2.2流动性风险产生于期限搭配失当导致流动性风险，即资产负债的盈利性和流动性的矛盾是产生流动性风险的深层次原因,2019/11/29,7,2019/11/29,8,3.流动性缺口与流动性需求的预测,3.1流动性缺口一般而言，商业银行的资产运用总额(潜在的资金需求)与资金来源总额的差额为流动性缺口L=预期资金运用总额资金来源总额,2019/11/29,9,流动性缺口可以为正值、负值或零。比较理想的状态是，预测的流动性缺口略小于银行的可立即变现的资产总额。当缺口为正值(去来)，表明流动性需求超过现有的资金来源，存在流动性风险，商业银行必须出售资产及购入负债，以消除流动性缺口。当缺口为负值（去来）时，表明存在流动性剩余，商业银行可以适当地扩大资产业务;当缺口为零时，表明商业银行的流动性处在一个较佳的状态，流动性风险较小。,3.流动性缺口与流动性需求的预测,3.1流动性缺口,2019/11/29,10,3.流动性缺口与流动性需求的预测,3.2流动性需求预测,3.2.1进行需求预测的原因流动性缺口预测相当程度上取决于流动性需求预测是否科学。商业银行经营管理人员的一项重要职责是使银行保持充足的资金来源以满足流动性需求，主要是保证存款的提取、转帐的实现及贷款的发放。由于商业银行对未来一定时期内的存款提取、客户转帐等流动性需求量不可能准确得知，准备过多的流动性资产会造成浪费，而流动性严重不足时为获得急需的清算资金必然以高成本为代价，从而降低商业银行的盈利水平。为此，商业银行必须进行需求性预测。,3.流动性缺口与流动性需求的预测,3.2流动性需求预测3.2.2流动性需求预测方法进行流动性预测的资料来源主要有以下几个方面:短期性流动需求、结构性流动需求和应急性流动需求。（1）短期性流动需求是指经营过程中出现的暂时性或季节性的资金需求。这类需求可以通过现金类资产、证券类资产和外部融资类资产来解决。,2008.4.20,3.流动性缺口与流动性需求的预测,3.2流动性需求预测3.2.2流动性需求预测方法（2）结构性流动需求是指银行资产负债项目发生根本性变化引起的资金需求。这种需求是中长期性的，如存款形势发生逆转，短期内不可能扭转，使得资产与负债之间比例失衡，出现资金供求缺口。因为结构性流动需求是商业银行资产负债结构的根本性失衡，是非短期性的，所以用现金类资产、同业拆入或债券回购等短期性资金来源难以支持这种长久性的资金需求，只能通过出售证券资产、压缩贷款或转让股权投资等来平衡缺口。,3.流动性缺口与流动性需求的预测,3.2流动性需求预测3.2.2流动性需求预测方法（3）应急性流动需求是指由于存款客户突然提前大量提取存款，或是其他金融机构突然收回本行拆借资金等原因而产生的突发性、临时性的资金需求。这种需求来势突然，数额难以预测，破坏性和影响力也是最大的，只能尽可能地筹集可以动用的资金予以满足。,结合商业银行的特点，完整的指标体系应该包括以下几个方面:对资产流动性的监控指标;对负债流动性的监控指标;综合反映资产负债流动性状况的指标;其他一些侧面反映流动性风险的指标;流量指标，即一些反映银行市场信息的指标。,4.度量流动性风险的指标,2019/11/29,15,4.度量流动性风险的指标,4.1集中反映资产流动性状况的指标,越高流动性越强,越高流动性越强,越高流动性越强,4.度量流动性风险的指标,4.1.集中反映资产流动性状况的指标,比率上升流动性增强,越高流动性强,越小流动性强,4.1集中反映资产流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,越小流动性强,越小流动性强,越高流动性强,4.1集中反映资产流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,比率越高，银行流动性越差,该比率不得低于2%,4.2集中反映负债流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,比率高，流动性强,比率高，流动性强,4.2集中反映负债流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,比率高，流动性强,比率高，流动性强,比率低，银行资金稳定性高，银行流动性需求可减少,4.2集中反映负债流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,此比率急剧下降，流动性风险增大,拆入资金比不得超过4%,拆出资金比不得超过8%,4.3集中反映资产负债流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,指标值大于1，表明流动性上升；小于1，表明流动性下降,比率越大，说明银行应付潜在流动性需求的能力越强,4.3集中反映资产负债流动性状况的指标,4.度量流动性风险的指标,该指标若大于1,流动性缺口;小于1，出现流动性盈余,此比率越小，流动性风险也就越小,4.4.其它一些反映流动性风险的指标（与利率有关的）,4.度量流动性风险的指标,当这一比率小于1而银行决策者又不愿承担这种损失时，银行的流动性能力缺乏,4.4.其它一些反映流动性风险的指标（与利率有关）,4.度量流动性风险的指标,此比率越大，银行面临的流动性风险也越大,此比例等于1最合适,4.4.其它一些反映流动性风险的指标（与利率有关）,4.度量流动性风险的指标,此指标值越大，银行的流动性风险就越大,此指标值越大，银行的流动性风险就越大,2019/11/29,27,4.度量流动性风险的指标,4.5衡量流动性的一些市场信息指标这些指标都可以在一定程度上反映商业银行一段时间内的流动性状况，但它们的共同缺陷在于他们都是存量指标而不是流量指标，只考虑了银行现有的流动性状况，没有考虑银行获得流动性的能力。因此，在衡量流动性风险时，除分析测量有关的财务比率以外，还应分析观察一些市场信息指标:,4.5衡量流动性的一些市场信息指标(1)公众信心。如果存款减少、银行的股票价格下跌，可能意味着公众对该银行的信心下降。(2)资产售出时的损失。银行最近是否为满足流动性需要在重大亏损的情况下出售资产?如果经常发生这种情况则说明该银行己面临较严重的流动性风险。,4.度量流动性风险的指标,4.度量流动性风险的指标,4.5衡量流动性的一些市场信息指标（3）满足资信好的客户的资金需求的能力。银行流动性压力已经迫使银行放弃某些可接受的贷款申请?如果银行不能满足好客户合理的贷款需求，说明银行已出现流动性不足的情况。,4.度量流动性风险的指标,4.5衡量流动性的一些市场信息指标(4)向中央银行借款情况。银行最近是否经常向当地中央银行中请贷款?中央银行官员是否己对银行借款提出问题?如果答案是肯定的，银行应认真检查流动性管理政策，并做出相应调整。(5)票据的贴现或转贴现。对于某银行的票据，其他金融机构是否愿意贴现或转贴现?如果答案是否定的，则可能预示该银行的市场形象和资金实力受到怀疑,4.度量流动性风险的指标,4.4衡量流动性的一些市场信息指标(7)资信评级。市场评级机构是否调整对银行的资信评级?若评级提高，说明银行的市场地位提高;若评级降低，则说明银行的市场地位降低，评级降低会直接导致筹资成本增大，流动性风险也必然增大。(8)中间业务的情况。银行在信用证等中间业务中，如果作为开证行，是否经常会遇到出口商或出口方银行提出要求增加保兑行的情况?如经常出现这种情况，说明该银行的市场形象和资金实力未被市场认可。,5、我国商业银行流动性计划管理模式,银行流动性管理的核心问题是能够协调好流动性供求，以避免两种倾向：因过多的流动性供给而降低银行的盈利能力；当流动性不足时银行不能立即取得所需要的资金而造成支付危机。为此应当首先了解银行流动性供给与需求的来源。在健全内控机制的基础上，商业银行流动性计划管理包括三个层次:准备金需求确定与每周(日)资金头寸管理、周期性流动性需求和管理、趋势流动性需求和管理。,5.我国商业银行流动性计划管理模式,(一)准备金需求确定与每周(日)资金头寸管理商业银行资金运用首先满足法定存款准备金要求，落实二级准备以满足流动性需求。人民银行要求各商业银行每旬、月后五日内报送一般存款余款表及月末日计表。商业银行的定存款准备金每月缴一次，于月后四日内根据月末日一般存款余额的增减情况进行调整。银行在确定一段时间内的准备金需求后，就应加强每周(日)时资金头寸管理。如果预测数与规定之间存在资金头寸缺口，从稳健的原则出发，银行应调剂资金弥补缺口，以应付难以预测的紧急流动性求。更重要的是，银行资金管理人员的任务在于使每日形响准备金的重大交易按预期执行，避免出现完全意外的结果，使银行措手不及。资金管理人员要与重要客户经常保持密切联系，从多方面、多层次了解其业务发展，分析其每日资金变情况，进而认识其资金运动规律。银行资金管理人员应对本行的大额存款账户、有价证券、业拆借、央行借款、各项贷款等有关情况充分了解，根据每周(日)的准备金状况，采取必要的措施进行调整，以满足准备金的目标值。,5.我国商业银行流动性计划管理模式,(二)周期性流动性需求的确定和管理流动性动态特征要求，是流动性资源适应流动性需求在一定时期内的变化。银行资金管理人员除了对每周(日)资金头寸进行预测和管理外，还应根据一段时期的资金运动规律和展趋势，综合多种影响因素来预测某一周期内流动性需求状况，从而确定相应的调整对策。影响银行周期性流动性需求的因素有:一是季节性变化影响存款解付和贷款要求，如客户需要季节性集中购买原材料投人生产，就会导致存款下降和贷款需求增加。二是大额存款户和大额贷款户的短期资金安排影响流动性需求，特别是当客户的业务波动无规律时，会使银行的流动性需求具有较强的随机性。三是国家经济政策和货币政策导向的影响。例如，当前我国鼓励居民消费，在居民购房、购车等大宗消费趋热时，存款总额中稳定性强的储蓄存款会大量转化为稳定性较弱的对公存款，加上消费贷款和生产性贷款需求上升，银行流动性需求也会增加。,5.我国商业银行流动性计划管理模式,(三)趋势性流动性需求和管理趋势性流动性需求反映末来较长时期内的流动性需求。即在一定经济环境中进行下一年乃至五年以上的经济预测，合理估计长时期内资金来源和资金运用尤其是存款和贷款的变动趋势，客观确定和切实满足流动性需求。在高速发展的经济环境中，贷款和投资需求增长快于存款增长，银行流动性需求增长较快，需要采取相应措施增加流动性资源来为贷款扩张提供资金;在稳定发展环境中，存款和其他资金来源稳定增长，贷款增长较少或基本不变，出现流动性过剩，需要银行进行更充分的投资;而在经济紧缩或萧条时期，由于存款数量增速趋缓甚至下降，加之不良资产增加，贷款回笼不畅，银行的流动性压力将加大。,5.我国商业银行流动性计划管理模式,(四)充分发挥银行职能，努力为转制企业转制提供多功能服务各行应成立企业转制试点工作领导小组，由主管行长任组长，信贷、信息等部门负责人参加，积极搜集企业转制中出现的新情况、新问题;做好调查研究工作，按照“一厂一制、一厂一策”的原则，努力为各种不同形式、不同情况的转制企业提供服务。一是坚持分类指导，强化资金管理;二是出谋献策，帮助企业完善内部管理，加强资金管理，做好企业转制后及转制过程中产、供、销、财务、经营效益等方面的调查，帮助企业分析市场动态、预测市场趋势，通过咨询、中介等业务活动，当好转制企业的得力向导，提供准确、及时的信息服务。贷款行应按照担保法)的规定，为转制企业的所有产权重新办理抵押。为进一步支持企业转制，凡转制企业清还银行贷款和借还银行贷款及债券的资金，原则上用于老企业转制后新生企业的资金需要，并根据银行资金投人予以扶持，为促进转制企业生产经营正常进行，促进国民经济持续、快速、健康发展，发挥银行应有的作用。,5.我国商业银行流动性计划管理模式,三、我国商业银行流动性计划的满足及综合评价商业银行在确定了流动性计划后，应选择和安排合适的流动性资源。进取型的管理方法只要求负债成本不高于运用其投资所产生的盈利，就尽可能多地运用负债类流动性资源，而不愿因收缩资产放弃预期收益。保守型管理方法则平时很少或不使用负债类流动性资源，而留待急需时使用。我国商业银行应采取折衷的管理方法较好，即根据实际情况综合运用资产类和负债类流动性资源。当然，银行还需考虑一般应采用成本最低的流动性资产形式。另外，银行应进行必要的利率预测，当预期未来利率上升时，银行将倾向于发行金融债券、长期借款等形式筹资;当预期利率下降时，银行多考虑使用同业拆人、央行借款、转贴现等短期形式筹资。以上方法均综合考虑银行的流动性和盈利性的协调。,6.现金资产管理,商业银行的现金资产有四种形态，即库存现金、在中央银行的存款准备金、存放同业和在途资金。现金资产是银行的非盈利资产，一般说来本会给银行带来收入，从这个意义上说，银行保留现金资产意味着大的机会成本。,6.现金资产管理,（一）现金资产管理的原则1存量适度原则存量迈度原则是指公一定时期内银行必须将现金资产，保持在个适度规模上。这里的适度规模是指银行以最低的机会成本满足经传活动对流动性的需求所需要的现金资产的规模。因为现金资产是银行的非盈利资产、如果存量过大，势必造成银行资产的浪费，加大机会成本，降低资产收益率；如果存量过小，又会加大银行的流动件风险，影响银行信誉甚至危及银行安全。只有保持存量适度原则，才符合银行经营方针的要求。,6.现金资产管理,2适时调剂流量的原则。适时调剂流量的原则是指银行必须根据业务活动中资金流量的变化，及时调节现金资产的规模。在一定时期内，若资金流入大于资金流出，会增加现金资产存量；反之，资金流出大于资金流入，又会减少现金资产存量。现金资产管理必须根据银行资金流出入的变化及时调整现金资产流量，当资金流人量大于流出量时，就要通过增加贷款或投资资产的数量，减少现金资产存量；反之，当资金流出量大于资金流入量、导致现金资产存量减少时，银行就要通过增加存款、情人款或将资产变现，以保证业务经营活动对现金资产的需要。,6.现金资产管理,3安全防范原则。安全防范原则是指银行防止库存现金被盗、被抢，或清点、包装的差错及自然灾害等原因造成的风险。银行的现金资产以多种形态存在，除库存现金以外，其他形态的现金资产都是通过银行账户的资金转移完成收付的，只有库存的现钞、硬币以实物形态存在，不可避免地会发生危险；因此，银行对库存现金要严加管理，健全安今防范制度，严格业务操作规程，保证库存现金的安全。,6.现金资产管理,（二）银行保留现金资产的原因1满足日常交易提取现金的需要。商业银行的库存现金主要是为存户口常提取现金限备的。在现代社会个，电子计算机广泛运用于银行业务处理，快捷方便的转账结算和使用卡大大节省了现金流通，但是小额零星交易仍使用现金支付。银行必须保留足够的现金以保证客户日常交易提取现金的需要。在下面简化的银行资产负债表中，说明了银行日常现金的支取与流动性的关系。但是也有个别银行不保留库存现金，如美国的孤星银行。该行位于德克萨斯州达拉斯市，银行的客户主要是小商人和使用邮寄办理业务的人，其现金管理与其他银行不同。该行规定客户不可用现金存款，也不可以从账户中提取现金，其至不允许使用现金支票，所有交易活动都通过转账支票进行。客户需要现金只能从自动提款机支取。,6.现金资产管理,2满足中央银行存款准备制度的要求。世界绝大多数国家都实行存款准备制度，中央银行法律规定商业银行和存款机构必须按照法定形备率向中央银行交存存款难备金，目的是保持银行体系的支付能力，降低商业银行的风险，并借以控制和调节商业银行乃至整个社会的货币供府量。为此，商业银行必须在中央银行的账户上保留一部分活期存款，以满足存准备制度的要求。,6.现金资产管理,3保证存户所外支票的兑付：商业银行是支仍的中介，全社会交易活动的货币收付都通过商业银行进行。为保证客户所开支票兑付、到期定期存款和证券的支付，保证电汇司其他业务往来引起的存款流出，银行必须保留足够的备付金存款以满足流动件需求。,6.现金资产管理,(三)库存现金管理一般认为，库存现金需要量是完全可以预测的。因为在正常情况下，客尺存取现金的数额有一定的规律。通常是定期存入现金，在可以预测的时间内，如周木、节假日、旅游旺季、收到付现支票时支取现金。如果出现库存现金短缺，只要商业银行征中央银行或银行同业有存款，便可以随时提现补足，不会出现流动性问题。,6.现金资产管理,6.现金资产管理,表162说明银行持有现金资产5500万元，其中4500万是中央银行的活期存款同业存款，库存现金200万，这是为应付日常提取现金而保留的。如果在日常交易个出现库存现金不足，由于该行在中央银行和银行同业有活期存款，可以随时提取现金满足需要。例如客户提取现金50万元，银行资产负债表就会发生相应变化，如表1621所示。,6.现金资产管理,6.现金资产管理,我们看到，在这种方式下，由于商业银行在个央银行有足够的资金以应付客户提存，不会出现流动性不足。问题在于，当银行交易活动减少现金头寸，何在中央银行和同业的话期存款不足时，银行便出现流动性不足。银行必须通过非存款借人资金或出售资产来增加现金资产。加果某日出现了250万元的活期存款的兑现，该行在中央银行就会出现30万元的资金缺口。当然银行日常交易活动中存款的增加或贷款的收间都会增加现金资产，增加银行流动性供给。,6.现金资产管理,(二)法定存款准各金与流动性供求袭162中该行活期存款1亿元，应交存准备金1000万元，定期存款5亿元，应交存准备金500万元。总计在中央银行应保持1500万元的存款准备金。该银行在中央银行的活期存款余额1700万超额准备金200万元，满足中央银行存款准备制度的要求。但是，商业银行存在央银行的存款准备金要随应缴准备金负债的变化而变化，如果该行存款增加，则在中央银行的法定存款准备金也应当随之增加；若存款减少，存款准备金也应相应减少。可见存款难备金余额的变化直接影响流动性供求。,6.现金资产管理,(三)存放同业与流动性供求存放同业包括商业银行在中央银行的备付金存款和在同业银行的存款两部分。1、在中央银行的备付金存款。商业银行在中央银行的活期存款，除了缴存的存款准备金以外，就是自己可以动用的备付金存款，表现为中央银行活期存款账户中的超额形备全部分。备付金存款主要用途是：应付支票结算、存款和债券的兑付、汇兑和其他往来引起的存款转移。一般而言，预测在中央银行的存款较预测库存现金困难得多：这是因为：一方面，商业银行在中央银行的仟款数额受本行存款规模的制约，而本行存款的增减，从根本上说取决于客户的存取款意愿，并非银行所能左右；另一人方面，银行也很难预测客户何时在贷款额度内功用资金。一旦客户提取存款支付货款或动用尚未使用的贷款余额，就会直接影响到银行的流动性供求：例如在某银行上述资产负债表结构下，某日该行结算资金净流出1000万元，资产负债表会发生如下变化，如表622所示：,6.现金资产管理,6.现金资产管理,结算资金的净流出对银行的流动性产生两方面的影响：一方面，银行存款减少了1000万，使该行在中央银行的存款准备金也应相应减少(减少100万)；另一方面，在中央银行的活期存款余额减少1000元。由于商业银行只有300万元的超额准备金，于是存款准备金出现了700万元的缺口。表明银行备付金不足流动性供给短缺。由此可见，存款的外流，增加了流动性需求。直接减少了商业银行在中央银行的存款。与存款流出相反，如果结算资金净流人1000万元，则银行超额准备金将由现在的200万元增加到1100万元。,6.现金资产管理,2在其他银行的存款。除了在中央银行保留一定的备付金存款以外，一些中小银行还要在同业大银行有一定数量的存款主要是为支付代理费用.这是因为中小银行由于客户有限，对于某些较少的业务，如果自己购置设备完成客户的委托，共成本较高，于是便委托大银行代理完成客户委托的业务，其支付的代理成本较前者低。,6.现金资产管理,(四)托收中的现金与流动性供求商业银行每大都有大量的支票在托收中，个人、企业和政府部门任何时候都可以存人支票，但是由他行客户付款的支票必须通过银行的支付系统完成收付结算。对于收款银行来说，只有在资金收妥之后，才能使用这些款项c因此托收中的款项也叫浮存，它是银行流动性供求的一条渠道：托收未达款的击用时间取决于银行结算系统的效率，目前各国银行普遍使用电子联行系统进行异地资金清算，资金交易在瞬间便得以完成，当天可以抵用，大大减少厂支票的传递和资金在银行间的转移时间，加快了资金周转，提高了资金的使用效率,7.浮存管理,（一）浮存管理定义我们可以将一段时间里，企业的会计账簿的现金余额与实际存在银行的现金余额之间的差额称为“浮存”，企业可以通过延长或减短存入银行的支票的托收和寄给债权人的支票的结算的时间，即利用“浮存”来影响企业的现金收支施。,7.浮存管理,（二）“浮存”管理原则企业在利用浮存以增加利得（即利用货币的时间价值）时，需要遵循以下原则1、合理、合法、合规原则企业在利用浮存时，应遵循现行的会计法律，法规；遵循基本会计准则。具体会计准则以及企业会计制度2001，不得违反中国人民银行有关支付结算办法的规定,7.浮存管理,2、成本一效益原则企业利用浮存是为了讲求经济利益，但是采用这种方式时，必须看它所带来的利得是否大于其投入的成本，否则，就没有必要采用这种方式了。举例：如果企业使用电子支票进行结算可以节约两天的时间，即可以带来1万元的利得，而电子支票的使用费用为1.2万元，这样使用电子支票所带来得利得还不足以支付增加的费用，可谓得不偿失。,7.浮存管理,3、企业价值最大化原则企业视为独立的法人实体，其存在的目的就是为了获利。企业在生产经营中运用各种方式，方法的最终目标只有一个，那就死企业的价值最大化。企业在利用浮存时同时也要遵循这一原则。企业不能仅仅