浅议BOT模式下污水处理厂特许经营权的账务处理_牛建芳.pdf

会 计 之 友 2 0 1 1年 第 6期 下 FRIENDS OF ACCOUNTING 会 计 之 友 2 0 1 3年 第 1 2期 上 一、 B O T模式下特许经营权概述 （一 ） B O T模式概述 目前我国基础设施建设日益扩大，基础设施建设投 入大、回报期长等特点导致了政府投资与政府财政收入 不匹配现象的出现， 而像高速公路、 污水处理等涉及国计 民生的基础设施建设与百姓的迫切需求构成了目前社会 经济发展的主要矛盾， B O T模式在这一背景下得到了各 地方政府的青睐，被广泛应用于高速路、污水处理等行 业。B O T模式是英文 B u i l d - O p e r a t e - T r a n s f e r 的缩写， 代表项目建设、 经营、 移交的全过程。采用 B O T 模式进行 基础项目建设对于政府而言， 好处是政府仅提供了特许经 营权， 无需提供财政资金， 便可以获得社会急需的基础设 施， 并且能够通过招商引资的形式吸引具有较好运营管理 能力的企业对建设的基础设施进行经营和管理，地方政 府因此能够获得一个较好的社会效益，企业经营期满政 府可以无条件地获得该项基础设施。在 B O T模式下， 政 府利用了特许经营权实现了无形资产的有形化。对于投 资企业来讲，好处是企业掌握了特许经营权就等同于实 现了对该特许权下经营的垄断，同时政府给予投资企业 保底收费权的承诺， 因此投资企业实现了投资风险小、 收 益大且相对稳定的目的。在 B O T模式下， 投资企业利用 货币资金等换取的是政府的特许经营权，实现了有形资 产的无形化。由此可见， 双方合作的基础是特许经营权。 （二 ） 特许经营权概述 特许经营权是政府以法律的形式授权投资企业在一 定期限内为公共服务的基础设施进行建设、运营和管理 维护的一种特许经营的权利，同时允许投资企业向用户 收取一定的费用或者给予投资企业一定数额的补偿， 用 于投资企业收回成本并获取投资收益。特许经营权在签 订项目投资合同时就已经明确了特许经营期限，期限届 满后， 基础设施应无偿移交给政府。污水处理厂在 B O T 模式下， 投资方必须获得特许经营权， 这是投资方进行项 目投资的前提条件。对于政府来讲特许经营权不仅仅是 政府作为项目合作的一种特殊权利，同时也是政府对涉 及公共利益的基础行业进行管理和约束的一种手段。基 础行业往往涉及到公共利益和社会的安全稳定，不适用 于过度的市场竞争或者是完全竞争，实行政府宏观控制 的准入制度， 可以有效地控制行业的发展规模， 并据此保 证投资者投资收益的稳定性，同时也能有效限制投资方 获得超额的垄断收益，特许经营权已经成为政府获取投 资方投资并使其提供优良产品和服务的有效手段。水资 源作为一种自然资源为社会所共有，但水产品的质量即 污水的处理关系到大众的切身利益和身体健康，更关系 到子孙后代的可持续发展，这就决定了污水处理行业只 能是一种有限经营的行业， 政府应对其进行严格的监控。 但单纯的以行政命令或政府参与的方式进行监控，已经 不再适用于社会主义市场经济的发展，因此特许经营权 应运而生，这将成为政府对污水处理行业进行管控的有 效方式。 二、 B O T模式下特许经营权的账务处理 （一 ） 会计处理业务相关规定 尽管 B O T模式已经得到了市场的广泛认可和广大 投资者的青睐， 但对于 B O T模式下特许经营权的会计处 理仍然不够规范，在会计实务中主要有以下几种处理方 式：一是将项目投资建设成的实物资产作为固定资产核 算， 原因是投资方拥有投资企业 1 0 0 %的产权， 同时建设 成的实物资产确实符合固定资产确认的各项条件，因此 理所当然地将其确认为固定资产进行核算。 二是 B O T模 式的投资期限往往都是十几年或者几十年，是一种投资 行为， 因此投资企业认为是一种长期投资行为， 将其确认 为长期股权投资进行核算。 三是 B O T模式下企业获得的 是污水处理行业的特许经营权，既然是特许经营权就应 在无形资产科目内核算。针对上述情况，企业会计准则 解释第 2号 对采用建设经营移交方式 （B O T ） 参与公共 基础设施建设项目的会计处理作出了详尽的规定：一是 B O T业务所建造的基础设施不应作为项目公司的固定 资产。二是建造合同收入应当按照收取或应收对价的公 允价值计量， 并分别不同情况确认金融资产或无形资产： 1 . 若合同规定基础设施建成后的一定期间内， 项目公司 可以无条件地收取确定金额的货币资金或其他金融资产 的或在项目公司提供经营服务的收费低于某一限定金额 【摘要】随着我国经济的发展，基础设施建设中所需的资金缺口问题凸显， BOT 模式应运而生。文章首先介绍了 BOT 模式及相关特许经营权的问题， 进而分析了 BOT 模式下污水处理厂特许经营权的账务处理， 最后针对特许经营权账 务处理过程中的难点提出了建议。 【关键词】BOT 模式； 特许经营权； 账务处理 浅议 B O T模式下污水处理厂特许经营权的账务处理 山东管理学院牛建芳 实务导航 1 2 2 FRIENDS OF ACCOUNTING 的情况下，合同授予方按照合同规定负责将有关差价补 偿给项目公司的， 应当在确认收入的同时确认金融资产； 2 . 合同规定项目公司在基础设施建成后， 从事经营的一 定期间内有权利向获取服务的对象收取费用，但收费金 额不确定的， 该权利不构成一项无条件收取现金的权利， 项目公司应当在确认收入的同时确认无形资产。三是项 目公司未提供实际建造服务，将基础设施建造发包给其 他方的， 不应确认建造服务收入， 应当按照建造过程中支 付的工程价款等， 同时考虑合同规定， 分别确认为金融资 产或无形资产。 （二 ） 收入固定情况下的账务处理 假设投资方甲公司与山东 A县人民政府签订了关于 投资建设日处理能力 1 0 万吨的污水处理厂，甲公司投资 2亿元负责该污水厂的投资建设和运营， A县人民政府授 予甲公司 3 0 年特许经营权。 在特许经营权期限内， A县人 民政府按照日处理污水 1 0 万吨（在日处理污水小于等于 1 0 万吨的情况下即最低保底用水量 ） ， 以每吨污水处理价 格 1 元给予甲公司污水处理费，对于超出日供水 1 0 万吨 的部分，政府给予相关成本费用的补偿， 3 0年经营期满 后， 该项目无偿移交给 A县人民政府。该项目建设期为 1 年， 总预算为 2亿元。相关会计处理如下： 1 . 建设期 因投资类公司不具有项目建设的资质和能力，往往 通过公开招投标的方式选择具有施工资质和能力的企业 进行项目施工建设，投资公司也能通过项目公开招投标 的方式压缩投资成本。在此情况下的账务处理： 借： 在建 工程， 贷： 银行存款、 应付账款等。 2 . 项目建成后 根据合同约定，甲公司有权无条件向 A县人民政府 收取合同约定的污水处理费， 当日处理污水量超过 1 0万 吨时， 政府仅对相关成本费用进行补偿。 政府通过定期支 付污水处理费的方式获得了项目融资。 因此， 各项约定条 款均符合金融资产确认的条件，在项目竣工后应将未来 3 0年收取的污水处理费用分为金融资产本金收益的收 回和污水处理运营收入两部分进行核算。根据测算（假 定 ） 运营污水处理收入为每吨 0 . 5元， 每年的运营收入为 18 2 5万元 （0 . 5元 *1 0万吨 / 天 *3 6 5天） ； 每年金融资 产本金收益的收回为 18 2 5万元 （1元 *1 0万吨 / 天 *3 6 5天 - 18 2 5万元 ） ， 3 0年合计为 5 47 5 0万元。会计 处理： 借： 长期应收款， 贷： 在建工程、 未确认融资收益。 在 企业编制财务报表时，应将未确认融资收益科目作为长 期应收款科目的备抵科目进行处理，两者的差额列入资 产负债表长期应收款科目。 3 . 项目运营期的账务处理 确认收入时， 借： 银行存款、 应收账款， 贷： 主营业务 收入、 长期应收款； 发生成本时， 借： 主营业务成本， 贷： 银 行存款、 应付账款； 年末确认投资收益， 借： 未确认融资收 益， 贷： 投资收益。 这种情况下，投资方可以获得比较稳定的污水处理 费， 投资风险较小。 地方政府每年支付的污水处理费用也 同样相对稳定，新增加的污水处理量政府仅需支付污水 处理成本即可， 每年支付的污水处理费可预测， 双方都在 一个比较稳定的预测基础上进行合作，适用于污水厂处 理设计规模与实际污水处理需求相匹配的情况，在污水 处理厂满负荷运转的情况下， 投资总量、 年污水费回收总 量、 回收年限、 贷款利息、 总体投资回报等均可以有效预 测， 双方都在可控的情况下进行项目合作， 能为多数政府 和企业所接受。 （三 ） 收入变动情况下的账务处理 若假设本案例污水处理费用由投资方甲公司自行向 污水排放用户收取，政府不给予任何补贴，其他条件不 变。在这种情况下， 该项目的收费权归属于投资方， 且污 水处理费用收取的多少取决于污水排放户排放污水的数 量， 污水处理费的多少随着市场供需情况的变化而变化， 不能构成一项无条件向政府收取费用的权利，因此只能 将收费权利确认为一项无形资产进行核算。 1 . 项目建设期的账务处理 借： 在建工程， 贷： 银行存款。 2 . 项目建成后的账务处理 借： 无形资产， 贷： 在建工程。 3 . 项目运营期的账务处理 确认收入时， 借： 银行存款、 应收账款， 贷： 主营业务 收入； 发生费用时， 借： 主营业务成本， 贷： 银行存款、 应付 账款； 期末对无形资产进行摊销， 借： 主营业务成本， 贷： 累计摊销。 这种情况下，投资方获得污水处理费的多少受到市 场供需的影响， 增加了企业的投资风险。 在污水处理总量 较少的情况下， 投资企业将延长项目的投资回收期， 甚至 会出现投资亏损、 失败的情况。 在污水处理总量较多的情 况下， 地方政府会因此损失部分收益。这种情况下， 双方 都增加了不确定性，仅适用于双方都能准确预测经营期 内污水处理量的情况， 实际操作比较困难， 不为大多数政 府和企业所采用。 （四 ） 收入固定加变动情况下的账务处理 若假设本案例污水处理费用仍由 A县人民政府按照 日处理污水 1 0万吨（在日处理污水小于等于 1 0万吨的 情况下即最低保底用水量 ） ， 以每吨污水处理价格 1元给 予甲公司污水处理费；对于超出日供水 1 0万吨的部分， 政府按照每吨 0 . 8元向甲公司支付污水处理费。本案中 投资企业获得的污水处理费包括了固定和变动两部分， 日处理污水 1 0万吨收取的污水处理费部分构成了一项 无条件向政府收取现金的权利， 且金额确定， 应按照金融 资产 （长期应收款） 进行账务处理； 超额污水处理量的部 分， 因其金额无法确定， 应按照无形资产进行账务处理。 1 . 项目建设期的账务处理 借： 在建工程， 贷： 银行存款、 应付账款等。 实务导航 1 2 3 会 计 之 友 2 0 1 1年 第 6期 下 FRIENDS OF ACCOUNTING 会 计 之 友 2 0 1 3年 第 1 2期 上 2 . 项目建成后的账务处理 借： 长期应收款、 无形资产， 贷： 银行存款、 未确认融 资收益。 3 . 项目运营期的账务处理 确认收入时， 借： 银行存款、 应收账款， 贷： 主营业务 收入、 长期应收款； 发生费用时， 借： 主营业务成本， 贷： 银 行存款、 应付账款； 年末确认投资收益时， 借： 未确认融资 收益， 贷： 投资收益； 期末对无形资产进行摊销， 借： 主营 业务成本， 贷： 累计摊销。 这种情况下， 投资方既能获得稳定的污水处理费， 又 能根据污水处理行业的发展获得超额部分的收益，在降 低企业投资风险、提高投资效益等方面得到了有效的平 衡。 投资企业在投资时一般也会根据地方政府的需求、 结 合地方政府的经济发展趋势和污水增长情况，投资建设 一个适用于未来发展规模的污水处理厂，或者为将来污 水处理厂的改扩建留下余地，这对于地方政府降低总体 投资、避免重复建设和污水处理行业的可持续发展都具 有很好的促进作用。这种投资合作方式已经逐渐成为污 水处理行业的发展趋势。 （五 ） 后续支出的账务处理 1 . 后续支出计提时的账务处理 借： 主营业务成本、 财务费用等， 贷： 预计负债。 2 . 实际发生改造支出或者资产重置支出时的账务处理 借： 预计负债， 贷： 银行存款、 应付账款等。 （六 ） 项目移交的账务处理 无论是将特许经营权计入长期应收款科目核算， 还 是计入无形资产科目核算， 在项目期满移交时， 均已经摊 销完毕， 相关会计科目余额为零， 因此无需再进行账务处 理， 仅需办理好项目移交的相关手续即可。 三、 B O T模式下特许经营权账务处理的难点及建议 （一 ） B O T模式下特许经营权账务处理的难点 1 . 成本的核算存在争议 现行污水处理 B O T合同中， 基本以签订保底用水量 为主， 因此应将特许经营权确认为金融资产。 但很多项目 无法确认经营期满后资产的移交范围， 如除厂房、 设备以 外的资产归属问题， 新增加设备的归属问题等。 确认收入 的时点也存在争议，新建设的污水处理厂开始运营时一 般伴随着项目的后期绿化和审计等，也有些项目会在竣 工后很长一段时间才开始营业，因此产生了收入初始时 点确认有争议的问题。 2 . 预计负债的计提有难度 投资企业计提预计负债的标准有难度，由于污水处 理行业属于新兴行业， 其投资规模大、 运营期限长， 前期 维修支出小、 后期大等特点， 目前还没有计提预计负债的 行业标准， 投资企业若多计提负债， 会影响企业的当期利 润和投资效益，若少提或不提预计负债则无法保证未来 年度资产的改造或者重置支出。 同时由于税法的规定， 预 计负债的计提应进行所得税纳税调整，会形成较大的递 延所得税资产 （负债） ， 这对于财务人员进行账务处理增 加了难度。 3 . 折现率的选择有难度 正常情况下折现率的大小与投资风险的大小成正 比。折现率选择的大小与特许经营权评估价值的大小有 直接关系， 因此折现率大小的确定， 对于最终确认特许经 营权评估价值的大小起着至关重要的作用。 （二 ） B O T模式下特许经营权账务处理的建议 1 . 明确 B O T项目移交资产的范围 完善特许经营权项目合作协议，在投资企业与政府 签订合同时， 应有明确的资产移交范围， 对于新增加资产 的归属问题， 除厂房、 设备以外的资产归属问题以及移交 资产