国际现货黄金投资介绍.doc

国际现货黄金投资介绍一、投资黄金的理由1.投资回报高黄金投资的每月的收益率可以达到20%-300%，甚至更高，在现在股市波动、经济不景气，通货膨胀导致银行存款贬值，房地产面临严格的宏观调控的时候，黄金突显其避险保值功能，投资黄金确实是一种稳健而快捷的投资方式。举例1：中长线投资假如你在2010年07月28日买入1手上涨的合约成交价为1156.80美元/盎司，到2010.12.07最高点1430.99美元/盎司平仓获利。平仓盈利 =（1430.99-1156.8）X 100 X 固定汇率(7.8)= 213868.2元（未扣除手续费和利息）举例2：短线投资假如你在2011年03月09日晚间21：30高位卖出1手下跌的合约成交价1436.12美元/盎司，四个小时之后跌到1402.96美元/盎司平仓获利。平仓盈利 =（1436.12-1402.96）X 100 X固定汇率(7.8)= 25864.8元（未扣除手续费和加上利息）2.投资现货黄金优势多（1）安全性：黄金是全世界公认最佳保值的产品。（2）变现性：黄金市场24小时交易，因此可以随时交易变成钞票。（3）逆向性：当纸币由于信用危机而出现波动贬值时，黄金就会升值。（4）稀有性：目前地球黄金存量有限，但需求量却呈直线上升！（5）投资性：由于黄金长期趋势向上，且黄金市场不可能被人为操控，风险较小，适合中长期投资。（6）以小博大: 开仓额最小为20万人民币，在黄金现货市场中会被放大100倍，相当于用2千万美元在市场中买卖交易，助您在黄金现货市场中获取更大的利润。（7）国际交易，获利无需缴税（黄金不收税）。（8）双向投资，上涨下跌都可获利。（9）风险可控制：可预设止损点，把损失控制在一定范围内。（10）单独一只投资品种，利于投资者深入研究，集中精力关注。（11）黄金市场没有庄家操纵：全球每日黄金交易量超过20万亿美元，任何人或任何财团都没有能力控制它。3. 投资黄金前景良好目前国际局势风云变化，自2001年911事件至今，黄金价格一路上涨，从当时的250美圆/盎司升至2011年高1444.6美圆/盎司，黄金价格2009开始年持续走强。有权威人士分析预测未来黄金价格将会继续创新高。在目前，可以看到在世界黄金市场上发生的下列动向：（1）在过去5年，黄金价格上涨两倍多，说明黄金的价值被重新被认识。牛市是未来5-10年内的主调。（2）目前金价主要受投资需求推动，因而波动较大，这种情况可能会维持一段时间。（3）金价波动主要受美元和原油价格走势的影响。一般而言，美元下跌黄金就升值，原油价格价格上涨，金价也会随之上升。二、现货黄金投资特点1.投资项目：国际现货黄金延迟交割业务2.投资金额：资金投入越大，风险越小。3.交易时间：如遇假期，请留意官方网站的特别安排。夏令时（北京时间）：上午8：00 - 次日凌晨2：30冬令时（北京时间）：上午8：00 - 次日凌晨3：30一般而言，美洲盘（晚上20：30 凌晨2：30）这段时间波动比较大，利润空间相对较大，是做单的好时机。4.收益：收益（卖出价买入价）X 100 X当前汇率(6.8) X 交易手数 - 手续费5.交易费用：买卖时自动产生,万分之3.5左右6.交易点差：0.5美元/盎司7.运作方法：投资者与交易商签订合约并注入资金到自己的帐户之后，方可进入现货黄金市场，在交易商提供的交易平台软件上，由投资者本人（或委托操盘手）进行黄金交易。黄金投资可双向操作，即可在低位买入高位卖出赚取差价，或者高位卖出低位买入赚取差价。采用T+0机制，即客户可以随时买进或卖出，方便客户反复买卖，赚取更多收益。三、黄金投资因素分析目前国际局势风云变换，自2001年911事件至今的中东和北非局势，黄金价格一路上涨，从当时的250美元/盎司升至2011年新高1444.6美元/盎司，黄金后市上涨空间还不可衡量。在分析黄金价格时，我们需要关注如下因素： （1）黄金价格与美元的互动关系。由于国际黄金价用美元计价，在基本面、资金面和供求关系等因素均正常的情况下，通常呈现美元涨、黄金跌和美元跌、黄金涨的逆向互动关系。这是投资者判断金价走势的重要依据。（2）黄金价格与国际原油的互动关系。原油价格一直和黄金市场息息相关，其原因是黄金具有抵御通货膨胀的功能，而国际原油价格与通胀水平密切相关，因此，黄金价格与国际原油价格具有正向运行的互动关系。（3）黄金价格与国际政局动荡的互动关系。国际上重大的政治、战争事件都将影响黄金价格。黄金发挥其保值避险的作用，成为投资者的首选，刺激金价的上扬。（4）黄金价格与国际商品市场的联动关系。由于“金砖四国”经济的持续崛起，对有色金属等商品的需求持续强劲，价格持续强劲上扬。虽然与有色金属相比，黄金的上涨幅度明显偏低，但铜、铝等有色金属的大幅下跌已影响到黄金价格。投资者在判断黄金价格走势时，必须密切关注国际商品市场尤其是有色金属价格的走势。（5）黄金价格与国际重要股票市场的互动关系。国际黄金市场的发展历史表明，在通常情况下，黄金与股市也是逆向运行的，股市行情大幅上扬时，黄金价格往往是下跌的，反之亦然。（6）黄金价格与黄金现货市场季节性供求因素的关系。黄金现货市场往往有比较强的季节性供求规律，上半年黄金现货消费相对处于淡季，近几年来金价一般在二季度左右出现底部。从三季度开始，受节日等因素的推动，黄金消费需求会逐渐增强，到年底的圣诞节及中国的春节，黄金现货需求会逐渐达到高峰，从而会使金价持续走高。（7）黄金价格与国际基金持仓水平的关系。随着美国繁荣经济周期的终结，全球性货币信用危机促使众多机构投资者寻找合适的投资品种来对冲汇率不稳定的风险。在此背景下，以原油、黄金为代表的商品市场吸引了众多机构资金的眼球，国际对冲基金纷纷介入。投资者在判断黄金价格走势时，必须密切关注国际基金持仓水平的动态变化。四、风险及控制风险的方法1.存在的风险（1）外部因素剧烈变动。影响黄金价格变动的因素突然之间发生巨大变动，例如重要经济指标的变动、爆发政变、政府政策的改变、汇率变动剧烈等等，会使黄金价格有一个较大的波动，投资者还没有来得及给予回应时，会存在一定的风险。（2）操作风险。由于投资者在投资过程中，“贪”、“怕”、“赌”的心理作怪，而造成的损失。因为市场在随时变化，心态随着市场调整是最重要的。（3）网络技术风险。由于黄金投资都是通过网络下定单的，电子信息系统的技术性和管理性安全就成为网络交易运行的较为重要的技术风险。这种风险既来自计算机系统停机、磁盘列阵破坏等不确定因素，也来自网络外部的数字攻击，以及计算机病毒破坏等因素。2.风险控制由于客户的开仓资金在黄金现货市场中被放大了100倍，使客户有更多资金在市场中运做，获得最大利润，但同时风险也被放大了，如不能很好的控制风险，资金会损失很多，高利润与高风险是密不可分的，应严格坚决执行纪律，将风险控制在最低限度。（1）严守风险控制策略如果能够严守止损策略，那么黄金投资买卖风险反而较股票市场更容易控制，股票的涨跌停板是政府规定的,但是黄金的涨跌停板是由你自己去设定的.盈利的机会亦较股票市场更多，利润亦高。（2）对冲实战策略：不建议客户采取对冲策略！实行对冲是黄金投资实战中的下下策，只是在资金浮亏额度特别巨大的前提下，为保全客户的最终利益才可采取此策略。（3）盈利实战策略：见好就收，蝇头小利都要赚，把握机会，就是把握赚钱的诀窍。不放过任何一个赚小钱的机会，你就会赚得大钱。赚得盆满钵满！（4）根据资金状况订制合理的操作计划和方案：在操作之前根据资金量大小合理的订制资金运作的比例，为失误操作造成的损失留下回旋的空间和机会。（5）时间段控制风险概率提示：每到晚上超过10点30分后，客户在下单时，应绝对控制和把握自己的大脑是否处于疲惫状态，避免造成不良后果。（6）根据时间条件订制适宜的操作风格：每个投资者拥有的操作时间是不同的。如果有足够的时间盯盘，并且具有一定的技术分析功底，可以通过短线操作获得更多的收益机会；如果只是有很少的时间关注盘面，不适宜作短线的操作。则需要慎重寻找一个比较可靠的并且趋势较长的介入点中长线持有，累计获利较大时再予以出局套现。 总之，黄金投资是一种相对收益较高，风险适中，很适合有经济实力，具投资慧眼，平时工作较忙的中上投资者参与的金融投资。假如你较忙，我们将为您提供资深专业的操盘手，协助为你赚取丰厚的回报！ 附表：您在炒股？在炒基金？在炒楼？您知道吗？在今天，您不炒黄金就是您的损失!为什么？您自己看投资项目现货黄金股票期货外汇基金房地产定期存款所需资金(保证金)1%100%3-10%2-10%100%20100%100%获利方式双向投资，回报迅速且丰厚上涨赚钱，下跌被套或亏钱双向投资，回报迅速且丰厚涨跌均有收益机会，风险较大视市场情况而定上涨获利，下跌亏钱利息收入风险控制风险本人控制，有良好的止损机制人为炒做风险甚高视种类而定风险较大，但控制完善，有良好的止损机制视种类而定难以估计，容易套牢通货膨胀交易时间（天）24小时4小时45小时24小时4小时无法控制无买卖形式双向交易，见价成交单边交易，撮合成交双向交易，撮合成交双向交易，见价成交专人操作，本人无法控制私人或中介公司自行办理市场规模国际性交易，每天成交约20万亿美元地区性地区性国际性交易，成交量巨大，不受大户操纵地区性及国际性一般为地区性地区性灵活性快普通快快慢慢慢手续费交易额的万分之四印花税和手续费交易额的千分之一汇价点差，各种货货不同手续费和申购及赎回费交纳多种税金利息税附黄金品种详细介绍个人投资黄金品种介绍：标金：标金是标准金条的简称，是黄金市场为使场芮买卖交易行为规范化、计价结算国际化、清算交收标准化而要求进场的交易标准物，必须按规定的形状、规格、成色、重量等要素精炼加工成的条状金。金币：金币是黄金铸币的简称，有广义和狭义之分。广义的金币泛指所有的在商品流通中专作货币使用的黄金铸件，如金锭、金元宝等，狭义的金币是指经过国家证明，以黄金作为货币的基础，按规定的成色和重量，铸成一定规格和形状，并标明其货币面值的铸金币。金饰：金饰品也有广义和狭义之分。广义的金饰品泛指不论黄金成色多少，只要含有黄金成分的装饰品，如金杯、奖牌等纪念品或工艺品均可列入金饰品的范畴。狭义的金饰品是专指以成色不低于58的黄金材料，通过加工而成的装饰物。黄金账户：黄金账户，是指商业银行为投资者提供的一种黄金投资方式。纸黄金：纸黄金也叫黄金凭证。就是在黄金市场上买卖上双方交易的标的物是一张黄金所有权的凭证而不是黄金实物，是一种权证交易方式。黄金股票：黄金股票又称金矿公司股票，指的是金矿公司向社会公开发行的上市或不上市的股票。黄金基金：黄金基金是专门以黄金或黄金类衍生品种作为投资媒体，以获取投资收益的一种共同基金，黄金基金分为开放式基金或封闭式基金。黄金理财账户：黄金理财账户又称黄金管理账户，指的是投资者在商业银行开立一个黄金理财账户，将买入的黄金存放在商业银行的金库里，记载在黄金理财账户上，并交与商业银行全权管理处置，到了约定的投资收益分配期间，由黄金理财账户的运作与管理者-商业银行来分配投资赢利。黄金保证金交易：黄金保证金交易是指在黄金买卖业务中，市场参与者不需对交易的黄金进行全额资金划拨，只需按照黄金交易总额支付一定比列的款项，作为黄金实物交收时的履约保证。目前的世界黄金交易中，既有黄金期货保证金交易， 也有黄金现货保证金交易。上海黄金交易所也是一种保证金交易，但其仅针对其会员。这种保证金交易与伦敦现货保证金交易和美国期货保证金交易都不一样，它是一种现货黄金交易。与伦敦现货市场不同的是，它有固定的交易场所，仅仅充当投资者的交易媒介，撮合投资者之间进行交易，交易所自身不参与黄金买卖。与美国期货市场不同的是，美国黄金期货的交易标的物是标准化的黄金买卖合约，而上海金交所的黄金延期交收是一种黄金现货交易。黄金投资是一种永久、及时的投资。几千年以来，黄金永远散发着她的光芒，魅力。并以其独有的特性-不变质、易流通、保值、投资、储值的功能作为人们资产保值的首选。无论历史如何变迁，国家权力的更替，或是货币币种的更换，而黄金的价值-永存。在当今不确定的经济，政治环境下，许多投资者纷纷转向投资黄金，将它称为“没有国界的货币”，因此，黄金成为在任何时候、任何环境下最重要，最安全的资产。选择黄金作为投资目标，将成为越来越多富裕起来的人；越来越多深陷股市泥潭的人需要思考的问题。的确，黄金作为一种世界范围的投资工具，具有全球都可以得到报价，抗通货膨胀能力强，税率相对于股票要低的多，公平公正的金价走势，产权容易转移，易于典当等比较突出的优点。个人黄金投资将成为未来黄金投资业务的主力军2007年12月，应WTO的规则，中国金融市场已经全面开放，随着国家对金管制进一步放开，目前黄金这个新兴投资市场正在迅速膨胀，个人炒金业务不断发展，黄金投资正成为一个越来越热门的话题，有忘成为继股市、汇市之后的理财新热点。成熟的金融市场里面有“四条腿”走路，即货币市场、资本市场、外汇市场、和黄金市场。目前，我国黄金市场由于处于初期阶段，交易量和交易范围都还很小，在全国整体金融产品里面大概只占0.2%的份额。目前这个情况和国际上完全是两个概念，因为现在国际上主要市场，包括纽约市场、伦敦市场，实际上它们都是真正的金融投资品种，期货、现货配套运作。象伦敦市场，据统计，2005年期货交易是现货交易的1000倍。如果我们国家现在黄金市场的规模放大1000倍是什么概念？可以想像，就我们国家目前的环境和人口规模而言，黄金市场完全可以和证券市场、资本市场媲美。05年下半年，国芮陆续开放个人黄金业务，现在市场上存在的个人黄金投资业务大致分为3类：黄金交易所的实物买卖黄金；各中资银行开放的纸黄金业务；以及香港及欧美成熟平台提供的黄金现货保证金交易。去年底，上海期货交易所推出了黄金投资的第四种产品：黄金期货，进一步完善了国芮的黄金投资市场，黄金投资的大门已经向投资者全面开放。由于黄金期货目前还在起步推广阶段且风险性非一般投资者所能承受，因此这里暂不做介绍，以下主要介绍市场上比较普遍的四种黄金投资品种：第一种：黄金的实物交易顾名思义，是以实物交割为定义的交易模式，包括金条、金币，投资人以当天金价购买金条，付款后，金条归投资人所有，由投资人自行保管；金价上涨后，投资人携带金条，到指定的收购中心卖出。优点：黄金是身份的象征，古老传统的思想让国人对黄金有着特殊的喜好，广受个人藏金者青睐。缺点：这种投资方式主要是大的金商或国家央行采用，作为自己的生产原料或当作国家的外汇储备。交易起来比较麻烦，存在着“易买难卖”的特性。第二种：纸黄金交易什么叫纸黄金？说的简单点，就是相当于古代的银票！投资者按银行当天的黄金价格购买黄金，但银行不给投资者实金，只是给投资者一张合约，投资者想卖出时，再到银行用合约兑换现金。优点：投资较小，可以从0.1盎司做起，交易比较方便，省去了黄金的运输、保管、检验、鉴定等步骤。缺点：纸黄金只可买涨，也就是说只能低买高卖，当黄金价格处于下跌状态时，投资者只能观望。投资的佣金比较高，时间比较短。第三种：上海AU（T+D）交易 黄金AU(T+D)是上海黄金交易所的一种现货延期交收业务。以分期付款方式进行买卖，交易者可以选择合约交易日当天交割，也可以延期交割，同时引入延期补偿费机制来平抑供求矛盾的一种期货交易模式。优点： 交易时间长，仅次于纸黄金。 交易费用低、资金变现快。 没有交割期限。 双边买卖，杠杆交易，可以做空。缺点： 撮合交易，不适合大额资金。 非24小时交易，不容易控制止损，风险大第四种：黄金现货保证金交易通俗的说，打个比方，一个10块钱的石头，你只要用1块钱的保证金就能拥有，并使用，这样你如果有10块钱，你就能拥有10个十块钱的石头，如