烟草行业分析报告.ppt

2011年中国烟草行业分析 2010年12月9日 2 2006年烟草行业运行状况回顾 2006年中国的烟草行业在 大品牌 大市场 大企业 的战略下继续保持着平稳增长态势 行业卷烟产销总体保持均衡增长 实现效益稳步增长 卷烟价格基本稳定 市场格局明显改善 行业经济运行保持了良好发展态势 截止到2006年截止12月份 烟草行业在产卷烟品牌为203个 4个品牌年销量超过百万大箱 烟草制造行业累计资产达3282 64亿元 同比增长8 89 实现销售收入2858 19亿元 同比增长11 05 行业税金总额和利润总额分别为1461 2亿元和417 6亿元 分别比上年同期增长了11 18 和12 46 使中国的烟草的发展进入了一个较好的发展时期 3 2006年烟草行业运行状况回顾 进入2007年 中国的烟草行业在国家局 控量 促销 稳价 增效 的调控方针指导下 国内烟草行业产销均保持着均衡的增长 产品库存合理 市场价格基本平稳 行业效益稳步增长 截止到5月国内烟草制造行业累计完成产品销售收入1361 69亿元 同比增长10 76 实现利润和税金总额分别为221 9亿元和715 95亿元 分别比上年同期增长了12 35 和14 62 但部分省份仍然存在产品结构上移较快 低档卷烟有效货源供给不足的问题 4 随着我国政策对烟草市场的不断调整 我国烟草未来的市场结构变化将从目前垄断竞争的状态走向寡头垄断 市场竞争将从无序竞争变成有效和有序的和平竞争环境 随着国家局 打造十大烟草航母集团 计划的正式启动 将提高我国烟草工业的国际市场竞争能力 巩固国内强势品牌 继续优化国产香烟的品牌结构 提高品牌市场的集中度 才能在全球性竞争中争得一席之地 2006年烟草行业运行状况回顾 5 政策法规对烟草行业的影响 我国加入 世界烟草控制框架公约 我国的烟草企业无法再像从前那样在国内市场中靠政府的特殊保护 而必将面临着许多发展压力 诸如关税大幅降低 政府不可能采取非关税措施对烟草企业进行特殊保护 非关税保护措施将被彻底取消 一定时期内流通领域市场将开放 外资在我国烟草市场设立分销企业数量限制将不存在 尤其是允许外企在华设立分销体系 我国烟草企业将面临国外同类资本和技术密集型企业的强烈冲击 由于高效率低成本新技术可以代替一定的手工劳动 部分单纯性劳动密集型烟草企业将丧失劳动力成本优势等等 这也将给我国烟草市场带来巨大的变化 一是烟草国内市场国际化 二是烟草市场竞争多元化 三是烟草产品趋向高新化和健康化 四是烟草营销方式现代化 6 税收政策对我国烟草行业产生的影响 目前我国烟草行业涉及的各种税费主要有12种 此外还有一些地方还征收一些地方性税费 2003年 国家税务总局出台了按零售价格倒扣45 卷烟核定计税价格的政策 以及国家局对卷烟价格实行梯次化管理 进一步创造公平的竞争环境 规范了烟草企业的生产经营行为 我国的现行的烟草税收体制 为我国积聚了大量财政资金 烟草行业也而成为政府取得财政收入的重要来源之一 7 税收政策对我国烟草行业产生的影响 国家对烟草所征的高额税成了地方财政的主要来源 加强了地方政府的地方保护的动机 8 法律法规对我国烟草行业产生的影响 中国烟草专卖的法律基础 是1991年全国人大常委会通过 中华人民共和国烟草专卖法 以及1997年国务院颁布 中华人民共和国烟草专卖法实施条例 在这两部行业管理的基础性法律 法规的规范下 中国烟草行业实行统一领导 垂直管理和专卖专营的专卖管理体制 国家烟草专卖局 中国烟草总公司 主管全国的烟草专卖工作及统一管理和经营全国烟草行业的产供销 人财物 内外贸业务 9 中国的烟草专卖制度具有以下三点特征和地位 烟草专卖主体的特殊性 国家是烟草行业唯一的 最大的卖家 烟草专卖经营的垄断性 烟草专卖垄断是一种行政性垄断 烟草专卖范围的广泛性 10 社会文化环境对我国烟草行业的影响 烟文化 中居于突出地位的就是香烟的社交功用 在长时间 高强度的 以广告 公关 赞助等形式出现的品牌宣传中 消费者逐渐接受并认同了各种卷烟的品牌形象以及其所代表的特定群体 阶层 的个性 性格 思维以及生活方式 由此 卷烟已经完全超越了其本身作为产品的原始功能 而深入到不同人群的特定文化中 11 在我国正式签署WHO的 烟草控制框架公约 后 谁能够在降低产品焦油含量的同时 最大限度的保留产品原有的吸味 香气 谁就能在今后的市场中面临最小的风险 12 2001 2005年世界烟叶产量统计 13 2001 2005年世界三大卷烟生产格局比例分布 14 2005年世界主要卷烟生产企业市场格局比例 15 产销总量 短短几年内是我国卷烟品牌集中度显著提高 形成了15个百万箱以上的大型工业企业 卷烟产量和销售量迅速提高 培育出了五个年产销量超过百万箱的重点名优品牌 使我国的卷烟工业企业的改革与调整进入了一个新的更高的发展阶段 16 优化了工业企业组织结构 2005年全年共有13家卷烟工业企业完成了组织结构调整 目前具有法人资格的卷烟工业企业已调整减少到44家 大力实施烟草商业流通体制改革 强化地市级公司市场营销主体地位 全年共有202家县级公司取消法人资格 到2005年底全行业已累计取消县级烟草公司法人资格1317家 17 2001 2006年1 4月国内卷烟产量统计 18 2005 2006年1 4月国内卷烟产量 2005年全行业累计生产卷烟19420亿支 3884万箱 同比增长3 67 销售卷烟19470亿支 3894万箱 同比增长3 7 12月末卷烟工商库存1287亿支 257万箱 保持正常库存水平 进入2006年 随着烟草行业经济运行的平衡及卷烟销量的大增 使得国内卷烟继续保持着稳定的增长态势 截止到4月 全行业累计生产卷烟1417 3万箱 同比增长1 0 19 2005 2006年国内细分卷烟类型产品产量统计表 20 2005年我国重点卷烟企业产量统计 21 2005年我国重点城市商业企业卷烟销量统计图 22 我国烟草企业自建烟叶生产基地统计 23 国内烟草需求群体 我国一直保持着八个世界第一 种植烤烟面积 烤烟产量 烤烟增长速度 卷烟产销量 卷烟增长速度 吸烟人数 吸烟人数增加量 烟税增长速度 全球共有12亿的烟民 而我国烟民人数目前已达到3 2亿 占世界吸烟人口的四分之一 24 我国各价位卷烟品牌占有数量统计图 25 2000 2005年我国卷烟价格平均指数 根据对2000年 2002年的数据测算 我国GDP增长率和社会商品零售总额增长率每提高1个百分点 就会拉动烟草行业工商税利增长率分别提高0 89和1 03个百分点 26 1997 2004年各地卷烟价格增长速度与城乡居民收入增长速度之比 27 2004年我国各地区经济发展水平与卷烟价格水平序位比较 28 2001 2006年1 5月国内烟草行业经济效益统计 29 2001 2006年1 5月国烟草行业主要成本费用统计 30 2001 2006年1 5月国内烟草行业盈利趋势图 31 2001 2005年我国烟草行业运营指标统计 32 2001 2005年我国烟草行业偿债指标统计 33 2001 2006年1 5月国内烟草行业偿还能力指标统计 34 2004年国内按收入排名烟草企业偿还能力指标统计 35 36 我国烟草行业发展生产要素 我国烟草种植轮作土地资源丰富我国烟草种植技术水平逐步提高我国烟草加工工艺技术日趋完善我国烟草人才培养成行业重点工作我国烟草行业信息化资本投入加大 37 我国烟草行业发展需求条件 重要的国家税收和财政收入来源我国的烟草税率平均只有46 2002年 我国烟草行业上缴税利1456亿元 占我国财政收入的8 2004年我国烟草行业累计实现利税超过2100亿元 与2000年相比翻了一番 烟草业税收占全国总税收的10 2005年我国的烟草税利超过2494 56亿元 同比增长14 35 自我国实行烟草专卖制度以来 我国的烟草税收增长基本上与我国的GDP同步 年均增长9 以上 38 我国庞大的就业和从业市场目前我国大约有20个省 自治区的890个县近2000多万户约8000万的农民从事烟叶种植活动 占全国劳动力的15 8 烟叶和卷烟的生产 烟草商业 烟草零售已经涉及到360多万农户和420多万零售客户 我国烟草行业发展需求条件 39 大集团还将提速 市场竞争由多牌号向少牌号集中转变 竞争热点向中 高端市场转变 名优中 高挡卷烟进一步扩张 竞争层面由价格 包装等向品牌内涵方向转变 行业重组向省际间强强联合 优势企业重组方向发展 今后的国烟市场将是大企业的对话 大品牌的角逐 近几年我国烟草企业特征 40 我国烟草行业发展的机遇 既可以降焦减害 又集特色 品质于一体的 中式烤烟型卷烟 中草药 已被看作是我国烟草未来发