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对票据业务背书风险的几点思考邮储银行江苏省分行公司业务部 殷博近十余年，票据业务得到了很大发展，尤其是银行承兑汇票业务已逐渐成为各家商业银行业务经营中备受关注的一大亮点。它有效改善了银行自身的资产负债结构、提高了盈利能力，促进了流动性、安全性和效益性的统一，与贷款、保函、信用证一起被业内人士称为商业银行授信排行榜上的“四大天王”。不难发现，票据业务之所以受到如此青睐，关键就在于其具有“时间短、见效快”的特点，而成就这一特点的主因则在于票据自身有着极强的流通性，即票据可以背书转让。在现实经济生活中，企业与企业之间、企业与银行之间以及银行同业之间的票据背书转让十分频繁。在流通过程中要求持票人对其前手取得票据的原因知之甚详显然是不太现实的，因此票据法第十三条规定：票据债务人不得以自己与出票人或者与持票人的前手之间的抗辩事由，对抗持票人。但是，持票人明知存在抗辩事由而取得票据的除外。同时，票据法第十条又规定：票据的签发、取得和转让，应当遵循诚实信用的原则，具有真实的交易关系和债权债务关系。可见，票据是“设立有因”而“流通无因”，这一特点大大增加了商业银行办理贴现、转贴现业务的风险，而其中因背书导致的风险更是屡见不鲜。下面，办初期如何规避这些风险提出相关建议。一、 因背书位置而引发的票据风险分析及建议对策在票据流通中，通常情况下要经过票据背书这一程序，那么背书是否存在法定位置？如果存在应在哪里？如果未在指定位置背书是否又会影响票据权利的实现？下面这个案例可以较好地说明这个问题。沈阳某石油煤炭公司和某石油物资公司分别为供、需双方，后者出票（背面印有“不许背书转让”字样）给前者、价款384万，承兑行为某股份制商业银行沈阳第二支行。后该石油煤炭公司以该票据向当地某城商行办理了质押贷款。合同期满，该石油煤炭公司未按时供货，需方随即向沈阳市中院提起诉讼称供方无供货、系诈取银行承兑汇票，并用“不许背书转让”的票据办理质押贷款，要求判贷款无效且返还自己原交付的票据。一审判决需方胜诉，该城商行不服又向辽宁省高院提起诉讼；经省高院综合分析后裁定，驳回上诉、维持原判。分析可知，本案的第一个焦点就在于“不许背书转让”字样写在了票据背面，这一行为是否有效？因为当初受理质押贷款时，该城商行认为“不许背书转让”字样应写在票据正面、背面属于背书人权限因而最终核批了该项贷款。票据法第二节背书中仅第二十七条和第三十四条对背书中“不得转让”事项做出了规定，但却未指出该字样应具体写在哪里。辽宁省高院的最终判决中也指出，汇票中明确写有“不许背书转让”应是双方当事人对该汇票的约定；“不许背书转让”字样写在背书上虽然操作不规范、有瑕疵但仍是双方真实意思的表示，具有法律效力。由此可见，票据是否可以转让关键要看双方的真实意思表示而非由“不得转让”等字样的位置来决定。本案的第二个焦点在于标有“不许背书转让”字样的票据是否还可以继续转让或质押？笔者认为，解决这个问题关键在于分清记载该事项的是出票人还是后续的背书人。票据法第二十七条规定：持票人可以将汇票权利转让给他人或者将一定的汇票权利授予他人行使。出票人在汇票上记载“不得转让”字样的，汇票不得转让。票据法第三十四条规定：背书人在汇票上记载“不得转让”字样，其后手再背书转让的，原背书人对后手的被背书人不承担保证责任。由以上两条规定可知，出票人在票据上记载“不得转让”后票据即失去了流通性，该城商行将失去流通性的票据作为质押物显然不妥。但如果是后续背书人记载，则票据仍可继续转让、只是背书人对禁止背书以后的再取得票据的人不承担保证责任。所以，同为记载“不得转让”，但票据的流通性却因记载人身份的不同而迥异。鉴于此，笔者建议我行在开展票据业务时应做好对票据的调查、审查和检查，有效规避类似的因书写瑕疵而带来的风险；在遇到疑问时，应多向有经验的同业人员请教、仔细查阅相关法律法规，避免主观臆断。另外，一旦发生了诉讼事件应权衡利弊、知进知退。本案中的城商行在一审已经暴露出必损无疑的情况下仍坚持上诉，结果二审败诉还多赔上了一笔诉讼费。笔者建议，我行如出现类似情况应尽早退出诉讼申请贷款保全、向信贷客户进行追索，尽量减少自身的损失。二、 因空白背书引发的票据风险分析及建议对策空白背书是转让背书的一种，该行为下背书人已做了完整的签章但被背书人一栏为空白。那么，空白背书又会给银行的票据业务带来这样的风险呢？请先看一个案例。青州市甲、乙两个制衣公司分别为需求方和供给方，甲出票向乙购买辅料、承兑行为某国有银行青州第三支行。乙公司得票后因购买原料将该票据背书（空白背书）转让给潍坊某皮革公司，该皮革公司收票后随即向当地某国有银行第五支行办理了贴现（亦是空白背书）。后乙公司与潍坊皮革公司发生贸易纠纷，诉请青州市中院公断；法院民事裁定青州第三支行停止支付，该行以此为由拒绝了潍坊第五支行的付款请求。随后乙公司又指出票据在两次转让中均为空白背书、系背书不连续，潍坊第五支行不享有票据权利、要求取回票据。综上可知，本案的焦点在于：1、在我国现行法律下，是否支持空白背书？2、如果出现空白背书是否影响票据权利的行使？票据法第三十条规定：汇票以背书转让或者以背书将一定的汇票权利授予他人行使时，必须记载被背书人名称。可见，在我国票据背书转让只能是“记名背书”。那么，本案中的空白背书是否又会影响潍坊第五支行行使票据权利呢？票据法第三十一条第一款规定：以背书转让的汇票，背书应当连续。持票人以背书的连续，证明其汇票权利；非经背书转让，而以其他合法方式取得汇票的，依法举证，证明其汇票权利。本案中潍坊第五支行提供了贴现凭证、证明其已给付过对价，应属善意持票人，依法享有票据权利。青州市中院也正是依据此条判定潍坊第五支行享有票据权利，并最终要求青州第三支行按票据金额承付票款和逾期的同档次贷款利息。判决后当事人均无异议。案件的终结并不意味思考的停止，对于现实操作中的空白背书银行又应该做怎样的处理呢？笔者查阅了最高人民法院关于审理票据纠纷案件若干问题的规定（下简称规定）发现，该文中第四十五条和第四十九条对此做出了相关规定。规定第四十五条指出：空白授权票据的持票人行使票据权利时未对票据必须记载事项补充完全，因付款人或者代理付款人拒绝接收该票据而提起诉讼的，人民法院不予支持。规定第四十九条指出：依照票据法第二十七条和第三十条的规定，背书人未记载被背书人名称即将票据交付他人的，持票人在票据被背书人栏内记载自己的名称与背书人记载具有同等法律效力。可见，潍坊第五支行虽然获得了票据权利但其在业务办理上是有瑕疵的，如果其能按照上述两条规定补齐所有空白，那么便可免去此次诉讼纠纷。鉴于以上原因，笔者建议我行在办理票据贴现业务时应仔细审查所有的票据背书栏，对其中的空白背书应全部补齐；同时，在办理业务前应养成习惯告知企业客户填记被背书人。唯有此，才能保证票据被安全、顺利的转让，使我行的合法利益得以实现。三、 因背书中的“不同一”而引发的票据风险分析及建议对策在背书过程中常见这样的情况，被背书人的署名公章前后不完全一致，如“第一棉纺厂”被写成了“一棉”。那么，这种书写上的“不同一”是否会导致背书不连续进而使得持票人无法行使票据权利呢？这里仍以案例分析说明。江阴某钢缆厂向上海某贸易公司购买商品，出票结算、金额160万，承兑行为江阴市某国有银行。后因保管不善票据丢失，该贸易公司在规定时间内向承兑行所在地的江阴市人民法院申请了公示催告。在无法获知的情况下，该票为溧阳某物资公司获得并在采购时转让给了安徽省某金属材料公司（背书时，习惯性地未写“安徽”二字）。后该金属材料公司向某国有银行合肥第三支行办理了票据贴现（该行在办理业务中忽略了书写中的不同一）。当上海贸易公司发现合肥第三支行办持票并要求托收时，为维护自身利益企图阻止并向承兑行所在地的江阴市人民法院提起诉讼。合肥第三支行对法院辖级提出异议，后案件提交无锡市中院进行审理。该案件经过了无锡市中院和江苏省高院二审终审而最终结案，但两次的判决结果却大相径庭。一审认为被背书人名称“不同一”因而背书不连续，安徽省某金属材料公司和合肥第三支行不享有票据权利；但二审的判决结果却恰恰相反。笔者支持省高院的判决，原因在于合肥第三支行是在公示催告前对票据的形式要件进行了审查并向承兑行查询获得了确认，同时支付了对价，所以应属于善意持票人、享有票据权利。对于背书中的“不同一”问题，笔者认为虽然形式上企业公章与背书文字不完全一致但通过其他文件均可以证明倒数第二手背书中的被背书人即为最后一手背书中的背书人安徽省某金属材料公司，故不应认定为背书不连续。关于背书中企业名称的“不同一”是否应认定为背书不连续，在国内学术界和实务界至今仍存在争议。那么，在争议存在的情况下银行又应如何进行业务操作呢？笔者查阅了国内与票据相关的法律法规，仅发现人民银行颁布的支付结算办法第十条有简单的规定，该条指出：单位、个人和银行签发票据、填写结算凭证，应按照本办法和附一正确填写票据和结算凭证的基本规定记载，单位和银行的名称应当记载全称或者规范化简称。但是文中并未对“规范化简称”做出严格而明确的定义，所以造成了法律中的盲点。鉴于此，笔者建议我行在办理票据贴现业务时如发现“不同一”应严格按照现有法律规程办理，尤其是要与承兑行进行积极沟通、在征得承兑行同意的前提下进行下一步业务流程，对于承兑行有异议的票据建议不予受理。四、 因背书书写错误而引发的票据风险分析及建议对策 票据流通过程中往往会出现空白背书的情况，直至持票人需托收时才会对空白部分进行补记。但补记过程中时常会有书写错误的发生，严重的书写错误会造成背书的不连续。下面的案例即是一个典型。通州某金属材料公司为出票人，当地某建材厂为收款人，承兑行为某国有银行通州第一支行，后票据几经流转至华北某电力储运公司（流转过程汇中均为空白背书）。该电力储运公司请当地某国有银行北京市分行进行托收。经办过程中，银行人员误将第一手被背书人写成通州某建材厂，以此类推，使得每一列中背书人与被背书人均为同一企业，造成背书不连续。通州第一支行以此为由拒付，北京市分行在做出相关证实说明后二次托收却再度被拒付。后该电力储运公司向通州市人民法院提起诉讼，要求通州第一支行支付票款。该案经过了通州市人民法院和南通是中院二审终审而最终结案。两次判决的相同之处在于均认为华北某电力储运公司是给付过对价的善意持票人，只是一审判票据背书不连续无效要求承兑行返还票款而二审判票据仍然有效、该电力储运公司可行使票据权利。笔者认为，南通市中院的审判更为合理，原因在于：1、电力储运公司给付了对价、是善意持票人2、该公司在时效内向承兑行提示付款3、虽然背书出现错误，但该公司已联合托收行做出共同证明4、其他背书人对其持有票据的权利无异议。鉴于以上四点，笔者认为该电力储运公司应为合法持票人。但追究事件的起因，我们会发现是银行的经办人员因不熟悉票据背书的书写规则背书错误而导致了整个诉讼纠纷。可见，背书虽寥寥数字但却马虎不得。因此，笔者建议我行在开办业务初期，经办人员一定要多向外行引进的同业人员多多请教，尽量避免“自以为是”的违规书写。尤其是在补记空白背书时应逐一阅读前手的哥哥签章，在书写完毕后还应按照“斜角对应”原则进行核对，以确保书写的准确性。另外，笔者还想再次强调一下，银行在诉讼中应“知进知退”。本案中通州第一支行在持票人合法、合理举证后仍再度拒付的行为显属不当，这一举动也使其最终卷入了二次的案件纠纷当中。如该情况出现在我行，笔者建议可请所有背书人出具证明证实票据的合法转让、同时要求书写错误单位提交承诺书；若能做到这两步，笔者认为则可以兑付相关票款而无需“对簿公堂”。总之，从业过程中既要严谨细致但又不应“过于执着”，在风险可控的前提下获取利润才是合理的经营之道。票据业务的信用风险相对较低，但其中的操作风险却极易发生。前面四个案例中因背书不当而酿成的教训，更是发人深省。笔者认为，我行初涉票据业务，在经营上应稳健、在操作上要精细，在经过一定积累后最终走上票据业务的专业化之路。 蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈莇螈肃肇葿薀罿肇薂螆袅肆芁蕿螁膅莄螄肀膄蒆薇羆膃薈螂羂膂莈薅袈膁蒀袁螄膁薃蚄肂膀节衿羈腿莅蚂袄芈蒇袇螀芇蕿蚀聿芆艿蒃肅芅蒁蚈羁芅薃薁袇芄芃螇螃芃莅蕿肁节蒈螅羇莁薀薈袃莀芀螃蝿荿莂薆膈荿薄螂肄莈蚇蚄羀莇莆袀袆羃葿蚃螂羂薁袈肀肂芁蚁羆肁莃袆袂肀蒅虿螈聿蚇蒂膇肈