研究部门制度.docx

.研究部主要围绕公司的投资业务开展研究工作，为投资决策提供研究支持。其职责为：1、研究宏观经济形势及市场走势，出具投资策略报告，为投资决策委员会制定基金和专户投资目标、投资策略和资产配置方案提供依据；2、开展行业和上市公司研究，建立和维护各基金的可投资证券备选库；3、对行业内的重点上市公司进行实地调研，为基金的重仓品种提供研究报告和建议；4、对金融衍生产品特别是个股场外期权进行专项研究，提出相应的研究报告和投资建议；5、负责外部同行研究资源和信息的收集整理工作，与同行机构建立良好的合作关系。研究部设研究总监、研究员、部门秘书。研究员按不同研究方向分设宏观策略研究员、行业与公司研究员，具体人数根据公司所管理的资产规模和种类而定。部门组织架构图如下：研究部总监的职责为：1. 负责本部门日常管理工作；2. 组织制订本部门规章制度、业务流程和岗位职责，组织制订部门工作计划并监督实施。3. 组织本部门与公司其他部门的沟通、协调；为投资业务提供支持；组织本部门对外的交流合作，与外部专业证券研究机构进行沟通。4. 负责本部门团队建设，组织实施员工业务培训、绩效考核评估工作。宏观策略研究员的职责为：1. 建立科学的宏观研究和策略研究方法体系，把握国内外宏观经济走势，跟踪国内外财政及货币政策变化以及股票市场情况，及时出具宏观策略报告，为投资决策尤其是资产配置提供研究支持；2. 对突发性宏观事件、可能影响股票市场的重大事件、股票市场的重大变化进行及时的分析评估，提出应对策略供投资决策参考；3. 与券商宏观研究员、策略究员对接，参加券商研讨会及相关路演活动，获取有价值的信息并反馈给投资、研究部门；行业与公司研究员的职责为：1. 对所负责的行业进行系统性研究，建立适用于行业的研究逻辑体系；跟踪行业发展动态，综合行业景气程度和估值状况等因素对行业进行投资评级，并出具行业投资策略报告，为投资决策提供支持；对行业重大事项进行及时跟踪、点评，并视情况决定是否调整行业投资评级；2. 通过案头研究、实地调研、咨询行业专家等方式，深入研究所负责行业上市公司的业务发展情况，挖掘具有投资价值的上市公司并向基金经理/专户投资经理推荐；3. 持续跟踪所负责行业的重点上市公司、公司有重点持仓的公司、仍处于“推荐”评级的公司，对其年报、季报、重大事项等进行及时跟踪点评，并视情况决定是否调整个股投资评级；4. 根据对宏观经济的预测研究及分级系统的要求，对不同行业在不同经济周期的表现进行分级、调整，保证行业投资分级数据的有效性，为基金/专户的行业投资组合决策提供依据；5. 建立、更新所负责行业的股票池； 6. 与券商对口的行业研究员对接， 参加上市公司实地调研、券商研讨会及相关路演活动，获取有价值的信息并反馈给投资、研究部门；部门秘书的职责为：1. 部门业务会议的组织、联络与协调，会议的记录和整理；2. 汇总部门人员的周工作计划及工作任务完成情况，统计模拟组合情况，统计部门人员的年度考核指标的完成情况（具体内容参考研究员绩效考核方案）。3. 与券商对口销售人员建立并保持联系，保持券商与研究部的顺畅沟通，包括但不限于：及时更新双方通讯录；接受路演申请并负责协调路演的时间及场地，提前通知投研人员参加，并做好路演前后接待工作；统计部门派点情况并通知券商销售人员。4. 协助做好新股申购、定向增发等工作。5. 协助进行股票库的维护。6. 部门信息资料、档案管理和移交，内外部研究信息的整理维护；7. 部门领导交办的其他事务。 研究报告管理 会议制度1、为了加强部门工作及人员管理，及时、有效地为公司基金及专户投资决策提供研究服务支持，听取投资部门对研究成果的反馈评价，促进研究成果的转换，研究部实行定期业务会议与临时业务会议相结合的工作管理机制。2、定期业务会议包括投资研究晨会、投资研究联席会、股票分析会议、部门业务讨论会。临时会议主要是依照内外部需求和工作需要，不定期召开的业务研讨会。投资研究晨会3、投资研究晨会由研究部、投资部和专户投资部联合举行，每周一/周三/周五早上召开，会议内容包括但不限于：1、主要宏观经济指标、行业政策、经济新闻点评；2、股票市场、债券市场表现点评；3、调研信息的通