大成沪深300指数证券投资基金2006年第3季度报告.doc

大成沪深300指数证券投资基金2006年第3季度报告一、重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。基金托管人中国农业银行根据本基金合同规定，于2006年10月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告期为2006年7月1日起至2006年9月30日止。本报告中的财务资料未经审计。二、基金产品概况1、基金简称： 大成沪深3002、基金运作方式：契约型开放式3、基金合同生效日：2006年4月6日4、报告期末基金份额总额：649,127,687.66份5、投资目标：通过严格的投资程序约束和数量化风险管理手段，实现指数投资偏离度和跟踪误差的最小化。在正常市场情况下，本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过4%。6、投资策略：本基金采用被动式指数投资策略。原则上，股票投资组合的构建主要按照标的指数的成份股组成及其权重来拟合、复制标的指数,并原则上根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。7、业绩比较基准： 沪深300指数8、风险收益特征： 本基金为指数基金，是风险中等、获得证券市场平均收益率的产品9、基金管理人：大成基金管理有限公司10、基金托管人：中国农业银行三、主要财务指标和基金净值表现（一）主要财务指标 基金本期净收益47,250,110.67元基金份额本期净收益0.0584元期末基金资产净值759,453,101.47元期末基金份额净值1.1700元 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。（二）本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段净值增长率净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.79%1.27%0.67%1.35%0.12%-0.08%（三）自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的变动的比较大成沪深300指数证券投资基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图（2006年4月6日至2006年9月30日）注：1、本基金合同生效日为2006年4月6日； 2、按基金合同规定，本基金的初始建仓期为6个月。截至报告日，本基金的各项投资比例已达到基金合同第十二条之（六）投资组合中规定的各项比例。3、2006年5月27日，经大成基金管理有限公司第三届董事会第三次会议决议通过，本基金管理人决定聘用杨丹先生担任大成沪深300指数证券投资基金经理职务，原基金经理施永辉先生不再担任大成沪深300指数证券投资基金基金经理。四、管理人报告（一）基金经理简介杨丹先生，基金经理，理学硕士，5 年证券从业经验。2001年加盟大成基金管理有限公司，先后任职于基金经理部、研究部、金融工程部，长期从事指数化投资及金融工程研究工作。（二）基金运作遵规守信情况说明本报告期内，本基金管理人严格遵守证券法、证券投资基金法、大成沪深300指数证券投资基金基金合同和其他有关法律法规的规定，在基金管理运作中，大成沪深300指数基金的投资范围、投资比例、投资组合、证券交易行为、信息披露等符合有关法律法规、行业监管规则和基金合同等规定，本基金没有发生重大违法违规行为，没有运用基金财产进行内幕交易和操纵市场行为以及进行有损基金投资人利益的关联交易，整体运作合法、合规。本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，努力为基金份额持有人谋求最大利益。（三）基金经理工作报告1、投资回顾市场在经历了大幅上涨以后，较大的扩容压力、部分非流通股解禁以及对国家宏观调控政策的担心，都在一定程度上抑制了投资者的信心。沪深300指数在七月初创出新高以后，开始步入了调整阶段，7月到8月期间最大下跌幅度达到了16%。但正如本基金在半年度报告中谈到的，在宏观经济持续向好、人民币稳步升值、证券市场制度性变革等促成中国市场长期走好的根本性因素没有改变的情况下，市场在经过一段时间调整以后，从8月初开始一路走强。由于沪深300指数成分股大部分已经完成股改，因此，本报告期对基金跟踪误差影响最大的是伴随着市场大幅震荡的较频繁的大额申购赎回行为。本基金采用了积极的交易策略和风险控制技术来主动应对该行为带来的影响，获得了较理想的投资效果。本基金在第三季度净值增长率为0.79%，同期沪深300指数收益率为0.67%；本基金与沪深300指数的日均绝对值偏离度为0.059%，日均跟踪误差为0.084%，折合成年化跟踪误差为1.33%，很好的跟踪了标的指数，将跟踪误差控制在了较低的水平，达到了基金合同的要求。2、投资展望 以沪深300指数为标的股指期货合约的推出已箭在弦上，中国证券市场这一重大的产品创新必将给本基金带来巨大的发展机遇，同时也对基金的投资管理提出了更高的要求。本基金将坚持被动型的指数化投资理念，继续深入研究更加高效的交易策略、风险控制方法，以期更好地跟踪指数，积极应对大额、频繁申购赎回及其他突发事件的影响，力争将跟踪误差控制在更低的水平，努力扮演好指数现货的角色。五、投资组合报告（一）报告期末基金资产组合情况项目金额（元）占基金资产总值比例银行存款和清算备付金合计43,435,268.265.60%股票716,068,691.9692.36%债券1,109,742.640.14%权证0.000.00%其他资产14,694,507.251.90%合计775,308,210.11100.00% （二）报告期末按行业分类的股票投资组合1、 指数投资部分行业市值（元）占基金资产净值比例A 农、林、牧、渔业2,868,034.140.38%B 采掘业34,010,760.424.48%C 制造业299,716,608.6239.45% C0 食品、饮料 54,452,467.687.17% C1 纺织、服装、皮毛10,438,012.641.37% C2 木材、家具0.000.00% C3 造纸、印刷3,227,320.270.42% C4 石油、化学、塑胶、塑料32,156,253.204.23% C5 电子13,166,619.951.73% C6 金属、非金属92,224,613.3712.14% C7 机械、设备、仪表68,254,571.248.99% C8 医药、生物制品22,147,238.872.92% C99 其他制造业3,649,511.400.48%D 电力、煤气及水的生产和供应业45,321,783.835.97%E 建筑业6,238,646.610.82%F 交通运输、仓储业60,796,854.258.01%G 信息技术业51,176,561.286.74%H 批发和零售贸易28,463,329.223.75%I 金融、保险业95,036,780.8012.51%J 房地产业35,669,067.824.70%K 社会服务业15,586,653.582.05%L 传播与文化产业6,621,613.760.87%M 综合类33,152,505.634.37%合计714,659,199.9694.10%2、 非指数投资部分行业市值（元）占基金资产净值比例J 房地产业372,000.000.05%K 社会服务业1,037,492.000.14%合计1,409,492.000.19%（三）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票明细1、指数投资部分序号股票代码股票名称数量（股）市值（元）市值占基金资产净值比例1600036G 招 行 3,142,424 31,235,694.56 4.11%2600016G 民 生 3,316,926 17,878,231.14 2.35%3000002G 万科 2,232,872 16,902,841.04 2.23%4600028XD中国石 2,338,210 15,876,445.90 2.09%5600019G 宝 钢 3,427,999 14,226,195.85 1.87%6600900G 长 电 2,156,117 14,165,688.69 1.87%7600050G 联 通 5,532,353 13,830,882.50 1.82%8600030G 中 信 897,266 13,432,072.02 1.77%9600519G 茅 台 236,334 11,209,321.62 1.48%10000858G 五粮液 707,682 9,192,789.18 1.21%2、 非指数投资部分序号股票代码股票名称数量（股）市值（元）市值占基金资产净值比例1000975科 学 城 286,600 1,037,492.00 0.14%2601588北辰实业 155,000 372,000.00 0.05%（四）报告期末按券种分类的债券投资组合序号债券品种市值（元）占基金资产净值比例1国债0.000.00%2金 融 债0.000.00%3央行票据0.000.00%4企 业 债0.000.00%5可 转 债1,109,742.640.15%6其他0.000.00%合 计1,109,742.640.15%（五）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细序号债券名称市值（元）占基金资产净值比例1招商转债1,109,742.640.15%（六）投资组合报告附注 1、报告期内基金投资的前十名证券的发行主体无被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的。2、基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。3、基金的其他资产构成项目金额（元）应收证券清算款14,316,804.34应收交易保证金250,000.00应收利息9,142.91应收申购款118,560.00合计14,694,507.254、报告期末基金持有的处于转股期的可转换债券明细无。5、权证投资情况权证代码权证名称期间买入数量（份）买入成本(元)期间卖出数量（份）卖出收入（元）期末数量（份）580008国电JTB100.00118,403266,757.410注：本基金本报告期内投资的权证国电JTB1（580008）源于国电电力（600795）股权分置改革对价支付，非基金主动投资。6、报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券明细无。7、本报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金情况项目名称基金份额（份）期初持有基金份额30,005,750.00报告期间买入基金份额0.00报告期间卖出基金份额0.00 报告期末持有基金份额30,005,750.00 六、开放式基金份额变动单位：份基金合同生效日的基金份额总额1,813,356,066.47本报告期初基金份额总额966,648,914.68本报告期间基金总申购份额72,402,254.99本报告期间基金总赎回份额389,923,482.01本报告期末基金份额总额649,127,687.66七、备查文件目录（一）备查文件目录1、关于同意大成