我国中小企业海外投资现状及其对策研究.docx

兰州交通大学毕业论文中文摘要近年来，随着经济全球化进程的进一步加快，我国的对外投资进入了飞速发展阶段。中小企业在我国国民经济中占有重要位置，在经济全球化的今天，中小企业对外投资应迅速发展，但长期以来，大型跨国公司始终是我国对外投资关注的焦点。其海外投资的发展状况直接关系到我国经济在世界经济中的地位。同时，海外投资可分为海外直接投资和海外间接投资，在海外投资中，显然海外直接投资占主导位置，所以我主要从海外直接投资这一方面入手，从而进一步研究我国中小企业海外投资现状及其对策。本文首先阐述了当前我国中小企业海外投资的发展现状特点及所取得的成效，接着具体分析中小企业在海外投资的理论基础和现实可行性，以及其过程中存在的投资结构不合理、融资困难和人才缺乏等问题，最后针对上述问题从政府和企业、宏观和微观两个角度提出若干促进我们中小企业海外投资的对策及建议。关键词中小企业；海外投资；理论基础；对策分析I兰州交通大学毕业论文AbstractInrecentyears,withfurtheracceleratetheprocessofeconomicglobalization,Chinasforeigninvestmenthasenteredastageofrapiddevelopment.SMEsoccupyanimportantpositioninChinasnationaleconomy,foreigninvestmentshouldbetherapiddevelopmentofSMEsintheeconomicglobalizationtoday,butalongtime,thelargemultinationalcompanieshasalwaysbeenthefocusofChinasforeigninvestment.Developmentofitsoverseasinvestmentisdirectlyrelatedtoourcountryseconomicpositionintheworldeconomy.Thesametime,overseasinvestmentintoforeigndirectinvestmentandforeignindirectinvestmentinoverseasinvestment,itisclearthatforeigndirectinvestmentisthedominantposition,soIstartfromforeigndirectinvestment,overseasinvestmentinthestatusquoofChineseSMEstofurtherstudyanditscountermeasures.ThispaperdescribesthecurrentstatusquoofthedevelopmentofChinasoverseasinvestmentforSMEscharacteristicsandtheresultsachieved,thenthetheoreticalbasisandpracticalfeasibilityofthespecificanalysisofsmallandmediumenterprisesinoverseasinvestment,aswellasitsprocessirrationalinvestmentstructure,financingdifficulties,andissuessuchastheshortageoftalent,andfinallyaddresstheproblemfromtwoanglesofthegovernmentandenterprises,bothmacroandmicro,certaincountermeasuresandsuggestionstopromoteourSMEoverseasinvestment.KeywordSMEs;OverseasInvestment;TheoreticalBasis;Countermeasures目录II兰州交通大学毕业论文一、我国中小企业海外投资现状特点.1（一）发展速度快，投资规模扩大.1（二）投资区域分散化，由亚洲地区向发达国家拓展.2（三）投资产业以劳动密集型为主.2（四）投资方式多元化，以合资为主.3二、我国中小企业对外直接投资理论综述.4（一）国内外发展的历史现状.4（二）前沿发展情况.41.发达国家对外直接投资理论和对外直接投资.52.发展中国家对对外直接投资理论的发展.63.对外直接投资理论与中国.7三、我国中小企业FDI的现实可行性.9（一）中国已达到对外输出资本阶段.9（二）我国中小企业具有一定的比较优势.9（三）我国中小企业具有一定的特有优势.9（四）我国中小企业对市场反应迅速，决策灵活，具有企业管理模式的优势.10（五）我国中小企业拥有华商网络的优势.10（六）我国中小企业拥有国家政府的支持.10四、我国中小企业海外投资发展中存在的问题.11（一）投资结构不合理，与发达国家存在明显差距.11（二）规模小、资金不足且融资难.11（三）中小企业缺乏高素质人才，核心竞争力弱.12（四）中小企业海外投资当地化经营的融入性不佳.12（五）其他阻碍我国中小企业对外投资的因素.13五、促进我们中小企业海外投资的对策及建议.14（一）政府层面上的宏观对策.141.完善对外投资的法律体系.142.加大对中小企业跨国投资的扶持.14（二）企业层面上的微观对策.141.加强风险意识、建立健全规避风险机制.142.增强创新能力，增强核心竞争力.15III兰州交通大学毕业论文3.重视人才培养，提供人才支持.154.及时调整产品的结构，使产品更具有竞争力.155.形成产业集群，以集群方式进行海外直接投资.16（三）促进我们中小企业海外投资的建议.16参考文献：.18致谢.19IV兰州交通大学毕业论文我国中小企业海外投资现状及其对策研究我国中小企业数量占到全部企业数的99%，为我国城镇提供了75%的就业岗位，安置了2-3亿人的农村剩余劳动力，实现的销售额和工商税收分别占全部企业的60%和45%。中小企业在促进经济稳定增长，加速技术创新，转化科技成果，提供就业，活跃市场，完善市场体系方面发挥着重要的作用，已经成为推动我国国民经济发展，促进市场繁荣和维护社会稳定的重要力量。在经济全球化的今天，尤其是在我国加入WTO的背景下，我国的对外开放进入新的发展时期，综合实力的增强，开放型经济的迅速发展，使我国的经济与世界经济更加紧密地融合在一起，为中小企业“走出去”奠定了物质基础。此时，我国中小企业更应该获得长足的发展，加快对外投资进一步推动我国经济的发展。同时新世纪以来，我国对外投资进入飞速发展阶段，规模逐步扩大，投资区域分布越来越广，在国际市场上的影响力也越来越大，不仅为企业自身带来了巨大的发展空间和经济利润，也为国内整体经济的发展带来了有利的影响。中小企业的对外投资，在一段时期的发展之后，取得了很好的成效，发挥的作用越来越大。但是，由于自身条件限制和一些外在因素影响，我国中小企业在对外投资过程中还存在着一些问题。一、我国中小企业海外投资现状特点加入WTO后，我国中小型外贸企业的现实生存环境相当严峻，即市场环境恶化。市场竞争更加激烈，中小型外贸企业因缺乏竞争力而首当其冲受到冲击。中小型外贸企业规模较小，综合实力弱，国际竞争力较低，导致多数企业长期维持低利润的局面。中小企业的综合实力不强，使得其贸易地位不高，在对外谈判中缺乏足够的控制权和谈判权，而国内同行竞争过于激烈也造成企业定价主动权的缺乏，议价能力低。外贸行业在我国已经由垄断性行业过渡到一般性竞争行业，中小向外贸企业要面临越来越多的竞争对手。另一方面，我国中小企业海外投资主要是在对外贸易的基础上进行的，虽然在投资规模、投资区域、投资产业、投资方式等方面逐年改善，但是仍然需要进一步发展。（一）发展速度快，投资规模扩大经过全球金融危机后，从2010年开始，世界经济整体回暖，中国抓住机遇，对外投资规模不断扩大。1单位：亿美元兰州交通大学毕业论文3500.03000.02500.02000.01500.01000.0500.00.0流量存量图12002-2010年中国对外投资量情况由图1可知，自2002年以来，中国对外投资的年平均增长速度高达57%左右，2010年中国对外投资净额达到688.1亿美元，较上年增长21.7%，创下历史新高。随着对外投资的热潮，中小企业加快了走出国门的步伐，根据商务部中国对外投资统计公报，截至2010年底，中国有13000多家境内投资者在国（境）外设立对外投资，从中国工商管理部门登记注册情况看，其中将近七成为中小企业，由此看出，在我国参与对外投资的中小企业在数量上迅速扩张。我国中小企业利用自身规模小、经营灵活效率高等优势在国际市场上争取到了一席之地。（二）投资区域分散化，由亚洲地区向发达国家拓展根据商务部的中国对外投资统计公报，中小企业对外投资的区域偏窄，但呈现不断放射性扩大的趋势。据统计，我国中小企业设立的海外企业己经遍布40多个国家和地区，在欧美和亚非均有分布，重点集中在中国香港、澳门及美国、俄罗斯、越南、泰国、澳大利亚等国家和地区。其中，仅江苏南通市就有50多家民营企业到30多个国家和地区开设公司、工厂达300多个，年外销地方产品1万多标箱，年总收入达7000多万美元。（三）投资产业以劳动密集型为主虽然我国中小企业对外投资涉及到劳动密集型，技术密集型，资本密集型等众多产业，但以劳动密集型产业为主，资本、技术密集型所占比例很小。根据统计分析，中小企业对外投资以轻工业、机电业等劳动密集型产业为主；绝2兰州交通大学毕业论文大部分(占77%)属于劳动密集型，主要包括服装、鞋、汽车零配件等系列产品，20%属技术密集型，只有3%属资本密集型。可见，中小企业对外投资产业主要是劳动密集型，资本、技术含量较小，产业层次较低。（四）投资方式多元化，以合资为主我国民营企业在对外投资的方式多元化，以合资为主。具体包括设立新的公司，收购、兼并，与国外企业合资、合作等方式，只有少数具有人才优势及国际管理经验的企业可以在国外设立新的公司，采取“买壳上市”这种方式。对于大多数我国中小企业而言，规模较小、资金缺乏、经验不足，选择合资合作方式，不但可以减少资金要求还可以利用合资者已经积累的市场份额、营销网络和市场信誉等资源。对于我国中小企业来说，资金是限制企业发展的关键问题，因此，选择合资的出自方式更适合中小企业的发展。我国中小企业海外投资的现状显示，在中小企业海外投资过程中包括：对外直接投资和对外间接投资。虽然说，我国中小企业对外间接投资的作用和意义不容忽视，但在一定程度上，我国中小企业对外直接投资占据着绝大的比例。所以，可在发展我国中小企业对外直接投资的基础上带动我国中小企业对外间接投资。本文下面着重研究我国中小企业海外直接投资方面。3兰州交通大学毕业论文二、我国中小企业对外直接投资理论综述（一）国内外发展的历史现状国内外发展的历史现状经过几十年的发展和调整，由发达国家实施并推动发展中国家参与的国际分工体系，正快速向经济全球化演变，市场经济作为配置生产要素的一种重要机制，正朝着世界化方向发展。经济全球化正改变着国际分工中的格局，使得各国政府越来越重视在国际范围内配置生产资源。除对外贸易之外，对外直接投资已成为发达国家建立世界经济新秩序的重要手段。而发展中国家也越来越重视其在新的国际环境中的地位，并将对外直接投资作为其改善目前处境的重要措施。而中小企业也以它灵活性强、及其相对技术、区位优势越来越活跃在对外直接投资的舞台上。中国目前正进行着以符合本国特色的市场经济改革，趋于全球化发展的国际经济体系给中国改革和开放提出了更高的要求。为此，我国政府适时提出“走出去”战略，一方面发挥本国传统贸易的参与优势，另一方面，利用生产要素在全球的有效流动，根据我国各种经济资源的具体特征，进行世界范围内的余缺调整。据统计，截至2003年底，中国已有海外投资企业已在全球170多个国家和地区设立了境外企业（中资类金融企业除外）7470家，协议投资总额150多亿美元，其中中方协议投资额113.27亿美元。在7000多家的海外投资企业中，投资规模在300万以下的中小企业占了将近60%的比重，它们已经成为我国企业跨国经营的重要组成部分，其成败会直接影响到我国“走出去”战略的实现。（二）前沿发展情况现阶段主要理论观点和方法对外直接投资起源于发达国家，对外直接投资理论自然也主要是以发达国家企业外直接投资为研究对象，探讨它们的对外直接投资的动因、投资决策和投资方向。20世纪90年代以前形成了以垄断优势理论、内部化理论、产品生命周期理论、国际生产折衷理论、边际产业扩张理论为代表的对外直接投资理论。20世纪90年代以后逐渐形成了动态比较优势理论、市场控制理论、国际竞争理论。20世纪80年代后期至90年代，由于发展中国家对外直接投资的兴起，对发展中国家对外直接投资的理论研究也蓬勃发展，先后出现了小规模技术理论、技术地方化理论、技术积累产业升级理论。这些理论的提出极大地丰富了对外直接投资的理论体系,对对外直接投资的实践4兰州交通大学毕业论文起到了无可替代的指导作用，也为中国中小企业对外直接投资的健康发展有积极的指导意义。1.发达国家对外直接投资理论和对外直接投资(1)垄断优势论。美国学者海默在其博士论文国内企业的国际化经营：对外直接投资的研究中，运用西方微观经济学中关于厂商垄断竞争的原理来说明跨国公司对外直接投资的动因,提出了“垄断优势论”，指出大企业凭借其特定的垄断优势从事对外直接投资，开了对外直接投资理论研究的先河。该理论后来经过其导师金德尔伯格的补充发展，现称之为“海默一金德尔伯格传统”。垄断优势论首次提出对外直接投资应该从不完全竞争出发，在市场不完的情况下，企业才能够以自己的各种垄断优势，如技术优势、资金优势、规模经济优势等，对他国进行直接投资。它研究的对象只是实力厚、具有明显垄断优势的美国跨国公司。根据该理论，没有垄断优势的企业无法进行对外直接投资。而20世纪80年代以来，没有垄断优势的发展中国家跨国公司对外直接投资的兴起,则对此理论提出了质疑。另外，垄断优势理论也无法解释产品出口、技术转让与对外直接投资三种参与国际经济活动的适用条件。(2)内部化理论。内部化理论是英国里丁大学经济学家巴克莱和卡森以及加拿大经济学家拉格曼在他们合著的多过企业的未来一书中首次提出的。两位教授把着眼点放在跨国公司生产经营的交易成本上。他们认为，由于市场信息的不完全性和中间产品(尤其是专有技术、专利、管理及销售技术等信息与知识产品)价格难以确认，造成市场交易成本过高。跨国公司只有通过企业内部建立市场，以企业内部市场代替外部市场，从而解决由市场不完善带来的供需交换不能保证进行的问题。这样才能减少交易成本，最大限度地提高公司的利润。内部化理论给跨国公司对外直接投资的启示是,跨国公司要努力构建以跨国公司母体为核心的企业网络体系,并在这一网络体系内控制和使用中间产品,从而实现获取高额利润的目标。(3)边际产业转移理论。20世纪70年代末，日本学者小岛清运用比较优势原理，把贸易与对外直接投资结合起来，以投资国和东道国的比较成本为基础，着重分析对外直接投资的贸易效果,提出了对外直接投资的国际产业转移理论。其基本思想是对外直接投资应该从本国(投资国)已经处于或即将陷于比较劣势的产业边际产业(也是接受国具有显在或潜在比较优势的产业)依次进行。小岛理论虽然不能完全解释对外直接投资现象，但我们可以从另外角度去理解5兰州交通大学毕业论文和运用这一理论。处于对外直接投资发展阶段初期的国家，其对外直接投资大部分是以成熟技术和利用发展中国家低廉生产要素开始国际化经营的，因此该理论也可以用以指导对外直接投资初期的社会实践。这对我国中小企业现阶段对外直接投资也有积极的指导意义。(4)国际生产折衷理论。垄断优势理论解释了对外直接投资的动因，内部化理论解释了对外直接投资决策问题，但尚无一理论能够解释对外直接投资的方向问题。英国著名的跨国公司问题专家约翰邓宁教授提出了国际生产折衷理论,试图全面探讨对外直接投资的动因、投资决策、投资方向三个主要问题。邓宁综合了垄断优势理论、内部化理论，并结合国际贸易理论中的资源禀赋学说等理论优点，从所有权优势(即垄断优势)、内部化优势、区位优势分析了对外直接投资的动因、投资决策和投资方向，对对直接投资有着较为完整的解释力。国际直接投资的实践也证实了邓宁理论的正确性。国际生产折衷理论一直被认为是较为完善的对外直接投资理论。2.发展中国家对对外直接投资理论的发展发展中国家对对外直接投资理论的发展随着国际对外直接投资的迅速发展，发展中国家也日益加入到这一行列中。从20世纪70年代中期开始，一些学者逐渐关注对发展中国家对外直接投资的理论探讨,提出了许多有价值的理论和观点。哈佛大学研究跨国公司的著名教授刘易斯威尔斯提出的“小规模技术理论”,被学术界认为是研究发展中国家跨国公司的开创性成果。威尔斯认为,发展中国家跨国公司拥有的小规模制造技术，虽然无法与发达国家的先进技术相比，但这却正是其特有的优势。这些技术具有劳动密集型的特征，且灵活性较高，特别适合小批量生产，能够满足其他发展中国家相对狭小的市场需要。发展中国家跨国公司同时具有“当地采购和特殊产品”和低价产品营销战略的优势，这也使得他们能够与发达国家跨国公司相竞争。同时，威尔斯指出“保护出口市场”是发展中国家企业对外直接投资的主要动机。由该理论可知，即使是技术不够先进、经营范围和生产规模较小的发展中国家企业，也能够进行通过对外直接投资来参与国际竞争，这对发展中国家企业特别是我国中小企业开展对外直接投资活动具有十分积极的意义。英国学者拉奥在对印度跨国公司的竞争优势和投资动机进行了深入研究后，提出了“技术地方化理论”，认为第三世界跨国公司的技术特征虽然表现为规模小、标准技术和劳动密集型，但是其中却包含着企业自身的创新活动，有自己的“特定优势”。技术地方化6兰州交通大学毕业论文理论强调发展中国家对发达国家的技术引进不是被动的模仿和复制,而是对引进的技术加以消化、改进和创新。正是这种创新活动给引进的技术赋予了新的活力，给引进技术的企业带来新的竞争优势,从而使发展中国家企业在当地市场和邻国市场具有竞争优势。坎特威尔和托兰惕诺针对20世纪80年代中期以后新兴工业国家和地区对发达国家的对外直接投资活动，提出了“技术创新产业升级理论”，指出发展中国家在吸引外资的时候，对引进的技术加以吸收、消化和改造创新，进而为本国企业带来新的竞争优势。该理论指出技术能力的提高是一个长期积累的过程，而且与该国对外直接投资的增长直接相关，并且进一步认为可以预测：发展中国家对外直接投资的产业分布和地理分布会随着时间的推移而逐渐变化，显示出技术引进对本国产业转换和升级的推动作用。3.对外直接投资理论与中国中国学者在对外直接投资方面的研究，一方面表现为对中国的对外直接投资发展状况和趋势进行实证分析，考察其对外直接投资的动因、优势、投资方式、区位选择和行业选择等。另一方面，对外直接投资理论研究方面,中国学者也做了深入研究,有些并建立了相应的模型。孙建中提出了中国对外直接投资的综合优势理论，指出综合优势表现在三个方面：一是投资动机的多极化；二是差别优势的多元化；三是发展空间的多角化。该理论认为，中国是一个经济发展不平衡、但高速增长的发展中大国，兼有发达国家和发展中国家的特征，其对外直接投资的动机呈现出多极化和综合型；同时与被投资的东道国相比又具有多层次、综合性的差别优势；而且对外直接投资的各个阶段并存、技术结构多层次性，投资主体多元性以及投资空间全方位性，这三个因素之间相互激励、相互促动,形成对外直接投资的综合优势,进而取得综合效益。研究FDI理论对于我国大力推进“走出去”战略，积极开展对外直接投资有着重要的指导意义，而发展中国家对外直接投资理论的各种观点和中国学者的研究成果对我国企业，特别是中小企业开展外直接投资有积极的指导意义。从以上观点和模型可以看出，对外直接投资理论目前关注的问题是发展中国家企业，特别是中小企业开展外直接投资的动因、优势、投资方式、区位选择和行业选择等。具体到我国中小企业而言，就是研究开展外直接投资的可行性，以及如何进行等。同时，目前的研究还把目光投向寻找更合理科学的理论来指导我国中小企业开展外直接投资，从而促进我国微观经济主体能积极开拓国际市场和利用国际资源，在国际竞争中掌握主动权。7兰州交通大学毕业论文三、我国中小企业FDI的现实可行性我国中小企业经营机制灵活、激励机制充沛、贴近市场的能力强，在经济8兰州交通大学毕业论文全球化和信息化影响日益深入的情况下，适应生产专业化、产品生命周期日益缩短、需求多样化和个性化的要求，在国际竞争中具有独特的优势和广阔的前景。（一）中国已达到对外输出资本阶段根据邓宁的投资发展周期理论，一个国家的人均年收入一旦达到2000美元，从国际经济来讲，产业结构就会进行大的调整，把一些生产能力过剩的企业转移至海外，以获得更多的利润。根据国家统计局统计资料，我国2011年人均年收入为4000美元左右，但由于地区差异较大。所以，中国大部分地区的中小企业已进入FDI时期。（二）我国中小企业具有一定的比较优势根据威尔斯的小规模技术理论，我国经济发展不平衡，市场层次多，中小企业拥有为不同市场需要提供的服务的小规模技术，可以满足低收入国家有限的制成品市场的需求；我国有遍布世界各地的华人华侨，有利于民族产品在海外生产；我国中小企业尽管技术不够先进、经营和生产规模不够大，但因为具有低成本优势，在国际低端市场会有较强的竞争力。（三）我国中小企业具有一定的特有优势根据拉奥的技术地方化理论，我国中小企业对引进技术进行改进和创新可以形成“特有优势”:1.我国劳动力要素密集，劳动力价格比较低，在我国形成了一些比较适用于发展中国家的劳动力密集型技术；2.改革开放以来，我国大量引进了欧美先进技术，并对这些技术进行了吸收、改进和创新，可以适应与我国收入水平相近国家的市场需求。（四）我国中小企业对市场反应迅速，决策灵活，具有企业管理模式的优势大部分中小企业是非公有制企业，这些企业在发展过程中，积累了一定的市场经验，对市场环境的变化比较敏感，能较快适应和开拓国际市场。并且，我国中小企业的管理方式，比较重视建立长期的人际关系，注重以人为本，在9兰州交通大学毕业论文对外投资中比较容易与当地政府、企业和员工建立起相互间的信任关系。（五）我国中小企业拥有华商网络的优势华商网络是指海外华商将中华文化与经济活动相结合，通过贸易投资、血缘、地缘、宗教等方面的联系所建立起的一种经营关系网络。据有关资料报道，20世纪末海外华侨的资产总额已超过3000亿美元，世界上华人血缘、地缘、业缘网络有9500多个，遍布世界五大洲，可以讲有华人的地方就有华商网络，全球华人网络的存在使得我国中小企业能直接与国际市场接轨并大大降低交易成本，获得及时的商业信息，分散经营风险。（六）我国中小企业拥有国家政府的支持在技术创新方面，我国政府早在1999年就出资10亿元，设立了科技型中小企业技术创新基金，支持科技型中小企业发展。在融资方面，各国有商业银行都设立了中小企业信贷部门，支持中小企业对外投资。四、我国中小企业海外投资发展中存在的问题与发达国家和地区中小企业政策和经营管理状况相比,我国中小企业在海外投资中依然存在一些比较突出的问题。主要体现在以下几个方面：10地区金额（亿美元）同比%比重%亚洲448.911.165.3非洲21.146.83.1欧洲67.6101.69.8拉丁美洲105.443.815.3北美洲26.272.23.8大洋洲18.9-23.82.7合计688.121.7100.0兰州交通大学毕业论文（一）投资结构不合理，与发达国家存在明显差距我国中小企业海外投资结构不合理主要包括两个方面，一是地区结构不合理，表现出投资扎堆，企业扎堆，多集中于对发展中国家的投资，根据表1，我国中小企业海外投资主要集中在亚洲和拉丁美洲（占投资总流量的80.6%），大多分布在香港、新加坡以及东南亚一带的周边国家。只有少数企业投资到欧洲、美洲等发达国家市场（仅占投资总流量的6.9%）。这会带来一系列的问题，如不能更好地发挥我国企业已经具有的比较优势，不能更好地利用全球市场，不能更好的优化配置全球资源，不能跟好地从发达国家学习先进技术等，这些都不利于我国企业对外投资长远的战略性发展。二是产业结构不合理，主要偏重于租赁和商务服务业、采矿业、金融业以及批发零售业、制造业和交通运输业的投资，对高新技术产业的投资严重偏少。综上所述，企业不只要考虑到对外直接投资“量”的增长，同时更加要注重“质”的提高，努力在信息、电子、生物医药等具有高附加值的产业中有所作为。表12010年中国对外直接投资流量地区构成情况（二）规模小、资金不足且融资难我国的金融体系还很不健全，中小企业通过银行等金融机构的间接融资存在巨大的困难，这主要体现在:首先，中小企业的信用体系不完善，又没有固定的担保机构，金融机构不愿意向其贷款。由于中小企业规模较小，经营前景不明确，信用等级低，经常发生拖帐、逃帐等情况，而且，中小企业没有固定权威的主管部门，也没有特别为中小企业服务的担保机构，金融机构为了规避风险而不愿意向中小企业发放贷款。其次，中小企业间与金融机构间的信息不对称。因为大多数的中小企业经营不规范，很多财务、报表并不能真实地反映企业的经营状况，使银行等11兰州交通大学毕业论文金融机构不能通过报表等材料了解企业的运营情况和效益，缺少贷款给中小企业的依据和信心。此外，来自于我国金融行业发展的问题也造成中小企业融资难。如，我国目前针对中小企业金融服务的机构明显缺失，大多数的金融服务都是针对大型国有企业；我国金融行业服务项目不足，服务效率低下等原因都造成了中小企业融资难，资金不足的问题。（三）中小企业缺乏高素质人才，核心竞争力弱当前我国中小企业缺乏跨国经营人才，而企业竞争的本质是人才的竞争，因此跨国企业需要大批国际贸易、金融服务、科技管理和法律人才,能运用外语处理有关业务和纠纷。我国中小企业海外投资缺乏人才优势主要有几个方面的原因，一方面来自于企业自身条件的限制。众所周知，中小企业没有很大的规模、良好的声誉和具有吸引力的晋升空间，也不能为人才提供丰厚的薪资以及社会地位，因此不能够吸引优秀人才。此外，在人员聘用上，中小企业，特别是民营企业存在严重的裙带关系现象，这些都不利于企业人力资源的长期发展。另一方面，中小企业要获得人才资源，不仅要面对国内大企业的竞争，在海外市场还要面对来自国际大型企业的竞争，这无疑给我国中小企业带来更大的人才压力。除了在人才上的劣势外，我国中小企业的技术水平也普遍偏低，即使在最发达的浙江和广东，大量中小企业仍然使用大型企业己经淘汰的生产设备，而且基本不具备研发能力。国际上一般认为，企业要有竞争力研究开发费应占销售收入50%以上，然而，我国中小企业研究开发经费占销售收入的平均比重仅为0.71%。因此，我国中小企业缺乏新技术新产品，也没有核心技术与国际大型企业相抗衡，只能争取大型企业没有兴趣的市场空间。（四）中小企业海外投资当地化经营的融入性不佳当地化经营是我国企业全球化经营中的重要策略。我国中小企业跨国经营的特征主要有规模小，自有资金不足，没有技术上的优势，我们的优势主要集中在生产劳动密集型的产品上，这类产品的替代性较强，在东道国市场上的竞争力弱，这就要求中小企业更好的了解本地市场的需求特征、消费习惯、文化法律等方面的特殊性，生产符合当地市场需求的产品，实行当地化经营策略。12兰州交通大学毕业论文目前，我国中小企业海外投资当地化经营的融入性还不是很好，大多数中小企业境外投资有盲目跟风的特点，在投资之前并没有做大量的调查来了解企业的经营目的、经营策略，也没有事先调查东道国文化习俗、政治法律、消费者的偏好、投资政策等的特殊性。这些不足阻碍了企业已有优势的发挥，导致了我国很多中小企业在国外投资经营效益低下，处处碰壁。因此，企业在跨国经营中应该使产品当地化、人才当地化、管理当地化、营销当地化，提高企业的国际竞争力。（五）其他阻碍我国中小企业对外投资的因素1.境外投资的审批手续繁杂。我国对境外投资项目现在仍然沿用“逐级审批，限额管理”制度。这影响了企业对外直接投资的积极性和进度，特别是对于以经营灵活为优势的中小企业而言，审批手续繁杂所带来的困难更是不言而喻的。2.缓，政策体系不健全。我国企业开展对外直接投资起步较晚，有关法规不健全、不完善，到目前为止我国尚且没有一个完整的对外投资立法。另外，到目前为止我国尚没有系统的针对跨国投资的整体战略和行业规划，没有明确的产业倾斜政策和行业导向。3.道不畅。国家近来出台了一系列促进中小企业融资和信用担保的政策，中小企业的融资环境得到了一定的改善，但中小企业的融资渠道仍不畅通。五、促进我们中小企业海外投资的对策及建议（一）政府层面上的宏观对策1.完善对外投资的法律体系进一步完善对外投资的法律体系,加快基础性立法工作,酝酿出台一部调整13兰州交通大学毕业论文我国境外投资法律关系的境外投资保障法。在内容上,要突出投资保障这一基本主题,确立适当监管基础上促进投资、保护投资的基本原则,明确对符合我国经济价值取向的境外投资项目的扶持政策,如获取境外资源、成熟产业转移、扩充知识产权、开辟海外市场、绕开贸易壁垒等项目,为建立我国的海外投资准备金制度、海外投资税收优惠制度、海外投资保险制度做好立法准备。在立法技巧上,为保持法律的稳定性及应变性,境外投资保障法作为境外投资保障的基本法宜粗不宜细,主要从宏观层面上确立海外投资总战略及基本制度、管理措施、服务体系,具体的实施细则由有关部门根据境外投资的发展情况及时制定。2.加大对中小企业跨国投资的扶持为强化投资主体多样化特征、激发中小企业海外投资的活力,我国政府应加大对中小企业的扶持,具体做法可以借鉴国际经验,建立中小企业发展中心,提供政策和智力支持；增加政策性银行给中小企业的贷款资金,提供资金支持；对高科技中小企业实行小企业技术转让计划,提供技术支持。结合我国情况,由于中小企业为数众多,可由政府建立统一的人员培训系统,避免中小企业在人员培训上的重复建设,增进企业之间的技术交流。（二）企业层面上的微观对策1.加强风险意识、建立健全规避风险机制机遇往往与风险并存，我国中小外贸企业在进行跨国经营时难免遇到很多种风险。（1）品牌形象风险，由于外国品牌早已占据了国际市场，我国产品的打入，其发展空间将受到进一步制约。（2）策略风险，我国绝大多数中小外贸企业都是在没有足够的国际化经验的前提下来进行对外贸易，处于“摸着石头过河”的状态，那么其抉择将承受一定的风险。（3）海外经营风险，诸如政治、经济风险等。风险的防范，具有重大现实意义，往往我们事先工作仔细点，考虑周全点，调查深入点，那么就可以在一定程度上大大降低经营失败的概率，经营性风险的就是要优化产品结构，强化市场调研，做好环境的分析与检测。至于其策略选择风险防范方案，制订风险防范措施，进而达到风险规避的效果。14兰州交通大学毕业论文2.增强创新能力，增强核心竞争力首先是产品的创新。企业的成功归根结底还是要依靠产品的成功，好的产品是企业发展的基石，我国的中小企业不只要充分发挥自身传统产品和特色产品的优势，更要根据各个国家和地区市场需求的特点以及消费者偏好的变化等适时对产品进行改进创新，更好地满足市场的需求。另外，还应该注重自有品牌的建设，运用品牌营销，使企业的品牌在当地深入人心，培养出忠诚度比较高的固定客户群。在营销方式上也要注重与当地文化和风俗相融合。其次是管理的创新。中小企业应该要有更广阔的视野，努力在国际市场上寻求发展的机会；同时应重视信息的作用；最后应该积极的改变旧有的管理模式，优化企业组织结构，提高企业的经营效率，提高竞争力。3.重视人才培养，提供人才支持首先，要确立“人才是第一资源”的战略思想，要舍得花财力和物力来培养人力资源。其次，企业要多渠道的培养国际人才。再次，企业应与员工建立一套有价值的核心文化体系，与员工共同成长，这样能够增强企业于昂的归属感和责任感，有助于留住人才，也更有吸引力吸引新的人才为企业服务。最后，要制定合适的人才培养计划，定期举行人才培训。4.及时调整产品的结构，使产品更具有竞争力随着科学技术的进步，劳动力价格的上升以及能源危机的加深，国际市场瞬息万变。工业发达的国家产品结构的调整以节约能源为目标，向高级的技术集约型和知识密集型产业的发展。他们致力于高尖型产品的开发，而劳动密集型产品的输入呈增长趋势，作为最大的发展中国家的我国应抓住这一机遇，及时调整产品结构，与国际接轨。与此同时，但也要在技术上下工夫。因为国际上商品越来越趋向优质化、多样化。过去我国的产品，长期以来给人“低质低价”的形象，不利于国际市场的竞争。所以，我国中小外贸企业要不断提高产品的质，这一才能使我国中小外贸企业在新一轮机遇面前抢占市场的制高点，做大做强。5.形成产业集群，以集群方式进行海外直接投资我国中小企业存在一个突出的问题就是企业的规模小、资金短缺、技术优势不明显，综合竞争力弱，中小企业自身条件的不足给海外投资带来了很多障碍，而通过集群式的投资方式进入国际市场投资可以弥补这些不足。马歇尔在15兰州交通大学毕业论文其经济学原理一书中提到，企业的集群可以实现外部规模经济，体现在劳动市场共享、专业化附属行业和技术外溢。而在现实经济社会中，产业集群的作用也日益突出。首先体现在区位优势上。大量的相关产业集聚在某一特定区域内，对资金、劳动力、技术等资源会产业一种“集聚”效应，使整个集群内企业都得到发展。其次体现在竞争优势上，大量的相关产业集聚一起，必然会加剧企业间的竞争，从而促进企业创新。同时，产业集群还可以降低企业间经常性开支成本、强化技术的溢出效应。（三）促进我们中小企业海外投资的建议根据我国国情，我国中小企业FDI应以发展中国家FDI理论作为思路切入点，结合各自企业特点和市场需求，积极开展中小企业的FDI。1.认识中小企业FDI的重要性，国家应为中小企业FDI营造公平良好的竞争环境，提供相应的优惠政策。国家要针对中小企业在FDI过程中遇到的问题，营造和国有大型跨国公司相平等的竞争环境，要为中小企业海外投资提供风险保险，加快促进中小企业海外投资的立法进度，加强对中小企业FDI东道国的各项信息。以利于增加就业，稳定社会秩序，促进国民经济的发展。2.选择有利的FDI方式，尽快融入华商网络，与海外华商结成企业联盟。华商网络对我国中小企业来说，具有巨大的经济价值。通过融入海外华商网络，第一、可把全球华人、华侨联结在一起，利于我国中小企业经销民族产品；第二、通过海外华商的人际关系网，利于我国中小企业熟悉东道国投资环境，进入目标市场，获得更多商业信息；第三、可借助海外华商的资金、业务等联系，拓展我国中小企业融资、销售渠道，提高抗风险能力。3.小企业应依据自身优势、经济利益目标、东道国的国情，确定FDI的区域和产业。印度、俄罗斯、巴基斯坦、巴西、墨西哥等国家拥有众多的人口，经济增长较快，我国很多产业在这些国家和地区具有较强的优势，