融投资带动工程总承包模式介绍.doc

融投资带动工程总承包模式介绍融资建造模式（Financing Construction）正是这种创新的一个重要体现，它为大型承包商实施“蓝海”战略拓宽了视野。施工承包商毕竟不是投资商，但融资建造模式以承包商的视野，站在项目投资商的高度，在保证社会责任的基础上，使融资运作贯穿项目建造的全过程，提升项目总承包与业主监督的层次。通过项目投资与建造有机的、集成相关社会因素和生产要素的项目，规范、提炼和升华项目建造的各种管理活动，大大提高项目建造过程的社会效益和经济效益。这种模式既不同于传统的项目投资和施工总承包，也不同于现在比较流行的BOT模式，是将融资、设计和建造三位一体、符合总承包商运行需求的一种“以融投资带动总承包”的创新模式。融资模式在众多的项目建造方式中具有基础性、拓展性的独特魅力，既不是单纯的投资活动，也不是简单的设计加建造活动。它将传统的生产经营与资本经营相结合，以金融工具、资本市场和基础设施项目为载体，特别是政府基础设施项目市场化、企业化运作，借助项目融资的特点解决建设资金来源问题，借助工程总承包特点解决优化设计和精细化建造问题，把项目总承包管理方式及企业与相关社会因素有机的整合和优化配置，使承包商、业主实现社会、经济效益双赢。这种模式有利于国民经济和基础设施建设的健康发展；有利于完善社会主义市场经济，促进企业成为市场经济主体和政府职能的转变；有利于建筑业及大型建筑施工企业加快经营结构的调整和产业结构优化升级的步伐；有利于大型企业提升国际化、集团化、专业化的层次；有利于促进不同企业在不同经营层次上就位；有利于大型企业在国际市场上提升综合竞争力；有利于国内外一体经营，保障“走出去”战略模式的实施质量；有利于企业拓宽思路，提高效益、发展规模和品牌影响力，是一项由承包商实施项目融资建造的崭新事业。 融资建造模式的基础是发挥承包商工程管理的专业优势，通过融投资方式实施项目建造的活动。投资者为了获得经济效益，将一定的资金投入到某个特定项目的一种经济行为就是项目投资。投资必须有资金资源，由此伴随的是融资活动。项目融资是投资者为了投资特定的项目所需要，通过一定的渠道、采用一定的方式、在一定的条件下筹措一定量资金的一种商业行为。项目投资者的背景、财务状况、投资项目的预期经济效益和风险水平等情况，决定了融资的结构、条件和项目运作等基本特征。同时融资又制约着投资，融资方式的不同决定了投资方式和结果的不同。其中项目融资与传统的公司融资方式存在着明显的差异：一方面项目融资的投资者为了建设某一个项目，一般先设立一个项目公司，以该项目公司而不是投资者母体公司作为借款主体进行融资。银行等债务提供者在考虑安排贷款时，主要以该项目公司的未来现金流量作为主要还款来源，并且以项目公司本身的资产和预期的项目收益作为贷款的主要保证。项目融资的特点是项目导向、有限追索和风险共担。这种方式的优点在于能够有效规避因传统公司融资的无限追索方式可能导致的企业风险。另一方面项目融资过程采用的抵押贷款方式是以物权担保为前提的，并在物权担保下构成一种具体的贷款形式。根据我国最近颁布的物权法规定，物权担保的形式主要以不动产、动产和有关权益作为偿还贷款债务的保证。投资者可以根据这项法规利用投资项目本身的预期收益进行贷款担保。原因是借款人以资产作抵押从银行取得贷款，虽然转让了其财产所有权，但一般不转移财产的使用权，借款人仍然可以使用其资产进行生产，以使用该项资产的收益来清偿贷款。一旦借款人发生违约事件，贷款银行有权变卖抵押品，卖得的价金享有优先清偿的权利。由此不难看出这种项目融投资的方式既有利于金融机构，也有利于投资商，是双方共同规避风险、提升投资效益的双赢途径，十分适合承包商的自身特点及其融投资活动。更为重要的是，承包商通过融资建造不仅可以解决资金和资本的筹集问题，而且可以通过项目的投资实现项目设计、施工一体化的管理模式和效益回报，大大提高施工企业的产品和管理层次，奠定承包商从源头切入高端市场的定位。可以说，融资建造以项目为载体，把企业品牌、专业人才与资本密集、技术密集和管理密集有机结合起来，具有其他项目建造方式所没有的特殊竞争优势。当然，融资建造模式涉及众多的知识和学科，包括相关现行法律、法规及复杂的管理内容、工程技术、项目管理和金融、投资、保险知识等，是一门专业性和综合性比较强的系统性、应用性学科，对工程承包单位、国家主管部门、工程咨询监理、建设业主、投资商、银行、证券、保险公司及各类管理人员都有着直接的指导或借鉴作用。在工程项目建造和总承包的事业中，融资建造模式的实施方法和途径已经成为当前建设行业的重要课题。从实践出发，提出围绕“品牌、人才、资本、技术、管理”五位一体的4a1t要素,构建融资建造带动工程总承包模式，加快形成企业创造高额价值的核心竞争力。以社会效益和社会责任为基础，构建企业的核心价值理念，塑造世界知名的承包商品牌，使承包商在更高层次上按照和谐社会要求就位，履行企业和项目的社会效益所应尽的责任和义务。品牌重在信任，信任即讲究信用、诚信。承包商要在新的诚信体系下完善体制，把信任价值充分挖掘出来，对股东、客户体现更高的诚信。一分信任一分产品，一分品牌一分价值。大型企业的文化内涵应该是尊重，是对客户的尊重，对员工的尊重，也是对股东的尊重。保证各方的利益就是最大的尊重，也是信任的重要表现，这是融资建造模式的核心理念。依据承包商的市场优势和自身特点，应科学策划融资建造的运行管理过程。融资建造是一个复杂的融投资管理过程，成功与否的关键在于对相关复合型人才的培育和使用。一方面人才培养的重点主要在于围绕融投资建造项目的要求，造就一批复合型、多学科、属地化的人才队伍，研究操作过程中的企业风险和应对措施，合理界定承包商所需要的转型内容和途径。另一方面承包商要引导和安排人才对政府的相关政策进行探讨、研究，提出有利于行业发展的各种建议，及时与政府和相关方进行沟通协商，为项目融资建造提供方便的政策环境。从实用的角度讲，后者对于承包商的意义更大。承包商要以崭新的角度关注项目的核心因素和环境条件，通过技术层面的分析、判断、评估，确定项目综合预测、项目可行性研究的决策。融资建造是一个集众多资源、风险于一体的复杂过程，需要大量适宜、科学和先进的技术手段，其关键是要坚持引进、消化和集成创新，推进高端技术为核心的融投资管理，导入金融、投资、营销操作的技术方法，构建项目策划、设计、施工和供应一体化的项目管理方式，形成数字化、信息化的预警网络，以减少承包商项目预测、分析和实施的失败风险。从项目投资需求入手，承包商应围绕资金的密集型特点研究各种融资模式的优点、缺点、难点和风险，确定承包商融资方式的组合、投资策略、管理的要求和操作方法，不断增强企业的项目融资和资本运营能力。融资建造需要大量的资金，对资本具有较高的依存性。企业资本状况的优劣将直接影响银行、投资者对企业信任程度，影响着企业的融资能力，衡量的指标包括企业现有的自有资本状况、融资水平、借贷履约能力、偿还信誉等。因此大型承包商必须着力培育组装社会要素、社会资本的能力，持续壮大企业融资建造的资本实力。按照项目融资建造的管理密集型特点，承包商应合理确定项目效益的目标管理和成本控制重点，实施关键少数的过程因素管理，确立灵活、有效的财务、成本和效益管理机制。这里的管理是多向的，体现在企业与合作者、相关方、员工的关系中，反映在每一个过程的精心控制和协调中，多向的管理可以促进流程优化、提升建造效率。从这个角度看，良好的管理状况可以使企业避免“大公司病”，开拓更广阔的融资渠道，降低企业的建造成本，推动融资建造事业的发展。融资建造模式是立足国内企业多年从事工程承包、项目投资、基础设施项目经营和管理的经验基础，研究国内外融资建造项目的成功案例和失败教训，经过归纳提炼的，可以说是国内工程项目融投资、建造实践领域和融资建造理论研究、管理实施领