基于内部控制评析五粮液财务报告违规.doc

五粮液：传世精品何以成了“糊涂汤” 基于内部控制评析五粮液财务报告违规五粮液：传世精品何以成了“糊涂汤” 基于内部控制评析五粮液财务报告违规摘要：财务报告是反映企业某一特定日期财务状况和某一会计期间经营成果、现金流量的文件。它是综合反映组织经营效果和效率的文件，是其他内部控制制度是否有效运行的综合体现。财务报告编制和披露内部控制制度是会计信息的准确、有用、及时、完整的保证，同时也是组织风险控制的重要依据，财务报告的不真实不完整往往是组织的重要风险之源。本案例以五粮液集团财务报告违规为例讲述了由于内部控制制度不健全导致五粮液集团出现了连年财务报告虚假记载、虚增利润、数据失实等问题。通过案例分析，我们可以发现财务报告内部控制制度建设的重要性，内部控制运行的效率和效果将直接对财务报告的信息质量产生重要的影响。关键词：财务报告；内部控制；五粮液0引言内部控制是伴随社会经济的发展而产生的，它贯穿于企业管理经营的各个环节当中，是一项十分复杂、繁琐的系统工程，也是现代企业关注的一项重要内容。现如今，伴随市场经济的迅猛发展，企业面临着日益激烈的市场竞争环境，企业的经营风险也在加剧。企业想要不断地发展与壮大，就必须对企业风险进行有效的控制与防范。因此，内部控制的设计与运行在企业发展过程中发挥着越来越重要的作用。五粮液作为传世精品一直在市场上广为热销，连年获得诸多荣誉，逐渐发展成为了一家有实力的上市公司。然而就在2009年9月，五粮液集团再次登上版面头条竟是因为遇到了大麻烦。经过证监会调查后五粮液出现的一系列“污点”着实让投资者感到吃惊，如此优异的上市公司也会出现这样的问题，不得不让我们产生很大疑问。1公司简介五粮液集团是我国四川省宜宾市的一个国有控股的企业集团，一开始是由其前身是由几家醜酒的作坊一起合作成的四川宜宾酒厂，后来改名字为宜宾五粮液酒厂，1998年才更名叫五粮液集团有限公司。五粮液集团有限公司主要生产和销售五粮液以及其系列酒，同时也在汽车模具、塑胶制品、冲压模具、生物工程、光电玻璃、制药、印刷、电子、物流等方面有所发展，是一个具有浓厚企业文化的现代多元化集团。五粮液集团在2008年实现销售收入三百亿元，报税额高达六十亿元成为在全省工业企业名副其实的龙头企业，同一年，五粮液集团有限公司依靠其良好的品牌活力和品牌影响力在“世界品牌价值实验室”的评选中，获得“中国最佳信誉”头衔，五粮液集团作为我国酒业老大，不仅给当地的经济发展带来了很大贡献，同时也促进了当地的农业发展以及就业问题的解决，为四川省整体的经济发展创造了不可估量的价值。五粮液集团从当初的几家合伙作坊经过数次的成功跨越和战略转型，发展成了现在的以质量规模效应和多元化发展的集团化企业。五粮液集团不仅被誉为全世界最大规模的白酒生产企业和最佳的制酒生态环境白酒生产基地，并且也在现代型物流、工业包装和制药等很多产业拥有很强的发展势头，从最初的的手工作坊变为已拥有数家子集团公司和子公司，产业类型众多的集团化企业。2010年，此年，五粮液又创造了其发展历史上新的辉煌。由于2010年国际市场的需求减弱，我国国内市场的分化也在不断加速，这就使得在白酒这个行业的竞争越来越激烈，同时国家在白酒产业的税收方面也在不断调整，各种挑战和压力冲击着五粮液集团。当年，五粮液集团根据国际和国内形势的变化，在传承先辈的优良品质中寻求发展，在探索中前进，加快产业结构的调整，进一步提高产品质量，同时抓住了亮相上海世博会的机会，推出了积横十年力量打造的高品质产品“永福酱酒”以及取得川航第一架A330空客的冠名，五粮液不仅没有在国内外形式变化的压力中跌倒，而且又让五粮液这个品牌赢得了更加辉煌的腾飞。然而，就是这样一个连续多年获得 “中国最具影响力企业”、“文明诚信示范单位”、“亚洲品牌500强”等荣誉称号的十佳老字号企业，也在发展过程中有着一段不愿让人提及的过去。2事件全景【突袭】平地起狂风2009年9月9日11点30分，市场一切都很平静。五粮液的股价在经历了六连阳后，上午显露疲态，一直围绕着上一个交易日的收盘价位，窄幅震荡，收报23.79元，微跌。11点35分，五粮液发布公告称公司当日收到证监会调查通知书，因公司涉嫌违反证券法律法规，证监会决定立案调查。报道称证监会稽查部门人员已入驻宜宾着手开始对五粮液进行立案调查。此时，几乎所有人的眼光都聚焦在这只带着无数光环的个股。13点下午开盘后，五粮液的股价于午后直线暴跌，大幅跳水，13点42分时一度跌停，最低价21.69元，随后跌停板被打开，最终收盘跌6.22%，收盘价22.60元，五粮液股票的成交量也创出公司自1998年上市以来的最高记录，成交量22660万股，成交额达到50.95亿元。这是五粮液遭证监会立案调查当天的事件记录。【质疑】谜局未揭，质疑四起事发突然，五粮液股民还未来得急反应，已经在五粮液的股价暴跌中损失惨重。没有来得及还有五粮液的高管们，当媒体一再连线主要负责人时，未获回复，很多高管手机拨通后均挂断电话。五粮液集团网站已无法打开。高管拒绝做回应，也让市场出现了遭调查的N个版本原因。五粮液被调查门迷局迷雾重重。各种猜测甚嚣尘上。【揭秘】五粮液涉嫌三宗罪，巷子很深9月23日，证监会有关部门负责人通报该案调查的进展：经初步调查，现已发现五粮液涉嫌存在三项违法违规行为，分别是未按规定披露重大证券投资行为及较大投资损失，并导致财务报告虚假记载；未在财务报告中如实披露重大证券投资损失，而涉嫌虚增利润；财务报告中披露的主营业务收入数据存在差距。一宗罪：虚假记载五粮液的第一宗罪未按规定披露重大证券投资行为及较大投资损失，与其控股子公司四川省宜宾五粮液投资咨询有限责任公司（下称“五粮液投资”）有关。据证监会调查，2001年4月10日，五粮液投资委托四川省五粮液进出口有限公司向关联方五粮液集团借款8000万元，与销售代理商合作，以民营企业成都智溢塑胶制品有限公司的名义，先后在成都证券抚琴路营业部和亚洲证券南一环营业部开立证券账户进行投资，并由五粮液投资负责具体操作。2005年4月29日，亚洲证券因风险爆发被行政清理。2007年5月31日，上海第二中级人民法院宣告亚洲证券破产，现仍处于破产清算阶段。因亚洲证券被清理和破产，五粮液投资控制的账户中形成5500万元损失，但财务报告中并未如实披露其用借款进行投资并最终产生 5500 万元投资损失的问题，存在重大遗漏。事情还不止于此，更早的2000年12月21日，五粮液投资以关联方宜宾伏特加制酒有限责任公司名义，投入2000万元进行证券投资，后形成520余万元投资损失。为隐瞒亏损事实，五粮液投资将此投资事项虚构成与四川天富投资公司的借款，并于2002年12月25日从上述合作投资款项中划回2000万元用于冲账。五粮液未披露其子公司的上述资金借贷及重大证券投资行为，也未纳入财务报表进行核算，在证券投资资金因证券公司清理和破产被限制、扣划后，未调整利润，导致财务报表存在虚假记载。二宗罪：虚增利润五粮液的第二宗罪仍与其子公司五粮液投资有关。证监会调查结果显示，2000年7月20日，五粮液投资投入1.3亿元在中科证券，2005年底在中科证券资金余额为8761.79万元。2007年9月7日，中科证券破产，五粮液投资公司随后获得破产财产分配资金458. 81万元，产生了约8300万元的债权损失。然而，在2006年至2008年的报告中，五粮液并未对上述损失计提相应的减值准备。证监会的初步调查结果确认了其中近8300万的保证金债权资金问题，五粮液公司隐瞒债权损失并未按规定披露以上重大证券投资行为。五粮液在2006年、2007年、2008年的中期报告和年度报告中，均将上述资金作为正常的货币资金予以反映，并未计提相应的减值准备，涉嫌虚增利润。三宗罪：营收数据差错五粮液的第三宗罪与其另一控股子公司五粮液供销有限公司（下称“五粮液供销”）有关。据证监会调查，2007年度，五粮液供销主营业务收入725066.15万元，但五粮液在其2007年年报中，披露该子公司的主营业务收入为825066.15万元、合并报表后的主营业务收入为732855.58万元，由此导致年报披露的主营业务收入数据与实际数据不符，但五粮液未对上述重大差错予以及时更正公告。五粮液上述行为，涉嫌违反证券法第六十三条发行人、上市公司依法披露的信息，必须真实、准确、完整，不得有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏的规定。【结局】天网恢恢，难逃责罚证监会决定，给予五粮液责令整改、警告，并处以60万元罚款，对五粮液董事长唐桥、前董事长王国春分别给予警告，并处以25万元罚款；对五粮液董事兼总经理陈林、董事兼财务总监郑晚宾、副总经理兼董事会秘书彭智辅分别给予警告，并处以10万元罚款；对五粮液副总经理叶伟泉、刘中国、朱中玉分别给予警告，并处以3万元罚款。3传世精品何以成了“糊涂汤”从证监会的调查过程中我们可以发现的一些问题来进一步透视上述事件。3.1财务报告编制前复核环节形同虚设2007年的会计数据主营业务收入10亿元的录入差错是时隔两年后才被更正。同时,对于五粮液和智溢塑胶合伙炒股损失的5500万元这一事件,知道内幕的只有公司几个高管。但是由于五粮液集团在人力资源政策上的缺陷,对会计人员的相关培训和专业素质没有给予足够的重视，财务部门在编制财务报告前的清查资产核实债务以及结账环节并没有发现上述问题，或者说该环节形同虚设，他们根本没有获得相关的原始凭证,也没有进行核对,所以财务报告所出具的会计信息不真实也不足为奇了。3.2财务报告对外提供前的内部审核严重缺失根据五粮液公2007-2009年独立董事出席董事会的情况可知，2007年具有财务会计背景的独立董事由于2007年9月7日才补充到位，到位时间较迟，导致整个会计年度并未能亲自出席董事会，与其他3位独立董事的参会次数相比，明显不足，他只参加了2次传阅或通讯审议，很难保证充分了解公司的状况并和其他董事之间进行充分沟通。此外，其他董事也有委托出席现象。显然，这一阶段拥有财务会计背景的独立董事还未能发挥其应有的作用，也没有在财务报告对外提供前进行应有的审核工作。因此，可以判断2007年导致公司没有有效地防范财务报告问题的原因是内控制度存在一定的缺陷。后公司经过整改，2008年、2009年五粮液公司的相关负责人开始按照工作规程履行职责，会议的频次趋于正常。但是，他们并没有发现被证监会稽查出来的三项违规问题，以至于失去自行纠正问题的机会。3.3财务报告对外提供前的外部审计质量较低五粮液公司2001年度开始由四川华信会计师事务所提供审计服务至今。2008年，根据五粮液公司和华信事务所的协议，审计收费提高到100万，并由审计委员会提请董事会决议及股东大会批准2009年续聘四川华信会计师事务所。由2008年年报披露可知，审计收费提高到100万的原因是五粮液公司认可华信的审计质量，为保持审计机构、审计资料、审计过程的连续性，不断提高审计工作效率所作的一个决定。而事实上，根据证监罚字2002 4号和证监罚字2004 29号，华信会计师事务所及作为五粮液公司2004年至2008年连续5年首席签字注册会计师的陈更生存在职业污点。特别是2002 4号罚令中直接针对华信(集团)会计师事务所及注册会计师陈更生、杨仕珍违反证券法规的行为做出了警告处罚。2009年在证监会通报五粮液公司财务报告违规后，公司更换了首席签字注册会计师。显然，在五粮液的财务报告违规被通报前，公司未能选聘拥有更高声誉更符合资质的审计师开展工作，存在审计质量问题。财务报告对外提供前的外部审计环节不合格使五粮液公司无法免疫于财务报告违规行为的产生。表3-1 五粮液公司各年度审计情况年度审计意见年报审计收费注册会计师2001年标准无保留意见80万程渝、刘均2002年-2003年标准无保留意见85万程渝、刘均2004年-2005年标准无保留意见85万陈更生、刘均2006年标准无保留意见85万陈更生、秦茂2007年标准无保留意见85万陈更生、李敏2008年标准无保留意见100万陈更生、刘均2009年标准无保留意见100万李武林、刘均4五粮液如何走出困境从上述案例中，我们可以看出内部控制机制的不健全，导致了五粮液公司在财务报告编制环节和对外提供环节风险频发，出现许多问题。五粮液集团应该提高内部控制意识，完善内部控制设计及运行，关注企业生产运营中可能出现的风险点，及时采取控制措施防患于未然。针对案例中出现的几个关键风险点，我们提出以下对应的控制措施：4.1财务报告编制前的清查资产核实债务企业应该在编制财务报告前，组织财务和相关部门进行资产清查、减值测试和债权债务核实工作。确定具体可行的资产清查、负债核实计划，安排合理的时间和工作进度，配备足够的人员，确定实物资产盘点的具体方法和过程，同时做好业务准备工作；要做好各项资产、负债的清查核实工作；对清查过程中发现的差异，应当分析原因，提出处理意见，取得合法证据和按规定权限审批，将清查、核实的结果及处理办法向企业的董事会或者相应机构报告，并根据国家统一的会计准则和制度的规定进行相应的会计处理。4.2财务报告编制前的结账企业在编制年度财务报告前，应在日常核对信息的基础上完成对账、调账、差错更正等业务，然后实施关账操作。财会人员要核对各会计账簿记录与会计凭证的内容金额是否一致，记账方向是否相符；检查相关账务处理是否符合国家统一的会计准则或制度和企业制定的核算方法；调整有关账项，合理确定本期应计的收入和费用；检查是否存在因会计差错、会计政策变更等原因需要调整前期或本期相关项目；在当期所有交易事项处理完毕后并经财务部门负责人审核签字确认后，实施关账和结账工作；如果在关账和结账后需要重新打开已经关闭的会计期间账簿，须填写相应的申请表，经总会计师或分管会计工作的负责人审批后进行。4.3财务报告对外提供前的审核财务报告对外提供前需按规定程序进行审核，由各级负责人逐级把关，对财务报告内容的真实性、完整性以及格式的合