“资产置换+发新股份购买资产”账务处理

“资产置换+发行股份购买资产”型重组的会计处理探讨上市公司ABC公司与非上市公司XYZ公司的基本财务数据如下：ABC公司账面价值（万元）公允价值（万元）资产总计300,125356,725负债合计66,25066,250实收资本（或股本）75,000-资本公积50,000-减：库存股-盈余公积50,000-未分配利润58,875-所有者权益（或股东权益）合计233,875290,475XYZ公司账面价值（万元）公允价值（万元）资产总计835,5001,370,000负债合计285,000285,000实收资本（或股本）250,000-资本公积150,000-减：库存股-盈余公积50,000-未分配利润100,500-所有者权益（或股东权益）合计550,5001,085,000ABC公司为上市公司，现非上市公司XYZ对ABC公司进行重组，重组方案如下：（1）资产置换ABC公司将其全部资产及负债（账面价值233,875，公允价值290,475）与XYZ公司之股东置换其持有的XYZ26.77%股权；（2）发行股份购买资产ABC向XYZ的股东发行股份，XYZ的股东以其持有的其他73.23%股权认购ABC发行的全部股份。假设ABC股票市价为4元/股，则ABC应发行198,631万股。一、ABC公司的账务处理：（1）资产置换Dr：长期股权投资对XYZ公司的投资（26.77%）290,475Cr：资产及负债（账面价值）233,875利润表项目56,600（2）发行股份购买资产Dr：长期股权投资对XYZ公司的投资（73.23%）794,525Cr：股本198,631资本公积595,894交易完成后，ABC公司简要资产负债表如下：账面价值（万元） 资产总计 1,085,000 负债合计 - 实收资本（或股本） 273,631 资本公积 645,894 减：库存股 - 盈余公积 50,000 未分配利润 115,475 所有者权益（或股东权益）合计 1,085,000 交易完成后ABC公司股权结构如下：股东持股数量（万股）持股比例ABC公司原股东 75,000 27.41%XYZ公司原股东 198,631 72.59%合计 273,631 100.00%二、合并报表的编制第一步：冲回ABC因发行股份购买资产形成的对XYZ的投资Dr：股本198,631资本公积595,894Cr：长期股权投资对XYZ公司的投资（73.23%）794,525冲回后，ABC的简要资产负债表如下：账面价值（万元）冲回（万元）调整后（万元） 资产总计 1,085,000-794,525290,475 负债合计 - 实收资本（或股本） 273,631-198,63175,000 资本公积 645,894-595,89450,000 减：库存股 - 盈余公积 50,000-50,000 未分配利润 115,475-115,475 所有者权益（或股东权益）合计 1,085,000-794,525290,475第二步：XYZ模拟对ABC公司股东发行股份购买其100%股权XYZ公司每股公允价值=1,085,000/250,000=4.34元/股XYZ公司应模拟发行股份数量=（75,000*4）/4.34=69,124万股Dr：长期股权投资对ABC公司投资（100%）300,000Cr：股本（XYZ公司模拟发行）69,124 资本公积230,876模拟发行后，XYZ简要资产负债表如下：账面价值（万元）模拟发行（万元）模拟发行后（万元） 资产总计 835,500300,0001,135,500 负债合计 285,000285,000 实收资本（或股本） 250,00069,124319,124 资本公积 150,000230,876380,876 减：库存股 - 盈余公积 50,00050,000 未分配利润 100,500100,500 所有者权益（或股东权益）合计 550,500300,000850,500模拟发行后，XYZ的股本结构如下：股东持股数量（万股）持股比例原股东 183,07057.37%ABC公司 66,93020.97%ABC公司原股东 69,12421.66%合计 319,124100.00%模拟发行后，形成ABC公司持有XYZ公司66,930万股，持股比例20.97%；XYZ公司持有ABC公司100%股份，因此形成ABC公司与XYZ公司的交叉持股。第三步：合并抵消资产负债表合并抵消分录：Dr：股本75,000 资本公积（50,000+9,525）（注）59,525 盈余公积50,000 未分配利润115,475Cr：长期股权投资对ABC的投资300,000（注） ABC公司不构成业务，故合并成本（75,000*4=300,000）与可辨认资产公允价值（290,475）之间的差额9,525调整资本公积。合并过程如下：XYZ公司（万元）ABC公司（万元）合并抵消（万元）合并数（万元）资产总计1,135,500290,475-300,0001,125,975负债合计285,000-285,000实收资本（或股本）319,12475,000-75,000319,124资本公积380,87650,000-59,525371,351减：库存股-盈余公积50,00050,000-50,00050,000未分配利润100,500115,475-115,475100,500所有者权益合计850,500290,475-300,000840,975说明：（1）上市公司合并报表股本的列示为，股本金额319,12