家庭理财规划设计书毕业设计.doc

石家庄经济学院职业技术学院 毕 业 设 计（论 文）专业 财务管理 班级 3093161801 姓名 冯丽丽 2012年 月 日11附5：毕业设计开题报告学院职业技术学院专业财务管理学号309316180110姓名冯丽丽题目家庭理财规划设计书选题的目的和意义随着人们生活水平的提高，人们不仅重视财务安全，更注重财务自由。家庭是社会的组成元素，合理的家庭理财有助于社会的经济发展。理好家庭财务可以提高家庭生活质量，我们的生活更加有条理。而以前的理财观念陈旧，不适合现在高速发展的经济生活，所以选择家庭理财规划这个课题重在以分析一个家庭的财务状况和作出规划来改变人们家庭理财观念，给更多人提供合理理财的方法和建议。国内外研究(应用动态)近年来国内外出现了很多家庭理财的新方法，家庭理财系统在国外很多地方使用已经相当的普遍，而且国外的家庭理财系统功能相当强大。伴随着计算机的高速普及，家庭理财系统的使用范围逐步扩大，我国也在家庭理财方面加大了研究，并不断推陈出新设计提纲1. 家庭基本情况2. 家庭财务分析及相应规划3. 家庭理财规划总结4. 免责声明与风险提示计划进度3月15日前定题，完成开题报告并提交4月30日前完成论文初稿5月15日前完成论文二稿5月25日前完成论文三稿5月26日至31日定稿后准备小组答辩指导教师意见 指导教师签字： 年 月 日石家庄经济学院职业技术学院毕业设计（论文）摘 要随着家庭收入和财富的增长以及市场的各种不确定性越来越大并且越来越影响到家庭的各种行为，家庭理财（储蓄与投资）变得受重视了。但是好多人却缺乏这方面的知识和能力，对家庭理财的片面理解和不正确的理财方法使我们不能达到增强家庭经济实力，提高抗风险能力，增大家庭效用目的。无论是富有还是清贫，家庭理财都不可或缺，合理的理财规划会让我们的生活更加有条不紊，让我们的工作更有条理，让我们的未来更有保障。理财是个长期的过程，是一种习惯。对于每个家庭来说，既是一项日常执行的具体事务，也是需要一生的实践来达成的长期目标。同时，每个家庭的良好的财务管理也关系着整个社会的稳定与发展，合理科学的家庭理财成为一个重要课题。本文以一个实例介绍了进行家庭理财中所涉及的财务策划基础知识和基本技能，阐述了财务目标的分析和评价、财务计划的制定和实施、财务策划工具的选择与使用、财务策划的具体步骤等等。本文分为家庭基本情况分析、家庭财务分析与相应规划、规划总结和免责四部分，包含现金规划、消费规划、教育规划、投资规划等项目。关键词：家庭理财，现金规划，教育规划，保险规划，风险 目 录引言1 家庭基本情况1.1 家庭成员资料31.2 家庭资产负债状况31.3 家庭收支状况31.4 家庭保障情况41.5 家庭情况小结 52 家庭财务分析及相应规划 2.1 理财假设52.2 家庭财务分析62.2.1 财务比率分析62.2.2 其他财务分析62.3 目标分析与理财规划建议72.4 女儿教育金规划72.5 购房规划72.6 投资规划82.7 创业基金规划102.8 赡养双亲规划103 风险提示与声明 10总结10参考文献11引 言生活需要规划，财富需要打理，怎么才能合理的规划我们的家庭财务呢？我们选择了牛先生家的案例。这就是份专门为牛先生量身打制的家庭理财规划，在文中我们作出的所有的分析都是基于牛先生当前的家庭情况、财务状况、生活环境、未来目标，中华人民共和国目前生效的法律（含地方法规）以及目前所处的经济形势对一些金融参数的假设等，作出的合理分析与规划。提供的材料不可能面面俱到，任何理财都具有一定的风险，规划设计难免有一些误差。运用科学合理专业知识的前提下作出的家庭理财规划，希望能解决牛先生当前的问题，使牛先生的生活更加有条理，未来更加美好。1 家庭基本情况简述:牛先生今年32岁，事业小有成就，是公司的IT业务助理，月收入5000元，年底奖金2万元。他爱人在某公司当会计，月收入2000元；女儿今年12岁，上小学6年级，学习成绩中等。牛先生父母在农村，无收入，爱人父母是退休工人。牛先生家现有住房80平米，无贷款，有存款及现金10万元、股票基金15万元，有车（奇瑞），生活无负债。牛先生觉得女儿越来越大了，需要换一套大点的房子，再者考虑父母年老，想接到身边照顾。近两年看到公司其他技术干部出去单干，不少人都干大了，牛先生也想尽快积攒一笔50万元的创业基金，可一想到即将面临女儿升学、父母养老、供房子、买汽车等现实需求，他无时无刻不感受到来自工作和生活的双重压力。1.1家庭成员资料.家庭成员基本资料如表格1.1所示：表1. 1家庭成员年龄职业牛先生35岁IT业务助理太太35岁公司会计女儿12岁小学6年级牛先生父母55岁农民太太父母55岁退休工人1.2家庭资产负债情况家庭资产负债如表格1.2所示：表1. 2资产负债0现金及活期存款50000信用卡贷款余额0预付保险费60000消费贷款余额0定期存款60000汽车贷款余额0债券0房屋贷款余额0债券基金0其他0股票及股票基金150000汽车及家电汽车50000，家电30000自用房屋500000资产总计790000负债总计0具体项目比例如图1.1所示：图 1.11.3家庭收支状况 家庭收支状况如图1.3所示：表1.3收入支出本人工资收入60000基本生活费开销18000配偶工资收入24000父母赡养费2400年终奖20000子女教育费1000资产生息收入2000保费支出2000股票收入 12000非定期休闲大额支出2000收入合计118000支出合计21600节余96400注：资产生息收入中除存款利息家庭收支余比例如图1.2所示：图1.2 1.4家庭保障情况家庭保障情况如表格1.4所示：表1.4 人员商业保险牛先生平安分红型保险太太城镇医疗保险女儿意外保险1.5家庭情况小结该家庭正处在稳定发展阶段。有一定的经济基础，家庭正处于财富积累缓慢、财富支出迅速阶段。该家庭已经拥有了基本自有住房，生活无负债，银行定期、活期存款及保险等占据了可用资产一部分，这些资产安全性良好，为未来投资奠定了基础。同时，该家庭还有一些投资，也占到家庭资产的一部分。2.家庭财务分析及相应规划2.1理财假设人均月生活费支出6000元/年收入增长率4%投资报酬率8%通货膨胀率生活支出增长率4%10年公积金贷款利率6%当前高中学费水平为1000元/年，当前大学学费水平为10000元/年其他教育费增长率=5%学费增长率3%银行活期存款年利率=3.5%二手房房价5000元/平牛先生父母余寿20年2.2家庭财务分析2.2.1财务比率分析家庭财务比率分析是指家庭各相关财务项目的比值，通过与科学合理的标准值相比，来判断当前家庭财务状况是否合理，并发掘其原因，找出相应策略。家庭财务比率如表格2.1所示：表2.1 家庭财务比率定义比率合理范围备注负债比率总负债/总资产020%-60%无负债流动性比率流动性资产/每月出（50000/1800）27.783-6不合理净资产偿付比例净资产/总资产(790000/79000)100%30%-60%不合理净储蓄率净储蓄/总收入(100000/106000)94.34%20-60%不合理从家庭财务比率来看，流动性比例高，超出家庭对资产的流动性需求；零负债说明牛先生的家庭无负债压力，投资配置管理尚有余地；净储蓄率过大说明牛先生的家庭在满足当年支出以外，还可将50%以上的净收入用于增加储蓄或者投资；净资产偿付比例过大一方面说明牛先生的家庭无负债压力，同时也说明牛先生没有充分利用起自己的信用额度。可以看出牛先生的家庭财务情况稳健有余，回报不足；家庭财富的增长过分依赖工资收入，投资性资产占有比例过低，良好的信用额度没有充分利用。这种资产配置虽然抗风险能力极强，但太偏重于安全性、流动性，保守有余，进取不足，需要改善，同时银行存款没有进行合理的理财规划，使得存款有贬值的风险。因此，应当运用好家庭收支的结余、适当的提高投资性资产以及回报率，是牛先生家庭财富快速积累、顺利实现家庭理财目标的关键。2.2.2其他财务分析其他财务分析主要针对该家庭的保障情况分析其优势与不足，并指出应该改进的地方。保障不足：作为家庭经济支柱的牛先生保险保障不足，这将威胁到整个家庭的财务安全，一旦发生意外，该家庭将会出现较为严重的经济问题，因此在理财规划中应首先满足好牛先生的保障需求，比如增加医疗保险，失业保险等。牛先生父母为农民，且由于年龄较大，无法购买商业保险，牛先生需要另外为父母准备医疗资金；牛太太父母为城镇退休职工，有足够的医疗保险保障，因此不需额外准备医疗资金。财务目标优先性：由于子女教育以及赡养老人在时间和费用上没有弹性，因此该家庭的首要理财目标应该是为女儿准备教育费用、为牛先生父母准备生活费和医疗备用金。家庭生命周期：处于家庭成长期，子女教育负担增加，保险需求达到高峰，生活支出平稳。2.3家庭目标分析与理财规划建议2.3.1家庭目标分析1) 为女儿筹集教育费用2) 觉得女儿越来越大了，需要换一套100平米的房子。3) 换一辆30万左右的新车。2.3.2子女教育费规划1) 目前牛先生的女儿即将升入初中，属于九年义务教育阶段，按照国家的教育政策义务教育阶段的学杂费免收，但是还需要其他的教育费（包括特长培训费、书本等学习工具费用）大约每年1500左右。2) 女儿的高中阶段需要学费目前学费水平为每年1000元以及其他教育费用1500元3) 大学阶段学费大大增加目前学费水平为每年10000元。同时其他教育费也相应增加包括一些职业资格的学习费用所以目前计划水平为每年2000元。由于女儿独自在外地上大学生活开支也加大了，这里仍然将其归到家庭生活支出范围，不单独列支生活费用。女儿教育费用规划表如下：表2.2 第一年第二年第三年学费其他教育费学费其他教育费学费其他教育费初中0157501653.7501736.43高中1125.511823.591159.271914.421194.052010.14大学12298.742814.2012667.712954.9113047.733102.65注：学费及其他教育费的规划值均按相应增长率的终值系数计算。2.3.3购房规划目前牛先生拥有一套价值50万面积为80平米的二手房。随着女儿的长大，需要大一点的空间，牛先生计划购买一套一百平米的新房。按目前石家庄房产行情，位于一环和二环之间的房子每平米大约需要8000元，那么面积在一百平米的楼房需要约80万左右。先计算一下牛先生此项规划的指标：最高首付=800000(1-20%)=160000元目前牛先生家有现金及存款11万元,年底节余大约有9万多元(不考虑收入及支出增长变化),那么目前是可以支付首付款的。按现在支付房款首付，其余房款采用公积金贷款。公积金贷款额=800000-160000=620000元 采用10年期等额本金还款法 每月需要偿还的金额=( PV620000,N 10,I/Y6%)=4441.87元牛先生家庭月结余=96400/12=8033.33元 结余足以偿还每月贷款，但考虑到新房需要装修，开支大约需要6万元，建议最好考虑怎样处理旧房子的问题。有两个各方案如下：方案一：将旧房屋出租，租金每月1500元，可以加上还贷后每月余额=1500+(8033.33-4441.87)=5091.46元 还差一万元才能支付装修费，所以这种方案暂且舍去。方案二：将旧房屋卖掉，即可立马获得500000元，不仅可以支付装修费用而且生活宽裕了不少，再加上牛先生计划换一辆新车，也游刃有余了。2.3.4购车规划购车的计划目标是购买一辆沃尔沃S60 2.0 T舒适版汽车，报价为30.50万元。关于怎样支付新车价款，这里有两个方案，如下：方案一：采用销售方的销售套餐，采用首付，分期付款的方式。S60首付8万元，月供6000元，36个月，尾款30500。对于首付的8万元，用银行存款一次支付。因为该家庭有60000元的定期存款和活期存款50000，可以直接支付。对于月供的6000元，从每个月的余款中支付，则每个月可以剩余2000元，1000元存起来，等到36期以后，一共有36000元，从中支取30500元用于支付尾款。另外的1000元，用于每个月的汽车费用支出。这样在经过3年之后，车贷就可以还完，并且可以在短时间之后享受较高水平的生活质量。方案二：选择支付全款。由于卖掉旧房屋除去买新房加装修的花费，牛先生还剩下大约40多万，但是考虑到牛先生关于创业基金的积累上，付全款显然剩余不多，再加上接下来的投资规划，此方案在权衡之下，决定舍去。对于原有的奇瑞，原价10万元，车龄五年，在二手市场上大约可以变卖到1万元左右。如果继续使用还有3年寿命。如果不变卖，给牛太太使用，将会方便其出行工作办事，使家庭生活更加和谐。2.3.5投资规划1) 对现有资产进行处置牛先生家目前的投资只有股票，结构单一，不利于分散风险和获得高收益。我们分析，除留出2万元现金存活期以备急用外，其余包括股票投资、剩余活期储蓄在内的16万元资产（活期存款除去了购房规划使用掉的）均可套现重新进行资产配置，理由如下：活期及定期储蓄虽然无风险，但年收益率极低，在目前通胀加剧的背景下连保值都困难，根本谈不上增值，不能算是真正意义上的投资。活期存款一般是为生活日常开支或应急准备的，留有两万元就足够了，其他的资产可以用于高回报的投资。2) 建立新的资产组合配置牛先生及其妻子都是公司白领阶层，有着稳定的收入，但投资经验相对不足，而且直接进行股票投资在时间、精力上也不够。股票投资具有高风险高收益的特性，我们不建议全部投资，而改以购买证券投资基金的方式间接投资股市，分享证券市场大牛市的盛宴。明确了投资思路后，下面我们来为该家庭关于投资基金产品的配置提些具体建议，我们的考虑是：股债混合的平衡配置型基金投资50%，股票型基金投资30%，债券型基金投资20%，理由如下：平衡配置型基金是一种介于股票基金与债券基金之间、比较中庸的配置基金，也就是在基金组合中相对均衡地投资股票和债券。这类基金的投资回报一般要高于债券型基金，但风险小于股票型基金。鉴于该家庭属于对风险具有中等偏上的承受能力，建议重点配置该类基金占投资组合的50%。股票型基金是以投资股票为主（通常投资组合中股票的比重占60%以上）的一种积极进取型的投资基金。从世界各国证券市场的发展历史来看，股票型基金的长期回报一般要高于其它投资基金。但鉴于其高收益、高风险的市场属性，建议配置该类基金占投资组合的30%。债券型基金主要投资于各种债券（包括国债和企业债等）。这类基金投资回报率相对较低，但是价格波动小，收益稳定。债券基金一般具有净值相对稳定的保值功能，如果家庭一时急用现金，可按净值赎回，避免了直接投资债券在提前套现时可能会损失期间收益的尴尬，所以我们建议该家庭将原来直接投资债券的资金改为投资债券型基金，投资比例占投资组合的20%。基金投资组合配置如图2.1所示;图2.1 3) 投资组合收益预期考虑到证券市场的一些不确定因素，我们根据国际通行的惯例并结合我国证券市场的历史情况，排除了一些波动剧烈的非常态数据，以审慎、严谨、保守的原则，对新建立的基金投资组合作了年收益率的大致预测：债券型基金预期收益率5%，投资比例20%；平衡型基金预期收益率9%，投资比例50%；股票型基金预期收益率15%，投资比例30%，该组合综合预期回报率为10%，可以满足该家庭关于年收益率在5%-10%左右的理财要求。组合投资收益预期如表格2.3:表2.3 基金类别预期收益率投资比例折算预期回报率债券型基金5.00%20%1.00%平衡型基金9.00%50%4.50%股票型基金15.00%30%4.50%总计100%10.00%当然，未来实际的市场情况与该家庭的情况都会发生变化，这个投资组合主要是反映一种投资理财思路，需要根据实际回报率定期进行回顾，以适应市场和该家庭收支的变化。建议每年对投资组合进行一次考核，以此决定是否进行调整，确保投资理财目标的实现。如果按照上述基金投资组合的收益率测算，假设该家庭以红利再投资的复利方式进行，以目前16万元的本金投资，5年后将增值到：16*（1+10%）525.768万元。2.3.6创业基金规划关于牛先生五年后的创业计划，上一项投资计划中已经预计到收益有25万多，再加上购房剩余的钱，足以让牛先生大干一场。同时在利用50万创业的过程中，为了减少创业带来的风险，牛先生还可以利用宽裕的资金投一份商业保险。既能在创业中大胆施展才能，又能减轻创业中带来的压力。2.3.7赡养双亲规划牛先生父母在农村，无收入，爱人父母是退休工人，每月有1000的退休金。目前每年支出赡养费2400元，相对太少。牛先生应该年为农村父母支出12000元的赡养平时补贴爱人父母2000元，并为双亲购买3000元的医疗保险，有备无患。风险提示与声明以上规划方案是基于目前的市场情况作出的一些假设而制定出来的，这些假设会随着国家经济的变化而发生变化，比如：物价水平会不断变化，证券市场的波动，经济增长率的变化，国家的房地产调控政策等等，都会对理财方案产生很大影响。生活支出除了受到物价水平的因素影响之外，如果考虑未来生活品质的提高、医疗、保健支出的加大，会影响到其他目标的实现。女儿的教育目前仅仅只是估算了大学的费用，如果女儿接受研究生教育，也会对理财方案产生一定的影响。本案例中的主人公在执行本方案时，应该遵循理财师的意见，并定期与理财规划交流，如果其单方面修改或不遵照执行，理财目标的实现也将受影响。结论在本案例规划的最后，我们来对该家庭的总体理财规划进行回顾，如果该家庭能够按照我们的规划思路坚持下去的话，他们的目标是能够实现的，不管是对孩子的教育经费的筹备，还是对其他资产的合理处置，都可以取得良好的效果，沃尔沃