EMBA财务管理专题培训

-1-,EMBA财务培训,-2-,第一部分,会计知识财务管理知识,-3-,会计的含义：是把企业的有用的各种经济业务，统一成为以货币为计量单位，通过记帐、算帐、报帐的程序来提供反映企业财务状况和经营成果的经济信息。,基本财务知识,-4-,会计语言要素当公司领导开会时，要借助会计语言来研究企业的管理。用会计语言表述：企业用了多少资产欠了多少债务拥有多少权益有多少收入用去多少费用获得多少利润等等。,基本财务知识,-5-,会计语言要素会计的语言主要是由两组词汇来构成：一组是反映企业财务状况的会计语言词汇；另一组是反映企业在一定期间经营成果的会计语言词汇。,基本财务知识,-6-,会计信息的基本内容会计要素资产、负债、所有者权益：构成资产负债表的基本框架。收入、费用、利润：构成损益表的框架。因而这六项会计要素又称会计表要素。对经理人来说，了解了和掌握了六大会计要素，就了解了会计表的基本内容与构成。,-7-,反财务状况的要素-资产资产：是指企业所拥有的或可控制的，能以货币计量的经济资源。包括财产，债权和其它权利。,-8-,在1年内就能变成钱，这样的资产一般叫流动资产。把企业的机器设备、仪器仪表、建筑设备叫固定资产企业的专利权、商标权、土地使用权等，在会计上叫无形资产。搞联营、买股票，回收期超过1年，就把这种资产叫长期投资不属于前面类别的统称为其他资产,-9-,反映财务状况的要素-负债负债：是指企业承担的能以货币计量，需要以后用资产或劳务偿付的债务。它分为流动负债和长期负债。流动负债：指时间较短，一年内或在一个营业周期内偿还的债务。如工资。长期负债：是指时间较长。如期限几年的银行贷款。,-10-,反映财务状况的要素-所有者权益所有者权益：是指企业投资者对企业净资产的所有权，是企业全体资产减去负债后的余额。所有者权益有不同的提法：有的叫所有者权益有的叫股东权益也有的叫业主权益。不管如何称呼，它的含义都是指企业投资人对企业的资产应该享有多少权益。投资人对企业资产应该享有的权益，有创办企业时投入的资本，这是投资者的权益。,-11-,这样，会计语言中就产生了第一组词，它们具有时点数的特点，同时反映了企业在特定时刻是一种什么样的状况。而这种状况在数量上是存在着一定的依存关系。它们数量上的依存关系，也就是在特定时点上资产应该等于负债加股东权益。这个公式是永远相等的，是永恒的，在会计语言上也叫会计恒等式，即：资产=负债+所有者权益,-12-,会计信息的基本内容会计要素-反映经营成果的要素反映经营成果的要素：经营成果是企业在一定时期内从事生产经营活动所取得的最终成果，是资金运动显著变动状态的主要体现。反映经营成果的会计要素-收入、费用、利润,-13-,反映经营成果的要素-收入收入：是指企业业务中产生的收益，是企业销售产品或提供劳务的将发生的现金流入，或债务的清偿。,-14-,反映经营成果的要素-费用费用：是指企业在生产过程中发生的各项耗费。把费用归集到某一类产品上。称为产品成本。费用一般包括：料、工、费。费用的特征：一般会导致企业资产减少或负债增加。,-15-,反映经营成果的要素-利润利润：是指企业在一定期间的经营成果，包括营业利润，投资净收益和营业外收支净额。利润的特征：是企业的最终成果，由收入与费用总额确定，与收入费用密切相关。,-16-,反映企业经营成果的会计语言词汇共有三个，即收入、费用、利润。从特点上来说，它们是“期间数”。必须是从某一个时点开始到某一个时点结束，这段期间发生了多少收入，发生了多少费用，实现了多少利润。这三个词，可以理解为：第一，是期间数，第二，实际上是给企业所做的录像。三个词之间的关系是，一定时期的利润应该等于一定时期的收入减一定时期的费用，即：利润=收入-费用,-17-,财务报告的组成,把会计当做一种语言来看待，主要是为了把会计工作看的和自己的生活更接近一些，更亲切一些我们日常工作中离不开它。而对企业家、企业的管理者来讲，会计工作的最终产品，就是财务报告。有的通过记账、算账、报账、载体凭证账簿等，把最终产品财务会计报告交到管理者的手中。最终产品包括了什么呢？完整的财务会计报告应该由三部分组成，即会计报表、会计报表附注和财务情况说明书。,-18-,-19-,一、什么是财务管理财务管理是对企业财务活动实施决策与控制，并对其所体现的财务关系进行的一种管理。,二、财务活动与财务关系财务活动是指资金的筹集、运用、收回及分配等一系列行为。,-20-,财务活动包括以下过程：筹资活动投资活动日常资金运营运动分配活动,-21-,筹资活动1、筹资的概念筹资是公司根据经营活动、对外投资和调整资本结构的需要，经济有效的筹集和集中资金的行为。筹资的方式主要有筹措股权资金和筹措债务资金。筹资管理的目的为满足公司资金需求，降低资金成本，减少相关风险。,-22-,2.公司筹资管理原则2.1合理确定资金需要量，科学安排筹资时间通过预算手段完成资金的需求量和需求时间的测定,使资金的筹措量与需要量达到平衡2.2合理组合筹资渠道和方式，降低资金成本综合考察各种筹资渠道和筹资方式的难易程度、资金成本和筹资风险，研究各种资金来源的构成，求得资金来源的最优组合，以降低筹资的综合成本。2.3优化资本结构，降低筹资风险在筹资过程中合理选择和优化筹资结构，做到长、短期资本、债务资本和自有资本的有机结合2.4拟定好筹资方案，认真签定和执行筹资合同,-23-,3.公司吸引直接投资管理1公司吸收直接投资程序：1.1公司吸收直接投资必须经公司股东会批准；1.2公司与投资者签定投资协议，约定投资金额、所占股份、投资日期、投资收益与风险的分担等；1.3公司财务部负责监督所筹集资金的到位和实物资产的评估工作，并请具有专业资格的会计师事务所办理验资手续，公司据以向投资者签发出资证明；1.4公司财务部在收到投资款后及时建立股东名册；1.5公司办公室负责办理工商变更登记手续、企业章程修改手续。2公司不得吸收投资者已设立有担保物权及租赁资产的出资。3公司筹集的资本金，在生产经营期间内，除投资者依法转让外，不得以任何方式抽走。4财务部对新增资本进行账务处理并依法缴纳印花税。,-24-,4.银行借款业务管理1、根据现金预算和项目开发计划确定资金需求金额、时间和期限，由总会计师提出筹资方案包括拟:借款银行、借款额、借款时间、借款期限、利率水平、预计筹资成本（包括利息费用和其他手续费）、还款时间（包括利息和本金）、还款方式、资金来源、对公司资本结构的影响等内容。筹资方案必须经总经理审核。2、根据筹资计划预计的用款时间及银行办理贷款的实际情况，提前34个月与银行进行初步接洽，形成合作意向，然后进入借款程序。,-25-,5.商业信用管理商业汇票商业汇票分为银行承兑汇票和商业承兑汇票。应根据办理贷款和办理商业汇票的难易程度、筹资成本、哪种业务的办理时间更能满足支付的需要等条件选择是否办理商业汇票。商业承兑汇票由于信用水平低，难以被对方企业接受。应根据实际情况利用此方式融资。,-26-,筹资风险管理实施1定期开展以下资金检查和管理工作，并根据检查情况，定期向总经理、董事会做专题报告。（1）定期检查现金库存状况。（2）定期检查银行存款状况。（3）对支付的10万元以上大额款项进行跟踪检查或抽查。（4）财务部在每季度初向总经理和董事会报送借款情况统计表。（5）财务部及时掌握银行存款余额，每周向总经理、董事会报送资金收支周报表。（6）财务部应及时掌握资金流向和使用状况，加强资金运作的分析。结合预算每月对各部门资金运用情况做出分析，每季度提出详细的分析报告。（7）不及时编制部门经营计划和资金需求计划，或不向财会部门提供经营真实情况和资料，或使用资金时不认真测算成本、效益的，应限制安排使用资金。,-27-,一、投资的含义和种类（一）投资的含义企业投资是指企业投入财力，以期望在未来获的收益的一种行为。投资决策是理财中的关键和核心环节，投资决策属于企业战略性决策，决定着企业的发展方向和发展速度，企业必须慎重地做好投资决策,投资活动,-28-,（二）投资的种类1按投资期限长短分2按投资范围分,短期投资,长期投资,对内投资,对外投资,-29-,二、企业投资决策中存在的一些问题（一）缺乏深入细致的市场调查（二）对技术缺乏了解（三）对资金来源估计不足（四）缺乏科学的投资决策程序,-30-,三、投资风险防范（一）投资理念1做强还是做大企业强是指获取经营现金流量的能力强，抗风险的能力强。这两方面强，使企业竞争能力也强。（1）技术问题（2）企业管理水平高低（3）激励和约束机制问题,-31-,2多角化还是专业化多角化是指企业跨行经营，专业化是在本行业横向或纵向扩张。（1）本行业已无发展潜力（2）跨入的行业属于“朝阳”行业（3）跨行业经营需要充足的财力和人力,-32-,（二）项目可行性研究投资项目的可行性研究是指在项目投资前，在调查研究和科学预测的基础上，分析判断投资项目在技术上是否先进适用，在经济上是否合理的事前管理方法。,-33-,1、可行性研究的主要内容（1）市场需求预测和拟建规模主要调查分析国内、外需求情况的预测；国内现有工厂生产能力的估计；预测今后市场对本项目产品及有关商品的需求量；价格分析、产品竞争能力及进入国际市场的前景；拟建项目的规模及产品方案。,-34-,（2）资源、原材料、燃料及公用设施情况。主要调查分析原料、燃料、辅助材料的种类、数量、来源和供应可能。所需公用设施的数量、供应方式和供应条件。（3）建厂条件和厂址方案主要调查分析拟建项目对厂址的要求及现选定的厂址的地理位置、气象、水文、地质、地形条件和社会经济现状。交通、运输及水、电、气的现状和发展趋势。,-35-,（4）项目设计方案主要调查分析项目的构成范围、技术来源、主要技术工艺设备选型方案的比较。全厂布置。若是引进技术则应说明技术、设备的来源国别。若是改、扩建项目则应说明对原有固定资产利用情况。（5）环境保护主要调查分析项目对环境的影响及拟采取的措施。（6）其他内容包括工厂组织、定员以及这些人员的来源和培训计划；建设时间的安排；投资估算和资金筹措；经济效果计算及评价；列出建设项目的主要优缺点和评价项目执行的可行性。,-36-,2、可行性研究的步骤（1）机会研究（2）初步可行性研究（3）详细可行性研究（4）评价和决策,-37-,（三）控制债务与现金流四、投资方案评价指标投资方案评价指标是判断投资方案是否可行的标准。可概括为贴现的评价指标和非贴现的评价指标两类。,-38-,（一）非贴现指标非贴现指标是指不考虑资金时间价值的指标。1投资回收期,-39-,净现金流量=现金流入量-现金流出量（二）贴现指标贴现指标是指考虑资金时间价值的指标。资金时间价值是指资金随时间变化而变化的价值。现值：未来某期的资金其现在的价值。终值：现在的资金未来某期的价值。单利：终值=现值（1+利率期数）,-40-,净现值净现值是指各期净现金流量的现值之和减去投资的现值之和的差额。可用公式表示为：净现值=未来报酬的总现值-初始投资的现值净现值0项目可行净现值0项目不可行,-41-,例：某企业一项投资，投资额1200万元，一年建成，建成后在未来5年内每年的净现金流量分别为240万元、280万元、320万元、400万元、460万元。是否投资该项目？投资报酬率：（1）行业平均；（2）资本成本；（3）企业确定。,-42-,一、不宜暴利。非公平竞争、欺诈暴利只能一时得逞，皆难长久。二、不宜违法投资。有的人财迷心窍，一听高息集资就倾囊而注，不想想那个企业有没有偿还能力三、不宜盲目跟风。道听途说某项目投资赚钱，不加分析调查便盲目跟风，十有八九要失败。四、不宜优柔寡断。市场瞬息万变，最佳投资机会往往稍纵即逝。犹豫不决，观望徘徊，五、不宜与“亲戚”做生意。如果投资行为过多地夹杂着温情，并顾及由来已久的情面，不但有可能赚不到钱，而且还可能把挺好的亲戚关系弄得很僵。六、不宜跟不熟知的人合作。与人合作投资，必须了解对方的从业经历、经济实力、个人的素质、品行修养。如果糊涂地与其合作共事，难免上当受骗。七、不宜投资于自己并不擅长的领域。八、不宜把钱投在一处。最稳妥的办法莫过于分散投资，这样可以避免一遇风险全军覆没。,投资理财八不宜,-43-,三、财务关系财务关系是企业在理财活动中产生的与各相关利益集团之间的利益关系。1、企业与出资者之间的财务关系2、企业与债权人之间的财务关系3、企业与国家之间的关系4、企业与市场之间的关系5、企业内部各部门之间的关系,-44-,四、财务管理的目标财务管理的目标又称理财目标，是指企业进行财务活动所要达到的根本目的，是评价企业财务活动是否合理的标准，它决定着财务管理的基本方向。,总体目标1、利润最大化2、资本利润最大化或每股利润最大化3、企业价值最大化,-45-,财务管理的环节：,财务预测(财务决策的依据)明确预测目标搜集相关资料建立预测模型实施财务预测,-46-,财务管理的环节：,财务决策(财务管理的核心)确定决策目标提出备选方案选择最优方案,-47-,民营企业财务管理的重点,-48-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,1、建立完整的原始记录原始记录是做好基础管理工作的第一步，也是做好财务管理工作重要的科学依据。对生产经营过程中的产品的产量、质量、工具装备、设备利用、存货的收发转移、财产物资的增减、调拨、毁损等都必须做好完整的记录，并做到记录及时、准确、真实。,-49-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,2、建立健全计量验收制度切实有效、操作性强的验收制度，必须定岗、定人、定责任。必须对财产物资的进出、消耗、完工产品的出入库等都必须进行严格的计量和验收，做到手续齐全、计量准确。,-50-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,3、提高资金使用效率。首先要使资金的来源和动用得到有效配合，使资金运用产生最佳效果；其次要准确预测收回和支付时间；再者要合理地进行资金分配，流动资金和固定资金占用应有效配合，决不能用短期借款来购买固定资产，以免导致资金周转困难。,-51-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,4、加强对存货和应收账款管理。加强存货管理，尽可能压缩过时的库存物资，避免资金呆滞加强应收账款管理，要准确、翔实地核算应收账款。债权债务关系要明确，原始单据必须真实完整，并根据客户的资信程度来制定给予客户的信用标准。制定完善的收款管理办法，定期核对应收账款，严格控制应收款的账龄，对死账、呆账要在取得确凿证据后进行妥善会计处理。,-52-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,4、加强对实物资产管理和控制。第一，严格控制对实物资产及实物资产文件的接触，如现金、银行存款、有价证券和存货等，除出纳人员和仓库保管员外，其他人员限制接触，以保证资产安全。第二，在经济业务发生后，必须立即入账。第三，对于财产物资必须采用永续盘存的方法，随时反映其收、发、存情况。,-53-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,4、加强成本控制。企业从原材料的采购到产品的最终售出，要采取有效的成本控制方法，对比“产出”和“投入”成本增减与收益增减的关系，以确定最有利于提高效益的成本控制方案。,-54-,。,民营企业财务管理的重点抓好以下几方面：,4、加强对财务风险的控制。财务风险是由于企业举债带来的不确定性。当企业利润水平较高时，高负债会带来企业的高速增长。但企业过度举债经营会对企业自有资金的盈利能力造成影响，同时由于负债要支付利息，债务人对企业的资产有优先的权利，万一企业经营不善或有其他不利因素，企业资不抵债时，破产倒闭的危险就会加大。,-55-,。,财务管理成为企业管理中心的具体措施,1、转变观念树立企业管理要以财务管理为中心的新观念。上至企业领导，下至普通职工，都懂得财务管理的重要性。2、提高财务管理人员素质加强财务队伍自身建设，有较高的专业理论知识和实际操作水平，提高业务素质。2、建立健全企业的内部管理制度财务管理涉及到企业的供产销等各个环节，一方面它可以为企业的一切管理活动提供准确完整的基础资料，同时企业的一切生产活动最终都要反映到财务成果上来。,-56-,。,财务管理成为企业管理中心的具体措施,4、加强各环节的成本管理制度建设成本一般分为采购成本、生产成本和销售成本等。人们一谈成本管理几乎全是针对生产环节的消耗问题，实际上从控制论的观点出发加强对设计成本和采购成本以及销售成本的管理比加强生产环节的管理更为重要。压缩非生产性费用的开支是企业的当务之急。严格制定并执行非生产性费用的开支范围和标准，是向管理要效益的一条有效途径。,-57-,。,企业财务管理的发展对策,1、全面更新企业财务管理观念。企业理财不能只盯住物质资产和金融资本确立以人为本的观念信息观念无形资产观念风险防范观念知识化理财观念知识资本观念竞争与合作相统一的观念,-58-,。,企业财务管理的发展对策,2、创新和调整财务管理内容确立财务管理目标多元化：改变单一的股东财富最大化目标，明确确立企业财务管理目标的多元化。把无形资产作为企业财务管理的重点：重视对无形资产投资和管理建立反映知识资本价值的财务分析评价指标：设立知识资本考核指标，评估知识资本价值，定期编制知识资本报告，披露企业在技术创新、人力资本、顾客忠诚等方面的变化和投资收益。改进财务管理的手段：加快企业的信息化建设，逐步实现网络财务化，并将网络财务融入到企业资源规划系统之中。,-59-,。,企业财务管理的发展对策,2、加强财务管理中的风险防范。强化风险管理：首先要强化财务管理人员的风险意识，及时调整财务管理人员的知识结构其次，加强投资项目进行预测，提高投资决策的科学性和可行性，尽量减少和避免投资风险。再次，建立财务预测和风险监控机制。预测未来融资需求的估计设立应收、应付、管理费用、交际费用等预警机制,-60-,。,企业财务管理的发展对策,2、加强财务管理中的风险防范。强化风险管理：首先要强化财务管理人员的风险意识，及时调整财务管理人员的知识结构其次，加强投资项目进行预测，提高投资决策的科学性和可行性，尽量减少和避免投资风险。再次，建立财务预测和风险监控机制。预测未来融资需求的估计设立应收、应付、管理费用、交际费用等预警机制,-61-,第二部分,财务报表资产负债表损益表现金流量表,-62-,第三部分,成本控制成本习性成本控制的五项原则成本控制的程序现金流量管理的重要环节、和方法,-63-,成本费用管理,一、成本费用的含义与内容（一）成本费用的含义1、费用：生产经营中发生的各种消耗。2、成本：对象化的费用。,-64-,（二）成本费用内容直接材料生产费用直接人工制造费用费用管理费用期间费用营业费用财务费用,-65-,（三）成本费用按成本习性分类1、成本习性：成本与业务量之间的关系。2、按成本习性分类（1）变动成本：成本总额随业务量成正比例变动。（2）固定成本：成本总额不随业务量变动。（3）混合成本：不随业务量成度比例变动。,-66-,二、现代成本费用管理的涵义为实现各部门、各单位管理者的成本责任，提高管理者的成本意识，制定成本目标，并通过一系列活动提高成本效率的管理工作。1、成本费用管理对象：管理者的成本责任.2、成本费用管理主体：企业各级管理者.3、成本费用管理的手段：制订成本目标、落实成本责任。4、成本费用管理的直接目的：提高成本效率.成本效率=收益/成本5、成本费用管理的核心：管理者的成本意识,-67-,三、成本责任成本责任是指在一定范围内选择和消耗资源的权利，也即为了提高成本效率而给予管理者在选择和管理成本费用方面的责任。1、成本责任与管理权利相对应。2、成本责任是负有成本责任管理者的个人责任，而不是集体共同责任。,-68-,四、成本意识成本意识是指能自觉地将生产经营活动与成本费用、收益挂钩考虑，具有比较准确地判断成本效率的能力和提高成本效率的积极性。1、成本意识是一种问题意识和改进意识管理者对自己的工作能自觉反省以往做法，找出问题，努力探求改进成本费用的方法。2、成本意识是一种高度的责任感责任感是一种觉悟、一种认识，一种从根本利益出发的自觉性。3、成本意识的关键是要找到提高成本效率的有效途径。,-69-,五、目标成本管理目标成本管理就是根据企业总体经营目标的要求，制订目标成本，按权责对应原则将目标成本按产品品种和工艺过程等进行分解，落实到责任单位和责任人，采取措施保证目标成本完成的管理工作。（一）目标成本管理的主要环节1、制订目标成本（1）降低率确定法目标成本=上年实际平均单位成本（1计划期成本降低率）,-70-,（2）测算法A：倒扣确定法目标成本=预计单位产品售价（1-产品销售税率）-目标利润/预计销量B：先进成本比较法2、落实成本责任3、分析考核,-71-,（二）目标成本管理特点1、自上而下确定消耗标准。2、领导决心。3、机制配合。4、先标准后基础。5、加强了管理基础工作。,-72-,六、标准成本管理建立标准成本制度，将成本计算与成本控制结合在一起，形成一个包括制定标准成本、计算和分析成本差异和处理成本差异三个环节的管理系统。（一）标准成本管理主要环节1、制订标准成本直接材料标准成本=标准单价标准消耗直接人工标准成本=标准工资率工时标准制造费用标准成本=标准费用分配率工时标准,-73-,2、成本差异分析（1）直接材料成本差异=直接材料实际成本-直接材料标准成本=（实际价格-标准价格）实际用量+（实际用量-标准用量）标准价格=价格差异+用量差异（2）直接人工成本差异=直接人工实际成本直接人工标准成本=（实际工资率-标准工资率）实际工时+（实际工时-标准工时）标准工资率=工资差异+效率差异,-74-,（二）标准成本管理特点1、自下而上确定消耗标准。2、先基础后标准。3、核算与控制相结合。七、目标成本管理与标准成本管理比较1、基本思想相同。2、对基础工作要求不同。3、管理机制不同。4、标准制订方法不同。5、核算方法不同。,-75-,八、成本费用控制成本费用控制是成本费用计划执行过程中的监督、检查、纠偏活动。（一）介入原则成本费用控制要介入生产经营全过程，即成本费用形成全过程。1、对计划介入各单位各部门在制订工作计划时，都要考虑成本费用，要使成本费用计划渗透到各项工作计划中。,-76-,2、对工作过程介入（1）先进合理的消耗标准（2）加强消耗的计量工作（3）加强消耗的统计工作（4）建全资源消耗奖惩制度,-77-,3、对奖惩的介入奖惩不光看劳动成果大小，更要看劳动投入多少。（二）预防原则成本费用控制贵在预防，要求管理者要有预见性对影响成本费用的根本原因要有所了解和把握，事先采取防范措施。采购环节招标采购、最低价采购消耗环节限额领料,-78-,（三）重点原则成本费用控制对象应该是一些重要事项对成本费用影响较大的事项。销量90000件销售收入2250000元单价25元变动成本1350000元单位变动成本15元创利额90000元固定成本总额500000元利润400000元,-79-,指标变动前销量增加单价上升变动成本减少固定成本减少10%10%10%10%销售收入225247.5247.5225225变动成本135148.5135121.5135边际贡献9099112.5103.590固定成本5050505045利润404962.553.545利润变动022.5%56.25%33.75%12.5%,-80-,思考：1、利润变动幅度为什么和各因素变动幅度不同？2、提高利润的关键是什么？3、企业经营的关键因素是什么？,-81-,ABC分析法把全部费用按消耗金额由大到小排序：累计消耗金额占全部金额80%左右的费用项目A类累计消耗金额占全部金额80%95%左右的费用项目B类累计消耗金额占全部金额95%100%左右的费用项目C类。,-82-,（四）现场原则通过现场观察，跟踪检查，追求工作成效，保证成本费用控制成功。有效的方法是抽查。（五）全面性原则指全过程控制，全员参加。全员参加的条件：1、企业改制2、完善奖惩制度3、领导的信心和决心,-83-,现金流量管理,-84-,现金收支预算管理,一、现金收支在企业中的作用1、现金收支状况决定和影响企业资金周转状况。2、现金收支状况决定和影响企业成本费用高低。,-85-,二、现金收支预算管理的基本原则1、收支两条线原则现金收入与现金支出要划清界限，企业各部门各单位的现金收入都要收回到财务部门，任何单位不得截留现金收入。各部门各单位的现金支出均由财务部按照预算的规定划拨，从而有效地控制住现金的收支。,-86-,2、硬预算原则硬预算原则要求企业的全部现金收支都要纳入预算控制范围，没有预算不开支，杜绝超预算开支，并赋予预算法规效力，即平衡好的预算要报企业权力机构批准，经批准后的预算任何人不得随意修改。,-87-,三、现金收支预算管理的步骤现金收支预算管理一般包括以下六个步骤：,-88-,1、现金支出预算的编制各部门各单位在制定生产经营计划和工作计划的同时，编制出现金支出预算，报财务部门。2、现金收入预算的编制财务部门会同销售部门根据销售计划或销售预测，编制现金收入预算。,-89-,3、现金收支预算方案的编制由厂长、经理主持，财务部门牵头，各有关方面负责人参加，编制全厂（全公司）的现金收支预算方案。4、现金收支预算方案的审批经平衡的预算报企业权力机构讨论通过，批准后交财务部门控制执行。,-90-,5、现金收支预算的执行各部门各单位凡是有现金支出的，必须按预算规定的项目、金额、时间进行开支。对没有列入预算的项目，财务部门有权拒绝开支。6、现金收支预算的分析考核计划期末对预算执行情况进行考核，各部门各单位要在分析预算执行情况的基础上，写出财务分析，对超预算开支的，要追究当事者的责任。,-91-,看好你的钱袋子：现金管理,现金是最容易出问题的资产，也是历来财务内部控制的重点。随着现金的重要性愈来愈为企业领导所认识，现金最佳持有量的问题也逐渐引起广泛的注意。,-92-,财务管理中的现金概念包括那些内容？,在财务管理中，现金不等同于通常所说的现款，我们把在企业内以货币形态存在的资金统称为现金。也就是那些随时能变现的“钱”，包括库存现金、银行存款、银行本票、银行汇票等等。,-93-,现金管理的内容主要包括如下几个方面：,最佳现金持有量的确定现金预算的编制建立健全现金收支管理制度考核现金利用情况的一个重要指标是现金周转率，其基本计算公式如下：现金周转率=收到现金的销售收入/现金平均余额,-94-,那一个才是需要知道的、进行业务控制的数字？,确定关键数字的关键准则：要运营你这类的企业，需要知道什么？你处于什么行业部门：零售、制造业、服务业？对于你的企业环境，你需要知道什么特殊的东西？增长、回收、现金流危机？,-95-,1、盈利企业就不会破产吗?,赊帐销售和采购债务链破产的危险。有些赔钱的企业虽然亏损，但仍能维持去，其中奥妙在于资金调度得当。既然资金短缺会导破产，那么在资金短缺时可以通过借款等方式筹集资，使企业免受破产之灾。纵观我国深沪两地的上市公司，连年亏损而继续营业的也有几家，原因就在于这些企业仍然能够筹集到资金，弥补资金短缺的不足。由此以看出，一个企业，不会因亏损而立即破产，反之，即使有利润，但没有钱也会马上破产。,-96-,现金流量-生产循环,-97-,现金和利润有何联系与区别？,企业净利润与现金流量净额之间的差异主要是由以下原因引起的：企业取得营业收入，却没有相应的现金流人。企业取得现金收入，但不是企业的当期营业收入。企业发生费用，却没有相应的现金流出企业以现金支出，但不是企业的当期费用或损失。,-98-,企业在增长而且有盈利能力，但为什么总是缺少现金？,大多数企业的都有的情况问题背后的三个关键因素：增长：利润水平：现金：,-99-,经营的不同阶段,交易过度：一个企业的增长超越了它创造或获得额外营运资金（现金）的能力。第一阶段（好消息？）：企业的销售额增长。第二阶段（现金流出企业）：额外销售购买存货生产运营成本半成品成品存货现金支出第三阶段（现金继续流出企业）：新的正常信用条款或延期信用条款更多的存货第四阶段（一些现金开始流入，但是更多的现金流出）：前几个月销售现金回流存货、工资等需更多现金后果：在盈利能力提高的同时，现金状况恶化,-100-,-101-,-102-,-103-,-104-,你可以做什么事来阻止这些情况的发生？,降低增长：如果企业不能借入更多的现金，它就应该降低增长速度，以阻止现金状况的恶化。增加利润：可以通过增加企业的盈利能力来获得现金的最快增长。提高现金流：如果不能提高盈利能力，而企业又想实行雄心勃勃的增长计划，它唯一可以做的另一件事就是试着通过改善信用条件提高现金流。,-105-,具体方案,提高企业创造现金的能力：提高盈利能力，即：提高毛利，降低成本。降低企业花费现金的需求：提高现金管理，即：更快地向债务人收取欠款，降低存货持有量，降低向供货商支付的速度。,-106-,目的,要确保企业创造现金能力大于其花费现金的需求。在每一天，企业都必须创造足够的净利润，为其营运资金需求提供资金。,-107-,如果你不采取任何措施，会怎么样？,短期：慢慢用光现金。可通过出售资产以获得额外的现金，从而延长其生存时间，但是，随着供货商拒绝供货，企业将为经营的继续而拼命奋斗。长期：没有，在此之前已用光现金。,-108-,有没有快速的、干预性的解决方法？,有。假设上面三个正确的改进方法不能立即采用，企业就应该采用短期生存策略，即：采用合法或非法的方法，慢一点支付供货商的钱。开始着手说服客户，让他们早一点付款。提高售价：以提高盈利能力（从而更快地创造出现金），这一方法也会降低增长。进入严格的成本控制程序，并着手处理那些债务和存货。,-109-,谁对此负责？,高层管理者：设定增长目标、销售价格和信用条款，成本控制员工：提高盈利能力。财务经理/总经理：必须快速地确定出企业能够提供资金支持的增长水平。所有者：注入新的资金。,-110-,2、在企业增长时，怎样才能保证企业不用光现金？,增长中的企业需要：额外的营运资金/及基本建设投资两个关键因素：融资总需求所需的额外融资（多于你已有的资金量）所要了解：新销售额水平上的净营运资金需求获得计划增长所需的资本投资企业创造现金的能力,-111-,如果你不采取任何措施，会怎么样？,短期：当企业具有盈利性的时候，它还是要不断的奋力获取现金长期：因为没有额外的资金供给，所以企业没有长期。企业将随着债权人和银行采取行动而被迫终止经营。,-112-,有没有快速的、干预性的解决方法？,如果所需的额外融资水平非常小，企业可采用常见的短期生存策略：采用合法或非法的方法，慢一点支付供货商的钱。开始着手说服客户，让他们早一点付款如果所需的额外融资水平非常大：重新审视计划，看看基本建设费用和企业增长是否可以限定在一个更能承担的方式中，同时还可以尽量改进销售业绩/经营业绩,-113-,谁对此负责？,仅是高层管理者的责任：特别是当他们不考虑现金状况而制定不负责任的增长计划时。,-114-,3、如何及时发觉债权人压力？,债权天数：第一个信号密切关注，并与赊购付款条款比较。电算化会计：未清帐表债权比例：警告信号债权占销售额10%-15%，压力出现债权占销售额15.6%左右，企业出现问题债权占销售额15.6%，如履薄冰。,-115-,如果你不采取任何措施，会怎么样？,短期/长期：如果你忽视了债权人压力，你所有的债权人就可能立即收回他们的债权，你的企业就会深陷泥潭，迫不得已突击提高企业的透支额不太容易。不要忽视债权人压力。,-116-,有没有快速的、干预性的解决办法？,认清你的关键供货商并进行支付，或者与他们签订合同以保证供给。可以采取所谓的债权资源安排，这是在双方同意的基础上-无论是针对部分债务还是全部债务你与所有债权人签订支付协议。,-117-,谁对此负责？,高层管理者：债权人压力是企业经营无力还债时的一个指示信号，即在债务到期时他无力支付，这是违反法律规定。,-118-,4、如何才能确保企业还在增长以及避免不当风险？,你如何知道你的企业是增长呢？明显的度量：销售量的增加和利润的增长。其他方面：度量劳动力造成的增长指标企业增长是要保持债务和资产融资的合理组合。债务过高为杠杆比率，经济萧条时，杠杆比率高的企业通常第一个倒闭。具体比率：销售额增长、利润增长、单位雇员的销售额、单位雇员利润、单位雇员的价值增加，杠杆比率，利息抵补等。,-119-,5、反映企业环境的财务信息,新开办的企业和早期增长企业盈亏平衡点现金管理-债务天数、债权天数、存货周转盈利能力-毛利率、营业利润率、净利润率增长-销售额增长%，单位雇员价值增加风险-杠杆比率、利息抵补,-120-,反映企业环境的财务信息,快速增长的企业盈亏平衡点现金管理-债务天数、债权天数、存货周转盈利能力-毛利率、营业利润率、净利润率风险-杠杆比率、利息抵补,-121-,反映企业环境的财务信息,成熟企业股本回报净利润%流动比率现金流管理,-122-,简单税收筹划知识介绍,所谓税务筹划，是纳税人依据所涉及到的现行税法，在遵守税法、尊重税法的前提下，运用纳税人的权利，根据税法中的“允许”与“不允许”、“应该”与“不应该”以及“非不允许”与“非不应该”的项目内容等，进行旨在减轻税负的筹划和对策。因此，税务筹划应在充分考虑国家政策允许的前提下，把企业的税负降到最低或最佳的限度。,-123-,税收体系,我国实行的是以流转税为主体，实行流转税与所得税相结合，以其他税种为辅助的税收体系，在流转税中以增值税为主，进行普遍调节，在所得税中又以调节企业所得税为主。中国税收制度包括四大税制流转税制所得税制资源和财产税制目的行为税制。,-124-,税收体系,纳税人应交纳的主要税种流转税类增值税营业税消费税关税印花税证券交易税,-125-,税收体系,纳税人应交纳的主要税种所得税类内资企业税个人所得税外商投资企业和外国企业所得税法,-126-,税收体系,纳税人应交纳的主要税种资源税财产税类资源税土地使用税车船使用税房地产税契税遗产税,-127-,税收体系,纳税人应交纳的主要税种目的行为税类资源税城市维护建设税固定资产投资方向调节税筵席税屠宰税土地增值税,-128-,纳税筹划的基本特点,-129-,纳税筹划的基本特点,1.合法性合法性是指纳税筹划不仅符合税法的规定，还应符合政府的政策导向。纳税筹划的合法性，是纳税筹划区别于其它税务行为的一个最典型的特点。这具体表现在企业采用的各种纳税筹划方法以及纳税筹划实施的效果和采用的手段都应当符合税法的规定，应当符合税收政策调控的目标。有一些方法可能跟税收政策调控的目标不一致，但企业可以从自身的行为出发，在不违反税法的情况下，采用一些避税行为。,-130-,纳税筹划的基本特点,2.超前性超前性是指经营或投资者在从事经营活动或投资活动之前，就把税收作为影响最终成果的一个重要因素来设计和安排。也就是说，企业对各项经营和投资等活动的安排事先有一个符合税法的准确计划，而不是等到企业的各项经营活动已经完成，税务稽查部门进行稽查后让企业补交税款时，再想办法进行筹划。因此，一定要让企业把税收因素提前放在企业的各项经营决策活动中去考虑，实际上，也是把税收观念自觉地落实到企业的各项经营决策活动中。,-131-,纳税筹划的基本特点,3.目的性纳税筹划的目的，就是要减轻税收负担，同时也要使企业的各项税收风险降为零，追求税收利益的最大化。,-132-,纳税筹划的基本特点,4.专业性纳税筹划的开展，并不是某一家企业、某一人员凭借自己的主观愿望就可以实施的一项计划，而是一门集会计、税法、财务管理、企业管理等各方面知识于一体的综合性学科，专业性很强。一般来讲，在国外，纳税筹划都是由会计师、律师或税务师来完成的；在我国，随着中介机构的建立和完善，它们也将承担大量纳税筹划的业务。,-133-,纳税筹划的基本特点,纳税筹划的目的之一是要减轻税收负担，而偷税、漏税、抗税、骗税、欠税也都可以减轻税收负担，但它们之间是有合法还是违法犯罪的严格区别的，企业只有分清楚这其中的差异，才能更好地进行纳税筹划，达到减轻税收负担的目标。而这其中涉及到的是手段和目的之间的关系，手段合法与否，是评判能否少交税款的一个重要依据。,-134-,纳税筹划的基本特点,1.偷税偷税是指纳税人采取伪造、变造、隐匿、擅自销毁账簿和记账凭证，在账簿上多列支出或不列、少列收入，从而达到少交或者不交税款的目的。从概念中可以看出，偷税的手段主要是不列或者少列收入，对费用成本采用加大虚填的手段，故意少交税款。而纳税筹划是在税法允许的合法范围内，采取一系列手段，对这些活动进行事先的安排。我国对偷税行为的打击力度是非常大的，凡是企业偷税额达到1万元以上，并且占当期应纳税的10%以上，根据刑法的规定都构成了偷税罪，要受到刑法的处罚。因此企业一定要把偷税和纳税筹划这两个概念严格地区别开来。,-135-,纳税筹划的基本特点,2.漏税漏税主要特指纳税人在无意识的情况下，少交或者不交税款的一种行为。那么，如何界定无意识呢？它包含纳税人对政策理解模糊不清或由于计算错误等原因所导致的少交税款。但是，现在各地税务稽查部门在遇到漏税案件时，往往会认定为偷税。这是因为刑法没有对漏税做出具体的补充规定。如何避免漏税？企业应当加强税法学习，减少对税收政策的误解。,-136-,纳税筹划的基本特点,3.抗税抗税是以暴力或者威胁方法，拒绝缴纳税款的行为。抗税是绝对不可取的一种手段，也是缺乏基本法制观念的一种极端错误的表现。,-137-,纳税筹划的基本特点,4.骗税骗税是一种特定的行为，是指采取弄虚作假和欺骗等手段，将本来没有发生的应税行为，虚构成发生的应税行为，将小额的应税行为伪造成大额的应税行为，从而从国家骗取出口退税款的一种少交税款的行为。我国对骗税的打击力度非常大。骗税不是某一个单独的企业或机关就可以做得到的，这是一种集体犯罪行为。骗税与纳税筹划也有很大的区别。,-138-,纳税筹划的基本特点,5.欠税欠税是指纳税人超过税务机关核定的纳税期限而发生的拖欠税款的行为。欠税最终是要补交的。欠税分为主观和客观等两种欠税：主观欠税是指企业有钱而不交，这种情况主要发生在一些大的国有企业，它们长期受计划经济体制的影响，认为国有企业是政府的儿子，交不交税无所谓；客观欠税是指企业想交税，但是没钱交。欠税与缓交税款不同。现在，我国把主观欠税列入违法犯罪行为，要求客观欠税的企业应当主动向主管税务机关申请缓交，但缓交期限最长不得超过3个月。欠税主要表现为纳税人超过税务机关核定的纳税期而发生的拖欠税款行为，而且是最终也必须补交的行为。,-139-,纳税筹划的基本特点,6.避税避税是指利用税法的漏洞或空白，采取一定的手段少交税款的行为。目前，避税与纳税筹划在很多场合下是有争议的。避税与纳税筹划之间的界限究竟在哪里呢？现在，有一些专家认为，只要企业采取了不违法的手段少交税款，都可以叫做纳税筹划。但这也免显得有些笼统。实质上避税是指利用税法的漏洞、空白或者模糊之处采用相应的措施，少交税款的行为。例如，国际间通常的避税手段就是转让定价，通过定价把利润转移到低税地区或免税地区，这就是典型的避税行为。而纳税筹划则是指采用税法准许范围内的某种方法或者计划，在税法已经做出明文规定的前提下操作的；而避税却恰好相反，它是专门在税法没有明文规定的地方进行操作。因此，避税和纳税筹划也是有明显区别的。,-140-,纳税筹划的基本特点,几种减少税收支付手段的比较,-141-,纳税筹划的基本特点,自检】你的企业为了避税，曾经采取过什么手段？是合法的吗？在采取这些手段时，你已经知道它们违法与否吗？为更好地、合法地进行纳税筹划，请写下你的计划。,-142-,纳税筹划的基本特点,【本讲小结】纳税筹划是纳税人为达到减轻税收负担和实现涉税零风险目的而在税法所允许的范围内，通过对经营、投资、理财、组织、交易等活动进行事先经恰当安排的过程。减轻税收负担包括绝对和相对的减少税负以及延缓纳税。纳税筹划具有合法、超前、目的、专业等4种特性的特点。纳税筹划与偷税、漏税、抗税、骗税、欠税和避税等6种非法行为具有根本性的区别。,-143-,纳税筹划的基本特点,【课程意义】纳税被西方社会视为人生躲不过的两件事之一,我国正逐步进入法制经济社会,纳税已经被大多数企业所接受和重视,但是如何减少企业税收负担和实现涉税零风险目的的纳税筹划则开展较少.本课程结合国内税务制度的特点,通过对纳税筹划基本知识的讲解,把节税理念具体运用到企业日常成本管理、采购与销售管理、利润分配管理、企业新设、合并与拆分、投融资等各个经营环节，同时还对典型企业和一些重点行业的纳税筹划做专门讲解，帮助企业建立健全，高效的合法节税避税制度与财务管理制度。,-144-,纳税筹划的主要方法,-145-,纳税筹划的主要方法,-146-,纳税筹划的主要方法,1充分利用现行税收优惠政策充分利用国家现行的税收优惠政策进行纳税筹划，是纳税筹划方法中最重要的一种。税收优惠政策概述税收优惠政策指国家为鼓励某些产业、地区、产品的发展，特别制订一些优惠条款以达到从税收方面对资源配置进行调控的目的。企业进行纳税筹划必须以遵守国家税法为前提，如果企业运用优惠政策得当，就会为企业带来可观的税收利益。由于我国的税收优惠政策比较多，企业要利用税收优惠政策，就需要充分了解、掌握国家的优惠政策。我国的税收优惠政策涉及范围非常广泛，包括对产品的优惠、对地区的优惠、对行业的优惠和对人员的优惠等。从税收政策角度来讲，税收优惠政策大体上可以分为以下两种：,-147-,纳税筹划的主要方法,税率低，税收优惠政策少。这样才能保证国家的税收总量保持不减少；税率高，税收优惠政策较多。这种政策也能够确保国家税收总量的完成，但是存在着大量的税收支出。我国现在的税收政策大都属于第二种，税收税率高，税收优惠政策多。企业不能改变税率高的法律事实，但可以通过掌握税收优惠政策来自觉地采用一些能最大限度地减少企业纳税负担的纳税筹划方法。,-148-,纳税筹划的主要方法,税收优惠政策举例我国规定，任何企业在吸纳下岗人员方面都有新的优惠政策，其涉及的行业非常广泛。若企业属于服务性质，假设其吸纳的下岗再就业人员的比例达到公司员工比例的30%以上，且该企业是新办的，那么企业就可以向主管税务机关申请要求免征企业3年所得税。企业在更新设备时，在国产设备与进口设备性能、质量差不多的情况下，企业应尽量购买国产设备，因为国家有关于购买国产设备免征企业所得税的照顾，外资生产型企业如果购买国产设备，还可以享受退还征收税的优惠政策。企业在不同地区注册所享受的税收优惠政策也不同。企业在开发区、高新区、沿海经济特区或中西部地区注册，享受的优惠政策也各自不同。,-149-,纳税筹划的主要方法,【自检】国家规定对新办的、独立核算的、从事商业、物资业和科技咨询业的企业可以给予12年的所得税的优惠政策。例如会计、税务和科技的咨询这些行业，国家一般给予免2年企业所得税的优惠政策；如果某企业是一家生产型企业，其生产的产品要销售给客户。那么该企业采用上述优惠政策时，如何进行纳税筹划，请提出你的方案。,-150-,纳税筹划的主要方法,2选择最优纳税方案纳税筹划的第二个方法是在多种纳税方案中，选择最优的纳税方案。企业在开展各项经营活动之前，需