2015年在线旅游行业洞察报告

,P1,|,在线旅游行业洞察报告集奥聚合2015年09月,数据说明,研究目的通过对在线旅游目前的市场细分及发展状况，对在线旅游行业进行剖析，并通过数据进行趋势预测。,研究内容在线旅游及其细分行业基本情况在线旅游行业竞争情况在线旅游使用者人群分析洞察范围及周期,截止至2015年7月数据来源GData数据分析平台外部公开数据P2,P3,研究范畴,在线旅游是指依托互联网，以PC及移动互联网方式或呼叫中心方式满足旅游消费者信息查询、咨询、产品预订、服务评价的相关产业。报告中在线旅游行业细分为交通票务、住宿及度假三大市场。本报告主要研究中国在线旅游市场的现状和竞争格局。 报告研究对象包括通过互联网PC端、移动端及电话呼叫中心向用户提供交通、 住宿或旅游度假产品的在线预订服务的厂商，以及通过互联网平台向用户提供旅游游记服务、 旅游资讯信息、 旅游内容社区等服务的系列厂商。,在线旅游定义研究对象,在线旅游细分市场分析,P4,未来发展趋势预测,投资热点与新型模式,Some Title Here,在线旅游行业发展概况,在线旅游典型企业分析,报告目录,在线旅游人群分析,P5,多方利好因素促进在线旅游行业发展,国家政策积极成为日常消费,经济稳步发展，向智慧旅游转型、升级,在线旅游行业目前进入高速发展阶段在线旅游市场发展历程,探索期（1997-2001）,调整期（02-03）,回复期（04-06）,快速成长期（07-20）,成熟期（2020后）,2003年非典使得旅游业衰退，在线旅游再次受阻,2001年互联网泡沫破灭使得在线旅游发展受到冲击华夏旅游网、携程、艺龙等首批旅游网站相继成立2003年底，携程赴美上市，在线旅游产业开始恢复,互联网+、智慧景区等概念促进旅游服务新升级，但发展成熟仍需时日在线旅游移动端开始出现，主流主流传统旅游企业加入移动端市场艺龙成功上市，同程、去哪儿、途牛等旅游服务网站相继成立P6,5285.9,6229.7,7770.6,8749.3,10183.7,12579.8,19305.4,22706.2,26276.1,30311.9,38886.8,17.9%,24.7%,12.6%,16.4%,23.5%,53.5%,17.6%,15.7%,15.4%,34740.314.6%,11.9%,50000,10000,250002000015000,3500030000,40000,2005,2006,2007,2008,2009,2010,2011,2012,2013,2014,2015e,2016e,国内旅游总花费（亿元）,环比增长率,我国旅游业呈连年上升态势 我国旅游消费一直保持快速增长，2011年更是实现飞跃，环比增长53.5% 随着人民生活逐渐富裕，对于休闲旅游的需求越发强烈，8月份“两天半”休假的鼓励政策将进一步刺激民众的旅游需求 预计2015年旅游总花费将超过三万四千亿元人民币，占整个国民GDP的5%以上2005-2016 年中国旅游消费规模45000,数据来源：国家统计局|,486.4,617.6,948.9,1313.9,1729.7,2204.6,27.0%,53.6%,38.5%,31.6%,27.5%,39.6%3077.9,3523.314.5%,4099.916.4%,0,1000500,250020001500,3000,450040003500,2008,2009,2010,2011,2012,2013,2014,2015e,2016e,在线旅游交易规模(亿元）,增长率,在线旅游业保持高增长态势不变近年来，在旅游行业整体平稳发展的情况下，我国在线旅游行业也持续增长，增速领先于旅游行业整体；预计2016年在线旅游市场交易规模可突破4千亿元。2008-2016中国在线旅游交易规模,数据来源：根据外部公开资料整理|,2010-2017在线旅游市场份额,在线旅游,交易份额,|,100%80%60%40%20%0%,8.2%23.9%64.6%2010,9.7%23.6%64.1%2011,10.2%23.6%64.8%2012,12.4%22.3%64.6%2013,13.9%23.0%63.1%2014,15.1%22.4%62.5%2015e,16.6%22.1%61.4%2016e,18.0%21.8%60.3%2017e,度假,酒店,交通票务, 航空公司相对集中，机票行业的信息化发展时间早，发展相对成熟，以在线机票为主的在线交通票务一直处于在线旅游市场首要位置，交易规模占据绝大部分份额 相对于机票为主的交通票务市场，酒店、度假两个细分市场成熟度还不高，尤其度假市场发展空间大，增速较快，市场份额将进一步提升,交通票务交易规模占绝对优势，度假产品增长速度快,交通票务63.1%1942亿酒店23.0%,2014年在线旅游构成度假13.9%428亿708亿,在线交通票务：包括飞机票、火车票、汽车票等预订、查询等服务在线酒店预订：包括星级酒店、连锁酒店等普通酒店以及客栈、短租等非标准酒店的预定、查询在线度假预订：包括机+酒、景+酒等自助游、跟团游、门票、邮轮等旅游打包产品,数据来源：根据外部公开资料整理,在线旅游细分市场分析,P10,未来发展趋势预测,投资热点与新型模式,Some Title Here,在线旅游行业发展概况,在线旅游典型企业分析,报告目录,在线旅游人群分析,汽车票轮船客运等轮船票等|,铁路公司火车票汽车客运公司,航空公司机票,在线代理商,平台类企业,机票类应用,火车票类应用,其他应用,用户,在线票务市场生态图谱在线交通票务市场生态图谱,交通票务,住宿服务,度假产品,资源供应,在线分销,工具应用,P12,交通票务,住宿服务度假产品,航空公司,在线机票市场产业链线下代理商,用户,机票系统商,线上代理商线上平台,票务系统对接,在线交通票务机票预订行业成熟由于航空公司相对集中，且存在全国性的大型系统服务商中航信，在线机票行业成熟较早，产业集中度较高2014年起，航空公司为削减营销成本，将“3+X”的机票代理佣金调低到“1+X”，中小型票务代理商X部分佣金较少，将面临生存压力,平台的高流量使得航空公司对代理商又爱又恨在机票预订活跃度上，去哪儿有较大的流量优势；航空公司近年来一直致力于削弱营销费用，而主要措施除了降低佣金外还有发展直销、纷纷推广官网订票，但由于其官网流量、体验等因素限制，活跃度及交易量一直有限，使其不得不依靠代理商，对代理商处于又爱又恨的复杂情绪,8月份第一周在线机票市场网站活跃度,交通票务住宿服务度假产品,数据来源：Gdata数据分析平台|,450004000035000300002500020000150001000050000,周一,周二,周三,周四,周五,周六,周日,火车票、汽车票市场虽然存在较大需求，但由于阻碍因素强大，发展受到局限汽车票开始在线售卖并没有晚于机票太多，火车票也在近两年开放了第三方售卖的接口，二者虽然有所增长，但一直受到局限, 铁总公司垄断经营权、供应商单一，自身话语权较大 火车高峰期本身供应有限，难以满足用户需求 汽车客运受到当地道路交通部门监管，受地域限制因素较大 汽车客运站数量多，客运公司分散，业务发展地推难度大 汽车票单价低，利润空间小,火车票市场汽车票市场|, 火车由于相对低廉的价格历来是民众远程出行的首选方式 我国高铁的快速发展使得其具备了与航空公司竞争的资本 汽车由于灵活性受到民主欢迎，在长途出行中是火车的重要补充 不同于火车票的一票难求，汽车票相对容易获取,积极条件,阻碍因素,|, 长途汽车票预订提供全国汽车票在线咨询、汽车时刻表查询、在线购票、网上支付等功能。, 租车类App提供汽车租赁服务,航空 航班管家、飞常准、航旅纵横等 提供手机在线值机/航班查询/机票预订等出行服务。,火车 铁路12306、智行火车票、 铁友火车票等 提供火车票智能查询/即时购买/余票查询/改退签/在线支付等票务功能。,随着移动互联网的发展，交通服务应用不断发展票务市场移动端服务应用,交通票务住宿服务,度假产品,汽车, 打车类App提供汽车出行类服务,644.9,877.2,1145.1,1439.6,36.0%,30.5%,25.7%,34.9%1942.2,11.1%2156.9,2472.514.6%,2788.212.8%,5000,1,5001,000,3,0002,5002,000,2010,2011,2012,2013,2014,2015e,2016e,2017e,在线交通票务市场整体销售规模随着经济的稳增长和休闲旅游市场活跃度的提升，预期未来仍将保持增长态势但经历了过去数年的快速增长，在线交通票务市场已经达到相当的规模和市场份额，预计未来几年将逐步进入到平稳成长阶段，年度增长幅度以及在线渗透率的增长速度预计都将趋缓在线票务市场交易规模单位：亿元人民币,在线票务市场发展保持稳定发展,交通票务,住宿服务,度假产品,数据来源：根据外部公开资料整理|,31.3%,交通票务住宿服务,度假产品,以机票为主体在线交通票务预订市场集中度较高，去哪儿和携程占据六成左右在线旅游票务市场，两级格局明显,各大航空公司纷纷降低佣金的情况下，中小票务代理生存较为艰难，行业洗牌将加速，市场集中度将进一步提升,数据来源：根据外部公开资料整理|,交通票务市场集中度高在线交通票务以机票市场为主，火车及汽车等交通票务为辅。机票市场发展较完善，而火车及汽车等票务市场仍处于发展阶段，挑战与机遇并存。,携程 29.9%,阿里去啊（原淘宝旅行） 7.3%航空公司官网 7.8%,2014年在线交通票务市场交易份额其他 6.6%芒果网 1.3%艺龙旅行 1.4%号码百事通 2.1%酷讯 3.4%去哪儿腾邦国际 3.7%同程网 5.2%,App,|,在线住宿的生态图谱,交通票务住宿服务度假产品,线上直销渠道线上分销渠道,酒店官网或代理商平台新电商,在线酒店 经济型连锁酒店 中端酒店 高端星级酒店 单体酒店 非标准住宿 公寓 房车 聚会别墅 树屋 民宿 ,住宿资源供应,住宿资源供应,用户, 在线酒店预订市场仍为旅游消费主流，非标住宿是在各类度假需求的基础上衍生，是对酒店的必要补充 相较于传统酒店，“非标”性价比高、提速快：非标在同等规格、相近位置较传统住宿有明显的价格优势，增值业务多。 但不同于传统酒店业务形态、“非标准住宿”房源更分散、订单量相对较少，仍需依赖电商平台，市场培养仍需一定时间。|,非标住宿成为行业新的机会 Airbnb的出现并成功引领国内大量非标住宿平台出现 OTA、聚合平台也推出相应的非标预订业务交通票务住宿服务,度假产品,36.7%309.6,9.1%772.2,14.8%886.7,1001.212.9%,226.52000,2010,2011,2012,2013,2014,2015e,2016e,2017e,在线住宿市场交易规模44.0%31.8%20.4%707.9491.6408.2,在线住宿市场发展保持稳定发展随着经济的稳增长和休闲旅游市场活跃度的提升、信息化力度的加强，庞大的酒店资源将逐步进入在线预订系统，预期未来仍将保持增长态势；但同时随着市场逐步扩大、发展逐步稳定完善、增长速度将趋于变缓。,单位：亿元人民币1,2001,000800600400,交通票务住宿服务度假产品,数据来源：根据公开资料整理|,在线住宿预订市场集中度也较高在线住宿预订市场仍面临诸多挑战和变动。去哪儿成为中国最大的无线酒店分销预订平台，已超艺龙，但与在线旅游酒店龙头携程相比还是存在一定差距。,数据来源：根据公开资料整理|,交通票务住宿服务度假产品,2014年在线酒店市场交易份额酷讯 0.7%阿里去啊（原淘 芒果网 0.4%宝旅行） 1.7%号码百事通 1.8%美团网 2.4%同程网 3.5% 其他 5.5%携程 34.8%艺龙 10.6%经济酒店官去哪儿网 12.4%26.2%,2015的在线住宿预订市场整体局势还是一场资源争夺战。在渠道强势的背景下，如家、铂涛会等酒店集团吸纳单体酒店入驻，努力提升酒店话语权，但目前市场仍然是大型OTA占主导地位。,酒店预订网站活跃程度上，携程也保持优势,数据来源：GData 数据分析平台|,交通票务住宿服务度假产品,在线酒店预订服务中携程和去哪儿依旧包揽前两名，为第一梯队，明显超过艺龙等同类网站。连锁酒店提供的预订服务效果差强人意，仍主要依靠平台来获取流量，中高端酒店渠道成熟，与各类代理商合作相对稳定。与机票类似，酒店集团对OTA也是又爱又恨，在住宿行业本身竞争激烈的情况下，线上渠道爆发的价格战使得其叫苦不迭8月份第一周在线酒店市场网站活跃度4000035000300002500020000150001000050000,周一,周二,周三,周四,周五,周六,周日,上游供应商住宿交通线路其他,B2C平台,B2B平台传统旅行社,UGC媒体,OTA聚合平台,用户P23,旅游资源,度假旅游产品整合分销,媒介营销平台,在线旅游行业产业图谱,交通票务住宿服务度假产品,11.1%10.6% 12.0%10.3%10.7%,6.3%,161000,20.4%,11.3%,9818.5,4584.44765.6,3452.4,我国出境游规模,我国境内游规模,500,000450,000400,000350,000300,000250,000200,000150,000100,00050,0000,25.6%433,23115.0%15.5% 10.2%8.9%361100295700326200 397980264100210300190200171200139400121200境内游人数由于相对消费低廉、行程方便仍然是大多数国人的选择，因此境内游人数是出境游人数的几十倍之多，是我国旅游业的基础,16,00014,00012,00010,0008,0006,0004,0002,0000,14365.622.4% 12902.118.6% 18.4%18.0%18.7%11.3% 11.9%11659.04.0%10.7%8318.27025.05738.74095.43102.6随着旅游新政策出台、互联网+逐步深化、签证利好、人民币升值等因素都为出境游创造了利好条件，出境游处于连年上升、高速发展态势,我国旅游度假人数不断提升,单位：亿元人民币,单位：亿元人民币,交通票务住宿服务度假产品,数据来源：国家旅游局|,在线旅游度假市场交易规模不断提升随着我国经济的发展及居民可支配收入的增加，人们对旅游度假的需求不断提升，市场规模逐年提升但度假市场分散，市场还处于发展期，发展空间较大，预计将成为今后在线旅游的发展重点,77.5,127.1,177.2,273.4,470.7,64.0%,39.4%,54.3%,56.5%427.8,10.0%,555.418.0%,640.115.2%,4003002001000,700600500,2010,2011,2012,2013,2014,2015e,2016e,2017e,在线度假市场交易规模,单位：亿元人民币,数据来源：根据公开资料整理|,数据来源：根据公开资料整理|,携程 23.0%途牛 14.0%同程 7.4%去哪儿 6.5%,其他 39.7%遨游网 3.4%驴妈妈 6.0%,在线旅游度假市场呈集中趋势 在线旅游度假市场呈集中趋势、马太效应明显，并这种集中趋势未来将持续加强。 携程在几个细分市场份额均为前列、锁定在线旅游龙头地位；途牛网在度假市场表现出众与携程共处在线旅游度假市场第一梯队；2014年在线度假市场交易份额,同程和驴妈妈深耕于周边游市场，展开侧翼竞争、借助门票切入度假游市场，去哪儿作为综合平台也牢牢占据第二梯队；遨游网、众信旅游等传统旅行社旗下电商占据第三大梯队，互联网化进程缓慢、线下线上业务平衡困难，但其在度假市场执行能力方面潜力巨大。,数据来源：GData 数据分析平台|,携程仍领先于在线旅游度假市场在线度假服务中携程旅游频道、去哪儿旅游频道为第一梯队，明显高于其他旅游网站各旅行社官网也为用户提供在线度假产品，但网站活跃度有限2015年8月第一周在线度假市场网站活跃度20000180001600014000120001000080006000400020000,周一,周二,周三,周四,周五,周六,周日,在线度假周边游市场迅速增长, 2014年出境游、国内游和周边游在整体在线度假中的占比分别是38.6%，28.8%和32.6%；周边游增长速度较快；, 预计在2015年，周边游和出境游将进一步快速增长，在整体在线度假市场中的,占比将进一步提升；, 出境游的增加主要源于签证政策放款及用户接受客单价较高的产品使得出境游,交易额占比增长较快；随着科技和国家新旅游放的出台，逐步促进了用户由线,下向线上转移，从而出现了在线周边游, 在近几年在线市场逐步稳定后，三者比,例情况也将逐步趋于稳定。,34.3%,35.6%,37.7%,37.7%,38.6%,39.7%,55.0%,43.1%,35.6%,33.2%,28.8%,23.9%,10.7%,21.3%,26.7%,29.1%,32.6%,36.5%,交易额占比的连年增长。0%,20%,40%,60%,80%,100%,2010,2011,2012,2013,2014,2015e,出境游交易占比,国内游交易占比,周边游交易占比,在线度假市场结构（按目的地分类）,数据来源：根据公开资料整理|, 2014年自助游、跟团游在整体在线旅游度假中的占比分别是62.5%和37.5%，自助游增长较快；, 预计2015年的自助游在整体在线旅,游度假中会进一步增加，跟团游份,额进一步缩减；, 三方面原因推动自由行发展：,（1）国内旅游目的地逐渐成熟、,配套设施更加完善，为用户提供了,便利的出游环境；（2）国内游客,旅游观念成熟，在线旅游用户逐渐,由观光游向自由行转型；（3）LBS,服务逐步完善，使得自由行更加方,便、随心。,46.1%,54.9%,58.5%,62.5%,68.7%,53.9%,45.1%,41.5%,37.5%,31.3%,0%,20%,40%,60%,80%,100%,2011,2012,2013,2014,2015e,跟团游交易占比,自助游越来越得到更多用户青睐,在线度假市场结构（按旅行方式分类）,自助游交易占比数据来源：根据公开资料整理|,|,为已在目的地的用户提供真实的当地美食餐馆推荐、景点介绍、购物推荐等一系列服务,旅游类UGC网站提供闭环的用户体验，自助游的火热有力推动其发展,行前预订为选定旅行目的地用户提供出行、住宿等基本行前预订服务,行程分享,UGC类网站以用户为中心，能更好的洞察用户的隐性需求，从而提供反向定制服务，广为各大投资商看好各类OTA企业也纷纷在其官网开设攻略频道，增强用户黏性出发前为用户提供攻略参考、旅游问答、行程规划，自由行方案制定等行前服务，为出行用户选定行前策划 旅行地、了解旅游目的地提供支持。,途中,为用户提供旅行后分享、展示旅行风景及心情的游记记录平台游记、攻略是UGC网站的核心资源，UGC服务提供者都提供多项奖励措施，鼓励用户分享,UGC企业,UGC频道,|,在线旅游企业“拼资源、拼服务、拼价格”，竞争白热化资源竞争,优质的旅游资源是吸引人群的关键因素，“吃住行游娱购”这一链条上都可是分销商的争夺点，目前在线分销企业对酒店、景区、邮轮的争夺进入白热化，比较各大OTA、平台都投入大量精力争抢,资源争夺,旅游用户不在单纯满足“观光游”，“度假游”需求不断提升，“吃住行游娱购”链条中，住的地位愈发重要，资源争夺激烈： 携程：与全球190个国家和地区超过50万家酒店建立长期稳定合作关系” 去哪儿：与黄山市政府签订战略合作协议，合作内以高星级酒店为重点，争夺酒店资源 ,国内A类评级景区近7000家，而4A及5A景区不足2500家，优质景区仍然供不应求，： 携程：成立地面服务事业部，争抢景区门票资源，并加大与国内外政府及旅游局合作 驴妈妈：景域集团投资数家景区，与多地旅游局合作实践“互联网+目的地+资智服务”的创新模式 同程：与国内多个景区合作造“节”，并大力开发国外景区资源,国内邮轮的渗透率较低，未来市场增长空间很大，邮轮出游高速增长，预计今年国内邮轮母港航次出入境将达到200万人次： 携程：与多家机构合资组建天海邮轮，购买多艘邮轮 同程、途牛：靠包船、切航位囤积邮轮产品 ,酒店资源,景区资源,邮轮资源,|,在线旅游“拼资源、拼服务、拼价格”竞争白热化服务竞争,一直以来，在线旅游企业主要以分销业务为主，对目的地旅游体验及服务质量的管控不足，用户投诉问题不断旅游O2O的发展，旅游企业发力目的地服务，借以丰富线上服务产品，促进服务升级旅游服务升级,交通景点吃喝玩购,除机票、火车票外，在线服务商也都逐步增加了接机、租车、公交等目的地交通服务推出特色化的景点游玩产品在线服务商提供攻略版块，提供目的地餐厅、美食等推荐服务，并推出相关旅游产品,与租车、用车等多个公司合作，发展汽车业务，并保障用户体验与景区、旅游部门合作发展智慧景区等服务直接与目的地餐厅、购物中心、演艺场所进行合作,在线旅游企业“拼资源、拼服务、拼价格”，竞争白热化价格战,在线旅游企业在资源、服务方面的大量投入，体现在消费者侧，就转化成最为传统而直接的方式价格战各种形式价格战都成为在线旅游企业的武器,价格战为行业大企业带来的营收的快速增长，但与之相对的是整个行业利润的下降，去哪儿、途牛持续亏损，甚至多年连续盈利的携程也在2014年第四季度迎来了单季亏损不过在整个行业竞争激烈的情况下，价格战仍将持续，但价格战策略将相对理性|,价格战,红包满减,超低折扣,超低价游玩,艺龙：满100返50同程：红包享减后一元,驴妈妈一元景点不限量携程一元门票玩景点,去哪儿：酒店两折起抄底艺龙：早定七折优惠同程：周边自由行两折起,在线旅游细分市场分析,P34,未来发展趋势预测,投资热点与新型模式,Some Title Here,在线旅游行业发展概况,在线旅游典型企业分析,报告目录,在线旅游人群分析,|,OTA是在线旅游服务平台的主要力量, 在线旅游行业目前主要是OTA、聚合平台、UGC三类服务商，业务方面各自有所侧重：OTA类力在产品，掌握相对较高话语权，也占据更大比重旅游市场，变现能力最强；平台类目前则是排名与广告费，主要为消费者提供比价功能、更加便捷，客户覆盖度增长较快；UGC类网站则主要是用户攻略类软文广告主要依赖于广告费, 旅游在线企业间的模式边界逐渐模糊：平台类、OTA类争相推出攻略模块与UGC争流、以洞察用户隐性需求；UGC与平台类也逐渐推出商城或直营产品与OTA争抢产品市场；以携程为代表的OTA也开始平台化脚步；各类间的界限越来越模糊、竞争愈发激烈。,在线旅游代表网站业务模式,主要OTA发展较为完善 作为在线旅游领头OTA企业的主要参与者发展较为完善，领头企业大多已经成功上市，未上市企业也能够获得大金额融资，能够保持快速发展,1999年10月，2000年3月A轮；携程成立， 2000年11月B轮种子天使,接受Priceline的大额投资，也积极投资其他企业,2003年9月C轮2003年12月在美上市,2015年5月获携程4亿美元投资,2009年2月获 2011年11月获1999年5月， 2004年10月 1850万美元投 7240万美元投艺龙成立 在美上市 资 资,2004年1月，同程旅游成立,2012年5月2008年4月A轮； B轮,2014年2月C轮2014年4月D轮携程投资2015年7月E轮,2007年1月， 2009年3月A轮；2011年4月C轮； 2014年5月 2014年12月、途牛成立 2010年1月B轮 2013年9月D轮 纳斯达克上市 2015年5月获投数据来源：根据公开资料整理|,聚合平台,流量业务,OTA,聚合平台依靠巨头，携流量优势与OTA既合作又竞争 聚合平台与巨头结合紧密，依靠巨头的优势业务获得巨额流量导入,流量导入流量导入流量导入聚合平台与OTA既进行合作又进行竞争： 一方面，OTA向聚合平台输出产品，聚合平台是OTA的下游分销商 另一方面，聚合平台也在向OTA的道路（“淘宝+天猫”模式），直接与OTA竞争两者的关系类似于亚马逊和天猫的关系，亚马逊在天猫开店同时与天猫竞争|,UGC类网站以用户为中心，能更好的洞察用户的隐性需求，从而提供反向定制服务，广为各大投资商看好,UGC类网站快速发展，话语权逐渐加强,2004年,2月产品上线，成立,2011年, A轮2011年1月获挚信资本数百万美元投资,2013年, 战略投资2013年7月获阿里巴巴数千万元战略投资,2006年,2011年,3月产品上线， A轮成立 2011年10月获今日资本500万美元投资,2013年,2015年, B轮 C轮2013年4月获今日资本1500 2015年3月获数千万美元投资万美元投资,2012年,1月产品上线7月 A轮 获红点投资100万美元投资,2013年, A+轮2013年4月获阿里巴巴数百万美元投资,2014年, B轮2014年12月获数千万美元投资,2012年,5月产品上线6月 获华兴数百万人民币12月 A轮获200万美元投资,2013年, B轮2013年11月获资数百万美元投资,2014年, C轮2014年12月获腾讯5000万美元投资,主要旅游企业也相继加入战局，推出攻略服务，如携程攻略及去哪儿攻略等数据来源：网络公开资料|,|,典型OTA企业分析携程网,携程成立于1999年，是中国最早的在线旅游厂商之一，为会员提供酒店、机票预订、旅游度假、商旅管理及旅游资讯等全方位服务携程于2003年在美国纳斯达克上市，目前拥有员工3万余人,携程的业务收入增速保持在30%以上，即使在价格战激励的国内市场，盈利情况也一直良好；其业务收入主要包括酒店预订、交通票务、度假产品、商务旅游及其他几个部分,27.5%,28.1%,31.5%,30.9%,36.2%,37.8%,37.7%,32.2%,46.0%,46.5%,1050,302520,2013Q1 2013Q2 2013Q3 2013Q4 2014Q1 2014Q2 2014Q3 2014Q4 2015Q1 2015Q2,携程近十个季度收入情况,酒店预订商务旅游,交通票务其他,旅游度假产品季度同比增长率,单位：亿元,2015Q2携程总收入达到26.65亿元，归属于携程网股东的净利润为1.43亿元；从收入构成来看，酒店预订及票务收入都超过10亿元，二者之和占据总收入80%以上度假产品为占12%，为3.29亿元,15酒店预订,41%,交通票务,40%,旅游度假产品12%,商务旅游5%,其他2%,2015Q2携程收入构成,各个机票供应商可以在携程上开店，售卖其代理的机票,机票,酒店供应商可以在携程进行报价，消费者可以在多家供应商之间选择,其他旅行社直接在携程上展示产品，直接与消费者签订合同提供服务,携程平台化发展取得了一定成效,机票交易量达到60%,酒店交易量5-10%,携程自2013年梁建章回归之后，开始平台化发展，打造业务开放平台，由传统OTA模式向平台化发展，并由OTA向MTA转变，走向“拇指+水泥”的混合模式携程在机票、酒店、度假旅游三大主要业务上都采取了开放策略，平台化发展两年以来，已取得一定成效，截至15年1季度，携程通过开放平台和超过5000家供应商合作,携程平台化引入竞争，使得各项业务的佣金比例有所降低但开放平台战略的实现扩充了携程各类业务的资源，实现了产品的多样化，满足了用户的各类需求，提升了平台的交易转化|,度假,酒店,度假产品交易量20%,|,携程在旅游产业链上全面布局，全面巩固业务体系,住宿中国古镇网北京现代运通唐人酒店管理首旅建国酒店如家酒店 华住酒店7天酒店 途家网交通北京海岸航空服务一嗨租车易到用车蒜牙科技,旅行社崔明国旅永安旅游太美旅行华远国旅世纪明德天海邮轮华闽旅游上海大都市,旅游系统及工具中软好泰快捷酒店管家慧评网 佳驰软件Travelfusion蝉游记爱玩信息科技携程旅游目的地服务订餐小秘书金融众安保险,OTA易游网途风网同程旅游途牛旅游松果网艺龙网聚合平台去哪儿（被拒绝）,旅游资源,旅游分销渠道,旅游服务,优秀的盈利能力使得携程拥有充足资金在旅游的全产业链上布局，巩固其业务体系携程在2015年5月份宣布将对艺龙进行股份收购，交易完成后将成为艺龙第一大股东，将进一步巩固其在线酒店预订的市场份额对去哪儿收购被拒使得其必须继续与去哪儿展开激烈竞争,|,去哪儿成立于2005年，是中国最早的旅游类搜索引擎，消费者可以在线比较航班和酒店的价格和功能去哪儿于2013年在美国纳斯达克上市，截止2014年底，拥有员工近4000人,典型聚合平台分析去哪儿,去哪儿的收入增长表现出了非常强劲的趋势，近一年的季度同比增长率都超过100%，预计2015Q2的季度同比增长将在105-110%之间；与收入增长相反的是，去哪儿一直处于亏损状态，近一年来，亏损额与收入额大致相同去哪儿的移动端表现突出，一直保持强势增长，2015年Q1收入占总收入的59.4%,2015Q1去哪儿总收入达到6.71亿元，净亏损为7.01亿元，亏损主要来自于大额度的市场费用及研发费用从收入构成来看，机票及相关收入仍然是绝对主力，占据近70%份额，这与其儿本身的比价引擎定位有巨大关联；近两年，去哪儿大力拓展酒店业务，酒店预订收入也有所突破,机票及机票相关,68%,酒店预订19%,展示广告3%,其他10%,2015Q1去哪儿收入结构,91.9%,61.0%,57.5%,74.2%,83.6%,127.3%,107.8% 107.1%,100.0%,0,4321,8765,2013年以来去哪儿收入情况,2013Q1 2013Q2 2013Q3 2013Q4 2014Q1 2014Q2 2014Q3 2014Q4 2015Q1收入季度同比增长率,单位：亿元,去哪儿“OTA”化决心强烈，酒店业务发力是其关键举措,去哪儿在流量上占据优势，但聚合平台收取的费用过低，导致去哪儿的收入与携程存在较大差距，其进行OTA化的转型提升收入的需求非常大在酒店佣金上，尤其是在高端酒店上，聚合平台与OTA的收入存在巨大差距，而去哪儿在酒店业务发力是必然选择,去哪儿的酒店直签业务取得良好的成绩，2014年Q4财报显示，去哪儿酒店直销量占酒店销售总量的66%，其CFO表示，2014年Q4直销业务量同比增长了200%-300%去哪儿的财报收入构成也由之前的P4P收入、展示广告和其他变为机票及机票相关、酒店预订、展示广告及其他，足见其酒店业务发展的决心，也显示了其酒店业务的成效|,2013年4月，推出酒店TTS系统,2014年1月，开始发展酒店直签业务,2015年1月，宣布和22家高星酒店集团达成同盟,去哪儿推出酒店TTS系统，酒店预订用户不再跳转到其他OTA网站（后来在大多大型OTA的反对下，酒店预订仍跳转到OTA网站），去哪儿向OTA转型迈出第一步,成立目的地事业部，开始发展酒店旅游直签业务由于利润较高的高端酒店资源掌握在携程等OTA手中，去哪儿只能依靠地推团队去拓展单体酒店、客栈等相对低端的酒店,去哪儿网和22家高端酒店集团在上海宣布达成同盟，打造高端住宿出行“生态圈”在低端酒店直签取得良好业绩之后，这次合作显示去哪儿向高端酒店资源进军的态度,核心业务,旅游攻略：真实网友点评目的地游记，酒店、美食推荐。,社区服务：驴友结伴、同行招募专家问答、旅游交流作品评比。, 酒店对接booking、有鱼订房等酒店平台。收取流量及广告费。, 旅游产品对接各旅行网站，提供给用户自由行商品。收取产品佣金。,商业产品,攻略、社区服务是旅游类UGC业务的核心，以此拉来流量发展自身的展示广告业务获取收入，蚂蜂窝积极巩固此方面的竞争力，攻略、游记数量稳步上升在广告业务之外，UGC也力图通过以自由行为主的酒店、旅游产品的推荐业务拓宽收入,典型UGC企业分析蚂蜂窝巩固自身核心能力，开始商业化进程,移动互联网的发展促使蚂蜂窝业务由PC端向移动端转移，其核心的攻略社区及旅游产品在移动端上得到了良好的迁移同时，根据移动端的特性，蚂蜂窝还开发了旅行翻译官等一系列工具产品增强用户黏性|,蚂蜂窝商城提供酒店、旅游产品的产品预订,蚂蜂窝自由行原名“旅游攻略”，将PC端的攻略、社区服务迁移到移动端,嗡嗡以旅游足迹为话题的社区,旅行翻译官提供多种语言包，为用户出游带来便利,游记记录及分享旅行趣闻轶事,4.3%,0.7%,0.4%,游天下0.03%,备注：网站的用户日均活跃度=（网站日均UV/总UV）*100%|,数据来源：GData 数据分析平台,携程旅游网站中占据领先位置在携程网站的带动下，OTA及聚合平台等常规旅游网站保有较高市场占有率UGC类网站也取得了较高的访问量，蚂蜂窝甚至超过途牛和携程新兴短租类网站也保有一定旅游市场旅游业网站用户活跃度携程旅行网,42.3%去哪儿22.2%,木鸟短租,15%10%5%0%,45%40%35%30%25%20%,途牛 同程6.6% 6.4%阿里旅行1.6%常规旅游网站,蚂蜂窝 穷游网8.9% 3.3%百度旅游携程攻略板块2.3% 面包旅行0.3%UGC网站,途家 小猪短租蚂蚁短租0.5% 0.1%短租,0.4%,高铁管家,航班管家,2.8%,0.5%,备注：APP用户日均活跃度=（APP的DAU/当日总UV）*100%的平均值|,数据来源：GData 数据分析平台,蚂蜂窝自由行,11.6%,滴滴打车,14.9%,19.6%携程旅行同程旅行,15.1% 14.8%,1.7%,10%5%0%,15%,20%,旅游APP中去哪儿处于领先地位不同于固网端，去哪儿的移动端发展要优于携程APP蚂蜂窝自由行（原旅游攻略）为UGC类APP主打产品，移动端差距更小在旅游工具类选择上旅行翻译官为大家所喜爱；滴滴打车在用车软件中活跃度最高旅游APP用户日均活跃度25%去哪儿旅行,阿里旅行4.5%常规旅游,穷游网4.4%面包旅行淘在路上0.1%UGC,旅行翻译官5.2%飞常准2.6%旅游工具,快的打车0.8%一号专车 神州租车0.9%用车,10点,11点,12点,13点,14点,15点,16点,17点,18点,19点,20点,21点,22点,23点,0点,1点,2点,3点,4点,5点,6点,7点