风靡全球的长期投资方式－－基金定投.ppt

风靡全球的长期投资方式基金定投,2005年5月,2,基金定投在中国的发展潜力,谈一谈基金定投,1,2,目录,3,基金定投在中国的发展潜力,1,4,结婚/买房/子女教育经费改善生活品质养老,人生不同生命阶段的收入与经济压力,理财规划的意义,5,需求：中国养老问题日益突出子女教育的负担愈加沉重,供给：庞大的居民储蓄及“零存整取”客户群,国际：基金投资现状,国内：基金定投市场潜力巨大,基金是筹措养老金的重要方式（美国）（TO）,基金是子女教育金的最主要筹措方式（台湾）,SMART月刊育儿大调查,。,6,根据美国1926-1997年各相关资料分析,股票型、股票,10%,积极型,股债平衡型,8%,稳健型,货币市场型、债券型政府债,6%,保守型,偏好投资工具,追求年报酬率,退休基金投资人属性,资料来源：,退休基金投资知多少？,（BACK）,7,人生如浮云世事多变化,社会变迁+少子化炼丹术突飞猛进生物科技发展，长命N岁?人口老化趋势,老人当自强！,70%,须依赖他人生活,20%,10%,有能力过自已想过的生活,有独立生活的能力,养老问题日益突出,8,如何准备退休后的N年生活？,三餐温饱,基本保障,优质生活,基本养老保险,企业年金,其它收入+个人理财,对于未来，您需要三重退休保障!,养老你准备好了吗？,9,子女教育金愈加沉重,-子女高等教育费用不断增加,-企业对烫金证书的青睐,-子女海外留学的愿望增强,教育投资值得:教育程度愈高收入愈高,但如今：子女教育金愈加沉重,10,退休每月1000元生活费，要做什么？,基金定投为退休而准备,11,每月200元养老储蓄带给我们什么？,基金定投为退休而准备,12,孩子大学4万元费用，能有吗？,基金定投为子女教育而准备,13,谈一谈基金定投,2,2,14,什么是基金定投？,简单的说就是像银行的零存整取，每隔一段固定的时间，以固定金额投资于同一只基金。通过过银行自动扣款系统，由投资人决定每个月（定期）从银行帐户扣除一定固定的金额（定额）到指定的基金上。,15,如何选择合适的定投基金产品？,基金产品收益是否稳定并具一定弹性？,基金公司是否具备长期可持续发展的能力？,主要考虑以下两个因素：,16,基金定投的优点,手续简便，投资门槛低,平均成本，降低风险,强迫储蓄&投资，养成理财习惯,专家投资，轻松理财,可中途停止扣款，灵活运用资金,17,1,基金定投助你轻松赚人生!,股价指数长期随经济成长而上升,战果丰硕轻松收割,长期投资报酬优于定存,18,股价指数长期随经济成长而上升,横轴：天,上证指数,19,市场时机只能是良好的期望,时机选择的困难性80年代，SP500的年复利为17.6%，在2528个交易日中剔除最好的10个交易日，年复利为12.6%。中国市场1995-1-3至2003-6-3，共2032个交易日，上证综指累计收益率144%；去掉单日涨幅7%以上的11个交易日，累计收益率为-23%；去掉单日涨幅5%以上的30个交易日，累计收益率为-75%；,20,投资前不能不知道的理财观念,以时间换取空间长期投资降低风险不再烦恼高低点善用平均成本法加速达成梦想时间的魔力,21,长期投资降低风险（一）,以时间换空间,22,长期投资降低风险（二）,以时间换空间,23,平均成本法例证(DollarAveraging),假设每月投资1,000元,只在一月买进的投资人追高套牢第一季末仍未解套,每月分批买进的投资人成本逐渐摊低第一季末仍有盈余,平均成本法,24,每月投资额1,000元,资料来源：国联安基金,市场持续上升,不再烦恼高低点善用平均成本法(一),平均成本法,25,每月投资额1,000元,资料来源：国联安基金,市场下跌，最后处于低水位或持平,不再烦恼高低点善用平均成本法(二),平均成本法,26,每月投资额1,000元,资料来源：国联安基金,市场起落不定，最后处于较高位置,不再烦恼高低点善用平均成本法(三),平均成本法,27,三次（微笑曲线）,上证指数走势图（1991-1-1至2004-12-31）,数据来源：天相资讯,定投绩效实证研究,28,三次（微笑曲线）期间，定投绩效表,数据来源：天相数据库,定投绩效实证研究,29,张三vs李四,R12%,时间的魔力,30,时间的魔力,31,CheckNow!,没时间，也看不懂股票行情却想投资没有大笔闲置资金在手有固定薪资收入有中长期财务需求，希望从现在起聚沙成塔薪水