中央银行简答题

1、央行制度产生的社会经济背景。商品经济的快速发展；信用关系广泛存在；商业银行的普遍设立；经济发展中新的矛盾显现。2、货币信用关系的广泛存在和商业银行的普遍建立在促进商品经济发展的同时，带来了哪些新的矛盾? 银行券的分散发行使得被社会接受的程度差异很大；票据交换和清算业务的迅速增长使交换和清算的速度减缓；银行的破产倒闭使信用体系和经济运行不断受到冲击；缺少统一规则的竞争使金融秩序经常出现混乱。3、银行券分散发行将产生哪些问题。银行券的流通范围有限，影响商品经济发展；不同的银行券的流通范围不同，与货币作为“一般等价物”的根本属性相矛盾，给社会生产和流通带来困难；银行券的兑换必须分别在原发行银行进行也给使用者带来不便；有些银行券不能兑换金属货币给社会经济秩序带来混乱；银行券的发行超过客观需要，将给经济造成混乱。4、央行的特点。是一国金融体系的核心；不以盈利为目的；以政府和金融机构为业务对象；对存款不支付利息；受政府制约但又独立于政务；央行的资产具有最大的清偿性。5、央行不能以营利为目的原因。因为营利目的与作为金融市场的管理者和调节者的职能冲突。如果将营利作为目标，央行就可以利用垄断货币发行权的优势滥发货币，轻而易举地实现赢利。6、强调央行货币政策的相对独立性原因。因为我国经济正在从传统的经济体制向社会主义市场经济体制转变，从宏观到微观需要改变的部分很多，而从整个社会的角度对改革进行通盘考虑，作出决策和承担实施责任的是政府，央行理应配合政府完成转变。7、按经济区域设置分支机构的主要特点。反映了中央银行是国家宏观经济调控部门而非一般行政机构；有利于中央银行各项政策的贯彻和货币政策的集中统一，少受地方政府的干预;有利于贯彻市场经济的原则; 设置的主动权在央行，可根据需要确定设置的数量和分布。8、中央银行独立性的涵义。央行作为一个国家的货币当局，负责具体制定和贯彻执行货币政策，须以国家经济发展目标为根本目标，遵从经济发展客观规律和货币信用规律，独立制定和执行货币政策。央行的相对独立性是其制定和执行货币政策的独立性。包括央行选择货币政策最终目标的相对独立性和为实现最终目标使用货币政策手段的独立性。 9、中央银行的独立性相对的原因：金融是社会经济的一个组成部分，应当服从国家根本利益；货币政策是宏观经济政策的一部分，财政政策需要货币政策配合；在特殊情况下，如遇天灾人祸需要服从政府领导和指挥。10、中央银行相对独立性的必要性：货币政策的特殊性。货币政策的实施手段及其效果都依赖于市场机制；央行与政府地位、目标、利益驱动和制约机制不同。政府往往比较关注经济政策的短期效果，对长期效果不感兴趣；从长远的观点判断利息、货币量、物价等指标，专门的知识是必不可少的前提条件；虽然金融和货币政策有其特殊性；但金融仅仅是社会经济宏观体系中的一部分，金融必须为国家的根本利益服务。货币政策也仅仅是宏观经济政策中的一部分，必须与国家社会经济发展的根本目标相一致，并且目标的实现也需要货币政策的配合。11、决定中央银行独立性的主要因素：法律地位；隶属关系；中央银行负责人的产生；决策机构的组成；对中央银行的检查；收人来源及其支配。 12、货币发行的原则及其理由。1.垄断发行原则。只有央行垄断货币发行才能统一国内货币的形式、避免多头发行造成的混乱、便于央行制定和执行货币政策、灵活有效调节流通中的货币；2.信用保证原则。通过建立货币发行准备制度，使货币的发行与贵金属或某些资产保持一定的联系，既对货币发行产生一定制约作用，也有利于提高货币的信誉，维护币值的稳定；3.弹性原则。货币发行要具有一定的伸缩性和灵活性，以适应经济状况变化的需要。13、以证券作为货币发行准备的优缺点。优点：货币发行比较有弹性；缺点：证券准备货币发行的控制和管理比较困难；通过公开市场发行货币受到限制；证券数量与经济景气是顺周期的，不利于作为反周期的货币政策发挥作用。14、央行必须垄断货币发行权原因： 统一国内货币形式，避免货币流通混乱；保证全国货币市场的统一，避免因货币种类、信誉和币值不同引起货币流通范围受限；保持币值稳定和根据经济形势变化，灵活调节货币流通量；是中央银行制定和执行货币政策的基础。15、央行与财政部分享货币发行权？：不行，如果由政府发行货币，可能将货币发行用作弥补赤字的手段。如果由政府和央行共同发行，则会引起货币政策和财政政策的摩擦。16、央行再贴现和贷款业务与商业银行贷款业务的区别。向商业银行等金融机构提供资金融通是履行最后贷款人职能的具体手段；为商业银行办理再贴现和贷款是提供基础货币的重要渠道；再贴现利率是中央银行调控货币供应量的重要工具。17、央行再贴现业务的作用机制。1.央行资产负债业务的特点是可以通过购买或出售一种资产创造或冲销自身负债。2.商业银行通过向央行再贴现自己持有的票据可以改变自身的资产结构。3.中央银行向商业银行购买票据的价格直接关系商业银行改变资产构成的成本高低和能力大小，反映在银行客户获得银行贷款的数量多寡和银行购买证券的价格高低。4.最终影响社会货币量的变化。18、货币政策： 央行通过运用各种工具调节、控制利率和货币供应量，通过总需求和总供给的变化，影响一般物价水平、经济增长速度和经济结构的变化以及国际收支的变化等，进而实现币值稳定和经济持续稳定增长目标的公共政策。19、货币政策是宏观政策?：货币政策的目标是宏观经济运行中的经济增长、通货膨胀、国际收支;作用对象是与此有关的货币供应量、利率、汇率、金融市场的有关指标，不直接涉及单个银行或企业的金融行为。20、货币政策的作用。促进社会总需求与总供给的均衡，保持币值稳定；为宏观经济的正常运转提供一个稳定和良好的货币金融环境；采用逆向的货币政策，对各种经济干扰因素发挥抵消作用，降低经济波动的程度；促进国际收支平衡，保持汇率相对稳定。21、货币政策是间接调控政策? 政策目标的实现主要依靠运用再贴现率政策、法定准备金政策、公开市场政策，通过中央银行在金融市场上与私人金融机构的金融交易，对私人金融机构的行为产生影响而实现的。因此要有效地实现政策目标必须以存在一个高效率的金融市场为前提。22、理解：简述币值稳定目标和经济增长目标的统一性和矛盾性。统一性：物价稳定促进经济增长。只有物价稳定才能促进资本形成、技术进步，维持经济的长期增长；经济增长促进物价稳定。经济增长带来劳动生产率的提高和新的生产要素的投入产品增加和单位产品生产成本的降低。矛盾性：通货膨胀剌激经济增长。市场经济往往表现为有效需求不足，在非充分就业均衡中运行，存在货币幻觉，为了促进经济增长，需要伴随适度的通货膨胀；为了稳定币值，必须减少货币供应量抑制总需求降低经济增长率。反之为了实现经济增长目标，必须增加货币供应量剌激总需求导致一般物价水平上升。23、简述选取作为中间指标和操作指标的金融指标时需要考虑的因素。除了相关性，可控性，可测性和抗干扰性以外，还需要考虑经济管理体制，市场发育程度，经济发展水平等因素的制约和影响，以及不同时期客观条件变化的因素。24、公开市场政策的特点。主动权完全在中央银行，操作规模的大小完全受中央银行控制；操作的时机、规模以及如何实施的步骤都比较灵活，可以比较准确地达到政策目标；具有较强的可逆性，万一发现错误时可立即实施逆向操作进行纠正；由于中央银行是作为市场的一员参与交易的，政策意图的告示作用较弱；需要有较发达的证券市场，包括证券的数量和规模、适当的期限结构和健全的规章制度；国内外资本的流动、国际收支变化、金融机构和社会公众对经济前景的预期和行为以及货币流通速度的变化仍然可能抵消公开市场业务的作用。25、货币政策通过成本效应的作用机制。左右企业家投资的是投资收益和投资的边际成本，若收益大于成本，企业家将进行投资。此成本可以高度概括为利率，货币政策通过改变利率，增减企业家投资，达到调节总支出的目的。26、莫迪格利亚尼生命周期理论如何修正凯恩斯学派关于货币政策作用传导机制的观点。凯恩斯学派货币政策传导机制：M i耐用消费品支出Y。莫迪格利亚尼的货币政策传导机制MPsP财富Pf毕生财富C消费Y。不仅通过投资的收入效应增加总支出，而且还增加了金融资产价格上升引起财富增加影响消费的途径，更强调了货币政策的作用。27、汇率效应的不稳定性。假设出现逆差，采取紧