保险行业--董监事及重要职员责任保险.ppt

董監事及重要職員責任保險,主講人：富邦產物李屏暄科長,D&O訴訟的特色,低發生率在證基會介入會將有所不同高求償額求償額至少在三百萬美元以上高訴訟防禦費用美加地區的訴案，訴訟費用即高達千萬美元超過90%的訴案會在庭外達成和解,誰會提起訴訟?,股東（佔1/3+）證基會代小股東起訴受僱員工（佔1/3+）客戶同業競爭者政府債權人,誰會被告?,公司本身董監事經理級管理人員,D&O的責任何在?,善良管理人的注意義務（含對公司/股東忠誠義務）交易上一般觀念認為有相當知識經驗及誠意之人可注意者遵守法令、章程、股東會決議的義務公司利益優於個人利益的義務適當正確地處理財務及信託事務的義務,應遵守的法令琳瑯滿目!,證券交易法(如$20/32)有價證券之募集發行買賣，不得有虛偽詐欺或致誤信財務報表、有關業務文件不得虛偽或隱匿違反者，應對善意取得人或賣出人損失賠償,D&O相關法令,公司法公司負責人對公司業務之執行，應盡善良管理人的注意義務。如有違法致他人受損害時，對他人應與公司負連帶賠償之責($23)公司依法造具之表冊應由經理人簽名並負其責任($35)轉投資、舉債、經營業務範圍、貸款限制($1316),D&O相關法令,民法因故意或過失不法侵害他人權利者負損害賠償之責。($184)共同侵權行為責任。($185)法人對其董事或其他有代表權人因執行職務所加他人之損害，與行為人負連帶之責。($28),D&O相關法令,美國證券法第11/12條(SecuritiesAct1933)美國證券交易法第10.5條(SecuritiesExchangeAct1934)-充分揭露義務,被告的原因有哪些?,提供不實的資訊吸引股東投資不當的裁員、解僱決策對公司業務或人事的監督管理不當錯誤或不當的購併或其他交易相關決策以過低的價格出售公司的不動產非法傾銷、不正競爭等行為提供不實資訊使貸款銀行為錯誤貸款無法履約訴訟,74訴字第15521號判決正義食品投資人控訴全體D&O提供不實資訊使股東為錯誤投資，判賠7100萬元88.07.31金緯纖維投資人控訴D&O賠償5700萬元(僅一位D&O有刑責餘須負連帶之責),訴訟案例不勝枚舉!,被告的原因有哪些?,提供不實的資訊吸引股東投資不當的裁員、解僱決策或性別歧視爭議對公司業務或人事的監督管理不當錯誤或不當的購併或其他交易相關決策以過低的價格出售公司的不動產非法傾銷、不正競爭等行為提供不實資訊使貸款銀行為錯誤貸款無法履約訴訟,EPL相關訴訟自19891996大幅成長了三倍，所以在歐美地區設廠的台商們在業務的積極擴展外，更應注意管理EPL風險2000年11月22日，美國歐斯頓健康服務公司因歧視員工判賠三千多萬美元一名葉姓經理被國內外商銀行挖角後，因銀行購併而遭解僱，憤向銀行求償五千萬元,僱傭行為訴訟現況,被告的原因有哪些?,提供不實的資訊吸引股東投資不當的裁員、解僱決策或性別歧視爭議對公司業務或人事的監督管理不當錯誤或不當的購併或其他交易相關決策以過低的價格出售公司的不動產非法傾銷、不正競爭等行為提供不實資訊使貸款銀行為錯誤貸款無法履約訴訟,住友銀行D&O因疏於管理某一營業員期貨交易造成公司重大損失，被訴16億美元韓國三星總裁及10位執行副總遭22位小股東控訴管理不當致股價下跌，求償約81.8億台幣89.09.20日本大和銀行的前任/現任D&O因疏管理業務致虧損，判賠7.75億美元,訴訟案例不勝枚舉!,被告的原因有哪些?,提供不實的資訊吸引股東投資不當的裁員、解僱決策或性別歧視爭議對公司業務或人事的監督管理不當錯誤或不當的購併或其他交易相關決策以過低的價格出售公司的不動產非法傾銷、不正競爭等行為提供不實資訊使貸款銀行為錯誤貸款無法履約訴訟,被告的原因有哪些?,提供不實的資訊吸引股東投資不當的裁員、解僱決策或性別歧視爭議對公司業務或人事的監督管理不當錯誤或不當的購併或其他交易相關決策以過低的價格出售公司的不動產非法傾銷、不正競爭等行為提供不實資訊使貸款銀行為錯誤貸款無法履約訴訟,美國銀行因疏於揭露房貸的重大損失，判賠6000萬美元，保險公司賠4000萬美元1997.08.04香港WHEELOCK的D&O向DANISH貸款時疏於揭露公司實際財務狀況，判賠22600萬港元，合計訴訟費用40000萬港元,訴訟案例不勝枚舉!,被告的原因有哪些?,提供不實的資訊吸引股東投資不當的裁員、解僱決策或性別歧視爭議對公司業務或人事的監督管理不當錯誤或不當的購併或其他交易相關決策以過低的價格出售公司的不動產非法傾銷、不正競爭等行為提供不實資訊使貸款銀行為錯誤貸款無法履約訴訟,一名經理人酒後簽署一份不合理的契約，致無法履約，而遭契約相對人求償，該名經理人為應訴，而賣掉一棟二十五萬美元的房子以支付訴訟費用。,訴訟案例不勝枚舉!,D&O保險基本概念,承保D&O的錯誤及疏漏行為詐欺、犯罪行為不保提供訴訟防護功能,為什麼要買D&O保險?,職務繁複、錯誤難免。是否被訴，取決於結果，而非決策過程。消滅時滅15年(侵權行為知悉2年，不知10年)個人責任是無限的，並非以出資額為限。高額的賠償責任，辛苦一輩子的薪水可能將全數充公。龐大的訴訟費用及漫長的應訴、上訴過程，不僅精神折磨且費用無止無盡。,各國投保現狀,美國1989至1992年間，由股東提起者成長了57%，超過30%的上市公司D&O曾被訴，有25%的訴訟是無理的日本19921999年間成長了9倍香港超過50%上市上櫃公司都買了D&O保險國內外部董事制度及強制投保D&O之趨勢,誰是被保險人?,公司本身董監事經理級管理人員,1。必為自然人2。簡稱D&O3。包含非股東身分之外部董事,D&O保險承保範圍,董監事及重要職員賠償責任保險DirectorandOfficerLiability承保D&O執行職務引發之法律責任(保障個人)被保險公司補償保險CorporateReimbursement公司若因法令或勞僱契約之規定須對被告之D&O預為補償時，本保險將填補公司對D&O所補償之金額(保障公司)僱傭行為賠償請求EmploymentPracticeLiability(簡稱EPL)承保D&O因僱傭相關行為引發之法律責任(保障個人),誰是被保險人?,董事、監察人或綜理全公司事務之人，如財務長、發言人、總經理、秘書長、稽核等無論係現在、過去、將來擔任上述職務之人均自動在承保範圍內由公司要保，由公司繳保費，只要符合上述定義者即自動納保，不須一一申報列名,死亡時法定繼承人無行為能力法定代理人破產宣告破管人法人股東名義外派的董事、監察人或經理人僱傭行為賠償請求時擴大承保所有一般受僱人,哪些人可以自動擴大承保?,誰是被保險公司?,要保公司從屬公司（持股超過50%或過半數表決權）載明在保單上的關係企業（持股達20%以上未滿50%之公司）,承保哪些行為?,（一）職務上之錯誤行為義務違反、信賴違背過失、疏漏不實陳述、誤導性陳述逾越權限因董監事等身分而受賠償請求之事件。,承保哪些行為?,（二）僱傭相關行為性騷擾、誹謗行為或侵犯隱私權行為不當解僱、免職、降級、考績評量性別歧視及違法之差別待遇對於僱傭條件之誤導性廣告或陳述,自動擴大承保事項,出席調查、出庭應訊之費用。新設或收購之從屬公司，但該公司須非設立於美加境內且未於美加掛牌上市。配偶之財產損失（如聯合財產、共同財產遭受連帶賠償請求）。外派董事（但該外部機構須載明於保險單）,理賠項目?,和解或判決金額訴訟費用（不含刑事訴訟）可視D&O需求，於訴訟過程中預先給付不含懲罰性賠償金,哪些行為不保?,已繫屬之賠償請求/已發生的賠償案件內線交易持股未超過六個月以上而交易獲利（1934美國證交法）不誠實行為/犯罪行為/詐欺行為不當得利行為,退休金相關責任（英1995年金法/美1974退休人員收入保障法)污染責任體傷/財損專業責任/產品責任/僱主責任美加地區從屬公司之股東起訴持股超過10%之股東起訴,D&O告D&O或COMPANY告D&O-例外D&O提出的僱傭行為賠償請求D&O要求分攤責任的請求股東以公司名義起訴清算人/破管人/接管人以公司名義起訴前任D&O告公司,如何設定保額?,每一案件平均求償額300萬美元國內保單平均保額1000萬美元