内蒙古改装车项目财务分析报告

1、一、项目发展背景汽车改装是根据汽车车主需要，将汽车制造厂家生产的车进行外部造型、内部造型以及机械性能的改动，主要包括：车身改装、动力改装、汽车安全性能的改装及对汽车智能方面的改装。与国外相比，我国汽车改装行业的发展历史较短，大概可以分成三个阶段：1997-2007年、2007-2017年和2018年以后这三个阶段。近年来，由于传统汽车销量增长放缓，汽车企业进一步挖掘用户市场，汽车产业开始通过汽车定制改装等产业升级提高消费者的购买力。2018年，我国汽车定制改装潜在市场规模为5.9万亿元， 2019年，我国汽车定制改装潜在市场规模约为7.5万亿元左右。与国外相比，我国蓬勃发展的汽车改装市场面临着

2、规模相对较小、专业化有待提高、品牌化程度不足等诸多问题，成为阻碍国内汽车改装市场快速发展的瓶颈。我国汽车改装起源于珠三角地区，然后逐渐向内陆蔓延，目前汽车改装市场呈现明显的区域特征，主要有珠三角地区(广州、深圳、东莞、中山等);长三角地区(上海、杭州、南京等);环渤海地区(北京、天津、青岛等)。在汽车产业比较成熟的西南地区，如重庆、成都地区等，汽车改装也正在兴起。我国目前的汽车改装市场还不是十分成熟，企业间缺乏沟通与合作，市场较为混乱，未来行业自律是汽车改装行业向前发展的必然，同时，随着汽车消费群体逐渐年轻化，对汽车改装的需求加大。80后、90后一代的消费群体，注重视觉感受和心理体验，突出张扬

3、与独特，未来改装将逐渐成为实现个性化、舒适化的重要途径。二、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资8560.02(万元）。（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金1914.38万元。（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资10474.40万元，其中：固定资产投资8560.02万元，占项目总投资的81.72%；流动资金1914.38万元，占项目总投资的18.28%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资3715.73万元，占项目总投资的35.47%；设备购置费4311.74万元，占项目总投资的41.16%；其它投资532.5

4、5万元，占项目总投资的5.08%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=8560.02+1914.38=10474.40（万元）。三、资金筹措全部自筹。四、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年负荷65.00%,计划收入9374.30万元，总成本7690.74万元，利润总额-22071.50万元，净利润-16553.63万元，增值税322.61万元，税金及附加181.18万元，所得税-5517.88万元；第二年负荷80.00%,计划收入11537.60万元，总成本9033.44万元，利润总额-25717.20万元，净利润-19287.90万元，增值税3

5、97.06万元，税金及附加190.12万元，所得税-6429.30万元；第三年生产负荷100%，计划收入14422.00万元，总成本10823.70万元，利润总额3598.30万元，净利润2698.73万元，增值税496.32万元，税金及附加202.03万元，所得税899.58万元。（一）营业收入估算项目经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑行业设备相对价格变化，假设当年设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入14422.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=496.32万元。（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按

6、达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用10823.70万元，其中：可变成本8951.32万元，固定成本1872.38万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。达产年应纳税金及附加202.03万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=3598.30（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=3598.3025.00%=899.58（万元）。（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=3598.30（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额

7、税率=3598.3025.00%=899.58（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额3598.30万元，缴纳企业所得税899.58万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=3598.30-899.58=2698.73（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=34.35%。（2）达产年投资利税率=41.02%。（3）达产年投资回报率=25.77%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入14422.00万元，总成本费用10823.70万元，税金及附加202.03万元，利润总额3598.30万元，企业所得税899.

8、58万元，税后净利润2698.73万元，年纳税总额1597.93万元。五、项目盈利能力分析全部投资回收期（Pt）=5.38年。本期工程项目全部投资回收期5.38年，小于行业基准投资回收期，项目的投资能够及时回收，故投资风险性相对较小。六、综合评价本期工程项目投资效益是显著的，达产年投资利润率34.35%，投资利税率41.02%，全部投资回报率25.77%，全部投资回收期5.38年（含建设期），表明本期工程项目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的清偿能力和抗风险能力。建议项目承办单位提前做好产品销售渠道及销售策略的策划设计工作，积极引进营销人才，使项目能够顺利实施并有利于项目后期的经营运作。

9、项目建设工程中不可预见的因素很多，工期、质量、成本、原材料供应等会影响到项目总体目标的实现；因此，在工程实施进程中，要加强施工管理，实行工程监理制、招投标制等一系列措施，认真落实建设资金计划，确保项目建设目标的顺利实现。七、市场预测分析在美德日等汽车工业发达国家里，汽车改装已经形成了产业化，那么配套的改装配件及相关技术也应运而生，用来满足广大车迷更多精细化的需求。其实在国外真正意义上的汽车改装，都是在汽车出厂前进行的，车厂会根据客户的不同要求，直接进行原厂改装。我国的汽车改装行业现阶段并未形成产业化，充其量只可以称之为产业新领域，因而有别于国外追求超级个性化、极限自由化的改装市场现状。从我国的

10、国情来讲，汽车改装即是以汽车品牌文化为特征，以特性偏好为取向，在量产车型的基础上再结合造型设计理念，运用先进的工艺及成熟的配件与技术，对汽车的实用性、功能性、欣赏性进行改进提升，并使之符合汽车全面技术标准，最终满足人们对汽车这种特殊商品的多元化、多用途、多角度需求的一种市场形态。在中国汽车改装在政策上控制的非常严格，而且汽车生产厂家也不会为这类少数人群而去扩充自己的生产线，增加产业链、服务链等做出相应行业的延伸服务，因为靠卖整车他们已经有巨大的利益了。这种行业深度发展，将会在消费者对汽车的需求接近饱和状态时才会出现，就会像国外改装业一样，对消费者进行个性需求的满足，并提供高品质的售后服务。目前

11、汽车改装业的消费者以“玩车族”为主，他们大多都是年轻人，对车的外观、舒适度、性能方面的改装需求比较多。他们追求的是惹眼个性化的外观改装，再比如换个听觉震憾的高品质音响、装饰独特的内饰等。而真正发烧级的改装爱好者，则更倾向于车辆的深度改装，对爱车的动力进行改装，比如提高汽车加速的时间，提升发动机的性能；汽车安全性改装，增强防碰撞、防翻滚能力；汽车电子配置改装，增加汽车驾驶的舒适度及汽车娱乐功能的体现；还有提高汽车稳定性的改装，就是底盘调校。八、行业发展趋势随着我国经济的发展，人们对自己爱车的个性化需求日益增多，在马路上也能看到越来越多的改装车，各式各样、五花八门。简单的配个颜色、上个贴纸。复杂的

12、换个轮毂、涡轮，像飞度、思域等车型在经过专业的改装后，甚至可以挑战超跑。不仅体现了车主的个性需求，也能带来更好的驾驶体验。特殊风格的改装，一般是在特定的人群中出现的这一类改装。如注重商务的企业老总门的座驾一般都会进行相应的改装：头等舱座椅，车载冰箱，车内娱乐系统等都是为了在车里能有一个更舒适的工作和休息环境。还有种名为高仿的改装风格，把两辆相似的车改成更高端的那一种，车主一般为翼神、BJ80、陆风X7、众泰RS9等，以达到花小钱装x的境界。“跳跳车”和“暴走族”分别来自墨西哥和日本，前者为安装了液压可调避震器的复古车，再车主手中汽车可以像青蛙一样，一跳一跳的，模样有些幽默滑稽。而后者这种改装风

13、格我也是欣赏不了，五颜六色的拼接车身，夸张的尾气与前铲，让我想起了上个世纪末的“杀马特非主流”群体，气场极为相似。但每个人都是为了突出自己的个性，才开始加入汽车改装道路的。建议大家不要盲目的改装，尽量去专业的改装店找专业的改装技术人员测评。最后也希望国内的改装环境能够越来越好，更多的车主能够拥有一台与众不同的车！九、附表上年度营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入2775.133700.173435.873303.7213214.902主营业务收入2323.213097.622876.362765.7311062.922.1汽车改装车(A)766.661022.2

14、1949.20912.693650.762.2汽车改装车(B)534.34712.45661.56636.122544.472.3汽车改装车(C)394.95526.59488.98470.171880.702.4汽车改装车(D)278.79371.71345.16331.891327.552.5汽车改装车(E)185.86247.81230.11221.26885.032.6汽车改装车(F)116.16154.88143.82138.29553.152.7汽车改装车(.)46.4661.9557.5355.31221.263其他业务收入451.92602.55559.51537.992151

15、.98上年度主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元13214.90完成主营业务收入万元11062.92主营业务收入占比83.72%营业收入增长率（同比）15.13%营业收入增长量（同比）万元1736.63利润总额万元3048.66利润总额增长率9.33%利润总额增长量万元260.23净利润万元2286.49净利润增长率18.66%净利润增长量万元359.61投资利润率37.79%投资回报率28.34%财务内部收益率20.22%企业总资产万元20054.80流动资产总额占比万元31.42%流动资产总额万元6300.76资产负债率20.85%主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米

16、35617.8053.40亩1.1容积率1.451.2建筑系数77.89%1.3投资强度万元/亩160.301.4基底面积平方米27742.701.5总建筑面积平方米51645.811.6绿化面积平方米3232.83绿化率6.26%2总投资万元10474.402.1固定资产投资万元8560.022.1.1土建工程投资万元3715.732.1.1.1土建工程投资占比万元35.47%2.1.2设备投资万元4311.742.1.2.1设备投资占比41.16%2.1.3其它投资万元532.552.1.3.1其它投资占比5.08%2.1.4固定资产投资占比81.72%2.2流动资金万元1914.382.

17、2.1流动资金占比18.28%3收入万元14422.004总成本万元10823.705利润总额万元3598.306净利润万元2698.737所得税万元1.458增值税万元496.329税金及附加万元202.0310纳税总额万元1597.9311利税总额万元4296.6512投资利润率34.35%13投资利税率41.02%14投资回报率25.77%15回收期年5.3816设备数量台（套）11217年用电量千瓦时441003.7218年用水量立方米8155.1419总能耗吨标准煤54.9020节能率21.07%21节能量吨标准煤19.2922员工数量人278区域内行业经营情况项目单位指标备注行业产

18、值万元108464.43同期产值万元97199.06同比增长11.59%从业企业数量家667规上企业家22从业人数人33350前十位企业产值万元52078.82去年同期46548.82万元。1、xxx集团（AAA）万元12759.312、xxx科技发展公司万元11457.343、xxx（集团）有限公司万元6770.254、xxx科技发展公司万元5728.675、xxx（集团）有限公司万元3645.526、xxx科技发展公司万元3385.127、xxx（集团）有限公司万元260.398、xxx科技发展公司万元2135.239、xxx（集团）有限公司万元2031.0710、xxx科技发展公司万元1

19、562.36区域内行业营业能力分析序号项目单位指标1行业工业增加值万元17527.981.1同期增加值万元15371.381.2增长率14.03%2行业净利润万元9763.362.12016年净利润万元8727.422.2增长率11.87%3行业纳税总额万元35558.423.12016纳税总额万元30475.163.2增长率16.68%42017完成投资万元30530.834.12016行业投资万元14.41%区域内行业市场预测（单位：万元）序号项目2018年2019年2020年1产值126029.57143215.42162744.802利润总额32787.2137258.1942338.

20、853净利润10583.7012026.9313666.974纳税总额11271.5112808.5314555.155工业增加值48715.4255358.4362907.316产业贡献率7.00%11.00%12.70%7企业数量8009761249土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程19614.0919614.0939263.4339263.433107.351.1主要生产车间11768.4511768.4523558.0623558.061926.561.2辅助生产车间6276.516276.5112564.3012564

21、.30994.351.3其他生产车间1569.131569.132277.282277.28186.442仓储工程4161.404161.408048.558048.55463.252.1成品贮存1040.351040.352012.142012.14115.812.2原料仓储2163.932163.934185.254185.25240.892.3辅助材料仓库957.12957.121851.171851.17106.553供配电工程221.94221.94221.94221.9414.373.1供配电室221.94221.94221.94221.9414.374给排水工程255.23255

22、.23255.23255.2312.854.1给排水255.23255.23255.23255.2312.855服务性工程2635.562635.562635.562635.56151.705.1办公用房1163.941163.941163.941163.9487.005.2生活服务1471.621471.621471.621471.6287.916消防及环保工程743.50743.50743.50743.5048.146.1消防环保工程743.50743.50743.50743.5048.147项目总图工程110.97110.97110.97110.97-161.567.1场地及道路硬化71

23、87.141440.731440.737.2场区围墙1440.737187.147187.147.3安全保卫室110.97110.97110.97110.978绿化工程2275.0079.63合计27742.7051645.8151645.813715.73节能分析一览表序号项目单位指标备注1总能耗吨标准煤54.901.1年用电量千瓦时441003.721.2年用电量吨标准煤54.201.3年用水量立方米8155.141.4年用水量吨标准煤0.702年节能量吨标准煤19.293节能率21.07%节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元8067.661.1完成比例77.02%2完成固定

24、资产投资万元6155.572.1完成比例76.30%3完成流动资金投资万元1912.093.1完成比例23.70%人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人1891.2人均年工资万元5.571.3年工资额万元988.462工程技术人员工资2.1平均人数人422.2人均年工资万元5.352.3年工资额万元230.063企业管理人员工资3.1平均人数人113.2人均年工资万元7.803.3年工资额万元74.784品质管理人员工资4.1平均人数人224.2人均年工资万元5.704.3年工资额万元129.035其他人员工资5.1平均人数人145.2人均年工资万元7.835.3

25、年工资额万元64.246职工工资总额万元1486.57固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元3715.734311.74160.308560.021.1工程费用万元3715.734311.748835.361.1.1建筑工程费用万元3715.733715.7335.47%1.1.2设备购置及安装费万元4311.744311.7441.16%1.2工程建设其他费用万元532.55532.555.08%1.2.1无形资产万元288.97288.971.3预备费万元243.58243.581.3.1基本预备费万元139.19139.191.

26、3.2涨价预备费万元104.39104.392建设期利息万元3固定资产投资现值万元8560.028560.02流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元8835.366654.287655.228835.368835.368835.361.1应收账款万元2650.611722.902120.492650.612650.612650.611.2存货万元3975.912584.343180.733975.913975.913975.911.2.1原辅材料万元1192.77775.30954.221192.771192.771192.771.2.2燃料动力万

27、元59.6438.7747.7159.6459.6459.641.2.3在产品万元1828.921188.801463.131828.921828.921828.921.2.4产成品万元894.58581.48715.66894.58894.58894.581.3现金万元2208.841435.751767.072208.842208.842208.842流动负债万元6920.984498.645536.786920.986920.986920.982.1应付账款万元6920.984498.645536.786920.986920.986920.983流动资金万元1914.381244.351

28、531.501914.381914.381914.384铺底流动资金万元638.12414.78510.50638.12638.12638.12总投资构成估算表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元10474.40122.36%122.36%100.00%2项目建设投资万元8560.02100.00%100.00%81.72%2.1工程费用万元8027.4793.78%93.78%76.64%2.1.1建筑工程费万元3715.7343.41%43.41%35.47%2.1.2设备购置及安装费万元4311.7450.37%50.37%41.16%2.2工程建设其

29、他费用万元288.973.38%3.38%2.76%2.2.1无形资产万元288.973.38%3.38%2.76%2.3预备费万元243.582.85%2.85%2.33%2.3.1基本预备费万元139.191.63%1.63%1.33%2.3.2涨价预备费万元104.391.22%1.22%1.00%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元8560.02100.00%100.00%81.72%5建设期间费用万元6流动资金万元1914.3822.36%22.36%18.28%7铺底流动资金万元638.137.45%7.45%6.09%营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三

30、年第四年第五年1营业收入万元9374.3011537.6014422.0014422.0014422.001.1万元9374.3011537.6014422.0014422.0014422.002现价增加值万元2999.783692.034615.044615.044615.043增值税万元322.61397.06496.32496.32496.323.1销项税额万元2307.522307.522307.522307.522307.523.2进项税额万元1177.281448.961811.201811.201811.204城市维护建设税万元22.5827.7934.7434.7434.745

31、教育费附加万元9.6811.9114.8914.8914.896地方教育费附加万元6.457.949.939.939.939土地使用税万元142.47142.47142.47142.47142.4710税金及附加万元181.18190.12202.03202.03202.03折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值3715.733715.73当期折旧额2972.58148.63148.63148.63148.63148.63净值743.153567.103418.473269.843121.212972.582机器设备原值4311.744311.74当

32、期折旧额3449.39229.96229.96229.96229.96229.96净值4081.783851.823621.863391.903161.943建筑物及设备原值8027.47当期折旧额6421.98378.59378.59378.59378.59378.59建筑物及设备净值1605.497648.887270.296891.706513.116134.524无形资产原值288.97288.97当期摊销额288.977.227.227.227.227.22净值281.75274.52267.30260.07252.855合计：折旧及摊销6710.95385.81385.81385.

33、81385.81385.81总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费万元6935.524508.095548.426935.526935.526935.522外购燃料动力费万元632.54411.15506.03632.54632.54632.543工资及福利费万元1486.571486.571486.571486.571486.571486.574修理费万元45.4329.5336.3445.4345.4345.435其它成本费用万元1337.83869.591070.261337.831337.831337.835.1其他制造费用万元439.1

34、2285.43351.30439.12439.12439.125.2其他管理费用万元389.03252.87311.22389.03389.03389.035.3其他销售费用万元762.32495.51609.86762.32762.32762.326经营成本万元10437.896784.638350.3110437.8910437.8910437.897折旧费万元378.59378.59378.59378.59378.59378.598摊销费万元7.227.227.227.227.227.229利息支出万元-10总成本费用万元10823.707690.749033.4410823.7010823.7010823.7010.1可变成本万元8951.325818.367161.068951.328951.328951.3210.2固定成本万元1872.381872.381872.381872.381872.381872.3811盈亏平衡点48.68%48.68%利润及利润分配表序号项目单位达产指标第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元14422.009374.3011537.6014422.0014422.0014422.002税金及附加万