南宁马桶项目预算报告

1、南宁马桶项目预算报告规划设计/投资方案/产业运营一、行业发展宏观环境分析这半年多以来，由于受到疫情的影响，“健康”更是成为全民关注的焦点，智能马桶这类健康家用产品迅速起势，取得不错市场表现，一体化智能马桶成为家庭生活的重要家用电器之一。根据奥维云网(AVC)数据显示，仅2020年上半年，智能马桶一体机的零售量为30.1万台，同比增长13.5%。从零售额角度来看，我国智能马桶一体机零售额也呈现逐年增长。2019年智能马桶一体机零售额为24亿元，同比增长9.1%。2020年上半年智能马桶一体机的零售额为10.2亿元，同比增长6.4%。从市场格局来看，目前，智能马桶高端品牌主要被美系和日系占据，松下

2、、TOTO、伊奈均在国内设有工厂，凭借技术和品牌的先发优势垄断高端市场，中端市场以传统卫浴和部分专业电子电器企业为主，随着家电企业的介入，行业成混战局面。智能马桶自从在国外诞生以来，无论是早期的简单设计应用，还是如今眼花缭乱的科技创新，一直都是以加热、清洗、冲水为三个最基础的功能。在此基础上，核心技术支持下的先进功能的日渐增多，以及人性化使用体验的不断提升，是眼下智能马桶产品的两大创新方向。“三个基础”功能，体现在具体的智能马桶产品上是丰富多彩的。仅就2016年市面上的智能马桶产品功能来看，加热、清洗与冲水即已包含了很多的技术创新。比如加热，不仅是水温加热还有座圈加热；就水温加热而言，又有传统

3、的储热加热方式和先进的即热恒温加热方式的区别。再如清洗，有水温可适时调控与不可适时调控的区别，以及专门针对妇洗研发的特殊功能等；还有冲洗，最关键的功能在于解决冲力大的同时又能兼顾节水性能。而“三大方向”所指的先进功能的增多，范围也越来越广泛，比如活性炭除臭、夜灯设计、音乐搭载甚至按摩功能等；消费者最关心的人性化使用体验的提升，则主要体现在考虑老人和小孩方便使用、适应人口增多的家庭使用等；此外，智能马桶新品在厕前、中、后设计三道消毒防线，有效阻隔细菌和病毒传播，预计具有杀菌、除菌、消毒功能的智能坐便器将成为市场主流。就目前来看，智能马桶产品如何定位市场价格，以及消费者如何判断智能马桶的质量与实用

4、性，都与这“三个基础，三大方向”有关。二、预算编制说明本预算报告是xxx（集团）有限公司本着谨慎性的原则，结合市场和业务拓展计划，在公司预算的基础上，按合并报表要求编制的，预算报告所选用的会计政策在各重要方面均与本公司实际采用的相关会计政策一致。本预算周期为5年，即2019-2023年。三、公司基本情况（一）公司概况公司一直秉承“坚持原创，追求领先”的经营理念，不断创造令客户惊喜的产品和服务。公司在发展中始终坚持以创新为源动力，不断投入巨资引入先进研发设备，更新思想观念，依托优秀的人才、完善的信息、现代科技技术等优势，不断加大新产品的研发力度，以实现公司的永续经营和品牌发展。公司能源计量是企业

5、实现科学管理的基础性工作，没有完善而准确的计量器具配置，就不能为企业能源消费的各个环节提供可靠的数据，能源计量工作也是评价一个企业管理水平的一项重要标志；项目承办单位依据ISO10012-1标准建立了完善的计量检测体系，并通过审核认证；随后又根据国家质检总局、国家发改委关于加强能源计量工作的实施意见以及xx省质监局关于加强全省能源计量工作的通知的文件精神，依据国家用能单位能源计量器具配备和管理通则（GB17176-2006）的要求配备了计量器具并实行量化管理；项目承办单位已经建立了“能源量化管理体系”并通过了当地质量技术监督局组织的评审认证，该体系的建立，进一步强化了项目承办单位对能源计量仪器

6、（设备）的管理力度，实现了以量化管理促节能，提高了能源计量数据的真实性、准确性，凭借着不断完善的能源量化体系，实现了对各计量数据进行日统计、周分析、月汇总、年总结，通过能源计量数据的有效采集、处理、分析、控制，真实反映了项目承办单位能源消费的实际状态，为节能降耗、保护环境、提高企业的市场竞争力，做出了积极的贡献，从而大大提高了项目承办单位的能源综合管理水平。公司具备完整的产品自主研制、开发、设计、制造、销售、管理及售后服务体系，依托于强大的技术、人才、设施领先优势，专注于相关行业产品的研发和制造，不断追求产品的领先适用，采取以直销为主、代理为辅的营销模式，对质量管理倾注了强大的精力、人力和财力

7、，聘请具有专项管理经验的高级工程师负责质量管理工作，同时，注重研制、开发、设计、制造、销售、管理及售后服务全方位人才培养；为确保做好售后服务，还在国内主要用户地区成立多个产品服务中心，以此辐射全国所有用户，深受各地用户好评。公司自设立以来，组建了一批经验丰富、能力优秀的管理团队。管理团队人员对行业有着深刻的认识，能够敏锐地把握行业内的发展趋势，抓住业务拓展机会，对公司未来发展有着科学的规划。相关管理人员利用自己在行业内深耕积累的经验优势，为公司未来业绩发展提供了有力保障。 公司生产运营过程中，始终坚持以效益为中心，突出业绩导向，全面推行内部市场化运作模式，不断健全完善全面预算管理体系及考评机制

8、，把全面预算管理贯穿于生产经营活动的各个环节。通过强化预算执行过程管控和绩效考核，对生产经营过程实施全方位精细化管理，有效控制了产品生产成本；着力推进生产控制自动化与经营管理信息化的深度融合，提高了生产和管理效率，优化了员工配置，降低了人力资源成本；坚持问题导向，不断优化工艺技术指标，强化技术攻关，积极推广应用新技术、新工艺、新材料、新装备，原料转化率稳步提高，降低了原料成本及能源消耗，产品成本优势明显。（二）公司经济指标分析2018年xxx投资公司实现营业收入14447.64万元，同比增长26.16%（2996.21万元）。其中，主营业务收入为11610.69万元，占营业总收入的80.36%

9、。2018年营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入3034.004045.343756.393611.9114447.642主营业务收入2438.243250.993018.782902.6711610.692.1智能马桶(A)804.621072.83996.20957.883831.532.2智能马桶(B)560.80747.73694.32667.612670.462.3智能马桶(C)414.50552.67513.19493.451973.822.4智能马桶(D)292.59390.12362.25348.321393.282.5智能马桶(E)195.06

10、260.08241.50232.21928.862.6智能马桶(F)121.91162.55150.94145.13580.532.7智能马桶(.)48.7665.0260.3858.05232.213其他业务收入595.76794.35737.61709.242836.95根据初步统计测算，2018年公司实现利润总额3828.04万元，较2017年同期相比增长621.07万元，增长率19.37%；实现净利润2871.03万元，较2017年同期相比增长357.52万元，增长率14.22%。2018年主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元14447.64完成主营业务收入万元11610.69主营

11、业务收入占比80.36%营业收入增长率（同比）26.16%营业收入增长量（同比）万元2996.21利润总额万元3828.04利润总额增长率19.37%利润总额增长量万元621.07净利润万元2871.03净利润增长率14.22%净利润增长量万元357.52投资利润率38.96%投资回报率29.22%财务内部收益率28.17%企业总资产万元26753.97流动资产总额占比万元39.45%流动资产总额万元10555.20资产负债率35.62%四、基本假设1、公司所遵循的国家及地方现行的有关法律、法规和经济政策无重大变化；2、公司经营业务所涉及的国家或地区的社会经济环境无重大改变，所在行业形势、市场

12、行情无异常变化；3、国家现有的银行贷款利率、通货膨胀率和外汇汇率无重大改变；4、公司所遵循的税收政策和有关税优惠政策无重大改变；5、公司的生产经营计划、营销计划、投资计划能够顺利执行，不受政府行为的重大影响，不存在因资金来源不足、市场需求或供求价格变化等使各项计划的实施发生困难；6、公司经营所需的原材料、能源、劳务等资源获取按计划顺利完成，各项业务合同顺利达成，并与合同方无重大争议和纠纷，经营政策不需做出重大调整；7、无其他人力不可预见及不可抗拒因素造成重大不利影响。五、市场预测分析智能马桶起初用于医疗和老年保健，智能马桶多数都加入了抗菌设计，即在坐圈采用纳米银抗菌材料，细菌无法存活，避免交叉

13、感染。目前，一些特殊的医疗中心以及老年保健中心对智能马桶的应用较为普遍。另外，智能马桶除了在功能上的创新和智能便利能够彰显高贵气质之外，智能马桶在外观设计上往往也比较上档次。因此，少数的高档酒店、饭店以及其他娱乐休闲场所的卫生间也会选择安装智能马桶。而随着人们的生活水平和消费能力的提升，以及智能技术在家居生活中的应用普及，智能马桶的应用也逐渐扩展到个体家庭。并且，近些年智能马桶生产商在技术上突破和产品需求设计上也逐渐将重心转向个体家庭用户，市场推广重点领域也转向个体消费者，使得智能马桶在个体家庭中的应用更为普遍。随着中国老龄化加深及消费观念转变，预计2020年中国智能马桶市场规模将超800亿。

14、加热、温水清洗、暖风烘干，坐在这样的马桶上，不再仅仅只是如厕，还可以“享受”，这样的智能马桶最受中国人喜爱。智能马桶兼具医疗属性和环保属性，目前国内受限渠道与技术的发展，市场潜力巨大。根据中国家用电器协会数据，2015年中国智能马桶市场规模突破百亿，预计2020年中国智能马桶市场规模将达804亿元。2016年，中国智能马桶的普及率为0.96%，预计到2020年，普及率将达到2.29%。其中，普及率最高的城市为上海，2016年普及率约为8.4%，其次是北京，普及率约为5.3%。智能马桶在中国发展已经有十年左右，但是中国智能马桶普及率依旧很低。中国家电协会智能卫浴电器专业委员会的调查显示，2017

15、年度上海的智能马桶普及率已达到8-10%，北京已达到5-6%，其他较发达城市如广州、天津、杭州、深圳、青岛等，普及率也达到了3-5%。近两年的智能马桶普及率正在加速膨胀。目前，智能马桶高端品牌主要被美系和日系占据，松下、TOTO、伊奈均在国内设有工厂，凭借技术和品牌的先収优势垄断高端市场。中端市场以传统卫浴和部分专业电子电器企业为主，随着家电企业的介入，行业成混战局面。人们对美好生活的追求，将激发出新的需求，对它们的满足成为企业转型升级的原始起点。目前，我国智能马桶的家庭普及率不足2%，与日本的78%、韩国的55%相比未来还有很大的市场空间。随着老龄化加速、消费结构升级和城镇化改造持续推进，国

16、内智能马桶产业将迎来数量级增长，智能马桶有望乘势成长为千亿级产业。2015年初到现在智能马桶企业数增至20余家，产量超过200万台，产值破60亿元大关，并大阔步地朝着千亿级产业迈进。正是智能马桶产业这几年最好的注脚。随着老龄化加速、消费结构升级和城镇化改造持续推进，国内智能马桶产业将迎来数量级增长，智能马桶有望乘势成长为千亿级产业。六、预算编制依据1、营业成本依据公司各产品的不同毛利率测算，各项成本的变动与收入的变动进行匹配。2、财务费用依据公司资金使用计划及银行贷款利率测算。七、预算分析未来5年xxx（集团）有限公司将继续扩大生产规模，主要投资用途包括：新建研发生产基地、补充流动资金等。（一

17、）固定资产预算2019年计划固定资产投资10212.01(万元）。固定资产投资预算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元5020.234031.14195.8210212.011.1工程费用万元5020.234031.1412957.381.1.1建筑工程费用万元5020.235020.2340.10%1.1.2设备购置及安装费万元4031.144031.1432.20%1.2工程建设其他费用万元1160.641160.649.27%1.2.1无形资产万元692.13692.131.3预备费万元468.51468.511.3.1基本预备费万元235.

18、29235.291.3.2涨价预备费万元233.22233.222建设期利息万元3固定资产投资现值万元10212.0110212.01（二）流动资金预算预计新增流动资金预算2306.78万元。流动资金投资预算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元12957.385973.228685.6512957.3812957.3812957.381.1应收账款万元3887.211749.252721.053887.213887.213887.211.2存货万元5830.822623.874081.575830.825830.825830.821.2.1原辅材料万元1749.

19、25787.161224.471749.251749.251749.251.2.2燃料动力万元87.4639.3661.2287.4687.4687.461.2.3在产品万元2682.181206.981877.522682.182682.182682.181.2.4产成品万元1311.93590.37918.351311.931311.931311.931.3现金万元3239.341457.712267.543239.343239.343239.342流动负债万元10650.604792.777455.4210650.6010650.6010650.602.1应付账款万元10650.6047

20、92.777455.4210650.6010650.6010650.603流动资金万元2306.781038.051614.752306.782306.782306.784铺底流动资金万元768.92346.02538.25768.92768.92768.92（三）总投资预算构成分析1、总投资预算分析：总投资预算12518.79万元，其中：固定资产投资10212.01万元，占项目总投资的81.57%；流动资金2306.78万元，占项目总投资的18.43%。2、固定资产预算分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资5020.23万元，占项目总投资的40.10%；设备购置费4031.14万元

21、，占项目总投资的32.20%；其它投资1160.64万元，占项目总投资的9.27%。3、总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=10212.01+2306.78=12518.79（万元）。总投资预算一览表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元12518.79122.59%122.59%100.00%2项目建设投资万元10212.01100.00%100.00%81.57%2.1工程费用万元9051.3788.63%88.63%72.30%2.1.1建筑工程费万元5020.2349.16%49.16%40.10%2.1.2设备购置及安装费万元4031.143

22、9.47%39.47%32.20%2.2工程建设其他费用万元692.136.78%6.78%5.53%2.2.1无形资产万元692.136.78%6.78%5.53%2.3预备费万元468.514.59%4.59%3.74%2.3.1基本预备费万元235.292.30%2.30%1.88%2.3.2涨价预备费万元233.222.28%2.28%1.86%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元10212.01100.00%100.00%81.57%5建设期间费用万元6流动资金万元2306.7822.59%22.59%18.43%7铺底流动资金万元768.937.53%7.53%6.14%八、未来

23、五年经济效益测算根据规划，第一年负荷45.00%,计划收入8365.05万元，总成本7445.77万元，利润总额2600.17万元，净利润1950.13万元，增值税275.18万元，税金及附加172.16万元，所得税650.04万元；第二年负荷70.00%,计划收入13012.30万元，总成本10495.64万元，利润总额5018.33万元，净利润3763.75万元，增值税428.06万元，税金及附加190.50万元，所得税1254.58万元；第三年生产负荷100%，计划收入18589.00万元，总成本14155.48万元，利润总额4433.52万元，净利润3325.14万元，增值税611.5

24、2万元，税金及附加212.52万元，所得税1108.38万元。（一）营业收入估算该“南宁马桶项目”经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑智能马桶行业设备相对价格变化，假设当年智能马桶设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入18589.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=611.52万元。营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元8365.0513012.3018589.0018589.0018589.001.1智能马桶万元8365.0513012.3018589.0018589.0018589.00

25、2现价增加值万元2676.824163.945948.485948.485948.483增值税万元275.18428.06611.52611.52611.523.1销项税额万元2974.242974.242974.242974.242974.243.2进项税额万元1063.221653.902362.722362.722362.724城市维护建设税万元19.2629.9642.8142.8142.815教育费附加万元8.2612.8418.3518.3518.356地方教育费附加万元5.508.5612.2312.2312.239土地使用税万元139.14139.14139.14139.141

26、39.1410税金及附加万元172.16190.50212.52212.52212.52（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用14155.48万元，其中：可变成本12199.48万元，固定成本1956.00万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值5020.235020.23当期折旧额4016.18200.81200.81200.81200.81200.81净值1004.054819.424618.614417.804216.99

27、4016.182机器设备原值4031.144031.14当期折旧额3224.91214.99214.99214.99214.99214.99净值3816.153601.153386.163171.162956.173建筑物及设备原值9051.37当期折旧额7241.10415.80415.80415.80415.80415.80建筑物及设备净值1810.278635.578219.777803.977388.176972.374无形资产原值692.13692.13当期摊销额692.1317.3017.3017.3017.3017.30净值674.83657.52640.22622.92605.

28、615合计：折旧及摊销7933.23433.10433.10433.10433.10433.10总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费万元9226.524151.936458.569226.529226.529226.522外购燃料动力费万元781.24351.56546.87781.24781.24781.243工资及福利费万元1522.901522.901522.901522.901522.901522.904修理费万元49.9022.4534.9349.9049.9049.905其它成本费用万元2141.82963.821499.27214

29、1.822141.822141.825.1其他制造费用万元853.66384.15597.56853.66853.66853.665.2其他管理费用万元462.38208.07323.67462.38462.38462.385.3其他销售费用万元990.13445.56693.09990.13990.13990.136经营成本万元13722.386175.079605.6713722.3813722.3813722.387折旧费万元415.80415.80415.80415.80415.80415.808摊销费万元17.3017.3017.3017.3017.3017.309利息支出万元-10

30、总成本费用万元14155.487445.7710495.6414155.4814155.4814155.4810.1可变成本万元12199.485489.778539.6412199.4812199.4812199.4810.2固定成本万元1956.001956.001956.001956.001956.001956.0011盈亏平衡点48.56%48.56%达产年应纳税金及附加212.52万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=4433.52（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=4433.5225.00%=1108.38（万元）。（六）

31、利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=4433.52（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=4433.5225.00%=1108.38（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额4433.52万元，缴纳企业所得税1108.38万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=4433.52-1108.38=3325.14（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=35.41%。（2）达产年投资利税率=42.00%。（3）达产年投资回报率=

32、26.56%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入18589.00万元，总成本费用14155.48万元，税金及附加212.52万元，利润总额4433.52万元，企业所得税1108.38万元，税后净利润3325.14万元，年纳税总额1932.42万元。利润及利润分配表序号项目单位达产指标第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元18589.008365.0513012.3018589.0018589.0018589.002税金及附加万元212.52172.16190.50212.52212.52212.523总成本费用万元14155.487445.7710495.64141

33、55.4814155.4814155.485增值税万元611.52275.18428.06611.52611.52611.526利润总额万元4433.522600.175018.334433.524433.524433.528应纳税所得额万元4433.522600.175018.334433.524433.524433.529企业所得税万元1108.38650.041254.581108.381108.381108.3810税后净利润万元3325.141950.133763.753325.143325.143325.1411可供分配的利润万元3325.141950.133763.753325.

34、143325.143325.1412法定盈余公积金万元332.51195.01376.38332.51332.51332.5113可供投资者分配利润万元2992.631755.123387.372992.632992.632992.6314应付普通股股利万元2992.631755.123387.372992.632992.632992.6315各投资方利润分配万元2992.631755.123387.372992.632992.632992.6315.1项目承办方股利分配万元2992.631755.123387.372992.632992.632992.6316息税前利润万元4433.5226

35、00.175018.334433.524433.524433.5217息税折旧摊销前利润万元4866.623033.275451.434866.624866.624866.6218销售净利润率%17.89%23.31%28.92%17.89%17.89%17.89%19全部投资利润率%35.41%20.77%40.09%35.41%35.41%35.41%20全部投资利税率%42.00%42.00%42.00%42.00%21全部投资回报率%26.56%15.58%30.06%26.56%26.56%26.56%22总投资收益率%26.56%15.58%30.06%26.56%26.56%26

36、.56%23资本金净利润率%26.56%15.58%30.06%26.56%26.56%26.56%八、确保预算完成的措施1、进一步开拓市场，提高市场占有率。2、全方位推行精益化管理，降低成本、提高效率，实现经营业绩持续成长。3、以经济效益为中心，挖潜降耗，把降低成本作为首要目标。4、加强资金管理，提高资金利用率。5、强化财务管理，加强成本控制、财务预算的执行、资金运行情况监管等方面的工作，建立成本控制、预算执行、资金运行的预警机制，降低财务风险，保证财务指标的实现。九、风险提示分析（一）政策风险分析投资项目选址区域位于项目建设地，其自然环境、经济环境、社会环境和投资环境良好；改革开放以来，我

37、国国内政局稳定，各项政治、经济、法律、法规日臻完善；经过综合分析，投资项目符合国家产业发展政策的引导方向，国家出台的相关方针政策表明，投资项目的政策风险极小。项目承办单位要加强企业内部信息化建设，提高政策市场相关信息的收集与处理能力，将在国家各项经济政策和产业发展政策的指导下，汇聚各方信息提炼最佳方案，实现统一指挥调度，合理确定公司发展目标和经营战略。项目承办单位要积极响应国家相关行业政策调整，最大程度地争取国家政策扶持，同时，与社会各界以及各阶层保持友好的协作关系，成立相关公关部门，建立与政府之间的关系网；根据信息的交互状况，建立信息分析系统，预测宏观经济的变动；此外，结合政府政策与项目承办

38、单位实际情况进行利益让步，通过政府平台来获得公司业务的拓展，并逐步将此作为项目产品市场开拓的重要方式之一。项目承办单位将努力关注和追踪宏观经济要素的动态，加强对宏观经济形势变化的预测，分析经济周期对相关行业及项目承办单位的影响，并针对经济周期的变化，相应调整经营策略。（二）社会风险分析在项目的生产过程中，项目承办单位牢固必须树立“环境保护关系民生、决定企业未来”的理念，遵守严格的环境保护制度，确保各项环境保护措施全部落实到位，从根本上消除“三废”对周边自然环境的影响。（三）市场风险分析产品价格风险：随着项目承办单位生产能力的扩大和引进技术的消化吸收，项目产品的市场用途不断拓宽，需求量不断增加，

39、但是，同时市场供给也在不断加大，导致项目产品价格逐渐下降，尤其是常规品种项目产品价格下降更加明显；预计今后几年项目产品的价格还会存在波动，因此，项目承办单位将面临项目产品价格波动带来的风险。以科技优势和持续开发优势参与市场竞争；进一步加强企业管理，提高项目承办单位的整体素质，加大成本费用的控制力度，完善薄弱环节，走“以质量求效益、以效益求发展”的集约化经营道路，不断提升公司在市场中的竞争实力。产品价格风险对策；投资项目在财务分析时，项目承办单位已经充分考虑到价格变动的可能，就价格因素可能造成的影响做了充分的准备；通过最新技术进行项目产品的生产，产品线配置以高品质、高性能项目产品占据高端市场，以

40、市场差异化策略应对可能面临的价格下降风险。随着人们的生活水平和消费能力的提升、智能技术在家居生活中的应用普及，智能马桶的应用也逐渐扩展到个体家庭。同时，近些年智能马桶生产商在技术上突破和产品需求设计上也逐渐将重心转向个体家庭用户，市场推广重点领域也转向个体消费者，使得智能马桶在个体家庭中的应用更为普遍。加热、温水清洗、暖风烘干，坐在这样的马桶上，不再仅仅只是如厕，还可以“享受”，这样的智能马桶最受国人喜爱。智能马桶兼具医疗属性和环保属性，目前国内受限渠道与技术的发展，市场潜力巨大。预计到2020年，我国智能马桶市场规模为155亿元。一体式智能马桶销量始终保持着主流地位，据调查数据显示，主流一体

41、式智能马桶销售价格区间多为1900-7090元。主流分体式智能马桶价格区间多为610-2740元。智能马桶自2012年以来普及率缓慢提升，2017年约为1.18%。在智能技术带来的消费品质提高的趋势下，2018年智能马桶渗透率将达到1.4%，仍然处于较低的渗透水平。目前，智能马桶高端品牌主要被美系和日系占据，松下、TOTO、伊奈均在国内设有工厂，凭借技术和品牌的先发优势垄断高端市场，中端市场以传统卫浴和部分专业电子电器企业为主，随着家电企业的介入，行业成混战局面。而随着人们的生活水平和消费能力的提升，以及智能技术在家居生活中的应用普及，智能马桶的应用也逐渐扩展到个体家庭。并且，近些年智能马桶生

42、产商在技术上突破和产品需求设计上也逐渐将重心转向个体家庭用户，市场推广重点领域也转向个体消费者，使得智能马桶在个体家庭中的应用更为普遍。（四）资金风险分析（五）技术风险分析技术人才的缺失风险分析：在技术研发过程中，技术人员一旦流失将造成不可估量的技术损失，而对项目相关技术难题攻克的专业高技术人才缺乏，将直接导致项目产品研发中止，其实质技术风险在于企业管理问题，在于高层决策明智与否的风险，具有其主观性，项目承办单位的高效管理水平使得风险发生率相对较低。（六）财务风险分析项目运营初期如何吸引投资商投资，以及引进何种投资商成为了企业经营的外部不可控因素；其次企业资本实际营运中，投资时机、份额、方式的

43、选择，配套资金是否跟得上，新增流动资金是否充分；公司提供服务过程中的不确定性则构成了企业经营的内部不可控因素；以上都将成为项目承办单位应该考虑的财务风险问题。加强对资金运行情况的监控，最大限度地提高资金使用效率；实施财务预决算制度；建立相应的风险预警机制，加强内部管理，把可能发生的损失降低到最低程度。（七）管理风险分析如何减少管理风险是投资项目运行过程中必须予以关注的；在项目的建设初期，项目承办单位的管理承受着外部环境的冲击，同时，团队成员正处在分工协作的磨合期，存在巨大的管理风险；公司管理层结构偏向年轻化，在公司实际操作的实战经验相对不足；随着项目承办单位的扩展，也可能造成管理、营销人员数量

44、和经验的相对缺乏；公司在发展初期，福利待遇相对欠缺，可能造成公司员工人数的不稳定性等管理风险。经营管理方面的风险主要是由于项目组织结构不当、管理机制不完善或者主要经营管理者能力不足，从而导致项目不能按计划建成投产，或者投资超出估算；项目建成投产后，未能制定有效的企业竞争策略，在市场竞争中失败。（八）其它风险分析投资项目在建设与生产经营过程中，不可避免地产生一定量的生活废水和固体废弃材料及废气等污染物，若处理不当可能对当地环境造一定污染，由此可能给周边自然环境造成一定的影响，随着国家对环境保护工作的日益重视，环境保护标准将不断提高，项目承办单位将面临环境保护不达标的风险。投资项目所在地地质状况良

45、好，不存在滑坡、塌陷等自然灾害，项目承办单位将进行认真项目的设计、施工，对项目承办单位严格进行招标管理，因此，项目用地及工程风险很小。（九）社会影响评估1、社会影响分析项目建成投入运营后，将带动和增加项目区域与周边城镇的商业来往，促进区域内旅游业、休闲观光业、商业、房地产等相关产业的发展，满足人民日益增长的物质、文化和社会需求；因此，对当地居民就业和收入有正面影响；综上所述，投资项目对周边地区居民就业和收入的提高具有很好的正面影响。根据项目建成后对各利益群体影响程度的不同，把影响区划分为直接影响区和间接影响区，其中：直接影响区为项目的上、下游企业、同行企业及附近居民；间接影响区为直接影响区域之

46、外的居民、项目周围的商业门市、其他商业以及政府的形象等。其他利益相关者：项目的其他利益相关群体是设计单位、咨询单位、施工单位等，投资项目符合国家和地方发展的要求，对带动地方经济的发展起着积极的作用，故政府对项目是积极支持的；建设施工单位是直接受益者，对项目的态度无疑是支持的；设计单位、咨询单位、施工单位是为项目建设服务的，他们会因承担相应服务而获得一定报酬，对项目建设的态度肯定会是积极的。2、社会影响效果施工期间对空气的主要影响是粉尘污染，粉尘污染主要产生于施工中灰土拌合和运输过程材料及土石方的撒落、刮吹起尘等；人群的集中还会对电力设施的布局、市政设施的容量、交通容量都会造成一定的影响。3、项

47、目适应性分析投资项目的建成将改善项目区域交通条件，使得区域内外物流运输通道沟通顺畅，有利于项目建设地的招商引资，对周边及当地经济稳步增长有极大的拉动作用；运营期间，交通运输业者、沿线区域商业经营者、旅游从业者及沿途群众将从中受益；因此，与项目直接相关的不同利益群体对项目建设和运营持支持态度并会积极参与。4、社会风险对策分析社会风险的种类可以分为两大类：一是人为的风险，二是自然风险；社会风险主要指的是人为因素而对经济活动产生的风险，如：战争、施工安全、意外事故、政治、项目所在地周围的其他人为事故等，社会风险有可能导致社会冲突，危及社会稳定和社会秩序；在市场经济取向的发展过程中，社会中的每一个群体

48、和个人以及国家政府都面临着多重风险，并且大部分风险都是人为因素造成的，并且泛滥的市场经济行为破坏了大自然的和谐，致使人类承受更多的自然灾害风险；当今社会追求的是共同富裕、和谐社会，有了风险的存在就意味着不和谐，而是在严重破坏和谐；因此，我们需要做到的就是，找出引起风险的根源，利用合理有效的办法来消除风险，将社会风险消灭于无形之中。变压器及配电箱必须有明显标志和相应的安全防护；接线开关盒、配电箱力求统一购买或制作，内部必须加装与使用条件相匹配的漏电保护器；用电机具电源线应避免随意乱放乱拖，谨防触漏电事故发生；各配电箱、接线盒应悬挂，并有防雨措施，不应随地设置；非持证电工不得进行接线和用电装置、机

49、具的修理。项目承办单位拥有丰富的经营、管理和适应市场经验，但并不排除会有一些弊病；因此，应加强企业管理，按照现代化的企业制度、财务管理制度去建设和经营企业，减小管理风险，是新项目进行中应予以关注的。项目承办单位生产规模的扩大、技术的不断创新和发展，都需要高水平科技人才的参与；企业的财务核算及收益有时也会受制于技术人员、管理人员、生产人员及业务人员的业绩和素质，在人才流动愈加频繁的今天，能否吸引高素质的各项专门人才已经成为项目承办单位发展的一大要素；投资项目技术依托公司科研机构，培养了多名技术骨干，技术储备力量雄厚，具有良好的技术发展可持续性，为投资项目产品后续研发提供了技术保障。项目承办单位建

50、立企业内部生产安全保障措施，加强监督消除安全隐患和由此带来的社会问题；建立健全企业内部治安保卫体系，加强法制教育，减少治安事件的发生避免工人扰民。投资项目在项目建设地内实施，不存在征地补偿或居民拆迁安置补偿等社会问题，同时污染物达到国家标准排放，社会风险很小；项目实施后，基本不会产生社会问题，因此，投资项目具备社会可行性。5、社会风险评价投资项目的实施对当地的基础设施、社会服务容量和城市化进程起到推动作用，包括新修道路、新增排水、供电、服务网点等。通过对以上社会影响分析、互适性分析、社会风险分析，说明投资项目的建设具有良好的社会可行性，有利于促进项目建设地和谐社会的发展，因此，投资项目从社会影

51、响角度分析是完全可行的。智能马桶起源于美国，后来韩国日本发展迅速，很快风靡全球。智能马桶多数都加入了抗菌设计，即在坐圈采用纳米银抗菌材料，细菌无法存活，避免交叉感染。传统马桶往往连着水箱，长期不使用会导致细菌滋生，危及家人健康。现采用无水箱设计的智能马桶让自来水直接供给私密洗净和冲水系统，避免发生长期不使用导致水体污染的情况，使得私密洗净和冲水时能保持优质水体。智能马桶拥有许多特别的功能：如臀部清净、坐圈保温、暖风烘干、自动除臭等。加热、温水清洗、暖风烘干，坐在这样的马桶上，不再仅仅只是如厕，还可以“享受”，这样的智能马桶最受中国人喜爱。智能马桶兼具医疗属性和环保属性，目前国内受限渠道与技术的发展，市场潜力巨大。根据中国家用电器协会数据，2015年中国智能马桶市场规模突破百亿，预计2020