2019年注册会计师考试试题及答案：财务成本管理(精选题6)

1、2019 年注册会计师考试试题及答案：财务成本管理（精选题 6 ）某企业制造费用中的电力费用与机器工时密切相关，机器设备 的正常生产水平为 1000 万小时，此时也为生产水平。当生产水平利用 水准为 70%时，电力费用总额为 1200 万元，每月的固定电力费用为 500 万元，则下列说法不准确的是 （ ） 。解析：当生产水平利用水准为 70%时，机器设备的工时= 1000X 70%=700万小时），变动电力费用总额=1200-500=700（万元）, 则单位机器工时的变动电力费用为 700/700=1（元/小时），所以选项 A 准确；当生产水平为90%寸，电力费用总额=1X 1000X 90%

2、+500=1400万 元），所以选项B准确；因为生产水平是1000小时，所以如果需要机器 工时超过 1000小时，还需要增加设备，此时各个数据就会发生变化， 不再适用该模型，所以选项 C不准确；当生产水平为50%寸，单位机器 工时承担的电力费用=1+500/500=2（元/小时），所以选项D准确。（一）、ABC公司是一零售业上市公司，请你协助完成2011年的盈利预测工作，上年度的财务报表如下：利润表2010 年 单位：万元其他财务信息如下：（1）下一年度的销售收入预计为 1512万元；（2）预计毛利率上升 5 个百分点 ；（3）预计经营和管理费的变动部分与销售收入的百分比不变 ；（4）预计经营

3、和管理费的固定部分增加 20万元；(5) 购置固定资产支出 220 万元，并所以使公司年折旧额达到 30万元;(6) 应收账款周转率 ( 按年末余额计算 )预计不变，上年应收账款 均可在下年收回 ;(7) 年末应付账款余额与当年进货金额的比率不变 ;(8) 期末存货金额不变 ;(9) 现金短缺时，用短期借款补充，借款的平均利息率不变，借 款必须是 5 万元的倍数 ; 假设新增借款需年初借入，所有借款全年计息， 本金年末不归还 ; 年末现金余额很多于 10万元;(10) 预计所得税为 30 万元;(11) 假设年度内现金流动是均衡的，无季节性变化。要求：1、确定下年度现金流入、现金流出和新增借款

4、数额;准确答案：期初现金余额 14 万元现金流入：应收账款周转率=1260宁144=8.75(次)期末应收账款=1512+ 8.75=172.8(万元)现金流入 =1512-(172.8-144)=1483.2( 万元)现金流出：年末应付账款=1512X (80%-5%)X 246- 1008=276.75(万元)购货支出=1512X 75%(276.75-246)=1103.25( 万元)费用支出=1512X 63- 1260+(63+20)=158.6(万元)购置固定资产支出： 220 万元 预计所得税： 30 万元现金流出合计： 1511.85 万元 现金多余或不足： -14.65(14

5、+1483.2-1511.85) 万元 加：新增借款的数额 40 万元减：利息支出1210 - 200X (200+40)万元期末现金余额 13.35 万元2、预测下年度税后利润 ; 准确答案：预计税后利润收入 1512 万元减：销货成本 11341512 X (80%-5%)万元毛利 378 万元减：经营和管理费：变动费用75.6(1512 X 63- 1260)万元 固定费用 83(63+20) 万元折旧 30 万元营业利润 189.4 万元 减：利息 12 万元 利润总额 177.4 万元减：所得税 30 万元税后利润 147.4 万元3、预测下年度每股收益。准确答案：每股收益=147.

6、4 - 500=0.29(元/股)【提示】新增借款 40 万元计算如下，设借款额为 x：x=10+14.65+10+xX (10/200)解得： x=36.47 ，故借款 40 万元。( 二) 、某企业 2011 年相关预算资料如下：(1) 该企业26月份的销售收入分别为 300000元、400000元、 500000元、 600000元和 700000元。每月的销售收入中，当月收到现 金 60%，下月收到现金 30%，下下月收到现金 10%。(2) 各月直接材料采购金额按下一个月销售收入的60%计算。所购材料款于当月支付现金 50%，下月支付现金 50%。(3) 该企业 45 月份的制造费用

7、分别为 40000元和 57000元，其 中包括非付现费用每月 10000元。45 月份的销售费用分别为 25000 元和 35000元，每月的非付现销售费用均为 5000元。45月份的管理 费用均为 50000元，其中包括非付现费用每月 20000元。(4) 该企业 4 月份购置固定资产，需要现金 15000元。(5) 该企业在现金不足时，向银行借款 ( 借款为 1000 元的整数倍 );在现金有多余时，归还银行借款 (还款也为 1000元的整数倍 )。借款在 期初，还款在期末，借款年利率为12%，每月末支付利息。(6) 该企业月末现金余额范围为 60007000元。其他资料见下表：2011

8、 年 45 月份现金预算 单位：元要求：1、根据以上资料，完成该企业2011年45月份现金预算的编 制工作。准确答案：根据题意分析可知：(1) 销货现金收入二当月销售收入X 60%上月销售收入X 30%上上 月销售收入x 10%(2) 直接材料采购支出 =本月采购本月支付的货款 +上月采购本月 支付的货款=本月采购额的 50%+上月采购额的 50%二下月销售收入X 60% 50%本月销售收入X 60% 50%二下月销售收入X 30%本月销售收入X 30%=(本月销售收入 +下月销售收入 )X30%编制的现金预算如下：2011 年 45 月份现金预算单位：元某公司根据现金持有量存货模式确定的现金

9、持有量为 20000元， 有价证券的年利率为 8%。则与现金持有量相关的最低总成本为 () 元。解析：在现金持有量的存货模型下，现金相关总成本=交易成本 +机会成本，达到现金持有量时，机会成本 =交易成本，即与现金持有量 相关的最低总成本=2X机会成本=2X (20000/2) X 8%=1600元)。达到现金持有量时，机会成本 =交易成本，即与现金持有量相关 的现金使用总成本=2X机会成本某公司持有有价证券的平均年利率为 5%，公司的现金最低持有量为 1500 元，现金余额的返回线为 8000 元。如果公司现有现金 28000元，根据现金持有量随机模型，此时理应投资于有价证券的金额是 ( )

10、 元。解析：H=3R2L=3X 8000-2 X 1500=21000元，根据现金管理的随 机模式，如果现金量超过了控制上限，则需要实行现金与有价证券转 换，使现金量降低到回归线的水平，所以转换的金额为 28000- 8000=20000元。某企业按“ 2/10 ， n/50 ”的条件购进一批商品。若企业放弃现金 折扣，在信用期内付款，则其放弃现金折扣的机会成本为 () 。解析：放弃现金折扣的机会成本 =2%/(1- 2%) X 360/(50 -10) X 100%=18.37%。某公司的现金最低持有量为 10000 元，现金持有量的上限为25000 元，如果公司现有现金 20000 元，则

11、下列说法准确的有 () 。解析：据题意可知，L=10000, H=25000代入H=3R-2L可知， R=(10000X 2+25000)/3=15000( 元 ) ，因为公司现有现金 20000 元没有 达到现金控制的上限 25000 元，所以，企业不应该用现金购买有价证 券。甲企业预计今年的销售收入为 1000 万元，假设存货 / 收入比率为 10%，企业据此储备了存货。如果实际销售额为 800 万元，假设风险投 资的资本成本为 10%，下列说法中准确的是 () 。解析：根据存货 / 收入比率计算出来的存货投资需求=1000X 10%=100(万元 ); 有效的存货 =800X 10%=8

12、0(万元 ); 所以，是过 量存储，过量数为： 100-80=20( 万元 ); 假设风险投资的资本成本为 10%， 因为过量存储，企业损失了 20X 10%=2(万元 ) 。( 一) 、 A 公司每月现金需要量为 10 万元，持有现金的年机会成本 率为 12%，假定有价证券每次的交易成本为 180 元。预期每日现金余额 变化的方差为 400 元，现金存量的下限为 60000 元。1、按照存货模式计算现金持有量 ;准确答案：现金持有量=（2TF/K）1/2=（2 X 100000X 180/1%）1/2=60000（元）2、按照存货模式计算现金与有价证券之间的交易间隔期（每月按30 天计算，计

13、算结果取整 ）准确答案：交易次数 =100000/60000=1.67（ 次/月）交易间隔周期 =30/1.67=18（ 天）3、按照随机模式计算现金返回线的金额 （计算结果四舍五入保留 整数）;准确答案：现金返回线=3X180X400/（4 X1%/30）1/3+60000=60545（ 元 ）4、按照随机模式计算现金存量的上限 ;准确答案：现金存量的上限=3X 60545- 2 X 60000=61635（元）5、 按照随机模式，如果现在的现金余额为 65000元，确定应该 投资于有价证券的现金数额 ;准确答案：应该投资于有价证券的现金数额 =65000-60545=4455（元）6、 在

14、随机模式下，影响现金持有量下限确定的主要因素有哪些? 准确答案：影响现金持有量下限确定的主要因素是每日的最低现金需要、管理人员的风险承受倾向等。（二）、C公司为一般纳税人，购销业务适用的增值税税率为17%只生产一种产品。 2011 年相关预算资料如下：资料一：预计每个季度实现的销售收入 (含增值税 )均以赊销方式 售出，其中 60%在本季度内收到现金，其余 40%要到下一季度收讫，假 定不考虑坏账因素。部分与销售预算相关的数据如表 1 所示：金额单位：元说明：上表中“ * ”表示省略的数据。资料二：年初结存产成品 300 件，各季末结存产成品分别为：一 季度末 500 件，二季度末 550 件

15、，三季度末 500 件，四季度末 400 件 产成品单位生产成本为 145 元。资料三：预计每个季度所需要的直接材料 (含增值税 )均以赊购方 式采购，其中 30%于本季度内支付现金，其余 70%需要到下个季度付讫， 假定不存有应付账款到期现金支付水平不足的问题。部分与直接材料 采购预算相关的数据如表 2 所示：金额单位：元说明：上表中“ * ”表示省略的数据。1、根据资料一确定表 1 中用字母表示的数值 ;准确答案：A=58500X 60%=35100 B=20800+35100=55900C=5850(X 40%+11700* 60%=936002、根据资料一、资料二和资料三确定表 2 中用字母表示的数值 ;准确答案：D=2500+500300=2700 E=2700X 5=13500F=13500+640-440=13700G=1370(X 10X (1 + 17%)=160290 H=10000+1602