英国保险业演化发展过程及对我国的启示

1、英国保险业演化发展过程及对我国的启示赵燕妮 1,2，郭金龙 1（1.中国社会科学院金融研究所，北京 100028；2.齐鲁工业大学，山东 济南 250100）摘要：英国是较早建立保险制度的国家，其风险经营管理思想迄今已有 300 多年历史。通过探讨英国风险经营管理的基本原理以及在过去 300 年间的演化过程，把握英国保险业发展特征与动 力，总结其对我国保险业发展的借鉴启示。关键词：英国保险；风险经营；演化；启示文章编号：1003-4625（2014）12-0072-04 中图分类号：f840.3 文献标志码：aabstract: britain is the earliest country

2、to establish insurance system. the risk management idea has a history of 300 years. this paper discusses the basic principle of risk management of british business and evolution in the past 300 years. grasp the development characteristics and the force of the british insurance industry, and summariz

3、es its enlightenments to the development of chinese insurance indus- try.key words: british insurance; risk management; evolution; enlightenments自 1700 年以来，英国现代保险作为风险保障的 一种方法对社会发展起到了至关重要的作用。现代 保险是在鼓励私人处理风险和国家提供补充性社会 保障政策两类活动共同作用下发展起来的，技术组 织和市场的发展变化显著地改变着商业活动。英国 保险业至今已有 300 多年的发展历史，了解其发展 过程，把握其发展动力和特

4、征，有助于促进我国保险 业的发展。一、英国保险业演化发展过程（一）现代保险的起源：公司形式的出现从 1700 年开始，伦敦新成立的机构组织只要缴 付必需的保费，在满足合同规定条款时就可以获得 赔偿。早期的海上保险主要依靠专业技能和信息得以 流传下来，保险人和被保险人，尤其是商人和水手相 互之间是认识的，至少彼此有所耳闻1。相比之下，新成立的保险公司中，保险人和被保 险人对对方了解并不多，彼此只了解关于风险的内 容，保单所有人不再需要具备完善的个人投保方面 的知识。承保方面，以前个人要有专业知识和判断 才会具有广阔的视野，而这部分会被系统过程替代， 公司形式比任何形式的组织能够提供更全面的保 障

5、。公司形式在 18 世纪得到了强化。其中心思想 是“最大诚心原则”，即要求保险人和被保险人提前 告知与保险合同相关的所有信息。这减少了保险人 和被保险人的欺诈行为，维护了保险市场，这些变化 反映了 18 世纪的英国个人主义在经济发展中的重 要性。明确的合同取代了社区互惠的特点，强调个人 主义，以市场为导向，这是工业化活动的核心。正如 亚当 斯密所观察到的，个人网络和公共义务的自收稿日期：2014-10-13基金项目：本文得到 2014 年度中国社会科学院创新工程重大招标课题“长寿风险管理与养老保障体系研究”资助。 作者简介：赵燕妮（1977-），女，山东青岛人，中国社会科学院金融研究所在站博士

6、后，齐鲁工业大学，副教授；郭金龙（1965-）， 男，河南上蔡人，博士生导师，研究员，中国社会科学院金融研究所保险与社会保障研究室主任，中国社会科学院保险与经济发 展研究中心秘书长。由激发市场的发展，这使得 18 世纪的英国可以利用 专业潜力来提升经济效益，在更大的市场中保险公 司可以通过功能的专业化、系统的标准化、业务的精 通化降低成本和保费。公司形式最大的优势是风险共担，通过增加承 保的可靠性和安全性使得保险人和被保险人都可以 从中获益，现代统计理论的发展提供了新的承保原 理。（二）19 世纪保险业发展特征 1.多样化专业经营 多样化经营可以有效扩大市场，在原有市场的经验可以直接成功运用于

7、新开辟的市场中。多样化 经营最典型的例子是意外事故保险，它出现于 19 世 纪中期，但是发展缓慢，1900 年左右，亨特设计扩大 保单承保范围才促使其发展起来。市场扩大通常由 经济和社会的发展变化引起，这意味着保险很少会 遭遇长期的停滞。伦敦港口交易的发展也促使劳合社的业务不断 增加。专业化的出现产生了大量的、充满活力的保 险人和经纪人机构。专业的、定制承保方式在风险 多变和船东寻求富有竞争力的利率方面存在优势， 传统承保方法得以传承。2.竞争控制两个早期的海上保险公司（皇家交易保险公司 和伦敦保险公司）提供的业务为其他市场注入了活 力，然而它们享有的特权却阻碍了劳合社等更富有 冒险精神的公司

8、之间的竞争，在这方面，很难评估它 们获得了怎样的成功。1824 年，当市场向所有公司开放时，这些公司 的发展是缓慢的。直到该世纪中叶，一些公司依靠 由劳合社和利用其实力承保新的、更大的蒸汽动力 船舶形成的伦敦海上保险市场获得了成功。国际贸 易的激增给商业带来了变化，伦敦的中心地位使其 成为了国际海上保险市场中心，劳合社是其中最著 名的。太阳保险公司、皇家交易保险公司、伦敦保险 公司享有特权，可以学习新的火灾业务以降低面临 的竞争压力。在 18 世纪，它们提出了火灾保险按风险适当分 级和接受的范围进行分类的原则。起初，它们利用 董事与伦敦的关系吸引业务，市郊的组织机构也发 展起来了，并试图渗透到

9、国际市场上，这些说明对世 纪末出现的工业化带来的新市场的控制是不成熟 的。竞争控制带来了巨大反应，由来自新企业的稳 定竞争变成了来自特定风险方面的成本竞争，即便这样，公司还是渴求能分摊到稳定利润。利物浦公 司提出了“强大的皇家和利物浦，走出伦敦，走向全 球”的口号。在伦敦，继著名的托雷街大火之后，税 费增加刺激了商业联盟的出现2。3.海外扩张生产率的提高使在竞争控制中难以发展的企业 充满活力，一些新的公司通过商业关系寻求海外商 机，这由菲尼克斯在 1800 年首创。从 1850 年开始，国际经济的增长给英国海外扩 张提供了条件，随着在帝国、拉丁美洲和美国一些地 区贸易和投资活动的展开，英国变成

10、了世界最大的 保险市场。1900 年，有二分之一到三分之二的英国公司的 火灾保费来自海外，那些没有抓住机会、发展缓慢的 传统公司被新兴公司超越。在国内，在面临关税控 制时，同样产生出了新的市场化的方法。自该世纪中叶以来，由检查人员组成的分支机 构成为了可以直接处理大量投保客户的有效机构。 这非常重要，因为关税刺激了保险经纪人的发展。4.立法监管1780 年以前，英国寿险保险人还不了解精算原 理，短期保单通过集中收取高的保费，长期保单依赖 于提供应享有的多样化人身利益的机制来限定他们 的责任。人们对保证保险的需求在人身保险方面主 要涉及信用保证保险的安排、财产人身利益或者是 生活中流行的投机押注

11、。1774 年，法律规定没有可保利益不得投保人身 保险，这使人身保险经营更规范。1780 年左右，刚 成立的公平人寿（1762）聘请一位名叫理查德 普莱 斯的杰出数学家建立以北安普顿死亡率数据为基础 的模型，证明人身保险保费可以降低，这为公平人寿 提供了富有竞争力的保单，其他企业纷纷效仿。因为投保人是从广大地区中筛选出来的，北安 普顿生命表为企业带来巨大盈余，这刺激了新企业 的进入，带来了竞争，为保单持有者提供了将来享有 的利益。低利率和收益使人身保险成为 19 世纪中 产阶级的普遍需求，市场的发展使新企业能很容易 的得以扩张，但是保险公司在管理庞大的人身保险 资金时，却没有顾及企业道德的发展

12、。尤其是公司立法自由化之后，企业欺诈倒闭威 胁着市场的声誉，1820 年，受当时环境的限制，立法 者一直着眼于监管问题，直到 1869 年著名的艾伯特 倒台才改变了这种状况，艾伯特立法要求提供包括 精算报告在内的公开账户。在这种环境下，人身保 险资金可以进行抵押，运行非常安全 3。（三）20 世纪英国保险业发展动力1.创新1945 年之后，全球经济迎来了前所未有的发 展，火灾保险市场和海上保险市场也恢复了往日的 活力，创新了保险产品。机动车辆保险随着低收入 阶层购买汽车而迅速发展起来，随着低收入阶层的 发展，工业人身保险机构，现在来讲就是复合型机 构，成功地为保单持有者提供了相当广泛的产品。

13、在殖民化时期，一些英国保险公司失去了帝国商业 业务，而同时也有很多业务通过再保险的方式转向 了英国。然而，发展带来的最根本的变化是竞争均衡 化。20 世纪早期的劳合社多样化经营成为了世界 上关税公司新的有力竞争对手。这个变化在国内感觉更明显。在战争期间，劳 合社发展迅猛，强大的竞争力使由其通过再保险支 持的经纪人和独立的公司，成功地进入了机动车辆 保险市场。市场上大概有三分之一是独立保险人， 这为 1945 年后交叉进入所有市场者提供了快速发 展的平台。2.关税瓦解，跨国公司合并出现关税公司在处理事务中的文化和机构是特有 的，事务要想达成一致需要付出较高的成本。1968 年，因为最大的意外事故

14、关税成员失去了很多业务， 导致意外事故关税瓦解。同年，垄断委员会提及了 火灾保险业务，这导致了房屋保险达成率的结束并 且威胁到了所有的火灾关税的结束，1985 年，取消 了商业风险的关税。关税控制的收缩改变了商业经营，威胁了不稳 定的保险费率竞争，而这种情况恰恰是保险人担心 的，费率的下降使依赖市场的关税公司分支机构处 境危险。1974 年，保险公司通过更严格的立法监管 来防止欺诈和不负责任，但是 20 世纪最后 25 年是一 个过渡到新政权的困难时期。保险公司追求两个策 略：寻求降低保险公司的数量以维持稳定的自发竞 争；试图缩减只接受关税税率控制调整的大规模机 构。然而，实际并没有达到可控的

15、管理目标，很多有 一定影响力的公司被合并了，大概 1960 年关税体系开始瓦解，直到 1980 年才彻底结束，整个过程进展 和缓。出于规模经济的考虑，他们希望总部和分支 机构更合理化，昂贵的大型计算机取代了部分员 工。交易的低进入成本，保险的国际化，包括监管的 放松，这些都意味着相关的市场规模比国内发展得 更快，全球竞争需要全球的稳定。1990 年，跨国合并以前所未有的速度发展，这样的发展是从 19 世纪英国保险扩张开始的。英国 公司认识到自身的劣势，相对而言，国外的竞争市场 更轻便、简洁、容易，并购国际竞争对手的吸引力变 大，高度监管和受保护的市场留存下来。这样，英国 保险人在国外日益增多。

16、3.技术技术的发展可以绕开传统的中介组织，节约创 业成本，传统公司如果采取新的技术方法就要冒着 失去代理人、经纪人、员工和它们中主要资产的风 险。很显然，它们不愿意改变，这为新的保险人成功 进入个人保险业务创造了机会。最终迫使传统的保 险人不得不改变以避免难以接受的商业损失。1990 年，传统的保险模式结束了，新的所有权和组织模式 出现。拥有 300 多年历史的分支机构和代理网络的 结束与其说是有组织的撤退不如说是以失败而告 终，毫无疑问，这是保险业 300 年来最显著的转折 点。二、英国保险业发展的三条主线英国保险的成功建立在发展承保，提供一系列 产品，成功地实行多元化营销的管理模式方面。事

17、 实证明这是非常有效的。局限于某个模式中，公司 很难提供更广泛的、富有弹性的风险管理服务，这样 也会限制公司的业务能力。在国际市场上，来自于 劳合社的压力使得英国公司比其他大多数政权地区 的公司更富有竞争力和弹性。除了提供保障条款， 英国保险还提供了其他福利，海外业务给英国带来 了无形的收益，通过盈余和投资收益增加了国际储 备。在两次世界大战中，英国的海外资产提供了至 关重要的战略支持4，国内，保险基金是政府支出的 资金来源，私人资产的形成提高了市场的流动性、稳 定性和有效性。专业技术可以有效降低风险，很多 保险产品成为了政府福利的有益补充。有三条主线 贯穿英国保险业发展历史，很有可能会继续影

18、响其 以后的发展。（一）竞争和合作之间的关系合作为公司和消费者带来了大量的好处，包括： 稳定的市场，再保险、承保和费率信息的交换，海上 救助服务和索赔处理，与风险相关的技术研发，通过 诸如研究所和精算师为员工和技术发展提供支持 等。然而，同样的联系也会引起勾结行为，很有可能 产生自满现象，缺少成本意识，对消费者的利益不敏 感，这样一来对竞争非常不利。即使看起来是最复杂的合作，通过竞争也能够重振、产品和服务。保险 人不仅要懂得竞争，也要知道与成功的企业相互合 作。（二）通过商业最大化信息流整合保险程序19 世纪的公司通过总部和代理机构及分支机 构之间联合承保以降低市场的低效率，在承保人寻 求控制

19、和分支经理人成长过程中，也存在一些困难。20 世纪保险公司试图更有效的管理，复合型公 司转向消费者为主的管理思想，但是有些承保人仍 然抵制该策略，很少有激励政策予以整合。另一个措施是 1980 年对个人和商业生产部门采取的，然而，根本性变化之一是 1990 年对直接市 场采取的允许定制化服务以避开标准保单和费率的 激励措施。（三）整合和市场之间的关系现代保险以大公司创新整合多种活动为主导， 这往往意味着经济规模和机会，在规模和分布广泛 的比较大的保险公司中特别重要，但是规模效益也 能为市场提供机会。全球的市场吸引全球的保险 人，这些保险人同样产生了他们这个阶段的效率和 市场能力之间的紧张关系。

20、跨国公司虽然会获得国内参与者难以获得的效 率，但是它们也会尝试建立全球垄断以替代原来的 全国垄断5。市场产生了新的规则方式，大型的承保 人日益重视检查风险管理中的负债情况。三、对我国的启示与借鉴（一）经济发展是保险业发展的基础经济良好发展是保险业快速发展的基础，保险 是非渴求商品，在人们收入较低的情况下，对保险的 需求也会受到抑制。在英国保险业发展过程中，由 于战争期间国际经济不景气使保险投资带来了压 力，但公司却通过新业务的拓展渡过了难关。另外，经济不景气，人们普遍缺乏安全保障，对 人身保险也会产生很大的需求，对保险业而言，这当 然也是发展机遇。1938 年以前，英国经济不景气， 保险公司为

21、中产阶级设计了养老保险作为其投资渠 道，该投资可以享受税收优惠，为公司客户提供养老 金计划。当前，我们国家经济发展较快，人们对保险 需求也日益提高，即使我国经济发展有所波动，对我 国保险业来讲，如果把握良好，当中也存在发展机 遇。（二）重大事件会促进保险业的发展历史上会发生很多重大事件，这些事件的发生 往往给保险业带来发展机遇，如果保险业能把握住 机会，往往会促使保险业创造新的险种。1666 年，英国伦敦发生历史上最严重的大火，大火燃烧了 4 天，使伦敦大约六分之一的建筑被烧毁，此次事件过 后，牙医尼古拉 巴蓬创立了火灾保险。（三）政策措施为保险业的发展提供保障英国在 1880 年，立法强制雇

22、主对其雇员投保意 外事故保险，这创造了一个新的随着法律的颁布而 得以发展的保险市场。1820 年，受当时环境的限 制，立法者一直着眼于监管问题，直到 1869 年著名 的艾伯特倒台才改变了这种状况，艾伯特立法要求 提供包括精算报告在内的公开账户。在这种环境下，人身保险资金运行非常安全，可 以进行抵押，1870 年后收益率下滑的时候保险公司 资金转而购买债券。国家颁布立法等政策措施往往 给保险业带来发展机遇，我国的法律制度还不完善， 在颁布完善新的法律法规时，往往也会为我国保险 业发展带来契机。（四）技术发展为保险业发展提供机遇1980 年以后，出于规模经济的考虑，英国保险 公司希望总部和分支机构更合理化，大型计算机取 代了部分员工，技术的改变加剧了机构收缩，微机取 代大