财务管理()课件

1、财务管理()1 第十一章第十一章 利润及利润分配的管理利润及利润分配的管理 一、一、利润的构成利润的构成 利润是企业在一定时期內的经营成果。是衡量企 业生产经营管理的重要综合指标。企业的利润包括： 营业利润、投资净收益及营业外收支净额三部分。 即： 利润=营业利润+投资净收益+营业外收支净额 1、营业利润。是企业在正常的生产经营活动过程中所 取得的利润。是将营业收入扣除成本、费用和销售 税金及附加后的余额。 营业利润主营业务利润其他业务利润 管理费用财务费用-经营费用 财务管理()2 主营业务利润=主营业务收入-主营业务成本 -主营业务税金及附加 营业利润=主营业务利润+其他业务利润 -营业费

2、用-管理费用-财务费用 利润总额=营业利润+投资净收益+补贴收入 +营业外收支净额 净利润=利润总额-所得税 财务管理()3 v 主营业务利润，是企业通过基本生产经营活动创 造和实现的利润，是企业营业利润的主要构成部分。 工业企业的主营业务利润就是产品销售利润。 v其他业务利润，是指企业通过基本生产经营活动以 外的其他经营活动创造和实现的利润。 2、投资净收益。投资收益扣除投资损失后的余额。 投资收益包括对外投资取得的利润、股利、股票溢 价收入、债券利息等。投资损失包括对外投资应分 摊的损失、股票折价损失、债券折价损失等。 3、营业外收支净额。是指营业外收入扣除营业外支 出后的余额。营业外收入

3、是指与生产经营活动无直 接关系的各种收入，如资产的盘盈、罚金收入、无 法支付的应付账款等。营业外支出是指与生产经营 活动无直接关系的各种支出，如资产的盘亏、罚金 支出等。 财务管理()4 二、二、量本利分析法 企业内部的经营管理工作，通常是以数量 为起点，以利润为目标的。经营管理人员在 决定生产的数量时，往往想了解其与利润的 关系，但是由于中间隔着收入和成本，常常 难以把握。因此需要建立业务量与利润的函 数关系式，估计业务量对利润的影响。 量本利分析法是根据产品销售数量、成 本和利润（量本利）之间的函数关系测算某 项财务指标的方法。 财务管理()5 1、量本利关系式 利润=销售收入-总成本 其

4、中：总成本=变动成本+固定成本 =单位变动成本产量+固定成本 销售收入= 单价销量 假设：产量=销量，则有： 利润=单价销量-单位变动成本销量-固定成本 我国的成本核算是将固定成本与变动成本混合在一起 核算的，为了进行量本利分析，必须将混合成本分解为 固定成本与变动成本。固定成本是指成本总额在一定业 务量范围内，不受业务量增减变动的成本，如折旧、管 理人员工资。变动成本是指成本总额与业务量成正比的 各种成本，如直接材料、直接人工等。 在预测利润时，通常将单价、单位变动成本、固 定成本视为常数，销量和利润视为自由变量。在给 财务管理()6 定销量的条件下，预测利润；或者在给定目标利润 的条件下，

5、估算销量。 例1、某企业生产一种产品，每月固定成本1000 元，单位变动成本6元。本月计划销售500件，售价 每件10元，问预期利润是多少？ 利润=单价销量-单位变动成本销量-固定成本 =10500-6500-1000=1000（元） 例2、假设例1企业拟实现目标利润1100元，问应 销售多少产品？ 单位变动成本单价 利润固定成本 销量 )(525 610 11001000 件 财务管理()7 上面的量本利关系式是最基本的形式，也可以根 据具体情况变换成其他形式，或增加一些变量。 2、边际贡献方程式 1）边际贡献。是指销售收入减去变动成本后的余额。 即： 边际贡献=销售收入-变动成本 或： 单

6、位边际贡献=单价-单位变动成本 边际贡献是产品扣除自身变动成本后给企业所做 的贡献，它首先用于收回固定成本，若还有剩余则 形成企业的利润；若不足则发生亏损。 例3、某企业生产一种产品，单位变动成本30元， 销量600件，单价60元，则： 边际贡献=60600-30 600=18000（元） 单位边际贡献=60-30=30（元） 财务管理()8 2）边际贡献率。是指边际贡献在销售收入中所占的 比重。即： 例4、根据例3资料，可计算边际贡献率为： 由于： 边际贡献=销售收入-变动成本 即： 边际贡献+变动成本=销售收入 %100%100 单价 单位边际贡献 销售收入 边际贡献 边际贡献率 %50%

7、100 36000 18000 边际贡献率 1 销售收入 变动成本边际贡献 财务管理()9 若将变动成本在销售收入中所占的比重定义为变 动成本率，则有： 边际贡献率+变动成本率=1 3）边际贡献方程式 将边际贡献概念引入量本利的基本关系式，就形 成新的关系式： 因为：利润=销售收入-变动成本-固定成本 =边际贡献-固定成本 =销量单位边际贡献-固定成本 或：利润=销售收入边际贡献率-固定成本 =单价销量边际贡献率-固定成本 例5、某企业生产一种产品，边际贡献率50%， 预计本月销量600件，单价60元，固定成本为10000 财务管理()10 元。则本月的利润为： 利润=60600 50%-10

8、000=8000（元） 若企业生产多种产品，可以先计算平均边际贡献 率，再代入上式计算。 3、盈亏临界点(保本销售点)分析 利用量本利关系式可进行盈亏临界点分析。 所谓盈亏临界点是指销售收入总额等于总成本时 所需的销售量，或边际贡献等于固定成本时所需的 销售量。知道了盈亏临界点，就知道了企业在多大 的销售量下会盈利，多大的销售量下会亏损，从而 为企业的经营决策提供依据。 1)盈亏临界点销售量 若企业只生产一种产品，则盈亏临界点可用销售 量（即保本点销售量）表示。 财务管理()11 由于: 利润=单价销量-单位变动成本销量-固定成本 以及: 利润 =销量单位边际贡献-固定成本 令利润等于零，对应

9、的销售量即为盈亏临界点销售量 为： 或： 例6、某企业生产一种产品，单价2元/件，单位变动 成本1.20元，固定成本1600元/月。则盈亏临界点销售 量为： 若新借入10万元,每月固定成本增加500元,则: 单位变动成本单价 固定成本 盈亏临界点销售量 单位边际贡献 固定成本 盈亏临界点销售量 )(2000 20. 12 1600 件盈亏临界点销售量 )(2625 20. 12 5001600 件盈亏临界点销售量 财务管理()12 2)盈亏临界点销售收入 若企业生产多种产品，则盈亏临界点可用 销售额表示。 由于：利润=销售收入边际贡献率-固定成 本 令利润等于零，对应的销售收入即为盈亏 临界点

10、销售收入则： 边际贡献率 固定成本 盈亏临界点销售收入 财务管理()13 三、利润分配的顺序三、利润分配的顺序 企业的利润总额应该按照有关法规，在国 家、企业和投资者之间分配。按照企业财 务通则的规定，企业首先应增减有关收支 项目，调整利润总额，正确计算应税所得； 然后依法计缴所得税；最后分配税后利润。 1、利润总额的调整 企业在计缴所得税之前，应按规定对利润 进行调整，调整的项目有： 财务管理()14 1）弥补亏损。企业发生的亏损，可以在以后五年内 用税前利润弥补，五年内仍未弥补的亏损，要用税 后利润弥补。 2）对外投资收益。企业对外投资取得的利润、股利 等投资报酬，在原企业已交足所得税的，应从税前 利润中扣除。 3）不符合规定的费用开支。如超过规定范围的业务 招待费以及罚款、滞纳金等费用支出，应加入税前 利润。 2、计算交纳所得税。 3、分配税后利润 （1）支付各种税收滞纳金和罚款。 （2）弥补以前年度的亏损。 财务管理()15 （3）提取法定盈余公积金。按税后利润扣除前两项 后的10%提取，企业以前年度的亏损未弥补完时， 不得提取盈余公积金。总额达到注册资金的50%时， 可停止提取。 （4）提取公益金 （5）提取任意