企业盈利质量研究方法管见

1、企业盈利质量研究方法管见摘要：以收付实现制为基础编制的现金流量表和 以权责发生制为基础编制的利润表相比，在分析企业盈利质 量方面有很多特点，它是连接资产负债表和利润表的桥梁； 为我们进一步看清企业盈利的“含金量”提供了科学的分 析依据。关健词：现金流量表 分析 企业盈利质量现金流量表是综合反映企业一定会计期间内有关现金 和现金等价物流入和流出信息的会计报表。主要内容有：本 期现金从何而来；本期现金用于何处；本期现金余额发生了 什么变化。它与利润表等其他方法相比，在分析企业盈利质 量方面有诸多优点，为我们进一步看清企业盈利的"含金 量”提供了科学依据。本文就现金流量表在分析企业盈利质

2、量方法和现金流量表在分析企业盈利质量方面的特点作简 要分析：一、现金流量表分析企业盈利质量的方法（一）直接阅读法仔细阅读现金流量表的各个项目，尤其应注意现金流量 表中经营活动产生的现金流入和流出项目，同时结合资产负 债表和利润表对有关数据进行分析、比较和调整。经营活动 现金净流入的形成，取决于经营活动现金流入和流出的差 额。如果本期经营活动产生的现金净流量较以前年度有较大 下降，就值得引起关注，分析其下降的原因是否主要因“销 售商品、提供劳务收到的现金"有较大的下降而引起。（二）结构分析法现金流量表的结构分析就是在现金流量表有关数据的 基础上，进一步明确现金流入、流出的构成以及现金余

3、额是 如何形成的。现金流量表的结构分析法可以分为现金流入、 现金流出、及现金余额结构分析三种方法。现金流入结构分析：上表数据显示：该企业全年现金流入总量为7, 027, 139, 419. 58元，其中：经营活动现金流入占7& 96%,筹资活动 现金流入占19.17%,投资活动现金流入占1.87% o企业当 年流入的现金主要来自于经营活动，也有一部分来自于企业 的筹资活动，投资活动产生的现金流入比例很小。在经营活 动中来自于商品销售和服务的现金流入占96. 99%,这说明企 业主营业务发展方向明确、投机性小，企业自创的现金流入 维持其生存和发展。另外，该企业资金的筹集主要是吸收权 益性

4、投资和借款两个渠道，企业要增加现金流入，主要还是 依靠经营活动，特别是来自销售商品的现金流入。二、现金流量表在企业盈利质量分析中的主要特点（一）现金流量表在结构上为我们提供了分析基础在现金流量表中，将企业经营活动所涉及的现金类业务 分为三大类：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资 活动现金流量。它们分别反映了企业经营活动中所取得的现 金，有多少是靠生产、销售取得的；有多少是靠投资活动、 筹资活动以及非常项目取得的，有多少现金用于购买生产必 须品，又有多少现金用于支付借款利息、支付税金、支付工 资等等，使报表使用人从表格结构上对企业经营活动的范 围、主次有一个基本的了解，为分析企业盈利质量提

5、供了基 础。（二）现金流量表能对企业获取现金的能力进行科学评 价一个正常经营的企业，在获取利润的同时还应获取现金 收益。经营活动、投资活动和筹资活动这三类活动是企业获 取"现金及现金等价物增加额”的基本经营活动，而经营活 动产生的现金流量净额最能反映企业获取现金的能力，通过 对现金流入来源的分析，可对企业获取现金的能力及未来获 取现金的能力作出评价。（三）现金流量表比利润表更能说明企业的偿债能力和 支付能力企业利润表中的净利润是以权责发生制为基础计算出 来的，一般来说，企业净收益增加，现金流量净额也增加。 但现金与利润不能同步实现的情况会经常发生。以收付实现 制为基础编制的现金流量表

6、真实地反映了企业现金增减情 况，可以对企业的偿债能力和支付能力作出更为准确的评 价。总结与评价：在企业会计核算中，盈利能力是以权责发 生制为基础，通过对利润表提供的各项财务数据进行指标性 分析而得到的，它是从“量”的角度对企业的盈利情况进行 的描述。盈利质量是对企业盈利能力在“质”的方面进行的 认定，以收付实现制为基础编制的现金流量表，对企业的盈 利指标进行修正和检验，使报表使用者对企业盈利质量有多 方位、多视角的评价，从质的方面对企业盈利的'含金量" 作出正确的分析判断。盈利是企业经营中永恒的主题，在分 析企业的经营情况、盈利质量时，要学会透过现象看本质； 与其他方法相比，运用现金