政府会计信息披露研究国外文献回顾与启示

1、政府会计信息披露研究:国外文献回顾与启示王芳张琦中南财经政法大学政府会计研究所摘要：政府会计信息披露是我国政府会计理论体系的重要构成。当前，我国政府会计改 革方兴未艾，在政府会计信息披露理论与实践亟须改进的现实条件下，回顾并 总结国外政府会计信息披露的经验与启示显得尤为重耍。文章在对美国政府会计 信息披露研究的理论框架进行梳理的基础上，从政府会计信息披露的政治市场 与资本市场、影响因素与经济政治后果两个维度对国外政府会计信息披露研究成 果进行丫述评，以期为我国建立政府会计信息披露体系和开展政府会计信息披 露研宄提供借鉴。关键词：政府会讣;信总披露;政治市场;市政债券市场;作者简介：王芳（197

2、8），女，安徽天长人，中南财经政法大学政府会计研究 所副教授，博士，研宄方向:政府会计；作者简介：张琦（1978一），男，湖北武汉人，中南财经政法大学政府会计研究 所教授，w士，w士生导师，研究方向:政府会计。收稿日期：2014-07-15a study of government accounting information disclosure:foreign literature review and enlightenmentwang fang zhang qigovernment accounting research center. zhongnanuniversity of ec

3、onomics and law;abstract：information disclosure is the key element of government accounting. abundant research accomplishments are very important to the theory and practice of chinas government accounting information disclosure. this paper reviews foreign literature of government accounting informat

4、ion disclosure from two dimensions: political market and capital market, influencing factors and economic consequences, which can help enrich the studies for chinas government accounting information disclosure.keyword：government accounting; information disclosure; political market; municipal bond ma

5、rket;received： 2014-07-15具有决策作用的会计信息广泛存在于资本市场与公共领域（张琦等，2012）。自 20世纪90年代起，如何优化资木市场的企业会计信息披露一直是我国学术界关 注的焦点，而公共领域的政府会计信息披露却较少有人问津。公共领域中利益相 关者对政府会计信息的需求缺失，政府会计信息披露主体的供给动力不足，是 我国政府会计信息披露理论与实践匮乏的重耍原因。近年来，随着我国政治和经 济体制改革的深入，政府会计信息披露环境发生了显著变化。一方面，社会公众 问责政府意愿的不断提升，建设服务型政府的理念转变，推动政府加快了财务 信息公开的步伐。2008年5月，国务院颁布了

6、中华人民共和国政府信息公开 条例，要求县级以上人民政府及其部门重点公开国民经济、财政预算和决算报 告等。国民经济和社会发展第十二个五年规划纲耍和中共中央关于全面深 化改革若干重大问题的决定都明确提出“建立政府综合财务报告制度”。另一 方面，为满足融资的需要，地方政府开始发行政府债券，对政府会计信息披露 也提出了更高的要求。2014年6月，财政部印发关于2014年地方政府债券自 发自还试点信息披露工作的指导意见，要求试点地区在债券发行前披露本地区 的财政收支和债务等情况。透明政府的构建和市政债券市场的发展既为我国政府 会计信息的有用性提供了现实土壤，同时也对现有的政府会计信息披露制度提 出了挑战

7、。如何重构有效的政府会计信息披露体系，以满足不同层面利益相关者 的信息需求，是当前政府会计改革面临的重要课题。从国外相关文献来看，早在20世纪70年代末，学者们就己经开展了政府会计信 息披露的研宂，目前已积累了丰富的研宂成果。国外政府会计信息披露研宂主要 集中于政治市场和资本市场，并着重于检验政府会计信息披露的影响因素、政治 后果和经济后果。这些研究的价值在于:基于公共选择理论、代理理论和信号传递理论，分析和检验政府会计信息披露的动机、影响因素、政治与经济后果，为 制订规范统一的政府会计准则和进行政府会计信息披露管制提供政策依据。尽管 国内外政府会计体系有着不同的政治和经济环境，但会计技术上的

8、共性使得国 外研宄依然能为我国政府会计信息披露理论与实践提供有益的启示。因此，本文 从政府会计信息披露的理论基础、影响因素、政治与经济后果等方面对国外政府 会计信息披露研宄进行回顾和梳理，以便为我国政府会计信息披露体系的重构 提供借鉴。一、政府会计信息披露研宄的理论基础(一) 公共选择理论与政府会计信息披露公共选择理论将“经济人假设”与“成本一收益分析”引入政治市场，提出在 政治活动中人也追求效用的最大化，选民投票给能给他带来更大利益的政治家， 而政治家的基木行为动机则是追求个人利益的最大化，例如权力、地位、金钱等。 政府会计信息披露水平作为政治家的政治决策和选民的集体选择共同作用的结 果，取

9、决于政治家和选民的效用函数。当选民监督政府的收益超过成本时，则对 政府会计信息产生需求，并通过投票选举影响政治家的效用函数，进而决定政 治家对政府会计信息的供给。政治家披露会计信息的动机也取决于对披露成本和 披露收益的权衡。披露会计信息的收益包括获得升迁及再次当选的机会、当前及 未来的物质与非物质收益，以及政府以较低利率发行债券;披露的成本包括耗费 较多的人力和物力，以及官员失去腐败和寻租的机会。zimmerman (1977)首次运用公共选择理论来解释美国地方政府的信息披露行 为。他认为市政府也是追求自身利益最大化的经济人，现有的政府会计信息披露 体系是经济人合理选择的结果。在公共产权下，所

10、有权不归个人所有，产权的实 现受到限制。因此，选民没奋动机去监督政府官员，不愿补偿政府官员改革市政 会计信息披露体系的行为，政府官员基于成本和收益的权衡也不愿进行改革。因 此，建议进行立法来改革现有市政会计信息披露体系。跟随zimmerman的研宄，后来的学者均在假定政府为“理性经济人”的前提下 运用成木一收益分析范式来研宄政府会计信息披露的动机和影响因素。wallace (1981)认为每个州和地方政府对于会计系统的选择都出于成本一收益分析，由 于选择复杂的会计系统需要花费较高的成本并且是非强制性的，因此选择复杂 会计系统的收益超过其成本。evans和patton (1983)分析了市政府加

11、入“市政 财务官协会”认定的“统一资格方案”的成本与收益。市政府加入“统一资格方 案”的成木是市政会计和财务报告体系满足“统一资格方案”的会计准则要求 所耗费的时间和资源，收益则是通过参与“统一资格方案”向外界传递市政府 具有良好管理水平的信号，以节约市政债券的利率成本。节约的利率可以为市政 官员增加连任和升迁的机会，同时也有利于市政官员开展其他项目或者增加其 任职福利。(二) 代理理论与政府会计信息披露 代理理论最早用于分析企业的股东对经理层的激励和约束问题。代理成本最小化 是经理层向所有者可靠地报告会计信息的经济动机之一(holthausen和 leftwich, 1983)。但代理问题不

12、仅存在于股东和管理层之间，也存在于政治家 与选民之间。它广泛存在于各种组织之屮(jensen和mocking, 1976;zimmerman, 1977)。由于选民、市政债券投资者与政治家之间存在着委托代理关系，增加了 选民的监督成本和政治家的担保成本等代理成本，地方政府自愿披露会计信息 或由中央政府强制地方政府披露会计信息成为降低政治家与选民、投资者之间代 理成本的重要制度安排。evans和patton (1987)认为会计信息可以度量一个组 织的财务状况，从而成为委托人与代理人之间契约的重要n容，委托人利用会 计信息监督代理人的行为。因此，政府会计信息的差异可以解释为委托人对代理 人监督需

13、求的差异。baber (1984)讨论了政府官员制定、使用标准会计模式以 报告财务信息的原因，以及采用标准会计报告模式的影响因素。他认为代表选民 利益的利益集团(委托人)与政治家(代理人)之间存在着契约关系，契约双 方共同承扪代理人违约导致的代理成本，为降低代理成本，利益集团要求政治 家报告政府会计信息以监督政治家的行为。(三) 信号传递理论与政府会计信息披露代理理论提供了分析委托人和代理人财务报告动机的基本框架，而信号传递理 论解释了在没有强制性信息披露情况下代理人自愿报告会计信息的动机。政治家 在政治市场及资本市场均存在竞争。政治家在政治市场中进行竞争以获得选举所 必需的资源(baber,

14、 1983)，在资本市场上，竞争则是为丫降低市政债券的利 率成本以增加自身的价值。为了在竞争中取得成功，自愿进行信息披露是很必要 的(watts和zimmerman, 1979)。传递信号是个人或主体向无法观察其特征的 群体传递自身特征的一种程序(evans和patton, 1983)，具有良好管理的市政 府可以利用市政财务报告来俾递其管理具存高质量的信号。evans和patton (1987)认为市政财务官能力较高的城市可能通过参与“统一资格方案”向市政 债券市场传递信号，从而降低市政债券的利率成本。市政财务官能力较低的城市 也可以模仿市政财务官能力高的城市通过参加“统一资格方案”向资本市场

15、传 递信号以期降低利率，但这些城市参与“统一资格方案”的成木超过了预期收 益，因为低能力财务官的城市参与“统一资格方案”需要财务官付出更多的精 力，从而要求更多的薪酬补偿。因此参与“统一资格方案”可以作为财务官能力 高的城市的信号传递机制。dwyer和wilson (1989)认为及吋的政府财务报告可 以视为向选民和信贷市场传递高质量财务管理的信号，并且与加入“统一资格 方案”及聘请大型会计事务所等其他信号机制相比，这种信号机制具有更低的 成本。在上述三种理论屮，公共选择理论是政府会计信息披露研究的逻辑起点，其“理性经济人”假设和成本一收益分析范式也成为代理理论和信号传递理论在 政府会计信息披

16、露研宄中的基本分析工具。只有监督收益超过监督成本时，委托 人才会产生监督代理人的需求;代理人通过披露政府会计信息向政治市场和资木 市场传递信号的动机也取决于披露的成本和收益。正是在公共选择理论的基础上, 代理理论和信号传递理论分别从委托人和代理人的角度出发，研究丫公众的监 督需求、政治竞争、政府债务等因素对政府会计信息披露的影响。两种理论互为 补充，丰富了政府会计信息披露经验研宄的理论基础。同时，也激发了研究者对 哪种理论更能解释现实的探讨。evans和patton (1987)曾分别对委托人的监督 动机和代理人的信号动机对市政府加入“统一资格方案”的影响进行了比较研 究，研究结果更倾向于支持

17、信号传递理论。二、政府会计信息披露与政治市场的研究(一) 政府会计信息披露的影响因素1. 选民的监督需求zimmerman (1977)最早研究了选民的监督需求对政府会计信息披露的影响，他 认为选民监督需求的不足导致政治家缺乏改革政府会计信息披露体系的动机。 evans和patton (1983)以各市政府是否加入“统一资格方案”作为政府会计信 息披露质量的代理变量，检验了公众的监督需求对政府会计信息披露质量的影 响，发现更多负债的城市更可能参与ccp的认定。ingram (1984)认为工业、职 业、地理和经济上的联合度等都可以增加选民的联合度，从而降低选民的监督成 本，增加选民的监督需求。

18、他采用城市化指数、人均收入、中学的年数等作为选 民的监督变量，发现州政府会计信息披露程度、是否更加遵循政府公认会计原则 与州的选民联合度相关。与以往采用单一指标来度量政府会计信息披露质量不同， robbins和austin (1986)同时检验了革一指标和复合指标的政府财务报告质量 对各种监督变量的敏感性。他利用ingram (1984)提出的人均收入等选民的监 督变量作为自变量，发现影响单一财务信息披露指标的监督变量同样也影响复 合财务信息披露指标。evans和patton (1987)继续对影响白治市获取ccp的监 督动机进行研宄，检验了信号模型和监督模型中所共有的变量，如政府的债务 水平

19、、市政财务官的薪水与ccp的参与度显著相关，而单一监督模型中的变量通 常与ccp的参与度没有显著的相关性。2. 政治竞争政治竞争的加剧会减少政治家重新获得选举的机会，增加其忽视事前承诺的成 本，因而政治家有动机主动披露会计信息来美化其事前的承诺，并减少公众监 督的信息成本(baber和sen, 1984)。政治竞争既包括不同政党之间的政治竞 争、在任官员和候选人之间的政治竞争，也伍括议会和政府之间的政治竞争。 ingram (1984)运用州长选举中获胜党获得的投票数来度量政党之间的政治竞 争程度，发现政党之间的政治竞争与州政府的会计信息披露显著正相关。与以往 的研宄不同，baber (199

20、0)假定在位的官员披露会计信息的动机来自在位者与 候选人(潜在竞争者)之间的竞争，并建立模型分析了在位者与候选人之间的 政治竞争对政府会计信息披露的影响，但这种假定未能控制其他因素的影响，例如未能考虑在位者可能会操作会计信息而虚假披露会计信息的行为。 carpenter和feroz (1990)对肯塔基州采用公认会计原贝1j (gaap)决策进行了 案例研宄，发现当政府财务管理系统未能提供可靠的监督信息时，来自立法机 构的政治竞争会促使政府采用gaap,因此政治竞争来自立法机构和行政机构之 间而非选民与竞选官员之间。carpenter (1991)研究了选举中的政治竞争、议会与政府之间的政治竞

21、争，以及不同利益集团之间的政治竞争对州政府采用 gaap的影响，发现这三种形式的政治竞争与gaap的采用均为正相关。3.政府的治理结构良好的政府治理结构有利于政府充分披露会计信息。美国地方政府分为议会市经 理制(council-manager form)和巾长议会制(mayor-council form)。与布长 议会制相比，议会市经理制能较好地解决委托代理关系中的委托人缺位问题，有效地降低代理成本，因而更有利于政府会计信息披露。zimmerman (1977)认 为在实行议会市经理制的城市，经理由议会来任命，议会监督经理的动机更为 强烈。为降低代理监督成本，经理冇动机提供更为详细的财务报告。

22、他对议会市 长制和市经理制城市的政府会计信息披露程度进行丫 t检验，发现实行议会市 经理制城市的财务报告在长度和内容上均超过了市长议会制城市的财务报告。 evans (1983、1987)发现议会市经理制的城市比市长议会制的城市更可能加入 “统一资格方案”。robbins和austin (1986)也发现议会市经理制城市的会计 信息披露质量高于市长议会制城市的会计信息披露质量。giroux (2003)则以 1983年和1996年美国大城市为研宄样本，研宄发现1983年和1996年议会市经 理制城市的会计信息披露均优于市长议会制城市的会计信息披露。(二) 政府会计信息披露的政治后果ingram

23、和copeland (1981)运用多元判别分析法对1977年人口超过25000人的 113个城市的市长选举结果进行了实证分析，结果发现政府会计信息对于市长 的选举结果具有判别力。说明作为选举结果的判别指标，政府会计信息与投票人 对于政治决策效果的评价相一致，因而能够向投票人传递量化政策效果的有用 信息。feroz和wilson (1994)以220个人口在25000人以上的市长议会制城市 为研究样木，对这些城市在1983到1985年市长的再次竞选结果进行研究，发现 现金、财产税等政府会计信息对选举结果奋显著影响，并发现在低政治竞争的城 市，会计信息与选举结果更为相关。ingram等(1981

24、)和feroz等(1991)均 发现选民最关心政府债务等方而的会计信息，但与ingram等(1981)不同的是， feroz等(1991)发现选举结果对会计指标的绝对值而非变化值更加敏感。三、政府会计信息披露与资本市场的研究(一)政府会计信息披露的影响因素1.政府的财务状况和融资动机会计信息披露有利于缓解债券市场投资双方的信息不对称，从而降低债务融资 成木。因此，当政府的财务状况恶化并需要从债券市场融资时，政府有动力自愿 披露会计信息或改变会计信息披露的内容和方式。baber和sen (1984)、ingram (1984)并未发现债务水平与政府会计信息披露之间存在显著的相关性，但 evans

25、和patton (1987)、robbins和austin (1986)分别用市政府的债务总数 和人均长期负债作为政府债务水平的度量指标，发现政府债务水平与市政会计 信息披露质量存在显著的正和关性。carpenter (2001)对纽约州、密歇根州、 俄亥俄州、特拉华州的州政府在预算和财务报告中釆用gaap的决策进行了案例 研究，发现州的财政危机促使州政府在预算和财务报告中采用gaap，以满足加 强政府财务管理和从信贷市场借入资金的需要。chancy (2002)研宂发现，州政 府的财政压力和平衡预算的耍求与养老金及其折现率的水平呈负相关，说明承 受财政压力的州政府为平衡预算减少了养老金并选择

26、了较低的折现率以掩盖养 老金减少的事实。2. 政府信息披露管制地方政府对于披露成本和收益的权衡可能导致自愿性信息披露的不足。为保护市 政债券投资者利益和稳定市政债券市场，许多州政府对发行市政债券地方政府 的会计信息披露进行管制，要求发行市政债券的地方政府必须披露会计信息。 ingram和de jong (1987)比较了被州政府要求遵循gaap、被要求遵循州特定 的信息披露要求和没有任何会计信息披露要求的地方政府之间信息披露状况，发现被要求遵循gaap和没有会计信息披露要求的地方政府之间的信息披露水平 并没有显著差异，但被耍求遵循州特定信息披露耍求的政府信息披露水平则显 著低于其他两类政府的信

27、息披露水平。dwyer和wilson (1989)检验了州政府的 会计和财务报告管制对政府财务报告及时性的影响，发现州的报告管制缩短了 实行会计管制城市的政府财务报告时间。对于没冇财务报告管制的城市，会计管 制将导致财务报告的滞后。gore (2004)比较了实施政府公认会计原则管制的密 歇根州和未实施公认会计原则管制的宾夕法尼亚州的市政会计信息披露水平， 发现在控制其他披露动机以后，管制导致低债务的政府进行额外的会计信息披 露，但对高债务政府的会计信息披露没有影响。(二)政府会计信息披露的经济后果1.对市政债券评级的影响在市政债券市场，评级对债券的利率成本具有重耍影响。评级越高，债券的利率

28、越低。1980年，标准普尔宣布将遵循公认政府公认会计原则作为政府债券评级 的标准之一，政府财务报告中未釆用政府公认会计原则将作为债券评级的负面 因素。因此，一些学者对地方政府会计信息披露是否影响债券评级展开了研究。 raman (1981)运用多元判别分析法检验丫债券评级从a级上调或下调城市的财 务比率是否存在差异，发现评级的修订与运营资金流，而非公认会计原则下的 总资源流密切相关。copeland和ingram (1982)检骑了巾*政债券评级的変化和 会计信息之间的关系，没有发现市政会计指标在预测评级变化中的有用性，但 发现评级变化后的会计指标能反映导致评级变化的经济状况。wescott

29、(1984) 认为以往研究未能为财务会计数据解释或预测市政债券评级提供强有力的支持， 他运用聚类分析法检验社会经济变量和财务会计变量的联合作用是否有效地预 测市政债券评级。但研究表明，会计信息和社会经济指标的联合并未能够改进解 释市政债券评级的能力。plummer等(2007)以美国德克萨斯州的530个学区作 为研宄样木，检验了美国政府会计准则第34号公告颁布后的新型政府财务报表 是否为评价学区的债务评级提供有用信息。他们发现根据第34号公告编制的政 府净资产表为评价学区债务评级提供y有用信息，但根据第34号公告编制的政 府运营表并没有为评价学区债务评级提供有用信息。pridgen和wilde

30、r (2013) 进一步拓展了 plummer等(2007)的研究，不同于plummer等(2007)釆用学区 这类特殊目的政府作为样本，他们采用具有一般目的的市政府作为样本。在检验 应计制净资产表对政府债务评级的影响时，不仅采用plummer等(2007)的净 资产总计/总收入指标，也采用净资产变动额/净资产总计、总负债/总资产、流 动资产/流动负债等三个财务指标。研宄结果表明，与监管机构及其他人的观点 一致，疲计制会计比俾统的基金制会计能够更好地衡量政府的运营成本。2.对利率成本的影响wallace (1981)研宄发现高质量的政府会计信息披露对以帮助市政府获得更高 的债券评级和更低的利率

31、成本。ingram和copeland (1982)进一步拓展了 wallace (1981)的研宄，与wallace (1981)仅运用佛罗里达州的样本和比，他们运用了美国122个市政府的数据，检验了州政府的法定会计、审计和财务实 践对债券利率成本和风险溢价的影响。结果与wallace (1981)的结果基本一致， 并发现更严格的会计和审计导致更低的债券利率成本和风险溢价。wilson和 howard (1984)认为wallace (1981)研究中小样本所固有的缺陷削弱了其研究 结果的有效性，因此通过扩大样本和改进研宄方法拓展了 wallace的研宄。 wallace (1981)的研究表

32、明会计信息只与净利率成木相关，而wilson等(1984) 的研究表明，会计信息与债券评级和净利率成本均相关。tngram (1985)也发现 政府会计信息与债券的累积平均回报具有显著的相关性。apostolou (1985)发 现，无论政府会计信息中的支出比例(收入/支出)大于1还是小于1，都与净 利率成本之间正和关。其原因在于，财政盈余和财政赤字都表明政府财务管理者 未实现平衡预算的目标，增加了债券的违约风险，因而导致债券利率成木的上 升。feroz和wilson (1992)从市场分割的角度检验政府财务信息披露与新发行 市政债券的净利率成本之间的相关性。他认为对于规模较小的市政债券发行者

33、， 投资者难以获得除发行公告中会计信息以外的信息，因此小规模政府债券的会 计信息与债券价格的相关性应该比大规模债券发行者更为显著。研究表明，与全 国市场发行债券的市政府相比，在地区市场发行债券市政府的会计信息披露的 质量、数量与利率成本之间的相关性的确更为显著。reck和wilson (2006)检 验丫市政债券的发行者增加会计信息披露，包括1994年sec修订证券法 15c2-12规则异致市政债券信息披露质量的提高，是否会影响市政债券二级市 场的债券价格，发现20世纪80年代债券价格对政府会计信息的反应要比20世 纪90年代更为显著，但15c2-12规则的修订所增加的政府会计信息却未引起债

34、券价格的反应。fairchild和koch (1998)研究了强制性信息披露对债券净利率 成本的影响，发现要求强制披露州的债券的浄利率成本比没冇要求强制披露州 的债券的净利率成本要低14个棊准点，这种差异在未评级的样本更为显著。但 作者未能控制自愿性信息披露的影响，并且剔除了耍求部分债券披露州的样本， 而只包括要求全部披露州和未要求披露州的样本，影响了研宄结论的稳健性。 baber和gore (2008)检验了 gaap管制对市政府债务的类型和利率成木的影响， 发现在实行gaap管制的州，市政府更倾向于公募而非私募发行债务，并ii其债 务融资成本也比未实行gaap管制州的市政府的债务融资成本要

35、低14至25个棊 准点。ui、对我国政府会计信息披露理论与实践的启示（一）对我国政府会计信息披露目标定位和范围选择的启示 会计信息使用者决定着会计信息披露的b标定位。不同的信息使用者是政府会计 与企业会计在财务报告方面最为显著的差异。企业会计着重于满足投资者和债权 人等主要利益相关者的信息需求。政府会计的利益相关者则更为广泛，这决定了 它需要提供更为多元化的会计信息以满足社会公众、立法机构、政府监管部门、 债权人、捐款人等诸多利益相关者的信息需求。这些利益相关者的不同信息需求 使得政府的绩效无法采用企业会计中的盈余或投资冋报率等线下项b进行衡量， 而需要采用效率、效果等更为宽泛的指标來反映政府

36、的运营活动，并遵循不同利 益相关者的特定要求（banker等1992）。因此，与企业会计目标侧重于决策有 用观不同，政府会计的目标应立足于受托责任观和决策有用观，不仅需要提供 有用的信息帮助信息使用者进行经济、政治和社会决策，同时也要帮助解除政府 在公共资源方面的受托责任。结合中国的政治和经济环境，基于受托责任观的政 府会计系统应侧重于披露预算执行、绩效评价、行政成本、政府家底、政府债务 等方面的信息，以便为社会公众、立法机构和国家审计部门等信息使用者问责和 监督政府提供有用信息，保证政府能够合法、合规和有效地使用公共资源。同时, 还应披露地方政府的财务状况和运营成果等方面信息，为债券市场的投

37、资者、评 级机构、监管部门等外部使用者评价地方政府偿债能力、债务违约风险等决策行 为提供有用的信息。（二）对我国政府会计信息披露指标体系构建的启示建立一套科学的政府会计信息披露衡量指标是开展政府会计信息披露研宄的逻 辑起点，也是评价政府会计信息披露质量的重要依据。国外丰宮的政府会计实践 为政府会计信息披露的衡量和评价提供了多维指标:第一，作为美国市政财务官 员的权威组织，市政财务官协会一直致力于制定公认会计原则。如果市政府的年 度综合财务报告遵循了它所规定的政府会计准则，则允许市政府加入“统一资 格方案”。因此，政府是否加入“统一资格方案”成为衡量政府会计信息披露质 量的重要指标（evans和

38、patton, 1983、1987） 第二，市政财务官协会下设的 全国政府会计委员会定期出版和更新政府会计、审计和财务报告手册，用以 指导政府财务报告的编制和审计工作。因此，一些学者将地方政府在编制财务报 告时对该手册的遵循程度作为政府会计信息披露质量的衡量指标（wallace, 1981）。第三，美国许多地方政府聘请会计师事务所进行财务报告审计，因此会 计师事务所的规模或出只的审计意见也成为衡量政府会计信息披露质量的有用 指标（wallace, 1981 ;feroz和wilson，1992）。第四,一些学者还尝试调查地 方政府会计和报告活动，自行设计出一套会计信息披露指数作为政府会计信息

39、披露质量的衡量指标（ingram, 1984;robbins, 1986）。与国外相比，我国政府 会计改革起步较晚，目前并没有可以遵循的统一的政府公认会计原则。因此，自 行构建政府会计信息披露指标体系可能是我国政府会计信息披露的现实选择。信 息披露是一个由信息内容、组织形式、信息冗余度、信息置信度、披露人的解释、 披露媒介、披露时机等组成的多维度向量（毛洪涛和吉利2005）。因此，在构 建政府会计信息披露衡量指标体系时，不仅需要包括披露数量和披露内容，还 应包括披露时间、披露媒介等维度指标。在设计信息披露指数时，需要结合财务 报告中各个项目的重要性与披露程度来综合评价政府会计信息披露的质量。在

40、开 展相关研究时，则需要根据特定的研究对象和研究目的，构建相应的政府会计 信息披露指标。此外，在开展政府会计信息披露研究吋，使用多种政府会计信息 披露指标有利于获得更为稳健的研宂结果。（三）对我国政府会计信息披露理论体系构建的启示w外学者在构建政府会计信息披露理论体系时，常将发端于企业会计研宄中的 代理理论和信号传递理论移植至政府会计研宄的情境之中，用以分析政治市场 的选民监督、政治竞争等因素对政府会计信息披露的影响。这实质上隐含了一个 假设，即政府会计所处的公共领域类似于企业会计所面临的资本市场。西方学考 对政治市场中会计信息决策作用的研宄，多是以完善的投票与选举市场为基础 （张琦，2012

41、）。显然，这并不适合我w的w情和政治体制。因此，代理理论和 信号理论在政府会计信息披露中的研宄应该只适用于我国市政债券市场而非政 治市场。政府会计如何帮助社会公众、立法机构、国家审计部门等在公共领域中 发挥问责和监督作用，还需要借助于公共选择、政府管制等公共领域的相关理 论。另一方面，国外文献在开展实证研宄时多集中于检验政府会计信息对选民、 债券投资者和评级机构的决策有用性，并未检验政府会计信息对政府资金捐赠 人、纳税人、监管机构等其他利益相关者的有用性。因此，检验其他重要的利益 相关者如何利用政府会计信息进行资源分配等决策，是未来政府会计研究的重 要方向（banker等，1992）。在我国，

42、公立的非营利组织无论在人事管理还是 资金来源方面都与政府有着密切的联系。具有官办背景的公募基金会在我国非营 利组织中占据着垄断地位（李晗和张立民，2009）。如何提供有用的会计信息帮 助广大社会公众和捐赠人了解和掌握捐赠资金的分配与使用，以保证资金被合 规和有效地使用，是我国政府与非营利组织会计信息披露研究中需要关注的重 占。参考文献1 张琦，张娟.供求矛盾、信息决策与政府会计改革一一兼评我国公共领域的信 息悖论j.会计研究，2012 (7) :24-31.2 zimmerman j l. the municipal accounting maze:an analysis of politic

43、alincentivesj. journal of accounting research，1977 (15) :107-144.3 wallace w a. the association between municipal market measures and selected financial reporting practicesj. journal of accounting research，1981，19 (2) : 502-520.4 evansiiij 11，patton j m. an economic analysis of participation in them

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