财务管理作业讲解

1、1 .某企业上年主营业务收入净额为 13800万元，全部资产平均余额为5520万元, 流动资产平均余额为2208万元；本年主营业务收入净额为15876万元，全部资产平均 余额为5880万元,流动资产平均余额为2646万元。试求：上年与本年的全部资产周 转率(次、流动资产周转率(次和资产结构(流动资产占全部资产的百分比。计算上年与本年的全部资产周转率(次、流动资产周转率(次和资产结构。上年全部资产周转率=13800/5520=2.5欢本年全部资产周转率=15876/5880=2.7欢上年流动资产周转率=13800/2208=6.25欢本年流动资产周转率=15876/2646=6(次上年资产结构=

2、(2208/5520 100%=40%本年资产机构=(2646/5880 100%=45%2.某公司年初存货为60000元，年初应收账款为50800元;年末流动资产比率为2 ：1,速动比率为1.5： 1,存货周转率为4次流动资产合计为108000元,试求：(1计算公司本年的销货成本。(2若公司本年销售净收入为624400元,除应收账款外，其他速动资产忽略不计， 则应收账款周转次数是多少？(3该公司的营业周期有多长？(1期末流动负债=108000/2=54000玩期末存货=108000-54000 X.5=27000(X销货成本=(27000+60000/2 >4=174000(%(2期末

3、应收帐款=108000-27000=81000比应收帐款周转次数=624400/(81000+50800=9.5(次(3 营业周期=360/4+360/9.5=128伏3.某企业年末速动比率为2,长期负债是短期投资的4倍，应收账款8000元，是速 动资产的50%,是流动资产的25%,并与固定资产相等，所有者权益总额等于运营资金 实收资本资产金额负债与所有者权益金额货而资金流动负债短期投诺长期负债应收账款负情合讦存货实收资本流动资产合计未分配利润固定济产所有者权益合计合计合计资产金额负债与所有者权益金额货而资金流动负债短期投旃长期负债应收账款负债合计存货实收黄本流动资产合计未分配利润固定清产所有

4、者权益合计合计合计流动资产=8000/0.25=32000玩固定资产=8000（元速动资产=8000/0.5=16000玩存货=流动资产-速动资产=32000-16000=16000比流动负债=速动资产/速动比率=16000/2=8000（元所有者权益=营运资金=流动资产-流动负债=32000-8000=24000玩实收资本=24000X（2/3=16000（元未分配利润=24000-16000=8000优资产总额=流动资产+固定资产=32000+8000=40000（7L长期负债=负债及所有者权益总额-所有者权益-流动资产=40000-24000-8000=8000（元短期投资=8000/4

5、=2000（元货币资金=速动资产-应收帐款-短期投资=16000-8000-2000=6000优项目金额项目金额货市资金600短期借款600短期投资400应付眯款400应收票据204 （年初 336）俄期货愦1950应收踪款196 （年初 164）所有老权益2050 （年初 1550）存货1000（年初920）主营业务收入6000主营业务成本4800固定资产净值2572 （年初 428）财务瓢用20无形资产28税前利润18。税后利润108（1根据以上资料，计算该公司2006年的流动比率、速动比率、存货周转率、应 收账款周转天数、资产负债率、已获利息倍数、主营业务净利率、净资产收益率。（2假设该

6、公司同行业的各项比率的平均水平如下表所示，试根据（1的计算结果,对该项目金额项目金额货币资金600短期借款600短期投济400应付账款400应收票据204 （年初33幻长期负债195Q应收建款196 （年初 164）所有者权益12050 （年初 1550）存货1000 （年初 920）主营业务收入6000主管业务成本4800固定资产净值2572 （年初 42B）财务费用20无形资产28税前利润W/B 一180（1 流动资产=600+400+204+196+1000=24005元速动资产=2400-1000=1400元资产总额=2400+2572+28=5000口元流动比率=2400/(600+

7、400=2.4速动比率=1400/(400+600=1.4存货周转率=4800/(1000+920=5(次应收帐款周转率=6000/(196+164+208+336=13.33(次应收帐款周转天数=360/13.33=27(天资产负债率=(5000-2050/5000=59%已获利息倍数=(180+20/20=10销售净利率=(108/6000 100%=1.8%净资产收益率=108/(2050+1550/2 100% =6%(2从流动比率和速动比率分析来看，企业偿还短期债务能力比较强，资产流动性 比较好;从应收帐款周转天数来看，应收帐款的管理效率较好；从存货周转率分析看， 企业流动资产管理中存在明