3.2证券投资基金概述ppt课件

1、docin/sundae_meng1、证券投资基金概念、品种2、证券投资基金如何发行、上市和交易3、我国证券投资基金概况 docin/sundae_meng1、证券投资基金概念、品种docin/sundae_mengl19世纪60年代出现于英国，在美国得到迅速发展l集中投资者的资金，由基金管理人管理，托管人托管，投资于股票、债券等证券，持有人享受收益的集合投资方式docin/sundae_meng按照基金规模和续存期限是否固定封闭式开放式docin/sundae_meng根据组织形式契约型 英国、日本、韩国、港澳、大陆公司型 美国 docin/sundae_meng根据风险收益特征 成长型：追

2、求资金的长期增长 收入型：追求当期高收入 平衡型：注重收益、风险的搭配 docin/sundae_meng根据投资范围 股票基金债券基金货币市场基金 混合基金 docin/sundae_meng其他保本基金半封闭）指数基金伞形基金期货基金对冲基金docin/sundae_meng2、证券投资基金如何发行、上市和交易docin/sundae_mengl获证监会批准l刊登招募说明书 l3个月内募集的资金超过规模30日、60日） docin/sundae_meng 针对封闭式基金而言 开放式基金目前不上市docin/sundae_meng 封闭式：交易所挂牌上市交易 开放式：不上市交易，但可以赎回d

3、ocin/sundae_meng3、我国证券投资基金概况docin/sundae_mengl1991年10月，武汉证券投资基金、深圳南山风险投资基金 l2019年底，近80只、60亿元规模 docin/sundae_mengl2019年，进行整顿，出现第一批试点的基金管理公司l2019年，第一只开放式基金 l2019年，开放式基金数量、净值规模都超过封闭式基金 docin/sundae_mengl2000年10月 ，基金黑幕 l2019年3月 ，证监会发布公告，指出8家基金管理公司存在问题l2019年，基金开始奉行价值投资理念，基金真正实现了一种历史性的跨越docin/sundae_mengl

4、封闭式l54只：上交所25只，深交所29只l基金净值1000亿元l贴水率普遍在25%以上l开放式l80只docin/sundae_mengl中资基金公司37家，12家没有发行基金l合资基金公司14家，6家没有发行基金docin/sundae_mengl偏股票l偏债券含保本基金）l 保本基金3年后赎回保证本金安全，提前赎回，则不获保本承诺。l混合型基金docin/sundae_mengl指数基金 l 不用经理人自行选股，也不用经常换股，所以管理费、交易费相对较低l货币市场基金l 2019年12月出现。本金安全、流动性好、不缴纳申购赎回费、收益率比银行存款高、不缴纳利息税所得税docin/sundae_mengl交易所交易基金l ETFs(ExchangTradedFunds) ，可以在交易所上市交易的基金。1993年1月，美国。l上市型开放式基金l LOFLis