微波速食项目研究分析（模板）

1、泓域咨询 /微波速食项目研究分析微波速食项目研究分析xxx有限责任公司报告说明微波速食指的是可直接在微波炉中进行加工的食品，是一种能够满足宅家要求的用餐方式，且较其他方案，具有加工简单、便捷、无需对餐具进行后续处理，且能够还原最佳口味的食品。在2020年疫情的影响下，刺激“宅经济”、“懒人经济”发展，2020年我国“宅经济”用户高达十亿人左右，为微波速食行业发展提供有利条件。根据谨慎财务估算，项目总投资30056.23万元，其中：建设投资24785.55万元，占项目总投资的82.46%；建设期利息263.65万元，占项目总投资的0.88%；流动资金5007.03万元，占项目总投资的16.66%

2、。项目正常运营每年营业收入60200.00万元，综合总成本费用48963.41万元，净利润8220.45万元，财务内部收益率21.02%，财务净现值8844.24万元，全部投资回收期5.53年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。本期项目技术上可行、经济上合理，投资方向正确，资本结构合理，技术方案设计优良。本期项目的投资建设和实施无论是经济效益、社会效益等方面都是积极可行的。目录一、 项目名称及投资人5二、 项目建设背景5三、 结论分析5四、 项目实施的必要性7五、 建设规模及主要建设内容7六、 建设方案7七、 公司发展规划8八、 公司经营宗旨10九、 项目技术流

3、程10十、 项目运营期原辅材料供应及质量管理10主要原辅材料一览表11十一、 项目实施保障措施12十二、 项目总投资12总投资及构成一览表13十三、 资金筹措与投资计划14项目投资计划与资金筹措一览表14十四、 经济评价财务测算15十五、 项目盈利能力分析16十六、 偿债能力分析18十七、 项目招标依据19十八、 总结19十九、 附表19主要经济指标一览表20建设投资估算表21建设期利息估算表22固定资产投资估算表23流动资金估算表23总投资及构成一览表24项目投资计划与资金筹措一览表25营业收入、税金及附加和增值税估算表26综合总成本费用估算表27固定资产折旧费估算表28无形资产和其他资产摊

4、销估算表28利润及利润分配表29项目投资现金流量表30借款还本付息计划表31建筑工程投资一览表32项目实施进度计划一览表33主要设备购置一览表33能耗分析一览表34一、 项目名称及投资人（一）项目名称微波速食项目（二）项目投资人xxx有限责任公司（三）建设地点本期项目选址位于xxx（以选址意见书为准）。二、 项目建设背景实现“十三五”时期的发展目标，必须全面贯彻“创新、协调、绿色、开放、共享、转型、率先、特色”的发展理念。机遇千载难逢，任务依然艰巨。只要全市上下精诚团结、拼搏实干、开拓创新、奋力进取，就一定能够把握住机遇乘势而上，就一定能够加快实现全面提档进位、率先绿色崛起。三、 结论分析（一

5、）项目选址本期项目选址位于xxx（以选址意见书为准），占地面积约79.00亩。（二）建设规模与产品方案项目正常运营后，可形成年产xxundefined微波速食的生产能力。（三）项目实施进度本期项目建设期限规划12个月。（四）投资估算本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资30056.23万元，其中：建设投资24785.55万元，占项目总投资的82.46%；建设期利息263.65万元，占项目总投资的0.88%；流动资金5007.03万元，占项目总投资的16.66%。（五）资金筹措项目总投资30056.23万元，根据资金筹措方案，xxx有限责任公司计划自筹资金

6、（资本金）19295.20万元。根据谨慎财务测算，本期工程项目申请银行借款总额10761.03万元。（六）经济评价1、项目达产年预期营业收入（SP）：60200.00万元。2、年综合总成本费用（TC）：48963.41万元。3、项目达产年净利润（NP）：8220.45万元。4、财务内部收益率（FIRR）：21.02%。5、全部投资回收期（Pt）：5.53年（含建设期12个月）。6、达产年盈亏平衡点（BEP）：22592.54万元（产值）。四、 项目实施的必要性（一）提升公司核心竞争力项目的投资，引入资金的到位将改善公司的资产负债结构，补充流动资金将提高公司应对短期流动性压力的能力，降低公司财务

7、费用水平，提升公司盈利能力，促进公司的进一步发展。同时资金补充流动资金将为公司未来成为国际领先的产业服务商发展战略提供坚实支持，提高公司核心竞争力。五、 建设规模及主要建设内容（一）项目场地规模该项目总占地面积52667.00（折合约79.00亩），预计场区规划总建筑面积73660.56。（二）产能规模根据国内外市场需求和xxx有限责任公司建设能力分析，建设规模确定达产年产xxx微波速食，预计年营业收入60200.00万元。六、 建设方案1、本项目建构筑物完全按照现代化企业建设要求进行设计，采用轻钢结构、框架结构建设，并按建筑抗震设计规范（GB500112010）的规定及当地有关文件采取必要的

8、抗震措施。整个厂房设计充分利用自然环境，强调丰富的空间关系，力求设计新颖、优美舒适。主要建筑物的围护结构及屋面，符合建筑节能和防渗漏的要求；车间厂房设有天窗进行采光和自然通风，应选用气密性和防水性良好的产品。.2、生产车间的建筑采用轻钢框架结构。在符合国家现行有关规范的前提下，做到结构整体性能好，有利于抗震防腐，并节省投资，施工方便。在设计上充分考虑了通风设计，避免火灾、爆炸的危险性。.3、建筑内部装修设计防火规范，耐火等级为二级；屋面防水等级为三级，按照屋面工程技术规范要求施工。.4、根据地质条件及生产要求，对本装置土建结构设计初步定为：生产车间采用钢筋混凝土独立基础。.5、根据项目的自身情

9、况及当地规划建设管理部门对该区域建筑结构的要求，确定本项目生产生间拟采用全钢结构。.6、本项目的抗震设防烈度为6度，设计基本地震加速度值为 0.05g，建筑抗震设防类别为丙类，抗震等级为三级。.7、建筑结构的设计使用年限为50年，安全等级为二级。七、 公司发展规划根据公司的发展规划，未来几年内公司的资产规模、业务规模、人员规模、资金运用规模都将有较大幅度的增长。随着业务和规模的快速发展，公司的管理水平将面临较大的考验，尤其在公司迅速扩大经营规模后，公司的组织结构和管理体系将进一步复杂化，在战略规划、组织设计、资源配置、营销策略、资金管理和内部控制等问题上都将面对新的挑战。另外，公司未来的迅速扩

10、张将对高级管理人才、营销人才、服务人才的引进和培养提出更高要求，公司需进一步提高管理应对能力，才能保持持续发展，实现业务发展目标。公司将采取多元化的融资方式，来满足各项发展规划的资金需求。在未来融资方面，公司将根据资金、市场的具体情况，择时通过银行贷款、配股、增发和发行可转换债券等方式合理安排制定融资方案，进一步优化资本结构，筹集推动公司发展所需资金。公司将加快对各方面优秀人才的引进和培养，同时加大对人才的资金投入并建立有效的激励机制，确保公司发展规划和目标的实现。一方面，公司将继续加强员工培训，加快培育一批素质高、业务强的营销人才、服务人才、管理人才；对营销人员进行沟通与营销技巧方面的培训，

11、对管理人员进行现代企业管理方法的教育。另一方面，不断引进外部人才。对于行业管理经验杰出的高端人才，要加大引进力度，保持核心人才的竞争力。其三，逐步建立、完善包括直接物质奖励、职业生涯规划、长期股权激励等多层次的激励机制，充分调动员工的积极性、创造性，提升员工对企业的忠诚度。公司将严格按照公司法等法律法规对公司的要求规范运作，持续完善公司的法人治理结构，建立适应现代企业制度要求的决策和用人机制，充分发挥董事会在重大决策、选择经理人员等方面的作用。公司将进一步完善内部决策程序和内部控制制度，强化各项决策的科学性和透明度，保证财务运作合理、合法、有效。公司将根据客观条件和自身业务的变化，及时调整组织

12、结构和促进公司的机制创新。八、 公司经营宗旨以市场经济为导向，立足主业，引进新项目、开发新技术、开辟新市场，以求高信誉、高效率、高效益，为用户提供一流的产品和服务，为股东和投资者获得更多的利益，实现社会效益和经济效益的最大化。九、 项目技术流程xxx、xx、xx、xx、xx、xxx十、 项目运营期原辅材料供应及质量管理（一）主要原材料供应本期工程项目原材料及辅助材料均在国内市场采购，xxx有限责任公司拥有稳定的供应渠道并且和这些供应商建立了比较密切的上下游客户关系。（二）主要原材料及辅助材料管理1、本期工程项目原料采购后应按质量（等级）要求贮存在原料仓库内，同时，对辅助材料购置的要求均为事先检

13、验以保证辅助材料的质量和生产需要，不合格原材料不得进入公司仓库，应严把原材料质量关，确保产品生产质量。2、按目前市场的需求情况，原料存储时间约为20天至30天，存放在原料仓库内；本期工程项目将建设原料仓库和辅助材料仓库，以满足本期工程项目生产的需要。3、原材料仓库按品种分类存储；库内原辅材料的保管应按批号分存，建立严格的入库、分发制度，坚决杜绝分发差错，坚决杜绝因混批错号、混用原材料而造成的质量事故。主要原辅材料一览表序号主要原辅材料单位年消耗量备注1.2.3.4.5.6.7.8.合计.十一、 项目实施保障措施本期项目计划在获得土地使用权后动工建设。为了确保项目按进度计划顺利进行，同时为了节约

14、项目建设时间，根据该项目的建设和运营特点，项目建设单位拟采用以下具体保障措施：1、项目建设单位要合理安排设计、采购和设备安装的时间，在工作上交叉进行，最大限度缩短建设周期。将投资密度比较大的部分工程尽量押后施工，诸如其它配套工程等。2、将整个项目分期、分段建设，进行项目分解、工期目标分解，按项目的适应性安排施工，各主体工程的施工期叉开实施。3、在技术交流谈判同时，提前进行设计工作。对于制造周期长的设备，提前设计，提前定货。融资计划应比资金投入计划超前，时间及资金数量需有余地。4、项目建设单位组建一个投资控制小组，负责各期投资目标管理跟踪，各阶段实际投资与计划对比，进行投资计划调整，分析原因采取

15、措施，确保该项目建设目标如期完成。十二、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资30056.23万元，其中：建设投资24785.55万元，占项目总投资的82.46%；建设期利息263.65万元，占项目总投资的0.88%；流动资金5007.03万元，占项目总投资的16.66%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资30056.23100.00%1.1建设投资24785.5582.46%1.1.1工程费用21882.0272.80%1.1.1.1建筑工程费9807.4932.63%1.1.1.2设备购置费11483.5238.

16、21%1.1.1.3安装工程费591.011.97%1.1.2工程建设其他费用2334.847.77%1.1.2.1土地出让金892.342.97%1.1.2.2其他前期费用1442.504.80%1.2.3预备费568.691.89%1.2.3.1基本预备费255.270.85%1.2.3.2涨价预备费313.421.04%1.2建设期利息263.650.88%1.3流动资金5007.0316.66%十三、 资金筹措与投资计划本期项目总投资30056.23万元，其中申请银行长期贷款10761.03万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总

17、投资30056.23100.00%1.1建设投资24785.5582.46%1.2建设期利息263.650.88%1.3流动资金5007.0316.66%2资金筹措30056.23100.00%2.1项目资本金19295.2064.20%2.1.1用于建设投资14024.5246.66%2.1.2用于建设期利息263.650.88%2.1.3用于流动资金5007.0316.66%2.2债务资金10761.0335.80%2.2.1用于建设投资10761.0335.80%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十四、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目正常经营年份预计

18、每年可实现营业收入60200.00万元。根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目正常经营年份应缴纳增值税计算如下：正常经营年份应缴增值税=销项税额-进项税额=2299.87万元。（二）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按正常经营年份经营能力计算，本期项目综合总成本费用48963.41万

19、元，其中：可变成本42213.07万元，固定成本6750.34万元。正常经营年份项目经营成本47079.64万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。（三）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目正常经营年份应纳税金及附加275.99万元。（四）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目正常经营年份利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=10960.60（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，正常经营年份应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额&#

20、215;税率=10960.60×25.00%=2740.15（万元）。（五）利润及利润分配该项目正常经营年份可实现利润总额10960.60万元，缴纳企业所得税2740.15万元，其正常经营年份净利润：净利润=正常经营年份利润总额-企业所得税=10960.60-2740.15=8220.45（万元）。十五、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=21.02%。本期项目投资财务内部收益率21.02%，高于行业基准内部收益率，表明本期项

21、目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率（采用基准收益率ic=12.00%），计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（FNPV）=8844.24（万元）。以上计算结果表明，财务净现值8844.24万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值

22、/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）=5.53年。本期项目全部投资回收期5.53年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险性相对较小。十六、 偿债能力分析（一）债务资金偿还计划本期项目按照“按月还息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（二）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（EBIT）与应付利息（PI）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保

23、障程度，本期项目正常经营年份利息备付率（ICR）为26.98。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（三）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可用于还本付息的资金（EBITDA-TAX）与应还本付息金额（PD）的比值，它表示可用于还本付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目正常经营年份偿债备付率（DSCR）为24.36。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较

24、高。十七、 项目招标依据1、中华人民共和国招标投标法。2、必须招标的工程项目规定（国家发改委令第16号）。3、工程建设项目自行招标试行办法（国家发改委令第5号）。4、工程建设项目可行性研究报告增加招标内容和核准招标事项暂行规定（国家发改委令第9号）。5、建筑工程设计招标投标管理办法（中华人民共和国住房和城乡建设部令第33号）。十八、 总结1、本项目适应国内和国际产业总体前进趋势，是国家支持和鼓励发展的产业，产品市场前景良好。2、本项目所需资金来自企业自筹，资金筹措风险较小。3、本项目工艺技术较为成熟，并且符合该行业技术工艺发展的方向。十九、 附表主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积

25、52667.00约79.00亩1.1总建筑面积73660.56容积率1.401.2基底面积28966.85建筑系数55.00%1.3投资强度万元/亩305.782总投资万元30056.232.1建设投资万元24785.552.1.1工程费用万元21882.022.1.2其他费用万元2334.842.1.3预备费万元568.692.2建设期利息万元263.652.3流动资金万元5007.033资金筹措万元30056.233.1自筹资金万元19295.203.2银行贷款万元10761.034营业收入万元60200.00正常运营年份5总成本费用万元48963.41""6利润总额万

26、元10960.60""7净利润万元8220.45""8所得税万元2740.15""9增值税万元2299.87""10税金及附加万元275.99""11纳税总额万元5316.01""12工业增加值万元18289.54""13盈亏平衡点万元22592.54产值14回收期年5.5315内部收益率21.02%所得税后16财务净现值万元8844.24所得税后建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用9807.4911483.525

27、91.0121882.021.1建筑工程费9807.499807.491.2设备购置费11483.5211483.521.3安装工程费591.01591.012其他费用2334.842334.842.1土地出让金892.34892.343预备费568.69568.693.1基本预备费255.27255.273.2涨价预备费313.42313.424投资合计24785.55建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息263.65263.650.001.1.1期初借款余额10761.031.1.2当期借款10761.0310761.030.001.1.3当期应计利息26

28、3.65263.650.001.1.4期末借款余额10761.0310761.031.2其他融资费用1.3小计263.65263.650.002债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计263.65263.650.00固定资产投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用9807.4911483.52591.0121882.021.1建筑工程费9807.499807.491.2设备购置费11483.5211483.521.3安装工程费591.01591.012其他费用

29、1442.501442.503预备费568.69568.693.1基本预备费255.27255.273.2涨价预备费313.42313.424建设期利息263.65263.655合计24156.86流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产22191.0225889.5331437.2836985.041.1应收账款9985.9611650.2914146.7816643.271.2存货7766.869061.3311003.0512944.761.2.1原辅材料2330.062718.403300.923883.431.2.2燃料动力116.50135.9216

30、5.04194.171.2.3在产品3572.754168.215061.405954.591.2.4产成品1747.542038.802475.682912.571.3现金1775.282071.162514.982958.801.4预付账款2662.923106.743772.474438.202流动负债19186.8122384.6127181.3131978.012.1应付账款6907.258058.469785.2711512.082.2预收账款12279.5614326.1517396.0420465.933流动资金3004.223504.924255.985007.034流动资金

31、增加3004.22500.70751.05751.055铺底流动资金6657.317766.869431.1811095.51总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资30056.23100.00%1.1建设投资24785.5582.46%1.1.1工程费用21882.0272.80%1.1.1.1建筑工程费9807.4932.63%1.1.1.2设备购置费11483.5238.21%1.1.1.3安装工程费591.011.97%1.1.2工程建设其他费用2334.847.77%1.1.2.1土地出让金892.342.97%1.1.2.2其他前期费用1442.504.80%1

32、.2.3预备费568.691.89%1.2.3.1基本预备费255.270.85%1.2.3.2涨价预备费313.421.04%1.2建设期利息263.650.88%1.3流动资金5007.0316.66%项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资30056.23100.00%1.1建设投资24785.5582.46%1.2建设期利息263.650.88%1.3流动资金5007.0316.66%2资金筹措30056.23100.00%2.1项目资本金19295.2064.20%2.1.1用于建设投资14024.5246.66%2.1.2用于建设期利息263.65

33、0.88%2.1.3用于流动资金5007.0316.66%2.2债务资金10761.0335.80%2.2.1用于建设投资10761.0335.80%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入36120.0042140.0051170.0060200.002增值税1263.121522.311911.092299.872.1销项税4695.605478.206652.107826.002.2进项税3432.483955.894741.015526.133税金及附加151.57182.6

34、8229.33275.993.1城建税88.42106.56133.78160.993.2教育费附加37.8945.6757.3369.003.3地方教育附加25.2630.4538.2246.00综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费24157.5728183.8334223.2340262.622工资及福利费1950.451950.451950.451950.453修理费918.86918.86918.86918.864其他费用3947.713947.713947.713947.714.1其他制造费用362.86362.86362.86362.

35、864.2其他管理费用281.89281.89281.89281.894.3其他营业费用3302.963302.963302.963302.965经营成本30974.5935000.8541040.2547079.646折旧费1338.631338.631338.631338.637摊销费17.8517.8517.8517.858利息支出527.29527.29527.29527.299总成本费用32858.3636884.6242924.0248963.419.1其中：固定成本6750.346750.346750.346750.349.2可变成本26108.0230134.2836173.6

36、842213.07固定资产折旧费估算表单位：万元序号项目折旧年限123451房屋建筑物201.1原值12082.3311508.4210934.5110360.609786.691.2当期折旧费573.91573.91573.91573.91573.911.3净值11508.4210934.5110360.609786.699212.782机器设备152.1原值12074.5311309.8110545.099780.379015.652.2当期折旧费764.72764.72764.72764.72764.722.3净值11309.8110545.099780.379015.658250.93

37、3合计3.1原值24156.8622818.2321479.6020140.9718802.343.2当期折旧费1338.631338.631338.631338.631338.633.3净值22818.2321479.6020140.9718802.3417463.71无形资产和其他资产摊销估算表单位：万元序号项目折旧年限123451无形资产501.1原值892.34892.34892.34892.34892.341.2当期摊销费17.8517.8517.8517.8517.851.3净值874.49856.64838.79820.94803.09利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2

38、年第3年第4年第5年1营业收入36120.0042140.0051170.0060200.002税金及附加151.57182.68229.33275.993总成本费用32858.3636884.6242924.0248963.414利润总额3110.075072.708016.6510960.605应纳所得税额3110.075072.708016.6510960.606所得税777.521268.172004.162740.157净利润2332.553804.536012.498220.458期初未分配利润0.002099.305313.4410193.349可供分配的利润2332.55590

39、3.8311325.9318413.7910法定盈余公积金233.26590.381132.591841.3811可供分配的利润2099.305313.4410193.3416572.4112未分配利润2099.305313.4410193.3416572.4113息税前利润4414.886868.1610548.1014228.04项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.0036120.0042140.0051170.0060200.001.1营业收入0.0036120.0042140.0051170.0060200.002现金流出24785.5534

40、130.3835684.2345024.8648607.382.1建设投资24785.550.002.2流动资金3004.22500.703755.281251.752.3经营成本30974.5935000.8541040.2547079.642.4税金及附加151.57182.68229.33275.993所得税前净现金流量-24785.551989.626455.776145.1411592.624累计所得税前净现金流量-24785.55-22795.93-16340.16-10195.021397.605调整所得税1103.721717.042637.033557.016所得税后净现金流量-24785.551212.105187.604140.988852.477累计所得税后净现金流量-2478