证券经营机构市场现状调研与发展前景趋势分析报告

1、中国产业调研网 C2015年版中国证券经营机构市场现状调研与发展前景趋势分析报告济研咨询电话：400-612-866866182099 传真Email：KfC HYPERLINK 靶2015年版中罢国证券经营机构拜市场现状调研与翱发展前景趋势分摆析报告鞍报告编号：爸1522690中国产业调研网搬行业市场研百究属于企业战略版研究范畴，作为叭当前应用最为广搬泛的咨询服务，拔其研究成果以报爱告形式呈现，通把常包含以下内容案：投资机会分析市场规模分析市场供需状况产业竞争格局行业发展现状发展前景趋势行业宏观背景重点企业分析行业政策法规行业研究报告搬

2、一份专业的敖行业研究报告，板注重指导企业或扮投资者了解该行把业整体发展态势埃及经济运行状况癌，旨在为企业或扳投资者提供方向奥性的思路和参考唉。癌一份有价值坝的行业研究报告蔼，可以完成对行癌业系统、完整的暗调研分析工作，吧使决策者在阅读阿完行业研究报告背后，能够清楚地盎了解该行业市场吧现状和发展前景搬趋势，确保了决哀策方向的正确性罢和科学性。氨中国产业调稗研网Cir.c把n基于多年来对肮客户需求的深入瓣了解，全面系统半地研究了该行业百市场现状及发展斑前景，注重信息矮的时效性，从而澳更好地把握市场叭变化和行业发展佰趋势。一、基本信息扳报告名称： HYPERLINK 办2015年版中阿国证券经营机构

3、按市场现状调研与佰发展前景趋势分绊析报告百报告编号：搬1522690傲颁哎咨询时，请说明哎此编号。佰优惠价：懊￥6480 元拌爱可开具增值税专笆用发票伴咨询电话：熬4006-12敖8-668、0隘10-6618扳1099、66百182099岸传真：010-艾6618309啊9奥Email：扳kfCir.奥cn唉网上阅读：笆温馨提示：白如需英文、日文耙等其他语言版本按，请与我们联系疤。二、内容介绍叭证券经营机癌构是由证券主管疤机关依法批准设颁立的在证券市场癌上经营证券业务搬的金融机构。阿我国的主要斑证券经营机构主肮要有以下三 种扮：扒一是证券公跋司。证券公司是靶我国直接从事证哀券发行与交易业肮务

4、的具有法人资懊格的证券经营 白机构，其业务主靶要范围有：代理把证券发行、证券邦自营、代理证券班交易、代理证券拔还本付息和支 般付红利、接受客皑户委托代收证券捌本息和红利、代蔼办过户等。昂二是信托投昂资公司。信托投安资公司是以盈利把为目的的，并以碍委托人身份经营绊信托业务的金融爱机构。它除了办版理信托投资业务吧外， 还可设立肮证券部办理证券挨业务，其业务范捌围主要有：证券敖的代销及包销、版证券的代理买卖傲及证券的咨询、碍保管、及代理还皑本付息等。埃三是专门负绊责为投资者提供翱咨询服务的公司摆。昂2015斑年版中国证券经懊营机构市场现状坝调研与发展前景霸趋势分析报告拌在多年证券经营扮机构行业研究结

5、佰论的基础上，结傲合中国证券经营耙机构行业市场的绊发展现状，通过按资深研究团队对阿证券经营机构市叭场各类资讯进行拜整理分析，并依哀托国家权威数据啊资源和长期市场白监测的数据库，办对证券经营机构艾行业进行了全面矮、细致的调查研办究。芭2015爸年版中国证券经瓣营机构市场现状岸调研与发展前景埃趋势分析报告矮可以帮助投资者澳准确把握证券经把营机构行业的市安场现状，为投资敖者进行投资作出背证券经营机构行蔼业前景预判，挖芭掘证券经营机构邦行业投资价值，芭同时提出证券经啊营机构行业投资坝策略、营销策略柏等方面的建议。正文目录阿第一章 中国证疤券经营机构发展办背景啊1.1 证券伴经营机构客户需颁求背景奥1.

6、1.1扒 证券公司经纪氨客户需求影响因笆素佰1.1.2唉 证券营业部细傲分市场划分方式坝1.2 证券按市场外部环境变笆化背景半1.2.1叭 证券行业进入奥门槛降低趋势耙1.2.2埃 证券行业监管安力度减弱趋势罢1.2.3吧 证券机构业务霸范围拓宽趋势隘1.3 证券凹行业生命周期特埃征分析耙1.3.1百 证券行业生命岸周期参照依据爱1.3.2邦 证券行业所处绊生命周期阶段肮1.3.3按 证券行业生命捌周期影响因素啊1.4 证券摆经营机构关联行般业运行情况绊1.4.1稗 股票市场运行半状况分析胺1.4.2拔 期货市场运行白状况分析氨1.4.3哀 基金市场运行捌状况分析拜1.4.4靶 商业银行发展叭

7、状况分析懊1.4.5澳 保险行业发展背状况分析叭1.4.6扮 信托行业发展盎状况分析霸1.4.7版 创投与私募市鞍场运行分析稗（1）半创投市场运行情凹况皑（2）澳私募市场运行情班况啊第二章 中国证哎券经营机构运营拔环境分析稗2.1 证券跋经营机构政策环盎境分析暗2.1.1胺 证券经营行业瓣监管体制分析瓣2.1.2绊 证券行业政策罢法规制定情况邦2.1.3暗2012 -2巴014年证券行熬业创新政策板2.1.4癌 其他相关财务稗杠杆政策分析佰2.2 证券笆经营机构经济环邦境分析班2.2.1凹 国际资本市场艾环境分析敖2.2.2般 行业与国民经霸济相关性扮（1）鞍影响证券市场走扳势的宏观经济因跋素

8、埃（2）扮证券市场与宏观鞍经济的联动性现矮状阿2.2.3爱 国家宏观经济鞍运行分析爱2.3 证券唉经营机构金融环背境分析拔2.3.1瓣2013 -2爸015年限售股隘解禁时间翱2.3.2昂 国内证券市场搬资金流动分析罢2.3.3爱 跨境资金投资熬证券市场分析拔2.3.4芭 央行货币政策半分析霸第三章 国际证拌券经营机构发展扳轨迹分析半3.1 国际瓣投行业务发展经笆验分析奥3.1.1白 国际投行业务拔范围介绍班3.1.2哀 国际投行业务芭发展历程俺3.1.3罢 国际投行业务隘发展现状皑3.2 国外靶资产管理行业发稗展分析凹3.2.1伴 国外资产管理版产品发展分析奥3.2.2捌 国外资产管理巴业务

9、发展分析吧3.2.3般 全球资产管理俺行业发展趋势罢3.3 国外安证券经营机构发绊展分析把3.3.1罢 美国证券经营办机构发展轨迹分笆析坝3.3.2疤 日本证券经营蔼机构发展轨迹分唉析扒3.3.3叭 韩国证券经营挨机构发展轨迹分哀析颁3.4 美国氨证券经营机构人拜力资源建设分析霸3.4.1坝 美国券商的组拜织机构分析巴3.4.2靶 美国券商的职碍业生涯分析疤3.4.3哎 美国券商的人拔才吸引战略懊3.4.4岸 美国券商员工安的绩效评估皑3.4.5案 美国券商的薪俺酬体系分析芭3.5 美国靶证券经纪人管理奥模式研究矮3.5.1半 中美证券经纪败人业态对比分析靶3.5.2巴 美国证券经纪矮人招聘机

10、制分析绊（1）俺美国证券经纪人癌招聘要求分析傲（2）扳美国证券经纪业啊务的市场划分岸（3）班美国证券经纪人板招聘案例分析鞍（4）芭网络经纪商的经巴纪人招聘分析耙（5）班美国券商经纪人板招聘经验借鉴扮3.5.3办 美国证券经纪癌人培养模式分析斑（1）翱美国证券经纪人癌培养模式综述盎（2）肮美国券商经纪人白培养案例分析扮（3）耙美国证券经纪人背培养模式借鉴摆3.5.4暗 美国证券经纪啊人考核激励管理阿启示哎3.5.5唉 美国证券营销坝模式的经验分析俺（1）巴FC模式跋敖美林证券代表模哎式罢（2）爱独立理财顾问捌敖嘉信理财代表模矮式般（3）斑社区模式巴扮恒达理财代表模般式按（4）背美国证券营销模坝式

11、的经验借鉴搬3.6 美国爱证券经营机构国阿际化发展经验耙3.6.1伴 美国投行国际傲化的背景笆3.6.2氨 美国著名投资阿银行国际化进程啊（1）斑高盛的国际化进般程蔼（2）搬摩根士丹利的国般际化进程暗3.6.3败 美国投行国际班化规律与启示霸（1）翱国际化组织结构笆的规律和启示肮（2）埃国际化地区结构邦的规律和启示叭（3）坝国际化业务结构笆的规律和启示癌（4）哎国际化风险控制皑的规律和启示岸3.7 国际熬领先证券经营机爱构在华投资分析拌3.7.1把 外资参股国内捌券商的政策环境澳3.7.2坝 外资参股国内俺券商现状分析埃3.7.3疤 外资证券经营绊机构进入影响白第四章 中国证吧券经营机构发展把

12、分析阿4.1 证券搬经营机构经营情碍况分析挨4.1.1败 证券经营机构拜收入规模分析靶4.1.2蔼 证券经营机构跋资产结构分析艾（1）挨证券经营机构总跋资产规模分析胺（2）扮证券经营机构净叭资产规模分析艾（3）伴证券经营机构受矮托资产规模分析奥4.1.3罢 证券经营机构奥盈利情况分析氨（1）敖证券经营机构净佰利润分析蔼（2）巴证券经营机构资安产收益分析般4.2 证券疤经营机构竞争力搬评价体系的构建吧4.2.1敖 指标体系的选把择原则扳4.2.2敖 指标体系与指耙标体系的构建肮4.2.3盎 企业核心竞争捌力的比较分析按（1）跋规模实力对比分哎析拔（2）扮盈利模式对比分罢析佰（3）佰风险管理能力评

13、败价耙4.3 证券扳经营机构的业务爱模式分析般4.3.1鞍 证券经营机构扮传统业务澳4.3.2奥 证券经营机构暗创新业务隘4.3.3疤 证券经营机构搬全业务链巴4.4 证券拜经营机构盈利模伴式分析白4.4.1绊 证券经营机构拜盈利模式界定笆4.4.2版 证券经营机构耙盈利途径分析跋4.4.3霸 证券经营机构澳盈利方式分析哀4.4.4敖 证券经营机构般业务结构分析捌4.4.5唉 证券经营机构爱成本控制分析扳4.4.6芭 证券经营机构坝管理水平分析摆4.4.7霸 证券经营机构熬创新盈利模式爱4.5 证券摆经营机构营销模氨式分析半4.5.1敖 国内券商区域爸营销影响因素斑4.5.2罢 证券经营机构熬

14、主要营销方式搬4.5.3艾 证券经营机构蔼营销渠道建设伴4.5.4拌 证券经营机构爸营销策略建议板4.6 证券矮经营机构业内竞版争格局分析爱4.6.1百 证券经营机构安集中度分析拜（1）扳内外证券经营结挨构集中度对比分挨析邦（2）凹国内证券经营结皑构集中度发展凹4.6.2哀 证券经营机构隘差异化竞争分析般4.6.3蔼 证券经营机构疤融资现状分析吧4.6.4按 证券经营机构疤并购重组分析拔（1）吧大型证券公司的办并购重组模式班（2）背中型证券公司的哀并购重组模式暗（3）安小型证券公司的百并购重组模式巴4.7 证券碍经营机构人力资叭源分析绊4.7.1盎 证券经营机构败人才需求分析疤4.7.2瓣 证

15、券经营机构碍人才结构分析盎4.7.3爸 证券经营机构碍薪酬待遇分析靶（1）岸投行人员薪酬待拌遇分析柏（2）扒明星分析师的薪翱酬待遇柏（3）跋经纪人的薪酬待拜遇分析爸（4）敖行政人员薪酬待般遇分析凹4.7.4爱 证券经营机构熬人才管理建议隘第五章 中国证耙券经营机构营业坝部建设分析把5.1 证券盎经营机构营业部按发展现状隘5.1.1跋 证券经营机构吧营业部规模分析佰5.1.2奥 证券营业部区奥域竞争格局分析隘（1）袄证券营业部区域翱分布特点巴（2）翱证券营业部区域胺饱和度分析按5.2 传统哎证券营业部发展隘现状吧5.2.1白 传统证券营业邦部的主要特征耙5.2.2半 领先证券营业皑部经营特点版（

16、1）班中信证券（浙江霸）杭州延安路营巴业部把（2）爱五矿证券深圳金熬田路营业部熬（3）肮华泰证券深圳益吧田路营业部百（4）凹申银万国上海陆伴家嘴环路营业部傲（5）爸中投证券无锡清袄扬路营业部绊（6）哎国泰君安上海福绊山路营业部吧（7）隘光大证券深圳金翱田路营业部蔼（8）绊银河证券宁波大疤庆南路营业部罢（9）癌财通证券温岭东蔼辉北路证券营业隘部翱（10碍）西藏同信证券罢上海东方路证券瓣营业部半5.3 轻型半证券营业部设立邦分析挨5.3.1八 轻型证券营业熬部概念解析扮5.3.2拜 轻型证券营业拔部发展现状捌5.3.3伴 轻型营业部投版资回报分析霸5.3.4芭 轻型证券营业氨部发展障碍摆5.3.5

17、巴 轻型证券营业巴部技术系统建设巴5.3.6蔼 轻型证券营业芭部发展前景癌5.4 新型哎证券营业部设立澳分析鞍5.4.1拜 新型证券营业扳部的主要特征颁5.4.2吧 新型证券营业挨部竞争力分析办5.4.3拜 新型营业部对柏行业竞争格局的翱影响挨5.4.4佰 新型证券营业澳部设立存在的问摆题袄（1）啊新型证券营业部懊的设立障碍耙（2）案区域新型证券营把业部设立标准拌（3）叭新型证券营业部耙佣金率设定标准八5.4.5芭 新型证券营业百部的设立建议氨5.4.6氨 新型证券营业皑部的管理建议八5.4.7搬 新型证券营业埃部发展前景八5.5 证券扳经营机构营业部扮发展趋势分析笆5.5.1颁 国外新型营业

18、稗部模式案例分析叭（1）埃爱德华琼斯公司暗组织架构概况暗（2）百爱德华琼斯公司氨业务结构分析扳（3）鞍爱德华琼斯公司佰成本费用分析澳（4）胺爱德华琼斯公司笆净资产收益率艾5.5.2办 营业部区域扩摆张趋势分析盎5.5.3捌 证券营业部经奥营趋势分析拔第六章 中国证捌券经营机构细分板业务分析爱6.1 证券败经营机构业务竞绊争与合作态势矮6.1.1摆 替代业务企业叭竞争分析拌6.1.2巴 同行业企业竞隘争分析艾6.1.3罢 潜在进入企业叭发展分析暗6.1.4凹 购买者讨价还板价能力斑6.1.5奥 供应商讨价还矮价能力暗6.2 证券邦经营机构传统业霸务发展分析伴6.2.1拔 证券经营机构百承销业务分

19、析板（1）肮IPO市场融资败需求敖（2）捌承销业务规模分袄析翱（3）伴承销业务盈利能氨力胺（4）案承销业务竞争现半状邦6.2.2百 证券经营机构昂经纪业务分析坝（1）疤经纪业务经营分蔼析耙（2）埃经纪业务竞争分伴析把（3）颁经纪业务模式创肮新哎（4）胺经纪业务发展前版景扒（5）安经纪业务发展建八议爱6.2.3按 证券经营机构昂自营业务分析傲（1）败证券经营机构自暗营业务概述哀（2）斑证券经营结构自岸营业务现状败（3）胺券商自营业务投疤资效益分析邦6.2.4哎 证券经营机构瓣资产管理业务分败析班（1）柏券商基金管理业搬务服务模式耙（2）奥国内资产管理业笆务发展现状胺（3）疤国内资产管理业班务的投

20、资主体按（4）芭券商资产管理业懊务经营现状肮（5）隘券商资产管理业笆务竞争分析拌（6）柏券商理财产品销罢售渠道分析哎（7）癌券商资产管理业挨务差异化发展分耙析拜（8）般券商资产管理业拔务的主要创新方绊向版6.2.5佰 证券经营机构熬投资顾问业务分疤析巴（1）伴投资顾问业务开疤展规范凹（2）捌投顾业务服务收扮费分析哎（3）白投资顾问业务发佰展现状耙（4）澳投资顾问业务发白展方向办6.2.6肮 证券经营机构绊并购业务分析拌（1）暗企业并购市场交埃易情况哎（2）把国内并购业务竞俺争格局啊（3）案并购业务发展阻颁碍分析佰（4）败并购业务发展前版景分析罢6.3 证券白经营机构创新业俺务发展分析班6.3.

21、1奥 证券经营机构唉创新业务综述八（1）扮证券经营机构创袄新业务发展综述百（2）耙证券经营机构创白新业务竞争形式啊6.3.2瓣 金融衍生品业办务分析靶（1）瓣金融衍生品业务般开展环境罢（2）哀金融衍生产品设捌计方向叭（3）搬金融衍生产品发把展前景蔼6.3.3矮 证券经营机构霸直投业务分析耙（1）白券商直投业务发扳展环境百（2）啊券商直投业务规疤模分析啊（3）叭券商直投业务竞把争分析阿（4）耙券商直投业务盈袄利分析傲（5）巴券商直投业务发搬展趋势隘6.3.4坝 证券经营机构盎融资融券业务分傲析挨（1）白融资融券业务对岸市场各方的影响傲（2）熬融资融券业务的阿进入障碍哀（3）爸融资融券业务的傲交易

22、模式碍（4）板融资融券业务收把入模式分析爸（5）案融资融券业务发傲展规模分析伴（6）鞍融资融券业务竞拔争现状啊（7）把转融通业务推出艾进展分析啊6.3.5奥 股指期货中间凹介绍业务分析拔（1）案股指期货市场发懊展情况按（2）吧券商背景的期货罢公司发展现状板（3）捌股指期货业务的鞍市场竞争格局懊（4）颁券商背景的期货芭公司市场影响力按（5）爸股指期货中间介斑绍业务进入障碍埃（6）靶股指期货中间介艾绍业务现状分析矮6.3.6版 资产证券化业笆务分析摆（1）安资产证券化产品按资产池背1）资矮产池资产结构叭2）资安产池资产质量隘（2）阿资产证券化市场鞍规模埃（3）暗资产证券化交易瓣规模扳（4）唉资产证

23、券化业务拔前景奥第七章 中国重般点区域证券经营碍机构投资潜力分佰析半7.1 证券胺营业部基本饱和袄区域投资分析斑7.1.1按 北京市证券经懊营机构发展分析背（1）罢北京市证券经营笆机构发展政策扳（2）绊北京市证券经营阿机构金融环境鞍（3）版北京市证券营业八部规模及分布笆（4）颁北京市证券经营哀机构经营分析柏（5）埃北京市证券经营笆机构竞争现状胺（6）般北京市证券经营岸机构发展方向败7.1.2隘 上海市证券经瓣营机构发展分析肮（1）隘上海市证券经营皑机构发展政策白（2）版上海市证券经营颁机构金融环境办（3）摆上海市证券营业芭部规模及分布扮（4）胺上海市证券经营岸机构经营分析般（5）白上海市证券经

24、营氨机构竞争现状氨（6）啊上海市证券经营鞍机构发展方向碍7.1.3百 深圳市证券经皑营机构发展分析绊（1）背深圳市证券经营翱机构发展政策班（2）坝深圳市证券经营安机构金融环境懊（3）蔼深圳市证券营业百部规模及分布哎（4）叭深圳市证券经营罢机构经营分析捌（5）奥深圳市证券经营埃机构竞争现状皑（6）碍深圳市证券经营白机构发展方向俺7.2 证券艾营业部相对饱和哀区域投资潜力分矮析坝7.2.1拔 山东省证券经班营机构发展分析板（1）盎山东省证券经营肮机构发展政策唉（2）般山东省证券经营哀机构金融环境跋（3）捌山东省证券营业扳部规模及分布盎（4）鞍山东省证券经营柏机构经营分析版（5）按山东省证券经营坝机

25、构竞争现状笆（6）把山东省证券经营佰机构发展方向般7.2.2稗 江苏省证券经把营机构发展分析敖（1）岸江苏省证券经营爱机构发展政策蔼（2）般江苏省证券经营吧机构金融环境阿（3）坝江苏省证券营业绊部规模及分布袄（4）隘江苏省证券经营碍机构经营分析捌（5）昂江苏省证券经营拔机构竞争现状靶（6）挨江苏省证券经营颁机构发展方向跋7.2.3爸 浙江省证券经跋营机构发展分析胺（1）百浙江省证券经营懊机构发展政策颁（2）笆浙江省证券经营凹机构金融环境笆（3）盎浙江省证券营业按部规模及分布斑（4）鞍浙江省证券经营柏机构经营分析唉（5）艾浙江省证券经营班机构竞争现状背（6）巴浙江省证券经营叭机构发展方向般7.2

26、.4板 福建省证券经办营机构发展分析啊（1）疤福建省证券经营拔机构发展政策伴（2）哎福建省证券经营瓣机构金融环境拔（3）版福建省证券营业傲部规模及分布癌（4）阿福建省证券经营瓣机构经营分析疤（5）摆福建省证券经营按机构竞争现状昂（6）碍福建省证券经营唉机构发展方向案7.2.5摆 广东省证券经岸营机构发展分析背（1）澳广东省证券经营扒机构发展政策隘（2）稗广东省证券经营把机构金融环境捌（3）敖广东省证券营业傲部规模及分布搬（4）坝广东省证券经营靶机构经营分析爱（5）板广东省证券经营佰机构竞争现状芭（6）奥广东省证券经营胺机构发展方向澳7.2.6般 四川省证券经瓣营机构发展分析爱（1）稗四川省证券

27、经营半机构发展政策傲（2）疤四川省证券经营爸机构金融环境傲（3）懊四川省证券营业笆部规模及分布艾（4）白四川省证券经营爸机构经营分析皑（5）哀四川省证券经营八机构竞争现状岸（6）肮四川省证券经营啊机构发展方向笆7.2.7啊 江西省证券经佰营机构发展分析翱（1）盎江西省证券经营癌机构发展政策颁（2）吧江西省证券经营案机构金融环境佰（3）斑江西省证券营业熬部规模及分布版（4）盎江西省证券经营颁机构经营分析爸（5）疤江西省证券经营般机构竞争现状俺（6）半江西省证券经营扳机构发展方向瓣7.2.8版 湖南省证券经拜营机构发展分析半（1）伴湖南省证券经营哎机构发展政策斑（2）鞍湖南省证券经营罢机构金融环境

28、癌（3）岸湖南省证券营业唉部规模及分布扳（4）隘湖南省证券经营鞍机构经营分析澳（5）般湖南省证券经营瓣机构竞争现状埃（6）翱湖南省证券经营稗机构发展方向坝7.2.9艾 河南省证券经疤营机构发展分析凹（1）搬河南省证券经营罢机构发展政策八（2）白河南省证券经营暗机构金融环境熬（3）隘河南省证券营业奥部规模及分布蔼（4）邦河南省证券经营挨机构经营分析傲（5）挨河南省证券经营靶机构竞争现状肮（6）耙河南省证券经营懊机构发展方向坝7.2.1笆0 内蒙古证券肮经营机构发展分唉析哎（1）艾内蒙古证券经营罢机构发展政策安（2）柏内蒙古证券经营伴机构金融环境鞍（3）巴内蒙古证券营业挨部规模及分布胺（4）佰内蒙

29、古证券经营安机构经营分析靶（5）皑内蒙古证券经营翱机构竞争现状暗（6）吧内蒙古证券经营傲机构发展方向碍7.2.1摆1 安徽省证券皑经营机构发展分霸析昂（1）百安徽省证券经营氨机构发展政策凹（2）埃安徽省证券经营斑机构金融环境扒（3）摆安徽省证券营业败部规模及分布埃（4）蔼安徽省证券经营扳机构经营分析鞍（5）鞍安徽省证券经营碍机构竞争现状鞍（6）扳安徽省证券经营稗机构发展方向拜7.2.1般2 辽宁省证券搬经营机构发展分矮析罢（1）肮辽宁省证券经营熬机构发展政策氨（2）般辽宁省证券经营肮机构金融环境罢（3）搬辽宁省证券营业班部规模及分布叭（4）伴辽宁省证券经营奥机构经营分析跋（5）凹辽宁省证券经营

30、半机构竞争现状柏（6）鞍辽宁省证券经营伴机构发展方向拌7.3 证券摆营业部投资增速芭较快区域发展潜班力分析半7.3.1敖 湖北省证券经爱营机构发展分析摆（1）安湖北省证券经营袄机构发展政策办（2）澳湖北省证券经营奥机构金融环境澳（3）肮湖北省证券营业拌部规模及分布矮（4）阿湖北省证券经营盎机构经营分析八（5）叭湖北省证券经营摆机构竞争现状爱（6）罢湖北省证券经营瓣机构发展方向霸7.3.2蔼 山西省证券经白营机构发展分析隘（1）颁山西省证券经营暗机构发展政策奥（2）啊山西省证券经营伴机构金融环境埃（3）熬山西省证券营业阿部规模及分布肮（4）艾山西省证券经营芭机构经营分析背（5）澳山西省证券经营熬

31、机构竞争现状氨（6）翱山西省证券经营唉机构发展方向鞍7.3.3啊 重庆市证券经芭营机构发展分析拔（1）啊重庆市证券经营扒机构发展政策鞍（2）芭重庆市证券经营斑机构金融环境唉（3）八重庆市证券营业暗部规模及分布俺（4）捌重庆市证券经营佰机构经营分析敖（5）矮重庆市证券经营胺机构竞争现状澳（6）吧重庆市证券经营疤机构发展方向瓣7.4 证券扮营业部较少区域笆投资潜力分析板7.4.1板 天津市证券经奥营机构发展分析哎（1）敖天津市证券经营扳机构发展政策胺（2）颁天津市证券经营疤机构金融环境蔼（3）安天津市证券营业办部规模及分布颁（4）稗天津市证券经营芭机构经营分析八（5）蔼天津市证券经营靶机构竞争现状

32、般（6）败天津市证券经营俺机构发展方向爸7.4.2摆 海南省证券经办营机构发展分析肮（1）哀海南省证券经营唉机构发展政策板（2）笆海南省证券经营坝机构金融环境蔼（3）瓣海南省证券营业拜部规模及分布矮（4）哎海南省证券经营岸机构经营分析癌（5）办海南省证券经营百机构竞争现状爸（6）百海南省证券经营艾机构发展方向按第八章 中国证稗券经营机构竞争稗对手经营分析凹8.1 证券扳经营机构整体财蔼务状况分析翱8.1.1半 证券公司总资吧产分析矮8.1.2案 证券公司净资拌产分析艾8.1.3芭 证券公司净资皑本分析岸8.1.4败 证券公司营业鞍收入分析盎8.1.5伴 证券公司净利佰润分析胺8.1.6隘 证券

33、公司其他傲财务指标分析摆8.2 证券鞍经营机构竞争对背手个案经营分析奥8.2.1爱 中信证券股份扮有限公司经营情百况分析碍（1）埃公司发展情况简哀介奥（2）半公司经营情况分爱析绊（3）暗公司主营业务分办析捌（4）跋企业营业网点分蔼析背（5）坝企业人力资源分板析背（6）跋企业组织架构分隘析般（7）氨企业竞争优劣势吧分析凹（8）班企业最新发展动袄向分析蔼8.2.2办 广发证券股份跋有限公司经营情熬况分析班（1）耙公司发展情况简坝介捌（2）安公司经营情况分挨析瓣（3）皑公司主营业务分氨析拜（4）鞍企业营业网点分案析稗（5）啊企业人力资源分斑析瓣（6）败企业组织架构分斑析啊（7）霸企业竞争优劣势昂分析

34、百（8）矮企业最新发展动啊向分析白8.2.3跋 海通证券股份办有限公司经营情熬况分析班（1）班公司发展情况简俺介扳（2）芭公司经营情况分凹析昂（3）凹公司主营业务分耙析翱（4）暗企业营业网点分八析按（5）扮企业人力资源分奥析败（6）班企业组织架构分案析耙（7）扳企业竞争优劣势傲分析懊（8）靶企业最新发展动阿向分析耙8.2.4蔼 国信证券股份肮有限公司经营情暗况分析罢（1）哀公司发展情况简扒介笆（2）扮公司经营情况分岸析扒（3）蔼公司主营业务分板析绊（4）肮企业营业网点分般析芭（5）懊企业组织架构分翱析半（6）爸企业竞争优劣势氨分析拜（7）癌企业最新发展动俺向分析八8.2.5耙 中国银河证券伴股

35、份有限公司经般营情况分析安（1）唉公司发展情况简败介哀（2）敖公司经营情况分氨析背（3）柏公司主营业务分碍析板（4）按企业营业网点分颁析扮（5）扒企业组织架构分背析班（6）蔼企业竞争优劣势阿分析澳（7）澳企业最新发展动办向分析袄8.2.6疤 国泰君安证券隘股份有限公司经澳营情况分析唉（1）昂公司发展情况简拜介霸（2）颁公司经营情况分啊析摆（3）挨公司主营业务分碍析霸（4）芭企业营业网点分艾析败（5）蔼企业组织架构分伴析翱（6）暗企业竞争优劣势艾分析凹（7）安企业最新发展动拔向分析哀8.2.7凹 申银万国证券澳股份有限公司经白营情况分析绊（1）埃公司发展情况简坝介肮（2）皑公司经营情况分隘析搬（

36、3）罢公司主营业务分版析皑（4）拜企业营业网点分靶析鞍（5）矮企业组织架构分白析暗（6）搬企业竞争优劣势哀分析熬（7）懊企业最新发展动凹向分析案8.2.8鞍 招商证券股份爸有限公司经营情氨况分析靶（1）哎公司发展情况简鞍介哀（2）挨公司经营情况分盎析伴（3）摆公司主营业务分板析鞍（4）把企业营业网点分安析般（5）坝企业人力资源分颁析癌（6）邦企业组织架构分拔析哎（7）背企业竞争优劣势笆分析翱（8）按企业最新发展动巴向分析癌8.2.9奥 中信建投证券笆股份有限公司经矮营情况分析懊（1）百公司发展情况简拌介版（2）稗公司经营情况分凹析岸（3）按公司主营业务分扮析笆（4）拜企业营业网点分盎析稗（5）

37、敖企业组织架构分拌析扮（6）拔企业竞争优劣势伴分析吧（7）把企业最新发展动绊向分析碍8.2.1皑0 华泰证券股袄份有限公司经营颁情况分析耙（1）按公司发展情况简鞍介鞍（2）安公司经营情况分班析败（3）霸公司主营业务分笆析斑（4）氨企业营业网点分搬析绊（5）奥企业人力资源分岸析案（6）跋企业组织架构分佰析啊（7）凹企业竞争优劣势霸分析斑（8）白企业最新发展动皑向分析巴8.2.1按1 光大证券股班份有限公司经营盎情况分析挨（1）靶公司发展情况简班介鞍（2）盎公司经营情况分昂析岸（3）坝公司主营业务分拔析矮（4）挨企业营业网点分懊析艾（5）板企业人力资源分俺析蔼（6）巴企业组织架构分疤析背（7）捌企

38、业竞争优劣势肮分析疤（8）伴企业最新发展动版向分析癌8.2.1艾2 齐鲁证券有败限公司经营情况佰分析捌（1）般公司发展情况简疤介绊（2）办公司经营情况分奥析拜（3）碍公司主营业务分般析唉（4）芭企业营业网点分扮析捌（5）盎企业组织架构分般析吧（6）暗企业竞争优劣势艾分析半（7）矮企业最新发展动癌向分析扒8.2.1氨3 中国中投证安券有限责任公司艾经营情况分析瓣（1）巴公司发展情况简拜介拔（2）扒公司经营情况分爸析芭（3）哎公司主营业务分拔析绊（4）奥企业营业网点分哀析岸（5）爱企业组织架构分耙析稗（6）邦企业竞争优劣势埃分析按（7）罢企业最新发展动爸向分析稗8.2.1傲4 中国国际金罢融有限公

39、司经营耙情况分析霸（1）安公司发展情况简案介傲（2）碍公司经营情况分阿析半（3）暗公司主营业务分把析拌（4）袄企业营业网点分隘析肮（5）岸企业组织架构分扒析翱（6）阿企业竞争优劣势扮分析爱（7）挨企业最新发展动按向分析皑8.2.1扳5 安信证券股凹份有限公司经营坝情况分析疤（1）敖公司发展情况简办介艾（2）按公司经营情况分疤析扮（3）笆公司主营业务分拌析伴（4）凹企业营业网点分鞍析罢（5）肮企业人力资源分挨析爸（6）百企业组织架构分搬析矮（7）版企业竞争优劣势邦分析敖（8）叭企业最新发展动叭向分析傲8.2.1按6 平安证券有安限责任公司经营稗情况分析罢（1）把公司发展情况简熬介伴（2）扳公司经

40、营情况分版析哎（3）哎公司主营业务分鞍析挨（4）柏企业营业网点分百析跋（5）翱企业组织架构分扒析绊（6）绊企业竞争优劣势哀分析拔（7）唉企业最新发展动邦向分析敖8.2.1办7 华泰联合证芭券有限责任公司安经营情况分析芭（1）绊公司发展情况简半介拜（2）鞍公司经营情况分颁析叭（3）拌公司主营业务分阿析笆（4）胺企业营业网点分碍析蔼（5）皑企业组织架构分捌析败（6）把企业客户资源分癌析半（7）邦企业竞争优劣势背分析傲8.2.1拌8 宏源证券股佰份有限公司经营袄情况分析按（1）搬公司发展情况简袄介艾（2）扳公司经营情况分爱析笆（3）百公司主营业务分艾析佰（4）半企业营业网点分版析半（5）板企业人力资

41、源分鞍析邦（6）矮企业组织架构分爸析巴（7）肮企业竞争优劣势俺分析颁（8）版企业最新发展动叭向分析芭8.2.1捌9 长江证券股绊份有限公司经营绊情况分析疤（1）傲公司发展情况简绊介澳（2）疤公司经营情况分俺析拜（3）办公司主营业务分班析啊（4）罢企业营业网点分摆析半（5）搬企业人力资源分矮析熬（6）隘企业组织架构分氨析哎（7）版企业竞争优劣势傲分析傲（8）班企业最新发展动案向分析拌8.2.2颁0 东方证券股靶份有限公司经营吧情况分析鞍（1）袄公司发展情况简瓣介白（2）爸公司经营情况分板析昂（3）癌公司主营业务分佰析败（4）隘企业营业网点分百析伴（5）背企业人力资源分唉析安（6）昂企业组织架构分

42、傲析疤（7）败企业竞争优劣势爱分析靶（8）罢企业最新发展动罢向分析爸8.2.2傲1 方正证券股跋份有限公司经营疤情况分析百（1）艾公司发展情况简靶介扮（2）靶公司经营情况分办析笆（3）敖公司主营业务分阿析澳（4）盎企业营业网点分班析扮（5）扳企业人力资源分唉析罢（6）隘企业组织架构分捌析翱（7）哎企业竞争优劣势搬分析胺（8）哀企业最新发展动袄向分析岸8.2.2凹2 中银国际证皑券有限责任公司懊经营情况分析肮（1）靶公司发展情况简摆介唉（2）胺公司经营情况分哀析背（3）爱公司主营业务分叭析爱（4）碍企业营业网点分俺析版（5）疤企业组织架构分绊析百（6）版企业竞争优劣势笆分析稗（7）百企业最新发展

43、动爸向分析拜8.2.2扮3 华西证券有傲限责任公司经营鞍情况分析氨（1）案公司发展情况简凹介吧（2）懊公司经营情况分哎析败（3）疤公司主营业务分叭析扒（4）瓣企业营业网点分耙析啊（5）爱企业组织架构分按析扒（6）百企业竞争优劣势盎分析坝（7）吧企业最新发展动办向分析巴8.2.2笆4 兴业证券股扳份有限公司经营皑情况分析奥（1）百公司发展情况简傲介八（2）叭公司经营情况分坝析昂（3）奥公司主营业务分鞍析案（4）稗企业营业网点分瓣析百（5）巴企业人力资源分蔼析氨（6）耙企业组织架构分罢析埃（7）半企业竞争优劣势瓣分析爸（8）疤企业最新发展动耙向分析芭8.2.2百5 国元证券股唉份有限公司经营翱情况

44、分析按（1）矮公司发展情况简翱介叭（2）爸公司经营情况分芭析唉（3）班公司主营业务分埃析皑（4）暗企业营业网点分拌析瓣（5）哎企业人力资源分佰析埃（6）俺企业组织架构分俺析俺（7）伴企业竞争优劣势靶分析版（8）阿企业最新发展动般向分析稗8.2.2八6 东海证券股拔份有限公司经营拌情况分析按（1）败公司发展情况简爱介摆（2）搬公司经营情况分懊析白（3）鞍公司主营业务分挨析耙（4）把企业营业网点分肮析跋（5）伴企业组织架构分笆析扳（6）办企业竞争优劣势百分析柏（7）绊企业最新发展动氨向分析捌8.2.2凹7 西南证券股懊份有限公司经营肮情况分析八（1）安公司发展情况简斑介巴（2）敖公司经营情况分蔼析

45、按（3）绊公司主营业务分皑析霸（4）昂企业营业网点分耙析啊（5）岸企业人力资源分扳析疤（6）佰企业组织架构分阿析绊（7）傲企业竞争优劣势伴分析暗（8）肮企业最新发展动翱向分析巴8.2.2熬8 中信证券（唉浙江）有限责任瓣公司经营情况分案析肮（1）颁公司发展情况简唉介埃（2）办公司经营情况分拌析唉（3）叭公司主营业务分叭析笆（4）佰企业营业网点分昂析案（5）胺企业组织架构分霸析蔼（6）唉企业客户资源分岸析办（7）氨企业竞争优劣势巴分析半8.2.2吧9 中信万通证拜券有限责任公司办经营情况分析伴（1）袄公司发展情况简叭介奥（2）搬公司经营情况分胺析袄（3）摆公司主营业务分叭析啊（4）稗企业营业网点

46、分隘析俺（5）板企业组织架构分败析罢（6）吧企业竞争优劣势叭分析扮（7）隘企业最新发展动安向分析邦8.2.3阿0 东吴证券股癌份有限公司经营肮情况分析吧（1）班公司发展情况简俺介蔼（2）把公司经营情况分爱析办（3）斑公司主营业务分皑析跋（4）耙企业营业网点分芭析扮（5）按企业人力资源分安析暗（6）斑企业组织架构分按析岸（7）笆企业竞争优劣势癌分析昂（8）暗企业最新发展动肮向分析八8.2.3案1 东北证券股懊份有限公司经营柏情况分析隘（1）挨公司发展情况简盎介案（2）扮公司经营情况分胺析背（3）耙公司主营业务分跋析哎（4）斑企业营业网点分巴析斑（5）氨企业人力资源分爸析拌（6）靶企业组织架构分袄

47、析盎（7）傲企业竞争优劣势案分析哎（8）皑企业最新发展动半向分析伴8.2.3百2 财达证券有叭限责任公司经营啊情况分析芭（1）隘公司发展情况简疤介巴（2）搬公司经营情况分爱析胺（3）伴公司主营业务分芭析伴（4）柏企业营业网点分凹析按（5）岸企业组织架构分罢析挨（6）芭企业竞争优劣势俺分析吧（7）哎企业最新发展动般向分析艾8.2.3斑3 国金证券股百份有限公司经营颁情况分析袄（1）氨公司发展情况简版介岸（2）蔼公司经营情况分半析爸（3）跋公司主营业务分袄析皑（4）班企业营业网点分唉析蔼（5）按企业人力资源分把析蔼（6）版企业组织架构分败析熬（7）氨企业竞争优劣势暗分析白（8）哎企业最新发展动败向

48、分析霸8.2.3绊4 西部证券股靶份有限公司经营板情况分析白（1）傲公司发展情况简罢介埃（2）爸公司经营情况分芭析唉（3）凹公司主营业务分半析唉（4）爱企业营业网点分绊析邦（5）盎企业人力资源分案析艾（6）懊企业组织架构分氨析百（7）班企业竞争优劣势般分析佰（8）坝企业最新发展动案向分析矮8.2.3拜5 国海证券股拔份有限公司经营澳情况分析哀（1）柏公司发展情况简碍介佰（2）肮公司经营情况分笆析翱（3）岸公司主营业务分伴析拔（4）傲企业营业网点分盎析白（5）拜企业人力资源分案析鞍（6）半企业组织架构分拌析拜（7）埃企业竞争优劣势拌分析百（8）暗企业最新发展动颁向分析熬8.2.3半6 浙商证券股

49、爱份有限公司经营败情况分析啊（1）半公司发展情况简稗介搬（2）岸公司经营情况分皑析扮（3）敖公司主营业务分鞍析巴（4）拜企业营业网点分坝析扳（5）百企业组织架构分傲析暗（6）摆企业竞争优劣势皑分析靶（7）办企业最新发展动叭向分析爸8.2.3暗7 上海证券有斑限责任公司经营摆情况分析案（1）敖公司发展情况简佰介拜（2）敖公司经营情况分澳析疤（3）班公司主营业务分矮析昂（4）懊企业营业网点分叭析扒（5）肮企业组织架构分昂析阿（6）盎企业竞争优劣势拔分析凹（7）奥企业最新发展动肮向分析碍8.2.3埃8 信达证券股挨份有限公司经营把情况分析爸（1）扒公司发展情况简背介挨（2）拜公司经营情况分背析奥（3

50、）败公司主营业务分碍析扮（4）澳企业营业网点分笆析板（5）八企业人力资源分伴析板（6）拜企业组织架构分耙析稗（7）翱企业竞争优劣势安分析啊（8）办企业最新发展动袄向分析扒8.2.3柏9 中原证券股岸份有限公司经营熬情况分析蔼（1）昂公司发展情况简扳介案（2）岸公司经营情况分肮析芭（3）胺公司主营业务分敖析澳（4）斑企业营业网点分搬析拌（5）拔企业组织架构分胺析爸（6）埃企业竞争优劣势稗分析懊（7）扒企业最新发展动傲向分析扳8.2.4败0 东兴证券股拔份有限公司经营班情况分析跋（1）翱公司发展情况简坝介把（2）罢公司经营情况分八析罢（3）凹公司主营业务分叭析傲（4）皑企业营业网点分伴析耙（5）耙

51、企业组织架构分矮析爱（6）跋企业竞争优劣势爱分析稗（7）哀企业最新发展动办向分析爱第九章 中国证叭券经营机构发展鞍趋势与投资前景癌分析颁9.1 证券白经营机构发展趋绊势分析埃9.1.1哎 证券经营机构安信息化发展趋势扒9.1.2敖 证券经营机构佰集团化发展趋势稗9.1.3伴 证券经营机构坝专业化发展趋势鞍9.1.4斑 证券经营机构败国际化发展趋势罢（1）把国内证券公司国癌际化战略实施内胺容拌（2）熬国内证券公司跨搬境经营现状昂9.1.5斑 证券经营机构哎创新化发展趋势耙（1）耙证券经营机构商般业模式重构趋势笆（2）挨证券经营机构基爸础功能重构趋势熬9.2 证券哀经营机构发展前隘景与建议坝9.2

52、.1伴 证券经营机构柏发展前景分析版（1）把证券经营机构业蔼务规模预测霸（2）哎证券经营机构业凹务结构预测翱（3）百证券经营机构竞邦争格局预测败9.2.2翱 证券经营机构般经营建议叭（1）爸证券经营机构管斑理模式创新斑（2）白证券经营机构产笆品创新建议唉（3）坝证券经营机构融唉资渠道拓展图表目录袄图表 1：氨证券公司经纪客拌户需求影响因素澳图表 2：爸美国投资银行第蔼一次ROE轮动白图表 3：摆美国投资银行第癌二次ROE轮动邦图表 4：霸中美证券行业不胺同时期收入结构哀对比（单位：%熬）唉图表 5：按美国可比时期投昂资银行收入净利芭率及资产周转率稗变化情况（单位啊：%）扮图表 6：版中国证券行

53、业可按比时期收入净利啊率及资产周转率瓣变化情况（单位哀：%）拔图表 7：袄境外ROE杜邦罢三部曲第二阶段埃创新业务及收益熬率情况安图表 8：巴2010-20岸14年沪深股市坝走势变化情况版图表 9：氨2001-20熬14年沪深股市俺总市值变化情况捌（单位：家，万袄亿元）矮图表 10芭：2007-2案014年沪深股芭市总成交额变化白情况（单位：亿背元）搬图表 11捌：2001-2安014年中国期佰货市场成交变化扒情况（单位：亿白手，万亿元）按图表 12碍：2008-2氨014年基金数绊量及净值变化情背况（单位：只，巴万亿元）班图表 13案：截至2014唉年上半年不同类哀型基金分布情况唉（单位：只

54、，亿斑份，亿元）俺图表 14肮：2007-2把014年银行业败金融机构资产规哀模变化情况（单啊位：万亿元，%澳）疤图表 15俺：2008-2皑014年保险行鞍业保费收入和资挨产总额变化情况半（单位：亿元）伴图表 16八：2008-2爸014年保险行拜业资产投资总额傲变化情况（单位半：亿元，%）按图表 17拔：2008-2百014年中国信搬托行业资产规模皑变化情况（单位爱：万亿元，%）伴图表 18班：2008-2矮014年中国创跋业投资市场投资邦规模变化情况（昂单位：亿美元，鞍起）版图表 19瓣：2013-2挨014中国创业芭投资市场投资案颁例数量分布情况霸比较（单位：%袄）摆图表 20拌：20

55、13-2熬014年中国创稗业投资市场投资八案例金额分布情背况比较（单位：懊%）艾图表 21八：2008-2袄014年中国私阿募市场投资规模扳变化情况（单位氨：百万美元，起霸）吧图表 22吧：2013-2案014年中国私坝募市场投资案例柏数量分布情况比矮较（单位：%）翱图表 23伴：2013-2敖014年中国私按募市场投资案例背金额分布情况比傲较（单位：%）扮图表 24般：证券经营行业爱监管体制罢图表 25佰：2012-2百014年中国证半券行业相关政策皑分析盎图表 26埃：2012-2巴014年证券行隘业创新政策归类捌及梳理癌图表 27八：现有券商风险笆控制监管指标及罢对应杠杆倍数稗图表 28

56、岸：风险资本准备摆基准计算比例修巴改前后各业务杠碍杆倍数上限变化八图表 29爱：2011-2氨014年世界经半济增长趋势（单岸位：%）爱图表 30佰：2012-2澳014年主要发芭达经济体失业率奥（单位：%）拜图表 31扮：2011-2佰014年主要经邦济体政府债务率板（单位：%）罢图表 32板：2007-2罢014年中国国案内生产总值增长版情况（单位：万蔼亿元，%）邦图表 33般：2011-2办014年前三季靶度中国宏观经济艾主要指标（单位半：%）蔼图表 34隘：2013-2斑015年A股限皑售股解禁时间表版（单位：次，亿版股，亿元）隘图表 35稗：2010-2版014年股票市半场成交额变化

57、情拔况（单位：万亿翱元）翱图表 36懊：2014年各埃行业资金流向分鞍布情况（单位：肮亿元）邦图表 37稗：2003-2坝014年QFI瓣I项下历年资金凹跨境流动情况（爱单位：亿美元）昂图表 38癌：2006-2袄014年QDI唉I资金跨境流动暗情况（单位：亿岸美元）跋图表 39澳：2003-2白014年H股募氨集、调回和结汇把情况（单位：亿班美元）白图表 40翱：国际投行经营霸层次及业务范围巴分析肮图表 41凹：国际投行业务颁发展历程爸图表 42凹：2013年全蔼球十大投资银行癌基本经营情况（按单位：十亿美元扳）败图表 43吧：瑞银固定收益坝产品种类皑图表 44凹：世界主要证券拌市场的市值概

58、览把（单位：十亿美奥元）胺图表 45摆：1989-2癌013年韩国与笆中国证券市场的扳证券化率对比（拌单位：%）岸图表 46矮：美国券商的组暗织机构板图表 47叭：高盛的组织结拔构图斑图表 48芭：美林的组织结靶构图跋图表 49扒：美国券商从业扒人员职业生涯路啊线图艾图表 50爱：美国券商不同佰职级的薪酬待遇半（单位：万美元昂）捌图表 51百：美国证券经纪百业务服务分类稗图表 52跋：部分美国证券隘经纪商最低账户哎余额要求（单位搬：美元）板图表 53搬：美国券商/财罢富管理机构的代扒表性高端客户细皑分模型哎图表 54唉：美林证券普通矮分行的典型人事拔架构笆图表 55绊：合格经纪人的白必备能力唉

59、图表 56扒：摩根士丹利理把财顾问培训流程蔼图表 57半：美林证券（现败美国银行旗下的百财富管理部门）爱培训模式碍图表 58碍：史考特证券股阿票经纪人培训流昂程啊图表 59翱：高盛净利润地熬区分布图（单位霸：百万美元）拜图表 60百：2013年全邦球企业并购咨询哀市场（按交易规哀模）排名情况（懊单位：亿美元，搬笔，%）艾图表 61绊：高盛各部门收班入结构图（单位癌：%）岸图表 62吧：高盛投资银行敖业务构成（单位拌：%）八图表 63坝：高盛交易和自拜营业务收入构成暗（单位：%）案图表 64霸：摩根士丹利办俺事处全球分布图捌图表 65按：2013年摩案根士丹利业务构皑成（单位：%）扒图表 66爱：2007-2吧013年摩根士盎丹利自营业务收哀入比重（单位：澳%）扮图表 67靶：2008-2把014年证券行按业营业收入变化蔼情况（单位：亿鞍元）佰图表 68熬：2008-2绊014年证券行摆业总资产规模变拌化情况（单位：八亿元）扮图表 69败：20