保险资金间接投资基础设施项目试点管理办法doc-保险资金

1、保险资金间接投资基础设施项目试点管理办法第一章总则第一条为了加强对保险资金间接投资基础设施项目的管理，防范和控制管理运营风险，确保保险资金安全，维护保险人、被保险人和各方当事人的合法权益，促进保险业稳定健康发展，根据中华人民共和国保险法、中华人民共和国信托法、中华人民共和国合同法等法律、行政法规，制定本办法。第二条本办法所称保险资金间接投资基础设施项目，是指委托人将其保险资金委托给受托人，由受托人按委托人意愿以自己的名义设立投资计划，投资基础设施项目，为受益人利益或者特定目的，进行管理或者处分的行为。第三条委托人投资受托人设立的投资计划，应当聘请托管人托管投资计划的财产。受益人应当聘请独立监督

2、人监督投资计划管理运营的情况。第四条委托人、受托人、受益人、托管人、独立监督人以及参与投资计划的其他当事人应当依法从事相关业务活动，并按照本办法规定，签订书面合同，载明各方的权利、义务。第五条投资计划财产独立于受托人、托管人、独立监督人及其他为投资计划管理提供服务的自然人、法人或者组织的固有财产及其管理的其他财产。受托人因投资计划财产的管理、运用、处分或者其他情形取得的财产和收益，应当归入投资计划财产。第六条受托人、托管人、独立监督人及其他为投资计划管理提供服务的自然人、法人或者组织，因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行终止清算的，投资计划财产不属于其清算财产。投资计划财产的债权

3、，不得与受托人、托管人、独立监督人及其他为投资计划管理提供服务的自然人、法人或者组织的固有财产产生的债务相抵销。不同投资计划财产的债权债务，不得相互抵销。非因执行投资计划产生债务，不得对投资计划财产强制执行。第七条保险资金间接投资基础设施项目，应当遵循安全性、收益性、流动性和资产负债匹配原则。委托人应当审慎投资，防范风险。受托人、托管人、独立监督人及其他为投资计划管理提供服务的自然人、法人或者组织，应当恪尽职守，履行诚实、信用、谨慎、勤勉的义务。第八条中国保险监督管理委员会（以下简称中国保监会）负责制定保险资金间接投资基础设施项目的有关政策。中国保监会与有关监管部门依法对保险资金间接投资基础设

4、施项目的各方当事人和相关业务活动进行监督管理。第二章投资计计划第九条本办法法所称投投资计划划，是指指各方当当事人以以合同形形式约定定各自权权利义务务关系，确定投投资份额额、金额额、币种种、期限限、资金金用途、收益支支付和受受益权转转让等内内容的金金融工具具。第十十条投投资计划划的投资资范围，主要包包括交通通、通讯讯、能源源、市政政、环境境保护等等国家级级重点基基础设施施项目。投投资计划划可以采采取债权权、股权权、物权权及其他他可行方方式投资资基础设设施项目目。第十一一条投投资计划划投资的的基础设设施项目目应当符符合下列列条件：（一）符符合国家家产业政政策和有有关政策策；（二）具有国国家有关关部

5、门认认定最高高级别资资质的专专业机构构出具的的可行性性分析报报告和评评估报告告；（三）具有或或者预期期具有稳稳定的现现金流回回报；（四四）具备备按期偿偿付本金金和收益益的能力力，或者者能够提提供合法法有效的的担保；（五）已已经投保保相关保保险；（六六）项目目管理人人（以下下简称项项目方）控股股股东或者者主要控控制人，为大型型企业或或者企业业集团，且无不不良信用用记录；（七）项项目方取取得有关关部门颁颁发的业业务许可可证；（八八）中国国保监会会规定的的其他条条件。第第十二条条投资资计划以以债权、股权及及其他可可行方式式投资的的基础设设施项目目，除符符合第十十一条规规定条件件外，还还应当符符合下列

6、列条件：（一）自自筹资金金不得低低于项目目总预算算的600%，且且资金已已经实际际到位；（二）项目方方资本金金不得低低于项目目总预算算的300%，且且资金已已经实际际到位；（三）中中国保监监会规定定的其他他条件。已已经建成成的项目目不受前前款规定定的限制制。投资计计划投资资的基础础设施项项目，经经国务院院或者有有关部门门批准后后，各方方当事人人方可组组织实施施。第十十三条投资计计划不得得投资有有下列情情形之一一的基础础设施项项目：（一一）国家家明令禁禁止或者者限制投投资的；（二）国国家规定定应当取取得但尚尚未取得得合法有有效许可可的；（三三）主体体不确定定或者权权属不明明确等存存在法律律风险的

7、的；（四）项目方方不具备备法人资资格的；（五）中中国保监监会规定定的其他他情形。第十四四条投投资计划划至少应应当包括括下列法法律文件件：（一）投资计计划说明明书；（二二）委托托人与受受托人签签订的受受托合同同，合同同至少应应当包括括投资计计划项目目名称、管理方方式、受受益人及及其权利利义务、经营期期限和金金额、投投资计划划财产的的收益分分配和支支付、管管理费用用和报酬酬、投资资计划财财产损失失后的承承担主体体和承担担方式、违约赔赔偿责任任和纠纷纷解决方方式等内内容；（三三）委托托人与托托管人签签订的托托管合同同，合同同至少应应当包括括托管财财产范围围、投资资计划财财产的收收益划拨拨、资金金清算

8、、会计核核算及估估值、费费用计提提、违约约赔偿责责任等内内容；（四四）受托托人与项项目方签签订的投投资合同同，合同同至少应应当包括括投资金金额及期期限、资资金用途途及划拨拨方式、项目管管理方式式、期限限及质量量保证、运营管管理、违违约赔偿偿责任等等内容；（五）受受益人与与独立监监督人签签订的监监督合同同，合同同至少应应当包括括独立监监督人的的监督范范围，超超过限额额的资金金划拨确确认以及及资金划划拨方式式、项目目管理运运营、建建设质量量监督、违约赔赔偿责任任等内容容；（六）受益人人大会章章程；（七七）中国国保监会会规定的的其他法法律文件件。前款第第(二)、（三三）、（四）、（五）、（六六）项规

9、规定的合合同应当当载明其其他当事事人参与与的有关关受托、托管、项目投投资、监监督等事事项。第第十五条条投资资计划说说明书至至少应当当载明下下列事项项：（一）投资和和管理风风险；（二二）投资资计划目目的和基基础设施施项目基基本情况况，包括括项目资资金用途途、金额额、期限限及还款款方式、保证条条款及违违约责任任、信息息披露等等；（三）各方当当事人基基本情况况，包括括名称、住所、联系方方式及其其关联关关系；（四四）投资资基础设设施项目目的市场场分析、成本分分析及收收益测算算；（五）投资计计划业务务流程，包括登登记及托托管事项项、风险险及控制制措施、流动性性安排、收益分分配及账账户管理理；（六）投资计

10、计划的设设立和终终止；（七七）投资资计划的的纳税情情况，包包括各种种税费支支付来源源、支付付环节及及支付优优先顺序序；（八）投资计计划约定定或者法法律、行行政法规规以及中中国保监监会规定定的其他他内容。投投资和管管理风险险应当在在投资计计划说明明书的显显著位置置加以提提示。第第十六条条投资资计划各各方当事事人应当当在投资资计划中中书面约约定受托托管理费费、托管管费、监监督费和和其他报报酬的计计提标准准、计算算方法、支付方方式、保保证条款款以及违违约责任任等内容容。有关当当事人经经协商同同意，可可以增减减约定报报酬的数数额，修修改有关关报酬的的约定。第十七七条投投资计划划的受益益权应当当分为金金

11、额相等等的份额额。受益人人可以转转让全部部或者部部分受益益权。受受益权的的受让方方应当是是机构法法人。投投资计划划受益权权转让后后，各方方当事人人的权利利义务不不因转让让发生变变化。投资资计划受受益权的的份额划划分和转转让规则则，由中中国保监监会商有有关部门门另行制制定。第第十八条条有下下列情形形之一的的，投资资计划终终止：（一一）发生生投资计计划约定定的终止止事由；（二）投投资计划划的存续续违反投投资计划划目的；（三）投投资计划划目的已已经实现现或者不不能实现现；（四）投资计计划被撤撤销或者者解除；（五）投投资计划划当事人人协商同同意；（六六）投资资计划约约定或者者法律、行政法法规以及及中国

12、保保监会规规定的其其他情形形。第十十九条投资计计划终止止后，受受托人应应当在终终止之日日起900日内，完成投投资计划划清算工工作，并并向有关关当事人人和监管管部门出出具经审审计的清清算报告告。受益人人、投资资计划财财产的其其他权利利归属人人以及投投资计划划的相关关当事人人应当在在收到清清算报告告之日起起30日日内提出出意见。未提书书面异议议的，视视为其认认可清算算报告，受托人人就清算算报告所所列事项项解除责责任，但但受托人人有不当当行为的的除外。第二十十条投投资计划划的各方方当事人人应当严严格按照照投资计计划约定定的时间间和程序序，分配配投资计计划收益益和有关关财产。第二十十一条受托人人、托管

13、管人、独独立监督督人违反反本办法法规定，造成投投资计划划财产损损失的，应当依依法向受受益人或或者委托托人承担担相应赔赔偿责任任。第三章委托人人第二十二二条本本办法所所称委托托人，是是指在中中华人民民共和国国境内，经中国国保监会会批准设设立的保保险公司司、保险险集团公公司和保保险控股股公司。一一个或者者多个委委托人可可以投资资一个投投资计划划，一个个委托人人可以投投资多个个投资计计划。第第二十三三条委委托人应应当符合合下列条条件：（一一）内部部管理和和风险控控制制度度符合保险资资金运用用风险控控制指引引（试行行）规规定，且且执行规规范；（二二）建立立了项目目评估和和风险监监测制度度；（三）引入了

14、了投资计计划财产产托管机机制；（四四）拥有有一定数数量的相相关专业业投资人人员；（五五）最近近3年无无重大投投资违法法违规记记录；（六六）偿付付能力符符合中国国保监会会有关规规定；（七七）风险险管理符符合本办办法第九九章的有有关规定定；（八）中国保保监会规规定的其其他条件件。委托人人可以授授权保险险资产管管理公司司，代其其履行相相关权利利义务。保险资资产管理理公司作作为委托托代理人人，应当当符合前前款除第第（六）项外的的规定。第二十十四条保险公公司、保保险集团团公司和和保险控控股公司司申请担担任委托托人，应应当向中中国保监监会提交交下列申申请材料料：（一）投资申申请书；（二）投投资于投投资计划

15、划的可行行性报告告；（三）公司董董事会通通过投资资于投资资计划的的决议；（四）受受托人、托管人人有关材材料及合合同文本本；（五）内部管管理、风风险控制制、项目目评估及及风险监监测制度度；（六）相关业业务部门门设置及及主要业业务人员员情况；（七）经经会计师师事务所所审计的的最近33年公司司财务报报表；（八八）会计计师事务务所出具具的最近近3年公公司内控控管理建建议书；（九）中中国保监监会规定定的其他他文件及及材料。中中国保监监会在收收到申请请材料之之日起220日内内，做出出批准或或者不予予批准的的决定。不予批批准的应应当书面面通知申申请人，并说明明理由。第二二十五条条除中中国保监监会另有有规定外

16、外，委托托人投资资于投资资计划应应当符合合下列有有关投资资比例的的规定：（一）人人寿保险险公司投投资的余余额，按按成本价价格计算算不得超超过该公公司上季季度末总总资产的的5%；财产保保险公司司投资的的余额，按成本本价格计计算不得得超过该该公司上上季度末末总资产产的2%；（二）人寿保保险公司司投资单单一基础础设施项项目的余余额，按按成本价价格计算算不得超超过该项项目总预预算的220%；财产保保险公司司投资单单一基础础设施项项目的余余额，按按成本价价格计算算不得超超过该项项目总预预算的55%；（三三）保险险公司独独立核算算的产品品账户投投资的余余额，按按成本价价格计算算不得超超过保险险条款具具体约

17、定定的比例例。第二二十六条条委托托人应当当履行下下列职责责：（一）研究项项目投资资可行性性，评估估投资计计划，确确认投资资项目；（二）测试投投资计划划风险及及承受能能力，制制定风险险防范措措施和预预案；（三三）选择择受托人人和托管管人，约约定受益益人权利利和独立立监督人人职责；（四）与与受托人人签订受受托合同同，确定定投资计计划管理理方式，约定受受托人管管理、运运用及处处分权限限，监督督受托人人履行职职责的情情况；（五五）与托托管人签签订投资资计划财财产托管管合同，监督托托管人履履行职责责的情况况；（六）协助受受益人与与独立监监督人签签订监督督合同；（七）约约定有关关当事人人报酬的的计提方方法

18、和支支付方式式；（八）定期向向有关当当事人了了解投资资计划财财产的管管理、运运用、收收支和处处分情况况及项目目建设和和管理运运营信息息，并要要求其作作出具体体说明；（九）根根据有关关法律、行政法法规规定定以及投投资计划划的约定定或者因因未能预预见的特特别事由由致使投投资计划划不符合合受益人人利益的的，要求求受托人人调整投投资计划划财产的的管理方方法；（十十）受托托人违反反有关法法律规定定和投资资计划约约定，造造成投资资计划财财产损失失的，要要求受托托人恢复复投资计计划财产产原状、给予赔赔偿；（十十一）受受托人、托管人人违反投投资计划划目的处处分投资资计划财财产或者者管理、运用、处分投投资计划划

19、财产有有重大过过失的，根据投投资计划划的约定定和本办办法的规规定解任任受托人人、托管管人；（十十二）保保存投资资计划投投资会计计账册、报表等等；（十三三）接受受中国保保监会的的监督管管理，及及时报送送相关文文件及材材料；（十十四）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规以以及中国国保监会会规定的的其他职职责。第第二十七七条委委托人不不得有下下列行为为：（一）直接投投资基础础设施项项目；（二二）投资资未经中中国保监监会审核核的投资资计划；（三）利利用投资资计划违违法转移移保险资资金；（四四）妨碍碍相关当当事人履履行投资资计划约约定的职职责；（五五）投资资计划约约定或者者法律、行政法法规以及及中国

20、保保监会规规定的其其他禁止止行为。第四章受托人人第二十八八条本本办法所所称受托托人，是是指根据据投资计计划约定定，按照照委托人人意愿，为受益益人利益益，以自自己的名名义投资资基础设设施项目目的信托托投资公公司、保保险资产产管理公公司、产产业投资资基金管管理公司司或者其其他专业业管理机机构。受托托人与托托管人、独立监监督人不不得为同同一人，且不得得具有关关联关系系。第二二十九条条受托托人应当当符合下下列条件件：（一）具有国国家有关关监管部部门认定定的最高高级别资资质；（二二）具有有完善的的公司治治理结构构，信誉誉良好，管理科科学；（三三）具有有完善的的内部管管理、风风险控制制、操作作流程及及内部

21、稽稽核监控控制度，且执行行规范；（四）具具有完善善的基础础设施项项目评估估、甄选选及管理理体系；（五）具有独独立的外外部审计计制度及及定期审审计安排排；（六六）具有有足够数数量的基基础设施施项目投投资管理理人员，重要岗岗位人员员专业经经验丰富富；（七）具有投投资计划划风险管管理责任任人，建建立了风风险责任任认定及及责任追追究制度度；（八）董事会会和高级级管理人人员具备备对业务务人员和和投资计计划执行行的有效效监控制制度；（九九）最近近2年连连续盈利利；（十）最近33年无到到期未偿偿还债务务、未发发生到期期不履约约现象、无挪用用受托财财产等违违法违规规行为；（十一）中国保保监会规规定的其其他条件

22、件。第三三十条信托投投资公司司担任受受托人，除符合合本办法法第二十十九条规规定条件件外，还还应当满满足下列列条件：（一）注注册资本本金不低低于122亿元人人民币，且任何何时候都都维持不不少于112亿元元人民币币的净资资产；（二二）具有有从事基基础设施施项目投投资的丰丰富经验验；（三三）原有有存款性性负债业业务已经经全部清清理完毕毕，未发发生新的的存款性性负债或或者未办办理以信信托等方方式变相相负债的的业务；（四）自自营业务务资产状状况和流流动性良良好，符符合有关关监管要要求；（五五）完成成重新登登记3年年以上；（六）中中国保监监会规定定的其他他审慎性性条件。第三十十一条产业投投资基金金管理公公

23、司担任任受托人人，应当当符合本本办法第第二十九九条以及及第三十十条第（一）、（二）、（六六）项规规定条件件。第三三十二条条受托托人应当当向中国国保监会会提出设设立投资资计划申申请，并并报送下下列文件件及材料料：（一）设立投投资计划划申请书书；（二）营业执执照（副副本）或或者营业业执照有有效复印印件；（三三）公司司治理的的说明；（四）内内部管理理、风险险控制、操作流流程及内内部稽核核监控、基础设设施项目目评估、甄选及及管理制制度，包包括董事事会和高高级经营营管理层层的有效效监控手手段、独独立的外外部审计计安排等等；（五）经会计计师事务务所审计计的最近近3年公公司财务务报表；（六）会会计师事事务所

24、出出具的最最近3年年公司内内控管理理建议书书；（七）公司全全体董事事履行受受托职责责的承诺诺书；（八八）主要要业务人人员的名名单和履履历；（九九）投资资计划包包括的所所有法律律文件及及投资计计划受益益权的划划分方法法；（十）投资计计划可行行性报告告及项目目评估报报告；（十十一）基基础设施施项目立立项报告告及有关关部门批批复；（十十二）执执业5年年以上具具有专业业经验律律师出具具的有关关投资计计划的法法律意见见书；（十十三）尽尽职调查查报告；（十四）中国保保监会规规定的其其他文件件及材料料。信托投投资公司司担任受受托人，除提交交前款规规定的文文件及材材料外，还应当当提交其其符合第第三十条条规定条

25、条件的有有关证明明材料。第三十十三条中国保保监会从从管理资资产规模模、公司司治理、资信状状况、信信用等级级、管理理能力、内控制制度和投投资计划划的项目目选择、风险控控制、托托管安排排、监督督机制等等方面，对受托托人提交交各项申申请材料料内容的的完整性性进行形形式审核核，并出出具审核核意见书书。第三三十四条条受托托人与投投资计划划的其他他当事人人正式签签订的有有关合同同，经中中国保监监会审核核同意后后方始生生效。第第三十五五条受受托人应应当履行行下列职职责：（一一）调查查投资项项目情况况，出具具尽职调调查报告告；（二）选择基基础设施施项目，评估项项目投资资价值及及管理运运营风险险；（三）设立投投

26、资计划划，与委委托人签签订受托托合同；（四）与与项目方方签订基基础设施施项目投投资合同同，约定定项目方方书面承承诺接受受独立监监督人的的监督并并为独立立监督人人实施监监督提供供便利；（五）为为每个投投资计划划开立一一个独立立的投资资计划财财产银行行账户；（六）为为受益人人最大利利益，谨谨慎处理理投资计计划事务务，确保保投资计计划财产产安全；（七）在在投资计计划授权权额度内内，及时时向托管管人下达达项目资资金划拨拨指令。超过投投资计划划授权额额度的指指令，必必须征得得独立监监督人的的书面认认可；（八八）及时时向受益益人分配配并支付付投资计计划收益益，将到到期投资资计划财财产归还还受益人人或者委委

27、托人；（九）协协助受益益人办理理受益权权转让事事宜，完完成财产产转移手手续，并并书面通通知有关关当事人人；（十）及时披披露投资资计划信信息，接接受有关关当事人人查询，如实提提供相关关材料，报告项项目管理理运营情情况；（十十一）持持续管理理和跟踪踪监测基基础设施施项目建建设或者者运营情情况，要要求项目目方履行行相关信信息披露露义务；（十二）编制投投资计划划管理及及财务会会计报告告；（十三三）聘请请会计师师事务所所等中介介机构审审计投资资计划管管理和投投资项目目运营情情况；（十十四）保保存处理理投资计计划事务务的完整整记录及及投资项项目的会会计账册册、报表表等；（十十五）依依法保守守投资计计划的商

28、商业机密密；（十六六）受益益人大会会实质性性变更投投资计划划的，及及时将有有关投资资计划变变更的文文件资料料报送中中国保监监会审核核；（十七七）遇有有突发紧紧急事件件，及时时向有关关当事人人、中国国保监会会和有关关监管部部门报告告；（十八八）主动动接受有有关当事事人、中中国保监监会和有有关监管管部门的的监督，报送相相关文件件及资料料；（十九九）投资资计划约约定或者者法律、行政法法规以及及中国保保监会规规定的其其他职责责。第三三十六条条受托托人按照照投资计计划约定定取得报报酬。受托托人违反反投资计计划约定定处分投投资计划划财产，或者因因违背管管理职责责、处理理投资计计划不当当致使投投资计划划财产

29、损损失的，在未恢恢复投资资计划财财产原状状或者未未予赔偿偿前，不不得请求求给付报报酬。第三三十七条条受托托人违反反投资计计划约定定，致使使对第三三方所负负债务或或者自己己受到的的损失，以其固固有财产产承担。受受托人违违背受托托合同约约定，管管理、运运用、处处分投资资计划财财产取得得的不正正当利益益，应当当归入投投资计划划财产；导致投投资计划划财产受受到损失失的，应应当向受受益人或或者委托托人承担担赔偿责责任。受托托人提供供虚假或或者模糊糊信息，误导独独立监督督人，造造成投资资计划财财产损失失的，应应当向受受益人或或者委托托人承担担赔偿责责任。第第三十八八条有有下列情情形之一一的，委委托人或或者

30、受益益人大会会应当按按照投资资计划约约定解任任受托人人：（一）受托人人违反受受托合同同约定或或者未能能履行受受托合同同约定及及其承诺诺的职责责；（二）受托人人利用投投资计划划财产谋谋取约定定报酬以以外利益益，或者者为他人人谋取不不正当利利益；（三三）受托托人因管管理不善善或者督督促项目目方不力力，不能能按期分分配并支支付投资资计划应应付收益益和投资资计划财财产；（四四）受托托人向投投资计划划有关当当事人提提供虚假假文件资资料，或或者有其其他欺骗骗行为；（五）受受托人依依法解散散、被依依法撤销销、被依依法宣告告破产或或者被依依法接管管；（六）委托人人有证据据认为更更换受托托人符合合受益人人利益；

31、（七）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规以以及中国国保监会会规定的的其他情情形。受托托人有上上款所述述情形的的，中国国保监会会和有关关监管部部门可以以建议委委托人或或者受益益人大会会解任受受托人。第三十十九条受托人人被解任任的，委委托人或或者受益益人大会会应当在在30日日内委任任新的受受托人。受受托人被被解任的的，新受受托人继继任前，原受托托人应当当继续履履行有关关职责，妥善保保管有关关资料，及时办办理受托托管理业业务移交交手续。新受托托人应当当承继原原受托人人处理投投资计划划事务的的职责。受受托人出出现第三三十八条条第（五五）项情情形时，委托人人或者受受益人大大会应当当指定临临时受托托

32、人负责责投资计计划的相相关事宜宜。投资计计划终止止时，受受托人应应当继续续履行有有关职责责，直至至清算结结束。第第四十条条受托托人职责责终止的的，应当当聘请会会计师事事务所对对其受托托管理投投资计划划的行为为进行审审计，将将审计结结果书面面通报投投资计划划的其他他当事人人，并报报送中国国保监会会和有关关监管部部门备案案。第四四十一条条受托托人不得得有下列列行为：（一）挪挪用投资资计划财财产；（二二）将投投资计划划财产用用于信用用交易；（三）以以投资计计划财产产为他人人提供担担保或者者向项目目方之外外的人提提供贷款款；（四）将投资资计划财财产与其其固有财财产、他他人财产产混合管管理；（五五）将不

33、不同投资资计划财财产混合合管理；（六）将将投资计计划财产产再委托托其他人人管理；（七）不不公平管管理不同同投资计计划财产产；（八）将受托托人固有有财产与与投资计计划财产产进行交交易或者者将不同同投资计计划财产产进行相相互交易易；（九）从事导导致投资资计划财财产承担担无限责责任的投投资；（十十）受托托人董事事、监事事、经理理及其他他从业人人员，在在托管人人、独立立监督人人或者其其他受托托人的机机构中任任职；（十十一）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规以以及中国国保监会会禁止的的行为。第五章受益人人第四十二二条本本办法所所称受益益人，是是指委托托人在投投资计划划中指定定，享有有受益权权的人。

34、投投资计划划受益人人可以为为委托人人。受益益人可以以兼任独独立监督督人。委托托人是唯唯一受益益人的，委托人人可以要要求解除除投资计计划。投投资计划划另有约约定的，从其约约定。第第四十三三条保保险公司司、保险险集团公公司或者者保险控控股公司司受让投投资计划划的受益益权，应应当符合合本办法法第二十十三条规规定的条条件，并并按照本本办法第第二十四四条第一一款的规规定提交交申请材材料。中国国保监会会在收到到申请材材料之日日起200日内，做出批批准或者者不予批批准的决决定。不不予批准准的应当当书面通通知申请请人，并并说明理理由。第第四十四四条受受益人为为保险公公司、保保险集团团公司或或者保险险控股公公司

35、的，应当遵遵守本办办法第二二十五条条有关保保险公司司投资比比例的规规定。第第四十五五条非非保险机机构受让让投资计计划的受受益权，应当遵遵守投资资计划的的约定以以及法律律、行政政法规和和有关监监管部门门的规定定。第四四十六条条投资资计划受受益人为为两人以以上的，应当设设立受益益人大会会。受益益人大会会应当按按照下列列程序召召开：（一一）受益益人大会会由持有有投资计计划1/3以上上受益权权份额的的受益人人提议召召开。提提议的受受益人可可以担任任召集人人。召集集人至少少应当提提前300日将受受益人大大会的召召开时间间、会议议形式、审议事事项、议议事程序序和表决决方式等等通知其其他受益益人；（二二）每

36、一一投资计计划受益益权份额额具有一一票表决决权。受受益人可可以授权权代理人人出席受受益人大大会并行行使表决决权；（三三）受益益人大会会应当有有持有11/2以以上表决决权的受受益人出出席方可可举行。大会作作出决议议，必须须经出席席会议的的受益人人或者其其授权代代理人所所持表决决权的半半数以上上通过。但是，大会作作出转换换投资计计划管理理方式、更换受受托人、托管人人及独立立监督人人、提前前终止或或者延期期投资计计划的决决议，必必须经出出席会议议的受益益人或者者其授权权代理人人所持表表决权的的2/33以上通通过。受受益人大大会的决决议和有有关情况况，应当当及时向向受益人人披露，并报中中国保监监会备案

37、案；（四）发生严严重影响响投资计计划执行行的重大大突发事事件的，任一受受益人或或者其授授权代理理人都可可以提议议召开并并负责召召集临时时受益人人大会。第四十十七条投资计计划生效效后，受受益人依依法享有有下列权权利：（一一）享有有或者转转让投资资计划受受益权；（二）参参加受益益人大会会，按其其持有投投资计划划受益权权份额或或者投资资计划约约定行使使表决权权；（三）查阅受受益人大大会决议议及相关关情况；（四）推推举一名名受益人人代表，披露受受益人大大会召开开、议题题审议和和表决情情况；（五五）要求求受托人人分配并并支付投投资计划划收益和和到期投投资计划划财产；（六）受受托人、托管人人违反投投资计划

38、划目的处处分投资资计划财财产或者者管理运运用、处处分投资资计划财财产有重重大过失失的，根根据投资资计划的的约定和和本办法法的规定定解任受受托人、托管人人；（七七）选择择、更换换独立监监督人，与独立立监督人人签订监监督合同同，督促促其履行行监督职职责；（八八）监督督受托人人及项目目方，及及时获取取投资计计划管理理、项目目运营、投资收收益等有有关信息息；（九）投资计计划约定定或者法法律、行行政法规规以及中中国保监监会规定定的其他他权利。第四十十八条受益人人应当履履行下列列职责：（一）保保存投资资计划财财产收益益分配的的会计账账册、报报表等；（二）按按照投资资计划约约定办理理投资计计划受益益权转让让

39、手续，告知投投资计划划其他受受益人，并报送送中国保保监会备备案；（三三）接受受其他当当事人、中国保保监会和和有关监监管部门门的监督督，及时时报送相相关文件件及资料料；（四）投资计计划约定定或者法法律、行行政法规规以及中中国保监监会规定定的其他他职责。第四十十九条投资计计划终止止或者受受益人将将其投资资计划受受益权全全部转让让后，其其受益人人权利义义务自行行终止。第五十十条受受益人不不得有下下列行为为：（一）授意受受托人违违法违规规投资；（二）损损害其他他受益人人利益；（三）妨妨碍其他他当事人人依法履履行职责责；（四）投资计计划约定定或者法法律、行行政法规规以及中中国保监监会禁止止的行为为。第六

40、章托管人人第五十一一条本本办法所所称托管管人，是是指根据据投资计计划约定定，由委委托人聘聘请，负负责投资资计划财财产托管管的商业业银行或或者其他他专业金金融机构构。一个投投资计划划选择一一个托管管人。托托管人不不得与受受托人、项目方方和受益益人为同同一人，且不得得与其具具有关联联关系。第五十十二条托管人人应当符符合中国国保监会会规定的的有关条条件，并并已取得得相关托托管业务务资格。第五十十三条托管人人应当履履行下列列职责：（一）与与委托人人签订托托管合同同，忠实实履行托托管职责责；（二）根据不不同投资资计划，分别设设置专门门账户，保证投投资计划划财产独独立和安安全完整整；（三）根据委委托人指指

41、令，及及时托管管投资计计划财产产，办理理委托人人的资金金划拨；（四）根根据受托托人指令令，及时时办理投投资计划划的资金金划拨，将投资资收益及及到期投投资计划划财产划划入受益益人指定定账户；（五）及及时将受受托人超超过授权权额度的的资金划划拨指令令，通知知相关当当事人，取得独独立监督督人认可可后执行行；（六）确保项项目方支支付投资资收益和和清算财财产分配配进入投投资计划划专门账账户；（七七）负责责委托人人投资的的会计核核算，复复核、审审查受托托人计算算的投资资计划财财产价值值；（八）了解并并获取投投资计划划管理运运营的有有关信息息，要求求受托人人、项目目方作出出说明；（九）监监督投资资计划资资金

42、使用用及回收收、项目目进展、投资计计划收益益计算及及分配情情况，发发现受托托人违规规操作的的，应当当及时向向其他当当事人及及中国保保监会和和有关监监管部门门报告；（十）定定期编制制托管报报告；（十十一）聘聘请会计计师事务务所审计计投资计计划托管管财产；（十二）及时披披露投资资计划信信息，如如实提供供相关材材料，报报告投资资计划执执行情况况，接受受委托人人、受益益人及独独立监督督人的查查询；（十十三）保保存投资资计划资资金划拨拨指令、收益计计算、支支付及分分配的会会计账册册、报表表等；（十十四）主主动接受受委托人人、受益益人以及及中国保保监会和和有关监监管部门门的监督督，向其其报送相相关文件件及

43、资料料；（十五五）投资资计划约约定或者者法律、行政法法规以及及中国保保监会规规定的其其他职责责。第五五十四条条托管管人按照照投资计计划约定定取得报报酬。托管管人因未未履行托托管义务务造成投投资计划划财产损损失的，应当向向受益人人或者委委托人承承担赔偿偿责任。第五十十五条有下列列情形之之一的，委托人人或者受受益人大大会按照照投资计计划的约约定解任任托管人人：（一）托管人人违反托托管合同同约定或或者未能能履行托托管合同同规定及及其承诺诺的职责责；（二）托管人人利用投投资计划划财产谋谋取约定定报酬以以外利益益，或者者为他人人谋取不不正当利利益；（三三）托管管人向投投资计划划有关当当事人提提供虚假假文

44、件资资料，或或者有其其他欺骗骗行为；（四）托管人人管理不不善或者者未履行行监督受受托人职职责；（五五）托管管人依法法解散、被依法法撤消、被依法法宣告破破产或者者被依法法接管；（六）委委托人有有证据认认为更换换托管人人符合受受益人利利益；（七七）投资资计划约约定或者者法律、行政法法规以及及中国保保监会规规定的其其他情形形。托管人人有上款款所述情情形的，中国保保监会和和有关监监管部门门可以建建议委托托人或者者受益人人大会解解任托管管人。第第五十六六条托托管人被被解任的的，委托托人或者者受益人人大会应应当在330日内内委任新新托管人人。托管人人被解任任的，新新托管人人继任前前，原托托管人应应当继续续

45、履行有有关职责责，妥善善保管托托管管理理资料，及时办办理托管管业务移移交手续续。新托托管人应应当承继继原托管管人处理理投资计计划事务务的职责责。投资计计划终止止时，托托管人应应当继续续履行有有关职责责，直至至清算结结束。第第五十七七条托托管人职职责终止止的，应应当聘请请会计师师事务所所对其托托管投资资计划财财产进行行审计，将审计计结果通通报其他他投资计计划当事事人，并并报送中中国保监监会和有有关监管管部门备备案。第第五十八八条托托管人不不得有下下列行为为：（一）挪用其其托管的的投资计计划财产产；（二）将其托托管的投投资计划划财产与与其固有有财产混混合管理理；（三）将其托托管的不不同投资资计划财

46、财产混合合管理；（四）将将其托管管的投资资计划财财产转交交他人托托管；（五五）与受受托人、项目方方、独立立监督人人合谋，损害受受益人利利益；（六）未未经独立立监督人人认可，按照受受托人指指令划拨拨超过受受托合同同约定的的授权额额度的资资金；（七七）投资资计划约约定或者者法律、行政法法规以及及中国保保监会禁禁止的行行为。第七章独立监监督人第五十九九条本本办法所所称独立立监督人人，是指指根据投投资计划划约定，由受益益人聘请请，为维维护受益益人利益益，对受受托人管管理投资资计划和和项目方方具体运运营情况况进行监监督的专专业管理理机构。一一个投资资计划选选择一个个独立监监督人，项目建建设期和和运营期期

47、可以分分别聘请请独立监监督人，投资计计划另有有约定的的除外。独立监监督人与与受托人人、项目目方不得得为同一一人，不不得具有有关联关关系。第第六十条条独立立监督人人可由下下列机构构担任：（一）投投资计划划受益人人；（二）最近一一年国内内评级在在AA级级以上的的金融机机构；（三三）国家家有关部部门已经经颁发相相关业务务许可证证的专业业机构；（四）中中国保监监会认可可的其他他机构。第六十十一条独立监监督人应应当符合合下列条条件：（一一）具有有相关领领域内国国家有关关部门认认定的最最高级别别资质；（二）具具有良好好的诚信信和市场场形象；（三）具具有完善善的内部部管理、项目监监控和操操作制度度，并且且执

48、行规规范；（四四）具备备承担独独立监督督职责的的专业知知识及技技能；（五）从从事相关关业务33年以上上并有相相关经验验；（六）近3年年未被主主管部门门或者监监管部门门处罚；（七）中中国保监监会规定定的其他他条件。第六十十二条独立监监督人应应当向中中国保监监会报送送下列文文件材料料：（一）相关业业务经营营许可证证和相应应资质证证明文件件的有效效复印件件；（二）公司基基本材料料，至少少应当包包括公司司名称、组织架架构、注注册资本本、经营营范围，以及会会计师事事务所审审计的最最近一年年公司财财务报表表；（三）内部管管理制度度，至少少应当包包括实施施监督的的动态监监控制度度、信息息披露制制度、监监控操

49、作作流程、监督报报告制度度等；（四四）基础础设施项项目监督督经历及及监督主主要项目目说明；（五）监监督基础础设施项项目建设设及运营营的专业业人员简简历；（六六）监督督基础设设施项目目建设和和运营的的基本方方法及措措施；（七七）依法法履行监监督职责责的承诺诺书；（八八）中国国保监会会规定的的其他材材料。除提提交前款款规定材材料外，独立监监督人还还应当提提交符合合本办法法第六十十一条规规定条件件的证明明材料。中中国保监监会从监监督基础础设施项项目经验验、公司司治理、资信状状况、信信用等级级、管理理能力、内控制制度、监监督机制制等方面面，对独独立监督督人提交交各项申申请材料料内容的的完整性性进行形形

50、式审核核，并出出具审核核意见书书。第六六十三条条独立立监督人人与受益益人正式式签订有有关合同同前，应应当提供供中国保保监会出出具的审审核意见见书。第第六十四四条独独立监督督人应当当履行下下列职责责：（一）与受益益人签订订监督合合同，遵遵守职业业准则，忠实履履行监督督职责；（二）必必要时聘聘请法人人、自然然人及其其他组织织，协助助完成独独立监督督职责；（三）监监督受托托人管理理投资计计划以及及履行法法定、投投资计划划约定职职责的情情况；（四四）跟踪踪监测项项目方管管理的基基础设施施项目情情况，包包括但不不限于投投资计划划资金投投向，项项目期限限、质量量、成本本、运营营以及履履行合同同情况。发现项

51、项目方财财务状况况严重恶恶化、担担保方不不能继续续提供有有效担保保等重大大情况，应当及及时向有有关当事事人以及及中国保保监会和和有关监监管部门门报告；（五）分分析项目目建设及及运营风风险，及及时提出出防范和和化解建建议；（六六）审核核受托人人超过受受托合同同授权额额度的资资金划拨拨指令，出具书书面意见见，并及及时报告告受益人人；（七）了解、获取投投资计划划管理及及项目运运营的有有关信息息，并要要求受托托人、项项目方作作出说明明；（八）列席受受益人大大会；（九九）向委委托人、受益人人和中国国保监会会提交监监督报告告，主动动接受委委托人、受益人人以及中中国保监监会和有有关监管管部门的的监督检检查，

52、报报送相关关文件及及资料；（十）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规以以及中国国保监会会规定的的其他职职责。第第六十五五条独独立监督督人按照照投资计计划约定定取得报报酬。独立立监督人人因监督督不力造造成投资资计划财财产损失失的，应应当向受受益人或或者委托托人承担担赔偿责责任。第第六十六六条有有下列情情形之一一的，受受益人大大会按照照投资计计划约定定解任独独立监督督人：（一一）独立立监督人人违反与与受益人人合同约约定或者者未能履履行合同同规定及及其承诺诺的职责责；（二）独立监监督人利利用投资资计划财财产谋取取约定报报酬以外外利益，或者为为他人谋谋取不正正当利益益；（三）独立监监督人监监督受托

53、托人、项项目方不不力，不不能有效效监督投投资计划划财产管管理和项项目运营营情况；（四）独独立监督督人向投投资计划划有关当当事人提提供虚假假文件资资料，或或者有其其他欺骗骗行为；（五）独独立监督督人依法法解散、被依法法撤消、被依法法宣告破破产或者者被依法法接管；（六）受受益人大大会有证证据认为为更换独独立监督督人符合合受益人人利益；（七）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规和和中国保保监会规规定的其其他情形形。独立监监督人有有上款所所述情形形的，中中国保监监会和有有关监管管部门可可以建议议受益人人大会解解任独立立监督人人。第六六十七条条独立立监督人人被解任任的，受受益人大大会应当当在300日

54、内委委任新独独立监督督人。独立立监督人人被解任任的，新新独立监监督人继继任前，原独立立监督人人应当继继续履行行有关职职责，妥妥善保管管监督资资料，及及时办理理监督业业务移交交手续。新独立立监督人人应当承承继原独独立监督督人处理理投资计计划事务务的职责责。投资计计划终止止时，独独立监督督人应当当继续履履行有关关职责，直至清清算结束束。第六六十八条条独立立监督人人职责终终止的，应当通通报其他他当事人人，并报报告中国国保监会会。第六六十九条条独立立监督人人不得有有下列行行为：（一一）与受受托人、托管人人和项目目方合谋谋，损害害受益人人利益；（二）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规以以及中国国保

55、监会会禁止的的行为。第八章信息披披露第七十条条各方方当事人人应当根根据投资资计划约约定或者者法律、行政法法规、中中国保监监会以及及有关部部门的规规定，完完整保存存投资计计划相关关资料，履行信信息披露露义务，保证有有关当事事人可以以查阅或或者复制制。各方当当事人应应当按照照投资计计划约定定的时间间和方式式，准确确、及时时、规范范报送有有关投资资计划管管理运营营、监督督情况的的文件资资料，并并对其真真实性和和完整性性负责。第七十十一条受托人人应当按按照投资资计划约约定向委委托人和和受益人人披露下下列信息息：（一）公司治治理情况况；（二）经会计计师事务务所审计计的最近近3年公公司财务务报表和和会计师

56、师事务所所出具的的最近33年公司司内控管管理建议议书；（三三）投资资计划设设立情况况，包括括项目方方和项目目基本情情况、委委托人和和受益人人范围和和数量、资金总总额等；（四）尽尽职调查查报告；（五）投投资计划划财产评评估程序序和方法法；（六）投资计计划管理理最新情情况，包包括项目目风险，收益变变化因素素，后续续管理情情况等；（七）投投资计划划潜在风风险和可可能造成成的损失失，包括括项目方方出现财财务状况况严重恶恶化，项项目出现现重大事事故导致致损失发发生，担担保方不不能继续续提供有有效担保保，各方方当事人人对合同同约定的的责任产产生重大大争议等等，以及及拟采取取的策略略、实施施方案及及选择理理

57、由；（八八）管理理投资计计划财产产和其他他不同类类型财产产的风险险隔离措措施；（九九）投资资项目担担保方财财务状况况及其提提供担保保的理由由；（十）投资计计划终止止以及财财产的归归属和分分配情况况；（十一一）投资资计划季季度、半半年、年年度管理理报告，其中财财务会计计报告应应当经会会计师事事务所审审计；（十十二）涉涉及投资资计划和和各方当当事人的的重大诉诉讼；（十十三）投投资计划划重大事事项的专专项报告告；（十四四）各方方当事人人的关联联关系；（十五）突发紧紧急事件件情况和和拟采取取的措施施和预案案；（十六六）重大大股权变变更情况况；（十十七）高高级管理理人员和和相关部部门重要要变动情情况；（

58、十十八）投投资计划划约定或或者法律律、行政政法规以以及中国国保监会会和有关关监管部部门规定定披露的的信息。受受托人应应当向托托管人、独立监监督人披披露前款款第（三三）项、第（五五）项至至第（十十一）项项信息。受受托人应应当向中中国保监监会和有有关监管管部门报报告第一一款第（十）项项至第（十八）项的有有关情况况。受托人人向委托托人、受受益人披披露信息息，向中中国保监监会和有有关监管管部门提提交报告告，应当当提供托托管人、独立监监督人出出具的复复核意见见书。第第七十二二条委委托人、受益人人应当向向中国保保监会报报告第七七十一条条规定的的有关内内容。受益益人召开开受益人人大会的的，应当当及时向向受益

59、人人披露受受益人大大会的决决议和有有关情况况。受益人人转让投投资计划划受益权权，应当当在转让让协议签签订后110日内内，及时时将转让让协议报报送中国国保监会会和有关关监管部部门备案案，同时时还应当当向有关关当事人人披露受受益权转转让的价价格、份份额和交交易对手手等信息息。第七七十三条条托管管人、独独立监督督人应当当向其他他当事人人以及中中国保监监会和有有关监管管部门披披露、报报告本办办法第七七十一条条第（十十六）项项至第（十八）项规定定的有关关信息，还应当当向委托托人、受受益人以以及中国国保监会会和有关关监管部部门披露露、报告告下列信信息和事事项：（一一）受托托人履行行职责情情况；（二二）受托

60、托人执行行受托合合同状况况；（三）投资计计划收益益及财产产现状；（四）托托管报告告及监督督报告；（五）其其他需要要披露及及报告的的事项。第七十十四条受托人人、独立立监督人人应当采采取必要要措施，促使项项目方详详尽充分分披露有有关信息息。第七七十五条条各方方当事人人提供报报告和披披露信息息时，应应当保证证所提供供报告和和信息真真实、有有效、完完整，不不得虚假假陈述、诋毁其其他当事事人，不不得做出出违反法法律、行行政法规规和本办办法规定定的承诺诺。第七七十六条条除本本办法规规定的内内容外，凡有可可能对委委托人、受益人人决策或或者利益益产生实实质性影影响的信信息，各各方当事事人均有有义务履履行披露露