2021年中国光伏铝边框产业需求及格局分析

2021年中国光伏铝边框产业需求及格局分析一、光伏铝边框产业概述1、铝边框特点及优势铝边框优势明显，与光伏产品属性契合度高。铝边框具有轻便、抗腐蚀、强度高、方便运输与安装、寿命长且残值高等特性，完美契合光伏组件边框固定、密封太阳能电池组件、增强组件强度、延长使用寿命，便于运输、安装的需求。二、光伏整体发展背景1、政策背景相关政策出台，国内光伏行业蓬勃发展。国家陆续出台多项支持性光伏政策，提高光伏企业生产积极性。限电限产影响下，绿电需求高企，电力紧缺及能耗控制趋严或成为常态，只有使用更高比例的绿电，才能保证生产正常进行，预计光伏产业整体装机量将快速提升，根据鑫铂股份数据公报数据显示，目前铝边框应用率仍在95%左右。2、双玻趋势双玻组件在光伏组件正反面均采用薄光伏玻璃（2.5mm或2.0mm）进行封装，而传统单玻组件通常正面采用3.2mm光伏玻璃，背面采用有机材料作为背面背板（如KPE、TPT、PET等材料）。双玻组件在生命周期、发电效率、防火性、耐候性、抗衰减性、透水率等多方面指标有较大优势，行业内双玻渗透率逐步提升逐步成为共识，而双玻组件对铝边框整体需求略低，随着双玻渗透率提升或在一定程度上影响铝边框需求。三、光伏铝边框产业现状1、光伏组件现状及铝边框占比随着国内光伏产业整体快速发展，我国光伏组件产能产量快速扩张，数据显示，2021年我国光伏组件产能产量分别为350和182万吨，整体产能扩张过快，开工率表现为逐步下降趋势。铝边框是光伏组件重要辅材，价值量较高。铝边框用于保护玻璃边缘、加强光伏组件密封性能和提高光伏组件整体机械强度，便于光伏组件的安装和运输。从成本占比来看，铝边框仅次于电池片，占比8.5%，从价值链看，铝边框成本约0.14元/W，占组件成本8.5%，价值量高于EVA、玻璃、背板等常见辅材。2、需求量作为组件环节的重要辅材，随着行业需求的快速增长，铝边框总需求也在稳步提升，2021年分别为122.4万吨和39.5万吨左右。据鑫铂股份2022年投资者关系活动记录表数据显示,1GW光伏装机用铝边框0.65万吨，测算整体以0.7为基础，预计随着随着技术发展整体单位用量将持续小幅度下降，根据测算，截止2025年全球和中国光伏铝边框需求量分别为311万吨和52万吨左右。四、光伏铝边框竞争格局1、产能格局根据2022年9月2日鑫铂股份调研活动信息数据显示，目前国内铝边框产能CR4达65万吨，其中永臻科技产能28万吨占比最高市场份额，根据近期扩产计划，预计2022年底前四家企业总产能可超70万吨，届时鑫铂股份产能有望超越永臻科技。2、主要企业经营现状分析铝边框环节竞争格局相对分散，行业具有流动资金占用量大的特点，目前仅龙头鑫铂股份一家上市，龙头通过上市成功拓宽融资渠道，有望夺取先机进一步提高市场份额，数据显示2021年鑫铂股份铝制品销量持续向好，2021年产销量分别为11.57万吨和11.27%，同比增长4.5万吨和4.35万吨。五、铝边框产业链1、产业链铝边框属于组件辅材环节，价值占比在9%左右。太阳能光伏产业链包括上游晶体硅原料、硅棒、硅锭和硅片，中游光伏电池和光伏组件，下游光伏系统应用产品等，其中光伏铝边框属于组件辅材环节，在组件中价值占比达9%左右。2、铝合金产量铝边框上游主要是铝合金，受整体铝合金价格波动影响较大，数据显示，2016年以来，我国铝合金产量持续增长，2021年达1068万吨，上游整体供给稳定是我国铝边框发展的基本条件，从近年来铝锭价格走势来看，2020年以来持续走高，截止2022年8月仍居高位。六、光伏铝合金边框发展趋势1、市场竞争持续集中光伏铝边框行业技术壁垒低，工业铝型材厂家易进入光伏细分领域，且此前加工费盈利空间大，历史竞争格局分散。2021年因铝价大涨、加工费受损，小企业利润收到较大影响，永臻科技、鑫铂股份、中信渤海、营口昌泰等铝边框大厂具备规模优势，能够投入更多研发费用提升良品率，竞争格局加速集中，预计未来大厂有规模优势且均加速扩产、行业趋于集中。2、全球和中国市场带动需求国内集中式光伏装机受益于上网电价标准的提高，分布式光伏装机由整县推进试点政策驱动，多重政策利好刺激十四五期间国内光伏装机。海外光伏进入平价时代、光伏组件降本压力减小，叠加碳中和政策刺激需求，